01   今日财经早餐·热点新闻

1）工信部：五部门公布智能网联汽车“车路云一体化”应用试点城市名单，20个城市（联合体）入选。此次应用试点的预期成果为，一是建成低时延高可靠的网联云控基础设施；二是促进多场景自动驾驶规模化应用；三是探索形成“车路云一体化”投建运新型商业模式；四是形成统一的标准与测试评价体系。

2）乘联会：6月1-30日，乘用车市场零售175.5万辆，同比下降8%，环比增长2%；全国乘用车厂商批发213.0万辆，同比下降5%，环比增长4%。乘用车新能源市场零售86.4万辆，同比增长30%，环比增长6%，今年以来累计零售411.9万辆，同比增长33%；全国乘用车厂商新能源批发97.5万辆，同比增长28%，环比增长8%，今年以来累计批发461.2万辆，同比增长30%。

3）上海证券报：2024世界人工智能大会暨人工智能全球治理高级别会议将于7月4日在上海世博中心启幕，千余项前沿科技展品即将汇聚上海。本次世界人工智能大会（WAIC）将重点围绕核心技术、智能终端、应用赋能三大板块，首发一批备受瞩目的创新产品，包括多款大模型，还有25款人形机器人即将亮相。

4）科创板日报：英伟达AI GPU H200上游芯片端于Q2下旬起进入量产期，预计在Q3以后大量交货。有供应链人士指出，第三季将量产交货的H200主要为英伟达的DGX H200，但目前待出货订单仍然多集中于H100，H200的比重尚有限。此外，英伟达GB200 NVL36服务器也将在Q4进入量产，有零组件厂表示，已被要求于Q3完成量产准备。

5）每日经济新闻：特斯拉CEO埃隆·马斯克日前在社交媒体上宣布，其人工智能初创公司xAI的大语言模型Grok-2将于8月正式推出，将带来更先进的AI功能。马斯克透露，xAI的Grok-3用了10万块英伟达H100芯片进行训练，预计将于年底发布，相信它会“非常特别”。

6）财联社：建设银行相关人士透露，该行正在全面推进薪酬调整，总行人员的平均薪酬降幅略超10%，且职级越高，降幅越大。有银行业分析师表示，降薪与近年来整个银行业经营压力上升有关，利润增速放缓，银行积极降本增效。

7）美股：美股三大指数收盘涨跌不一，道指跌0.06%，纳指涨0.88%，标普500指数涨0.51%，其中纳指、标普500指数均创新高。

8）欧股：欧洲三大股指当天全线上涨，英国伦敦股市《金融时报》100种股票平均价格指数3日报收于8171.12点，较前一交易日上涨49.92点，涨幅为0.61%。法国巴黎股市CAC40指数报收于7632.08点，较前一交易日上涨93.79点，涨幅为1.24%；德国法兰克福股市DAX指数报收于18374.53点，较前一交易日上涨210.47点，涨幅为1.16%。

 

02  今日财经早餐·舆情热度

1）泛消费-审计署在《国务院关于2023年度中央预算执行和其他财政收支的审计工作报告》中提出，新一轮财税体制改革正在谋划中，其中消费税改革备受关注（三晖电气、洛凯股份、欣灵电气、万控智造等）；

2）新能源汽车-隔夜美股特斯拉股价大涨10%，数据显示，特斯拉第二季度交付量443956辆，高于市场预期（密封科技、派生科技、喜悦智行等）；

3）铜RDL-三星正研发3.3D先进封装技术，通过铜RDL重布线层上引入透明介质来代替价格更高的硅中介层，可降低22%成本（光华科技、宏昌电子、大港股份、美迪凯等）；

4）HVLP铜箔-索路思获得英伟达最终量产许可，将向斗山电子供应HVLP铜箔，其将搭载在英伟达计划今年上市的新一代AI加速器上（中一科技、德福科技、方邦股份、铜冠铜箔等）；

