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莫听穿林打叶声,归去,也无风雨也无晴
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追龙纪要
2024-02-24 22:02:09
臻镭科技:中国ADI,受益国防信息化与空间基础设施建设
【华泰军工】臻镭科技:中国ADI,受益国防信息化与空间基础设施建设S臻镭科技(sh688270)S 【市场空间】 1、数模转换芯片:目前特种领域市场空间大概为50亿左右。其中高端领域国产化率不足10%,国产替代空间巨大,且随着数字相控阵、低轨卫星通信网络等应用场景的发展而快速增长。 2、微系统与模组:传统TR组件的未来发展方向,渗透率持续提升,目前我国雷达产业链市场空间约400亿,射频及TR组件价值量占比超过45%,接近200亿元,雷达面阵提升、通信&SAR卫星等将有效拉动产品需求。 3、电源管
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追龙纪要
2024-02-22 21:20:13
光伏:从提排产到涨价格,继续坚定看多!
【长江电新】光伏:从提排产到涨价格,继续坚定看多!S福斯特(sh603806)SS晶澳科技(sz002459)SS阳光电源(sz300274)S 事件:据媒体报道,部分厂家和经销商通知,下游光伏组件即将涨价,幅度2分/W左右,而且部分组件版型出现紧缺断货。 1、此前我们认为二季度产业链部分环节涨价可期,包括组件、TOPCon电池、胶膜等。同时,N型硅料&硅片受益于TOPCon占比提升,亦有望保持相对紧平衡,溢价维持良好。当前组件涨价兑现前期逻辑,并且组件涨价最为关键,对于上游各个环节涨价都有支撑
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追龙纪要
2024-02-22 21:14:32
继续重点推荐四川路桥
【天风建筑】继续重点推荐四川路桥S四川路桥(sh600039)S 当前时点我们继续重点推荐四川路桥,核心原因: 1)前期风险事件处理完毕。春节前四川省已经发布去年8月泥石流事件的调查结果,未判定为安全生产责任事故,不会对公司后续接单及施工造成影响。部分投资人担心后续蜀道集团董事长的到位情况对公司发展产生影响,我们预计该事件有望于近期落地,我们认为不管由谁来担任蜀道集团董事长,公司发展的底线均为稳健增长叠加高分红,后续人选落地有望再次形成正向催化。 2)高分红有望延续,稳健增长有基本面支撑。公司的
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追龙纪要
2024-02-22 12:59:22
当前推荐9个标的,均有深度,欢迎路演交流!
【gx医药】当前推荐9个标的,均有深度,欢迎路演交流!S康方生物(09926)SS科伦博泰生物-B(06990)SS迈威生物(sh688062)S [礼物]创新药: 1、康方生物:双抗龙头,AK112有望在国内获批上市,且头对头K药即将有数据读出,海外临床顺利推进;AK104大适应症申报上市,销售持续增长。24年目标估值450~500亿,30%~45%空间。(陈曦炳) 2、科伦博泰:ADC龙头,SKB264已在国内申报上市,且与默沙东合作推进全球3期临床。SKB264预计将在上半年披露在一线适应
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追龙纪要
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罗博特科调研近况更新
[礼物]【长江通信&机械&电新】罗博特科调研近况更新S罗博特科(sz300757)S 经营近况:2023年,公司股权激励目标调整至15-18亿,同比去年大幅提升。目前在手订单较H1披露的14.02亿有较大幅度提升,今年公司新签订单量突破历史记录。 Ficontec并购进展:去年延迟主要是疫情原因拖延了审计。9月27日,公司披露斐控泰克资产购买,已通过股东大会,交易内部流程完成,后续进入交易所审核环节。 Ficontec订单与交付:1)思科:23年新增订单50多台,目前已经交付20多台,此前已经有
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追龙纪要
2024-02-22 09:25:03
折叠屏手机放量元年,多款机型持续催化
【山证通信&电子】折叠屏手机放量元年,多款机型持续催化S东睦股份(sh600114)SS京东方A(sz000725)S 折叠屏手机行业处于爆发初期。过去折叠屏市场主要由三星和华为两家厂商包揽,而在2023年折叠屏手机市场兴起,涌入大批竞争者参与,包括荣耀,小米,OPPO,VIVO等市面主流手机厂商,而苹果也有相关折叠屏手机消息。根据Counterpoint预测,2027年全球折叠屏销量达到1亿部,相对2023年1860万部有较大提升空间,在消费电子存量时代,折叠屏技术是稀缺的新技术新方案,有望改
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追龙纪要
2024-02-21 20:52:43
资负有望共振,建议把握保险板块底部配置机会
【方正金融】资负有望共振,建议把握保险板块底部配置机会S新华保险(sh601336)SS中国人寿(02628)S #资产端:降准降息为政策宽松的信号、预计将持续提振市场信心,市场修复下保险投资和利润预计改善,估值压制因素有望逐步解除。 #负债端:报行合一持续推进,储蓄型产品方面,居民储蓄需求旺盛、保险产品竞争力强劲;保障型产品方面,医保支付改革持续推进,健康险销售将持续回暖,保险产品有望迎量价齐升。1Q24行业NBV有望保持双位数增长。 #估值方面:截至2/20收盘、A股四家险企平均静态/动态P
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追龙纪要
2024-02-21 20:49:02
银行股为何大涨?
