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2021-10-20 21:27:00
事情正在起变化:能源危机推动欧洲风电光伏长协定价上行
事情正在起变化:能源危机推动欧洲风电光伏长协定价上行,新能源发电制造业投资逻辑发生重大变化 #中信建投新能源朱玥/任佳玮 -------------------------- 1、今年以来,困扰A股新能源投资最重要逻辑是制造业价格无法向终端运营商传导,导致上游涨价的情况下产业链利润受到挤压,但现在这一点正在发生变化,由于风光长期购电协议(PPA)价格上涨推动收益率正在提升,我们已经观察到欧洲光伏电站不再等待,开始采买高价组件,风电亦如此。 2、今年以来欧洲天然气价格一路飙涨,Q3英国IBP期货结
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2021-10-20 21:26:17
【兴证金属·锂】宁德时代与四川能投签署战略合作协议
【兴证金属·锂】宁德时代与四川能投签署战略合作协议,川矿有望进入开发快车道 📍事件:2021年10月18日,四川能投与宁德时代举行战略合作签约仪式。四川能投总经济师张昌均主持仪式,四川能投副总经理牟俊和宁德时代董事长助理、战投企划总经理曲涛分别代表双方签署了战略合作协议。 四川能投是川发展的全资子公司,是四川水电、风电、质能发电等能源投资建设和营运主体,并且一直将新能源产业作为重点培育和发展的战略性产业,旗下子公司包括川能动力(股权26.2%)等。此前宁德时代曾与川发展签订战略合作协议,表示将
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2021-10-20 21:25:45
汽车芯片近况更新
汽车芯片近况更新 1. 目前厂商排产情况10月环比持平甚至好于9月。 2. 当前满足率60~70%,缺芯影响还比较明显,9月底限电也有点影响. 3. 明年满足率能够提到80~90%(对应的需求量高于2019年)。现在厂商库存低,有补库需求,预计明年年中能够完成补库。 4. 马来西亚封测环节产能基本恢复满产,现在主要是晶圆环节,产能是短板。 5. 芯片厂商紧缺情况排序:1)意法半导体;2)村田电容(德系用得多一些,有些厂商不缺,非行业整体情况,影响较小);3)瑞萨;4)之后德州仪器等。 6. 限电
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2021-10-20 21:25:16
【东北轻工】9月印度培育钻石进出口数据解读
【东北轻工】9月印度培育钻石进出口数据解读 进口端:9月印度培育钻石毛坯进口额1.02亿美元(同比+38%,环比+39%),9月培育钻石进口额渗透率5.8%,同比+0.5pct,环比+0.1pct。8月进口数据环比回落(-33%)主要因为印度疫情影响、部分毛坯打磨转移至国内,9月环比数据明显恢复。加上打磨转移,实际培育钻石原石出口量应该更高。 出口端:9月裸钻出口额0.96亿美元(同比+20%,环比-24%),9月培育钻石出口额渗透率4.8%,同比-0.1pct,环比-1pct。去年九月出口数据
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2021-10-20 21:24:49
【中泰电新苏晨团队】新能源发电
【中泰电新苏晨团队】新能源发电:国家能源局积极推动风电光伏发电项目能并尽并、多发满发,持续重点推荐 10月19日,国家能源局综合司下发《关于积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发有关工作的通知》,要求积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发。要点如下: (1)新能源发电项目能并尽并、多发满发:文件要求各电网企业对“2021年度新能源发电项目” 并网接入工作,按照“能并尽并”原则,对具备并网条件的风电、光伏发电项目,切实釆取有效措施,保障及时并网;按照“多发满发”原则,严格落实优先发电制度,实现
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2021-10-20 21:24:12
【国君有色】锂现货点评211019
【国君有色】锂现货点评211019 价格 工业级碳酸锂:成交价在18.3-18.5万元/吨(较三周前+0.3-0.5万元/吨)。 电池级碳酸锂&准电碳:成交价在19.5-20万元/吨(较三周前+0.5-1万元/吨),已经有极少量成交高达21万元/吨。 电池级氢氧化锂:报价&成交价格在17.5-18万元/吨(较三周前持平),已经有试探性报价18.5万元/吨。 市场情绪:受各地限电影响,中游正极材料企业减产,导致前几周市场情绪观望强烈。经过短暂的价格盘整,本周价格迎来小幅上涨。据此前调研了解,10月
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2021-10-20 21:23:30
【高测股份】 最新交流情况更新【东吴机械】
【高测股份】 最新交流情况更新【东吴机械】 1、高测股份总部位于青岛,轮胎检测起家,16年进入光伏硅材料切割市场(切片设备+切割工具),20年上市后公司业务进一步延伸至切片加工服务,并将金刚线的应用成功延伸到半导体、磁材和蓝宝石,打造出“轮胎检测+光伏材料切割+半导体、磁材和蓝宝石切割+切片代工”四条业务增长曲线。高测股份定义自身是一家以“技术驱动”而不是产量驱动的高新技术企业,研发费用率保持10%左右,大幅领先行业平均水平。 2、公司新进入切片服务行业,未来实现35GW切片的产能。分别为:(1
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2021-10-20 21:23:08
【上证远知新能源】比亚迪:利润拐点在即
【上证远知新能源】比亚迪:利润拐点在即 中长期看,比亚迪有望成为电动车全球龙头 公司作为全球唯一具备自有优质电池的整车企业,背靠国内汽车大市场,持续进步,不断创新,引领新能源车行业发展,有望成为新能源车领域一体化解决方案提供商之龙头。 短期看,技术周期和车型周期共振,经营拐点在即 我们认为公司汽车销量的快速增长即将在利润表上体现出来,这几年是比亚迪利润的快速释放期,公司利润将出现非线性的快速增长。刀片铁锂电池和DM-i已经从最初的质疑转变成为潮流,说明公司的创新正在获得市场认可,并将获得回报。
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2021-10-20 21:22:39
【招商电新】光伏板块跟踪
【招商电新】光伏板块跟踪:宏观指引将加速新能源建设并网消纳进程 1、10月20日能源局发布《关于积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发有关工作的通知》(http://www.nea.gov.cn/2021-10/20/c_1310257171.htm),要求具备并网条件风光项目“能并尽并”,优化调度合理安排实现新能源电源“多发满发”,统筹协调加快风光项目配套接网工程建设。 风光是电源侧的主力增量,建设周期灵活,加快项目并网是缓解短期电力缺口的有效措施,也是实现双碳目标的根本。“通知”发布势必加
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2021-10-19 20:07:19
强烈推荐【钢研高纳】
