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调研纪要
2021-12-28 11:54:24
远光软件交流纪要 2112
👉 https://note.youdao.com/s/Lk97s395 (完整👆) 公司发展介绍 (1)远光起家和用友一样,创始人原来在电网宁波公司,是和王文京同时被财政部表彰的一批企业家。回到国网推广软件产品。IPO的发起人有国网福建、吉林、国电电力(后来国网被无偿划拨给国网电商)。南方电网也是重要客户。 (2)核心资产管理系统是基于财务数据做起的,在国网、南网占有率非常高(据国网电商的会上介绍远光系统占有率在90%以上)。 (3)2019年股东有些变化(国网电商控股),2019年10月
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远光软件
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调研纪要
2021-12-28 11:51:59
龙大美食战略发布会纪要 20211227
👉 https://note.youdao.com/s/Rpsg79y (完整👆) 预制菜是中餐产业化的关键环节,是食品、餐饮、生鲜三业跨界融合的中心环节,它预示着一个更大的新型业态将诞生。餐饮移动化、零售化将有新的跨越式发展,也是网络平台、社区平台的新入口、新阵地,也必然成为资本投资的新赛道和大产业。 在今年初召开的中央经济工作会议上,党中央首先明确了我国今后经济发展的五大战略,去产能、去库存、去杠杆、降成本、补短板,会议再次提及了要落实好百姓生活的米袋子、菜篮子、餐桌子的目标任务。目前,
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龙大美食
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调研纪要
2021-12-28 11:49:17
国新健康经营近况交流纪要 2021.12.27
👉 https://note.youdao.com/s/quIsT1B 公司概况(节选,完整👆) 国新健康是由中国国新控股有限责任公司控股的央企上市公司,于1992年在深交所主板上市。公司是以一体两翼为框架,服务于中国健康保障服务体系,聚焦医保基金综合管理服务、医疗质量安全服务、药械监管服务三大业务方向。为健康中国的国家战略提供信息化、大数据的应用等技术保障服务,支撑三医联动改革。公司的企业使命是让人人享有公平公正的健康保障服务,愿景是致力于成为中国领先的健康保障服务体系的建设者。 公司发展
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调研纪要
2021-12-28 11:45:30
科大讯飞:赛道景气推动基地扩张
👉 https://note.youdao.com/s/PQCfpxOX (完整👆) 科大讯飞晚间公告,为满足业务快速发展、经营规模持续扩大的需求,保障公司长远规划及发展战略实施,于 2021 年 12 月 27 日与合肥高新技术产业开发区经济贸易局在合肥签署《投资合作协议书》,投资建设人工智能研发生产基地(一期)项目。项目总投资约 20 亿元,用地面积约 300 亩, 建筑面积约 25 万㎡,其中固定资产投资不低于 10 亿元。生产基地(一期)主要建设科大讯飞总部主要业务基地,包括教育业务
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调研纪要
2021-12-28 11:38:55
华虹半导体交流纪要 21.12
👉 https://note.youdao.com/s/FgjoaTVu 参会高管:CFO王鼎(完整👆) 要点:1)公司认为22-23年晶圆代工需求会保持强劲,公司需要做的就是加大扩产。2)计划扩产:8寸:1-2w片;12寸7厂:22年6.5w->9.5w;12寸9厂(40nm):3-5年内8-9w片;第三个12寸厂:8-9w片。3)12寸目前ASP接近1100美元,一年到一年半内有望提升到1300,涨价主要受强劲的需求驱动。4)产品中增长最快的是MCU和IGBT,部分受汽车需求驱动。5)G
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华虹半导体
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调研纪要
2021-12-28 10:56:56
精达股份交流纪要 2021.12
👉 https://note.youdao.com/s/1ADL10Be 嘉宾:董秘(节选,完整请👆) 精达股份成立于1990年,历经30年的这样的一个漆包线生产的一个企业。我们的主营业务是专注于漆包线的生产以及技术的研发。 目前我们主要产品在汽车、电子、通讯、新能源等领域使用,那么经过多年的努力,公司现有产能是28万吨的圆线跟铝线的漆包线的产能,以及有1.95万吨的新能源汽车小扁线的产能,以及有5000吨的高频数据线的产能。这三块业务主要构成了精达股份的主要业务。 总体来讲,今年精达股份主
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调研纪要
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东方日升投资446.5亿建源网荷储项目,助力完善一体化布局
👉 https://note.youdao.com/s/CyUpbXB 12月27日,公司公告与包头市政府、固阳县政府,签订包头投资框架协议,建设固阳金山工业园区增量配电网的源网荷储一体化示范项目(二期),总投资预计446.5亿元。 【点评】 🌟本次项目分为两大板块,一是制造板块(即负荷端):年产20万吨金属硅+15万吨高纯硅+10GW N型高效拉晶+3GW组件,预计投资额分别为23.5、135、30、6亿元;二是发电板块(即电源端):3.5GW光伏电站项目+1.6GW风电电站项目+储能项目
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2021-12-28 10:10:22
港股年度策略会纪要 2021.12
涵盖:房地产 / 机械/汽车 / TMT / 电商 / 食品饮料 / 纺服 完整报告👉 https://note.youdao.com/s/F0Sc7Hdm 策略 基本面方面,开放将是2022年海外的主旋律,国内经济压力有所增加,港股盈利增速下行压力较大,并且可能会逐季下行。流动性方面,预计海外货币政策将逐步正常化,国内货币政策有望维持宽松,美元汇率短期仍将维持强势。风险偏好方面,2022年反垄断措施有望落地,中美经贸关系缓和以及香港新选举制度顺利施行,或将推动港股市场情绪趋于乐观。 市场展望
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2021-12-28 09:46:44
