春韭369用户主页-韭研公社

异动

登录注册

春韭369

截住亏损，让利润奔跑！上善若水！

IP属地：620000,620100

个人资料

春韭369

中线波段的机构

2022-08-13 14:35:33

中金宏观 | 流动性淤积-7月金融数据点评

7月新增社融不及预期，同比大幅少增，信贷结构也明显恶化。7月新增社融7561亿元，大幅低于市场预期的1.4万亿元，同比少增3191亿元，这次社融单月的增量创下2016年7月之后的新低。其中，7月新增信贷6790亿元，大幅低于市场预期的1.1万亿元，相比去年同期少增4042亿元。投向实体的贷款同比大幅少增，且接近8成为票据融资。在全部的新增信贷当中，新增对实体部门的贷款为4088亿元，相比去年同期少增4033亿元，其中票据融资3136亿元，占到了全部对实体新增贷款的76%、全部新增贷款的46%。与

S
宁德时代

0

1

1

0.85
春韭369

中线波段的机构

2022-08-12 22:26:33

小米机器人纪要

小米机器人纪要 Q：首先请专家分享一下它的核心竞争力主要体现在哪两个方面? A：我们给大家逐条展开，看看核心竞争力在哪些方面。刚刚看到的就是Cyber Dog（铁蛋）在穿越梅花桩，然后他会通过D450深度相机模组采取地面的检验数据，通过处理分析，以及去噪，可以实现实时的落足点的最优解；Cyber Dog的运动控制会对地面的高线图进行分析，根据高度变化因素评估各点的可通过性，标记出高度边缘或者不可通过的区域，在可通行的区域选择最优的落足点。通过这个图可以看出红色区域不可通过，绿色是可通行区域，红色

S
绿的谐波
S
鸣志电器
S
大族激光
S
国光电器

1

1

0

0.26
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 22:16:41

光弘科技微型逆变器项目量产交付仪式圆满举行

近日，嘉兴光弘微型逆变器项目首批产品交付仪式顺利举行，昱能科技董事长凌志敏先生等高层领导、嘉兴光弘总经理彭良刚先生及项目相关负责人出席本次交付仪式，双方秉承“开拓创新、共促发展”的合作战略，达成共同目标，实现共赢计划。当前，随着光伏产业全球发展布局，微型逆变器市场迅速扩容，行业景气度高涨，作为国内最早一批从事光伏微型逆变器研发、生产的企业，昱能科技始终坚持产品的自主研发与创新，拥有微型逆变器等产品核心专利技术，成为我国推动能源变革的重要引擎。光弘科技作为EMS的龙头企业，深耕于制造领域二十余

S
光弘科技

17

23

34

24.74
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 21:20:49

虚拟现实|002876三利谱：VR头显弹性最大标的

核心逻辑：VR头显弹性最大标的一，行业情况主流资金预期明年一季度苹果MR问世，同时虚拟生态经过头条和meat一年多的布局内容已经越来越成熟完善，所以明年绝对是元宇宙大年；今年vr头显出货1400万台左右，明年预计起码出货2500-3000万台，未来五年70%的复合增速；而其中最大的增量就是pancake光显，马上下个月发布的头条的pico4用的就是这个新技术；二，什么是pancake方案？从VR头显的拆解看，我们可以把显示单元分为显示屏和透镜。显示屏的图像光源通过菲涅尔透镜，放大射入

S
三利谱

13

6

6

8.63
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 17:21:30

珠海冠宇

1、上游原材料不断涨价，目前公司的传导情况如何？答：公司主要原材料包括钴酸锂、石墨、隔膜、电解液等，在原材料平均价格上涨背景下，公司与下游客户协商调高产品价格，销售价格相对于原材料的价格上涨存在一定的滞后性。 2、公司的主要定价模式是？答：公司主要产品的定价模式为产品成本加成定价，其中直接材料成本是公司主营业务成本的最主要构成要素。 3、原材料的波动会对公司的业绩造成影响，请问公司有什么措施应对吗？答：为应对原材料价格波动，降低公司经营风险，公司从多方面采取了相应的应对措施，具体如下： A

S
珠海冠宇

0

1

2

2.39
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 17:17:12

广和通调研纪要：车载业务全年预计会达到去年 2 倍以上的收入规模

调研时间：2022年8月10日董事长做简要介绍公司上半年业务增长情况良好，营业收入同比增长32.71%，扣非净利润同比增长10.48%，归母净利润与去年同期基本持平。今年上半年公司PC 业务略有下滑，主要有两个原因：一方面，消费行业不景气，公司的 PC 业务市占率较高， PC 整机销量的下滑对公司带来了一些影响；另一方面，PC 业务一般提前两年投标， 2020年联想的一款产品公司未中标，所以联想业务公司出货量下降。 PC 业务的毛利较高，其销售额的下降也导致公司毛利率的下滑。但是，去年联想

S
广和通

0

1

1

3.01
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 08:19:03

光伏支架技术升级——柔性支架

中信博调研更新要点：利润弹性：源自于大宗（热卷）价格下降+镀锌产能释放+海运费下降：今年热卷价格自高点以来的下跌+镀锌产能在Q2及之后的释放合计对固定/跟踪支架成本的影响均为大概3.4分/W（其中，热卷降价影响3分+镀锌产能释放影响0.4分），而海运费下降对固定/跟踪支架出口产品的成本影响分别为0.6/1分/W，叠加热卷降价和镀锌产能释放的综合影响分别为4/4.4分/W。国内出货弹性：预计今年Q4到明年，硅料产能释放后将带来地面电站放量：我们测算硅料价格在目前水平下每降低10元/kg，对项

S
中信博

4

0

0

3.85
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 22:21:35

军工|湘电股份：大产业趋势拐点已明确

重点关注【湘电股份】，今年军工最黑马票舰船综合电力系统、电磁发射，2项技术，国内市占率100%，全球领先。关键是，这2项底层技术0-1已经落地，如电磁弹射武器，潜艇/舰艇综合电力系统都有装备得到批产，现在是1-100的过程。核心是2大拐点：产业趋势（多个型号舰船，电磁火箭炮等都将陆续落地，千亿级市场进入导入期）；机制改善（做了中长期激励），特别像2020年重点推荐的振华科技，预期差极大，但大产业趋势拐点已然十分明确。产品线空间巨大，千亿独家市场（到2030年）进入导入期： 1、舰船综合电

S
湘电股份

2

3

2

4.95
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 08:41:39

公司点评/长城汽车】7月批发环比为正，出口同比涨幅创今年新高

公司公告：长城汽车7月产批分别实现102,226/101,920辆，同比分别+15.02%/+11.32%，环比分别-0.13%/+0.73%。分品牌来看，哈弗品牌产量59,438辆，同环比分别+2.92%/+14.68%，销量61,279辆，同环比分别+7.14%/+19.51%；WEY品牌产量2,837辆，同环比分别-10.59%/+5.74%，销量3,034辆，同环比分别-24.26%/+5.09%；长城皮卡产量18,550辆，同环比分别+18.45%/-17.44%，销量16,305辆

S
长城汽车

1

2

0

1.11
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 08:40:18

公司点评/长安汽车】定位SEV新品类，阿维塔11上市开启长安高端电动转型之路

事件要点： 2022年8月8日，基于长安汽车、华为、宁德时代联手的CHN平台打造的收款情感智能电动轿跑SUV阿维塔11正式上市开启预定，新架构+强计算+高压充电三大特征定义SEV新品类，售价34.99/36.99/40.99万元，最早预计于2022年12月开启正式交付。动力性能表现领先，华为智能驾驶/座舱赋能，情感智能定位打造差异化产品竞争。 1）外观方面，采用碟翼式前脸，LED曲率大灯灯组/星环式流光尾灯以及全车无框智能感应电动门，时尚前卫。2）空间方面：阿维塔11车身尺寸4880/1970

