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2023-09-24 22:40:56
如何看待美国副国务卿对锂电供应链的积极表态
事件:9月23日,美国负责经济增长和环境事务的副国务卿何塞·费尔南德斯在纽约简报会上表态,美国非常乐意与中国展开合作,中国在矿物原料的加工方面的关键地位,并且这些矿物对电动汽车是非常重要的组成成分;而广泛推广新能源车是美国应对气候变化努力的核心内容,没有中国的参与,美国无法解决气候危机。 1、美国副国务卿的表态是中美在新能源领域关系修复的积极信号,由于中国在锂电四大主材领域占据极高的份额、锂电池产品性能和成本优势也远超日韩企业,美国副国务卿的表态也符合其推广新能源车的逻辑。由于美国在2022年8
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宁德时代
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天赐材料
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2023-09-24 19:43:10
华为全场景发布会-看点展望
两年前的9.25,晚舟归来;两年后的9.25,华为破茧涅槃,全场景重磅出击。 9.25 14:30,华为将举行秋季全场景新品发布会,我们预计将发布以下产品 1、手机&平板(手机不一定宣讲) Mate系列:Mate60、Mate60pro、Mate60pro+、Mate 60 RS保时捷 折叠屏系列:Mate X5 Nova系列:Nova12(工信部已入网) Matepad系列:MatePad Pro 13.2寸(搭配支持星闪的pencil) ●看点:自研旗舰芯片Kirin9000s、华为架构(泰
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光弘科技
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华力创通
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2023-09-24 14:45:21
周末舆情热度:
①新型工业化-全国新型工业化推进大会9月22日至23日在京召开,把高质量发展的要求贯穿新型工业化全过程,为中国式现代化构筑强大物质技术基础(工业母机:德恩精工、华东数控、华辰装备等/工业互联网:精伦电子、东土科技、海格智控等/工业机器人:新亚电子、亿嘉和、信邦智能等/工业软件:鼎捷软件、能科科技、万讯自控等) ②人工智能-微软表示AI Copilot将于9月26日在Windows系统铺开/华为全联接大会2023期间,华为重磅发布业界首个网络大模型——星河AI网络大模型(剑桥科技、昆仑万维、中际旭
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新亚电子
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万泰生物
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2023-09-24 14:44:17
看多军工,拐点或将至
【看多理由】 1、Q4是军工困境反转、产业拐点重要节点。军工全面备战,中期实现建军百年奋斗目标、长期国防与经济实力相匹配、建设世界一流军队的目标从未改变。今年规划调整、人事变化、反腐造成的订单青黄不接的阶段终将过去,预计10月订单将逐步清晰,重大拐点不容错过。 2、长期成长逻辑在持续展开。很多人只注重单一型号增速下降,但军工长期成长逻辑在加速兑现,诸如:新型号在持续落地,如水下、卫星在走向0-10的过程,军机/航发新型号在持续迭代,远火、导弹明年有望反转等等;全球地缘政治格局重塑带来军贸业务持续
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钢研纳克
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中航高科
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2023-09-24 14:43:07
工博会要点总结
1、减速器:(1)瑞迪精密:谐波减速器有降价压力,20谐波减速器比绿的便宜,1000元左右;电机制动国内第一。(2)鸿元轴承:谐波用交叉滚子140元、柔性轴承40元左右,行业较卷,交叉滚子5-6家能做,柔性能做的较多。(3)科峰智能:微型行星减速器可做到8-32mm,用于人形手指,和丝杆配合。(4)中大力德:RV和谐波轴承自制,轴承占成本30%;比双环价格便宜;用的日本设备,国内最好;国内人形基本用行星,已送样国内企业,效率高、成本低,“小型化+大力矩”是难点。(5)秦川高精传动:RV国产化率提
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中大力德
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鸣志电器
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2023-09-24 14:40:32
新型工业化首推【宝信软件】&【中兴通讯】,建议重视全产业链投资机会
国家高度重视新型工业化发展,据XH社报道,习近平总书记近日就推进新型工业化作出重要指示,指出实现新型工业化是关键任务。 新型工业化离不开工控自动化、工业互联网、工业信息化等赋能:1)在工控自动化层面,大力推动高端PLC/DCS/SCADA等工控软件和硬件的国产自主可控是核心方向;2)工业互联网层面:5G/5.5G等通信技术的发展提供最底层网络支撑,同时对于工业交换机、工业路由器、模组、传感器等通信设备/器件的需求有望提升;工业互联网平台是打通信息化、自动化的桥梁,结合AI、数字孪生等技术对海量数
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宝信软件
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中兴通讯
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2023-09-24 10:31:26
【德展健康】国产减肥神药“利拉鲁肽+司美格鲁肽”双管齐下
摩根大通提高了对减肥药的销售额预期,预计到2030年GLP-1受体激动剂相关药物的年销售额将超过1000亿美元。 德展健康:利拉鲁肽原料及制剂,为II型糖尿病患者以及肥胖人群提供质优价廉的生物制品,原料部分进入100升发酵规模,工艺稳定,主链产量达到1.5克/升以上。完成中试规模的生产,项目进入质量研究和注册报批阶段,预计2024年上市。 司美格鲁肽原料及制剂,100升规模的工艺测试,指标达到设计要求,主链产量达到1.0克/升的预期目标。完成中试规模的生产,项目进入质量研究和注册报批阶。 利拉鲁
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德展健康
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奥比中光-UW(688322.SH)深度报告:3D之眼,赋能千行百业
3D视觉较2D视觉是一次技术跃迁。3D视觉弥补了2D在精准测量、边缘检测、动态识别、特征识别上的不足。未来随着智能终端进一步普及(消费电子、机器人、智能驾驶等),3D视觉市场规模将快速扩张。据Yole预测,全球3D视觉市场规模有望从2019年的50亿美元增长至2025年的150亿美元。 奥比中光位于全球3D视觉第一梯队。具备从底层到应用层、软硬件一体化(芯片、算法、硬件)的系统级开发设计能力,布局六大3D技术(双目、结构光、Itof、dTof、Lidar)。 目前公司已布局生物识别、AIOT、消