5）低价股-近期市场表现较弱，部分活跃资金聚焦博弈上半年跌幅较大的低位低价股（东方集团、亚泰集团、赤天化、康欣新材、岭南股份等）；

03  今日财经早餐·公司要闻

海目星(sh688559)与欣界能源签订《战略合作框架协议》，将加强在产业链上下游的合作，共同打造完整的固态电池产业链。欣界能源将优先向海目星采购所需的设备，海目星将向欣界能源提供整线设备方案。

弘信电子(sz300657)与深圳X国企签署战略协议，将开展全方位的技术合作，共建高性能AI服务器制造工厂，或根据X国企特定需求定制化研发高性能AI服务器。在本协议签署后3年内，力争算力业务合作规模达到10亿元，并争取在2025年6月30日前实现5亿元合作规模。

泰凌微(sh688591)发布新产品TLSR925x系列SoC，这是公司高性能、低功耗、多协议高集成度无线连接芯片家族的最新一代产品，是国内首颗实现工作电流低至1mA量级的多协议物联网无线SoC，预计将于2024年内实现批量生产，并在近期开始为先导客户进行开发和提供样品。

继峰股份(sh603997)控股子公司格拉默(哈尔滨)近期获得某头部主机厂的座椅总成项目定点，项目预计从2025年11月开始量产，项目生命周期6年，预计总金额为27亿元。

天健集团(000090)全资子公司联合体中标61.78亿元深圳城市轨道交通19号线施工总承包。

中国长城(sz000066)携手金链盟打造金融级区块链一体机。

拓维信息(sz002261)旗下开鸿智谷与国家智能交通系统工程技术研究中心达成战略合作。双方将共同致力于推动开源鸿蒙操作系统在智能交通系统领域的深度融合与创新应用，积极推动智能交通技术研发、标准制定和产业升级。

国旅联合(sh600358)控股股东股权无偿划转至长天集团，控股股东仍为江旅集团，实际控制人仍为江西省国资委。

亨通光电(sh600487)7月3日在互动平台表示，将持续关注空芯光纤等下一代通信技术的研发及量产。

天成自控(sh603085)获两家国内某知名汽车企业乘用车座椅总成项目定点。

新五丰(sh600975)投资2.79亿元建设年产60万吨饲料厂项目。

天玑科技(sz300245)7月3日在互动平台表示，公司一体机产品服务于部分省级财税部门。

远光软件(sz002063)7月3日在互动平台表示，一直以来财税管理产品是远光软件的核心优势产品之一。公司持续推出智慧税务、数电票管理、无纸化管理、电子凭证、会计档案等多款产品，产品已在多个世界500强企业使用。

东方通(sz300379)7月3日在互动平台表示，公司中间件产品在国家税务总局及部分省、市级税务部门均有项目应用。

任子行(300311)互动平台表示，公司以多年开发的大数据治理平台为基座，对车辆信号数据、业务数据等进行大数据分析，为用户提供可视化展示页面的车联网数据分析平台，平台支持智能座舱、生态运营、OTA、新能源部等车企业务部门的指标计算需求，助力车企精细化运营、产品迭代研发设计，辅助车企智能化决策分析。

四会富仕(300852)接受机构调研时表示，随着Al驱动智能化场景的不断落地，工业控制领域仍具较大成长前景。公司也在积极布局光模块、服务器等领域，不断打开新的增长空间。公司在AI服务器、光模块领域针对性地投入大量资源进行重点客户开发，并取得了一定的进展，部分产品已经打样评价结束，进入小批量试产阶段，但目前营收占比较小。随着消费电子的复苏及Al与实体经济的深度融合，公司对下半年PCB行业的发展前景相对较乐观。

中集集团(sz000039)表示，集装箱量方面，今年海外补库需求较好，近期也有受关税影响，货主提前运货，使得今年的货运量需求比公司之前预想的要好。同时，受红海事件巴拿马运河干旱、部分码头工人罢工等突发因素影响，造成集装箱周转速度变慢，整个行业订单都处于比较饱和的状态。目前公司在手订单已经排满第三季度，开始接第四季度订单。