S
长安汽车

1

2

0

1.11
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 06:37:29

【中信建投·策略思考】中小盘为什么这么强 ——大小盘风格轮动方法论

核心摘要 ●在短暂的全面牛市或全面熊市之外，A股大多数时间处于结构性行情之中。大盘强势还是小盘占优是投资者长期关注的问题。我们在去年下半年率先提出成长中期主线向中小盘延伸，年底的年度策略展望指出“把握时代主线，看好景气中小盘”；今年5月中期策略展望提出逢低布局，重申市场最强方向是景气中小盘，近期中小盘的强势表现再次引发市场关注。 ●从A股大小盘风格演绎的历史上看，A股大小盘风格变化具有周期性，周期为4年。从大小盘相对强弱指标来看，当前的小盘股行情已经获得确认。2013年以来的A股大小风格切换中，

S
宁德时代

5

2

2

4.01
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 06:32:36

捷佳伟创近况更新交流纪要

1.上半年N 型电池扩产加速，具体情况介绍如下： 2.上半年 perc+Topcon 都有拿到新增订单，差不多各一半，很多人都以为今年 Topcon 是主流的，但大公司perc 都没有放弃，要看下游客户应用领域，如果是重视成本更多选择perc 设备，Topcon 转换效率和生产效率会是后续主流，HJT 目前来说正在接触的业内头部客户来说，他们可能目前最多在试验阶段在跑数据阶段，成本角度考虑 HJT 目前不会选择，某些特定应用场景不在乎成本需要更高转换效率或者实验室需要跑数据的话，HJT 会选择，

S
捷佳伟创

0

2

1

1.11
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 06:30:29

华安鑫创调研纪要：从Tier2转型为Tier1，未来一年研发员工翻倍，自建工厂能够满足现有

司概况介绍环节 2022年上半年，在汽车工业遭受新冠疫情影响，整体发展遇到困难与挑战的特殊时期，公司各项运营指标依然向好。2022 年 1-6 月公司实现营业收入同比增长3.98%，综合毛利率相比上年同期提升2.65%，毛利总额同比增长 28.27% ；在上半年研发投入同比增长 76.20%的同时，公司实现归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润仍然同比增长19.80%；同时公司经营活动产生的现金流量净额大幅提升，从去年同期的-6,372.36万元提升为5,912.29万元，变动比率达19

S
华安鑫创

0

2

2

3.13
春韭369

中线波段的机构

2022-08-09 20:21:32

华鑫电力设备|个股点评】岱勒新材(300700):盈利能力改善，产能持续释放

岱勒新材发布2022H1业绩预告，预计2022H1归母净利润3950万元—4350万元，上年同期净利亏损1690.88万元，实现同比扭亏；扣非净利润3790万元—4150万元，上年同期净利亏损1886.76万元，实现同比扭亏。投资要点 ▌业绩略超预期，盈利能力进一步改善公司2022H1业绩大幅上涨，实现同比扭亏为盈。其中2022Q2归母净利润约为2599—2999万元，环比提高约92.38%—121.98%。业绩略超预期，主要系公司订单饱满，产能不断释放，主要产品产销量较同期大幅提升，同时由

S
岱勒新材

0

2

1

4.19
春韭369

中线波段的机构

2022-08-09 19:35:54

【天风建材鲍荣富】洛阳玻璃：重视光伏玻璃量利齐升前景，薄膜电池或为新引擎

控股股东战略升级，公司转型新能源材料平台前景可期公司控股股东凯盛集团发展战略进行升级，锚定争创世界一流企业的目标，确定了“3+1”的战略架构，打造信息显示及应用材料、新能源材料、优质浮法玻璃及特种玻璃材料三大平台和中央应用研究院。其中洛阳玻璃承担新能源材料平台角色，公司近年一系列资产重组整合亦围绕该框架展开（包括剥离信息显示玻璃业务、整合北方玻璃/自贡新能源等光伏玻璃资产），同时光伏玻璃扩产节奏亦在加快，托管并拟适时收购集团薄膜电池资产，公司在成长为控股股东旗下新能源材料平台的道路上有成果、有

S
凯盛新能

1

3

1

4.51

前往

页

春韭369

中线波段的机构

2022-08-13 14:35:33

中金宏观 | 流动性淤积-7月金融数据点评

7月新增社融不及预期，同比大幅少增，信贷结构也明显恶化。7月新增社融7561亿元，大幅低于市场预期的1.4万亿元，同比少增3191亿元，这次社融单月的增量创下2016年7月之后的新低。其中，7月新增信贷6790亿元，大幅低于市场预期的1.1万亿元，相比去年同期少增4042亿元。投向实体的贷款同比大幅少增，且接近8成为票据融资。在全部的新增信贷当中，新增对实体部门的贷款为4088亿元，相比去年同期少增4033亿元，其中票据融资3136亿元，占到了全部对实体新增贷款的76%、全部新增贷款的46%。与

S
宁德时代

0

1

1

0.85
春韭369

中线波段的机构

2022-08-12 22:26:33

小米机器人纪要

小米机器人纪要 Q：首先请专家分享一下它的核心竞争力主要体现在哪两个方面? A：我们给大家逐条展开，看看核心竞争力在哪些方面。刚刚看到的就是Cyber Dog（铁蛋）在穿越梅花桩，然后他会通过D450深度相机模组采取地面的检验数据，通过处理分析，以及去噪，可以实现实时的落足点的最优解；Cyber Dog的运动控制会对地面的高线图进行分析，根据高度变化因素评估各点的可通过性，标记出高度边缘或者不可通过的区域，在可通行的区域选择最优的落足点。通过这个图可以看出红色区域不可通过，绿色是可通行区域，红色

S
绿的谐波
S
鸣志电器
S
大族激光
S
国光电器

1

1

0

0.26
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 22:16:41

光弘科技微型逆变器项目量产交付仪式圆满举行

近日，嘉兴光弘微型逆变器项目首批产品交付仪式顺利举行，昱能科技董事长凌志敏先生等高层领导、嘉兴光弘总经理彭良刚先生及项目相关负责人出席本次交付仪式，双方秉承“开拓创新、共促发展”的合作战略，达成共同目标，实现共赢计划。当前，随着光伏产业全球发展布局，微型逆变器市场迅速扩容，行业景气度高涨，作为国内最早一批从事光伏微型逆变器研发、生产的企业，昱能科技始终坚持产品的自主研发与创新，拥有微型逆变器等产品核心专利技术，成为我国推动能源变革的重要引擎。光弘科技作为EMS的龙头企业，深耕于制造领域二十余

S
光弘科技

17

23

34

24.74
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 21:20:49

虚拟现实|002876三利谱：VR头显弹性最大标的

核心逻辑：VR头显弹性最大标的一，行业情况主流资金预期明年一季度苹果MR问世，同时虚拟生态经过头条和meat一年多的布局内容已经越来越成熟完善，所以明年绝对是元宇宙大年；今年vr头显出货1400万台左右，明年预计起码出货2500-3000万台，未来五年70%的复合增速；而其中最大的增量就是pancake光显，马上下个月发布的头条的pico4用的就是这个新技术；二，什么是pancake方案？从VR头显的拆解看，我们可以把显示单元分为显示屏和透镜。显示屏的图像光源通过菲涅尔透镜，放大射入

