隆基HJT扩产的进一步说明:
1)今年4月隆基公告计划在铜川扩产12GW单晶电池产线,产线计划于2024年底投产。此前公司计划铜川产线采用TOPCon路线,近期公司对铜川产线技术路线的规划进行了调整,预计不采用TOPCon路线,但具体路线暂未确定。
2)近两天HJT表现较好,机构传隆基负责hpbc的李华离职,目前技术团队只剩下topcon和HJT的徐博士,之前公司在topcon上的动作相对落后,很难有超额收益,新技术上较为被动。目前的扩产口径有所更改,之前铜川计划上12gw的topcon现在计划更改,不做topcon改为其他,但未明确说HJT。
3)另外市场注意隆基开始囤货靶材用铟,预计在10gw+的量,后续有可能看到隆基开始入场扩产HJT。技术储备方面,HJT和HJT叠层钙钛矿的效率记录都是隆基创造的,成本方面由于没规模化扩产目前还难讲做到多优异。若大厂进军HJT,对HJT产业链算是比较大的催化,届时也可)能会对隆基新技术的看法有所改观。但公司这几年技术路线变更较快,后续还要持续跟踪。
4)HJT事件性催化关注【迈为股份】(HJT设备龙头)、【捷佳伟创】(HJT板P存在预期差)、【芯碁微装】(铜电镀LDI进展超预期)。