强烈推荐【钢研高纳】 1、我国航空发动机进入紧张保供放量晚于飞机,从三季度开始展望未来2-3年,是发动机产业链更为景气。 2、钢研高纳在发动机冷端、热端布局均到位,逐步呈现出一个航发高温合金及零部件制造平台型公司,且在叶片领域会有大突破。 3、预计三季度业绩释放好,全年保持高增速,明年业绩增速预计也在40%以上,今明年利润4亿、5.6亿+,短期看300亿市值,中期600亿。 更多信息欢迎关注公众号:核心纪要 更多信息欢迎关注公众号:核心纪要 更多信息欢迎关注公众号:核心纪要 更多信息欢迎关注公众
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钢研高纳
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2021-10-19 20:06:17
【西部电新】21年1-9月光伏招标49.84GW
【西部电新】21年1-9月光伏招标49.84GW,中标63.52GW(同比+57.52%),预计明年为光伏装机大年,短期利空已反应,板块有望重新起航 9月光伏分布式招标表现依然较为优异。21年1-9月光伏累计招标量为49.84GW,同比-13,30%;其中9月国内光伏招标量为6.22GW,环比-9.9%,同比+23.49%。分类型来看,9月分布式装机1.73GW,农光互补2.68GW,地面电站及年度集采1.76GW,9月光伏分布式装机依然维持较高水平,年度集采9月招标量较小。 1-9月光伏中标6
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2021-10-19 20:05:24
【天风农业】政策高度重视种业
【天风农业】政策高度重视种业,种业政策有望超预期,持续坚定推荐种业机会! 1、种业重要性空前,政策支持力度大。今天上午北京种业大会上,农业农村部副部长出席并发言,强调“中国粮主要用中国种”,并提出在核心技术、知识产权保护等5方面下功夫。此前《人民日报》此前文章指出,打好种业翻身仗是【党中央】面对日趋复杂的国内外形势,全面把握“两个大局”作出的重大决策部署,打好种业翻身仗①是保障国家【粮食安全】的基础支撑(应对世界百年未有之大变局、国际粮食贸易不稳定性增加等因素),②是实现【农业现代化】的必然要求
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2021-10-19 20:04:43
长江电新昨晚10点电话会议整理:
长江电新昨晚10点电话会议整理: 1)电池涨价:此前上中游材料端涨价基本由动力电池承担,9月开始,整车厂接受传导,约5%;判断动力电池毛利率的拐点发生在Q4或明年Q1。 2)紧缺情况: 三元正极:不缺 铁锂正极:开始不缺;前驱体磷酸铁仍紧张 负极:负极不缺,石墨化受限电和能耗缺 隔膜: 21年末开始边际紧张 电解液: 6F/VC年末会缓解一些, 22H2或基本不缺 铜箔:紧缺预期有分歧,优质产能还是缺 3)盈利能力 有望边际上扬的环节:电池,隔膜 继续保持稳定的环节:铜箔,负极(石墨化储备丰富,
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2021-10-19 20:04:10
【华西晏溶团队】当前时点锂资源板块已经企稳反弹 建议关注加仓
【华西晏溶团队】当前时点锂资源板块已经企稳反弹 建议关注加仓 板块Q3业绩或预告均已发布,多数企业业绩符合预期。根据SMM数据,电池级碳酸锂一季度均价为7.48万元/吨,二季度均价为8.89万元/吨,环比增长18.91%。而碳酸锂价格于4月底至7月底横盘近3个月,新一轮快速增长始于7月底,即三季度碳酸锂均价为11.01万元/吨,环比二季度增长23.89%,较一季度均价增长47.32%。根据各锂资源企业三季度报告及三季报业绩预告统计得出,各公司第三季度净利润环比第二季度的增速,基本都高于锂盐价格环
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2021-10-19 20:03:24
泰旸短评
泰旸短评 今日消费板块跌幅较大主要由于三方面原因: 1)周末《扎实推进共同富裕》文章引起市场对于白酒加征消费税担心。 2)糖酒会总体反馈平淡,部分专家认为白酒高速增长阶段已经结束,引起市场对于白酒行业景气度的担忧。 3)近期新能源不断有支持政策出台,政策风向比较下短期资金更加偏好国家积极引导的方向。 我们认为高端白酒定价能力强,即使加税也具备转嫁能力 ,更多为一次性影响,不会改变高端白酒长期向上趋势。近期社零数据验证消费行业在缓慢恢复,龙头公司基本完成全年目标,动销良性库存合理,消费行业基本面稳
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2021-10-20 21:27:00
事情正在起变化:能源危机推动欧洲风电光伏长协定价上行
事情正在起变化:能源危机推动欧洲风电光伏长协定价上行,新能源发电制造业投资逻辑发生重大变化 #中信建投新能源朱玥/任佳玮 -------------------------- 1、今年以来,困扰A股新能源投资最重要逻辑是制造业价格无法向终端运营商传导,导致上游涨价的情况下产业链利润受到挤压,但现在这一点正在发生变化,由于风光长期购电协议(PPA)价格上涨推动收益率正在提升,我们已经观察到欧洲光伏电站不再等待,开始采买高价组件,风电亦如此。 2、今年以来欧洲天然气价格一路飙涨,Q3英国IBP期货结
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【兴证金属·锂】宁德时代与四川能投签署战略合作协议
【兴证金属·锂】宁德时代与四川能投签署战略合作协议,川矿有望进入开发快车道 📍事件:2021年10月18日,四川能投与宁德时代举行战略合作签约仪式。四川能投总经济师张昌均主持仪式,四川能投副总经理牟俊和宁德时代董事长助理、战投企划总经理曲涛分别代表双方签署了战略合作协议。 四川能投是川发展的全资子公司,是四川水电、风电、质能发电等能源投资建设和营运主体,并且一直将新能源产业作为重点培育和发展的战略性产业,旗下子公司包括川能动力(股权26.2%)等。此前宁德时代曾与川发展签订战略合作协议,表示将
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汽车芯片近况更新
汽车芯片近况更新 1. 目前厂商排产情况10月环比持平甚至好于9月。 2. 当前满足率60~70%,缺芯影响还比较明显,9月底限电也有点影响. 3. 明年满足率能够提到80~90%(对应的需求量高于2019年)。现在厂商库存低,有补库需求,预计明年年中能够完成补库。 4. 马来西亚封测环节产能基本恢复满产,现在主要是晶圆环节,产能是短板。 5. 芯片厂商紧缺情况排序:1)意法半导体;2)村田电容(德系用得多一些,有些厂商不缺,非行业整体情况,影响较小);3)瑞萨;4)之后德州仪器等。 6. 限电
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2021-10-20 21:25:16
【东北轻工】9月印度培育钻石进出口数据解读
【东北轻工】9月印度培育钻石进出口数据解读 进口端:9月印度培育钻石毛坯进口额1.02亿美元(同比+38%,环比+39%),9月培育钻石进口额渗透率5.8%,同比+0.5pct,环比+0.1pct。8月进口数据环比回落(-33%)主要因为印度疫情影响、部分毛坯打磨转移至国内,9月环比数据明显恢复。加上打磨转移,实际培育钻石原石出口量应该更高。 出口端:9月裸钻出口额0.96亿美元(同比+20%,环比-24%),9月培育钻石出口额渗透率4.8%,同比-0.1pct,环比-1pct。去年九月出口数据