S
三利谱

13

6

6

8.63
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 17:21:30

珠海冠宇

1、上游原材料不断涨价，目前公司的传导情况如何？答：公司主要原材料包括钴酸锂、石墨、隔膜、电解液等，在原材料平均价格上涨背景下，公司与下游客户协商调高产品价格，销售价格相对于原材料的价格上涨存在一定的滞后性。 2、公司的主要定价模式是？答：公司主要产品的定价模式为产品成本加成定价，其中直接材料成本是公司主营业务成本的最主要构成要素。 3、原材料的波动会对公司的业绩造成影响，请问公司有什么措施应对吗？答：为应对原材料价格波动，降低公司经营风险，公司从多方面采取了相应的应对措施，具体如下： A

S
珠海冠宇

0

1

2

2.39
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 17:17:12

广和通调研纪要：车载业务全年预计会达到去年 2 倍以上的收入规模

调研时间：2022年8月10日董事长做简要介绍公司上半年业务增长情况良好，营业收入同比增长32.71%，扣非净利润同比增长10.48%，归母净利润与去年同期基本持平。今年上半年公司PC 业务略有下滑，主要有两个原因：一方面，消费行业不景气，公司的 PC 业务市占率较高， PC 整机销量的下滑对公司带来了一些影响；另一方面，PC 业务一般提前两年投标， 2020年联想的一款产品公司未中标，所以联想业务公司出货量下降。 PC 业务的毛利较高，其销售额的下降也导致公司毛利率的下滑。但是，去年联想

S
广和通

0

1

1

3.01
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 08:19:03

光伏支架技术升级——柔性支架

中信博调研更新要点：利润弹性：源自于大宗（热卷）价格下降+镀锌产能释放+海运费下降：今年热卷价格自高点以来的下跌+镀锌产能在Q2及之后的释放合计对固定/跟踪支架成本的影响均为大概3.4分/W（其中，热卷降价影响3分+镀锌产能释放影响0.4分），而海运费下降对固定/跟踪支架出口产品的成本影响分别为0.6/1分/W，叠加热卷降价和镀锌产能释放的综合影响分别为4/4.4分/W。国内出货弹性：预计今年Q4到明年，硅料产能释放后将带来地面电站放量：我们测算硅料价格在目前水平下每降低10元/kg，对项

S
中信博

4

0

0

3.85
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 22:21:35

军工|湘电股份：大产业趋势拐点已明确

重点关注【湘电股份】，今年军工最黑马票舰船综合电力系统、电磁发射，2项技术，国内市占率100%，全球领先。关键是，这2项底层技术0-1已经落地，如电磁弹射武器，潜艇/舰艇综合电力系统都有装备得到批产，现在是1-100的过程。核心是2大拐点：产业趋势（多个型号舰船，电磁火箭炮等都将陆续落地，千亿级市场进入导入期）；机制改善（做了中长期激励），特别像2020年重点推荐的振华科技，预期差极大，但大产业趋势拐点已然十分明确。产品线空间巨大，千亿独家市场（到2030年）进入导入期： 1、舰船综合电

S
湘电股份

2

3

2

4.95
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 08:41:39

公司点评/长城汽车】7月批发环比为正，出口同比涨幅创今年新高

公司公告：长城汽车7月产批分别实现102,226/101,920辆，同比分别+15.02%/+11.32%，环比分别-0.13%/+0.73%。分品牌来看，哈弗品牌产量59,438辆，同环比分别+2.92%/+14.68%，销量61,279辆，同环比分别+7.14%/+19.51%；WEY品牌产量2,837辆，同环比分别-10.59%/+5.74%，销量3,034辆，同环比分别-24.26%/+5.09%；长城皮卡产量18,550辆，同环比分别+18.45%/-17.44%，销量16,305辆

S
长城汽车

1

2

0

1.11
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 08:40:18

公司点评/长安汽车】定位SEV新品类，阿维塔11上市开启长安高端电动转型之路

事件要点： 2022年8月8日，基于长安汽车、华为、宁德时代联手的CHN平台打造的收款情感智能电动轿跑SUV阿维塔11正式上市开启预定，新架构+强计算+高压充电三大特征定义SEV新品类，售价34.99/36.99/40.99万元，最早预计于2022年12月开启正式交付。动力性能表现领先，华为智能驾驶/座舱赋能，情感智能定位打造差异化产品竞争。 1）外观方面，采用碟翼式前脸，LED曲率大灯灯组/星环式流光尾灯以及全车无框智能感应电动门，时尚前卫。2）空间方面：阿维塔11车身尺寸4880/1970

S
长安汽车

1

2

0

1.11
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 06:37:29

【中信建投·策略思考】中小盘为什么这么强 ——大小盘风格轮动方法论

核心摘要 ●在短暂的全面牛市或全面熊市之外，A股大多数时间处于结构性行情之中。大盘强势还是小盘占优是投资者长期关注的问题。我们在去年下半年率先提出成长中期主线向中小盘延伸，年底的年度策略展望指出“把握时代主线，看好景气中小盘”；今年5月中期策略展望提出逢低布局，重申市场最强方向是景气中小盘，近期中小盘的强势表现再次引发市场关注。 ●从A股大小盘风格演绎的历史上看，A股大小盘风格变化具有周期性，周期为4年。从大小盘相对强弱指标来看，当前的小盘股行情已经获得确认。2013年以来的A股大小风格切换中，

S
宁德时代

5

2

2

4.01
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 06:32:36

捷佳伟创近况更新交流纪要

1.上半年N 型电池扩产加速，具体情况介绍如下： 2.上半年 perc+Topcon 都有拿到新增订单，差不多各一半，很多人都以为今年 Topcon 是主流的，但大公司perc 都没有放弃，要看下游客户应用领域，如果是重视成本更多选择perc 设备，Topcon 转换效率和生产效率会是后续主流，HJT 目前来说正在接触的业内头部客户来说，他们可能目前最多在试验阶段在跑数据阶段，成本角度考虑 HJT 目前不会选择，某些特定应用场景不在乎成本需要更高转换效率或者实验室需要跑数据的话，HJT 会选择，

S
捷佳伟创

0

2

1

1.11
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 06:30:29

华安鑫创调研纪要：从Tier2转型为Tier1，未来一年研发员工翻倍，自建工厂能够满足现有

司概况介绍环节 2022年上半年，在汽车工业遭受新冠疫情影响，整体发展遇到困难与挑战的特殊时期，公司各项运营指标依然向好。2022 年 1-6 月公司实现营业收入同比增长3.98%，综合毛利率相比上年同期提升2.65%，毛利总额同比增长 28.27% ；在上半年研发投入同比增长 76.20%的同时，公司实现归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润仍然同比增长19.80%；同时公司经营活动产生的现金流量净额大幅提升，从去年同期的-6,372.36万元提升为5,912.29万元，变动比率达19

S
华安鑫创

0

2

2

3.13
春韭369

中线波段的机构

2022-08-09 20:21:32

华鑫电力设备|个股点评】岱勒新材(300700):盈利能力改善，产能持续释放

岱勒新材发布2022H1业绩预告，预计2022H1归母净利润3950万元—4350万元，上年同期净利亏损1690.88万元，实现同比扭亏；扣非净利润3790万元—4150万元，上年同期净利亏损1886.76万元，实现同比扭亏。投资要点 ▌业绩略超预期，盈利能力进一步改善公司2022H1业绩大幅上涨，实现同比扭亏为盈。其中2022Q2归母净利润约为2599—2999万元，环比提高约92.38%—121.98%。业绩略超预期，主要系公司订单饱满，产能不断释放，主要产品产销量较同期大幅提升，同时由