[福]银行股为何大涨?S宁波银行(sz002142)S 今日早盘银行股大涨,截至早盘11:00平安银行上涨10%,宁波上涨6%,招行A上涨5%,国有大行A股上涨2%左右。港股银行同样大涨,招行H涨4%,大行涨2%-3%。我们主要观点更新供参考: 1.为何大涨?我们认为今日上涨主要来自beta方面外资流入和空头回补,基本面方面,昨日央行超预期降息是直接催化剂,隔夜美股标普500下跌0.6%,科技股领跌。去年至今“Long magnificent”"short China”是两大拥挤交易,我们2月1
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2024-02-21 10:23:07
涤纶长丝:供需格局改善,看好两年景气周期
【中金油气化工】涤纶长丝:供需格局改善,看好两年景气周期 供给端: 目前行业集中扩产阶段已经结束,我们预计2024/2025年新增产能约116/150万吨,复合增速约2.6%。2024年还有恒逸石化75万吨产能搬迁短暂退出以及联达化纤20万吨拆迁退出,2024-2025年行业净供应增长更低。 此外,长丝头部三家企业桐昆股份、新凤鸣和恒逸石化在发展战略上也将向上游炼化倾斜,我们认为涤纶长丝行业竞争格局已出现大幅改善。 需求端: 2023年以来居民消费恢复,纺服消费市场已好转,在2022年低基数效应
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润泽科技:智算领军,国内多模态发展核心受益
【天风通信】润泽科技:智算领军,国内多模态发展核心受益S润泽科技(sz300442)S 近期Sora模型推出后,AI方向火爆,海外科技巨头进展不断也将促进对于算力持续性的投入。国内方面,多模态大模型领域对比海外存在差距,国内大模型及算力领域厂商也在持续追加相关投入,以算力赋能大模型持续的迭代优化,相关智算需求有望持续高速增长。【润泽科技】作为国内智算方向领先布局同时技术领军的厂商,有望深度受益于多模态发展浪潮,智算业务有望高速发展。 1、算力23Q4已显现利润增量贡献。单23Q4来看,预计实现归
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存储:2024年半导体行业最强细分强劲复苏2024Q1可期
【光大电子】存储:2024年半导体行业最强细分,强劲复苏+国产替代+AI HBM三大逻辑共振,2024Q1可期 1、强劲复苏:Gartner预测2024年市场规模同比增长66.3%,增速位列半导体各细分领域第一名。TrendForce预计DRAM和NAND Flash在2024年有望连续4个季度持续涨价。 2、国产替代:长存长鑫持续扩产,国产供应链有望深度受益。 3、AI HBM:AI有望大幅拉动HBM需求。 投资建议:(1)模组:佰维存储、江波龙、德明利、香农芯创;(2)测试机:长川科技、精智
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追龙纪要
2024-02-20 09:23:34
底部独家推荐汇纳科技强势涨
【民生计算机】底部独家推荐【汇纳科技】20cm强势涨停! 昨天百人重磅电话会解读Sora最佳受益者方向:国内多模态和算力上市公司如何应对sora的横空出世AI生成视频将成为重要内容生产方式:OpenAl推出的Sora将引领AI生成视频的趋势。公司旗下来画科技打造了SkinSoul动画垂直模型为基础的AI内容创作平台,集成七大核心技术能力,推出四大产品包括AI动画、Al数字人视频、AI助手、AI相框,旨在不断降低内容创作门槛和成本,用AI实现下一代交互方式,助力全行业提升数字化水平 与多家传统媒体
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追龙纪要
2024-02-20 08:42:43
关于硅光的一些简单分享: 硅光一直以来比较倾向于故事主要是最早 他是英特尔用来对抗博通EML传统方案的一个对标或者说阵营 2016年的英特尔的硅光就占了20%订单发展了78年到现在其实份额一直都是很小的藕合难度大光芯片流片又很差 英特尔也一直都没赚到钱 硅光的渗透率一直在15%左右主要是100G将来的预期是400G以上的高速光模块的硅光渗透率能打到15%以上甚至30%40%左右但是行业内预计如果硅光发展的顺利在2027年左右 硅光能占据高速光模块的40%市场份额 这个技术有几个好处: 功耗低20