如何客观理解分布式光伏发展前景和配电网投资趋势
#分布式光伏整县推进# #分布式光伏# #电网投资# 👉 https://note.youdao.com/s/ApgyMgjy 1. 由于我国优质光照/土地资源和用电负荷中心在地理位置上的空间不匹配特征,我国的光伏发电行业长期一定是以集中式和分布式同步发展的形势展开,这基本上不以政策指引为转移。 2. 在最近两年全球光伏需求强度超预期,导致行业供需关系和定价逻辑向“供给瓶颈定装机、边际需求定价格”切换的背景下,因国内集中式电站受电价(对标火电基准)、投储能要求、收益率要求限制等因素
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调研纪要
2021-12-28 09:33:20
五粮液快报:技改扩能523车间,增补3名董事及高管
https://note.youdao.com/s/3UIS3KN 五粮液今日发布四条公告,涉及如下内容: 拟投资8452.6万元对523车间进行扩能技改 公司拟对523 车间进行扩能技术改造,规划用地面积 33 亩,主要建设内容为新建窖池及相关配套设施等,项目总投资估算为8452.6万元。 提名张宇为第五届董事会董事候选人、副董事候选人 公司提名张宇先生为公司第五届董事会董事候选人、副董事长人选,其任期与其他董事一致。张宇2020年4月-2020年12月任五粮液集团党委副书记、2020年12月
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调研纪要
2021-12-28 09:23:02
光伏整县推进市场解读会议纪要(二)
https://note.youdao.com/s/RLzLyuuP 【嘉宾发言】(完整内容请看上边) 公司光伏整县开发项目推进介绍: 公司在整县光伏推进的过程当中,按照国家给出的相应的政策,到目前为止没有接到有关于任何停止开发或者建设的内容。公司在衡阳的整县推进项目,总体运转和建设过程当中还是比较顺利的。现在项目情况以及问题: 一是在政府主导之下,公司把相应的区政府的屋顶开发这一块作为一个重头的项目 我们相应的设计人员以及我们的施工、改动方方面面,已经着手开展工作,也是相对来说比较顺利的,包括
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调研纪要
2021-12-28 09:21:58
光伏整县推进市场解读会议纪要(一)
https://note.youdao.com/s/W6hOlKpT 国内整县开发推进现状(完整内容请看上边): 我们作为央企现在有三四个整县、一个整市项目在推进中。中国目前整县推进的现状是一共有977个市辖区,1300多个县,393个县级市,117个自治县,49个旗,3个自治旗,1个特区,2个林区,合计2800多个市和县。到2030年中国有要碳达峰的目标,要新增1200GW的装机,新能源要占整体25%,这是非常非常大的一个容量,到目前为止已经公告推进在700个左右,占到了县的大约一半,大约一半
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调研纪要
2021-12-27 23:25:54
中钢国际交流纪要 2021.12
Q1:气基还原技术要想低成本地实现应用,需要多少时间?目前存在哪些问题? 气基还原技术要实现一定规模的应用,可能需要大约五年的时间。目前存在的问题有: 尽管天然气的总体降碳水准较高,但国内目前分配到气基竖炉的天然气指标较为稀缺; 经研究,和宝武、湛江当地相比,宝武集团使用天然气技术生产的 100 万吨铁水,每吨 铁水的生产成本高出 300 元;绿氢涉及到电解水制氢技术,目前国内电解水制氢技术的 成本较为高昂,国内钢铁企业暂时难以承受,需要大量政府补贴,有赖于未来大规模推 广过程中带来的成本下降。
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“整县推进”取消预计系谣传,短期扰动不改长期趋势
https://note.youdao.com/s/GAWWal5m 今日有传言“整县推进”政策取消,原因是不搞大跃进,我们认为当前光伏装机经济性良好,已无需国家强制安装政策,且碳中和是大方向,政策执行中的扰动不改长期趋势,具体分析如下: 1、政策对装机影响几何? 近几个月组件价格持续处于2元/W左右的高位,但户用光伏装机热情不改(11月单月在2.9GW),头部逆变器厂反馈只要芯片足够,生产的产品就都能卖出去,表明户用项目的经济性已经比较高,无论有无整县推进都会正常发展。 2、政策目的是什么?
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换电设备:宁德时代宣告进入换电行业
https://note.youdao.com/s/V2V2fGvj 今日,宁德时代公布与贵州省政府签署合作建设换电网络协议,根据协议,双方将在新能源汽车换电网络设施建设、促进新能源汽车换电能力提升、推动新能源产业高质量发展等方面深入合作。这表明宁德时代正式宣告进入换电行业,我们认为此为宁德战略中的一部分。 如我们前期研究观点,我们估计本次合作先期以B端车(出租、网约车、轻型物流车等乘用车)为主,以重卡为辅,(私家车尚存在路线矛盾)。我们预计将带动B端乘用车换电站与重卡换电站建设。 此外,我们了
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龙大美食战略发布会纪要 20211227
👉 https://note.youdao.com/s/Rpsg79y (完整👆) 预制菜是中餐产业化的关键环节,是食品、餐饮、生鲜三业跨界融合的中心环节,它预示着一个更大的新型业态将诞生。餐饮移动化、零售化将有新的跨越式发展,也是网络平台、社区平台的新入口、新阵地,也必然成为资本投资的新赛道和大产业。 在今年初召开的中央经济工作会议上,党中央首先明确了我国今后经济发展的五大战略,去产能、去库存、去杠杆、降成本、补短板,会议再次提及了要落实好百姓生活的米袋子、菜篮子、餐桌子的目标任务。目前,
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国新健康经营近况交流纪要 2021.12.27
👉 https://note.youdao.com/s/quIsT1B 公司概况(节选,完整👆) 国新健康是由中国国新控股有限责任公司控股的央企上市公司,于1992年在深交所主板上市。公司是以一体两翼为框架,服务于中国健康保障服务体系,聚焦医保基金综合管理服务、医疗质量安全服务、药械监管服务三大业务方向。为健康中国的国家战略提供信息化、大数据的应用等技术保障服务,支撑三医联动改革。公司的企业使命是让人人享有公平公正的健康保障服务,愿景是致力于成为中国领先的健康保障服务体系的建设者。 公司发展
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科大讯飞:赛道景气推动基地扩张