欧科亿(sh688308)表示，2024年，宝马曲轴的整包项目已进入稳定运营，该项目对公司承接大型整包项目特别是汽车产业链的整包业务有极大的示范效应。今年出口业务发展迅速，特别是数控刀具方面的出口比例希望能达到20%-30%左右。公司投资设立欧洲子公司，重点发展并突破欧美市场。从刀具结构与消费情况来看，欧美市场仍处于中高端领先市场，并且制造区域聚集，市场前景较好。

芯朋微(sh688508)表示，公司主要产品为功率半导体，一季度在家电市场销售超预期尤其是白电市场增速很快。公司在服务器市场已量产低侧驱动芯片，半桥大功率驱动芯片和高压一次电源芯片。公司重点投入的DrMOS和数字多相控制器开始陆续在客户端验证，结果与目前全球主流友商同规格产品的效率相当。公司在Efuse和POL等相关系列也陆续推出样品。

 

04  今日财经早餐·题材挖掘

智能网联汽车“车路云一体化”应用试点城市名单公布

7月3日，工业和信息化部等五部门公布智能网联汽车“车路云一体化”应用试点城市名单，北京、上海、深圳、广州、武汉、重庆等在列。预期将建成低时延高可靠的网联云控基础设施，以覆盖试点城市全域为目标，持续提升智能化路侧基础设施与云控基础平台覆盖率;并通过规模部署标准化的网联云控基础设施满足智能网联汽车跨区域服务的一致性和连续性需求，全面带动提升车载网联终端装配率与使用效果，为全国规模化应用推广奠定基础。

据了解，智能路侧单元是智能网联车路云一体化系统实现道路基础设施网络化、智能化的关键设备之一，承担道路与车辆、平台之间通信的重任。在车辆端，能够为车辆提供实时动态的交通信息播报;在平台端，能够与路侧感知设备如雷达、摄像头等进行数据互联，汇聚道路环境感知信息，最终形成交通态势实时监控。

国联证券研究所 预计，首批试点城市整体项目规模有望近千亿元，其中路侧单元2025年最大规模约为91亿元，到2030年最大规模约为378亿元。

相关公司：万集科技(sz300552)、金溢科技(sz002869)、长江通信(sh600345)、索菱股份(sz002766)等。

 

清洁能源最终解决方案 核聚变装置投用在即

目前，30 多个国家（包括中国、欧盟、印度、日本、韩国、俄罗斯和美国等等）正在法国合作建造国际热核聚变实验反应堆（ITER）。据报道，当地时间 7 月 1 日，随着 19 个巨大的环形场线圈运抵法国南部，ITER 宣布聚变能项目来自日本和欧洲的大型环形场线圈完工并交付。这标志着该反应堆设计过程的结束，距离投入使用仅一步之遥。

点评：可控核聚变能源产生能量的原理与太阳发光发热的原理一样，它也被称为新一代“人造太阳”。核聚变的过程可以在碳排放几乎为零的情况下，源源不断地提供绿色能源。可控聚变能源具有无限、经济、可计划、清洁、安全等诸多优点，是目前科学发展水平下人类能够掌握的终极能源形式，甚至会推动人类文明进入下一个发展阶段。

相关公司：爱科赛博(sh688719)、航天晨光(sh600501)等。

 

电动车出口迭创新高 海外充电桩巨大缺口亟需满足

据报道，中国电动汽车出口迭创新高。然而，欧美等地区的充电桩建设速度相对滞后，无法满足新能源汽车的充电需求。国际能源署（IEA）的数据显示，2021-2025年，欧洲和美国的新能源汽车销量预计将以较高的复合年增长率增长，但作为基础设施的充电桩建设速度却滞后于电动车增速，充电桩市场存在巨大缺口。为应对这一挑战，欧美多国纷纷出台政策扶持，投资数十亿乃至上百亿美元建设公共充电桩，以完善新能源汽车充电网络。这些政策不仅推动了充电基础设施的快速发展，也为充电设备制造商提供了广阔的海外市场和可观的利润空间。