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2024-02-19 21:31:25
春节期间AI产业利好频现,继续看好光通信板块
【中金科技】春节期间AI产业利好频现,继续看好光通信板块S新易盛(sz300502)SS天孚通信(sz300394)SS中际旭创(sz300308)S 今日开盘光通信板块表现活跃,截至当前,中际旭创+9.44%,新易盛+8.38%,天孚通信+11.50%,源杰科技+14.96%,光迅科技+6.68%,华工科技+4.03%。 OpenAI发布Sora,AI硬件中长期需求预期进一步强化。 【训练层面】:Sora的参数量目前预计是3B左右,相比于GPT-4 1.8万亿的参数量来说并不算大,理论上但就模
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2024-02-19 21:24:20
信骅和Rambus指引较好景气度,重点推荐核心标的澜起科技、聚辰股份!
【广发电子】信骅和Rambus指引较好景气度,重点推荐核心标的澜起科技、聚辰股份!S澜起科技(sh688008)SS聚辰股份(sh688123)S Rambus Q4业绩环增 Rambus23Q4 product revenue(以内存接口IC为主)53.7M美金,环比+2.9%,同比-20.1%,位于上季指引的52-58M的中下区间。公司指引24Q1product revenue 47-53M,中值环比-6.9%。全年来看,23年Product revenue营收基本持平于22年。份额方面,R
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2024-02-24 22:02:09
臻镭科技:中国ADI,受益国防信息化与空间基础设施建设
【华泰军工】臻镭科技:中国ADI,受益国防信息化与空间基础设施建设S臻镭科技(sh688270)S 【市场空间】 1、数模转换芯片:目前特种领域市场空间大概为50亿左右。其中高端领域国产化率不足10%,国产替代空间巨大,且随着数字相控阵、低轨卫星通信网络等应用场景的发展而快速增长。 2、微系统与模组:传统TR组件的未来发展方向,渗透率持续提升,目前我国雷达产业链市场空间约400亿,射频及TR组件价值量占比超过45%,接近200亿元,雷达面阵提升、通信&SAR卫星等将有效拉动产品需求。 3、电源管
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光伏:从提排产到涨价格,继续坚定看多!
【长江电新】光伏:从提排产到涨价格,继续坚定看多!S福斯特(sh603806)SS晶澳科技(sz002459)SS阳光电源(sz300274)S 事件:据媒体报道,部分厂家和经销商通知,下游光伏组件即将涨价,幅度2分/W左右,而且部分组件版型出现紧缺断货。 1、此前我们认为二季度产业链部分环节涨价可期,包括组件、TOPCon电池、胶膜等。同时,N型硅料&硅片受益于TOPCon占比提升,亦有望保持相对紧平衡,溢价维持良好。当前组件涨价兑现前期逻辑,并且组件涨价最为关键,对于上游各个环节涨价都有支撑
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继续重点推荐四川路桥
【天风建筑】继续重点推荐四川路桥S四川路桥(sh600039)S 当前时点我们继续重点推荐四川路桥,核心原因: 1)前期风险事件处理完毕。春节前四川省已经发布去年8月泥石流事件的调查结果,未判定为安全生产责任事故,不会对公司后续接单及施工造成影响。部分投资人担心后续蜀道集团董事长的到位情况对公司发展产生影响,我们预计该事件有望于近期落地,我们认为不管由谁来担任蜀道集团董事长,公司发展的底线均为稳健增长叠加高分红,后续人选落地有望再次形成正向催化。 2)高分红有望延续,稳健增长有基本面支撑。公司的
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2024-02-22 12:59:22
当前推荐9个标的,均有深度,欢迎路演交流!
