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五一路牛仔
航行五百年的公社达人
2021-12-19 19:46:10
关于五粮液1218的思考
关于五粮液1218的思考 1)白酒行业仍保持良性增长,1-10月产量569千升,同比+5.5%;收入4690亿,同比+28%;利润1338亿,同比+28%。 2)公司今年实现了业绩、品牌价值、企业形象的稳步提升。 3)22年没有提出明确的量价规划,重点任务上将加大消费者培育力度,提升品鉴服务;五粮液份额向优商倾斜,强化经典运营,并推出经典30,同时大力开发文化定制酒,推动系列酒升级发展。 4)今年经销商奖励力度及覆盖面明显加大,新老商/大小商一视同仁,首次引进进货均价及现金回款考核要素,增量份额
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五粮液
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五一路牛仔
航行五百年的公社达人
2021-12-19 13:34:31
赢合科技新纪要
新签纸质订单在手和储备订单可能有105亿左右 我们前段市占率更高一点,60%是前段。 客户:宁德30亿左右,比亚迪、亿纬锂能和高轩高科大概是每家十几到二十亿。 现在报表里的毛利率和净利润还是比较差的,这个取决于我们收入确认的周期,我们从签订单到交付确认要12个月左右的时间。现在的收入是去年的订单,叠加生产过程中原材料的价格上涨。 我们自己采购原材料的时候,今年二季度之后采购也在不断的改善。 今年全年的毛利率和净利润率跟前三季度可能差不多。 明年会有一个拐点的出现,明年一季度是确认今年二季度的订单
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赢合科技
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五一路牛仔
航行五百年的公社达人
2021-12-19 13:28:06
聊点周期和新电力电话会议
近期,以煤炭、钢铁、电力为代表的传统行业涨幅靠前。我们认为,传统行业的重估远未结束,原因在于2021年周期行业的ROE和ROIC都已突破长期趋势,在高分红和更高的均价水平下,预计将在2022年延续上行。2016年以来,大量实现ROE和ROIC趋势突破的企业均得到了长期估值的修复,今年商品价格上行让市场开始修正对传统周期性行业重要性的认知,近期召开的中央经济工作会议也指出了传统行业在经济中不可取代的地位;展望未来,尽管供给侧的极端收缩有所改善,但这将帮助市场对传统行业未来的持续盈利能力进行合理定价
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华能国际
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五一路牛仔
航行五百年的公社达人
2021-12-19 13:00:32
再聊点光伏
光伏板块就是持续博弈,对于短期的看法,市场有两个微调,一个是认为硅料上半年降价一般,降价主要集中在下半年,一个是硅片降价和昨晚的大会表态,都暴露了近期需求比较差。 但这个问题要看怎么解读,因为2021年整个光伏产业链高频跟踪下来,最大感受就是需求韧性很强。因为今年硅料这么暴涨,还是因为需求很好,否则硅料也到不了这个价格,因为本质上今年其实硅料环节是个紧平衡。 那为什么最近就这么悲观呢?我理解就是大家都知道硅料要降价了,组件等都要降价了,所以都希望去库存。带来的结果就是,尽量少进货多出货,减少库存
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五一路牛仔
航行五百年的公社达人
2021-12-19 03:56:52
林业碳汇调研纪要
林业碳汇本质上来源于森林蓄积量,森林在生长过程中通过光合作用不断吸收二氧化碳,将其储存在树木当中。因此,森林的生长过程就是碳的积累过程,森林蓄积量指标直接与森林的碳汇量挂钩。目前,我国的目标为2030年森林蓄积量较2005年增加60亿立方米。 碳汇的需求来源于对碳排放的限制。在双碳背景下,企业有碳排放限制,因此部分企业需要购买碳汇以满足要求。另外,一些企业为了实现节能减排目标,也要购买碳汇,构成了碳汇的需求。同时具备碳汇的供给与需求,就形成了碳汇市场。 目前中国碳汇市场属于协议政策管制市场,即在
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五一路牛仔
航行五百年的公社达人
2021-12-18 23:24:03
视频、芒果超媒
视频、芒果超媒 中国网络视听节目服务协会发布《网络短视频内容审核标准细则》(2021), 旨在规范短视频内容,不得未经授权自行剪切、改编电影、电视剧、网络影视剧等各类视听节目及片段。这将侧面强化对长视频内容版权保护。 芒果超媒是在线视频龙头之一。中国在线视频行业形成 “三超两强”格局:爱奇艺、腾讯视频、优酷视频占据第一梯队,平均月活量在4-5亿之间;芒果TV、哔哩哔哩占据第二梯队,平均月活量在1亿左右。与爱/优/腾的全品类内容投资不同,芒果选择以综艺赛道为突破口。中国综艺市场拥有超过6亿的核心用
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芒果超媒
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2021-12-18 22:47:34
积极财政持续发力——11月财政数据点评
积极财政持续发力——11月财政数据点评 1)财政收入当月同比增速回落,主要系税收、非税收收入双双下行。财政收入完成进度为96.8%。分税种看,国内消费税、个人所得税和资源税对财政收入增速贡献较大。 2)财政支出当月同比增速续升,主要是地方财政支出增速改善。财政支出/财政收入季节性回升至111.9%,低于2019、2020年,但高于2017、2018年。社保就业、教育、债务付息支出贡献领跑,基建类支出仍有拖累。 3)基金收入当月同比降幅收窄,一方面中央政府性基金收入当月增速改善,另一方面地方国有土
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五一路牛仔
航行五百年的公社达人
2021-12-18 21:32:58
甘源食品调研梳理,单品放量逻辑,建议关注!
