豆包正在颠覆传统互联网业态，#一个豆包=搜索引擎+解决方案+智能助理+情绪价值。 Al由云到端，算力从训练到推理的大背景下，大模型需要飞入寻常百姓家形成商业闭环。互联网行业正在经历从云到端。 北美AI应用多点开花，国内AI紧随其后，豆包是家里的顶梁柱! 豆包可以依托在多种多样的载体上:眼镜、耳机、玩

CES2025 AI应用终端大规模推新，AI+IoT深度融合 终端客户对AI智算需求旺盛，互联网厂商加大AIDC、服务器等算力基础设施采购力度。BAT 2024年前三季度总资本开支为867.21亿元，同比增长119.80%，2024Q3总资本开支为362.30亿元，同比增长117.15%，环比增长5

特斯拉人形机器人供应链： 一级供应商:三花智控（集成）、拓普集团（集成） 丝杠: 北特科技（特斯拉丝杠核心供应商）、 五洲新春（通过给新剑加工丝杠送样特斯拉） 贝斯特、斯菱股份、双林股份（通过拓普送样特斯拉）、江苏雷利（子公司鼎智科技） 金沃股份：已进入T链，与五洲新春都属于特斯拉丝杠二级供应。 减

➡马斯克最新指引： 2025年：数千台，原预期1k 2026年：5-10万台，原预期最乐观5w 2027年：50-100万台，原来预期30年实现100w ➡点评 这是马斯克首次

#为什么要在2025年把豆包当作全年重点来看 Al由云到端，算力从训练到推理的大背景下，大模型需要物理硬件作为终端载体。 北美AI应用多点开花，国内AI紧随其后，豆包是家里的顶梁柱! 豆包可以依托在多种多样的载体上:眼镜、耳机、玩具、机器人等，#可以将国内端侧AI产品提高一个数量级，使ai并不仅仅局

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华为鸿蒙产业链全梳理：HarmonyOS技术架构支撑1+8+N战略:1为手机;8为平板、PC、穿戴、智慧屏、AI音箱、耳机、VR、车机; N为万物互联。鸿蒙的重要价值在于，提升了华为硬件生态的附加值，实现华为系列硬件产品的互联，并带动华为软硬件生态持续繁荣。loT是华为在产业物联网时代的重要布局，华

国海计算机·刘熹 | 鸿蒙原生：生态建设全面提速，物联OS的“安卓时刻”（2023.12.10更新） #纯鸿蒙OS呼之欲出、原生应用开发加速 ●12月9日，余承东：明年会推出非常有引领性、创新性、颠覆性的产品。同时，华为将于2024年推出鸿蒙原生应用与原生体验的产品。 ●鸿蒙5.0或将不再兼容 A

本文转载，再说一遍，给大家参考，不喜勿喷。以下均为作者原话，如下！ 北交所行情如火如荼展开，我是从阿为特就开始做北交所，并在上周就提醒粉丝，北交所的赚钱效应来了。但我也没有意识到这波行情如此之大，周五直接有20多个30cm涨停！ 我预测这波行情短期不会结束，可能会持续到跨年！今年真正的跨年妖股，搞不

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先说英伟达H100，一货难求持续中，除了经营策略和摩擦限制以外，限制产能的是工艺方面，代工是台积电，存储芯片是SK海力士，两者均是独家。 H200在芯片架构上并未调整而显存却翻倍，说明大模型训练缺的不是算力是存力 近期封装板块走强，源于台积电先进封装客户大幅追单（2024年月产能拟拉升120%）。那

明确云从科技 从容一体机，在华为昇腾算力中的独特地位，即，比塞力斯更塞力斯。此定位可以从11月15日的投资者关系活动表中明确解读出来。1、产品打造上，华为及其对应代工厂在生产昇腾硬件的同时，集成云从科技的大模型，质量二者共同把关，产品打造模式跟塞力斯生产车硬件，华为集成智驾软件一致。2、市场渠道及销

当前市场紧紧围绕着2大题材展开反复炒作，一个就是算力，由于新经济的不断发展，算力成为经济底座，市场不断哄抢英伟达算力资源；二是今日下午突发崛起的特斯拉Cybertruck超级电动皮卡题材，市场预期未来销售有望达到200万辆，市场规模达到万亿级别。而我们通过智能搜索发现，阿尔特：坐拥上万P英伟达算力+

 ◆ 华为的估值：保守N万亿 华为鸿蒙 vs 14万亿谷歌华为麒麟 vs 1万亿英特尔华为昇腾 vs 7万亿英伟达华为盘古vs  CHATGPT华为手机vs 20万亿苹果华为汽车vs 5万亿特斯拉 这次我们来谈谈市场主流的底层逻辑 - 含菊量（即华为带来的业务

昇腾就是华为AI，下面直接开始梳理国产替代大趋势下产品、生态等方面均领先，有望成为国产AI芯片“扛旗者” 昇腾310整数精度（INT8）算力可达16TOPS，功耗为8W，主要应用于边缘计算产品和移动端设备等低功耗的领域。 昇腾910整数精度（INT8）算力可达640TOPS，功耗只有310W，在业

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 ◆ 华为的估值：保守N万亿 华为鸿蒙 vs 14万亿谷歌华为麒麟 vs 1万亿英特尔华为昇腾 vs 7万亿英伟达华为盘古vs  CHATGPT华为手机vs 20万亿苹果华为汽车vs 5万亿特斯拉 这次我们来谈谈市场主流的底层逻辑 - 含菊量（即华为带来的业务

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