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【迈威生物】重磅品种Nectin-4 ADC国产进度第一,全球第二,将逐步带来丰厚现金流
上涨空间足:三个生物类似物保守预测30亿销售峰值 ,X1~2倍PS , 贡献50亿市值; 长效升白8MW0511预计15亿销售峰值,X1.5倍PS,贡献25亿市值;Nectin4 ADC 有宫颈癌和尿路上皮癌两个适应症,预计至少25亿峰值, 保守按3倍PS,国内核心5个产品贡献至少150亿目标市值!目前估值中ADC及生物类似药海外估值以及ADC平台价值尚未计入,未来确定性增强后将进一步提估值,具备长期成长逻辑! Nectin-4 ADC进度全球第二位,格局良好,数据表现亮眼,泛瘤种治疗潜力想象力
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神思电子--华为线内部高低切,算力GPU有望接棒卫星通信和光刻;华为算力最大预期差标的
华为算力情绪提升:昨日任正非提出“第四次工业革命基础是大算力”,今日华为全连接大会开幕,议题基本围绕盘古大模型+,其基础都是算力——华为被制裁下使用的国产替代GPU昇腾和atlas500平台(对标英伟达A100和CUDA平台) 全市场最懂调教华为GPU和算力平台的公司:神思电子是国内最早与华为算力合作上市公司,目前大项目包括中铁济南局铁路信息化项目(类比佳讯飞鸿);且神思基于身份识别和智慧城市基因,参与华为GPU和算力平台的软件调教和昇腾GPU的外围硬件设计,是华为第一批昇腾万里合作伙伴 公用事
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神思电子
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2023-09-20 19:50:46
天承科技(688603.SH):PCB专用化学品国内龙头,先进封装载板产品值得期待
之前载板行业基本不给予国内供应链机会,比如ABF载板,但鉴于行业最新调研情况,我们看好明年ABF载板的放量进度,总体格局已形成。 【ABF载板用电子化学品】 FC-BGA高端载板更多采用ABF载板工艺,功能性湿电子化学品占FC-BGA载板成本的10%左右,其中功能性湿电子化学品中的70-80%属于垂直沉铜和电镀工艺。FC-BGA相关用量大的电子化学品包括沉铜、电镀等,天承已有相应的产品。 【公司行业地位】 天承早在2015年就与中科院北京微电子所合作,成功将安美特除胶沉铜产品替换,芯智联的MIS
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2023-09-20 19:50:16
华海诚科:先进封装材料龙头,自主研发的用于HBM封装的GMC技术突破日系垄断
AI服务器出货动能强劲带动HBM(高带宽存储器)需求提升,HBM属于先进封装的一种,因叠层厚度较高因此需要用特殊的颗粒塑封料封装(GMC) 1️⃣在传统封装领域,公司应用于DIP、TO、SOT、SOP等封装形式的产品已具备品质稳定、性能优良、性价比高等优势,且应用于SOT、SOP领域的高性能类环氧塑封料的产品已在在长电科技、华天科技等部分主流厂商逐步实现了对外资厂商产品的替代,市场份额持续增长 2⃣️在先进封装领域,公司研发了应用于QFN、BGA、FC、SiP以及FOWLP/FOPLP等封装形式
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2023-09-20 19:49:40
荣耀横折新机V purse价格下探至5999元,看好终端价格下探推动出货量快速成长
2023年9月19日晚,荣耀发布折叠屏新机V purse,价格下探至5999元。我们认为该产品有以下亮点: #(1)售价较低: 荣耀V purse定价5999元起,起售价相较于主流横向折叠手机下降明显。作为对比,横折手机华为Mate X5、三星Galaxy Z Fold 5、小米MIX Fold3、vivo X Fold2、OPPO Find N2起售价分别为12999/12999/8999/8999/7999元。 #(2)轻薄度好: 荣耀V purse折叠态厚度为8.6mm,展开态厚度为4.3
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金诚信:主力矿山提前投产,“矿服+资源”战略见成效!
站在当前时点,公司主力铜矿提前投产,叠加经济恢复对于铜板块的支撑,我们继续强烈推荐公司,看好公司“矿服+资源”战略带来的服务领域和矿山运营领域中长期成长性和确定性,预计2023-2025铜矿产销量分别为1.0、4.3、4.8万吨,3年CAGR为188%,有望助力公司开启第二成长曲线! 一、主力矿山L矿提前投产,铜矿产量有望迎来快速增长 据9月20日公告,Lonshi铜矿建设期各项工作已全面完成,并正式进入生产阶段。Lonshi铜矿采选原矿设计处理规模150万吨/年,通过湿法冶炼系统生产标准阴极铜
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内存(存储器)价格情况:
一、 DRAM方面: 8月个别产品价格出现上涨,环比-6.12%~+6.45%,本轮高点21年6月至23年8月累计跌幅为69%~83%。高端DRAM(服务 器DDR5)合约价格稳定,主流DRAM(DDR4)价格跌幅收窄,个别产品价格出现上涨,8月涨跌幅-6.12%~+6.45%(7月涨跌幅-7.92%~- 1.02%),利基DRAM(DDR3)价格跌幅在2.06%~4.55%(7月跌幅3.96%~8.33%),目前价格处于周期底部。TrendForce预计,受 DRAM厂商陆续减产影响,供给逐季
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如何看待美国副国务卿对锂电供应链的积极表态
事件:9月23日,美国负责经济增长和环境事务的副国务卿何塞·费尔南德斯在纽约简报会上表态,美国非常乐意与中国展开合作,中国在矿物原料的加工方面的关键地位,并且这些矿物对电动汽车是非常重要的组成成分;而广泛推广新能源车是美国应对气候变化努力的核心内容,没有中国的参与,美国无法解决气候危机。 1、美国副国务卿的表态是中美在新能源领域关系修复的积极信号,由于中国在锂电四大主材领域占据极高的份额、锂电池产品性能和成本优势也远超日韩企业,美国副国务卿的表态也符合其推广新能源车的逻辑。由于美国在2022年8
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华为全场景发布会-看点展望
两年前的9.25,晚舟归来;两年后的9.25,华为破茧涅槃,全场景重磅出击。 9.25 14:30,华为将举行秋季全场景新品发布会,我们预计将发布以下产品 1、手机&平板(手机不一定宣讲) Mate系列:Mate60、Mate60pro、Mate60pro+、Mate 60 RS保时捷 折叠屏系列:Mate X5 Nova系列:Nova12(工信部已入网) Matepad系列:MatePad Pro 13.2寸(搭配支持星闪的pencil) ●看点:自研旗舰芯片Kirin9000s、华为架构(泰
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①新型工业化-全国新型工业化推进大会9月22日至23日在京召开,把高质量发展的要求贯穿新型工业化全过程,为中国式现代化构筑强大物质技术基础(工业母机:德恩精工、华东数控、华辰装备等/工业互联网:精伦电子、东土科技、海格智控等/工业机器人:新亚电子、亿嘉和、信邦智能等/工业软件:鼎捷软件、能科科技、万讯自控等) ②人工智能-微软表示AI Copilot将于9月26日在Windows系统铺开/华为全联接大会2023期间,华为重磅发布业界首个网络大模型——星河AI网络大模型(剑桥科技、昆仑万维、中际旭