甘源食品调研梳理,单品放量逻辑,建议关注! [烟花]夏威夷果成山姆爆款,合作将进一步加深:公司的芥末味夏威夷果自10月正式进入山姆超市后成为爆款,10+11月累计销售超过4000万(出厂端),12月预计在2-3千万之间(主要受限于原材料),明年预计将继续放量,山姆已跟公司提前锁定了3-5个月的原材料。公司近期又在山姆上架了蛋黄味夏威夷果,谈好了两款花生的上架,后续有新的产品也将持续向山姆推荐,不断加深合作,扩大合作范围。夏威夷果的爆发进一步证明了公司优秀的产品研发和市场需求把握的能力。 [烟花]
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甘源食品
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2021-12-17 23:00:43
中航机电调研信息
中航机电调研信息 1、 航空机电产品和航空电子产品有什么区别? 航空电子产品主要用于接受信号、传输信号和处理信号。航空机电产品 主要用于控制飞机产生动作。 2、 机电产品在机型迭代中价值量占比怎么变化? 从历史数据来看,新机型迭代中机电产品的价值量占比在不断提高。飞 机具备的功能增加后,机电产品占比在相应提高。 3、 公司的员工人数在不断下降,目前员工数量能够满足产能需求吗? 公司的生产组织模式与传统生产制造型企业不同。公司产能提升更多是 通过工艺改进提高产能利用率,而非增加员工。 4、 研发费
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中航机电
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五一路牛仔
航行五百年的公社达人
2021-12-17 22:53:21
新四化变革背景下,汽车电子蓄势待发,建议重点关注
新四化变革背景下,汽车电子蓄势待发,建议重点关注 [太阳]当前汽车行业面临新四化变革,未来汽车将成为最大的智能终端,其产品与服务体系将共同组成一个新的场景和商业模式,成为一个新的生态系统。汽车对芯片计算、存储能力以及软件能力提出了更高的要求,这并非传统车厂及Tire1所擅长,因此将带来产业合作模式的改变,带来供应链重塑(Tier2、Tier3议价能力提升,供应链向扁平化过度)和价值链重分配(硬件供应商、软件和服务供应商将获得大部分附加值)。 [太阳]从投资顺序来看,我们认为硬件先于软件。软件方面
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闻泰科技
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永贵电器
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五一路牛仔
航行五百年的公社达人
2021-12-17 22:49:17
完美世界:《幻塔》首日流水突破5000万,长线运营可期,出海
完美世界:《幻塔》首日流水突破5000万,长线运营可期,出海前景广阔 12月16日完美世界开放世界手游《幻塔》正式上线,当日获得App Store主打推荐,登顶iOS免费榜第一,截至12月17日9:20,爬升至iOS游戏畅销榜第3。根据公司披露数据,《幻塔》首日流水突破5000万,对比《梦幻新诛仙》首日流水1500万,首月流水超5亿,我们认为《幻塔》长线运营基础佳且海外市场潜力大,持续关注产品留存表现,考虑到流水递延,看好产品于2022年贡献业绩增量。 游戏内经济系统设置平衡,长线运营可期,预计
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完美世界
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五一路牛仔
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2021-12-17 22:47:59
挖掘机
【太平洋机械】根据我们和实业人士最新沟通,12月上半旬国内挖机发货明显加速,估计本月国内销量比原来1.5万台预期要多。可能存在一定程度年底冲量的情况,但也反应挖机厂商对于明年旺季需求预期有改善!!!!!!!!!!!!!!!!!!!【太平洋机械】根据我们和实业人士最新沟通,12月上半旬国内挖机发货明显加速,估计本月国内销量比原来1.5万台预期要多。可能存在一定程度年底冲量的情况,但也反应挖机厂商对于明年旺季需求预期有改善!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!【太平洋机械】根据我们和实业人士最新沟
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山河智能
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航行五百年的公社达人
2021-12-17 09:16:22
入局NFT,中体数科首款数字藏品上线数秒售罄,强大体育资源结
入局NFT,中体数科首款数字藏品上线数秒售罄,强大体育资源结合NFT激发无限可能 ■12月16日,由中体数科联合冬运中心共同发布的中国冰雪吉祥物“冰娃、雪娃”3D数字藏品登陆支付宝平台,这是中体数科首款数字藏品落地项目,项目上线数秒全部售罄,NFT热度持续高涨。 ■中体数科联合冬运中心首次试水3D数字藏品。本次中体数科在支付宝平台发布了4款冬奥会吉祥物NFT藏品,分别为"冰娃-冰壶"、"冰娃-短道速滑"、"冰娃-花样滑冰"和"雪娃-高山滑雪",四款产品均限售8000份,每个售价为19.9元,上线
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中体产业
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五一路牛仔
航行五百年的公社达人
2021-12-17 09:03:34
万亿赛道逐步开启,氢能产业持续迎来政策支持
万亿赛道逐步开启,氢能产业持续迎来政策支持 事件:财政部发布《国务院关税税则委员会关于2022年关税调整方案的通知》,将燃料电池增压器、循环泵、膜电极、双极板、碳电极片等产品的进口税率从7-10%降至2-5%; [太阳] 燃料电池核心零部件进口税率的下调,一方面将带来系统生产成本的下降,加速燃料电池汽车实现商业化,另一方面也有望加速海外技术的引进、消化、吸收与再创新,加速推进行业技术进步与国产替代; [太阳] 规划落地,2022年开启高速增长:首批燃料电池汽车示范城市群已确定,其中上海、北京均提
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美锦能源
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航行五百年的公社达人
2021-12-17 00:08:11
美国实体清单颁布,没有涉及相关医药创新板块
美国实体清单颁布,没有涉及相关医药创新板块 [太阳]12月16日,美国商务部颁布实体清单,涉及中国、格鲁吉亚、马来西亚和土耳其的37个实体,这37个实体被美国政府认定为违反美国外交政策或国家安全利益。 [爱心]中国被纳入实体清单的为军事医学科研院以及电子半导体相关公司,并未涉及此前市场担忧的Biotech以及CXO企业。 [蛋糕]科研机构涉及:军事医学科学院以及其下属的野战输血机构;基础医学研究所;生物工程研究所;疾病控制和预防研究所;卫生服务和医疗研究所;卫生与环境研究所;医疗设备研究所;微生
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2021-12-19 19:46:10
关于五粮液1218的思考
关于五粮液1218的思考 1)白酒行业仍保持良性增长,1-10月产量569千升,同比+5.5%;收入4690亿,同比+28%;利润1338亿,同比+28%。 2)公司今年实现了业绩、品牌价值、企业形象的稳步提升。 3)22年没有提出明确的量价规划,重点任务上将加大消费者培育力度,提升品鉴服务;五粮液份额向优商倾斜,强化经典运营,并推出经典30,同时大力开发文化定制酒,推动系列酒升级发展。 4)今年经销商奖励力度及覆盖面明显加大,新老商/大小商一视同仁,首次引进进货均价及现金回款考核要素,增量份额
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航行五百年的公社达人
2021-12-19 13:34:31
赢合科技新纪要
新签纸质订单在手和储备订单可能有105亿左右 我们前段市占率更高一点,60%是前段。 客户:宁德30亿左右,比亚迪、亿纬锂能和高轩高科大概是每家十几到二十亿。 现在报表里的毛利率和净利润还是比较差的,这个取决于我们收入确认的周期,我们从签订单到交付确认要12个月左右的时间。现在的收入是去年的订单,叠加生产过程中原材料的价格上涨。 我们自己采购原材料的时候,今年二季度之后采购也在不断的改善。 今年全年的毛利率和净利润率跟前三季度可能差不多。 明年会有一个拐点的出现,明年一季度是确认今年二季度的订单