S
岱勒新材

0

2

1

4.19
春韭369

中线波段的机构

2022-08-09 19:35:54

【天风建材鲍荣富】洛阳玻璃：重视光伏玻璃量利齐升前景，薄膜电池或为新引擎

控股股东战略升级，公司转型新能源材料平台前景可期公司控股股东凯盛集团发展战略进行升级，锚定争创世界一流企业的目标，确定了“3+1”的战略架构，打造信息显示及应用材料、新能源材料、优质浮法玻璃及特种玻璃材料三大平台和中央应用研究院。其中洛阳玻璃承担新能源材料平台角色，公司近年一系列资产重组整合亦围绕该框架展开（包括剥离信息显示玻璃业务、整合北方玻璃/自贡新能源等光伏玻璃资产），同时光伏玻璃扩产节奏亦在加快，托管并拟适时收购集团薄膜电池资产，公司在成长为控股股东旗下新能源材料平台的道路上有成果、有

S
凯盛新能

1

3

1

4.51

前往

页

春韭369

中线波段的机构

2022-08-13 14:35:33

中金宏观 | 流动性淤积-7月金融数据点评

7月新增社融不及预期，同比大幅少增，信贷结构也明显恶化。7月新增社融7561亿元，大幅低于市场预期的1.4万亿元，同比少增3191亿元，这次社融单月的增量创下2016年7月之后的新低。其中，7月新增信贷6790亿元，大幅低于市场预期的1.1万亿元，相比去年同期少增4042亿元。投向实体的贷款同比大幅少增，且接近8成为票据融资。在全部的新增信贷当中，新增对实体部门的贷款为4088亿元，相比去年同期少增4033亿元，其中票据融资3136亿元，占到了全部对实体新增贷款的76%、全部新增贷款的46%。与

S
宁德时代

0

1

1

0.85
春韭369

中线波段的机构

2022-08-12 22:26:33

小米机器人纪要

小米机器人纪要 Q：首先请专家分享一下它的核心竞争力主要体现在哪两个方面? A：我们给大家逐条展开，看看核心竞争力在哪些方面。刚刚看到的就是Cyber Dog（铁蛋）在穿越梅花桩，然后他会通过D450深度相机模组采取地面的检验数据，通过处理分析，以及去噪，可以实现实时的落足点的最优解；Cyber Dog的运动控制会对地面的高线图进行分析，根据高度变化因素评估各点的可通过性，标记出高度边缘或者不可通过的区域，在可通行的区域选择最优的落足点。通过这个图可以看出红色区域不可通过，绿色是可通行区域，红色

S
绿的谐波
S
鸣志电器
S
大族激光
S
国光电器

1

1

0

0.26
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 22:16:41

光弘科技微型逆变器项目量产交付仪式圆满举行

近日，嘉兴光弘微型逆变器项目首批产品交付仪式顺利举行，昱能科技董事长凌志敏先生等高层领导、嘉兴光弘总经理彭良刚先生及项目相关负责人出席本次交付仪式，双方秉承“开拓创新、共促发展”的合作战略，达成共同目标，实现共赢计划。当前，随着光伏产业全球发展布局，微型逆变器市场迅速扩容，行业景气度高涨，作为国内最早一批从事光伏微型逆变器研发、生产的企业，昱能科技始终坚持产品的自主研发与创新，拥有微型逆变器等产品核心专利技术，成为我国推动能源变革的重要引擎。光弘科技作为EMS的龙头企业，深耕于制造领域二十余

S
光弘科技

17

23

34

24.74
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 21:20:49

虚拟现实|002876三利谱：VR头显弹性最大标的

核心逻辑：VR头显弹性最大标的一，行业情况主流资金预期明年一季度苹果MR问世，同时虚拟生态经过头条和meat一年多的布局内容已经越来越成熟完善，所以明年绝对是元宇宙大年；今年vr头显出货1400万台左右，明年预计起码出货2500-3000万台，未来五年70%的复合增速；而其中最大的增量就是pancake光显，马上下个月发布的头条的pico4用的就是这个新技术；二，什么是pancake方案？从VR头显的拆解看，我们可以把显示单元分为显示屏和透镜。显示屏的图像光源通过菲涅尔透镜，放大射入

S
三利谱

13

6

6

8.63
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 17:21:30

珠海冠宇

1、上游原材料不断涨价，目前公司的传导情况如何？答：公司主要原材料包括钴酸锂、石墨、隔膜、电解液等，在原材料平均价格上涨背景下，公司与下游客户协商调高产品价格，销售价格相对于原材料的价格上涨存在一定的滞后性。 2、公司的主要定价模式是？答：公司主要产品的定价模式为产品成本加成定价，其中直接材料成本是公司主营业务成本的最主要构成要素。 3、原材料的波动会对公司的业绩造成影响，请问公司有什么措施应对吗？答：为应对原材料价格波动，降低公司经营风险，公司从多方面采取了相应的应对措施，具体如下： A

S
珠海冠宇

0

1

2

2.39
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 17:17:12

广和通调研纪要：车载业务全年预计会达到去年 2 倍以上的收入规模

调研时间：2022年8月10日董事长做简要介绍公司上半年业务增长情况良好，营业收入同比增长32.71%，扣非净利润同比增长10.48%，归母净利润与去年同期基本持平。今年上半年公司PC 业务略有下滑，主要有两个原因：一方面，消费行业不景气，公司的 PC 业务市占率较高， PC 整机销量的下滑对公司带来了一些影响；另一方面，PC 业务一般提前两年投标， 2020年联想的一款产品公司未中标，所以联想业务公司出货量下降。 PC 业务的毛利较高，其销售额的下降也导致公司毛利率的下滑。但是，去年联想

S
广和通

0

1

1

3.01
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 08:19:03

光伏支架技术升级——柔性支架

中信博调研更新要点：利润弹性：源自于大宗（热卷）价格下降+镀锌产能释放+海运费下降：今年热卷价格自高点以来的下跌+镀锌产能在Q2及之后的释放合计对固定/跟踪支架成本的影响均为大概3.4分/W（其中，热卷降价影响3分+镀锌产能释放影响0.4分），而海运费下降对固定/跟踪支架出口产品的成本影响分别为0.6/1分/W，叠加热卷降价和镀锌产能释放的综合影响分别为4/4.4分/W。国内出货弹性：预计今年Q4到明年，硅料产能释放后将带来地面电站放量：我们测算硅料价格在目前水平下每降低10元/kg，对项

S
中信博

4

0

0

3.85
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 22:21:35

军工|湘电股份：大产业趋势拐点已明确

重点关注【湘电股份】，今年军工最黑马票舰船综合电力系统、电磁发射，2项技术，国内市占率100%，全球领先。关键是，这2项底层技术0-1已经落地，如电磁弹射武器，潜艇/舰艇综合电力系统都有装备得到批产，现在是1-100的过程。核心是2大拐点：产业趋势（多个型号舰船，电磁火箭炮等都将陆续落地，千亿级市场进入导入期）；机制改善（做了中长期激励），特别像2020年重点推荐的振华科技，预期差极大，但大产业趋势拐点已然十分明确。产品线空间巨大，千亿独家市场（到2030年）进入导入期： 1、舰船综合电