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看多军工,拐点或将至
【看多理由】 1、Q4是军工困境反转、产业拐点重要节点。军工全面备战,中期实现建军百年奋斗目标、长期国防与经济实力相匹配、建设世界一流军队的目标从未改变。今年规划调整、人事变化、反腐造成的订单青黄不接的阶段终将过去,预计10月订单将逐步清晰,重大拐点不容错过。 2、长期成长逻辑在持续展开。很多人只注重单一型号增速下降,但军工长期成长逻辑在加速兑现,诸如:新型号在持续落地,如水下、卫星在走向0-10的过程,军机/航发新型号在持续迭代,远火、导弹明年有望反转等等;全球地缘政治格局重塑带来军贸业务持续
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1、减速器:(1)瑞迪精密:谐波减速器有降价压力,20谐波减速器比绿的便宜,1000元左右;电机制动国内第一。(2)鸿元轴承:谐波用交叉滚子140元、柔性轴承40元左右,行业较卷,交叉滚子5-6家能做,柔性能做的较多。(3)科峰智能:微型行星减速器可做到8-32mm,用于人形手指,和丝杆配合。(4)中大力德:RV和谐波轴承自制,轴承占成本30%;比双环价格便宜;用的日本设备,国内最好;国内人形基本用行星,已送样国内企业,效率高、成本低,“小型化+大力矩”是难点。(5)秦川高精传动:RV国产化率提
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新型工业化首推【宝信软件】&【中兴通讯】,建议重视全产业链投资机会
国家高度重视新型工业化发展,据XH社报道,习近平总书记近日就推进新型工业化作出重要指示,指出实现新型工业化是关键任务。 新型工业化离不开工控自动化、工业互联网、工业信息化等赋能:1)在工控自动化层面,大力推动高端PLC/DCS/SCADA等工控软件和硬件的国产自主可控是核心方向;2)工业互联网层面:5G/5.5G等通信技术的发展提供最底层网络支撑,同时对于工业交换机、工业路由器、模组、传感器等通信设备/器件的需求有望提升;工业互联网平台是打通信息化、自动化的桥梁,结合AI、数字孪生等技术对海量数
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【德展健康】国产减肥神药“利拉鲁肽+司美格鲁肽”双管齐下
摩根大通提高了对减肥药的销售额预期,预计到2030年GLP-1受体激动剂相关药物的年销售额将超过1000亿美元。 德展健康:利拉鲁肽原料及制剂,为II型糖尿病患者以及肥胖人群提供质优价廉的生物制品,原料部分进入100升发酵规模,工艺稳定,主链产量达到1.5克/升以上。完成中试规模的生产,项目进入质量研究和注册报批阶段,预计2024年上市。 司美格鲁肽原料及制剂,100升规模的工艺测试,指标达到设计要求,主链产量达到1.0克/升的预期目标。完成中试规模的生产,项目进入质量研究和注册报批阶。 利拉鲁
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奥比中光-UW(688322.SH)深度报告:3D之眼,赋能千行百业
3D视觉较2D视觉是一次技术跃迁。3D视觉弥补了2D在精准测量、边缘检测、动态识别、特征识别上的不足。未来随着智能终端进一步普及(消费电子、机器人、智能驾驶等),3D视觉市场规模将快速扩张。据Yole预测,全球3D视觉市场规模有望从2019年的50亿美元增长至2025年的150亿美元。 奥比中光位于全球3D视觉第一梯队。具备从底层到应用层、软硬件一体化(芯片、算法、硬件)的系统级开发设计能力,布局六大3D技术(双目、结构光、Itof、dTof、Lidar)。 目前公司已布局生物识别、AIOT、消
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上涨空间足:三个生物类似物保守预测30亿销售峰值 ,X1~2倍PS , 贡献50亿市值; 长效升白8MW0511预计15亿销售峰值,X1.5倍PS,贡献25亿市值;Nectin4 ADC 有宫颈癌和尿路上皮癌两个适应症,预计至少25亿峰值, 保守按3倍PS,国内核心5个产品贡献至少150亿目标市值!目前估值中ADC及生物类似药海外估值以及ADC平台价值尚未计入,未来确定性增强后将进一步提估值,具备长期成长逻辑! Nectin-4 ADC进度全球第二位,格局良好,数据表现亮眼,泛瘤种治疗潜力想象力
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华为算力情绪提升:昨日任正非提出“第四次工业革命基础是大算力”,今日华为全连接大会开幕,议题基本围绕盘古大模型+,其基础都是算力——华为被制裁下使用的国产替代GPU昇腾和atlas500平台(对标英伟达A100和CUDA平台) 全市场最懂调教华为GPU和算力平台的公司:神思电子是国内最早与华为算力合作上市公司,目前大项目包括中铁济南局铁路信息化项目(类比佳讯飞鸿);且神思基于身份识别和智慧城市基因,参与华为GPU和算力平台的软件调教和昇腾GPU的外围硬件设计,是华为第一批昇腾万里合作伙伴 公用事
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之前载板行业基本不给予国内供应链机会,比如ABF载板,但鉴于行业最新调研情况,我们看好明年ABF载板的放量进度,总体格局已形成。 【ABF载板用电子化学品】 FC-BGA高端载板更多采用ABF载板工艺,功能性湿电子化学品占FC-BGA载板成本的10%左右,其中功能性湿电子化学品中的70-80%属于垂直沉铜和电镀工艺。FC-BGA相关用量大的电子化学品包括沉铜、电镀等,天承已有相应的产品。 【公司行业地位】 天承早在2015年就与中科院北京微电子所合作,成功将安美特除胶沉铜产品替换,芯智联的MIS
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华海诚科:先进封装材料龙头,自主研发的用于HBM封装的GMC技术突破日系垄断
AI服务器出货动能强劲带动HBM(高带宽存储器)需求提升,HBM属于先进封装的一种,因叠层厚度较高因此需要用特殊的颗粒塑封料封装(GMC) 1️⃣在传统封装领域,公司应用于DIP、TO、SOT、SOP等封装形式的产品已具备品质稳定、性能优良、性价比高等优势,且应用于SOT、SOP领域的高性能类环氧塑封料的产品已在在长电科技、华天科技等部分主流厂商逐步实现了对外资厂商产品的替代,市场份额持续增长 2⃣️在先进封装领域,公司研发了应用于QFN、BGA、FC、SiP以及FOWLP/FOPLP等封装形式
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荣耀横折新机V purse价格下探至5999元,看好终端价格下探推动出货量快速成长
2023年9月19日晚,荣耀发布折叠屏新机V purse,价格下探至5999元。我们认为该产品有以下亮点: #(1)售价较低: 荣耀V purse定价5999元起,起售价相较于主流横向折叠手机下降明显。作为对比,横折手机华为Mate X5、三星Galaxy Z Fold 5、小米MIX Fold3、vivo X Fold2、OPPO Find N2起售价分别为12999/12999/8999/8999/7999元。 #(2)轻薄度好: 荣耀V purse折叠态厚度为8.6mm,展开态厚度为4.3
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金诚信:主力矿山提前投产,“矿服+资源”战略见成效!