相关公司：科林电气(sh603050)、英可瑞(sz300713)等。

 

AMD与英伟达需求推动FOPLP发展FOPLP有望加速渗透Al领域

据集邦咨询(TrendForce)最新报告，自台积电于2016年开发命名为整合扇出型封装(InFO)的扇出型晶圆级封装(FOWLP)技术，并应用于iPhone7手机所使用的A10处理器后，专业封测代工厂竞相发展FOWLP及扇出型面板级封装(FOPLP)技术，以提供单位成本更低的封装解决方案。自第二季起，超威半导体(AMD)等芯片厂商积极接洽台积电及代工厂以FOPLP技术进行芯片封装，带动业界对FOPLP技术的关注。扇出型面板级封装技术相对于传统的CoWoS具有更大的封装尺寸和更好的散热性能，这使得它能够支持更大规模的芯片集成，提高性能，并减少功耗。因此，对于英伟达等AI芯片厂商，采用FOPLP技术有助于缓解当前CoWoS产能紧张的问题，并提高AI芯片的供应量。此外，FOPLP技术在提高芯片的功能密度、减少互联长度以及重构系统设计等方面表现出的优势，符合人工智能时代对芯片性能的基准要求，使得FOPLP有望在AI芯片领域加速渗透。先进封装为延续摩尔定理提升芯片性能及集成度提供技术支持，随着先进封装技术持续推进，各产业链(封测/设备/材料/IP等)将持续受益。

相关公司：华海诚科(688535)、华天科技(002185)等。

 

苹果公司将导入台积电3D先进封装技术产业链公司受关注

据报道，台积电先进封装3D平台SoIC(System on Integrated Chips)再添重量级客户，苹果将大规模采用，预计2025年放量。如果消息属实，这将是继AMD之后，台积电该技术获得的又一大客户订单。业界消息称，苹果有意在下一代M系列芯片中导入台积电相关封装技术，甚至不排除移动端A系列处理器也将采用。投资机构看好台积电先进封装放量，预计将带动基板厂商如欣兴，以及封测厂商同步受惠。台积电官方介绍，其3D封装(3D Fabric)平台包含三大部分：CoWoS、InFO以及TSMC-SoIC。目前，产能吃紧的是CoWoS,台积电除了扩充自身工厂外，也与第三方封测厂合作。至于台积电SolC封装产能，早已定下长期发展计划，预计2026年产能将比2022年扩大20倍以上。机构认为，随着Al热潮持续，对先进AI芯片、HBM等需求将不断放大，先进封装需求有望持续增强，结合大基金三期加速落地，先进封装产业链值得关注。

相关公司：沃格光电(603773)、强力新材(300429)等。

 

2024空天信息大会暨数字地球生态峰会即将召开

据媒体报道，由中国科学院空天信息创新研究院、江苏省无锡市人民政府指导，江苏无锡经济开发区管理委员会、中科星图股份有限公司主办的“2024空天信息大会暨数字地球生态峰会”于2024年7月7日到7月9日在无锡国际会议中心召开。本次大会聚焦空天信息、商业航天、低空经济等领域，为空天信息产业发展提供一份前瞻性的落地行动指南，多角度展示空天信息前沿新趋势、产业新技术、商业新模式，激发创新活力助推数字经济可持续和高质量发展。

据中国民用航空局发布的数据显示，到2025年，中国低空经济的市场规模预计将达1.5万亿元，2035年有望达3.5万亿元。甬兴证券认为，低空经济符合国家发展新质生产力的要求，具有产业链条长、辐射面广、成长性高、带动力强等特点。随着各地陆续加大对低空经济的支持力度，相关产业链有望充分受益。

相关公司：上海瀚讯(300762)、纳睿雷达(688522)等。

 