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赢合科技
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2021-12-19 13:28:06
聊点周期和新电力电话会议
近期,以煤炭、钢铁、电力为代表的传统行业涨幅靠前。我们认为,传统行业的重估远未结束,原因在于2021年周期行业的ROE和ROIC都已突破长期趋势,在高分红和更高的均价水平下,预计将在2022年延续上行。2016年以来,大量实现ROE和ROIC趋势突破的企业均得到了长期估值的修复,今年商品价格上行让市场开始修正对传统周期性行业重要性的认知,近期召开的中央经济工作会议也指出了传统行业在经济中不可取代的地位;展望未来,尽管供给侧的极端收缩有所改善,但这将帮助市场对传统行业未来的持续盈利能力进行合理定价
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2021-12-19 13:00:32
再聊点光伏
光伏板块就是持续博弈,对于短期的看法,市场有两个微调,一个是认为硅料上半年降价一般,降价主要集中在下半年,一个是硅片降价和昨晚的大会表态,都暴露了近期需求比较差。 但这个问题要看怎么解读,因为2021年整个光伏产业链高频跟踪下来,最大感受就是需求韧性很强。因为今年硅料这么暴涨,还是因为需求很好,否则硅料也到不了这个价格,因为本质上今年其实硅料环节是个紧平衡。 那为什么最近就这么悲观呢?我理解就是大家都知道硅料要降价了,组件等都要降价了,所以都希望去库存。带来的结果就是,尽量少进货多出货,减少库存
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2021-12-19 03:56:52
林业碳汇调研纪要
林业碳汇本质上来源于森林蓄积量,森林在生长过程中通过光合作用不断吸收二氧化碳,将其储存在树木当中。因此,森林的生长过程就是碳的积累过程,森林蓄积量指标直接与森林的碳汇量挂钩。目前,我国的目标为2030年森林蓄积量较2005年增加60亿立方米。 碳汇的需求来源于对碳排放的限制。在双碳背景下,企业有碳排放限制,因此部分企业需要购买碳汇以满足要求。另外,一些企业为了实现节能减排目标,也要购买碳汇,构成了碳汇的需求。同时具备碳汇的供给与需求,就形成了碳汇市场。 目前中国碳汇市场属于协议政策管制市场,即在
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2021-12-18 23:24:03
视频、芒果超媒
视频、芒果超媒 中国网络视听节目服务协会发布《网络短视频内容审核标准细则》(2021), 旨在规范短视频内容,不得未经授权自行剪切、改编电影、电视剧、网络影视剧等各类视听节目及片段。这将侧面强化对长视频内容版权保护。 芒果超媒是在线视频龙头之一。中国在线视频行业形成 “三超两强”格局:爱奇艺、腾讯视频、优酷视频占据第一梯队,平均月活量在4-5亿之间;芒果TV、哔哩哔哩占据第二梯队,平均月活量在1亿左右。与爱/优/腾的全品类内容投资不同,芒果选择以综艺赛道为突破口。中国综艺市场拥有超过6亿的核心用
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芒果超媒
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2021-12-18 22:47:34
积极财政持续发力——11月财政数据点评
积极财政持续发力——11月财政数据点评 1)财政收入当月同比增速回落,主要系税收、非税收收入双双下行。财政收入完成进度为96.8%。分税种看,国内消费税、个人所得税和资源税对财政收入增速贡献较大。 2)财政支出当月同比增速续升,主要是地方财政支出增速改善。财政支出/财政收入季节性回升至111.9%,低于2019、2020年,但高于2017、2018年。社保就业、教育、债务付息支出贡献领跑,基建类支出仍有拖累。 3)基金收入当月同比降幅收窄,一方面中央政府性基金收入当月增速改善,另一方面地方国有土
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2021-12-18 21:32:58
甘源食品调研梳理,单品放量逻辑,建议关注!
甘源食品调研梳理,单品放量逻辑,建议关注! [烟花]夏威夷果成山姆爆款,合作将进一步加深:公司的芥末味夏威夷果自10月正式进入山姆超市后成为爆款,10+11月累计销售超过4000万(出厂端),12月预计在2-3千万之间(主要受限于原材料),明年预计将继续放量,山姆已跟公司提前锁定了3-5个月的原材料。公司近期又在山姆上架了蛋黄味夏威夷果,谈好了两款花生的上架,后续有新的产品也将持续向山姆推荐,不断加深合作,扩大合作范围。夏威夷果的爆发进一步证明了公司优秀的产品研发和市场需求把握的能力。 [烟花]
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甘源食品
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2021-12-17 23:00:43
中航机电调研信息
中航机电调研信息 1、 航空机电产品和航空电子产品有什么区别? 航空电子产品主要用于接受信号、传输信号和处理信号。航空机电产品 主要用于控制飞机产生动作。 2、 机电产品在机型迭代中价值量占比怎么变化? 从历史数据来看,新机型迭代中机电产品的价值量占比在不断提高。飞 机具备的功能增加后,机电产品占比在相应提高。 3、 公司的员工人数在不断下降,目前员工数量能够满足产能需求吗? 公司的生产组织模式与传统生产制造型企业不同。公司产能提升更多是 通过工艺改进提高产能利用率,而非增加员工。 4、 研发费
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中航机电
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2021-12-17 22:53:21
新四化变革背景下,汽车电子蓄势待发,建议重点关注
新四化变革背景下,汽车电子蓄势待发,建议重点关注 [太阳]当前汽车行业面临新四化变革,未来汽车将成为最大的智能终端,其产品与服务体系将共同组成一个新的场景和商业模式,成为一个新的生态系统。汽车对芯片计算、存储能力以及软件能力提出了更高的要求,这并非传统车厂及Tire1所擅长,因此将带来产业合作模式的改变,带来供应链重塑(Tier2、Tier3议价能力提升,供应链向扁平化过度)和价值链重分配(硬件供应商、软件和服务供应商将获得大部分附加值)。 [太阳]从投资顺序来看,我们认为硬件先于软件。软件方面
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完美世界:《幻塔》首日流水突破5000万,长线运营可期,出海
完美世界:《幻塔》首日流水突破5000万,长线运营可期,出海前景广阔 12月16日完美世界开放世界手游《幻塔》正式上线,当日获得App Store主打推荐,登顶iOS免费榜第一,截至12月17日9:20,爬升至iOS游戏畅销榜第3。根据公司披露数据,《幻塔》首日流水突破5000万,对比《梦幻新诛仙》首日流水1500万,首月流水超5亿,我们认为《幻塔》长线运营基础佳且海外市场潜力大,持续关注产品留存表现,考虑到流水递延,看好产品于2022年贡献业绩增量。 游戏内经济系统设置平衡,长线运营可期,预计
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完美世界
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挖掘机
【太平洋机械】根据我们和实业人士最新沟通,12月上半旬国内挖机发货明显加速,估计本月国内销量比原来1.5万台预期要多。可能存在一定程度年底冲量的情况,但也反应挖机厂商对于明年旺季需求预期有改善!!!!!!!!!!!!!!!!!!!【太平洋机械】根据我们和实业人士最新沟通,12月上半旬国内挖机发货明显加速,估计本月国内销量比原来1.5万台预期要多。可能存在一定程度年底冲量的情况,但也反应挖机厂商对于明年旺季需求预期有改善!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!【太平洋机械】根据我们和实业人士最新沟
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太原重工