站在当前时点,公司主力铜矿提前投产,叠加经济恢复对于铜板块的支撑,我们继续强烈推荐公司,看好公司“矿服+资源”战略带来的服务领域和矿山运营领域中长期成长性和确定性,预计2023-2025铜矿产销量分别为1.0、4.3、4.8万吨,3年CAGR为188%,有望助力公司开启第二成长曲线! 一、主力矿山L矿提前投产,铜矿产量有望迎来快速增长 据9月20日公告,Lonshi铜矿建设期各项工作已全面完成,并正式进入生产阶段。Lonshi铜矿采选原矿设计处理规模150万吨/年,通过湿法冶炼系统生产标准阴极铜
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内存(存储器)价格情况:
一、 DRAM方面: 8月个别产品价格出现上涨,环比-6.12%~+6.45%,本轮高点21年6月至23年8月累计跌幅为69%~83%。高端DRAM(服务 器DDR5)合约价格稳定,主流DRAM(DDR4)价格跌幅收窄,个别产品价格出现上涨,8月涨跌幅-6.12%~+6.45%(7月涨跌幅-7.92%~- 1.02%),利基DRAM(DDR3)价格跌幅在2.06%~4.55%(7月跌幅3.96%~8.33%),目前价格处于周期底部。TrendForce预计,受 DRAM厂商陆续减产影响,供给逐季
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小蜗牛
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2023-09-24 22:40:56
如何看待美国副国务卿对锂电供应链的积极表态
事件:9月23日,美国负责经济增长和环境事务的副国务卿何塞·费尔南德斯在纽约简报会上表态,美国非常乐意与中国展开合作,中国在矿物原料的加工方面的关键地位,并且这些矿物对电动汽车是非常重要的组成成分;而广泛推广新能源车是美国应对气候变化努力的核心内容,没有中国的参与,美国无法解决气候危机。 1、美国副国务卿的表态是中美在新能源领域关系修复的积极信号,由于中国在锂电四大主材领域占据极高的份额、锂电池产品性能和成本优势也远超日韩企业,美国副国务卿的表态也符合其推广新能源车的逻辑。由于美国在2022年8
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宁德时代
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天赐材料
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2023-09-24 19:43:10
华为全场景发布会-看点展望
两年前的9.25,晚舟归来;两年后的9.25,华为破茧涅槃,全场景重磅出击。 9.25 14:30,华为将举行秋季全场景新品发布会,我们预计将发布以下产品 1、手机&平板(手机不一定宣讲) Mate系列:Mate60、Mate60pro、Mate60pro+、Mate 60 RS保时捷 折叠屏系列:Mate X5 Nova系列:Nova12(工信部已入网) Matepad系列:MatePad Pro 13.2寸(搭配支持星闪的pencil) ●看点:自研旗舰芯片Kirin9000s、华为架构(泰
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光弘科技
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华力创通
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2023-09-24 14:45:21
周末舆情热度:
①新型工业化-全国新型工业化推进大会9月22日至23日在京召开,把高质量发展的要求贯穿新型工业化全过程,为中国式现代化构筑强大物质技术基础(工业母机:德恩精工、华东数控、华辰装备等/工业互联网:精伦电子、东土科技、海格智控等/工业机器人:新亚电子、亿嘉和、信邦智能等/工业软件:鼎捷软件、能科科技、万讯自控等) ②人工智能-微软表示AI Copilot将于9月26日在Windows系统铺开/华为全联接大会2023期间,华为重磅发布业界首个网络大模型——星河AI网络大模型(剑桥科技、昆仑万维、中际旭
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2023-09-24 14:44:17
看多军工,拐点或将至
【看多理由】 1、Q4是军工困境反转、产业拐点重要节点。军工全面备战,中期实现建军百年奋斗目标、长期国防与经济实力相匹配、建设世界一流军队的目标从未改变。今年规划调整、人事变化、反腐造成的订单青黄不接的阶段终将过去,预计10月订单将逐步清晰,重大拐点不容错过。 2、长期成长逻辑在持续展开。很多人只注重单一型号增速下降,但军工长期成长逻辑在加速兑现,诸如:新型号在持续落地,如水下、卫星在走向0-10的过程,军机/航发新型号在持续迭代,远火、导弹明年有望反转等等;全球地缘政治格局重塑带来军贸业务持续
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中航高科
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2023-09-24 14:43:07
工博会要点总结
1、减速器:(1)瑞迪精密:谐波减速器有降价压力,20谐波减速器比绿的便宜,1000元左右;电机制动国内第一。(2)鸿元轴承:谐波用交叉滚子140元、柔性轴承40元左右,行业较卷,交叉滚子5-6家能做,柔性能做的较多。(3)科峰智能:微型行星减速器可做到8-32mm,用于人形手指,和丝杆配合。(4)中大力德:RV和谐波轴承自制,轴承占成本30%;比双环价格便宜;用的日本设备,国内最好;国内人形基本用行星,已送样国内企业,效率高、成本低,“小型化+大力矩”是难点。(5)秦川高精传动:RV国产化率提
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中大力德
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新型工业化首推【宝信软件】&【中兴通讯】,建议重视全产业链投资机会
国家高度重视新型工业化发展,据XH社报道,习近平总书记近日就推进新型工业化作出重要指示,指出实现新型工业化是关键任务。 新型工业化离不开工控自动化、工业互联网、工业信息化等赋能:1)在工控自动化层面,大力推动高端PLC/DCS/SCADA等工控软件和硬件的国产自主可控是核心方向;2)工业互联网层面:5G/5.5G等通信技术的发展提供最底层网络支撑,同时对于工业交换机、工业路由器、模组、传感器等通信设备/器件的需求有望提升;工业互联网平台是打通信息化、自动化的桥梁,结合AI、数字孪生等技术对海量数
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中兴通讯
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【德展健康】国产减肥神药“利拉鲁肽+司美格鲁肽”双管齐下
摩根大通提高了对减肥药的销售额预期,预计到2030年GLP-1受体激动剂相关药物的年销售额将超过1000亿美元。 德展健康:利拉鲁肽原料及制剂,为II型糖尿病患者以及肥胖人群提供质优价廉的生物制品,原料部分进入100升发酵规模,工艺稳定,主链产量达到1.5克/升以上。完成中试规模的生产,项目进入质量研究和注册报批阶段,预计2024年上市。 司美格鲁肽原料及制剂,100升规模的工艺测试,指标达到设计要求,主链产量达到1.0克/升的预期目标。完成中试规模的生产,项目进入质量研究和注册报批阶。 利拉鲁
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德展健康
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奥比中光-UW(688322.SH)深度报告:3D之眼,赋能千行百业