S
湘电股份

2

3

2

4.95
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 08:41:39

公司点评/长城汽车】7月批发环比为正，出口同比涨幅创今年新高

公司公告：长城汽车7月产批分别实现102,226/101,920辆，同比分别+15.02%/+11.32%，环比分别-0.13%/+0.73%。分品牌来看，哈弗品牌产量59,438辆，同环比分别+2.92%/+14.68%，销量61,279辆，同环比分别+7.14%/+19.51%；WEY品牌产量2,837辆，同环比分别-10.59%/+5.74%，销量3,034辆，同环比分别-24.26%/+5.09%；长城皮卡产量18,550辆，同环比分别+18.45%/-17.44%，销量16,305辆

S
长城汽车

1

2

0

1.11
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 08:40:18

公司点评/长安汽车】定位SEV新品类，阿维塔11上市开启长安高端电动转型之路

事件要点： 2022年8月8日，基于长安汽车、华为、宁德时代联手的CHN平台打造的收款情感智能电动轿跑SUV阿维塔11正式上市开启预定，新架构+强计算+高压充电三大特征定义SEV新品类，售价34.99/36.99/40.99万元，最早预计于2022年12月开启正式交付。动力性能表现领先，华为智能驾驶/座舱赋能，情感智能定位打造差异化产品竞争。 1）外观方面，采用碟翼式前脸，LED曲率大灯灯组/星环式流光尾灯以及全车无框智能感应电动门，时尚前卫。2）空间方面：阿维塔11车身尺寸4880/1970

S
长安汽车

1

2

0

1.11
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 06:37:29

【中信建投·策略思考】中小盘为什么这么强 ——大小盘风格轮动方法论

核心摘要 ●在短暂的全面牛市或全面熊市之外，A股大多数时间处于结构性行情之中。大盘强势还是小盘占优是投资者长期关注的问题。我们在去年下半年率先提出成长中期主线向中小盘延伸，年底的年度策略展望指出“把握时代主线，看好景气中小盘”；今年5月中期策略展望提出逢低布局，重申市场最强方向是景气中小盘，近期中小盘的强势表现再次引发市场关注。 ●从A股大小盘风格演绎的历史上看，A股大小盘风格变化具有周期性，周期为4年。从大小盘相对强弱指标来看，当前的小盘股行情已经获得确认。2013年以来的A股大小风格切换中，

S
宁德时代

5

2

2

4.01
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 06:32:36

捷佳伟创近况更新交流纪要

1.上半年N 型电池扩产加速，具体情况介绍如下： 2.上半年 perc+Topcon 都有拿到新增订单，差不多各一半，很多人都以为今年 Topcon 是主流的，但大公司perc 都没有放弃，要看下游客户应用领域，如果是重视成本更多选择perc 设备，Topcon 转换效率和生产效率会是后续主流，HJT 目前来说正在接触的业内头部客户来说，他们可能目前最多在试验阶段在跑数据阶段，成本角度考虑 HJT 目前不会选择，某些特定应用场景不在乎成本需要更高转换效率或者实验室需要跑数据的话，HJT 会选择，

S
捷佳伟创

0

2

1

1.11
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 06:30:29

华安鑫创调研纪要：从Tier2转型为Tier1，未来一年研发员工翻倍，自建工厂能够满足现有

司概况介绍环节 2022年上半年，在汽车工业遭受新冠疫情影响，整体发展遇到困难与挑战的特殊时期，公司各项运营指标依然向好。2022 年 1-6 月公司实现营业收入同比增长3.98%，综合毛利率相比上年同期提升2.65%，毛利总额同比增长 28.27% ；在上半年研发投入同比增长 76.20%的同时，公司实现归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润仍然同比增长19.80%；同时公司经营活动产生的现金流量净额大幅提升，从去年同期的-6,372.36万元提升为5,912.29万元，变动比率达19

S
华安鑫创

0

2

2

3.13
春韭369

中线波段的机构

2022-08-09 20:21:32

华鑫电力设备|个股点评】岱勒新材(300700):盈利能力改善，产能持续释放

岱勒新材发布2022H1业绩预告，预计2022H1归母净利润3950万元—4350万元，上年同期净利亏损1690.88万元，实现同比扭亏；扣非净利润3790万元—4150万元，上年同期净利亏损1886.76万元，实现同比扭亏。投资要点 ▌业绩略超预期，盈利能力进一步改善公司2022H1业绩大幅上涨，实现同比扭亏为盈。其中2022Q2归母净利润约为2599—2999万元，环比提高约92.38%—121.98%。业绩略超预期，主要系公司订单饱满，产能不断释放，主要产品产销量较同期大幅提升，同时由

S
岱勒新材

0

2

1

4.19
春韭369

中线波段的机构

2022-08-09 19:35:54

【天风建材鲍荣富】洛阳玻璃：重视光伏玻璃量利齐升前景，薄膜电池或为新引擎

控股股东战略升级，公司转型新能源材料平台前景可期公司控股股东凯盛集团发展战略进行升级，锚定争创世界一流企业的目标，确定了“3+1”的战略架构，打造信息显示及应用材料、新能源材料、优质浮法玻璃及特种玻璃材料三大平台和中央应用研究院。其中洛阳玻璃承担新能源材料平台角色，公司近年一系列资产重组整合亦围绕该框架展开（包括剥离信息显示玻璃业务、整合北方玻璃/自贡新能源等光伏玻璃资产），同时光伏玻璃扩产节奏亦在加快，托管并拟适时收购集团薄膜电池资产，公司在成长为控股股东旗下新能源材料平台的道路上有成果、有

S
凯盛新能

1

3

1

4.51

前往

页

春韭369

中线波段的机构

2022-08-13 14:35:33

中金宏观 | 流动性淤积-7月金融数据点评

7月新增社融不及预期，同比大幅少增，信贷结构也明显恶化。7月新增社融7561亿元，大幅低于市场预期的1.4万亿元，同比少增3191亿元，这次社融单月的增量创下2016年7月之后的新低。其中，7月新增信贷6790亿元，大幅低于市场预期的1.1万亿元，相比去年同期少增4042亿元。投向实体的贷款同比大幅少增，且接近8成为票据融资。在全部的新增信贷当中，新增对实体部门的贷款为4088亿元，相比去年同期少增4033亿元，其中票据融资3136亿元，占到了全部对实体新增贷款的76%、全部新增贷款的46%。与

S
宁德时代

0

1

1

0.85
春韭369

中线波段的机构

2022-08-12 22:26:33

小米机器人纪要

小米机器人纪要 Q：首先请专家分享一下它的核心竞争力主要体现在哪两个方面? A：我们给大家逐条展开，看看核心竞争力在哪些方面。刚刚看到的就是Cyber Dog（铁蛋）在穿越梅花桩，然后他会通过D450深度相机模组采取地面的检验数据，通过处理分析，以及去噪，可以实现实时的落足点的最优解；Cyber Dog的运动控制会对地面的高线图进行分析，根据高度变化因素评估各点的可通过性，标记出高度边缘或者不可通过的区域，在可通行的区域选择最优的落足点。通过这个图可以看出红色区域不可通过，绿色是可通行区域，红色

