光伏点评:
今天光伏股票跌幅较大,主要受市场整体宏观环境与资金面情绪面调整的影响,部分基金调仓或有所影响。经与机构交流后,针对市场关心比较多的问题做统一回答:
国内户用Q2不好?
4-5月国内户用系统略受疫情影响,6月目前看下来订单已经显著修复,市场再现火热,目前供不应求。头部公司影响不大,比如正泰(Q1 1.6-1.7GW,Q2预计2.5GW,今年至少8-8.5GW);天合(Q1 800MW,Q2 1.5GW) 。
地面电站目前情况如何?
地面电站整体看下来预计8月后会有所启动,今年地面跟去年最大的区别就是,去年地面需求没有增长,今年会呈现大幅增长,目前地面逆变器价格已经有数个点上涨。
对于业绩是否会存在低于预期情况?
在半个月前由于美国事件影响,部分组件公司的出货略有影响,但是由于美国预期反转,近期市场重新火热,Q3会明显起量。另外市场对部分逆变器公司业绩可能存在误传,我们估计实际业绩远比传的20%要好。新能源和光伏股票每一轮下跌和预期低点都是买点。