3D视觉较2D视觉是一次技术跃迁。3D视觉弥补了2D在精准测量、边缘检测、动态识别、特征识别上的不足。未来随着智能终端进一步普及(消费电子、机器人、智能驾驶等),3D视觉市场规模将快速扩张。据Yole预测,全球3D视觉市场规模有望从2019年的50亿美元增长至2025年的150亿美元。 奥比中光位于全球3D视觉第一梯队。具备从底层到应用层、软硬件一体化(芯片、算法、硬件)的系统级开发设计能力,布局六大3D技术(双目、结构光、Itof、dTof、Lidar)。 目前公司已布局生物识别、AIOT、消
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【迈威生物】重磅品种Nectin-4 ADC国产进度第一,全球第二,将逐步带来丰厚现金流
上涨空间足:三个生物类似物保守预测30亿销售峰值 ,X1~2倍PS , 贡献50亿市值; 长效升白8MW0511预计15亿销售峰值,X1.5倍PS,贡献25亿市值;Nectin4 ADC 有宫颈癌和尿路上皮癌两个适应症,预计至少25亿峰值, 保守按3倍PS,国内核心5个产品贡献至少150亿目标市值!目前估值中ADC及生物类似药海外估值以及ADC平台价值尚未计入,未来确定性增强后将进一步提估值,具备长期成长逻辑! Nectin-4 ADC进度全球第二位,格局良好,数据表现亮眼,泛瘤种治疗潜力想象力
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神思电子--华为线内部高低切,算力GPU有望接棒卫星通信和光刻;华为算力最大预期差标的
华为算力情绪提升:昨日任正非提出“第四次工业革命基础是大算力”,今日华为全连接大会开幕,议题基本围绕盘古大模型+,其基础都是算力——华为被制裁下使用的国产替代GPU昇腾和atlas500平台(对标英伟达A100和CUDA平台) 全市场最懂调教华为GPU和算力平台的公司:神思电子是国内最早与华为算力合作上市公司,目前大项目包括中铁济南局铁路信息化项目(类比佳讯飞鸿);且神思基于身份识别和智慧城市基因,参与华为GPU和算力平台的软件调教和昇腾GPU的外围硬件设计,是华为第一批昇腾万里合作伙伴 公用事
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天承科技(688603.SH):PCB专用化学品国内龙头,先进封装载板产品值得期待
之前载板行业基本不给予国内供应链机会,比如ABF载板,但鉴于行业最新调研情况,我们看好明年ABF载板的放量进度,总体格局已形成。 【ABF载板用电子化学品】 FC-BGA高端载板更多采用ABF载板工艺,功能性湿电子化学品占FC-BGA载板成本的10%左右,其中功能性湿电子化学品中的70-80%属于垂直沉铜和电镀工艺。FC-BGA相关用量大的电子化学品包括沉铜、电镀等,天承已有相应的产品。 【公司行业地位】 天承早在2015年就与中科院北京微电子所合作,成功将安美特除胶沉铜产品替换,芯智联的MIS
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2023-09-20 19:50:16
华海诚科:先进封装材料龙头,自主研发的用于HBM封装的GMC技术突破日系垄断
AI服务器出货动能强劲带动HBM(高带宽存储器)需求提升,HBM属于先进封装的一种,因叠层厚度较高因此需要用特殊的颗粒塑封料封装(GMC) 1️⃣在传统封装领域,公司应用于DIP、TO、SOT、SOP等封装形式的产品已具备品质稳定、性能优良、性价比高等优势,且应用于SOT、SOP领域的高性能类环氧塑封料的产品已在在长电科技、华天科技等部分主流厂商逐步实现了对外资厂商产品的替代,市场份额持续增长 2⃣️在先进封装领域,公司研发了应用于QFN、BGA、FC、SiP以及FOWLP/FOPLP等封装形式
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荣耀横折新机V purse价格下探至5999元,看好终端价格下探推动出货量快速成长
2023年9月19日晚,荣耀发布折叠屏新机V purse,价格下探至5999元。我们认为该产品有以下亮点: #(1)售价较低: 荣耀V purse定价5999元起,起售价相较于主流横向折叠手机下降明显。作为对比,横折手机华为Mate X5、三星Galaxy Z Fold 5、小米MIX Fold3、vivo X Fold2、OPPO Find N2起售价分别为12999/12999/8999/8999/7999元。 #(2)轻薄度好: 荣耀V purse折叠态厚度为8.6mm,展开态厚度为4.3
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金诚信:主力矿山提前投产,“矿服+资源”战略见成效!
站在当前时点,公司主力铜矿提前投产,叠加经济恢复对于铜板块的支撑,我们继续强烈推荐公司,看好公司“矿服+资源”战略带来的服务领域和矿山运营领域中长期成长性和确定性,预计2023-2025铜矿产销量分别为1.0、4.3、4.8万吨,3年CAGR为188%,有望助力公司开启第二成长曲线! 一、主力矿山L矿提前投产,铜矿产量有望迎来快速增长 据9月20日公告,Lonshi铜矿建设期各项工作已全面完成,并正式进入生产阶段。Lonshi铜矿采选原矿设计处理规模150万吨/年,通过湿法冶炼系统生产标准阴极铜
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内存(存储器)价格情况:
一、 DRAM方面: 8月个别产品价格出现上涨,环比-6.12%~+6.45%,本轮高点21年6月至23年8月累计跌幅为69%~83%。高端DRAM(服务 器DDR5)合约价格稳定,主流DRAM(DDR4)价格跌幅收窄,个别产品价格出现上涨,8月涨跌幅-6.12%~+6.45%(7月涨跌幅-7.92%~- 1.02%),利基DRAM(DDR3)价格跌幅在2.06%~4.55%(7月跌幅3.96%~8.33%),目前价格处于周期底部。TrendForce预计,受 DRAM厂商陆续减产影响,供给逐季
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如何看待美国副国务卿对锂电供应链的积极表态
事件:9月23日,美国负责经济增长和环境事务的副国务卿何塞·费尔南德斯在纽约简报会上表态,美国非常乐意与中国展开合作,中国在矿物原料的加工方面的关键地位,并且这些矿物对电动汽车是非常重要的组成成分;而广泛推广新能源车是美国应对气候变化努力的核心内容,没有中国的参与,美国无法解决气候危机。 1、美国副国务卿的表态是中美在新能源领域关系修复的积极信号,由于中国在锂电四大主材领域占据极高的份额、锂电池产品性能和成本优势也远超日韩企业,美国副国务卿的表态也符合其推广新能源车的逻辑。由于美国在2022年8
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华为全场景发布会-看点展望
两年前的9.25,晚舟归来;两年后的9.25,华为破茧涅槃,全场景重磅出击。 9.25 14:30,华为将举行秋季全场景新品发布会,我们预计将发布以下产品 1、手机&平板(手机不一定宣讲) Mate系列:Mate60、Mate60pro、Mate60pro+、Mate 60 RS保时捷 折叠屏系列:Mate X5 Nova系列:Nova12(工信部已入网) Matepad系列:MatePad Pro 13.2寸(搭配支持星闪的pencil) ●看点:自研旗舰芯片Kirin9000s、华为架构(泰
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①新型工业化-全国新型工业化推进大会9月22日至23日在京召开,把高质量发展的要求贯穿新型工业化全过程,为中国式现代化构筑强大物质技术基础(工业母机:德恩精工、华东数控、华辰装备等/工业互联网:精伦电子、东土科技、海格智控等/工业机器人:新亚电子、亿嘉和、信邦智能等/工业软件:鼎捷软件、能科科技、万讯自控等) ②人工智能-微软表示AI Copilot将于9月26日在Windows系统铺开/华为全联接大会2023期间,华为重磅发布业界首个网络大模型——星河AI网络大模型(剑桥科技、昆仑万维、中际旭