👉 https://note.youdao.com/s/PQCfpxOX (完整👆) 科大讯飞晚间公告,为满足业务快速发展、经营规模持续扩大的需求,保障公司长远规划及发展战略实施,于 2021 年 12 月 27 日与合肥高新技术产业开发区经济贸易局在合肥签署《投资合作协议书》,投资建设人工智能研发生产基地(一期)项目。项目总投资约 20 亿元,用地面积约 300 亩, 建筑面积约 25 万㎡,其中固定资产投资不低于 10 亿元。生产基地(一期)主要建设科大讯飞总部主要业务基地,包括教育业务
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华虹半导体交流纪要 21.12
👉 https://note.youdao.com/s/FgjoaTVu 参会高管:CFO王鼎(完整👆) 要点:1)公司认为22-23年晶圆代工需求会保持强劲,公司需要做的就是加大扩产。2)计划扩产:8寸:1-2w片;12寸7厂:22年6.5w->9.5w;12寸9厂(40nm):3-5年内8-9w片;第三个12寸厂:8-9w片。3)12寸目前ASP接近1100美元,一年到一年半内有望提升到1300,涨价主要受强劲的需求驱动。4)产品中增长最快的是MCU和IGBT,部分受汽车需求驱动。5)G
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精达股份交流纪要 2021.12
👉 https://note.youdao.com/s/1ADL10Be 嘉宾:董秘(节选,完整请👆) 精达股份成立于1990年,历经30年的这样的一个漆包线生产的一个企业。我们的主营业务是专注于漆包线的生产以及技术的研发。 目前我们主要产品在汽车、电子、通讯、新能源等领域使用,那么经过多年的努力,公司现有产能是28万吨的圆线跟铝线的漆包线的产能,以及有1.95万吨的新能源汽车小扁线的产能,以及有5000吨的高频数据线的产能。这三块业务主要构成了精达股份的主要业务。 总体来讲,今年精达股份主
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东方日升投资446.5亿建源网荷储项目,助力完善一体化布局
👉 https://note.youdao.com/s/CyUpbXB 12月27日,公司公告与包头市政府、固阳县政府,签订包头投资框架协议,建设固阳金山工业园区增量配电网的源网荷储一体化示范项目(二期),总投资预计446.5亿元。 【点评】 🌟本次项目分为两大板块,一是制造板块(即负荷端):年产20万吨金属硅+15万吨高纯硅+10GW N型高效拉晶+3GW组件,预计投资额分别为23.5、135、30、6亿元;二是发电板块(即电源端):3.5GW光伏电站项目+1.6GW风电电站项目+储能项目
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港股年度策略会纪要 2021.12
涵盖:房地产 / 机械/汽车 / TMT / 电商 / 食品饮料 / 纺服 完整报告👉 https://note.youdao.com/s/F0Sc7Hdm 策略 基本面方面,开放将是2022年海外的主旋律,国内经济压力有所增加,港股盈利增速下行压力较大,并且可能会逐季下行。流动性方面,预计海外货币政策将逐步正常化,国内货币政策有望维持宽松,美元汇率短期仍将维持强势。风险偏好方面,2022年反垄断措施有望落地,中美经贸关系缓和以及香港新选举制度顺利施行,或将推动港股市场情绪趋于乐观。 市场展望
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如何客观理解分布式光伏发展前景和配电网投资趋势
#分布式光伏整县推进# #分布式光伏# #电网投资# 👉 https://note.youdao.com/s/ApgyMgjy 1. 由于我国优质光照/土地资源和用电负荷中心在地理位置上的空间不匹配特征,我国的光伏发电行业长期一定是以集中式和分布式同步发展的形势展开,这基本上不以政策指引为转移。 2. 在最近两年全球光伏需求强度超预期,导致行业供需关系和定价逻辑向“供给瓶颈定装机、边际需求定价格”切换的背景下,因国内集中式电站受电价(对标火电基准)、投储能要求、收益率要求限制等因素
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五粮液快报:技改扩能523车间,增补3名董事及高管
https://note.youdao.com/s/3UIS3KN 五粮液今日发布四条公告,涉及如下内容: 拟投资8452.6万元对523车间进行扩能技改 公司拟对523 车间进行扩能技术改造,规划用地面积 33 亩,主要建设内容为新建窖池及相关配套设施等,项目总投资估算为8452.6万元。 提名张宇为第五届董事会董事候选人、副董事候选人 公司提名张宇先生为公司第五届董事会董事候选人、副董事长人选,其任期与其他董事一致。张宇2020年4月-2020年12月任五粮液集团党委副书记、2020年12月
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光伏整县推进市场解读会议纪要(二)
https://note.youdao.com/s/RLzLyuuP 【嘉宾发言】(完整内容请看上边) 公司光伏整县开发项目推进介绍: 公司在整县光伏推进的过程当中,按照国家给出的相应的政策,到目前为止没有接到有关于任何停止开发或者建设的内容。公司在衡阳的整县推进项目,总体运转和建设过程当中还是比较顺利的。现在项目情况以及问题: 一是在政府主导之下,公司把相应的区政府的屋顶开发这一块作为一个重头的项目 我们相应的设计人员以及我们的施工、改动方方面面,已经着手开展工作,也是相对来说比较顺利的,包括
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光伏整县推进市场解读会议纪要(一)
https://note.youdao.com/s/W6hOlKpT 国内整县开发推进现状(完整内容请看上边): 我们作为央企现在有三四个整县、一个整市项目在推进中。中国目前整县推进的现状是一共有977个市辖区,1300多个县,393个县级市,117个自治县,49个旗,3个自治旗,1个特区,2个林区,合计2800多个市和县。到2030年中国有要碳达峰的目标,要新增1200GW的装机,新能源要占整体25%,这是非常非常大的一个容量,到目前为止已经公告推进在700个左右,占到了县的大约一半,大约一半
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Q1:气基还原技术要想低成本地实现应用,需要多少时间?目前存在哪些问题? 气基还原技术要实现一定规模的应用,可能需要大约五年的时间。目前存在的问题有: 尽管天然气的总体降碳水准较高,但国内目前分配到气基竖炉的天然气指标较为稀缺; 经研究,和宝武、湛江当地相比,宝武集团使用天然气技术生产的 100 万吨铁水,每吨 铁水的生产成本高出 300 元;绿氢涉及到电解水制氢技术,目前国内电解水制氢技术的 成本较为高昂,国内钢铁企业暂时难以承受,需要大量政府补贴,有赖于未来大规模推 广过程中带来的成本下降。