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2021-12-17 09:16:22
入局NFT,中体数科首款数字藏品上线数秒售罄,强大体育资源结
入局NFT,中体数科首款数字藏品上线数秒售罄,强大体育资源结合NFT激发无限可能 ■12月16日,由中体数科联合冬运中心共同发布的中国冰雪吉祥物“冰娃、雪娃”3D数字藏品登陆支付宝平台,这是中体数科首款数字藏品落地项目,项目上线数秒全部售罄,NFT热度持续高涨。 ■中体数科联合冬运中心首次试水3D数字藏品。本次中体数科在支付宝平台发布了4款冬奥会吉祥物NFT藏品,分别为"冰娃-冰壶"、"冰娃-短道速滑"、"冰娃-花样滑冰"和"雪娃-高山滑雪",四款产品均限售8000份,每个售价为19.9元,上线
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万亿赛道逐步开启,氢能产业持续迎来政策支持
万亿赛道逐步开启,氢能产业持续迎来政策支持 事件:财政部发布《国务院关税税则委员会关于2022年关税调整方案的通知》,将燃料电池增压器、循环泵、膜电极、双极板、碳电极片等产品的进口税率从7-10%降至2-5%; [太阳] 燃料电池核心零部件进口税率的下调,一方面将带来系统生产成本的下降,加速燃料电池汽车实现商业化,另一方面也有望加速海外技术的引进、消化、吸收与再创新,加速推进行业技术进步与国产替代; [太阳] 规划落地,2022年开启高速增长:首批燃料电池汽车示范城市群已确定,其中上海、北京均提
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美国实体清单颁布,没有涉及相关医药创新板块
美国实体清单颁布,没有涉及相关医药创新板块 [太阳]12月16日,美国商务部颁布实体清单,涉及中国、格鲁吉亚、马来西亚和土耳其的37个实体,这37个实体被美国政府认定为违反美国外交政策或国家安全利益。 [爱心]中国被纳入实体清单的为军事医学科研院以及电子半导体相关公司,并未涉及此前市场担忧的Biotech以及CXO企业。 [蛋糕]科研机构涉及:军事医学科学院以及其下属的野战输血机构;基础医学研究所;生物工程研究所;疾病控制和预防研究所;卫生服务和医疗研究所;卫生与环境研究所;医疗设备研究所;微生
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关于五粮液1218的思考
关于五粮液1218的思考 1)白酒行业仍保持良性增长,1-10月产量569千升,同比+5.5%;收入4690亿,同比+28%;利润1338亿,同比+28%。 2)公司今年实现了业绩、品牌价值、企业形象的稳步提升。 3)22年没有提出明确的量价规划,重点任务上将加大消费者培育力度,提升品鉴服务;五粮液份额向优商倾斜,强化经典运营,并推出经典30,同时大力开发文化定制酒,推动系列酒升级发展。 4)今年经销商奖励力度及覆盖面明显加大,新老商/大小商一视同仁,首次引进进货均价及现金回款考核要素,增量份额
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五一路牛仔
航行五百年的公社达人
2021-12-19 13:34:31
赢合科技新纪要
新签纸质订单在手和储备订单可能有105亿左右 我们前段市占率更高一点,60%是前段。 客户:宁德30亿左右,比亚迪、亿纬锂能和高轩高科大概是每家十几到二十亿。 现在报表里的毛利率和净利润还是比较差的,这个取决于我们收入确认的周期,我们从签订单到交付确认要12个月左右的时间。现在的收入是去年的订单,叠加生产过程中原材料的价格上涨。 我们自己采购原材料的时候,今年二季度之后采购也在不断的改善。 今年全年的毛利率和净利润率跟前三季度可能差不多。 明年会有一个拐点的出现,明年一季度是确认今年二季度的订单
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赢合科技
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五一路牛仔
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2021-12-19 13:28:06
聊点周期和新电力电话会议
近期,以煤炭、钢铁、电力为代表的传统行业涨幅靠前。我们认为,传统行业的重估远未结束,原因在于2021年周期行业的ROE和ROIC都已突破长期趋势,在高分红和更高的均价水平下,预计将在2022年延续上行。2016年以来,大量实现ROE和ROIC趋势突破的企业均得到了长期估值的修复,今年商品价格上行让市场开始修正对传统周期性行业重要性的认知,近期召开的中央经济工作会议也指出了传统行业在经济中不可取代的地位;展望未来,尽管供给侧的极端收缩有所改善,但这将帮助市场对传统行业未来的持续盈利能力进行合理定价
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华能国际
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五一路牛仔
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2021-12-19 13:00:32
再聊点光伏
光伏板块就是持续博弈,对于短期的看法,市场有两个微调,一个是认为硅料上半年降价一般,降价主要集中在下半年,一个是硅片降价和昨晚的大会表态,都暴露了近期需求比较差。 但这个问题要看怎么解读,因为2021年整个光伏产业链高频跟踪下来,最大感受就是需求韧性很强。因为今年硅料这么暴涨,还是因为需求很好,否则硅料也到不了这个价格,因为本质上今年其实硅料环节是个紧平衡。 那为什么最近就这么悲观呢?我理解就是大家都知道硅料要降价了,组件等都要降价了,所以都希望去库存。带来的结果就是,尽量少进货多出货,减少库存
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2021-12-19 03:56:52
林业碳汇调研纪要
林业碳汇本质上来源于森林蓄积量,森林在生长过程中通过光合作用不断吸收二氧化碳,将其储存在树木当中。因此,森林的生长过程就是碳的积累过程,森林蓄积量指标直接与森林的碳汇量挂钩。目前,我国的目标为2030年森林蓄积量较2005年增加60亿立方米。 碳汇的需求来源于对碳排放的限制。在双碳背景下,企业有碳排放限制,因此部分企业需要购买碳汇以满足要求。另外,一些企业为了实现节能减排目标,也要购买碳汇,构成了碳汇的需求。同时具备碳汇的供给与需求,就形成了碳汇市场。 目前中国碳汇市场属于协议政策管制市场,即在
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五一路牛仔
航行五百年的公社达人
2021-12-18 23:24:03
视频、芒果超媒
视频、芒果超媒 中国网络视听节目服务协会发布《网络短视频内容审核标准细则》(2021), 旨在规范短视频内容,不得未经授权自行剪切、改编电影、电视剧、网络影视剧等各类视听节目及片段。这将侧面强化对长视频内容版权保护。 芒果超媒是在线视频龙头之一。中国在线视频行业形成 “三超两强”格局:爱奇艺、腾讯视频、优酷视频占据第一梯队,平均月活量在4-5亿之间;芒果TV、哔哩哔哩占据第二梯队,平均月活量在1亿左右。与爱/优/腾的全品类内容投资不同,芒果选择以综艺赛道为突破口。中国综艺市场拥有超过6亿的核心用
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芒果超媒
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五一路牛仔
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2021-12-18 22:47:34
积极财政持续发力——11月财政数据点评
积极财政持续发力——11月财政数据点评 1)财政收入当月同比增速回落,主要系税收、非税收收入双双下行。财政收入完成进度为96.8%。分税种看,国内消费税、个人所得税和资源税对财政收入增速贡献较大。 2)财政支出当月同比增速续升,主要是地方财政支出增速改善。财政支出/财政收入季节性回升至111.9%,低于2019、2020年,但高于2017、2018年。社保就业、教育、债务付息支出贡献领跑,基建类支出仍有拖累。 3)基金收入当月同比降幅收窄,一方面中央政府性基金收入当月增速改善,另一方面地方国有土
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五一路牛仔
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2021-12-18 21:32:58
甘源食品调研梳理,单品放量逻辑,建议关注!