华为Apollo Version即将重磅来袭，5G-A技术有望加速发展

据媒体报道，第十六届华为用户大会将于7月5日在土耳其伊斯坦布尔举行，5. 5G重磅技术Apollo Version将揭晓。据介绍，华为Apollo Version是“首个基于R18协议的5G-A版本发布”，标志着5G-A技术即将迈入一个全新的发展阶段。 

华泰证券表示，国内5G-A加速发展，关注产业链发展机遇。5.5G阶段或将应用超大规模MIMO以及新的调制解调技术，以实现更高的频谱效率，而更大规模的MIMO有望推动天线振子、射频器件需求量的释放。另一方面，随着信号传输进一步向高速化和高频化发展，有望带来高速且多层化PCB板材增量需求；此外硅基氮化镓射频器件基于卓越的射频特性和低功耗性能，或将成为5.5G以及未来6G基站射频器件较佳选择。

相关公司：胜宏科技(300476)、沪电股份(002463)等。

 

AI浪潮带动需求迅猛增长，行业大厂看好该细分产品价量齐扬

行业媒体报道称，存储器大厂华邦近日高喊PC、消费性电子产品、手机、车用，以及网通等五大终端应用全面复苏，董座焦佑钧看好旗下利基型DRAM与编码型快闪存储器（NOR Flash）两大主力产品将迎来两年好光景，呈现价量齐扬盛况，2025年更是“显著乐观”。

随着ChatGPT的面世与发展，AI领域引起新一轮技术升级与产业重构，带动了AI服务器下存储器的需求迅猛增长。群智咨询半导体器件资深分析师王旭东表示，AI大模型算力芯片需求带动了市场对HBM、DDR5及部分高容量LPDDR5X（16GB以上）存储的需求增长，同时智能手机、PC等端侧AI设备自2024年开始出货，也带来对单机存储容量的需求提升。华福证券研报指出，下半年，AI服务器领域需求持续走强，智能手机及CSPs仍有库存回补的需求，各品牌厂商与ODM客户或将重启备货，同时工控与车用也可望逐步回温，从而带动存储市场增长，存储价格可能延续上涨格局。

相关公司：江波龙(301308)、兆易创新(603986)等。

 

人工智能带来需求量飙升，该领域成为美国科技大厂们争抢的新目标

据媒体报道，面对人工智能（AI）兴起带来的用电量飙升，停滞已久的美国电力基础设施开始捉襟见肘。因此，灵活、全天候的核能发电开始成为不断扩建数据中心以发展人工智能的科技大厂们争抢的新目标。

AI热潮催生的用电需求，使得美国科技公司在全国范围内寻找电力供应。媒体报道称，全美约1/3核电站所有者都在与科技公司就新建数据中心的电力供应进行谈判以满足人工智能需求。据知情人士透露，亚马逊云服务将与美国最大核电厂运营商星座能源达成协议由后者位于美国东海岸的一座核电站直接供电。浙商证券认为，核能在能源体系中的重要性和必要性已被进一步发掘，多国开始深入布局并重构核能供应链，伴随着近日多个国家分别制定细化的核能发展战略，当前全球核电已迎来大规模重启，核电机组也将迎来新一轮建设高峰。

相关公司：神州泰岳(300002)、中国广核(003816)、中国核建(601611)等。

 

国内首个区域级电力市场管理委员会成立

南方区域电力市场管理委员会成立，为全国首个区域级电力市场管理委员会。该管委会由广州电力交易中心市场管理委员会改组而成，由发电方、输电方、购电方、市场运营机构、第三方等类别代表组成，初期规模38人。在本次组建中，广东华厦电力销售有限公司、潮流能源科技有限公司等民营企业为首次加入。

东北证券岳挺表示，在双碳目标背景下，我国电力体制改革预计将持续深化，交易电价将随供电成本和电力供需波动。对比海外，我国现货市场、辅助服务市场仍有广阔发展空间，随着新能源大规模、高比例接入电力系统，火电、水电、储能、虚拟电厂等系统调节性资源重要性将逐步提升，根据“谁服务、谁获利，谁受益、谁承担”的总体原则，未来盈利方式和盈利能力有望提升。