【gx医药】当前推荐9个标的,均有深度,欢迎路演交流!S康方生物(09926)SS科伦博泰生物-B(06990)SS迈威生物(sh688062)S [礼物]创新药: 1、康方生物:双抗龙头,AK112有望在国内获批上市,且头对头K药即将有数据读出,海外临床顺利推进;AK104大适应症申报上市,销售持续增长。24年目标估值450~500亿,30%~45%空间。(陈曦炳) 2、科伦博泰:ADC龙头,SKB264已在国内申报上市,且与默沙东合作推进全球3期临床。SKB264预计将在上半年披露在一线适应
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罗博特科调研近况更新
[礼物]【长江通信&机械&电新】罗博特科调研近况更新S罗博特科(sz300757)S 经营近况:2023年,公司股权激励目标调整至15-18亿,同比去年大幅提升。目前在手订单较H1披露的14.02亿有较大幅度提升,今年公司新签订单量突破历史记录。 Ficontec并购进展:去年延迟主要是疫情原因拖延了审计。9月27日,公司披露斐控泰克资产购买,已通过股东大会,交易内部流程完成,后续进入交易所审核环节。 Ficontec订单与交付:1)思科:23年新增订单50多台,目前已经交付20多台,此前已经有
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折叠屏手机放量元年,多款机型持续催化
【山证通信&电子】折叠屏手机放量元年,多款机型持续催化S东睦股份(sh600114)SS京东方A(sz000725)S 折叠屏手机行业处于爆发初期。过去折叠屏市场主要由三星和华为两家厂商包揽,而在2023年折叠屏手机市场兴起,涌入大批竞争者参与,包括荣耀,小米,OPPO,VIVO等市面主流手机厂商,而苹果也有相关折叠屏手机消息。根据Counterpoint预测,2027年全球折叠屏销量达到1亿部,相对2023年1860万部有较大提升空间,在消费电子存量时代,折叠屏技术是稀缺的新技术新方案,有望改
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资负有望共振,建议把握保险板块底部配置机会
【方正金融】资负有望共振,建议把握保险板块底部配置机会S新华保险(sh601336)SS中国人寿(02628)S #资产端:降准降息为政策宽松的信号、预计将持续提振市场信心,市场修复下保险投资和利润预计改善,估值压制因素有望逐步解除。 #负债端:报行合一持续推进,储蓄型产品方面,居民储蓄需求旺盛、保险产品竞争力强劲;保障型产品方面,医保支付改革持续推进,健康险销售将持续回暖,保险产品有望迎量价齐升。1Q24行业NBV有望保持双位数增长。 #估值方面:截至2/20收盘、A股四家险企平均静态/动态P
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银行股为何大涨?
[福]银行股为何大涨?S宁波银行(sz002142)S 今日早盘银行股大涨,截至早盘11:00平安银行上涨10%,宁波上涨6%,招行A上涨5%,国有大行A股上涨2%左右。港股银行同样大涨,招行H涨4%,大行涨2%-3%。我们主要观点更新供参考: 1.为何大涨?我们认为今日上涨主要来自beta方面外资流入和空头回补,基本面方面,昨日央行超预期降息是直接催化剂,隔夜美股标普500下跌0.6%,科技股领跌。去年至今“Long magnificent”"short China”是两大拥挤交易,我们2月1
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涤纶长丝:供需格局改善,看好两年景气周期
【中金油气化工】涤纶长丝:供需格局改善,看好两年景气周期 供给端: 目前行业集中扩产阶段已经结束,我们预计2024/2025年新增产能约116/150万吨,复合增速约2.6%。2024年还有恒逸石化75万吨产能搬迁短暂退出以及联达化纤20万吨拆迁退出,2024-2025年行业净供应增长更低。 此外,长丝头部三家企业桐昆股份、新凤鸣和恒逸石化在发展战略上也将向上游炼化倾斜,我们认为涤纶长丝行业竞争格局已出现大幅改善。 需求端: 2023年以来居民消费恢复,纺服消费市场已好转,在2022年低基数效应
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润泽科技:智算领军,国内多模态发展核心受益