甘源食品调研梳理,单品放量逻辑,建议关注! [烟花]夏威夷果成山姆爆款,合作将进一步加深:公司的芥末味夏威夷果自10月正式进入山姆超市后成为爆款,10+11月累计销售超过4000万(出厂端),12月预计在2-3千万之间(主要受限于原材料),明年预计将继续放量,山姆已跟公司提前锁定了3-5个月的原材料。公司近期又在山姆上架了蛋黄味夏威夷果,谈好了两款花生的上架,后续有新的产品也将持续向山姆推荐,不断加深合作,扩大合作范围。夏威夷果的爆发进一步证明了公司优秀的产品研发和市场需求把握的能力。 [烟花]
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甘源食品
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五一路牛仔
航行五百年的公社达人
2021-12-17 23:00:43
中航机电调研信息
中航机电调研信息 1、 航空机电产品和航空电子产品有什么区别? 航空电子产品主要用于接受信号、传输信号和处理信号。航空机电产品 主要用于控制飞机产生动作。 2、 机电产品在机型迭代中价值量占比怎么变化? 从历史数据来看,新机型迭代中机电产品的价值量占比在不断提高。飞 机具备的功能增加后,机电产品占比在相应提高。 3、 公司的员工人数在不断下降,目前员工数量能够满足产能需求吗? 公司的生产组织模式与传统生产制造型企业不同。公司产能提升更多是 通过工艺改进提高产能利用率,而非增加员工。 4、 研发费
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中航机电
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五一路牛仔
航行五百年的公社达人
2021-12-17 22:53:21
新四化变革背景下,汽车电子蓄势待发,建议重点关注
新四化变革背景下,汽车电子蓄势待发,建议重点关注 [太阳]当前汽车行业面临新四化变革,未来汽车将成为最大的智能终端,其产品与服务体系将共同组成一个新的场景和商业模式,成为一个新的生态系统。汽车对芯片计算、存储能力以及软件能力提出了更高的要求,这并非传统车厂及Tire1所擅长,因此将带来产业合作模式的改变,带来供应链重塑(Tier2、Tier3议价能力提升,供应链向扁平化过度)和价值链重分配(硬件供应商、软件和服务供应商将获得大部分附加值)。 [太阳]从投资顺序来看,我们认为硬件先于软件。软件方面
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闻泰科技
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五一路牛仔
航行五百年的公社达人
2021-12-17 22:49:17
完美世界:《幻塔》首日流水突破5000万,长线运营可期,出海
完美世界:《幻塔》首日流水突破5000万,长线运营可期,出海前景广阔 12月16日完美世界开放世界手游《幻塔》正式上线,当日获得App Store主打推荐,登顶iOS免费榜第一,截至12月17日9:20,爬升至iOS游戏畅销榜第3。根据公司披露数据,《幻塔》首日流水突破5000万,对比《梦幻新诛仙》首日流水1500万,首月流水超5亿,我们认为《幻塔》长线运营基础佳且海外市场潜力大,持续关注产品留存表现,考虑到流水递延,看好产品于2022年贡献业绩增量。 游戏内经济系统设置平衡,长线运营可期,预计
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完美世界
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五一路牛仔
航行五百年的公社达人
2021-12-17 22:47:59
挖掘机
【太平洋机械】根据我们和实业人士最新沟通,12月上半旬国内挖机发货明显加速,估计本月国内销量比原来1.5万台预期要多。可能存在一定程度年底冲量的情况,但也反应挖机厂商对于明年旺季需求预期有改善!!!!!!!!!!!!!!!!!!!【太平洋机械】根据我们和实业人士最新沟通,12月上半旬国内挖机发货明显加速,估计本月国内销量比原来1.5万台预期要多。可能存在一定程度年底冲量的情况,但也反应挖机厂商对于明年旺季需求预期有改善!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!【太平洋机械】根据我们和实业人士最新沟
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五一路牛仔
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2021-12-17 09:16:22
入局NFT,中体数科首款数字藏品上线数秒售罄,强大体育资源结
入局NFT,中体数科首款数字藏品上线数秒售罄,强大体育资源结合NFT激发无限可能 ■12月16日,由中体数科联合冬运中心共同发布的中国冰雪吉祥物“冰娃、雪娃”3D数字藏品登陆支付宝平台,这是中体数科首款数字藏品落地项目,项目上线数秒全部售罄,NFT热度持续高涨。 ■中体数科联合冬运中心首次试水3D数字藏品。本次中体数科在支付宝平台发布了4款冬奥会吉祥物NFT藏品,分别为"冰娃-冰壶"、"冰娃-短道速滑"、"冰娃-花样滑冰"和"雪娃-高山滑雪",四款产品均限售8000份,每个售价为19.9元,上线
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中体产业
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五一路牛仔
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2021-12-17 09:03:34
万亿赛道逐步开启,氢能产业持续迎来政策支持
万亿赛道逐步开启,氢能产业持续迎来政策支持 事件:财政部发布《国务院关税税则委员会关于2022年关税调整方案的通知》,将燃料电池增压器、循环泵、膜电极、双极板、碳电极片等产品的进口税率从7-10%降至2-5%; [太阳] 燃料电池核心零部件进口税率的下调,一方面将带来系统生产成本的下降,加速燃料电池汽车实现商业化,另一方面也有望加速海外技术的引进、消化、吸收与再创新,加速推进行业技术进步与国产替代; [太阳] 规划落地,2022年开启高速增长:首批燃料电池汽车示范城市群已确定,其中上海、北京均提
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美锦能源
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2021-12-17 00:08:11
美国实体清单颁布,没有涉及相关医药创新板块
美国实体清单颁布,没有涉及相关医药创新板块 [太阳]12月16日,美国商务部颁布实体清单,涉及中国、格鲁吉亚、马来西亚和土耳其的37个实体,这37个实体被美国政府认定为违反美国外交政策或国家安全利益。 [爱心]中国被纳入实体清单的为军事医学科研院以及电子半导体相关公司,并未涉及此前市场担忧的Biotech以及CXO企业。 [蛋糕]科研机构涉及:军事医学科学院以及其下属的野战输血机构;基础医学研究所;生物工程研究所;疾病控制和预防研究所;卫生服务和医疗研究所;卫生与环境研究所;医疗设备研究所;微生
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五一路牛仔
航行五百年的公社达人
2021-12-19 19:46:10
关于五粮液1218的思考
关于五粮液1218的思考 1)白酒行业仍保持良性增长,1-10月产量569千升,同比+5.5%;收入4690亿,同比+28%;利润1338亿,同比+28%。 2)公司今年实现了业绩、品牌价值、企业形象的稳步提升。 3)22年没有提出明确的量价规划,重点任务上将加大消费者培育力度,提升品鉴服务;五粮液份额向优商倾斜,强化经典运营,并推出经典30,同时大力开发文化定制酒,推动系列酒升级发展。 4)今年经销商奖励力度及覆盖面明显加大,新老商/大小商一视同仁,首次引进进货均价及现金回款考核要素,增量份额
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五粮液
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2021-12-19 13:34:31
赢合科技新纪要
