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买买买的游资
2024-05-15 19:18:47
家居出海规模创同期新高:家居出海个股梳理
一. 消息面汇总 近日,海关总署发布数据显示,2024年1-4月,国内家具出口同比增长20.4%,规模达1685亿元,创历史同期新高。 同时4月份单月表现也很亮眼,环比上涨达12.6%。 据悉,此番家居出口回暖与欧美市场库存消化相关,经两年消化库存已回归到正常水平,随着欧美客户开始补货,国内家居出口订单随之好转。 其次,家居行业与地产行业密切相关,美国市场抵押贷款利率下行,带动地产销售量增速回升,拉动家居需求。 二. 家居出海现状 我国是当前全球最大的家具生产国、出口国。 在国内,家具行业已经形
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顾家家居
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恒林股份
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爱丽家居
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买买买的游资
2024-05-14 18:59:38
宇树发布平价人形机器人G1:宇树科技投资方汇总
一. 消息面汇总 5月13日,国内机器人厂商宇树科技发布了一款名为Unitree G1的人形机器人,定价9.9万元起。 G1综合性能并没有达到让人惊艳的地步,引起市场关注的还是其较低的售价。 当前国内人形机器人市场,15-20万元似乎是默认最低价,马斯克去年表示Optimus价格将达到2万美元,而优必选Walker均价在500万元以上。 二. 宇树科技概览 宇树为一家智能机器人企业,拥有四足机器人、人形机器人两大系列产品。 创始人王兴兴在硕士研究生阶段,从底层电机驱动板、整机机械结构到整机运动控
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景兴纸业
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朗科智能
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盛通股份
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荣晟环保
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买买买的游资
2024-05-13 18:28:14
轨交出海:轨交设备国内供应商梳理
一. 轨道交通概览 广义上的轨道交通是指各种由火车、铁路、车站和调度系统所共同组成的路面交通运输工具,包括传统铁路系统、新型轨道系统。 轨道交通可分为铁路交通(火车、高铁)、城市轨道交通 (地铁、轻轨、有轨电车)。 轨道交通具有运量大、速度快、班次密、安全舒适、全天候、运费低等优点,但常伴随着较高的前期投资、技术要求和维护成本。 二. 轨道交通需求增量 2.1 国内需求:维修维保、设备更新 (1)维修维保:国内动车组从2007年开始批量交付,考虑到使用里程及年限,动车组将进入集中高级修阶段。 (
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中国中车
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中国通号
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辉煌科技
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康尼机电
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买买买的游资
2024-05-12 19:31:06
电网设备:电力一次设备产业及个股梳理
一. 电力设备概览 电力设备是指用于发电、输电、变电、配电以及电能质量控制等环节的各类设备和装置。 电力设备可分为一次设备和二次设备: (1)一次设备:直接用于生产、输送、分配电能的相关设备,包括:发电机、变压器、断路器、隔离开关、互感器等。 (2)二次设备:对一次设备和系统进行监视、测量、控制、保护的辅助设备,包括:继电保护装置、信号装置、测控装置、计量装置等。 二. 一次设备梳理 2.1 变压器 变压器是利用电磁感应的原理来改变交流电压的装置,将电能在不同电压等级之间进行转换。 变压器按绝缘
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中国西电
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买买买的游资
2024-05-11 13:44:21
红海绕航效应显现,海运运价持续上行:航运市场供需格局梳理
一. 消息面汇总 今年以来,全球航运业正面对两大难题:两大航运路线苏伊士运河、巴拿马运河同时受阻。 由于水资源短缺问题无法消除,中美洲的巴拿马运河预计到2025年才能完全解除通航限制。 巴拿马运河是北美东海岸向亚洲航运的重要航道,在巴拿马运河限航后,替代航线是经由地中海和苏伊士运河抵达亚洲。 然而,由于中东混乱局势持续,各航运企业被迫放弃取道苏伊士运河,何时恢复正常尚无法预测。 目前多数船舶需绕道非洲好望角,迫使船只延长航程,导致货物运送增加额外时间和成本,运输费用上涨。 根据上海航交所最新数据
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中远海控
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招商南油
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中远海发
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买买买的游资
2024-05-10 19:23:33
铟价格上行:国内铟资源供需格局梳理
一. 铟概览 铟属于稀散金属,具有质地软、可塑性强、延展性好、低熔点、低电阻率等特点,主要伴生于锌铅矿等硫化物矿床中。 铟产业链包括: (1)上游主要为含铟矿石、含铟废料。 (2)中游包括粗铟、精铟冶炼生产:含铟矿石或废料加工后得到纯度超过98%的粗铟;粗铟经过进一步提炼得到纯度99.99%以上的精铟。 (3)铟下游应用领域包括ITO靶材、电子半导体、合金、光伏电池等。 二. 铟供给端 铟主要来源于原生铟提炼、再生铟回收: (1)原生铟提炼:主要通过闪锌矿、硫铟铜矿、硫铟铁矿等含铟精矿经冶炼后得
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锌业股份
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买买买的游资
2024-05-09 20:23:10
C919:国产大飞机供应链全景梳理
一. 消息面汇总 近日,继中国东航、中国国航后,南方航空发布公告,将以99亿美元向中国商飞购买100架C919飞机,计划于2024年至2031年分批交付。 C919大型客机是我国首款按照国际通行适航标准自行研制、具有自主知识产权的喷气式干线客机。 C919座级158-192座,航程4075-5555公里,于2017年完成首飞,2022年首架交付,2023年5月完成首次商业飞行,首发用户为中国东航。 二. 大飞机概览 大飞机一般定义为:起飞重量超过100吨的运输类飞机、拥有150座以上的民用客机、
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买买买的游资
2024-05-08 19:15:15
再生医学:干细胞治疗产业及个股梳理
一. 消息面汇总 4月30日,上海长征医院殷浩教授团队、联合中国科学院程新教授团队,在国际学术期刊《细胞发现》发表了相关研究成果。 这是全球首次利用干细胞来源的自体再生胰岛移植,成功治愈胰岛功能严重受损糖尿病的病例报道。 殷浩教授表示,历经十余年研究,利用患者血液PBMC重编程为自体iPSC细胞,并使用国际首创技术使之转变为内胚层干细胞,最终实现在体外再造胰岛组织。 二. 再生医学概览 再生医学是利用生命科学、材料科学、细胞技术、基因工程等多项生物工程技术,实现修复、替代和增强人体内受损、病变或
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买买买的游资
2024-05-07 20:00:37
维生素行业深度:维生素主要品类及厂商梳理
一. 维生素概览 维生素是维持人和动物正常生理功能的一类微量有机物质。 维生素在体内不参与细胞构成,也不提供能量,主要参与人体生化反应,调节代谢功能。 维生素种类繁多,根据物理性质分类,维生素可分为脂溶性(A、D、E、K)、水溶性( C、B1、B2、B6、B12、泛酸、PP、生物素、叶酸)两类。 二. 维生素行业格局 全球维生素产能多呈寡头格局,其中维生素B1、B2、B6、B7、B9的CR3达到70%以上。 我国为主要生产地,占全球产量的70%以上,其余全球龙头厂商包括巴斯夫、帝斯曼。 三. 维