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“整县推进”取消预计系谣传,短期扰动不改长期趋势
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换电设备:宁德时代宣告进入换电行业
https://note.youdao.com/s/V2V2fGvj 今日,宁德时代公布与贵州省政府签署合作建设换电网络协议,根据协议,双方将在新能源汽车换电网络设施建设、促进新能源汽车换电能力提升、推动新能源产业高质量发展等方面深入合作。这表明宁德时代正式宣告进入换电行业,我们认为此为宁德战略中的一部分。 如我们前期研究观点,我们估计本次合作先期以B端车(出租、网约车、轻型物流车等乘用车)为主,以重卡为辅,(私家车尚存在路线矛盾)。我们预计将带动B端乘用车换电站与重卡换电站建设。 此外,我们了
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龙大美食战略发布会纪要 20211227
👉 https://note.youdao.com/s/Rpsg79y (完整👆) 预制菜是中餐产业化的关键环节,是食品、餐饮、生鲜三业跨界融合的中心环节,它预示着一个更大的新型业态将诞生。餐饮移动化、零售化将有新的跨越式发展,也是网络平台、社区平台的新入口、新阵地,也必然成为资本投资的新赛道和大产业。 在今年初召开的中央经济工作会议上,党中央首先明确了我国今后经济发展的五大战略,去产能、去库存、去杠杆、降成本、补短板,会议再次提及了要落实好百姓生活的米袋子、菜篮子、餐桌子的目标任务。目前,
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国新健康经营近况交流纪要 2021.12.27
👉 https://note.youdao.com/s/quIsT1B 公司概况(节选,完整👆) 国新健康是由中国国新控股有限责任公司控股的央企上市公司,于1992年在深交所主板上市。公司是以一体两翼为框架,服务于中国健康保障服务体系,聚焦医保基金综合管理服务、医疗质量安全服务、药械监管服务三大业务方向。为健康中国的国家战略提供信息化、大数据的应用等技术保障服务,支撑三医联动改革。公司的企业使命是让人人享有公平公正的健康保障服务,愿景是致力于成为中国领先的健康保障服务体系的建设者。 公司发展
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调研纪要
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科大讯飞:赛道景气推动基地扩张
👉 https://note.youdao.com/s/PQCfpxOX (完整👆) 科大讯飞晚间公告,为满足业务快速发展、经营规模持续扩大的需求,保障公司长远规划及发展战略实施,于 2021 年 12 月 27 日与合肥高新技术产业开发区经济贸易局在合肥签署《投资合作协议书》,投资建设人工智能研发生产基地(一期)项目。项目总投资约 20 亿元,用地面积约 300 亩, 建筑面积约 25 万㎡,其中固定资产投资不低于 10 亿元。生产基地(一期)主要建设科大讯飞总部主要业务基地,包括教育业务
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调研纪要
2021-12-28 11:38:55
华虹半导体交流纪要 21.12
👉 https://note.youdao.com/s/FgjoaTVu 参会高管:CFO王鼎(完整👆) 要点:1)公司认为22-23年晶圆代工需求会保持强劲,公司需要做的就是加大扩产。2)计划扩产:8寸:1-2w片;12寸7厂:22年6.5w->9.5w;12寸9厂(40nm):3-5年内8-9w片;第三个12寸厂:8-9w片。3)12寸目前ASP接近1100美元,一年到一年半内有望提升到1300,涨价主要受强劲的需求驱动。4)产品中增长最快的是MCU和IGBT,部分受汽车需求驱动。5)G
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调研纪要
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精达股份交流纪要 2021.12
👉 https://note.youdao.com/s/1ADL10Be 嘉宾:董秘(节选,完整请👆) 精达股份成立于1990年,历经30年的这样的一个漆包线生产的一个企业。我们的主营业务是专注于漆包线的生产以及技术的研发。 目前我们主要产品在汽车、电子、通讯、新能源等领域使用,那么经过多年的努力,公司现有产能是28万吨的圆线跟铝线的漆包线的产能,以及有1.95万吨的新能源汽车小扁线的产能,以及有5000吨的高频数据线的产能。这三块业务主要构成了精达股份的主要业务。 总体来讲,今年精达股份主
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调研纪要
2021-12-28 10:25:23
东方日升投资446.5亿建源网荷储项目,助力完善一体化布局
👉 https://note.youdao.com/s/CyUpbXB 12月27日,公司公告与包头市政府、固阳县政府,签订包头投资框架协议,建设固阳金山工业园区增量配电网的源网荷储一体化示范项目(二期),总投资预计446.5亿元。 【点评】 🌟本次项目分为两大板块,一是制造板块(即负荷端):年产20万吨金属硅+15万吨高纯硅+10GW N型高效拉晶+3GW组件,预计投资额分别为23.5、135、30、6亿元;二是发电板块(即电源端):3.5GW光伏电站项目+1.6GW风电电站项目+储能项目
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港股年度策略会纪要 2021.12
涵盖:房地产 / 机械/汽车 / TMT / 电商 / 食品饮料 / 纺服 完整报告👉 https://note.youdao.com/s/F0Sc7Hdm 策略 基本面方面,开放将是2022年海外的主旋律,国内经济压力有所增加,港股盈利增速下行压力较大,并且可能会逐季下行。流动性方面,预计海外货币政策将逐步正常化,国内货币政策有望维持宽松,美元汇率短期仍将维持强势。风险偏好方面,2022年反垄断措施有望落地,中美经贸关系缓和以及香港新选举制度顺利施行,或将推动港股市场情绪趋于乐观。 市场展望
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2021-12-28 09:46:44