新签纸质订单在手和储备订单可能有105亿左右 我们前段市占率更高一点,60%是前段。 客户:宁德30亿左右,比亚迪、亿纬锂能和高轩高科大概是每家十几到二十亿。 现在报表里的毛利率和净利润还是比较差的,这个取决于我们收入确认的周期,我们从签订单到交付确认要12个月左右的时间。现在的收入是去年的订单,叠加生产过程中原材料的价格上涨。 我们自己采购原材料的时候,今年二季度之后采购也在不断的改善。 今年全年的毛利率和净利润率跟前三季度可能差不多。 明年会有一个拐点的出现,明年一季度是确认今年二季度的订单
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赢合科技
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2021-12-19 13:28:06
聊点周期和新电力电话会议
近期,以煤炭、钢铁、电力为代表的传统行业涨幅靠前。我们认为,传统行业的重估远未结束,原因在于2021年周期行业的ROE和ROIC都已突破长期趋势,在高分红和更高的均价水平下,预计将在2022年延续上行。2016年以来,大量实现ROE和ROIC趋势突破的企业均得到了长期估值的修复,今年商品价格上行让市场开始修正对传统周期性行业重要性的认知,近期召开的中央经济工作会议也指出了传统行业在经济中不可取代的地位;展望未来,尽管供给侧的极端收缩有所改善,但这将帮助市场对传统行业未来的持续盈利能力进行合理定价
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2021-12-19 13:00:32
再聊点光伏
光伏板块就是持续博弈,对于短期的看法,市场有两个微调,一个是认为硅料上半年降价一般,降价主要集中在下半年,一个是硅片降价和昨晚的大会表态,都暴露了近期需求比较差。 但这个问题要看怎么解读,因为2021年整个光伏产业链高频跟踪下来,最大感受就是需求韧性很强。因为今年硅料这么暴涨,还是因为需求很好,否则硅料也到不了这个价格,因为本质上今年其实硅料环节是个紧平衡。 那为什么最近就这么悲观呢?我理解就是大家都知道硅料要降价了,组件等都要降价了,所以都希望去库存。带来的结果就是,尽量少进货多出货,减少库存
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2021-12-19 03:56:52
林业碳汇调研纪要
林业碳汇本质上来源于森林蓄积量,森林在生长过程中通过光合作用不断吸收二氧化碳,将其储存在树木当中。因此,森林的生长过程就是碳的积累过程,森林蓄积量指标直接与森林的碳汇量挂钩。目前,我国的目标为2030年森林蓄积量较2005年增加60亿立方米。 碳汇的需求来源于对碳排放的限制。在双碳背景下,企业有碳排放限制,因此部分企业需要购买碳汇以满足要求。另外,一些企业为了实现节能减排目标,也要购买碳汇,构成了碳汇的需求。同时具备碳汇的供给与需求,就形成了碳汇市场。 目前中国碳汇市场属于协议政策管制市场,即在
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2021-12-18 23:24:03
视频、芒果超媒
视频、芒果超媒 中国网络视听节目服务协会发布《网络短视频内容审核标准细则》(2021), 旨在规范短视频内容,不得未经授权自行剪切、改编电影、电视剧、网络影视剧等各类视听节目及片段。这将侧面强化对长视频内容版权保护。 芒果超媒是在线视频龙头之一。中国在线视频行业形成 “三超两强”格局:爱奇艺、腾讯视频、优酷视频占据第一梯队,平均月活量在4-5亿之间;芒果TV、哔哩哔哩占据第二梯队,平均月活量在1亿左右。与爱/优/腾的全品类内容投资不同,芒果选择以综艺赛道为突破口。中国综艺市场拥有超过6亿的核心用
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芒果超媒
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2021-12-18 22:47:34
积极财政持续发力——11月财政数据点评
积极财政持续发力——11月财政数据点评 1)财政收入当月同比增速回落,主要系税收、非税收收入双双下行。财政收入完成进度为96.8%。分税种看,国内消费税、个人所得税和资源税对财政收入增速贡献较大。 2)财政支出当月同比增速续升,主要是地方财政支出增速改善。财政支出/财政收入季节性回升至111.9%,低于2019、2020年,但高于2017、2018年。社保就业、教育、债务付息支出贡献领跑,基建类支出仍有拖累。 3)基金收入当月同比降幅收窄,一方面中央政府性基金收入当月增速改善,另一方面地方国有土
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2021-12-18 21:32:58
甘源食品调研梳理,单品放量逻辑,建议关注!
甘源食品调研梳理,单品放量逻辑,建议关注! [烟花]夏威夷果成山姆爆款,合作将进一步加深:公司的芥末味夏威夷果自10月正式进入山姆超市后成为爆款,10+11月累计销售超过4000万(出厂端),12月预计在2-3千万之间(主要受限于原材料),明年预计将继续放量,山姆已跟公司提前锁定了3-5个月的原材料。公司近期又在山姆上架了蛋黄味夏威夷果,谈好了两款花生的上架,后续有新的产品也将持续向山姆推荐,不断加深合作,扩大合作范围。夏威夷果的爆发进一步证明了公司优秀的产品研发和市场需求把握的能力。 [烟花]
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甘源食品
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2021-12-17 23:00:43
中航机电调研信息
中航机电调研信息 1、 航空机电产品和航空电子产品有什么区别? 航空电子产品主要用于接受信号、传输信号和处理信号。航空机电产品 主要用于控制飞机产生动作。 2、 机电产品在机型迭代中价值量占比怎么变化? 从历史数据来看,新机型迭代中机电产品的价值量占比在不断提高。飞 机具备的功能增加后,机电产品占比在相应提高。 3、 公司的员工人数在不断下降,目前员工数量能够满足产能需求吗? 公司的生产组织模式与传统生产制造型企业不同。公司产能提升更多是 通过工艺改进提高产能利用率,而非增加员工。 4、 研发费
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中航机电
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新四化变革背景下,汽车电子蓄势待发,建议重点关注
新四化变革背景下,汽车电子蓄势待发,建议重点关注 [太阳]当前汽车行业面临新四化变革,未来汽车将成为最大的智能终端,其产品与服务体系将共同组成一个新的场景和商业模式,成为一个新的生态系统。汽车对芯片计算、存储能力以及软件能力提出了更高的要求,这并非传统车厂及Tire1所擅长,因此将带来产业合作模式的改变,带来供应链重塑(Tier2、Tier3议价能力提升,供应链向扁平化过度)和价值链重分配(硬件供应商、软件和服务供应商将获得大部分附加值)。 [太阳]从投资顺序来看,我们认为硬件先于软件。软件方面
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完美世界:《幻塔》首日流水突破5000万,长线运营可期,出海
完美世界:《幻塔》首日流水突破5000万,长线运营可期,出海前景广阔 12月16日完美世界开放世界手游《幻塔》正式上线,当日获得App Store主打推荐,登顶iOS免费榜第一,截至12月17日9:20,爬升至iOS游戏畅销榜第3。根据公司披露数据,《幻塔》首日流水突破5000万,对比《梦幻新诛仙》首日流水1500万,首月流水超5亿,我们认为《幻塔》长线运营基础佳且海外市场潜力大,持续关注产品留存表现,考虑到流水递延,看好产品于2022年贡献业绩增量。 游戏内经济系统设置平衡,长线运营可期,预计
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挖掘机
【太平洋机械】根据我们和实业人士最新沟通,12月上半旬国内挖机发货明显加速,估计本月国内销量比原来1.5万台预期要多。可能存在一定程度年底冲量的情况,但也反应挖机厂商对于明年旺季需求预期有改善!!!!!!!!!!!!!!!!!!!【太平洋机械】根据我们和实业人士最新沟通,12月上半旬国内挖机发货明显加速,估计本月国内销量比原来1.5万台预期要多。可能存在一定程度年底冲量的情况,但也反应挖机厂商对于明年旺季需求预期有改善!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!【太平洋机械】根据我们和实业人士最新沟
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入局NFT,中体数科首款数字藏品上线数秒售罄,强大体育资源结