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买买买的游资
2024-05-06 21:51:40
基础化工原料:环氧丙烷及下游产业全景解析
一. 环氧丙烷概览 环氧丙烷简称PO,是一种重要的基础化工原料,是仅次于聚丙烯、丙烯腈的第三大丙烯类衍生物; 其化学性质活泼,可与水、氨、醇、二氧化碳等反应,生成相应的化合物或聚合物。 环氧丙烷下游产品丰富,可用于树脂溶剂、活性剂、增塑剂、稳定剂的原料,广泛应用于汽车、建筑、化工、农药、纺织、日化等行业。 我国是全球环氧丙烷产能最大的国家,约占30%。 2023年国内环氧丙烷仍处于扩能期,新增产能121.8万吨,年产能达到612万吨,同比增长24.8%。 二. 环氧丙烷产业链 作为丙烯的衍生物,
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万华化学
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买买买的游资
2024-05-06 19:18:27
基础化工原料:纯碱产业及个股梳理
一. 纯碱概览 纯碱又称苏打、碱面,化学方程式为Na₂CO₃,纯碱作为基础化工原料,广泛应用于轻工日化、建材、化工、食品、冶金、纺织、医药等领域。 当前全球纯碱生产以我国、欧洲和美国为主,其中我国产量占比约50%。 纯碱属于高耗能行业,产能受到严格约束;2015年起,我国纯碱产能基本无新增。目前除天然碱之外,纯碱产能新增基本需通过存量或减量置换。 二. 纯碱生产工艺 纯碱的生产方式有3种:天然碱法、氨碱法、联碱法。 (1)天然碱法:天然碱法以天然碱矿为原料,通过溶解、过滤、蒸发、结晶等流程来制取
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中盐化工
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买买买的游资
2024-05-04 23:00:05
锰硅价格上行:国内锰资源供需格局梳理
一. 消息面汇总 4月份以来,锰硅价格迎来上涨,截至4月底国内锰硅期货累计涨超26%。 消息面上,澳大利亚矿业公司South32披露,受热带气旋Megan影响,公司位于格鲁特岛的基础设施遭到破坏,GEMCO锰矿运营业务短期中断。 中信证券研究指出,全球最大的锰矿生产商South32旗下主力锰矿运营中断,预计将减少2024年全球锰矿供应10%。 二. 锰资源概览 锰金属呈银白色,质地硬且脆,主要通过冶金、化工加以利用。 锰金属通过硫酸浸出或电炉还原,加工获得二氧化锰、电解锰、锰铁、硅锰等产品。 锰
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买买买的游资
2024-04-30 16:44:38
生物制造:合成生物学产业及个股梳理
一. 合成生物学概览 合成生物学是以工程学思想为指导,对天然生物系统进行重新设计与改造,或设计并合成新的生物元件、组件和系统的学科。 其策略包括两个方面: (1)一是自上而下的逆向工程,即通过对天然存在的生物系统进行重新设计和改造,使之增添新的功能。 (2)二是自下而上的正向工程,即通过设计和构建新的生物元件、组件和系统,创造全新的人工生物系统。 二. 合成生物学优势 合成生物学被认为是继DNA双螺旋、人类基因组测序后的第三次生物技术革命; 由合成生物学驱动的下一代生物制造主要优势: (1)替代
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川宁生物
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嘉必优
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买买买的游资
2024-04-29 19:59:35
特斯拉产业链梳理:国内供应商汇总
一. 消息面汇总 4月28日下午,特斯拉CEO埃隆・马斯克来华,或争取推动FSD全自动驾驶在中国落地。 4月24日,特斯拉公布了2024年一季报。财报显示,特斯拉一季度收入213亿美元,同比下降9%;一季度利润11亿美元,同比下降55%。 特斯拉在财报中指出,公司已经更新未来车型阵容,并将新车型的推出时间提前,原先对外宣布的时间是2025年下半年量产。 二. 特斯拉产品概览 特斯拉历代车型: (1)2008年推出跑车Roadster,定位豪华超跑; (2)2012-2015年推出ModelS/X
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拓普集团
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三花智控
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均胜电子
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2024-04-28 20:23:03
拟人奔跑天工人形机器人发布:惯性测量单元IMU产业梳理
一. 消息面汇总 4月27日,北京人形机器人创新中心发布全球首个纯电驱拟人奔跑的全尺寸人形机器人“天工”,能以6公里/小时的速度稳定奔跑。 天工机器人配备多个感知传感器,高精度惯性测量单元(IMU)、3D视觉传感器,六维力传感器等。 北京人形机器人创新中心是国内首家省级人形机器人创新中心,股东分别是京城机电、小米机器人、优必选、亦庄机器人。 二. IMU概览 IMU(惯性测量单元)为姿态测量和惯性导航的装置,由多组陀螺仪、加速度计组成,用于测量物体加速度、角速度、方向等信息。 其中陀螺仪用于测量
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芯动联科
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苏州固锝
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丰立智能
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鸣志电器
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华依科技
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2024-05-15 19:18:47
家居出海规模创同期新高:家居出海个股梳理
一. 消息面汇总 近日,海关总署发布数据显示,2024年1-4月,国内家具出口同比增长20.4%,规模达1685亿元,创历史同期新高。 同时4月份单月表现也很亮眼,环比上涨达12.6%。 据悉,此番家居出口回暖与欧美市场库存消化相关,经两年消化库存已回归到正常水平,随着欧美客户开始补货,国内家居出口订单随之好转。 其次,家居行业与地产行业密切相关,美国市场抵押贷款利率下行,带动地产销售量增速回升,拉动家居需求。 二. 家居出海现状 我国是当前全球最大的家具生产国、出口国。 在国内,家具行业已经形
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2024-05-14 18:59:38
宇树发布平价人形机器人G1:宇树科技投资方汇总
一. 消息面汇总 5月13日,国内机器人厂商宇树科技发布了一款名为Unitree G1的人形机器人,定价9.9万元起。 G1综合性能并没有达到让人惊艳的地步,引起市场关注的还是其较低的售价。 当前国内人形机器人市场,15-20万元似乎是默认最低价,马斯克去年表示Optimus价格将达到2万美元,而优必选Walker均价在500万元以上。 二. 宇树科技概览 宇树为一家智能机器人企业,拥有四足机器人、人形机器人两大系列产品。 创始人王兴兴在硕士研究生阶段,从底层电机驱动板、整机机械结构到整机运动控
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2024-05-13 18:28:14
轨交出海:轨交设备国内供应商梳理
一. 轨道交通概览 广义上的轨道交通是指各种由火车、铁路、车站和调度系统所共同组成的路面交通运输工具,包括传统铁路系统、新型轨道系统。 轨道交通可分为铁路交通(火车、高铁)、城市轨道交通 (地铁、轻轨、有轨电车)。 轨道交通具有运量大、速度快、班次密、安全舒适、全天候、运费低等优点,但常伴随着较高的前期投资、技术要求和维护成本。 二. 轨道交通需求增量 2.1 国内需求:维修维保、设备更新 (1)维修维保:国内动车组从2007年开始批量交付,考虑到使用里程及年限,动车组将进入集中高级修阶段。 (
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中国中车
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中国通号