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【中泰电新苏晨团队】新能源发电
【中泰电新苏晨团队】新能源发电:国家能源局积极推动风电光伏发电项目能并尽并、多发满发,持续重点推荐 10月19日,国家能源局综合司下发《关于积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发有关工作的通知》,要求积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发。要点如下: (1)新能源发电项目能并尽并、多发满发:文件要求各电网企业对“2021年度新能源发电项目” 并网接入工作,按照“能并尽并”原则,对具备并网条件的风电、光伏发电项目,切实釆取有效措施,保障及时并网;按照“多发满发”原则,严格落实优先发电制度,实现
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【国君有色】锂现货点评211019
【国君有色】锂现货点评211019 价格 工业级碳酸锂:成交价在18.3-18.5万元/吨(较三周前+0.3-0.5万元/吨)。 电池级碳酸锂&准电碳:成交价在19.5-20万元/吨(较三周前+0.5-1万元/吨),已经有极少量成交高达21万元/吨。 电池级氢氧化锂:报价&成交价格在17.5-18万元/吨(较三周前持平),已经有试探性报价18.5万元/吨。 市场情绪:受各地限电影响,中游正极材料企业减产,导致前几周市场情绪观望强烈。经过短暂的价格盘整,本周价格迎来小幅上涨。据此前调研了解,10月
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【高测股份】 最新交流情况更新【东吴机械】
【高测股份】 最新交流情况更新【东吴机械】 1、高测股份总部位于青岛,轮胎检测起家,16年进入光伏硅材料切割市场(切片设备+切割工具),20年上市后公司业务进一步延伸至切片加工服务,并将金刚线的应用成功延伸到半导体、磁材和蓝宝石,打造出“轮胎检测+光伏材料切割+半导体、磁材和蓝宝石切割+切片代工”四条业务增长曲线。高测股份定义自身是一家以“技术驱动”而不是产量驱动的高新技术企业,研发费用率保持10%左右,大幅领先行业平均水平。 2、公司新进入切片服务行业,未来实现35GW切片的产能。分别为:(1
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2021-10-20 21:23:08
【上证远知新能源】比亚迪:利润拐点在即
【上证远知新能源】比亚迪:利润拐点在即 中长期看,比亚迪有望成为电动车全球龙头 公司作为全球唯一具备自有优质电池的整车企业,背靠国内汽车大市场,持续进步,不断创新,引领新能源车行业发展,有望成为新能源车领域一体化解决方案提供商之龙头。 短期看,技术周期和车型周期共振,经营拐点在即 我们认为公司汽车销量的快速增长即将在利润表上体现出来,这几年是比亚迪利润的快速释放期,公司利润将出现非线性的快速增长。刀片铁锂电池和DM-i已经从最初的质疑转变成为潮流,说明公司的创新正在获得市场认可,并将获得回报。
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【招商电新】光伏板块跟踪
【招商电新】光伏板块跟踪:宏观指引将加速新能源建设并网消纳进程 1、10月20日能源局发布《关于积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发有关工作的通知》(http://www.nea.gov.cn/2021-10/20/c_1310257171.htm),要求具备并网条件风光项目“能并尽并”,优化调度合理安排实现新能源电源“多发满发”,统筹协调加快风光项目配套接网工程建设。 风光是电源侧的主力增量,建设周期灵活,加快项目并网是缓解短期电力缺口的有效措施,也是实现双碳目标的根本。“通知”发布势必加
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2021-10-19 20:07:19
强烈推荐【钢研高纳】
强烈推荐【钢研高纳】 1、我国航空发动机进入紧张保供放量晚于飞机,从三季度开始展望未来2-3年,是发动机产业链更为景气。 2、钢研高纳在发动机冷端、热端布局均到位,逐步呈现出一个航发高温合金及零部件制造平台型公司,且在叶片领域会有大突破。 3、预计三季度业绩释放好,全年保持高增速,明年业绩增速预计也在40%以上,今明年利润4亿、5.6亿+,短期看300亿市值,中期600亿。 更多信息欢迎关注公众号:核心纪要 更多信息欢迎关注公众号:核心纪要 更多信息欢迎关注公众号:核心纪要 更多信息欢迎关注公众
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2021-10-19 20:06:17
【西部电新】21年1-9月光伏招标49.84GW
【西部电新】21年1-9月光伏招标49.84GW,中标63.52GW(同比+57.52%),预计明年为光伏装机大年,短期利空已反应,板块有望重新起航 9月光伏分布式招标表现依然较为优异。21年1-9月光伏累计招标量为49.84GW,同比-13,30%;其中9月国内光伏招标量为6.22GW,环比-9.9%,同比+23.49%。分类型来看,9月分布式装机1.73GW,农光互补2.68GW,地面电站及年度集采1.76GW,9月光伏分布式装机依然维持较高水平,年度集采9月招标量较小。 1-9月光伏中标6
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【天风农业】政策高度重视种业
【天风农业】政策高度重视种业,种业政策有望超预期,持续坚定推荐种业机会! 1、种业重要性空前,政策支持力度大。今天上午北京种业大会上,农业农村部副部长出席并发言,强调“中国粮主要用中国种”,并提出在核心技术、知识产权保护等5方面下功夫。此前《人民日报》此前文章指出,打好种业翻身仗是【党中央】面对日趋复杂的国内外形势,全面把握“两个大局”作出的重大决策部署,打好种业翻身仗①是保障国家【粮食安全】的基础支撑(应对世界百年未有之大变局、国际粮食贸易不稳定性增加等因素),②是实现【农业现代化】的必然要求
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长江电新昨晚10点电话会议整理:
长江电新昨晚10点电话会议整理: 1)电池涨价:此前上中游材料端涨价基本由动力电池承担,9月开始,整车厂接受传导,约5%;判断动力电池毛利率的拐点发生在Q4或明年Q1。 2)紧缺情况: 三元正极:不缺 铁锂正极:开始不缺;前驱体磷酸铁仍紧张 负极:负极不缺,石墨化受限电和能耗缺 隔膜: 21年末开始边际紧张 电解液: 6F/VC年末会缓解一些, 22H2或基本不缺 铜箔:紧缺预期有分歧,优质产能还是缺 3)盈利能力 有望边际上扬的环节:电池,隔膜 继续保持稳定的环节:铜箔,负极(石墨化储备丰富,
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2021-10-19 20:04:10
【华西晏溶团队】当前时点锂资源板块已经企稳反弹 建议关注加仓
【华西晏溶团队】当前时点锂资源板块已经企稳反弹 建议关注加仓 板块Q3业绩或预告均已发布,多数企业业绩符合预期。根据SMM数据,电池级碳酸锂一季度均价为7.48万元/吨,二季度均价为8.89万元/吨,环比增长18.91%。而碳酸锂价格于4月底至7月底横盘近3个月,新一轮快速增长始于7月底,即三季度碳酸锂均价为11.01万元/吨,环比二季度增长23.89%,较一季度均价增长47.32%。根据各锂资源企业三季度报告及三季报业绩预告统计得出,各公司第三季度净利润环比第二季度的增速,基本都高于锂盐价格环