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看多军工,拐点或将至
【看多理由】 1、Q4是军工困境反转、产业拐点重要节点。军工全面备战,中期实现建军百年奋斗目标、长期国防与经济实力相匹配、建设世界一流军队的目标从未改变。今年规划调整、人事变化、反腐造成的订单青黄不接的阶段终将过去,预计10月订单将逐步清晰,重大拐点不容错过。 2、长期成长逻辑在持续展开。很多人只注重单一型号增速下降,但军工长期成长逻辑在加速兑现,诸如:新型号在持续落地,如水下、卫星在走向0-10的过程,军机/航发新型号在持续迭代,远火、导弹明年有望反转等等;全球地缘政治格局重塑带来军贸业务持续
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工博会要点总结
1、减速器:(1)瑞迪精密:谐波减速器有降价压力,20谐波减速器比绿的便宜,1000元左右;电机制动国内第一。(2)鸿元轴承:谐波用交叉滚子140元、柔性轴承40元左右,行业较卷,交叉滚子5-6家能做,柔性能做的较多。(3)科峰智能:微型行星减速器可做到8-32mm,用于人形手指,和丝杆配合。(4)中大力德:RV和谐波轴承自制,轴承占成本30%;比双环价格便宜;用的日本设备,国内最好;国内人形基本用行星,已送样国内企业,效率高、成本低,“小型化+大力矩”是难点。(5)秦川高精传动:RV国产化率提
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新型工业化首推【宝信软件】&【中兴通讯】,建议重视全产业链投资机会
国家高度重视新型工业化发展,据XH社报道,习近平总书记近日就推进新型工业化作出重要指示,指出实现新型工业化是关键任务。 新型工业化离不开工控自动化、工业互联网、工业信息化等赋能:1)在工控自动化层面,大力推动高端PLC/DCS/SCADA等工控软件和硬件的国产自主可控是核心方向;2)工业互联网层面:5G/5.5G等通信技术的发展提供最底层网络支撑,同时对于工业交换机、工业路由器、模组、传感器等通信设备/器件的需求有望提升;工业互联网平台是打通信息化、自动化的桥梁,结合AI、数字孪生等技术对海量数
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【德展健康】国产减肥神药“利拉鲁肽+司美格鲁肽”双管齐下
摩根大通提高了对减肥药的销售额预期,预计到2030年GLP-1受体激动剂相关药物的年销售额将超过1000亿美元。 德展健康:利拉鲁肽原料及制剂,为II型糖尿病患者以及肥胖人群提供质优价廉的生物制品,原料部分进入100升发酵规模,工艺稳定,主链产量达到1.5克/升以上。完成中试规模的生产,项目进入质量研究和注册报批阶段,预计2024年上市。 司美格鲁肽原料及制剂,100升规模的工艺测试,指标达到设计要求,主链产量达到1.0克/升的预期目标。完成中试规模的生产,项目进入质量研究和注册报批阶。 利拉鲁
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奥比中光-UW(688322.SH)深度报告:3D之眼,赋能千行百业
3D视觉较2D视觉是一次技术跃迁。3D视觉弥补了2D在精准测量、边缘检测、动态识别、特征识别上的不足。未来随着智能终端进一步普及(消费电子、机器人、智能驾驶等),3D视觉市场规模将快速扩张。据Yole预测,全球3D视觉市场规模有望从2019年的50亿美元增长至2025年的150亿美元。 奥比中光位于全球3D视觉第一梯队。具备从底层到应用层、软硬件一体化(芯片、算法、硬件)的系统级开发设计能力,布局六大3D技术(双目、结构光、Itof、dTof、Lidar)。 目前公司已布局生物识别、AIOT、消
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【迈威生物】重磅品种Nectin-4 ADC国产进度第一,全球第二,将逐步带来丰厚现金流
上涨空间足:三个生物类似物保守预测30亿销售峰值 ,X1~2倍PS , 贡献50亿市值; 长效升白8MW0511预计15亿销售峰值,X1.5倍PS,贡献25亿市值;Nectin4 ADC 有宫颈癌和尿路上皮癌两个适应症,预计至少25亿峰值, 保守按3倍PS,国内核心5个产品贡献至少150亿目标市值!目前估值中ADC及生物类似药海外估值以及ADC平台价值尚未计入,未来确定性增强后将进一步提估值,具备长期成长逻辑! Nectin-4 ADC进度全球第二位,格局良好,数据表现亮眼,泛瘤种治疗潜力想象力
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神思电子--华为线内部高低切,算力GPU有望接棒卫星通信和光刻;华为算力最大预期差标的
华为算力情绪提升:昨日任正非提出“第四次工业革命基础是大算力”,今日华为全连接大会开幕,议题基本围绕盘古大模型+,其基础都是算力——华为被制裁下使用的国产替代GPU昇腾和atlas500平台(对标英伟达A100和CUDA平台) 全市场最懂调教华为GPU和算力平台的公司:神思电子是国内最早与华为算力合作上市公司,目前大项目包括中铁济南局铁路信息化项目(类比佳讯飞鸿);且神思基于身份识别和智慧城市基因,参与华为GPU和算力平台的软件调教和昇腾GPU的外围硬件设计,是华为第一批昇腾万里合作伙伴 公用事
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之前载板行业基本不给予国内供应链机会,比如ABF载板,但鉴于行业最新调研情况,我们看好明年ABF载板的放量进度,总体格局已形成。 【ABF载板用电子化学品】 FC-BGA高端载板更多采用ABF载板工艺,功能性湿电子化学品占FC-BGA载板成本的10%左右,其中功能性湿电子化学品中的70-80%属于垂直沉铜和电镀工艺。FC-BGA相关用量大的电子化学品包括沉铜、电镀等,天承已有相应的产品。 【公司行业地位】 天承早在2015年就与中科院北京微电子所合作,成功将安美特除胶沉铜产品替换,芯智联的MIS
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华海诚科:先进封装材料龙头,自主研发的用于HBM封装的GMC技术突破日系垄断
AI服务器出货动能强劲带动HBM(高带宽存储器)需求提升,HBM属于先进封装的一种,因叠层厚度较高因此需要用特殊的颗粒塑封料封装(GMC) 1️⃣在传统封装领域,公司应用于DIP、TO、SOT、SOP等封装形式的产品已具备品质稳定、性能优良、性价比高等优势,且应用于SOT、SOP领域的高性能类环氧塑封料的产品已在在长电科技、华天科技等部分主流厂商逐步实现了对外资厂商产品的替代,市场份额持续增长 2⃣️在先进封装领域,公司研发了应用于QFN、BGA、FC、SiP以及FOWLP/FOPLP等封装形式
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荣耀横折新机V purse价格下探至5999元,看好终端价格下探推动出货量快速成长
2023年9月19日晚,荣耀发布折叠屏新机V purse,价格下探至5999元。我们认为该产品有以下亮点: #(1)售价较低: 荣耀V purse定价5999元起,起售价相较于主流横向折叠手机下降明显。作为对比,横折手机华为Mate X5、三星Galaxy Z Fold 5、小米MIX Fold3、vivo X Fold2、OPPO Find N2起售价分别为12999/12999/8999/8999/7999元。 #(2)轻薄度好: 荣耀V purse折叠态厚度为8.6mm,展开态厚度为4.3
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金诚信:主力矿山提前投产,“矿服+资源”战略见成效!