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辉煌科技
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康尼机电
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2024-05-12 19:31:06
电网设备:电力一次设备产业及个股梳理
一. 电力设备概览 电力设备是指用于发电、输电、变电、配电以及电能质量控制等环节的各类设备和装置。 电力设备可分为一次设备和二次设备: (1)一次设备:直接用于生产、输送、分配电能的相关设备,包括:发电机、变压器、断路器、隔离开关、互感器等。 (2)二次设备:对一次设备和系统进行监视、测量、控制、保护的辅助设备,包括:继电保护装置、信号装置、测控装置、计量装置等。 二. 一次设备梳理 2.1 变压器 变压器是利用电磁感应的原理来改变交流电压的装置,将电能在不同电压等级之间进行转换。 变压器按绝缘
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2024-05-11 13:44:21
红海绕航效应显现,海运运价持续上行:航运市场供需格局梳理
一. 消息面汇总 今年以来,全球航运业正面对两大难题:两大航运路线苏伊士运河、巴拿马运河同时受阻。 由于水资源短缺问题无法消除,中美洲的巴拿马运河预计到2025年才能完全解除通航限制。 巴拿马运河是北美东海岸向亚洲航运的重要航道,在巴拿马运河限航后,替代航线是经由地中海和苏伊士运河抵达亚洲。 然而,由于中东混乱局势持续,各航运企业被迫放弃取道苏伊士运河,何时恢复正常尚无法预测。 目前多数船舶需绕道非洲好望角,迫使船只延长航程,导致货物运送增加额外时间和成本,运输费用上涨。 根据上海航交所最新数据
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2024-05-10 19:23:33
铟价格上行:国内铟资源供需格局梳理
一. 铟概览 铟属于稀散金属,具有质地软、可塑性强、延展性好、低熔点、低电阻率等特点,主要伴生于锌铅矿等硫化物矿床中。 铟产业链包括: (1)上游主要为含铟矿石、含铟废料。 (2)中游包括粗铟、精铟冶炼生产:含铟矿石或废料加工后得到纯度超过98%的粗铟;粗铟经过进一步提炼得到纯度99.99%以上的精铟。 (3)铟下游应用领域包括ITO靶材、电子半导体、合金、光伏电池等。 二. 铟供给端 铟主要来源于原生铟提炼、再生铟回收: (1)原生铟提炼:主要通过闪锌矿、硫铟铜矿、硫铟铁矿等含铟精矿经冶炼后得
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2024-05-09 20:23:10
C919:国产大飞机供应链全景梳理
一. 消息面汇总 近日,继中国东航、中国国航后,南方航空发布公告,将以99亿美元向中国商飞购买100架C919飞机,计划于2024年至2031年分批交付。 C919大型客机是我国首款按照国际通行适航标准自行研制、具有自主知识产权的喷气式干线客机。 C919座级158-192座,航程4075-5555公里,于2017年完成首飞,2022年首架交付,2023年5月完成首次商业飞行,首发用户为中国东航。 二. 大飞机概览 大飞机一般定义为:起飞重量超过100吨的运输类飞机、拥有150座以上的民用客机、
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2024-05-08 19:15:15
再生医学:干细胞治疗产业及个股梳理
一. 消息面汇总 4月30日,上海长征医院殷浩教授团队、联合中国科学院程新教授团队,在国际学术期刊《细胞发现》发表了相关研究成果。 这是全球首次利用干细胞来源的自体再生胰岛移植,成功治愈胰岛功能严重受损糖尿病的病例报道。 殷浩教授表示,历经十余年研究,利用患者血液PBMC重编程为自体iPSC细胞,并使用国际首创技术使之转变为内胚层干细胞,最终实现在体外再造胰岛组织。 二. 再生医学概览 再生医学是利用生命科学、材料科学、细胞技术、基因工程等多项生物工程技术,实现修复、替代和增强人体内受损、病变或
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2024-05-07 20:00:37
维生素行业深度:维生素主要品类及厂商梳理
一. 维生素概览 维生素是维持人和动物正常生理功能的一类微量有机物质。 维生素在体内不参与细胞构成,也不提供能量,主要参与人体生化反应,调节代谢功能。 维生素种类繁多,根据物理性质分类,维生素可分为脂溶性(A、D、E、K)、水溶性( C、B1、B2、B6、B12、泛酸、PP、生物素、叶酸)两类。 二. 维生素行业格局 全球维生素产能多呈寡头格局,其中维生素B1、B2、B6、B7、B9的CR3达到70%以上。 我国为主要生产地,占全球产量的70%以上,其余全球龙头厂商包括巴斯夫、帝斯曼。 三. 维
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基础化工原料:环氧丙烷及下游产业全景解析
一. 环氧丙烷概览 环氧丙烷简称PO,是一种重要的基础化工原料,是仅次于聚丙烯、丙烯腈的第三大丙烯类衍生物; 其化学性质活泼,可与水、氨、醇、二氧化碳等反应,生成相应的化合物或聚合物。 环氧丙烷下游产品丰富,可用于树脂溶剂、活性剂、增塑剂、稳定剂的原料,广泛应用于汽车、建筑、化工、农药、纺织、日化等行业。 我国是全球环氧丙烷产能最大的国家,约占30%。 2023年国内环氧丙烷仍处于扩能期,新增产能121.8万吨,年产能达到612万吨,同比增长24.8%。 二. 环氧丙烷产业链 作为丙烯的衍生物,
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基础化工原料:纯碱产业及个股梳理
一. 纯碱概览 纯碱又称苏打、碱面,化学方程式为Na₂CO₃,纯碱作为基础化工原料,广泛应用于轻工日化、建材、化工、食品、冶金、纺织、医药等领域。 当前全球纯碱生产以我国、欧洲和美国为主,其中我国产量占比约50%。 纯碱属于高耗能行业,产能受到严格约束;2015年起,我国纯碱产能基本无新增。目前除天然碱之外,纯碱产能新增基本需通过存量或减量置换。 二. 纯碱生产工艺 纯碱的生产方式有3种:天然碱法、氨碱法、联碱法。 (1)天然碱法:天然碱法以天然碱矿为原料,通过溶解、过滤、蒸发、结晶等流程来制取
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中盐化工
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2024-05-04 23:00:05
锰硅价格上行:国内锰资源供需格局梳理
一. 消息面汇总 4月份以来,锰硅价格迎来上涨,截至4月底国内锰硅期货累计涨超26%。 消息面上,澳大利亚矿业公司South32披露,受热带气旋Megan影响,公司位于格鲁特岛的基础设施遭到破坏,GEMCO锰矿运营业务短期中断。 中信证券研究指出,全球最大的锰矿生产商South32旗下主力锰矿运营中断,预计将减少2024年全球锰矿供应10%。 二. 锰资源概览 锰金属呈银白色,质地硬且脆,主要通过冶金、化工加以利用。 锰金属通过硫酸浸出或电炉还原,加工获得二氧化锰、电解锰、锰铁、硅锰等产品。 锰
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2024-04-30 16:44:38
生物制造:合成生物学产业及个股梳理
一. 合成生物学概览 合成生物学是以工程学思想为指导,对天然生物系统进行重新设计与改造,或设计并合成新的生物元件、组件和系统的学科。 其策略包括两个方面: (1)一是自上而下的逆向工程,即通过对天然存在的生物系统进行重新设计和改造,使之增添新的功能。 (2)二是自下而上的正向工程,即通过设计和构建新的生物元件、组件和系统,创造全新的人工生物系统。 二. 合成生物学优势 合成生物学被认为是继DNA双螺旋、人类基因组测序后的第三次生物技术革命; 由合成生物学驱动的下一代生物制造主要优势: (1)替代
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川宁生物
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2024-04-29 19:59:35
特斯拉产业链梳理:国内供应商汇总
一. 消息面汇总 4月28日下午,特斯拉CEO埃隆・马斯克来华,或争取推动FSD全自动驾驶在中国落地。 4月24日,特斯拉公布了2024年一季报。财报显示,特斯拉一季度收入213亿美元,同比下降9%;一季度利润11亿美元,同比下降55%。 特斯拉在财报中指出,公司已经更新未来车型阵容,并将新车型的推出时间提前,原先对外宣布的时间是2025年下半年量产。 二. 特斯拉产品概览 特斯拉历代车型: (1)2008年推出跑车Roadster,定位豪华超跑; (2)2012-2015年推出ModelS/X
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2024-04-28 20:23:03
