本周三大指数均收绿,市场总体属于缩量盘整的态势,交易量没有一天突破万亿,这周的支持节奏基本上属于周一到周四调整,周五修复的节奏。
本周的核心板块是房地产,上周复盘提到了,按照核心矛盾的框架分析,到三中全会之前,顺周期都可能是市场的主线,最后还特意提到重视低位的地产链,顺着大思路做低位地产链,基本上本周都是能吃到肉的。
板块看,涨幅排名居前的是房地产、建材、建筑、银行、轻工,均是和房地产相关的行业;跌幅排名居前的是煤炭、医药、电力设备新能源、机械、汽车。
梳理一下本周出现的增量信息及市场后续走势:
1,上周末自来水涨价发酵,周一公用事业板块尤其是电力板块表现突出,但很多个股当天出现冲高回落,持续性稍差,但重点还是在价,涨价刺激。
2,ChatGPT新版本,多模态的传统个股涨幅不大,发酵方向不是很理想,当日的20厘米汤姆猫第二天没有持续。
3,上周提到的变压器出海题材,持续性确实不错,上周进来的资金这周都有获利,龙头扬电科技周五都能冲高,持续跟踪。
4,房地产相关信息。最开始的是政府收房的小作文,这个小作文出来以后,房地产是直接上攻的,变压器当天熄火;随后,15日盘后杭州临安区正式发布收购商品房作为公租房的消息,属于小作文初步兑现行情,16日房地产爆发,17日,央行在交易时间直接放大招,3000亿再贷款、降低首付比例、降低公积金贷款利率、取消商业贷款利率下限。15%的首付比例已经创造了历史。周末发酵的消息集中在卖房火爆,比如深圳。
从周末的发酵看,消息集中在业绩端,就是销售;政策预期可能比较分化了,部分资金看到央行下场,后续政策力度可能不够,这部分资金就会撤退,但跟随趋势的资金可能才开始入场,另外,博弈政策进一步放大的资金也会观望,而不是直接离场。总体看,地产链的博弈难度增大,下周如果继续冲高,可以选择部分兑现。
5,低空经济,北京直接发布低空经济的规划文件,超预期,北京的定位特殊,给市场想象空间。北京文件的新题材是低空安防反制,军工相关。低空经济是重头戏,目前处于政策规划阶段,可以持续跟踪,围绕题材核心股慢慢做即可。
6,科技,第一次大涨是映射美股,后续零星有一些新题材,比如玻璃基,需要观察房地产外溢资金的选择,科技就是分化行情,操作难度比较大。
下周比较重要的数据:周一的LPR报价、周三的英伟达财报。指数仍是在去年828墓碑线的实体内震荡,如果指数选择突破,大金融是可以上仓位的选择,其他的重点,还是放在顺周期上面,继续跟踪低空、变压器题材。