相关公司：明星电力(600101)、南网科技(688248)、乐山电力(600644)等。

 

05  今日财经早餐·股东增减持及业绩

凌钢股份(sh600231)拟以1亿至2亿元回购股份。

辽港股份(sh601880)拟以1亿至1.2亿元回购股份。

美芯晟(sh688458)董事长提议以5000万至亿元回购股份。

华英农业(sz002321)拟以5000万至1亿元回购股份。

中熔电气(sz301031)董事长提议以2000万至4000万元回购股份。

迦南科技(300412)实控人增持计划完成 拟继续增持100万股至200万股

艾迪药业(688488)实控人及总裁拟增持股份500万元至1000万元

迪贝电气(sh603320)上半年净利润同比预增151.24%到177.15%。

神通科技(sh605228)上半年净利润同比预增182.91%到212.18%。

格力博(sz301260)上半年预计实现净利润1.15亿元—1.35亿元，同比扭亏。

松原股份(sz300893)预计实现净利润1.2亿元-1.32亿元，同比增长90%-110%。

广合科技(sz001389)预计实现净利润3亿-32亿元，同比增长90.13%-102.81%。

雷赛智能(sz002979)预计实现净利润1.10亿-1.18亿元，同比增长46%-56%。

圣湘生物(688289)预计上半年净利同比增长64%-80%。

千红制药(002550)上半年净利润同比预增53.57%

长安汽车(000625)1—6月汽车销量133.41万辆，同比增加9.74%。

国瓷材料(300285)上半年净利润同比预增3.46%—9.73%

秋田微(300939)股东拟减持不超1%公司股份

超频三(300647)股东拟减持不超过1.31%公司股份

 

06  今日财经早餐·今日新股/新债

1）今日抢权配售

【欧陆通】公告，6.445亿的【欧通转债】将于2024.07.05日申购

初始转股价为44.86元，当前股价41.48，转股价值为92.47。每股配售6.4747元可转债，155股可以配1手，市值约6400元，百元含权为15.7，新债按照120的价格计算的话安全垫为3.1%，可以申购。

 

【聚赛龙】公告，2.5亿的【赛龙转债】将于2024.07.08日申购

初始转股价为36.81元，当前股价35.34，转股价值为96。每股配售5.2323元可转债，191股可以配1手，市值约6700元，百元含权为15，新债按照130的价格计算的话安全垫为4.4%，可以申购。

 

2）已核准，待发行配债股

高含权前5名：

万凯新材：百元含权46，发行规模27亿

华康医疗：百元含权41，发行规模7.5亿

天润乳业：百元含权38，发行规模9.9亿

严牌股份：百元含权30，发行规模4.68亿

远信工业：百元含权18，发行规模2.865亿

 

低规模前5名：

聚赛龙：百元含权15，发行规模2.5亿

集智股份：百元含权14，发行规模2.55亿

远信工业：百元含权18，发行规模2.865亿

聚合顺：百元含权10，发行规模3.38亿

嘉益股份：百元含权4，发行规模3.979亿

 

3）转债强赎提醒 

已公告强赎或到期：

盛路转债：最后交易日7.11日，当前溢价率为169.26%；

德尔转债：最后交易日7.15日，当前溢价率为28.03%；

英力转债：最后交易日7.15日，当前溢价率为0.04%；

万顺转债：最后交易日7.16日，当前溢价率为50.46%；

横河转债：最后交易日7.23日，当前溢价率为262.39%；

凯中转债：最后交易日7.25日，当前溢价率为-1.19%；

苏农转债：最后交易日7.29日，当前溢价率为8.9%；

 

接近强赎标准：

诺泰转债：还差6天，当前溢价率-0.46%

耐普转债：还差7天，当前溢价率3.28%

景20转债：还差9天，当前溢价率-0.41%

明电转债：还差10天，当前溢价率12.95%

明电转02：还差10天，当前溢价率12.4%

红相转债：还差10天，当前溢价率1.04%