拟人奔跑天工人形机器人发布:惯性测量单元IMU产业梳理
一. 消息面汇总 4月27日,北京人形机器人创新中心发布全球首个纯电驱拟人奔跑的全尺寸人形机器人“天工”,能以6公里/小时的速度稳定奔跑。 天工机器人配备多个感知传感器,高精度惯性测量单元(IMU)、3D视觉传感器,六维力传感器等。 北京人形机器人创新中心是国内首家省级人形机器人创新中心,股东分别是京城机电、小米机器人、优必选、亦庄机器人。 二. IMU概览 IMU(惯性测量单元)为姿态测量和惯性导航的装置,由多组陀螺仪、加速度计组成,用于测量物体加速度、角速度、方向等信息。 其中陀螺仪用于测量
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2024-05-15 19:18:47
家居出海规模创同期新高:家居出海个股梳理
一. 消息面汇总 近日,海关总署发布数据显示,2024年1-4月,国内家具出口同比增长20.4%,规模达1685亿元,创历史同期新高。 同时4月份单月表现也很亮眼,环比上涨达12.6%。 据悉,此番家居出口回暖与欧美市场库存消化相关,经两年消化库存已回归到正常水平,随着欧美客户开始补货,国内家居出口订单随之好转。 其次,家居行业与地产行业密切相关,美国市场抵押贷款利率下行,带动地产销售量增速回升,拉动家居需求。 二. 家居出海现状 我国是当前全球最大的家具生产国、出口国。 在国内,家具行业已经形
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2024-05-14 18:59:38
宇树发布平价人形机器人G1:宇树科技投资方汇总
一. 消息面汇总 5月13日,国内机器人厂商宇树科技发布了一款名为Unitree G1的人形机器人,定价9.9万元起。 G1综合性能并没有达到让人惊艳的地步,引起市场关注的还是其较低的售价。 当前国内人形机器人市场,15-20万元似乎是默认最低价,马斯克去年表示Optimus价格将达到2万美元,而优必选Walker均价在500万元以上。 二. 宇树科技概览 宇树为一家智能机器人企业,拥有四足机器人、人形机器人两大系列产品。 创始人王兴兴在硕士研究生阶段,从底层电机驱动板、整机机械结构到整机运动控
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2024-05-13 18:28:14
轨交出海:轨交设备国内供应商梳理
一. 轨道交通概览 广义上的轨道交通是指各种由火车、铁路、车站和调度系统所共同组成的路面交通运输工具,包括传统铁路系统、新型轨道系统。 轨道交通可分为铁路交通(火车、高铁)、城市轨道交通 (地铁、轻轨、有轨电车)。 轨道交通具有运量大、速度快、班次密、安全舒适、全天候、运费低等优点,但常伴随着较高的前期投资、技术要求和维护成本。 二. 轨道交通需求增量 2.1 国内需求:维修维保、设备更新 (1)维修维保:国内动车组从2007年开始批量交付,考虑到使用里程及年限,动车组将进入集中高级修阶段。 (
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中国中车
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2024-05-12 19:31:06
电网设备:电力一次设备产业及个股梳理
一. 电力设备概览 电力设备是指用于发电、输电、变电、配电以及电能质量控制等环节的各类设备和装置。 电力设备可分为一次设备和二次设备: (1)一次设备:直接用于生产、输送、分配电能的相关设备,包括:发电机、变压器、断路器、隔离开关、互感器等。 (2)二次设备:对一次设备和系统进行监视、测量、控制、保护的辅助设备,包括:继电保护装置、信号装置、测控装置、计量装置等。 二. 一次设备梳理 2.1 变压器 变压器是利用电磁感应的原理来改变交流电压的装置,将电能在不同电压等级之间进行转换。 变压器按绝缘
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2024-05-11 13:44:21
红海绕航效应显现,海运运价持续上行:航运市场供需格局梳理
一. 消息面汇总 今年以来,全球航运业正面对两大难题:两大航运路线苏伊士运河、巴拿马运河同时受阻。 由于水资源短缺问题无法消除,中美洲的巴拿马运河预计到2025年才能完全解除通航限制。 巴拿马运河是北美东海岸向亚洲航运的重要航道,在巴拿马运河限航后,替代航线是经由地中海和苏伊士运河抵达亚洲。 然而,由于中东混乱局势持续,各航运企业被迫放弃取道苏伊士运河,何时恢复正常尚无法预测。 目前多数船舶需绕道非洲好望角,迫使船只延长航程,导致货物运送增加额外时间和成本,运输费用上涨。 根据上海航交所最新数据
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2024-05-10 19:23:33
铟价格上行:国内铟资源供需格局梳理
一. 铟概览 铟属于稀散金属,具有质地软、可塑性强、延展性好、低熔点、低电阻率等特点,主要伴生于锌铅矿等硫化物矿床中。 铟产业链包括: (1)上游主要为含铟矿石、含铟废料。 (2)中游包括粗铟、精铟冶炼生产:含铟矿石或废料加工后得到纯度超过98%的粗铟;粗铟经过进一步提炼得到纯度99.99%以上的精铟。 (3)铟下游应用领域包括ITO靶材、电子半导体、合金、光伏电池等。 二. 铟供给端 铟主要来源于原生铟提炼、再生铟回收: (1)原生铟提炼:主要通过闪锌矿、硫铟铜矿、硫铟铁矿等含铟精矿经冶炼后得
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2024-05-09 20:23:10
C919:国产大飞机供应链全景梳理
一. 消息面汇总 近日,继中国东航、中国国航后,南方航空发布公告,将以99亿美元向中国商飞购买100架C919飞机,计划于2024年至2031年分批交付。 C919大型客机是我国首款按照国际通行适航标准自行研制、具有自主知识产权的喷气式干线客机。 C919座级158-192座,航程4075-5555公里,于2017年完成首飞,2022年首架交付,2023年5月完成首次商业飞行,首发用户为中国东航。 二. 大飞机概览 大飞机一般定义为:起飞重量超过100吨的运输类飞机、拥有150座以上的民用客机、
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2024-05-08 19:15:15
再生医学:干细胞治疗产业及个股梳理
一. 消息面汇总 4月30日,上海长征医院殷浩教授团队、联合中国科学院程新教授团队,在国际学术期刊《细胞发现》发表了相关研究成果。 这是全球首次利用干细胞来源的自体再生胰岛移植,成功治愈胰岛功能严重受损糖尿病的病例报道。 殷浩教授表示,历经十余年研究,利用患者血液PBMC重编程为自体iPSC细胞,并使用国际首创技术使之转变为内胚层干细胞,最终实现在体外再造胰岛组织。 二. 再生医学概览 再生医学是利用生命科学、材料科学、细胞技术、基因工程等多项生物工程技术,实现修复、替代和增强人体内受损、病变或
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2024-05-07 20:00:37
维生素行业深度:维生素主要品类及厂商梳理
一. 维生素概览 维生素是维持人和动物正常生理功能的一类微量有机物质。 维生素在体内不参与细胞构成,也不提供能量,主要参与人体生化反应,调节代谢功能。 维生素种类繁多,根据物理性质分类,维生素可分为脂溶性(A、D、E、K)、水溶性( C、B1、B2、B6、B12、泛酸、PP、生物素、叶酸)两类。 二. 维生素行业格局 全球维生素产能多呈寡头格局,其中维生素B1、B2、B6、B7、B9的CR3达到70%以上。 我国为主要生产地,占全球产量的70%以上,其余全球龙头厂商包括巴斯夫、帝斯曼。 三. 维
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新和成
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2024-05-06 21:51:40
基础化工原料:环氧丙烷及下游产业全景解析
一. 环氧丙烷概览 环氧丙烷简称PO,是一种重要的基础化工原料,是仅次于聚丙烯、丙烯腈的第三大丙烯类衍生物; 其化学性质活泼,可与水、氨、醇、二氧化碳等反应,生成相应的化合物或聚合物。 环氧丙烷下游产品丰富,可用于树脂溶剂、活性剂、增塑剂、稳定剂的原料,广泛应用于汽车、建筑、化工、农药、纺织、日化等行业。 我国是全球环氧丙烷产能最大的国家,约占30%。 2023年国内环氧丙烷仍处于扩能期,新增产能121.8万吨,年产能达到612万吨,同比增长24.8%。 二. 环氧丙烷产业链 作为丙烯的衍生物,
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万华化学
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齐翔腾达
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石大胜华