S
绿的谐波
S
鸣志电器
S
大族激光
S
国光电器

1

1

0

0.26
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 22:16:41

光弘科技微型逆变器项目量产交付仪式圆满举行

近日，嘉兴光弘微型逆变器项目首批产品交付仪式顺利举行，昱能科技董事长凌志敏先生等高层领导、嘉兴光弘总经理彭良刚先生及项目相关负责人出席本次交付仪式，双方秉承“开拓创新、共促发展”的合作战略，达成共同目标，实现共赢计划。当前，随着光伏产业全球发展布局，微型逆变器市场迅速扩容，行业景气度高涨，作为国内最早一批从事光伏微型逆变器研发、生产的企业，昱能科技始终坚持产品的自主研发与创新，拥有微型逆变器等产品核心专利技术，成为我国推动能源变革的重要引擎。光弘科技作为EMS的龙头企业，深耕于制造领域二十余

S
光弘科技

17

23

34

24.74
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 21:20:49

虚拟现实|002876三利谱：VR头显弹性最大标的

核心逻辑：VR头显弹性最大标的一，行业情况主流资金预期明年一季度苹果MR问世，同时虚拟生态经过头条和meat一年多的布局内容已经越来越成熟完善，所以明年绝对是元宇宙大年；今年vr头显出货1400万台左右，明年预计起码出货2500-3000万台，未来五年70%的复合增速；而其中最大的增量就是pancake光显，马上下个月发布的头条的pico4用的就是这个新技术；二，什么是pancake方案？从VR头显的拆解看，我们可以把显示单元分为显示屏和透镜。显示屏的图像光源通过菲涅尔透镜，放大射入

S
三利谱

13

6

6

8.63
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 17:21:30

珠海冠宇

1、上游原材料不断涨价，目前公司的传导情况如何？答：公司主要原材料包括钴酸锂、石墨、隔膜、电解液等，在原材料平均价格上涨背景下，公司与下游客户协商调高产品价格，销售价格相对于原材料的价格上涨存在一定的滞后性。 2、公司的主要定价模式是？答：公司主要产品的定价模式为产品成本加成定价，其中直接材料成本是公司主营业务成本的最主要构成要素。 3、原材料的波动会对公司的业绩造成影响，请问公司有什么措施应对吗？答：为应对原材料价格波动，降低公司经营风险，公司从多方面采取了相应的应对措施，具体如下： A

S
珠海冠宇

0

1

2

2.39
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 17:17:12

广和通调研纪要：车载业务全年预计会达到去年 2 倍以上的收入规模

调研时间：2022年8月10日董事长做简要介绍公司上半年业务增长情况良好，营业收入同比增长32.71%，扣非净利润同比增长10.48%，归母净利润与去年同期基本持平。今年上半年公司PC 业务略有下滑，主要有两个原因：一方面，消费行业不景气，公司的 PC 业务市占率较高， PC 整机销量的下滑对公司带来了一些影响；另一方面，PC 业务一般提前两年投标， 2020年联想的一款产品公司未中标，所以联想业务公司出货量下降。 PC 业务的毛利较高，其销售额的下降也导致公司毛利率的下滑。但是，去年联想

S
广和通

0

1

1

3.01
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 08:19:03

光伏支架技术升级——柔性支架

中信博调研更新要点：利润弹性：源自于大宗（热卷）价格下降+镀锌产能释放+海运费下降：今年热卷价格自高点以来的下跌+镀锌产能在Q2及之后的释放合计对固定/跟踪支架成本的影响均为大概3.4分/W（其中，热卷降价影响3分+镀锌产能释放影响0.4分），而海运费下降对固定/跟踪支架出口产品的成本影响分别为0.6/1分/W，叠加热卷降价和镀锌产能释放的综合影响分别为4/4.4分/W。国内出货弹性：预计今年Q4到明年，硅料产能释放后将带来地面电站放量：我们测算硅料价格在目前水平下每降低10元/kg，对项

S
中信博

4

0

0

3.85
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 22:21:35

军工|湘电股份：大产业趋势拐点已明确

重点关注【湘电股份】，今年军工最黑马票舰船综合电力系统、电磁发射，2项技术，国内市占率100%，全球领先。关键是，这2项底层技术0-1已经落地，如电磁弹射武器，潜艇/舰艇综合电力系统都有装备得到批产，现在是1-100的过程。核心是2大拐点：产业趋势（多个型号舰船，电磁火箭炮等都将陆续落地，千亿级市场进入导入期）；机制改善（做了中长期激励），特别像2020年重点推荐的振华科技，预期差极大，但大产业趋势拐点已然十分明确。产品线空间巨大，千亿独家市场（到2030年）进入导入期： 1、舰船综合电

S
湘电股份

2

3

2

4.95
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 08:41:39

公司点评/长城汽车】7月批发环比为正，出口同比涨幅创今年新高

公司公告：长城汽车7月产批分别实现102,226/101,920辆，同比分别+15.02%/+11.32%，环比分别-0.13%/+0.73%。分品牌来看，哈弗品牌产量59,438辆，同环比分别+2.92%/+14.68%，销量61,279辆，同环比分别+7.14%/+19.51%；WEY品牌产量2,837辆，同环比分别-10.59%/+5.74%，销量3,034辆，同环比分别-24.26%/+5.09%；长城皮卡产量18,550辆，同环比分别+18.45%/-17.44%，销量16,305辆

S
长城汽车

1

2

0

1.11
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 08:40:18

公司点评/长安汽车】定位SEV新品类，阿维塔11上市开启长安高端电动转型之路

事件要点： 2022年8月8日，基于长安汽车、华为、宁德时代联手的CHN平台打造的收款情感智能电动轿跑SUV阿维塔11正式上市开启预定，新架构+强计算+高压充电三大特征定义SEV新品类，售价34.99/36.99/40.99万元，最早预计于2022年12月开启正式交付。动力性能表现领先，华为智能驾驶/座舱赋能，情感智能定位打造差异化产品竞争。 1）外观方面，采用碟翼式前脸，LED曲率大灯灯组/星环式流光尾灯以及全车无框智能感应电动门，时尚前卫。2）空间方面：阿维塔11车身尺寸4880/1970

S
长安汽车

1

2

0

1.11
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 06:37:29

【中信建投·策略思考】中小盘为什么这么强 ——大小盘风格轮动方法论

核心摘要 ●在短暂的全面牛市或全面熊市之外，A股大多数时间处于结构性行情之中。大盘强势还是小盘占优是投资者长期关注的问题。我们在去年下半年率先提出成长中期主线向中小盘延伸，年底的年度策略展望指出“把握时代主线，看好景气中小盘”；今年5月中期策略展望提出逢低布局，重申市场最强方向是景气中小盘，近期中小盘的强势表现再次引发市场关注。 ●从A股大小盘风格演绎的历史上看，A股大小盘风格变化具有周期性，周期为4年。从大小盘相对强弱指标来看，当前的小盘股行情已经获得确认。2013年以来的A股大小风格切换中，

S
宁德时代

5

2

2

4.01
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 06:32:36

捷佳伟创近况更新交流纪要

1.上半年N 型电池扩产加速，具体情况介绍如下： 2.上半年 perc+Topcon 都有拿到新增订单，差不多各一半，很多人都以为今年 Topcon 是主流的，但大公司perc 都没有放弃，要看下游客户应用领域，如果是重视成本更多选择perc 设备，Topcon 转换效率和生产效率会是后续主流，HJT 目前来说正在接触的业内头部客户来说，他们可能目前最多在试验阶段在跑数据阶段，成本角度考虑 HJT 目前不会选择，某些特定应用场景不在乎成本需要更高转换效率或者实验室需要跑数据的话，HJT 会选择，