入局NFT,中体数科首款数字藏品上线数秒售罄,强大体育资源结合NFT激发无限可能 ■12月16日,由中体数科联合冬运中心共同发布的中国冰雪吉祥物“冰娃、雪娃”3D数字藏品登陆支付宝平台,这是中体数科首款数字藏品落地项目,项目上线数秒全部售罄,NFT热度持续高涨。 ■中体数科联合冬运中心首次试水3D数字藏品。本次中体数科在支付宝平台发布了4款冬奥会吉祥物NFT藏品,分别为"冰娃-冰壶"、"冰娃-短道速滑"、"冰娃-花样滑冰"和"雪娃-高山滑雪",四款产品均限售8000份,每个售价为19.9元,上线
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万亿赛道逐步开启,氢能产业持续迎来政策支持
万亿赛道逐步开启,氢能产业持续迎来政策支持 事件:财政部发布《国务院关税税则委员会关于2022年关税调整方案的通知》,将燃料电池增压器、循环泵、膜电极、双极板、碳电极片等产品的进口税率从7-10%降至2-5%; [太阳] 燃料电池核心零部件进口税率的下调,一方面将带来系统生产成本的下降,加速燃料电池汽车实现商业化,另一方面也有望加速海外技术的引进、消化、吸收与再创新,加速推进行业技术进步与国产替代; [太阳] 规划落地,2022年开启高速增长:首批燃料电池汽车示范城市群已确定,其中上海、北京均提
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美国实体清单颁布,没有涉及相关医药创新板块
美国实体清单颁布,没有涉及相关医药创新板块 [太阳]12月16日,美国商务部颁布实体清单,涉及中国、格鲁吉亚、马来西亚和土耳其的37个实体,这37个实体被美国政府认定为违反美国外交政策或国家安全利益。 [爱心]中国被纳入实体清单的为军事医学科研院以及电子半导体相关公司,并未涉及此前市场担忧的Biotech以及CXO企业。 [蛋糕]科研机构涉及:军事医学科学院以及其下属的野战输血机构;基础医学研究所;生物工程研究所;疾病控制和预防研究所;卫生服务和医疗研究所;卫生与环境研究所;医疗设备研究所;微生
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2021-12-19 19:46:10
关于五粮液1218的思考
关于五粮液1218的思考 1)白酒行业仍保持良性增长,1-10月产量569千升,同比+5.5%;收入4690亿,同比+28%;利润1338亿,同比+28%。 2)公司今年实现了业绩、品牌价值、企业形象的稳步提升。 3)22年没有提出明确的量价规划,重点任务上将加大消费者培育力度,提升品鉴服务;五粮液份额向优商倾斜,强化经典运营,并推出经典30,同时大力开发文化定制酒,推动系列酒升级发展。 4)今年经销商奖励力度及覆盖面明显加大,新老商/大小商一视同仁,首次引进进货均价及现金回款考核要素,增量份额
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航行五百年的公社达人
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赢合科技新纪要
新签纸质订单在手和储备订单可能有105亿左右 我们前段市占率更高一点,60%是前段。 客户:宁德30亿左右,比亚迪、亿纬锂能和高轩高科大概是每家十几到二十亿。 现在报表里的毛利率和净利润还是比较差的,这个取决于我们收入确认的周期,我们从签订单到交付确认要12个月左右的时间。现在的收入是去年的订单,叠加生产过程中原材料的价格上涨。 我们自己采购原材料的时候,今年二季度之后采购也在不断的改善。 今年全年的毛利率和净利润率跟前三季度可能差不多。 明年会有一个拐点的出现,明年一季度是确认今年二季度的订单
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2021-12-19 13:28:06
聊点周期和新电力电话会议
近期,以煤炭、钢铁、电力为代表的传统行业涨幅靠前。我们认为,传统行业的重估远未结束,原因在于2021年周期行业的ROE和ROIC都已突破长期趋势,在高分红和更高的均价水平下,预计将在2022年延续上行。2016年以来,大量实现ROE和ROIC趋势突破的企业均得到了长期估值的修复,今年商品价格上行让市场开始修正对传统周期性行业重要性的认知,近期召开的中央经济工作会议也指出了传统行业在经济中不可取代的地位;展望未来,尽管供给侧的极端收缩有所改善,但这将帮助市场对传统行业未来的持续盈利能力进行合理定价
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华能国际
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国投电力
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五一路牛仔
航行五百年的公社达人
2021-12-19 13:00:32
再聊点光伏
光伏板块就是持续博弈,对于短期的看法,市场有两个微调,一个是认为硅料上半年降价一般,降价主要集中在下半年,一个是硅片降价和昨晚的大会表态,都暴露了近期需求比较差。 但这个问题要看怎么解读,因为2021年整个光伏产业链高频跟踪下来,最大感受就是需求韧性很强。因为今年硅料这么暴涨,还是因为需求很好,否则硅料也到不了这个价格,因为本质上今年其实硅料环节是个紧平衡。 那为什么最近就这么悲观呢?我理解就是大家都知道硅料要降价了,组件等都要降价了,所以都希望去库存。带来的结果就是,尽量少进货多出货,减少库存
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阳光电源
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锦浪科技
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五一路牛仔
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2021-12-19 03:56:52
林业碳汇调研纪要
林业碳汇本质上来源于森林蓄积量,森林在生长过程中通过光合作用不断吸收二氧化碳,将其储存在树木当中。因此,森林的生长过程就是碳的积累过程,森林蓄积量指标直接与森林的碳汇量挂钩。目前,我国的目标为2030年森林蓄积量较2005年增加60亿立方米。 碳汇的需求来源于对碳排放的限制。在双碳背景下,企业有碳排放限制,因此部分企业需要购买碳汇以满足要求。另外,一些企业为了实现节能减排目标,也要购买碳汇,构成了碳汇的需求。同时具备碳汇的供给与需求,就形成了碳汇市场。 目前中国碳汇市场属于协议政策管制市场,即在
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岳阳林纸
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五一路牛仔
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2021-12-18 23:24:03
视频、芒果超媒
视频、芒果超媒 中国网络视听节目服务协会发布《网络短视频内容审核标准细则》(2021), 旨在规范短视频内容,不得未经授权自行剪切、改编电影、电视剧、网络影视剧等各类视听节目及片段。这将侧面强化对长视频内容版权保护。 芒果超媒是在线视频龙头之一。中国在线视频行业形成 “三超两强”格局:爱奇艺、腾讯视频、优酷视频占据第一梯队,平均月活量在4-5亿之间;芒果TV、哔哩哔哩占据第二梯队,平均月活量在1亿左右。与爱/优/腾的全品类内容投资不同,芒果选择以综艺赛道为突破口。中国综艺市场拥有超过6亿的核心用
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2021-12-18 22:47:34
积极财政持续发力——11月财政数据点评
积极财政持续发力——11月财政数据点评 1)财政收入当月同比增速回落,主要系税收、非税收收入双双下行。财政收入完成进度为96.8%。分税种看,国内消费税、个人所得税和资源税对财政收入增速贡献较大。 2)财政支出当月同比增速续升,主要是地方财政支出增速改善。财政支出/财政收入季节性回升至111.9%,低于2019、2020年,但高于2017、2018年。社保就业、教育、债务付息支出贡献领跑,基建类支出仍有拖累。 3)基金收入当月同比降幅收窄,一方面中央政府性基金收入当月增速改善,另一方面地方国有土
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贵州茅台
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2021-12-18 21:32:58
甘源食品调研梳理,单品放量逻辑,建议关注!