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2024-05-06 19:18:27
基础化工原料:纯碱产业及个股梳理
一. 纯碱概览 纯碱又称苏打、碱面,化学方程式为Na₂CO₃,纯碱作为基础化工原料,广泛应用于轻工日化、建材、化工、食品、冶金、纺织、医药等领域。 当前全球纯碱生产以我国、欧洲和美国为主,其中我国产量占比约50%。 纯碱属于高耗能行业,产能受到严格约束;2015年起,我国纯碱产能基本无新增。目前除天然碱之外,纯碱产能新增基本需通过存量或减量置换。 二. 纯碱生产工艺 纯碱的生产方式有3种:天然碱法、氨碱法、联碱法。 (1)天然碱法:天然碱法以天然碱矿为原料,通过溶解、过滤、蒸发、结晶等流程来制取
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中盐化工
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三友化工
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远兴能源
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山东海化
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金晶科技
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2024-05-04 23:00:05
锰硅价格上行:国内锰资源供需格局梳理
一. 消息面汇总 4月份以来,锰硅价格迎来上涨,截至4月底国内锰硅期货累计涨超26%。 消息面上,澳大利亚矿业公司South32披露,受热带气旋Megan影响,公司位于格鲁特岛的基础设施遭到破坏,GEMCO锰矿运营业务短期中断。 中信证券研究指出,全球最大的锰矿生产商South32旗下主力锰矿运营中断,预计将减少2024年全球锰矿供应10%。 二. 锰资源概览 锰金属呈银白色,质地硬且脆,主要通过冶金、化工加以利用。 锰金属通过硫酸浸出或电炉还原,加工获得二氧化锰、电解锰、锰铁、硅锰等产品。 锰
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西部黄金
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湘潭电化
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红星发展
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中钢天源
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鄂尔多斯
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2024-04-30 16:44:38
生物制造:合成生物学产业及个股梳理
一. 合成生物学概览 合成生物学是以工程学思想为指导,对天然生物系统进行重新设计与改造,或设计并合成新的生物元件、组件和系统的学科。 其策略包括两个方面: (1)一是自上而下的逆向工程,即通过对天然存在的生物系统进行重新设计和改造,使之增添新的功能。 (2)二是自下而上的正向工程,即通过设计和构建新的生物元件、组件和系统,创造全新的人工生物系统。 二. 合成生物学优势 合成生物学被认为是继DNA双螺旋、人类基因组测序后的第三次生物技术革命; 由合成生物学驱动的下一代生物制造主要优势: (1)替代
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川宁生物
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2024-04-29 19:59:35
特斯拉产业链梳理:国内供应商汇总
一. 消息面汇总 4月28日下午,特斯拉CEO埃隆・马斯克来华,或争取推动FSD全自动驾驶在中国落地。 4月24日,特斯拉公布了2024年一季报。财报显示,特斯拉一季度收入213亿美元,同比下降9%;一季度利润11亿美元,同比下降55%。 特斯拉在财报中指出,公司已经更新未来车型阵容,并将新车型的推出时间提前,原先对外宣布的时间是2025年下半年量产。 二. 特斯拉产品概览 特斯拉历代车型: (1)2008年推出跑车Roadster,定位豪华超跑; (2)2012-2015年推出ModelS/X
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2024-04-28 20:23:03
拟人奔跑天工人形机器人发布:惯性测量单元IMU产业梳理
一. 消息面汇总 4月27日,北京人形机器人创新中心发布全球首个纯电驱拟人奔跑的全尺寸人形机器人“天工”,能以6公里/小时的速度稳定奔跑。 天工机器人配备多个感知传感器,高精度惯性测量单元(IMU)、3D视觉传感器,六维力传感器等。 北京人形机器人创新中心是国内首家省级人形机器人创新中心,股东分别是京城机电、小米机器人、优必选、亦庄机器人。 二. IMU概览 IMU(惯性测量单元)为姿态测量和惯性导航的装置,由多组陀螺仪、加速度计组成,用于测量物体加速度、角速度、方向等信息。 其中陀螺仪用于测量
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2024-05-15 19:18:47
家居出海规模创同期新高:家居出海个股梳理
一. 消息面汇总 近日,海关总署发布数据显示,2024年1-4月,国内家具出口同比增长20.4%,规模达1685亿元,创历史同期新高。 同时4月份单月表现也很亮眼,环比上涨达12.6%。 据悉,此番家居出口回暖与欧美市场库存消化相关,经两年消化库存已回归到正常水平,随着欧美客户开始补货,国内家居出口订单随之好转。 其次,家居行业与地产行业密切相关,美国市场抵押贷款利率下行,带动地产销售量增速回升,拉动家居需求。 二. 家居出海现状 我国是当前全球最大的家具生产国、出口国。 在国内,家具行业已经形
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宇树发布平价人形机器人G1:宇树科技投资方汇总
一. 消息面汇总 5月13日,国内机器人厂商宇树科技发布了一款名为Unitree G1的人形机器人,定价9.9万元起。 G1综合性能并没有达到让人惊艳的地步,引起市场关注的还是其较低的售价。 当前国内人形机器人市场,15-20万元似乎是默认最低价,马斯克去年表示Optimus价格将达到2万美元,而优必选Walker均价在500万元以上。 二. 宇树科技概览 宇树为一家智能机器人企业,拥有四足机器人、人形机器人两大系列产品。 创始人王兴兴在硕士研究生阶段,从底层电机驱动板、整机机械结构到整机运动控
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2024-05-13 18:28:14
轨交出海:轨交设备国内供应商梳理
一. 轨道交通概览 广义上的轨道交通是指各种由火车、铁路、车站和调度系统所共同组成的路面交通运输工具,包括传统铁路系统、新型轨道系统。 轨道交通可分为铁路交通(火车、高铁)、城市轨道交通 (地铁、轻轨、有轨电车)。 轨道交通具有运量大、速度快、班次密、安全舒适、全天候、运费低等优点,但常伴随着较高的前期投资、技术要求和维护成本。 二. 轨道交通需求增量 2.1 国内需求:维修维保、设备更新 (1)维修维保:国内动车组从2007年开始批量交付,考虑到使用里程及年限,动车组将进入集中高级修阶段。 (
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2024-05-12 19:31:06
电网设备:电力一次设备产业及个股梳理
一. 电力设备概览 电力设备是指用于发电、输电、变电、配电以及电能质量控制等环节的各类设备和装置。 电力设备可分为一次设备和二次设备: (1)一次设备:直接用于生产、输送、分配电能的相关设备,包括:发电机、变压器、断路器、隔离开关、互感器等。 (2)二次设备:对一次设备和系统进行监视、测量、控制、保护的辅助设备,包括:继电保护装置、信号装置、测控装置、计量装置等。 二. 一次设备梳理 2.1 变压器 变压器是利用电磁感应的原理来改变交流电压的装置,将电能在不同电压等级之间进行转换。 变压器按绝缘
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红海绕航效应显现,海运运价持续上行:航运市场供需格局梳理
一. 消息面汇总 今年以来,全球航运业正面对两大难题:两大航运路线苏伊士运河、巴拿马运河同时受阻。 由于水资源短缺问题无法消除,中美洲的巴拿马运河预计到2025年才能完全解除通航限制。 巴拿马运河是北美东海岸向亚洲航运的重要航道,在巴拿马运河限航后,替代航线是经由地中海和苏伊士运河抵达亚洲。 然而,由于中东混乱局势持续,各航运企业被迫放弃取道苏伊士运河,何时恢复正常尚无法预测。 目前多数船舶需绕道非洲好望角,迫使船只延长航程,导致货物运送增加额外时间和成本,运输费用上涨。 根据上海航交所最新数据