S
捷佳伟创

0

2

1

1.11
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 06:30:29

华安鑫创调研纪要：从Tier2转型为Tier1，未来一年研发员工翻倍，自建工厂能够满足现有

司概况介绍环节 2022年上半年，在汽车工业遭受新冠疫情影响，整体发展遇到困难与挑战的特殊时期，公司各项运营指标依然向好。2022 年 1-6 月公司实现营业收入同比增长3.98%，综合毛利率相比上年同期提升2.65%，毛利总额同比增长 28.27% ；在上半年研发投入同比增长 76.20%的同时，公司实现归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润仍然同比增长19.80%；同时公司经营活动产生的现金流量净额大幅提升，从去年同期的-6,372.36万元提升为5,912.29万元，变动比率达19

S
华安鑫创

0

2

2

3.13
春韭369

中线波段的机构

2022-08-09 20:21:32

华鑫电力设备|个股点评】岱勒新材(300700):盈利能力改善，产能持续释放

岱勒新材发布2022H1业绩预告，预计2022H1归母净利润3950万元—4350万元，上年同期净利亏损1690.88万元，实现同比扭亏；扣非净利润3790万元—4150万元，上年同期净利亏损1886.76万元，实现同比扭亏。投资要点 ▌业绩略超预期，盈利能力进一步改善公司2022H1业绩大幅上涨，实现同比扭亏为盈。其中2022Q2归母净利润约为2599—2999万元，环比提高约92.38%—121.98%。业绩略超预期，主要系公司订单饱满，产能不断释放，主要产品产销量较同期大幅提升，同时由

S
岱勒新材

0

2

1

4.19
春韭369

中线波段的机构

2022-08-09 19:35:54

【天风建材鲍荣富】洛阳玻璃：重视光伏玻璃量利齐升前景，薄膜电池或为新引擎

控股股东战略升级，公司转型新能源材料平台前景可期公司控股股东凯盛集团发展战略进行升级，锚定争创世界一流企业的目标，确定了“3+1”的战略架构，打造信息显示及应用材料、新能源材料、优质浮法玻璃及特种玻璃材料三大平台和中央应用研究院。其中洛阳玻璃承担新能源材料平台角色，公司近年一系列资产重组整合亦围绕该框架展开（包括剥离信息显示玻璃业务、整合北方玻璃/自贡新能源等光伏玻璃资产），同时光伏玻璃扩产节奏亦在加快，托管并拟适时收购集团薄膜电池资产，公司在成长为控股股东旗下新能源材料平台的道路上有成果、有

S
凯盛新能

1

3

1

4.51

前往

页

春韭369

中线波段的机构

2022-08-13 14:35:33

中金宏观 | 流动性淤积-7月金融数据点评

7月新增社融不及预期，同比大幅少增，信贷结构也明显恶化。7月新增社融7561亿元，大幅低于市场预期的1.4万亿元，同比少增3191亿元，这次社融单月的增量创下2016年7月之后的新低。其中，7月新增信贷6790亿元，大幅低于市场预期的1.1万亿元，相比去年同期少增4042亿元。投向实体的贷款同比大幅少增，且接近8成为票据融资。在全部的新增信贷当中，新增对实体部门的贷款为4088亿元，相比去年同期少增4033亿元，其中票据融资3136亿元，占到了全部对实体新增贷款的76%、全部新增贷款的46%。与

S
宁德时代

0

1

1

0.85
春韭369

中线波段的机构

2022-08-12 22:26:33

小米机器人纪要

小米机器人纪要 Q：首先请专家分享一下它的核心竞争力主要体现在哪两个方面? A：我们给大家逐条展开，看看核心竞争力在哪些方面。刚刚看到的就是Cyber Dog（铁蛋）在穿越梅花桩，然后他会通过D450深度相机模组采取地面的检验数据，通过处理分析，以及去噪，可以实现实时的落足点的最优解；Cyber Dog的运动控制会对地面的高线图进行分析，根据高度变化因素评估各点的可通过性，标记出高度边缘或者不可通过的区域，在可通行的区域选择最优的落足点。通过这个图可以看出红色区域不可通过，绿色是可通行区域，红色

S
绿的谐波
S
鸣志电器
S
大族激光
S
国光电器

1

1

0

0.26
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 22:16:41

光弘科技微型逆变器项目量产交付仪式圆满举行

近日，嘉兴光弘微型逆变器项目首批产品交付仪式顺利举行，昱能科技董事长凌志敏先生等高层领导、嘉兴光弘总经理彭良刚先生及项目相关负责人出席本次交付仪式，双方秉承“开拓创新、共促发展”的合作战略，达成共同目标，实现共赢计划。当前，随着光伏产业全球发展布局，微型逆变器市场迅速扩容，行业景气度高涨，作为国内最早一批从事光伏微型逆变器研发、生产的企业，昱能科技始终坚持产品的自主研发与创新，拥有微型逆变器等产品核心专利技术，成为我国推动能源变革的重要引擎。光弘科技作为EMS的龙头企业，深耕于制造领域二十余

S
光弘科技

17

23

34

24.74
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 21:20:49

虚拟现实|002876三利谱：VR头显弹性最大标的

核心逻辑：VR头显弹性最大标的一，行业情况主流资金预期明年一季度苹果MR问世，同时虚拟生态经过头条和meat一年多的布局内容已经越来越成熟完善，所以明年绝对是元宇宙大年；今年vr头显出货1400万台左右，明年预计起码出货2500-3000万台，未来五年70%的复合增速；而其中最大的增量就是pancake光显，马上下个月发布的头条的pico4用的就是这个新技术；二，什么是pancake方案？从VR头显的拆解看，我们可以把显示单元分为显示屏和透镜。显示屏的图像光源通过菲涅尔透镜，放大射入

S
三利谱

13

6

6

8.63
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 17:21:30

珠海冠宇

1、上游原材料不断涨价，目前公司的传导情况如何？答：公司主要原材料包括钴酸锂、石墨、隔膜、电解液等，在原材料平均价格上涨背景下，公司与下游客户协商调高产品价格，销售价格相对于原材料的价格上涨存在一定的滞后性。 2、公司的主要定价模式是？答：公司主要产品的定价模式为产品成本加成定价，其中直接材料成本是公司主营业务成本的最主要构成要素。 3、原材料的波动会对公司的业绩造成影响，请问公司有什么措施应对吗？答：为应对原材料价格波动，降低公司经营风险，公司从多方面采取了相应的应对措施，具体如下： A

S
珠海冠宇

0

1

2

2.39
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 17:17:12

广和通调研纪要：车载业务全年预计会达到去年 2 倍以上的收入规模

调研时间：2022年8月10日董事长做简要介绍公司上半年业务增长情况良好，营业收入同比增长32.71%，扣非净利润同比增长10.48%，归母净利润与去年同期基本持平。今年上半年公司PC 业务略有下滑，主要有两个原因：一方面，消费行业不景气，公司的 PC 业务市占率较高， PC 整机销量的下滑对公司带来了一些影响；另一方面，PC 业务一般提前两年投标， 2020年联想的一款产品公司未中标，所以联想业务公司出货量下降。 PC 业务的毛利较高，其销售额的下降也导致公司毛利率的下滑。但是，去年联想