如何客观理解分布式光伏发展前景和配电网投资趋势
#分布式光伏整县推进# #分布式光伏# #电网投资# 👉 https://note.youdao.com/s/ApgyMgjy 1. 由于我国优质光照/土地资源和用电负荷中心在地理位置上的空间不匹配特征,我国的光伏发电行业长期一定是以集中式和分布式同步发展的形势展开,这基本上不以政策指引为转移。 2. 在最近两年全球光伏需求强度超预期,导致行业供需关系和定价逻辑向“供给瓶颈定装机、边际需求定价格”切换的背景下,因国内集中式电站受电价(对标火电基准)、投储能要求、收益率要求限制等因素
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五粮液快报:技改扩能523车间,增补3名董事及高管
https://note.youdao.com/s/3UIS3KN 五粮液今日发布四条公告,涉及如下内容: 拟投资8452.6万元对523车间进行扩能技改 公司拟对523 车间进行扩能技术改造,规划用地面积 33 亩,主要建设内容为新建窖池及相关配套设施等,项目总投资估算为8452.6万元。 提名张宇为第五届董事会董事候选人、副董事候选人 公司提名张宇先生为公司第五届董事会董事候选人、副董事长人选,其任期与其他董事一致。张宇2020年4月-2020年12月任五粮液集团党委副书记、2020年12月
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调研纪要
2021-12-28 09:23:02
光伏整县推进市场解读会议纪要(二)
https://note.youdao.com/s/RLzLyuuP 【嘉宾发言】(完整内容请看上边) 公司光伏整县开发项目推进介绍: 公司在整县光伏推进的过程当中,按照国家给出的相应的政策,到目前为止没有接到有关于任何停止开发或者建设的内容。公司在衡阳的整县推进项目,总体运转和建设过程当中还是比较顺利的。现在项目情况以及问题: 一是在政府主导之下,公司把相应的区政府的屋顶开发这一块作为一个重头的项目 我们相应的设计人员以及我们的施工、改动方方面面,已经着手开展工作,也是相对来说比较顺利的,包括
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调研纪要
2021-12-28 09:21:58
光伏整县推进市场解读会议纪要(一)
https://note.youdao.com/s/W6hOlKpT 国内整县开发推进现状(完整内容请看上边): 我们作为央企现在有三四个整县、一个整市项目在推进中。中国目前整县推进的现状是一共有977个市辖区,1300多个县,393个县级市,117个自治县,49个旗,3个自治旗,1个特区,2个林区,合计2800多个市和县。到2030年中国有要碳达峰的目标,要新增1200GW的装机,新能源要占整体25%,这是非常非常大的一个容量,到目前为止已经公告推进在700个左右,占到了县的大约一半,大约一半
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2021-12-27 23:25:54
中钢国际交流纪要 2021.12
Q1:气基还原技术要想低成本地实现应用,需要多少时间?目前存在哪些问题? 气基还原技术要实现一定规模的应用,可能需要大约五年的时间。目前存在的问题有: 尽管天然气的总体降碳水准较高,但国内目前分配到气基竖炉的天然气指标较为稀缺; 经研究,和宝武、湛江当地相比,宝武集团使用天然气技术生产的 100 万吨铁水,每吨 铁水的生产成本高出 300 元;绿氢涉及到电解水制氢技术,目前国内电解水制氢技术的 成本较为高昂,国内钢铁企业暂时难以承受,需要大量政府补贴,有赖于未来大规模推 广过程中带来的成本下降。
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“整县推进”取消预计系谣传,短期扰动不改长期趋势
https://note.youdao.com/s/GAWWal5m 今日有传言“整县推进”政策取消,原因是不搞大跃进,我们认为当前光伏装机经济性良好,已无需国家强制安装政策,且碳中和是大方向,政策执行中的扰动不改长期趋势,具体分析如下: 1、政策对装机影响几何? 近几个月组件价格持续处于2元/W左右的高位,但户用光伏装机热情不改(11月单月在2.9GW),头部逆变器厂反馈只要芯片足够,生产的产品就都能卖出去,表明户用项目的经济性已经比较高,无论有无整县推进都会正常发展。 2、政策目的是什么?
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换电设备:宁德时代宣告进入换电行业
https://note.youdao.com/s/V2V2fGvj 今日,宁德时代公布与贵州省政府签署合作建设换电网络协议,根据协议,双方将在新能源汽车换电网络设施建设、促进新能源汽车换电能力提升、推动新能源产业高质量发展等方面深入合作。这表明宁德时代正式宣告进入换电行业,我们认为此为宁德战略中的一部分。 如我们前期研究观点,我们估计本次合作先期以B端车(出租、网约车、轻型物流车等乘用车)为主,以重卡为辅,(私家车尚存在路线矛盾)。我们预计将带动B端乘用车换电站与重卡换电站建设。 此外,我们了
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远光软件交流纪要 2112
👉 https://note.youdao.com/s/Lk97s395 (完整👆) 公司发展介绍 (1)远光起家和用友一样,创始人原来在电网宁波公司,是和王文京同时被财政部表彰的一批企业家。回到国网推广软件产品。IPO的发起人有国网福建、吉林、国电电力(后来国网被无偿划拨给国网电商)。南方电网也是重要客户。 (2)核心资产管理系统是基于财务数据做起的,在国网、南网占有率非常高(据国网电商的会上介绍远光系统占有率在90%以上)。 (3)2019年股东有些变化(国网电商控股),2019年10月
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调研纪要
2021-12-28 11:51:59
龙大美食战略发布会纪要 20211227
👉 https://note.youdao.com/s/Rpsg79y (完整👆) 预制菜是中餐产业化的关键环节,是食品、餐饮、生鲜三业跨界融合的中心环节,它预示着一个更大的新型业态将诞生。餐饮移动化、零售化将有新的跨越式发展,也是网络平台、社区平台的新入口、新阵地,也必然成为资本投资的新赛道和大产业。 在今年初召开的中央经济工作会议上,党中央首先明确了我国今后经济发展的五大战略,去产能、去库存、去杠杆、降成本、补短板,会议再次提及了要落实好百姓生活的米袋子、菜篮子、餐桌子的目标任务。目前,
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国新健康经营近况交流纪要 2021.12.27