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铟价格上行:国内铟资源供需格局梳理
一. 铟概览 铟属于稀散金属,具有质地软、可塑性强、延展性好、低熔点、低电阻率等特点,主要伴生于锌铅矿等硫化物矿床中。 铟产业链包括: (1)上游主要为含铟矿石、含铟废料。 (2)中游包括粗铟、精铟冶炼生产:含铟矿石或废料加工后得到纯度超过98%的粗铟;粗铟经过进一步提炼得到纯度99.99%以上的精铟。 (3)铟下游应用领域包括ITO靶材、电子半导体、合金、光伏电池等。 二. 铟供给端 铟主要来源于原生铟提炼、再生铟回收: (1)原生铟提炼:主要通过闪锌矿、硫铟铜矿、硫铟铁矿等含铟精矿经冶炼后得
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2024-05-09 20:23:10
C919:国产大飞机供应链全景梳理
一. 消息面汇总 近日,继中国东航、中国国航后,南方航空发布公告,将以99亿美元向中国商飞购买100架C919飞机,计划于2024年至2031年分批交付。 C919大型客机是我国首款按照国际通行适航标准自行研制、具有自主知识产权的喷气式干线客机。 C919座级158-192座,航程4075-5555公里,于2017年完成首飞,2022年首架交付,2023年5月完成首次商业飞行,首发用户为中国东航。 二. 大飞机概览 大飞机一般定义为:起飞重量超过100吨的运输类飞机、拥有150座以上的民用客机、
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2024-05-08 19:15:15
再生医学:干细胞治疗产业及个股梳理
一. 消息面汇总 4月30日,上海长征医院殷浩教授团队、联合中国科学院程新教授团队,在国际学术期刊《细胞发现》发表了相关研究成果。 这是全球首次利用干细胞来源的自体再生胰岛移植,成功治愈胰岛功能严重受损糖尿病的病例报道。 殷浩教授表示,历经十余年研究,利用患者血液PBMC重编程为自体iPSC细胞,并使用国际首创技术使之转变为内胚层干细胞,最终实现在体外再造胰岛组织。 二. 再生医学概览 再生医学是利用生命科学、材料科学、细胞技术、基因工程等多项生物工程技术,实现修复、替代和增强人体内受损、病变或
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维生素行业深度:维生素主要品类及厂商梳理
一. 维生素概览 维生素是维持人和动物正常生理功能的一类微量有机物质。 维生素在体内不参与细胞构成,也不提供能量,主要参与人体生化反应,调节代谢功能。 维生素种类繁多,根据物理性质分类,维生素可分为脂溶性(A、D、E、K)、水溶性( C、B1、B2、B6、B12、泛酸、PP、生物素、叶酸)两类。 二. 维生素行业格局 全球维生素产能多呈寡头格局,其中维生素B1、B2、B6、B7、B9的CR3达到70%以上。 我国为主要生产地,占全球产量的70%以上,其余全球龙头厂商包括巴斯夫、帝斯曼。 三. 维
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2024-05-06 21:51:40
基础化工原料:环氧丙烷及下游产业全景解析
一. 环氧丙烷概览 环氧丙烷简称PO,是一种重要的基础化工原料,是仅次于聚丙烯、丙烯腈的第三大丙烯类衍生物; 其化学性质活泼,可与水、氨、醇、二氧化碳等反应,生成相应的化合物或聚合物。 环氧丙烷下游产品丰富,可用于树脂溶剂、活性剂、增塑剂、稳定剂的原料,广泛应用于汽车、建筑、化工、农药、纺织、日化等行业。 我国是全球环氧丙烷产能最大的国家,约占30%。 2023年国内环氧丙烷仍处于扩能期,新增产能121.8万吨,年产能达到612万吨,同比增长24.8%。 二. 环氧丙烷产业链 作为丙烯的衍生物,
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万华化学
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齐翔腾达
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石大胜华
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维远股份
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百川股份
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2024-05-06 19:18:27
基础化工原料:纯碱产业及个股梳理
一. 纯碱概览 纯碱又称苏打、碱面,化学方程式为Na₂CO₃,纯碱作为基础化工原料,广泛应用于轻工日化、建材、化工、食品、冶金、纺织、医药等领域。 当前全球纯碱生产以我国、欧洲和美国为主,其中我国产量占比约50%。 纯碱属于高耗能行业,产能受到严格约束;2015年起,我国纯碱产能基本无新增。目前除天然碱之外,纯碱产能新增基本需通过存量或减量置换。 二. 纯碱生产工艺 纯碱的生产方式有3种:天然碱法、氨碱法、联碱法。 (1)天然碱法:天然碱法以天然碱矿为原料,通过溶解、过滤、蒸发、结晶等流程来制取
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中盐化工
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三友化工
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远兴能源
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山东海化
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金晶科技
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2024-05-04 23:00:05
锰硅价格上行:国内锰资源供需格局梳理
一. 消息面汇总 4月份以来,锰硅价格迎来上涨,截至4月底国内锰硅期货累计涨超26%。 消息面上,澳大利亚矿业公司South32披露,受热带气旋Megan影响,公司位于格鲁特岛的基础设施遭到破坏,GEMCO锰矿运营业务短期中断。 中信证券研究指出,全球最大的锰矿生产商South32旗下主力锰矿运营中断,预计将减少2024年全球锰矿供应10%。 二. 锰资源概览 锰金属呈银白色,质地硬且脆,主要通过冶金、化工加以利用。 锰金属通过硫酸浸出或电炉还原,加工获得二氧化锰、电解锰、锰铁、硅锰等产品。 锰
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西部黄金
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湘潭电化
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中钢天源
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2024-04-30 16:44:38
生物制造:合成生物学产业及个股梳理
一. 合成生物学概览 合成生物学是以工程学思想为指导,对天然生物系统进行重新设计与改造,或设计并合成新的生物元件、组件和系统的学科。 其策略包括两个方面: (1)一是自上而下的逆向工程,即通过对天然存在的生物系统进行重新设计和改造,使之增添新的功能。 (2)二是自下而上的正向工程,即通过设计和构建新的生物元件、组件和系统,创造全新的人工生物系统。 二. 合成生物学优势 合成生物学被认为是继DNA双螺旋、人类基因组测序后的第三次生物技术革命; 由合成生物学驱动的下一代生物制造主要优势: (1)替代
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川宁生物
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凯赛生物
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嘉必优
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2024-04-29 19:59:35
特斯拉产业链梳理:国内供应商汇总
一. 消息面汇总 4月28日下午,特斯拉CEO埃隆・马斯克来华,或争取推动FSD全自动驾驶在中国落地。 4月24日,特斯拉公布了2024年一季报。财报显示,特斯拉一季度收入213亿美元,同比下降9%;一季度利润11亿美元,同比下降55%。 特斯拉在财报中指出,公司已经更新未来车型阵容,并将新车型的推出时间提前,原先对外宣布的时间是2025年下半年量产。 二. 特斯拉产品概览 特斯拉历代车型: (1)2008年推出跑车Roadster,定位豪华超跑; (2)2012-2015年推出ModelS/X
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拓普集团