站在当前时点,公司主力铜矿提前投产,叠加经济恢复对于铜板块的支撑,我们继续强烈推荐公司,看好公司“矿服+资源”战略带来的服务领域和矿山运营领域中长期成长性和确定性,预计2023-2025铜矿产销量分别为1.0、4.3、4.8万吨,3年CAGR为188%,有望助力公司开启第二成长曲线! 一、主力矿山L矿提前投产,铜矿产量有望迎来快速增长 据9月20日公告,Lonshi铜矿建设期各项工作已全面完成,并正式进入生产阶段。Lonshi铜矿采选原矿设计处理规模150万吨/年,通过湿法冶炼系统生产标准阴极铜
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内存(存储器)价格情况:
一、 DRAM方面: 8月个别产品价格出现上涨,环比-6.12%~+6.45%,本轮高点21年6月至23年8月累计跌幅为69%~83%。高端DRAM(服务 器DDR5)合约价格稳定,主流DRAM(DDR4)价格跌幅收窄,个别产品价格出现上涨,8月涨跌幅-6.12%~+6.45%(7月涨跌幅-7.92%~- 1.02%),利基DRAM(DDR3)价格跌幅在2.06%~4.55%(7月跌幅3.96%~8.33%),目前价格处于周期底部。TrendForce预计,受 DRAM厂商陆续减产影响,供给逐季
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北京君正
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2023-09-24 22:40:56
如何看待美国副国务卿对锂电供应链的积极表态
事件:9月23日,美国负责经济增长和环境事务的副国务卿何塞·费尔南德斯在纽约简报会上表态,美国非常乐意与中国展开合作,中国在矿物原料的加工方面的关键地位,并且这些矿物对电动汽车是非常重要的组成成分;而广泛推广新能源车是美国应对气候变化努力的核心内容,没有中国的参与,美国无法解决气候危机。 1、美国副国务卿的表态是中美在新能源领域关系修复的积极信号,由于中国在锂电四大主材领域占据极高的份额、锂电池产品性能和成本优势也远超日韩企业,美国副国务卿的表态也符合其推广新能源车的逻辑。由于美国在2022年8
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宁德时代
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恩捷股份
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天赐材料
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2023-09-24 19:43:10
华为全场景发布会-看点展望
两年前的9.25,晚舟归来;两年后的9.25,华为破茧涅槃,全场景重磅出击。 9.25 14:30,华为将举行秋季全场景新品发布会,我们预计将发布以下产品 1、手机&平板(手机不一定宣讲) Mate系列:Mate60、Mate60pro、Mate60pro+、Mate 60 RS保时捷 折叠屏系列:Mate X5 Nova系列:Nova12(工信部已入网) Matepad系列:MatePad Pro 13.2寸(搭配支持星闪的pencil) ●看点:自研旗舰芯片Kirin9000s、华为架构(泰
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光弘科技
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创耀科技
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捷荣技术
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华力创通
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2023-09-24 14:45:21
周末舆情热度:
①新型工业化-全国新型工业化推进大会9月22日至23日在京召开,把高质量发展的要求贯穿新型工业化全过程,为中国式现代化构筑强大物质技术基础(工业母机:德恩精工、华东数控、华辰装备等/工业互联网:精伦电子、东土科技、海格智控等/工业机器人:新亚电子、亿嘉和、信邦智能等/工业软件:鼎捷软件、能科科技、万讯自控等) ②人工智能-微软表示AI Copilot将于9月26日在Windows系统铺开/华为全联接大会2023期间,华为重磅发布业界首个网络大模型——星河AI网络大模型(剑桥科技、昆仑万维、中际旭
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昆仑万维
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新亚电子
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创耀科技
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万泰生物
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2023-09-24 14:44:17
看多军工,拐点或将至
【看多理由】 1、Q4是军工困境反转、产业拐点重要节点。军工全面备战,中期实现建军百年奋斗目标、长期国防与经济实力相匹配、建设世界一流军队的目标从未改变。今年规划调整、人事变化、反腐造成的订单青黄不接的阶段终将过去,预计10月订单将逐步清晰,重大拐点不容错过。 2、长期成长逻辑在持续展开。很多人只注重单一型号增速下降,但军工长期成长逻辑在加速兑现,诸如:新型号在持续落地,如水下、卫星在走向0-10的过程,军机/航发新型号在持续迭代,远火、导弹明年有望反转等等;全球地缘政治格局重塑带来军贸业务持续
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钢研纳克
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中航西飞
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三角防务
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中航高科
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2023-09-24 14:43:07
工博会要点总结
1、减速器:(1)瑞迪精密:谐波减速器有降价压力,20谐波减速器比绿的便宜,1000元左右;电机制动国内第一。(2)鸿元轴承:谐波用交叉滚子140元、柔性轴承40元左右,行业较卷,交叉滚子5-6家能做,柔性能做的较多。(3)科峰智能:微型行星减速器可做到8-32mm,用于人形手指,和丝杆配合。(4)中大力德:RV和谐波轴承自制,轴承占成本30%;比双环价格便宜;用的日本设备,国内最好;国内人形基本用行星,已送样国内企业,效率高、成本低,“小型化+大力矩”是难点。(5)秦川高精传动:RV国产化率提
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中大力德
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鸣志电器
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大族激光
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2023-09-24 14:40:32
新型工业化首推【宝信软件】&【中兴通讯】,建议重视全产业链投资机会
国家高度重视新型工业化发展,据XH社报道,习近平总书记近日就推进新型工业化作出重要指示,指出实现新型工业化是关键任务。 新型工业化离不开工控自动化、工业互联网、工业信息化等赋能:1)在工控自动化层面,大力推动高端PLC/DCS/SCADA等工控软件和硬件的国产自主可控是核心方向;2)工业互联网层面:5G/5.5G等通信技术的发展提供最底层网络支撑,同时对于工业交换机、工业路由器、模组、传感器等通信设备/器件的需求有望提升;工业互联网平台是打通信息化、自动化的桥梁,结合AI、数字孪生等技术对海量数
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宝信软件
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锐捷网络