S
广和通

0

1

1

3.01
春韭369

中线波段的机构

2022-08-11 08:19:03

光伏支架技术升级——柔性支架

中信博调研更新要点：利润弹性：源自于大宗（热卷）价格下降+镀锌产能释放+海运费下降：今年热卷价格自高点以来的下跌+镀锌产能在Q2及之后的释放合计对固定/跟踪支架成本的影响均为大概3.4分/W（其中，热卷降价影响3分+镀锌产能释放影响0.4分），而海运费下降对固定/跟踪支架出口产品的成本影响分别为0.6/1分/W，叠加热卷降价和镀锌产能释放的综合影响分别为4/4.4分/W。国内出货弹性：预计今年Q4到明年，硅料产能释放后将带来地面电站放量：我们测算硅料价格在目前水平下每降低10元/kg，对项

S
中信博

4

0

0

3.85
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 22:21:35

军工|湘电股份：大产业趋势拐点已明确

重点关注【湘电股份】，今年军工最黑马票舰船综合电力系统、电磁发射，2项技术，国内市占率100%，全球领先。关键是，这2项底层技术0-1已经落地，如电磁弹射武器，潜艇/舰艇综合电力系统都有装备得到批产，现在是1-100的过程。核心是2大拐点：产业趋势（多个型号舰船，电磁火箭炮等都将陆续落地，千亿级市场进入导入期）；机制改善（做了中长期激励），特别像2020年重点推荐的振华科技，预期差极大，但大产业趋势拐点已然十分明确。产品线空间巨大，千亿独家市场（到2030年）进入导入期： 1、舰船综合电

S
湘电股份

2

3

2

4.95
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 08:41:39

公司点评/长城汽车】7月批发环比为正，出口同比涨幅创今年新高

公司公告：长城汽车7月产批分别实现102,226/101,920辆，同比分别+15.02%/+11.32%，环比分别-0.13%/+0.73%。分品牌来看，哈弗品牌产量59,438辆，同环比分别+2.92%/+14.68%，销量61,279辆，同环比分别+7.14%/+19.51%；WEY品牌产量2,837辆，同环比分别-10.59%/+5.74%，销量3,034辆，同环比分别-24.26%/+5.09%；长城皮卡产量18,550辆，同环比分别+18.45%/-17.44%，销量16,305辆

S
长城汽车

1

2

0

1.11
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 08:40:18

公司点评/长安汽车】定位SEV新品类，阿维塔11上市开启长安高端电动转型之路

事件要点： 2022年8月8日，基于长安汽车、华为、宁德时代联手的CHN平台打造的收款情感智能电动轿跑SUV阿维塔11正式上市开启预定，新架构+强计算+高压充电三大特征定义SEV新品类，售价34.99/36.99/40.99万元，最早预计于2022年12月开启正式交付。动力性能表现领先，华为智能驾驶/座舱赋能，情感智能定位打造差异化产品竞争。 1）外观方面，采用碟翼式前脸，LED曲率大灯灯组/星环式流光尾灯以及全车无框智能感应电动门，时尚前卫。2）空间方面：阿维塔11车身尺寸4880/1970

S
长安汽车

1

2

0

1.11
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 06:37:29

【中信建投·策略思考】中小盘为什么这么强 ——大小盘风格轮动方法论

核心摘要 ●在短暂的全面牛市或全面熊市之外，A股大多数时间处于结构性行情之中。大盘强势还是小盘占优是投资者长期关注的问题。我们在去年下半年率先提出成长中期主线向中小盘延伸，年底的年度策略展望指出“把握时代主线，看好景气中小盘”；今年5月中期策略展望提出逢低布局，重申市场最强方向是景气中小盘，近期中小盘的强势表现再次引发市场关注。 ●从A股大小盘风格演绎的历史上看，A股大小盘风格变化具有周期性，周期为4年。从大小盘相对强弱指标来看，当前的小盘股行情已经获得确认。2013年以来的A股大小风格切换中，

S
宁德时代

5

2

2

4.01
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 06:32:36

捷佳伟创近况更新交流纪要

1.上半年N 型电池扩产加速，具体情况介绍如下： 2.上半年 perc+Topcon 都有拿到新增订单，差不多各一半，很多人都以为今年 Topcon 是主流的，但大公司perc 都没有放弃，要看下游客户应用领域，如果是重视成本更多选择perc 设备，Topcon 转换效率和生产效率会是后续主流，HJT 目前来说正在接触的业内头部客户来说，他们可能目前最多在试验阶段在跑数据阶段，成本角度考虑 HJT 目前不会选择，某些特定应用场景不在乎成本需要更高转换效率或者实验室需要跑数据的话，HJT 会选择，

S
捷佳伟创

0

2

1

1.11
春韭369

中线波段的机构

2022-08-10 06:30:29

华安鑫创调研纪要：从Tier2转型为Tier1，未来一年研发员工翻倍，自建工厂能够满足现有

司概况介绍环节 2022年上半年，在汽车工业遭受新冠疫情影响，整体发展遇到困难与挑战的特殊时期，公司各项运营指标依然向好。2022 年 1-6 月公司实现营业收入同比增长3.98%，综合毛利率相比上年同期提升2.65%，毛利总额同比增长 28.27% ；在上半年研发投入同比增长 76.20%的同时，公司实现归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润仍然同比增长19.80%；同时公司经营活动产生的现金流量净额大幅提升，从去年同期的-6,372.36万元提升为5,912.29万元，变动比率达19

S
华安鑫创

0

2

2

3.13
春韭369

中线波段的机构

2022-08-09 20:21:32

华鑫电力设备|个股点评】岱勒新材(300700):盈利能力改善，产能持续释放

岱勒新材发布2022H1业绩预告，预计2022H1归母净利润3950万元—4350万元，上年同期净利亏损1690.88万元，实现同比扭亏；扣非净利润3790万元—4150万元，上年同期净利亏损1886.76万元，实现同比扭亏。投资要点 ▌业绩略超预期，盈利能力进一步改善公司2022H1业绩大幅上涨，实现同比扭亏为盈。其中2022Q2归母净利润约为2599—2999万元，环比提高约92.38%—121.98%。业绩略超预期，主要系公司订单饱满，产能不断释放，主要产品产销量较同期大幅提升，同时由

S
岱勒新材

0

2

1

4.19
春韭369

中线波段的机构

2022-08-09 19:35:54

【天风建材鲍荣富】洛阳玻璃：重视光伏玻璃量利齐升前景，薄膜电池或为新引擎

控股股东战略升级，公司转型新能源材料平台前景可期公司控股股东凯盛集团发展战略进行升级，锚定争创世界一流企业的目标，确定了“3+1”的战略架构，打造信息显示及应用材料、新能源材料、优质浮法玻璃及特种玻璃材料三大平台和中央应用研究院。其中洛阳玻璃承担新能源材料平台角色，公司近年一系列资产重组整合亦围绕该框架展开（包括剥离信息显示玻璃业务、整合北方玻璃/自贡新能源等光伏玻璃资产），同时光伏玻璃扩产节奏亦在加快，托管并拟适时收购集团薄膜电池资产，公司在成长为控股股东旗下新能源材料平台的道路上有成果、有

S
凯盛新能

1

3

1

4.51

前往

页

100

关注

421

粉丝

1600.18

工分

社区规则服务协议隐私政策

沪ICP备20009443号

© 2020 上海韭研信息科技有限公司

关于韭研公社

问题反馈

有问题请联系@韭菜团子

公社愿景：韭研公社，原韭菜公社，投资干货最多的共享社群，汇聚全网最深度的基本面研究，消弭个人滞后机构的逻辑鸿沟。

风险提示：韭研公社里任何网友的发言，都有其特定立场，均不构成投资建议，请投资者独立审慎决策。

2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27