👉 https://note.youdao.com/s/quIsT1B 公司概况(节选,完整👆) 国新健康是由中国国新控股有限责任公司控股的央企上市公司,于1992年在深交所主板上市。公司是以一体两翼为框架,服务于中国健康保障服务体系,聚焦医保基金综合管理服务、医疗质量安全服务、药械监管服务三大业务方向。为健康中国的国家战略提供信息化、大数据的应用等技术保障服务,支撑三医联动改革。公司的企业使命是让人人享有公平公正的健康保障服务,愿景是致力于成为中国领先的健康保障服务体系的建设者。 公司发展
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科大讯飞:赛道景气推动基地扩张
👉 https://note.youdao.com/s/PQCfpxOX (完整👆) 科大讯飞晚间公告,为满足业务快速发展、经营规模持续扩大的需求,保障公司长远规划及发展战略实施,于 2021 年 12 月 27 日与合肥高新技术产业开发区经济贸易局在合肥签署《投资合作协议书》,投资建设人工智能研发生产基地(一期)项目。项目总投资约 20 亿元,用地面积约 300 亩, 建筑面积约 25 万㎡,其中固定资产投资不低于 10 亿元。生产基地(一期)主要建设科大讯飞总部主要业务基地,包括教育业务
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华虹半导体交流纪要 21.12
👉 https://note.youdao.com/s/FgjoaTVu 参会高管:CFO王鼎(完整👆) 要点:1)公司认为22-23年晶圆代工需求会保持强劲,公司需要做的就是加大扩产。2)计划扩产:8寸:1-2w片;12寸7厂:22年6.5w->9.5w;12寸9厂(40nm):3-5年内8-9w片;第三个12寸厂:8-9w片。3)12寸目前ASP接近1100美元,一年到一年半内有望提升到1300,涨价主要受强劲的需求驱动。4)产品中增长最快的是MCU和IGBT,部分受汽车需求驱动。5)G
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精达股份交流纪要 2021.12
👉 https://note.youdao.com/s/1ADL10Be 嘉宾:董秘(节选,完整请👆) 精达股份成立于1990年,历经30年的这样的一个漆包线生产的一个企业。我们的主营业务是专注于漆包线的生产以及技术的研发。 目前我们主要产品在汽车、电子、通讯、新能源等领域使用,那么经过多年的努力,公司现有产能是28万吨的圆线跟铝线的漆包线的产能,以及有1.95万吨的新能源汽车小扁线的产能,以及有5000吨的高频数据线的产能。这三块业务主要构成了精达股份的主要业务。 总体来讲,今年精达股份主
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东方日升投资446.5亿建源网荷储项目,助力完善一体化布局
👉 https://note.youdao.com/s/CyUpbXB 12月27日,公司公告与包头市政府、固阳县政府,签订包头投资框架协议,建设固阳金山工业园区增量配电网的源网荷储一体化示范项目(二期),总投资预计446.5亿元。 【点评】 🌟本次项目分为两大板块,一是制造板块(即负荷端):年产20万吨金属硅+15万吨高纯硅+10GW N型高效拉晶+3GW组件,预计投资额分别为23.5、135、30、6亿元;二是发电板块(即电源端):3.5GW光伏电站项目+1.6GW风电电站项目+储能项目
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港股年度策略会纪要 2021.12
涵盖:房地产 / 机械/汽车 / TMT / 电商 / 食品饮料 / 纺服 完整报告👉 https://note.youdao.com/s/F0Sc7Hdm 策略 基本面方面,开放将是2022年海外的主旋律,国内经济压力有所增加,港股盈利增速下行压力较大,并且可能会逐季下行。流动性方面,预计海外货币政策将逐步正常化,国内货币政策有望维持宽松,美元汇率短期仍将维持强势。风险偏好方面,2022年反垄断措施有望落地,中美经贸关系缓和以及香港新选举制度顺利施行,或将推动港股市场情绪趋于乐观。 市场展望
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如何客观理解分布式光伏发展前景和配电网投资趋势
#分布式光伏整县推进# #分布式光伏# #电网投资# 👉 https://note.youdao.com/s/ApgyMgjy 1. 由于我国优质光照/土地资源和用电负荷中心在地理位置上的空间不匹配特征,我国的光伏发电行业长期一定是以集中式和分布式同步发展的形势展开,这基本上不以政策指引为转移。 2. 在最近两年全球光伏需求强度超预期,导致行业供需关系和定价逻辑向“供给瓶颈定装机、边际需求定价格”切换的背景下,因国内集中式电站受电价(对标火电基准)、投储能要求、收益率要求限制等因素
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五粮液快报:技改扩能523车间,增补3名董事及高管
https://note.youdao.com/s/3UIS3KN 五粮液今日发布四条公告,涉及如下内容: 拟投资8452.6万元对523车间进行扩能技改 公司拟对523 车间进行扩能技术改造,规划用地面积 33 亩,主要建设内容为新建窖池及相关配套设施等,项目总投资估算为8452.6万元。 提名张宇为第五届董事会董事候选人、副董事候选人 公司提名张宇先生为公司第五届董事会董事候选人、副董事长人选,其任期与其他董事一致。张宇2020年4月-2020年12月任五粮液集团党委副书记、2020年12月
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光伏整县推进市场解读会议纪要(二)
https://note.youdao.com/s/RLzLyuuP 【嘉宾发言】(完整内容请看上边) 公司光伏整县开发项目推进介绍: 公司在整县光伏推进的过程当中,按照国家给出的相应的政策,到目前为止没有接到有关于任何停止开发或者建设的内容。公司在衡阳的整县推进项目,总体运转和建设过程当中还是比较顺利的。现在项目情况以及问题: 一是在政府主导之下,公司把相应的区政府的屋顶开发这一块作为一个重头的项目 我们相应的设计人员以及我们的施工、改动方方面面,已经着手开展工作,也是相对来说比较顺利的,包括
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光伏整县推进市场解读会议纪要(一)