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泰旸短评
泰旸短评 今日消费板块跌幅较大主要由于三方面原因: 1)周末《扎实推进共同富裕》文章引起市场对于白酒加征消费税担心。 2)糖酒会总体反馈平淡,部分专家认为白酒高速增长阶段已经结束,引起市场对于白酒行业景气度的担忧。 3)近期新能源不断有支持政策出台,政策风向比较下短期资金更加偏好国家积极引导的方向。 我们认为高端白酒定价能力强,即使加税也具备转嫁能力 ,更多为一次性影响,不会改变高端白酒长期向上趋势。近期社零数据验证消费行业在缓慢恢复,龙头公司基本完成全年目标,动销良性库存合理,消费行业基本面稳
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2021-10-20 21:27:00
事情正在起变化:能源危机推动欧洲风电光伏长协定价上行
事情正在起变化:能源危机推动欧洲风电光伏长协定价上行,新能源发电制造业投资逻辑发生重大变化 #中信建投新能源朱玥/任佳玮 -------------------------- 1、今年以来,困扰A股新能源投资最重要逻辑是制造业价格无法向终端运营商传导,导致上游涨价的情况下产业链利润受到挤压,但现在这一点正在发生变化,由于风光长期购电协议(PPA)价格上涨推动收益率正在提升,我们已经观察到欧洲光伏电站不再等待,开始采买高价组件,风电亦如此。 2、今年以来欧洲天然气价格一路飙涨,Q3英国IBP期货结
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【兴证金属·锂】宁德时代与四川能投签署战略合作协议
【兴证金属·锂】宁德时代与四川能投签署战略合作协议,川矿有望进入开发快车道 📍事件:2021年10月18日,四川能投与宁德时代举行战略合作签约仪式。四川能投总经济师张昌均主持仪式,四川能投副总经理牟俊和宁德时代董事长助理、战投企划总经理曲涛分别代表双方签署了战略合作协议。 四川能投是川发展的全资子公司,是四川水电、风电、质能发电等能源投资建设和营运主体,并且一直将新能源产业作为重点培育和发展的战略性产业,旗下子公司包括川能动力(股权26.2%)等。此前宁德时代曾与川发展签订战略合作协议,表示将
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汽车芯片近况更新
汽车芯片近况更新 1. 目前厂商排产情况10月环比持平甚至好于9月。 2. 当前满足率60~70%,缺芯影响还比较明显,9月底限电也有点影响. 3. 明年满足率能够提到80~90%(对应的需求量高于2019年)。现在厂商库存低,有补库需求,预计明年年中能够完成补库。 4. 马来西亚封测环节产能基本恢复满产,现在主要是晶圆环节,产能是短板。 5. 芯片厂商紧缺情况排序:1)意法半导体;2)村田电容(德系用得多一些,有些厂商不缺,非行业整体情况,影响较小);3)瑞萨;4)之后德州仪器等。 6. 限电
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【东北轻工】9月印度培育钻石进出口数据解读
【东北轻工】9月印度培育钻石进出口数据解读 进口端:9月印度培育钻石毛坯进口额1.02亿美元(同比+38%,环比+39%),9月培育钻石进口额渗透率5.8%,同比+0.5pct,环比+0.1pct。8月进口数据环比回落(-33%)主要因为印度疫情影响、部分毛坯打磨转移至国内,9月环比数据明显恢复。加上打磨转移,实际培育钻石原石出口量应该更高。 出口端:9月裸钻出口额0.96亿美元(同比+20%,环比-24%),9月培育钻石出口额渗透率4.8%,同比-0.1pct,环比-1pct。去年九月出口数据
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【中泰电新苏晨团队】新能源发电
【中泰电新苏晨团队】新能源发电:国家能源局积极推动风电光伏发电项目能并尽并、多发满发,持续重点推荐 10月19日,国家能源局综合司下发《关于积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发有关工作的通知》,要求积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发。要点如下: (1)新能源发电项目能并尽并、多发满发:文件要求各电网企业对“2021年度新能源发电项目” 并网接入工作,按照“能并尽并”原则,对具备并网条件的风电、光伏发电项目,切实釆取有效措施,保障及时并网;按照“多发满发”原则,严格落实优先发电制度,实现
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【国君有色】锂现货点评211019
【国君有色】锂现货点评211019 价格 工业级碳酸锂:成交价在18.3-18.5万元/吨(较三周前+0.3-0.5万元/吨)。 电池级碳酸锂&准电碳:成交价在19.5-20万元/吨(较三周前+0.5-1万元/吨),已经有极少量成交高达21万元/吨。 电池级氢氧化锂:报价&成交价格在17.5-18万元/吨(较三周前持平),已经有试探性报价18.5万元/吨。 市场情绪:受各地限电影响,中游正极材料企业减产,导致前几周市场情绪观望强烈。经过短暂的价格盘整,本周价格迎来小幅上涨。据此前调研了解,10月
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【高测股份】 最新交流情况更新【东吴机械】
【高测股份】 最新交流情况更新【东吴机械】 1、高测股份总部位于青岛,轮胎检测起家,16年进入光伏硅材料切割市场(切片设备+切割工具),20年上市后公司业务进一步延伸至切片加工服务,并将金刚线的应用成功延伸到半导体、磁材和蓝宝石,打造出“轮胎检测+光伏材料切割+半导体、磁材和蓝宝石切割+切片代工”四条业务增长曲线。高测股份定义自身是一家以“技术驱动”而不是产量驱动的高新技术企业,研发费用率保持10%左右,大幅领先行业平均水平。 2、公司新进入切片服务行业,未来实现35GW切片的产能。分别为:(1
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【上证远知新能源】比亚迪:利润拐点在即
【上证远知新能源】比亚迪:利润拐点在即 中长期看,比亚迪有望成为电动车全球龙头 公司作为全球唯一具备自有优质电池的整车企业,背靠国内汽车大市场,持续进步,不断创新,引领新能源车行业发展,有望成为新能源车领域一体化解决方案提供商之龙头。 短期看,技术周期和车型周期共振,经营拐点在即 我们认为公司汽车销量的快速增长即将在利润表上体现出来,这几年是比亚迪利润的快速释放期,公司利润将出现非线性的快速增长。刀片铁锂电池和DM-i已经从最初的质疑转变成为潮流,说明公司的创新正在获得市场认可,并将获得回报。
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【招商电新】光伏板块跟踪
【招商电新】光伏板块跟踪:宏观指引将加速新能源建设并网消纳进程 1、10月20日能源局发布《关于积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发有关工作的通知》(http://www.nea.gov.cn/2021-10/20/c_1310257171.htm),要求具备并网条件风光项目“能并尽并”,优化调度合理安排实现新能源电源“多发满发”,统筹协调加快风光项目配套接网工程建设。 风光是电源侧的主力增量,建设周期灵活,加快项目并网是缓解短期电力缺口的有效措施,也是实现双碳目标的根本。“通知”发布势必加