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三花智控
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均胜电子
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宁德时代
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2024-04-28 20:23:03
拟人奔跑天工人形机器人发布:惯性测量单元IMU产业梳理
一. 消息面汇总 4月27日,北京人形机器人创新中心发布全球首个纯电驱拟人奔跑的全尺寸人形机器人“天工”,能以6公里/小时的速度稳定奔跑。 天工机器人配备多个感知传感器,高精度惯性测量单元(IMU)、3D视觉传感器,六维力传感器等。 北京人形机器人创新中心是国内首家省级人形机器人创新中心,股东分别是京城机电、小米机器人、优必选、亦庄机器人。 二. IMU概览 IMU(惯性测量单元)为姿态测量和惯性导航的装置,由多组陀螺仪、加速度计组成,用于测量物体加速度、角速度、方向等信息。 其中陀螺仪用于测量
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芯动联科
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苏州固锝
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丰立智能
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鸣志电器
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2024-05-15 19:18:47
家居出海规模创同期新高:家居出海个股梳理
一. 消息面汇总 近日,海关总署发布数据显示,2024年1-4月,国内家具出口同比增长20.4%,规模达1685亿元,创历史同期新高。 同时4月份单月表现也很亮眼,环比上涨达12.6%。 据悉,此番家居出口回暖与欧美市场库存消化相关,经两年消化库存已回归到正常水平,随着欧美客户开始补货,国内家居出口订单随之好转。 其次,家居行业与地产行业密切相关,美国市场抵押贷款利率下行,带动地产销售量增速回升,拉动家居需求。 二. 家居出海现状 我国是当前全球最大的家具生产国、出口国。 在国内,家具行业已经形
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顾家家居
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恒林股份
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2024-05-14 18:59:38
宇树发布平价人形机器人G1:宇树科技投资方汇总
一. 消息面汇总 5月13日,国内机器人厂商宇树科技发布了一款名为Unitree G1的人形机器人,定价9.9万元起。 G1综合性能并没有达到让人惊艳的地步,引起市场关注的还是其较低的售价。 当前国内人形机器人市场,15-20万元似乎是默认最低价,马斯克去年表示Optimus价格将达到2万美元,而优必选Walker均价在500万元以上。 二. 宇树科技概览 宇树为一家智能机器人企业,拥有四足机器人、人形机器人两大系列产品。 创始人王兴兴在硕士研究生阶段,从底层电机驱动板、整机机械结构到整机运动控
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景兴纸业
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朗科智能
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优必选
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盛通股份
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荣晟环保
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2024-05-13 18:28:14
轨交出海:轨交设备国内供应商梳理
一. 轨道交通概览 广义上的轨道交通是指各种由火车、铁路、车站和调度系统所共同组成的路面交通运输工具,包括传统铁路系统、新型轨道系统。 轨道交通可分为铁路交通(火车、高铁)、城市轨道交通 (地铁、轻轨、有轨电车)。 轨道交通具有运量大、速度快、班次密、安全舒适、全天候、运费低等优点,但常伴随着较高的前期投资、技术要求和维护成本。 二. 轨道交通需求增量 2.1 国内需求:维修维保、设备更新 (1)维修维保:国内动车组从2007年开始批量交付,考虑到使用里程及年限,动车组将进入集中高级修阶段。 (
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中国中车
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中国通号
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辉煌科技
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康尼机电
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2024-05-12 19:31:06
电网设备:电力一次设备产业及个股梳理
一. 电力设备概览 电力设备是指用于发电、输电、变电、配电以及电能质量控制等环节的各类设备和装置。 电力设备可分为一次设备和二次设备: (1)一次设备:直接用于生产、输送、分配电能的相关设备,包括:发电机、变压器、断路器、隔离开关、互感器等。 (2)二次设备:对一次设备和系统进行监视、测量、控制、保护的辅助设备,包括:继电保护装置、信号装置、测控装置、计量装置等。 二. 一次设备梳理 2.1 变压器 变压器是利用电磁感应的原理来改变交流电压的装置,将电能在不同电压等级之间进行转换。 变压器按绝缘
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中国西电
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思源电气
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扬电科技
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2024-05-11 13:44:21
红海绕航效应显现,海运运价持续上行:航运市场供需格局梳理
一. 消息面汇总 今年以来,全球航运业正面对两大难题:两大航运路线苏伊士运河、巴拿马运河同时受阻。 由于水资源短缺问题无法消除,中美洲的巴拿马运河预计到2025年才能完全解除通航限制。 巴拿马运河是北美东海岸向亚洲航运的重要航道,在巴拿马运河限航后,替代航线是经由地中海和苏伊士运河抵达亚洲。 然而,由于中东混乱局势持续,各航运企业被迫放弃取道苏伊士运河,何时恢复正常尚无法预测。 目前多数船舶需绕道非洲好望角,迫使船只延长航程,导致货物运送增加额外时间和成本,运输费用上涨。 根据上海航交所最新数据
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中远海控
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招商南油
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中远海发
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中集集团
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中远海能
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2024-05-10 19:23:33
铟价格上行:国内铟资源供需格局梳理
一. 铟概览 铟属于稀散金属,具有质地软、可塑性强、延展性好、低熔点、低电阻率等特点,主要伴生于锌铅矿等硫化物矿床中。 铟产业链包括: (1)上游主要为含铟矿石、含铟废料。 (2)中游包括粗铟、精铟冶炼生产:含铟矿石或废料加工后得到纯度超过98%的粗铟;粗铟经过进一步提炼得到纯度99.99%以上的精铟。 (3)铟下游应用领域包括ITO靶材、电子半导体、合金、光伏电池等。 二. 铟供给端 铟主要来源于原生铟提炼、再生铟回收: (1)原生铟提炼:主要通过闪锌矿、硫铟铜矿、硫铟铁矿等含铟精矿经冶炼后得
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锌业股份
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锡业股份