https://note.youdao.com/s/W6hOlKpT 国内整县开发推进现状(完整内容请看上边): 我们作为央企现在有三四个整县、一个整市项目在推进中。中国目前整县推进的现状是一共有977个市辖区,1300多个县,393个县级市,117个自治县,49个旗,3个自治旗,1个特区,2个林区,合计2800多个市和县。到2030年中国有要碳达峰的目标,要新增1200GW的装机,新能源要占整体25%,这是非常非常大的一个容量,到目前为止已经公告推进在700个左右,占到了县的大约一半,大约一半
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Q1:气基还原技术要想低成本地实现应用,需要多少时间?目前存在哪些问题? 气基还原技术要实现一定规模的应用,可能需要大约五年的时间。目前存在的问题有: 尽管天然气的总体降碳水准较高,但国内目前分配到气基竖炉的天然气指标较为稀缺; 经研究,和宝武、湛江当地相比,宝武集团使用天然气技术生产的 100 万吨铁水,每吨 铁水的生产成本高出 300 元;绿氢涉及到电解水制氢技术,目前国内电解水制氢技术的 成本较为高昂,国内钢铁企业暂时难以承受,需要大量政府补贴,有赖于未来大规模推 广过程中带来的成本下降。
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“整县推进”取消预计系谣传,短期扰动不改长期趋势
https://note.youdao.com/s/GAWWal5m 今日有传言“整县推进”政策取消,原因是不搞大跃进,我们认为当前光伏装机经济性良好,已无需国家强制安装政策,且碳中和是大方向,政策执行中的扰动不改长期趋势,具体分析如下: 1、政策对装机影响几何? 近几个月组件价格持续处于2元/W左右的高位,但户用光伏装机热情不改(11月单月在2.9GW),头部逆变器厂反馈只要芯片足够,生产的产品就都能卖出去,表明户用项目的经济性已经比较高,无论有无整县推进都会正常发展。 2、政策目的是什么?
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换电设备:宁德时代宣告进入换电行业
https://note.youdao.com/s/V2V2fGvj 今日,宁德时代公布与贵州省政府签署合作建设换电网络协议,根据协议,双方将在新能源汽车换电网络设施建设、促进新能源汽车换电能力提升、推动新能源产业高质量发展等方面深入合作。这表明宁德时代正式宣告进入换电行业,我们认为此为宁德战略中的一部分。 如我们前期研究观点,我们估计本次合作先期以B端车(出租、网约车、轻型物流车等乘用车)为主,以重卡为辅,(私家车尚存在路线矛盾)。我们预计将带动B端乘用车换电站与重卡换电站建设。 此外,我们了
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远光软件交流纪要 2112
👉 https://note.youdao.com/s/Lk97s395 (完整👆) 公司发展介绍 (1)远光起家和用友一样,创始人原来在电网宁波公司,是和王文京同时被财政部表彰的一批企业家。回到国网推广软件产品。IPO的发起人有国网福建、吉林、国电电力(后来国网被无偿划拨给国网电商)。南方电网也是重要客户。 (2)核心资产管理系统是基于财务数据做起的,在国网、南网占有率非常高(据国网电商的会上介绍远光系统占有率在90%以上)。 (3)2019年股东有些变化(国网电商控股),2019年10月
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龙大美食战略发布会纪要 20211227
👉 https://note.youdao.com/s/Rpsg79y (完整👆) 预制菜是中餐产业化的关键环节,是食品、餐饮、生鲜三业跨界融合的中心环节,它预示着一个更大的新型业态将诞生。餐饮移动化、零售化将有新的跨越式发展,也是网络平台、社区平台的新入口、新阵地,也必然成为资本投资的新赛道和大产业。 在今年初召开的中央经济工作会议上,党中央首先明确了我国今后经济发展的五大战略,去产能、去库存、去杠杆、降成本、补短板,会议再次提及了要落实好百姓生活的米袋子、菜篮子、餐桌子的目标任务。目前,
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科大讯飞:赛道景气推动基地扩张
👉 https://note.youdao.com/s/PQCfpxOX (完整👆) 科大讯飞晚间公告,为满足业务快速发展、经营规模持续扩大的需求,保障公司长远规划及发展战略实施,于 2021 年 12 月 27 日与合肥高新技术产业开发区经济贸易局在合肥签署《投资合作协议书》,投资建设人工智能研发生产基地(一期)项目。项目总投资约 20 亿元,用地面积约 300 亩, 建筑面积约 25 万㎡,其中固定资产投资不低于 10 亿元。生产基地(一期)主要建设科大讯飞总部主要业务基地,包括教育业务
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2021-12-28 10:56:56
精达股份交流纪要 2021.12
👉 https://note.youdao.com/s/1ADL10Be 嘉宾:董秘(节选,完整请👆) 精达股份成立于1990年,历经30年的这样的一个漆包线生产的一个企业。我们的主营业务是专注于漆包线的生产以及技术的研发。 目前我们主要产品在汽车、电子、通讯、新能源等领域使用,那么经过多年的努力,公司现有产能是28万吨的圆线跟铝线的漆包线的产能,以及有1.95万吨的新能源汽车小扁线的产能,以及有5000吨的高频数据线的产能。这三块业务主要构成了精达股份的主要业务。 总体来讲,今年精达股份主
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精达股份
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调研纪要
2021-12-28 10:25:23
东方日升投资446.5亿建源网荷储项目,助力完善一体化布局
👉 https://note.youdao.com/s/CyUpbXB 12月27日,公司公告与包头市政府、固阳县政府,签订包头投资框架协议,建设固阳金山工业园区增量配电网的源网荷储一体化示范项目(二期),总投资预计446.5亿元。 【点评】 🌟本次项目分为两大板块,一是制造板块(即负荷端):年产20万吨金属硅+15万吨高纯硅+10GW N型高效拉晶+3GW组件,预计投资额分别为23.5、135、30、6亿元;二是发电板块(即电源端):3.5GW光伏电站项目+1.6GW风电电站项目+储能项目
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东方日升
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调研纪要
2021-12-28 10:10:22
港股年度策略会纪要 2021.12