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强烈推荐【钢研高纳】
强烈推荐【钢研高纳】 1、我国航空发动机进入紧张保供放量晚于飞机,从三季度开始展望未来2-3年,是发动机产业链更为景气。 2、钢研高纳在发动机冷端、热端布局均到位,逐步呈现出一个航发高温合金及零部件制造平台型公司,且在叶片领域会有大突破。 3、预计三季度业绩释放好,全年保持高增速,明年业绩增速预计也在40%以上,今明年利润4亿、5.6亿+,短期看300亿市值,中期600亿。 更多信息欢迎关注公众号:核心纪要 更多信息欢迎关注公众号:核心纪要 更多信息欢迎关注公众号:核心纪要 更多信息欢迎关注公众
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【西部电新】21年1-9月光伏招标49.84GW
【西部电新】21年1-9月光伏招标49.84GW,中标63.52GW(同比+57.52%),预计明年为光伏装机大年,短期利空已反应,板块有望重新起航 9月光伏分布式招标表现依然较为优异。21年1-9月光伏累计招标量为49.84GW,同比-13,30%;其中9月国内光伏招标量为6.22GW,环比-9.9%,同比+23.49%。分类型来看,9月分布式装机1.73GW,农光互补2.68GW,地面电站及年度集采1.76GW,9月光伏分布式装机依然维持较高水平,年度集采9月招标量较小。 1-9月光伏中标6
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【天风农业】政策高度重视种业
【天风农业】政策高度重视种业,种业政策有望超预期,持续坚定推荐种业机会! 1、种业重要性空前,政策支持力度大。今天上午北京种业大会上,农业农村部副部长出席并发言,强调“中国粮主要用中国种”,并提出在核心技术、知识产权保护等5方面下功夫。此前《人民日报》此前文章指出,打好种业翻身仗是【党中央】面对日趋复杂的国内外形势,全面把握“两个大局”作出的重大决策部署,打好种业翻身仗①是保障国家【粮食安全】的基础支撑(应对世界百年未有之大变局、国际粮食贸易不稳定性增加等因素),②是实现【农业现代化】的必然要求
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长江电新昨晚10点电话会议整理:
长江电新昨晚10点电话会议整理: 1)电池涨价:此前上中游材料端涨价基本由动力电池承担,9月开始,整车厂接受传导,约5%;判断动力电池毛利率的拐点发生在Q4或明年Q1。 2)紧缺情况: 三元正极:不缺 铁锂正极:开始不缺;前驱体磷酸铁仍紧张 负极:负极不缺,石墨化受限电和能耗缺 隔膜: 21年末开始边际紧张 电解液: 6F/VC年末会缓解一些, 22H2或基本不缺 铜箔:紧缺预期有分歧,优质产能还是缺 3)盈利能力 有望边际上扬的环节:电池,隔膜 继续保持稳定的环节:铜箔,负极(石墨化储备丰富,
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【华西晏溶团队】当前时点锂资源板块已经企稳反弹 建议关注加仓
【华西晏溶团队】当前时点锂资源板块已经企稳反弹 建议关注加仓 板块Q3业绩或预告均已发布,多数企业业绩符合预期。根据SMM数据,电池级碳酸锂一季度均价为7.48万元/吨,二季度均价为8.89万元/吨,环比增长18.91%。而碳酸锂价格于4月底至7月底横盘近3个月,新一轮快速增长始于7月底,即三季度碳酸锂均价为11.01万元/吨,环比二季度增长23.89%,较一季度均价增长47.32%。根据各锂资源企业三季度报告及三季报业绩预告统计得出,各公司第三季度净利润环比第二季度的增速,基本都高于锂盐价格环
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泰旸短评
泰旸短评 今日消费板块跌幅较大主要由于三方面原因: 1)周末《扎实推进共同富裕》文章引起市场对于白酒加征消费税担心。 2)糖酒会总体反馈平淡,部分专家认为白酒高速增长阶段已经结束,引起市场对于白酒行业景气度的担忧。 3)近期新能源不断有支持政策出台,政策风向比较下短期资金更加偏好国家积极引导的方向。 我们认为高端白酒定价能力强,即使加税也具备转嫁能力 ,更多为一次性影响,不会改变高端白酒长期向上趋势。近期社零数据验证消费行业在缓慢恢复,龙头公司基本完成全年目标,动销良性库存合理,消费行业基本面稳
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事情正在起变化:能源危机推动欧洲风电光伏长协定价上行
事情正在起变化:能源危机推动欧洲风电光伏长协定价上行,新能源发电制造业投资逻辑发生重大变化 #中信建投新能源朱玥/任佳玮 -------------------------- 1、今年以来,困扰A股新能源投资最重要逻辑是制造业价格无法向终端运营商传导,导致上游涨价的情况下产业链利润受到挤压,但现在这一点正在发生变化,由于风光长期购电协议(PPA)价格上涨推动收益率正在提升,我们已经观察到欧洲光伏电站不再等待,开始采买高价组件,风电亦如此。 2、今年以来欧洲天然气价格一路飙涨,Q3英国IBP期货结
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【兴证金属·锂】宁德时代与四川能投签署战略合作协议
【兴证金属·锂】宁德时代与四川能投签署战略合作协议,川矿有望进入开发快车道 📍事件:2021年10月18日,四川能投与宁德时代举行战略合作签约仪式。四川能投总经济师张昌均主持仪式,四川能投副总经理牟俊和宁德时代董事长助理、战投企划总经理曲涛分别代表双方签署了战略合作协议。 四川能投是川发展的全资子公司,是四川水电、风电、质能发电等能源投资建设和营运主体,并且一直将新能源产业作为重点培育和发展的战略性产业,旗下子公司包括川能动力(股权26.2%)等。此前宁德时代曾与川发展签订战略合作协议,表示将
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汽车芯片近况更新
汽车芯片近况更新 1. 目前厂商排产情况10月环比持平甚至好于9月。 2. 当前满足率60~70%,缺芯影响还比较明显,9月底限电也有点影响. 3. 明年满足率能够提到80~90%(对应的需求量高于2019年)。现在厂商库存低,有补库需求,预计明年年中能够完成补库。 4. 马来西亚封测环节产能基本恢复满产,现在主要是晶圆环节,产能是短板。 5. 芯片厂商紧缺情况排序:1)意法半导体;2)村田电容(德系用得多一些,有些厂商不缺,非行业整体情况,影响较小);3)瑞萨;4)之后德州仪器等。 6. 限电
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【东北轻工】9月印度培育钻石进出口数据解读
【东北轻工】9月印度培育钻石进出口数据解读 进口端:9月印度培育钻石毛坯进口额1.02亿美元(同比+38%,环比+39%),9月培育钻石进口额渗透率5.8%,同比+0.5pct,环比+0.1pct。8月进口数据环比回落(-33%)主要因为印度疫情影响、部分毛坯打磨转移至国内,9月环比数据明显恢复。加上打磨转移,实际培育钻石原石出口量应该更高。 出口端:9月裸钻出口额0.96亿美元(同比+20%,环比-24%),9月培育钻石出口额渗透率4.8%,同比-0.1pct,环比-1pct。去年九月出口数据