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株冶集团
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西藏珠峰
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中金岭南
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2024-05-09 20:23:10
C919:国产大飞机供应链全景梳理
一. 消息面汇总 近日,继中国东航、中国国航后,南方航空发布公告,将以99亿美元向中国商飞购买100架C919飞机,计划于2024年至2031年分批交付。 C919大型客机是我国首款按照国际通行适航标准自行研制、具有自主知识产权的喷气式干线客机。 C919座级158-192座,航程4075-5555公里,于2017年完成首飞,2022年首架交付,2023年5月完成首次商业飞行,首发用户为中国东航。 二. 大飞机概览 大飞机一般定义为:起飞重量超过100吨的运输类飞机、拥有150座以上的民用客机、
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中航西飞
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中航重机
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航发动力
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三角防务
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2024-05-08 19:15:15
再生医学:干细胞治疗产业及个股梳理
一. 消息面汇总 4月30日,上海长征医院殷浩教授团队、联合中国科学院程新教授团队,在国际学术期刊《细胞发现》发表了相关研究成果。 这是全球首次利用干细胞来源的自体再生胰岛移植,成功治愈胰岛功能严重受损糖尿病的病例报道。 殷浩教授表示,历经十余年研究,利用患者血液PBMC重编程为自体iPSC细胞,并使用国际首创技术使之转变为内胚层干细胞,最终实现在体外再造胰岛组织。 二. 再生医学概览 再生医学是利用生命科学、材料科学、细胞技术、基因工程等多项生物工程技术,实现修复、替代和增强人体内受损、病变或
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开能健康
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中源协和
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和元生物
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义翘神州
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2024-05-07 20:00:37
维生素行业深度:维生素主要品类及厂商梳理
一. 维生素概览 维生素是维持人和动物正常生理功能的一类微量有机物质。 维生素在体内不参与细胞构成,也不提供能量,主要参与人体生化反应,调节代谢功能。 维生素种类繁多,根据物理性质分类,维生素可分为脂溶性(A、D、E、K)、水溶性( C、B1、B2、B6、B12、泛酸、PP、生物素、叶酸)两类。 二. 维生素行业格局 全球维生素产能多呈寡头格局,其中维生素B1、B2、B6、B7、B9的CR3达到70%以上。 我国为主要生产地,占全球产量的70%以上,其余全球龙头厂商包括巴斯夫、帝斯曼。 三. 维
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新和成
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花园生物
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兄弟科技
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浙江医药
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2024-05-06 21:51:40
基础化工原料:环氧丙烷及下游产业全景解析
一. 环氧丙烷概览 环氧丙烷简称PO,是一种重要的基础化工原料,是仅次于聚丙烯、丙烯腈的第三大丙烯类衍生物; 其化学性质活泼,可与水、氨、醇、二氧化碳等反应,生成相应的化合物或聚合物。 环氧丙烷下游产品丰富,可用于树脂溶剂、活性剂、增塑剂、稳定剂的原料,广泛应用于汽车、建筑、化工、农药、纺织、日化等行业。 我国是全球环氧丙烷产能最大的国家,约占30%。 2023年国内环氧丙烷仍处于扩能期,新增产能121.8万吨,年产能达到612万吨,同比增长24.8%。 二. 环氧丙烷产业链 作为丙烯的衍生物,
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2024-05-06 19:18:27
基础化工原料:纯碱产业及个股梳理
一. 纯碱概览 纯碱又称苏打、碱面,化学方程式为Na₂CO₃,纯碱作为基础化工原料,广泛应用于轻工日化、建材、化工、食品、冶金、纺织、医药等领域。 当前全球纯碱生产以我国、欧洲和美国为主,其中我国产量占比约50%。 纯碱属于高耗能行业,产能受到严格约束;2015年起,我国纯碱产能基本无新增。目前除天然碱之外,纯碱产能新增基本需通过存量或减量置换。 二. 纯碱生产工艺 纯碱的生产方式有3种:天然碱法、氨碱法、联碱法。 (1)天然碱法:天然碱法以天然碱矿为原料,通过溶解、过滤、蒸发、结晶等流程来制取
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2024-05-04 23:00:05
锰硅价格上行:国内锰资源供需格局梳理
一. 消息面汇总 4月份以来,锰硅价格迎来上涨,截至4月底国内锰硅期货累计涨超26%。 消息面上,澳大利亚矿业公司South32披露,受热带气旋Megan影响,公司位于格鲁特岛的基础设施遭到破坏,GEMCO锰矿运营业务短期中断。 中信证券研究指出,全球最大的锰矿生产商South32旗下主力锰矿运营中断,预计将减少2024年全球锰矿供应10%。 二. 锰资源概览 锰金属呈银白色,质地硬且脆,主要通过冶金、化工加以利用。 锰金属通过硫酸浸出或电炉还原,加工获得二氧化锰、电解锰、锰铁、硅锰等产品。 锰
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2024-04-30 16:44:38
生物制造:合成生物学产业及个股梳理
一. 合成生物学概览 合成生物学是以工程学思想为指导,对天然生物系统进行重新设计与改造,或设计并合成新的生物元件、组件和系统的学科。 其策略包括两个方面: (1)一是自上而下的逆向工程,即通过对天然存在的生物系统进行重新设计和改造,使之增添新的功能。 (2)二是自下而上的正向工程,即通过设计和构建新的生物元件、组件和系统,创造全新的人工生物系统。 二. 合成生物学优势 合成生物学被认为是继DNA双螺旋、人类基因组测序后的第三次生物技术革命; 由合成生物学驱动的下一代生物制造主要优势: (1)替代
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2024-04-29 19:59:35
特斯拉产业链梳理:国内供应商汇总
一. 消息面汇总 4月28日下午,特斯拉CEO埃隆・马斯克来华,或争取推动FSD全自动驾驶在中国落地。 4月24日,特斯拉公布了2024年一季报。财报显示,特斯拉一季度收入213亿美元,同比下降9%;一季度利润11亿美元,同比下降55%。 特斯拉在财报中指出,公司已经更新未来车型阵容,并将新车型的推出时间提前,原先对外宣布的时间是2025年下半年量产。 二. 特斯拉产品概览 特斯拉历代车型: (1)2008年推出跑车Roadster,定位豪华超跑; (2)2012-2015年推出ModelS/X
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2024-04-28 20:23:03
拟人奔跑天工人形机器人发布:惯性测量单元IMU产业梳理
一. 消息面汇总 4月27日,北京人形机器人创新中心发布全球首个纯电驱拟人奔跑的全尺寸人形机器人“天工”,能以6公里/小时的速度稳定奔跑。 天工机器人配备多个感知传感器,高精度惯性测量单元(IMU)、3D视觉传感器,六维力传感器等。 北京人形机器人创新中心是国内首家省级人形机器人创新中心,股东分别是京城机电、小米机器人、优必选、亦庄机器人。 二. IMU概览 IMU(惯性测量单元)为姿态测量和惯性导航的装置,由多组陀螺仪、加速度计组成,用于测量物体加速度、角速度、方向等信息。 其中陀螺仪用于测量
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