涵盖:房地产 / 机械/汽车 / TMT / 电商 / 食品饮料 / 纺服 完整报告👉 https://note.youdao.com/s/F0Sc7Hdm 策略 基本面方面,开放将是2022年海外的主旋律,国内经济压力有所增加,港股盈利增速下行压力较大,并且可能会逐季下行。流动性方面,预计海外货币政策将逐步正常化,国内货币政策有望维持宽松,美元汇率短期仍将维持强势。风险偏好方面,2022年反垄断措施有望落地,中美经贸关系缓和以及香港新选举制度顺利施行,或将推动港股市场情绪趋于乐观。 市场展望
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时代电气
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调研纪要
2021-12-28 09:46:44
如何客观理解分布式光伏发展前景和配电网投资趋势
#分布式光伏整县推进# #分布式光伏# #电网投资# 👉 https://note.youdao.com/s/ApgyMgjy 1. 由于我国优质光照/土地资源和用电负荷中心在地理位置上的空间不匹配特征,我国的光伏发电行业长期一定是以集中式和分布式同步发展的形势展开,这基本上不以政策指引为转移。 2. 在最近两年全球光伏需求强度超预期,导致行业供需关系和定价逻辑向“供给瓶颈定装机、边际需求定价格”切换的背景下,因国内集中式电站受电价(对标火电基准)、投储能要求、收益率要求限制等因素
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调研纪要
2021-12-28 09:33:20
五粮液快报:技改扩能523车间,增补3名董事及高管
https://note.youdao.com/s/3UIS3KN 五粮液今日发布四条公告,涉及如下内容: 拟投资8452.6万元对523车间进行扩能技改 公司拟对523 车间进行扩能技术改造,规划用地面积 33 亩,主要建设内容为新建窖池及相关配套设施等,项目总投资估算为8452.6万元。 提名张宇为第五届董事会董事候选人、副董事候选人 公司提名张宇先生为公司第五届董事会董事候选人、副董事长人选,其任期与其他董事一致。张宇2020年4月-2020年12月任五粮液集团党委副书记、2020年12月
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五粮液
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调研纪要
2021-12-28 09:23:02
光伏整县推进市场解读会议纪要(二)
https://note.youdao.com/s/RLzLyuuP 【嘉宾发言】(完整内容请看上边) 公司光伏整县开发项目推进介绍: 公司在整县光伏推进的过程当中,按照国家给出的相应的政策,到目前为止没有接到有关于任何停止开发或者建设的内容。公司在衡阳的整县推进项目,总体运转和建设过程当中还是比较顺利的。现在项目情况以及问题: 一是在政府主导之下,公司把相应的区政府的屋顶开发这一块作为一个重头的项目 我们相应的设计人员以及我们的施工、改动方方面面,已经着手开展工作,也是相对来说比较顺利的,包括
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调研纪要
2021-12-28 09:21:58
光伏整县推进市场解读会议纪要(一)
https://note.youdao.com/s/W6hOlKpT 国内整县开发推进现状(完整内容请看上边): 我们作为央企现在有三四个整县、一个整市项目在推进中。中国目前整县推进的现状是一共有977个市辖区,1300多个县,393个县级市,117个自治县,49个旗,3个自治旗,1个特区,2个林区,合计2800多个市和县。到2030年中国有要碳达峰的目标,要新增1200GW的装机,新能源要占整体25%,这是非常非常大的一个容量,到目前为止已经公告推进在700个左右,占到了县的大约一半,大约一半
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调研纪要
2021-12-27 23:25:54
中钢国际交流纪要 2021.12
Q1:气基还原技术要想低成本地实现应用,需要多少时间?目前存在哪些问题? 气基还原技术要实现一定规模的应用,可能需要大约五年的时间。目前存在的问题有: 尽管天然气的总体降碳水准较高,但国内目前分配到气基竖炉的天然气指标较为稀缺; 经研究,和宝武、湛江当地相比,宝武集团使用天然气技术生产的 100 万吨铁水,每吨 铁水的生产成本高出 300 元;绿氢涉及到电解水制氢技术,目前国内电解水制氢技术的 成本较为高昂,国内钢铁企业暂时难以承受,需要大量政府补贴,有赖于未来大规模推 广过程中带来的成本下降。
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中钢国际
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2021-12-27 23:05:28
“整县推进”取消预计系谣传,短期扰动不改长期趋势
https://note.youdao.com/s/GAWWal5m 今日有传言“整县推进”政策取消,原因是不搞大跃进,我们认为当前光伏装机经济性良好,已无需国家强制安装政策,且碳中和是大方向,政策执行中的扰动不改长期趋势,具体分析如下: 1、政策对装机影响几何? 近几个月组件价格持续处于2元/W左右的高位,但户用光伏装机热情不改(11月单月在2.9GW),头部逆变器厂反馈只要芯片足够,生产的产品就都能卖出去,表明户用项目的经济性已经比较高,无论有无整县推进都会正常发展。 2、政策目的是什么?
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晶澳科技
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隆基绿能
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2021-12-27 23:03:31
换电设备:宁德时代宣告进入换电行业
https://note.youdao.com/s/V2V2fGvj 今日,宁德时代公布与贵州省政府签署合作建设换电网络协议,根据协议,双方将在新能源汽车换电网络设施建设、促进新能源汽车换电能力提升、推动新能源产业高质量发展等方面深入合作。这表明宁德时代正式宣告进入换电行业,我们认为此为宁德战略中的一部分。 如我们前期研究观点,我们估计本次合作先期以B端车(出租、网约车、轻型物流车等乘用车)为主,以重卡为辅,(私家车尚存在路线矛盾)。我们预计将带动B端乘用车换电站与重卡换电站建设。 此外,我们了
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宁德时代
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