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【中泰电新苏晨团队】新能源发电
【中泰电新苏晨团队】新能源发电:国家能源局积极推动风电光伏发电项目能并尽并、多发满发,持续重点推荐 10月19日,国家能源局综合司下发《关于积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发有关工作的通知》,要求积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发。要点如下: (1)新能源发电项目能并尽并、多发满发:文件要求各电网企业对“2021年度新能源发电项目” 并网接入工作,按照“能并尽并”原则,对具备并网条件的风电、光伏发电项目,切实釆取有效措施,保障及时并网;按照“多发满发”原则,严格落实优先发电制度,实现
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【国君有色】锂现货点评211019
【国君有色】锂现货点评211019 价格 工业级碳酸锂:成交价在18.3-18.5万元/吨(较三周前+0.3-0.5万元/吨)。 电池级碳酸锂&准电碳:成交价在19.5-20万元/吨(较三周前+0.5-1万元/吨),已经有极少量成交高达21万元/吨。 电池级氢氧化锂:报价&成交价格在17.5-18万元/吨(较三周前持平),已经有试探性报价18.5万元/吨。 市场情绪:受各地限电影响,中游正极材料企业减产,导致前几周市场情绪观望强烈。经过短暂的价格盘整,本周价格迎来小幅上涨。据此前调研了解,10月
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【高测股份】 最新交流情况更新【东吴机械】
【高测股份】 最新交流情况更新【东吴机械】 1、高测股份总部位于青岛,轮胎检测起家,16年进入光伏硅材料切割市场(切片设备+切割工具),20年上市后公司业务进一步延伸至切片加工服务,并将金刚线的应用成功延伸到半导体、磁材和蓝宝石,打造出“轮胎检测+光伏材料切割+半导体、磁材和蓝宝石切割+切片代工”四条业务增长曲线。高测股份定义自身是一家以“技术驱动”而不是产量驱动的高新技术企业,研发费用率保持10%左右,大幅领先行业平均水平。 2、公司新进入切片服务行业,未来实现35GW切片的产能。分别为:(1
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【上证远知新能源】比亚迪:利润拐点在即
【上证远知新能源】比亚迪:利润拐点在即 中长期看,比亚迪有望成为电动车全球龙头 公司作为全球唯一具备自有优质电池的整车企业,背靠国内汽车大市场,持续进步,不断创新,引领新能源车行业发展,有望成为新能源车领域一体化解决方案提供商之龙头。 短期看,技术周期和车型周期共振,经营拐点在即 我们认为公司汽车销量的快速增长即将在利润表上体现出来,这几年是比亚迪利润的快速释放期,公司利润将出现非线性的快速增长。刀片铁锂电池和DM-i已经从最初的质疑转变成为潮流,说明公司的创新正在获得市场认可,并将获得回报。
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【招商电新】光伏板块跟踪
【招商电新】光伏板块跟踪:宏观指引将加速新能源建设并网消纳进程 1、10月20日能源局发布《关于积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发有关工作的通知》(http://www.nea.gov.cn/2021-10/20/c_1310257171.htm),要求具备并网条件风光项目“能并尽并”,优化调度合理安排实现新能源电源“多发满发”,统筹协调加快风光项目配套接网工程建设。 风光是电源侧的主力增量,建设周期灵活,加快项目并网是缓解短期电力缺口的有效措施,也是实现双碳目标的根本。“通知”发布势必加
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强烈推荐【钢研高纳】
强烈推荐【钢研高纳】 1、我国航空发动机进入紧张保供放量晚于飞机,从三季度开始展望未来2-3年,是发动机产业链更为景气。 2、钢研高纳在发动机冷端、热端布局均到位,逐步呈现出一个航发高温合金及零部件制造平台型公司,且在叶片领域会有大突破。 3、预计三季度业绩释放好,全年保持高增速,明年业绩增速预计也在40%以上,今明年利润4亿、5.6亿+,短期看300亿市值,中期600亿。 更多信息欢迎关注公众号:核心纪要 更多信息欢迎关注公众号:核心纪要 更多信息欢迎关注公众号:核心纪要 更多信息欢迎关注公众
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2021-10-19 20:06:17
【西部电新】21年1-9月光伏招标49.84GW
【西部电新】21年1-9月光伏招标49.84GW,中标63.52GW(同比+57.52%),预计明年为光伏装机大年,短期利空已反应,板块有望重新起航 9月光伏分布式招标表现依然较为优异。21年1-9月光伏累计招标量为49.84GW,同比-13,30%;其中9月国内光伏招标量为6.22GW,环比-9.9%,同比+23.49%。分类型来看,9月分布式装机1.73GW,农光互补2.68GW,地面电站及年度集采1.76GW,9月光伏分布式装机依然维持较高水平,年度集采9月招标量较小。 1-9月光伏中标6
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【天风农业】政策高度重视种业
【天风农业】政策高度重视种业,种业政策有望超预期,持续坚定推荐种业机会! 1、种业重要性空前,政策支持力度大。今天上午北京种业大会上,农业农村部副部长出席并发言,强调“中国粮主要用中国种”,并提出在核心技术、知识产权保护等5方面下功夫。此前《人民日报》此前文章指出,打好种业翻身仗是【党中央】面对日趋复杂的国内外形势,全面把握“两个大局”作出的重大决策部署,打好种业翻身仗①是保障国家【粮食安全】的基础支撑(应对世界百年未有之大变局、国际粮食贸易不稳定性增加等因素),②是实现【农业现代化】的必然要求
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2021-10-19 20:04:43
长江电新昨晚10点电话会议整理:
长江电新昨晚10点电话会议整理: 1)电池涨价:此前上中游材料端涨价基本由动力电池承担,9月开始,整车厂接受传导,约5%;判断动力电池毛利率的拐点发生在Q4或明年Q1。 2)紧缺情况: 三元正极:不缺 铁锂正极:开始不缺;前驱体磷酸铁仍紧张 负极:负极不缺,石墨化受限电和能耗缺 隔膜: 21年末开始边际紧张 电解液: 6F/VC年末会缓解一些, 22H2或基本不缺 铜箔:紧缺预期有分歧,优质产能还是缺 3)盈利能力 有望边际上扬的环节:电池,隔膜 继续保持稳定的环节:铜箔,负极(石墨化储备丰富,
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2021-10-19 20:04:10
【华西晏溶团队】当前时点锂资源板块已经企稳反弹 建议关注加仓
【华西晏溶团队】当前时点锂资源板块已经企稳反弹 建议关注加仓 板块Q3业绩或预告均已发布,多数企业业绩符合预期。根据SMM数据,电池级碳酸锂一季度均价为7.48万元/吨,二季度均价为8.89万元/吨,环比增长18.91%。而碳酸锂价格于4月底至7月底横盘近3个月,新一轮快速增长始于7月底,即三季度碳酸锂均价为11.01万元/吨,环比二季度增长23.89%,较一季度均价增长47.32%。根据各锂资源企业三季度报告及三季报业绩预告统计得出,各公司第三季度净利润环比第二季度的增速,基本都高于锂盐价格环