甘源食品调研梳理,单品放量逻辑,建议关注! [烟花]夏威夷果成山姆爆款,合作将进一步加深:公司的芥末味夏威夷果自10月正式进入山姆超市后成为爆款,10+11月累计销售超过4000万(出厂端),12月预计在2-3千万之间(主要受限于原材料),明年预计将继续放量,山姆已跟公司提前锁定了3-5个月的原材料。公司近期又在山姆上架了蛋黄味夏威夷果,谈好了两款花生的上架,后续有新的产品也将持续向山姆推荐,不断加深合作,扩大合作范围。夏威夷果的爆发进一步证明了公司优秀的产品研发和市场需求把握的能力。 [烟花]
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2021-12-17 23:00:43
中航机电调研信息
中航机电调研信息 1、 航空机电产品和航空电子产品有什么区别? 航空电子产品主要用于接受信号、传输信号和处理信号。航空机电产品 主要用于控制飞机产生动作。 2、 机电产品在机型迭代中价值量占比怎么变化? 从历史数据来看,新机型迭代中机电产品的价值量占比在不断提高。飞 机具备的功能增加后,机电产品占比在相应提高。 3、 公司的员工人数在不断下降,目前员工数量能够满足产能需求吗? 公司的生产组织模式与传统生产制造型企业不同。公司产能提升更多是 通过工艺改进提高产能利用率,而非增加员工。 4、 研发费
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2021-12-17 22:53:21
新四化变革背景下,汽车电子蓄势待发,建议重点关注
新四化变革背景下,汽车电子蓄势待发,建议重点关注 [太阳]当前汽车行业面临新四化变革,未来汽车将成为最大的智能终端,其产品与服务体系将共同组成一个新的场景和商业模式,成为一个新的生态系统。汽车对芯片计算、存储能力以及软件能力提出了更高的要求,这并非传统车厂及Tire1所擅长,因此将带来产业合作模式的改变,带来供应链重塑(Tier2、Tier3议价能力提升,供应链向扁平化过度)和价值链重分配(硬件供应商、软件和服务供应商将获得大部分附加值)。 [太阳]从投资顺序来看,我们认为硬件先于软件。软件方面
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2021-12-17 22:49:17
完美世界:《幻塔》首日流水突破5000万,长线运营可期,出海
完美世界:《幻塔》首日流水突破5000万,长线运营可期,出海前景广阔 12月16日完美世界开放世界手游《幻塔》正式上线,当日获得App Store主打推荐,登顶iOS免费榜第一,截至12月17日9:20,爬升至iOS游戏畅销榜第3。根据公司披露数据,《幻塔》首日流水突破5000万,对比《梦幻新诛仙》首日流水1500万,首月流水超5亿,我们认为《幻塔》长线运营基础佳且海外市场潜力大,持续关注产品留存表现,考虑到流水递延,看好产品于2022年贡献业绩增量。 游戏内经济系统设置平衡,长线运营可期,预计
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2021-12-17 22:47:59
挖掘机
【太平洋机械】根据我们和实业人士最新沟通,12月上半旬国内挖机发货明显加速,估计本月国内销量比原来1.5万台预期要多。可能存在一定程度年底冲量的情况,但也反应挖机厂商对于明年旺季需求预期有改善!!!!!!!!!!!!!!!!!!!【太平洋机械】根据我们和实业人士最新沟通,12月上半旬国内挖机发货明显加速,估计本月国内销量比原来1.5万台预期要多。可能存在一定程度年底冲量的情况,但也反应挖机厂商对于明年旺季需求预期有改善!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!【太平洋机械】根据我们和实业人士最新沟
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入局NFT,中体数科首款数字藏品上线数秒售罄,强大体育资源结
入局NFT,中体数科首款数字藏品上线数秒售罄,强大体育资源结合NFT激发无限可能 ■12月16日,由中体数科联合冬运中心共同发布的中国冰雪吉祥物“冰娃、雪娃”3D数字藏品登陆支付宝平台,这是中体数科首款数字藏品落地项目,项目上线数秒全部售罄,NFT热度持续高涨。 ■中体数科联合冬运中心首次试水3D数字藏品。本次中体数科在支付宝平台发布了4款冬奥会吉祥物NFT藏品,分别为"冰娃-冰壶"、"冰娃-短道速滑"、"冰娃-花样滑冰"和"雪娃-高山滑雪",四款产品均限售8000份,每个售价为19.9元,上线
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中体产业
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航行五百年的公社达人
2021-12-17 09:03:34
万亿赛道逐步开启,氢能产业持续迎来政策支持
万亿赛道逐步开启,氢能产业持续迎来政策支持 事件:财政部发布《国务院关税税则委员会关于2022年关税调整方案的通知》,将燃料电池增压器、循环泵、膜电极、双极板、碳电极片等产品的进口税率从7-10%降至2-5%; [太阳] 燃料电池核心零部件进口税率的下调,一方面将带来系统生产成本的下降,加速燃料电池汽车实现商业化,另一方面也有望加速海外技术的引进、消化、吸收与再创新,加速推进行业技术进步与国产替代; [太阳] 规划落地,2022年开启高速增长:首批燃料电池汽车示范城市群已确定,其中上海、北京均提
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航行五百年的公社达人
2021-12-17 00:08:11
美国实体清单颁布,没有涉及相关医药创新板块
美国实体清单颁布,没有涉及相关医药创新板块 [太阳]12月16日,美国商务部颁布实体清单,涉及中国、格鲁吉亚、马来西亚和土耳其的37个实体,这37个实体被美国政府认定为违反美国外交政策或国家安全利益。 [爱心]中国被纳入实体清单的为军事医学科研院以及电子半导体相关公司,并未涉及此前市场担忧的Biotech以及CXO企业。 [蛋糕]科研机构涉及:军事医学科学院以及其下属的野战输血机构;基础医学研究所;生物工程研究所;疾病控制和预防研究所;卫生服务和医疗研究所;卫生与环境研究所;医疗设备研究所;微生
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