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中兴通讯
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2023-09-24 10:31:26
【德展健康】国产减肥神药“利拉鲁肽+司美格鲁肽”双管齐下
摩根大通提高了对减肥药的销售额预期,预计到2030年GLP-1受体激动剂相关药物的年销售额将超过1000亿美元。 德展健康:利拉鲁肽原料及制剂,为II型糖尿病患者以及肥胖人群提供质优价廉的生物制品,原料部分进入100升发酵规模,工艺稳定,主链产量达到1.5克/升以上。完成中试规模的生产,项目进入质量研究和注册报批阶段,预计2024年上市。 司美格鲁肽原料及制剂,100升规模的工艺测试,指标达到设计要求,主链产量达到1.0克/升的预期目标。完成中试规模的生产,项目进入质量研究和注册报批阶。 利拉鲁
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德展健康
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奥比中光-UW(688322.SH)深度报告:3D之眼,赋能千行百业
3D视觉较2D视觉是一次技术跃迁。3D视觉弥补了2D在精准测量、边缘检测、动态识别、特征识别上的不足。未来随着智能终端进一步普及(消费电子、机器人、智能驾驶等),3D视觉市场规模将快速扩张。据Yole预测,全球3D视觉市场规模有望从2019年的50亿美元增长至2025年的150亿美元。 奥比中光位于全球3D视觉第一梯队。具备从底层到应用层、软硬件一体化(芯片、算法、硬件)的系统级开发设计能力,布局六大3D技术(双目、结构光、Itof、dTof、Lidar)。 目前公司已布局生物识别、AIOT、消
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奥比中光
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2023-09-20 19:52:29
【迈威生物】重磅品种Nectin-4 ADC国产进度第一,全球第二,将逐步带来丰厚现金流
上涨空间足:三个生物类似物保守预测30亿销售峰值 ,X1~2倍PS , 贡献50亿市值; 长效升白8MW0511预计15亿销售峰值,X1.5倍PS,贡献25亿市值;Nectin4 ADC 有宫颈癌和尿路上皮癌两个适应症,预计至少25亿峰值, 保守按3倍PS,国内核心5个产品贡献至少150亿目标市值!目前估值中ADC及生物类似药海外估值以及ADC平台价值尚未计入,未来确定性增强后将进一步提估值,具备长期成长逻辑! Nectin-4 ADC进度全球第二位,格局良好,数据表现亮眼,泛瘤种治疗潜力想象力
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迈威生物
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2023-09-20 19:51:35
神思电子--华为线内部高低切,算力GPU有望接棒卫星通信和光刻;华为算力最大预期差标的
华为算力情绪提升:昨日任正非提出“第四次工业革命基础是大算力”,今日华为全连接大会开幕,议题基本围绕盘古大模型+,其基础都是算力——华为被制裁下使用的国产替代GPU昇腾和atlas500平台(对标英伟达A100和CUDA平台) 全市场最懂调教华为GPU和算力平台的公司:神思电子是国内最早与华为算力合作上市公司,目前大项目包括中铁济南局铁路信息化项目(类比佳讯飞鸿);且神思基于身份识别和智慧城市基因,参与华为GPU和算力平台的软件调教和昇腾GPU的外围硬件设计,是华为第一批昇腾万里合作伙伴 公用事
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神思电子
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2023-09-20 19:50:46
天承科技(688603.SH):PCB专用化学品国内龙头,先进封装载板产品值得期待
之前载板行业基本不给予国内供应链机会,比如ABF载板,但鉴于行业最新调研情况,我们看好明年ABF载板的放量进度,总体格局已形成。 【ABF载板用电子化学品】 FC-BGA高端载板更多采用ABF载板工艺,功能性湿电子化学品占FC-BGA载板成本的10%左右,其中功能性湿电子化学品中的70-80%属于垂直沉铜和电镀工艺。FC-BGA相关用量大的电子化学品包括沉铜、电镀等,天承已有相应的产品。 【公司行业地位】 天承早在2015年就与中科院北京微电子所合作,成功将安美特除胶沉铜产品替换,芯智联的MIS
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天承科技
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2023-09-20 19:50:16
华海诚科:先进封装材料龙头,自主研发的用于HBM封装的GMC技术突破日系垄断
AI服务器出货动能强劲带动HBM(高带宽存储器)需求提升,HBM属于先进封装的一种,因叠层厚度较高因此需要用特殊的颗粒塑封料封装(GMC) 1️⃣在传统封装领域,公司应用于DIP、TO、SOT、SOP等封装形式的产品已具备品质稳定、性能优良、性价比高等优势,且应用于SOT、SOP领域的高性能类环氧塑封料的产品已在在长电科技、华天科技等部分主流厂商逐步实现了对外资厂商产品的替代,市场份额持续增长 2⃣️在先进封装领域,公司研发了应用于QFN、BGA、FC、SiP以及FOWLP/FOPLP等封装形式
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华海诚科
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2023-09-20 19:49:40
荣耀横折新机V purse价格下探至5999元,看好终端价格下探推动出货量快速成长
2023年9月19日晚,荣耀发布折叠屏新机V purse,价格下探至5999元。我们认为该产品有以下亮点: #(1)售价较低: 荣耀V purse定价5999元起,起售价相较于主流横向折叠手机下降明显。作为对比,横折手机华为Mate X5、三星Galaxy Z Fold 5、小米MIX Fold3、vivo X Fold2、OPPO Find N2起售价分别为12999/12999/8999/8999/7999元。 #(2)轻薄度好: 荣耀V purse折叠态厚度为8.6mm,展开态厚度为4.3
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京东方A
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2023-09-20 19:46:59
金诚信:主力矿山提前投产,“矿服+资源”战略见成效!
站在当前时点,公司主力铜矿提前投产,叠加经济恢复对于铜板块的支撑,我们继续强烈推荐公司,看好公司“矿服+资源”战略带来的服务领域和矿山运营领域中长期成长性和确定性,预计2023-2025铜矿产销量分别为1.0、4.3、4.8万吨,3年CAGR为188%,有望助力公司开启第二成长曲线! 一、主力矿山L矿提前投产,铜矿产量有望迎来快速增长 据9月20日公告,Lonshi铜矿建设期各项工作已全面完成,并正式进入生产阶段。Lonshi铜矿采选原矿设计处理规模150万吨/年,通过湿法冶炼系统生产标准阴极铜
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金诚信
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2023-09-20 19:46:31
内存(存储器)价格情况:
一、 DRAM方面: 8月个别产品价格出现上涨,环比-6.12%~+6.45%,本轮高点21年6月至23年8月累计跌幅为69%~83%。高端DRAM(服务 器DDR5)合约价格稳定,主流DRAM(DDR4)价格跌幅收窄,个别产品价格出现上涨,8月涨跌幅-6.12%~+6.45%(7月涨跌幅-7.92%~- 1.02%),利基DRAM(DDR3)价格跌幅在2.06%~4.55%(7月跌幅3.96%~8.33%),目前价格处于周期底部。TrendForce预计,受 DRAM厂商陆续减产影响,供给逐季
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万润科技
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