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2021-10-19 20:03:24
泰旸短评
泰旸短评 今日消费板块跌幅较大主要由于三方面原因: 1)周末《扎实推进共同富裕》文章引起市场对于白酒加征消费税担心。 2)糖酒会总体反馈平淡,部分专家认为白酒高速增长阶段已经结束,引起市场对于白酒行业景气度的担忧。 3)近期新能源不断有支持政策出台,政策风向比较下短期资金更加偏好国家积极引导的方向。 我们认为高端白酒定价能力强,即使加税也具备转嫁能力 ,更多为一次性影响,不会改变高端白酒长期向上趋势。近期社零数据验证消费行业在缓慢恢复,龙头公司基本完成全年目标,动销良性库存合理,消费行业基本面稳
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2021-10-20 21:27:00
事情正在起变化:能源危机推动欧洲风电光伏长协定价上行
事情正在起变化:能源危机推动欧洲风电光伏长协定价上行,新能源发电制造业投资逻辑发生重大变化 #中信建投新能源朱玥/任佳玮 -------------------------- 1、今年以来,困扰A股新能源投资最重要逻辑是制造业价格无法向终端运营商传导,导致上游涨价的情况下产业链利润受到挤压,但现在这一点正在发生变化,由于风光长期购电协议(PPA)价格上涨推动收益率正在提升,我们已经观察到欧洲光伏电站不再等待,开始采买高价组件,风电亦如此。 2、今年以来欧洲天然气价格一路飙涨,Q3英国IBP期货结
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2021-10-20 21:26:17
【兴证金属·锂】宁德时代与四川能投签署战略合作协议
【兴证金属·锂】宁德时代与四川能投签署战略合作协议,川矿有望进入开发快车道 📍事件:2021年10月18日,四川能投与宁德时代举行战略合作签约仪式。四川能投总经济师张昌均主持仪式,四川能投副总经理牟俊和宁德时代董事长助理、战投企划总经理曲涛分别代表双方签署了战略合作协议。 四川能投是川发展的全资子公司,是四川水电、风电、质能发电等能源投资建设和营运主体,并且一直将新能源产业作为重点培育和发展的战略性产业,旗下子公司包括川能动力(股权26.2%)等。此前宁德时代曾与川发展签订战略合作协议,表示将
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宁德时代
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2021-10-20 21:25:45
汽车芯片近况更新
汽车芯片近况更新 1. 目前厂商排产情况10月环比持平甚至好于9月。 2. 当前满足率60~70%,缺芯影响还比较明显,9月底限电也有点影响. 3. 明年满足率能够提到80~90%(对应的需求量高于2019年)。现在厂商库存低,有补库需求,预计明年年中能够完成补库。 4. 马来西亚封测环节产能基本恢复满产,现在主要是晶圆环节,产能是短板。 5. 芯片厂商紧缺情况排序:1)意法半导体;2)村田电容(德系用得多一些,有些厂商不缺,非行业整体情况,影响较小);3)瑞萨;4)之后德州仪器等。 6. 限电
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长安汽车
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2021-10-20 21:25:16
【东北轻工】9月印度培育钻石进出口数据解读
【东北轻工】9月印度培育钻石进出口数据解读 进口端:9月印度培育钻石毛坯进口额1.02亿美元(同比+38%,环比+39%),9月培育钻石进口额渗透率5.8%,同比+0.5pct,环比+0.1pct。8月进口数据环比回落(-33%)主要因为印度疫情影响、部分毛坯打磨转移至国内,9月环比数据明显恢复。加上打磨转移,实际培育钻石原石出口量应该更高。 出口端:9月裸钻出口额0.96亿美元(同比+20%,环比-24%),9月培育钻石出口额渗透率4.8%,同比-0.1pct,环比-1pct。去年九月出口数据
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黄河旋风
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2021-10-20 21:24:49
【中泰电新苏晨团队】新能源发电
【中泰电新苏晨团队】新能源发电:国家能源局积极推动风电光伏发电项目能并尽并、多发满发,持续重点推荐 10月19日,国家能源局综合司下发《关于积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发有关工作的通知》,要求积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发。要点如下: (1)新能源发电项目能并尽并、多发满发:文件要求各电网企业对“2021年度新能源发电项目” 并网接入工作,按照“能并尽并”原则,对具备并网条件的风电、光伏发电项目,切实釆取有效措施,保障及时并网;按照“多发满发”原则,严格落实优先发电制度,实现
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联泓新科
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福斯特
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2021-10-20 21:24:12
【国君有色】锂现货点评211019
【国君有色】锂现货点评211019 价格 工业级碳酸锂:成交价在18.3-18.5万元/吨(较三周前+0.3-0.5万元/吨)。 电池级碳酸锂&准电碳:成交价在19.5-20万元/吨(较三周前+0.5-1万元/吨),已经有极少量成交高达21万元/吨。 电池级氢氧化锂:报价&成交价格在17.5-18万元/吨(较三周前持平),已经有试探性报价18.5万元/吨。 市场情绪:受各地限电影响,中游正极材料企业减产,导致前几周市场情绪观望强烈。经过短暂的价格盘整,本周价格迎来小幅上涨。据此前调研了解,10月
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天齐锂业
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赣锋锂业
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西藏矿业
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2021-10-20 21:23:30
【高测股份】 最新交流情况更新【东吴机械】
【高测股份】 最新交流情况更新【东吴机械】 1、高测股份总部位于青岛,轮胎检测起家,16年进入光伏硅材料切割市场(切片设备+切割工具),20年上市后公司业务进一步延伸至切片加工服务,并将金刚线的应用成功延伸到半导体、磁材和蓝宝石,打造出“轮胎检测+光伏材料切割+半导体、磁材和蓝宝石切割+切片代工”四条业务增长曲线。高测股份定义自身是一家以“技术驱动”而不是产量驱动的高新技术企业,研发费用率保持10%左右,大幅领先行业平均水平。 2、公司新进入切片服务行业,未来实现35GW切片的产能。分别为:(1
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高测股份
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2021-10-20 21:23:08
【上证远知新能源】比亚迪:利润拐点在即
【上证远知新能源】比亚迪:利润拐点在即 中长期看,比亚迪有望成为电动车全球龙头 公司作为全球唯一具备自有优质电池的整车企业,背靠国内汽车大市场,持续进步,不断创新,引领新能源车行业发展,有望成为新能源车领域一体化解决方案提供商之龙头。 短期看,技术周期和车型周期共振,经营拐点在即 我们认为公司汽车销量的快速增长即将在利润表上体现出来,这几年是比亚迪利润的快速释放期,公司利润将出现非线性的快速增长。刀片铁锂电池和DM-i已经从最初的质疑转变成为潮流,说明公司的创新正在获得市场认可,并将获得回报。
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比亚迪
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2021-10-20 21:22:39
【招商电新】光伏板块跟踪
【招商电新】光伏板块跟踪:宏观指引将加速新能源建设并网消纳进程 1、10月20日能源局发布《关于积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发有关工作的通知》(http://www.nea.gov.cn/2021-10/20/c_1310257171.htm),要求具备并网条件风光项目“能并尽并”,优化调度合理安排实现新能源电源“多发满发”,统筹协调加快风光项目配套接网工程建设。 风光是电源侧的主力增量,建设周期灵活,加快项目并网是缓解短期电力缺口的有效措施,也是实现双碳目标的根本。“通知”发布势必加
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天合光能
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晶澳科技
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2021-10-19 20:07:19
强烈推荐【钢研高纳】
强烈推荐【钢研高纳】 1、我国航空发动机进入紧张保供放量晚于飞机,从三季度开始展望未来2-3年,是发动机产业链更为景气。 2、钢研高纳在发动机冷端、热端布局均到位,逐步呈现出一个航发高温合金及零部件制造平台型公司,且在叶片领域会有大突破。 3、预计三季度业绩释放好,全年保持高增速,明年业绩增速预计也在40%以上,今明年利润4亿、5.6亿+,短期看300亿市值,中期600亿。 更多信息欢迎关注公众号:核心纪要 更多信息欢迎关注公众号:核心纪要 更多信息欢迎关注公众号:核心纪要 更多信息欢迎关注公众
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钢研高纳
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2021-10-19 20:06:17
【西部电新】21年1-9月光伏招标49.84GW
【西部电新】21年1-9月光伏招标49.84GW,中标63.52GW(同比+57.52%),预计明年为光伏装机大年,短期利空已反应,板块有望重新起航 9月光伏分布式招标表现依然较为优异。21年1-9月光伏累计招标量为49.84GW,同比-13,30%;其中9月国内光伏招标量为6.22GW,环比-9.9%,同比+23.49%。分类型来看,9月分布式装机1.73GW,农光互补2.68GW,地面电站及年度集采1.76GW,9月光伏分布式装机依然维持较高水平,年度集采9月招标量较小。 1-9月光伏中标6
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TCL中环
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迈为股份
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2021-10-19 20:05:24
【天风农业】政策高度重视种业
【天风农业】政策高度重视种业,种业政策有望超预期,持续坚定推荐种业机会! 1、种业重要性空前,政策支持力度大。今天上午北京种业大会上,农业农村部副部长出席并发言,强调“中国粮主要用中国种”,并提出在核心技术、知识产权保护等5方面下功夫。此前《人民日报》此前文章指出,打好种业翻身仗是【党中央】面对日趋复杂的国内外形势,全面把握“两个大局”作出的重大决策部署,打好种业翻身仗①是保障国家【粮食安全】的基础支撑(应对世界百年未有之大变局、国际粮食贸易不稳定性增加等因素),②是实现【农业现代化】的必然要求
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登海种业
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大北农
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长江电新昨晚10点电话会议整理:
长江电新昨晚10点电话会议整理: 1)电池涨价:此前上中游材料端涨价基本由动力电池承担,9月开始,整车厂接受传导,约5%;判断动力电池毛利率的拐点发生在Q4或明年Q1。 2)紧缺情况: 三元正极:不缺 铁锂正极:开始不缺;前驱体磷酸铁仍紧张 负极:负极不缺,石墨化受限电和能耗缺 隔膜: 21年末开始边际紧张 电解液: 6F/VC年末会缓解一些, 22H2或基本不缺 铜箔:紧缺预期有分歧,优质产能还是缺 3)盈利能力 有望边际上扬的环节:电池,隔膜 继续保持稳定的环节:铜箔,负极(石墨化储备丰富,
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【华西晏溶团队】当前时点锂资源板块已经企稳反弹 建议关注加仓
【华西晏溶团队】当前时点锂资源板块已经企稳反弹 建议关注加仓 板块Q3业绩或预告均已发布,多数企业业绩符合预期。根据SMM数据,电池级碳酸锂一季度均价为7.48万元/吨,二季度均价为8.89万元/吨,环比增长18.91%。而碳酸锂价格于4月底至7月底横盘近3个月,新一轮快速增长始于7月底,即三季度碳酸锂均价为11.01万元/吨,环比二季度增长23.89%,较一季度均价增长47.32%。根据各锂资源企业三季度报告及三季报业绩预告统计得出,各公司第三季度净利润环比第二季度的增速,基本都高于锂盐价格环
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2021-10-19 20:03:24
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泰旸短评 今日消费板块跌幅较大主要由于三方面原因: 1)周末《扎实推进共同富裕》文章引起市场对于白酒加征消费税担心。 2)糖酒会总体反馈平淡,部分专家认为白酒高速增长阶段已经结束,引起市场对于白酒行业景气度的担忧。 3)近期新能源不断有支持政策出台,政策风向比较下短期资金更加偏好国家积极引导的方向。 我们认为高端白酒定价能力强,即使加税也具备转嫁能力 ,更多为一次性影响,不会改变高端白酒长期向上趋势。近期社零数据验证消费行业在缓慢恢复,龙头公司基本完成全年目标,动销良性库存合理,消费行业基本面稳
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