【天风通信】润泽科技:智算领军,国内多模态发展核心受益S润泽科技(sz300442)S 近期Sora模型推出后,AI方向火爆,海外科技巨头进展不断也将促进对于算力持续性的投入。国内方面,多模态大模型领域对比海外存在差距,国内大模型及算力领域厂商也在持续追加相关投入,以算力赋能大模型持续的迭代优化,相关智算需求有望持续高速增长。【润泽科技】作为国内智算方向领先布局同时技术领军的厂商,有望深度受益于多模态发展浪潮,智算业务有望高速发展。 1、算力23Q4已显现利润增量贡献。单23Q4来看,预计实现归
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存储:2024年半导体行业最强细分强劲复苏2024Q1可期
【光大电子】存储:2024年半导体行业最强细分,强劲复苏+国产替代+AI HBM三大逻辑共振,2024Q1可期 1、强劲复苏:Gartner预测2024年市场规模同比增长66.3%,增速位列半导体各细分领域第一名。TrendForce预计DRAM和NAND Flash在2024年有望连续4个季度持续涨价。 2、国产替代:长存长鑫持续扩产,国产供应链有望深度受益。 3、AI HBM:AI有望大幅拉动HBM需求。 投资建议:(1)模组:佰维存储、江波龙、德明利、香农芯创;(2)测试机:长川科技、精智
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2024-02-20 09:23:34
底部独家推荐汇纳科技强势涨
【民生计算机】底部独家推荐【汇纳科技】20cm强势涨停! 昨天百人重磅电话会解读Sora最佳受益者方向:国内多模态和算力上市公司如何应对sora的横空出世AI生成视频将成为重要内容生产方式:OpenAl推出的Sora将引领AI生成视频的趋势。公司旗下来画科技打造了SkinSoul动画垂直模型为基础的AI内容创作平台,集成七大核心技术能力,推出四大产品包括AI动画、Al数字人视频、AI助手、AI相框,旨在不断降低内容创作门槛和成本,用AI实现下一代交互方式,助力全行业提升数字化水平 与多家传统媒体
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关于硅光的一些简单分享: 硅光一直以来比较倾向于故事主要是最早 他是英特尔用来对抗博通EML传统方案的一个对标或者说阵营 2016年的英特尔的硅光就占了20%订单发展了78年到现在其实份额一直都是很小的藕合难度大光芯片流片又很差 英特尔也一直都没赚到钱 硅光的渗透率一直在15%左右主要是100G将来的预期是400G以上的高速光模块的硅光渗透率能打到15%以上甚至30%40%左右但是行业内预计如果硅光发展的顺利在2027年左右 硅光能占据高速光模块的40%市场份额 这个技术有几个好处: 功耗低20
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春节期间AI产业利好频现,继续看好光通信板块
【中金科技】春节期间AI产业利好频现,继续看好光通信板块S新易盛(sz300502)SS天孚通信(sz300394)SS中际旭创(sz300308)S 今日开盘光通信板块表现活跃,截至当前,中际旭创+9.44%,新易盛+8.38%,天孚通信+11.50%,源杰科技+14.96%,光迅科技+6.68%,华工科技+4.03%。 OpenAI发布Sora,AI硬件中长期需求预期进一步强化。 【训练层面】:Sora的参数量目前预计是3B左右,相比于GPT-4 1.8万亿的参数量来说并不算大,理论上但就模
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信骅和Rambus指引较好景气度,重点推荐核心标的澜起科技、聚辰股份!
【广发电子】信骅和Rambus指引较好景气度,重点推荐核心标的澜起科技、聚辰股份!S澜起科技(sh688008)SS聚辰股份(sh688123)S Rambus Q4业绩环增 Rambus23Q4 product revenue(以内存接口IC为主)53.7M美金,环比+2.9%,同比-20.1%,位于上季指引的52-58M的中下区间。公司指引24Q1product revenue 47-53M,中值环比-6.9%。全年来看,23年Product revenue营收基本持平于22年。份额方面,R
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臻镭科技:中国ADI,受益国防信息化与空间基础设施建设
【华泰军工】臻镭科技:中国ADI,受益国防信息化与空间基础设施建设S臻镭科技(sh688270)S 【市场空间】 1、数模转换芯片:目前特种领域市场空间大概为50亿左右。其中高端领域国产化率不足10%,国产替代空间巨大,且随着数字相控阵、低轨卫星通信网络等应用场景的发展而快速增长。 2、微系统与模组:传统TR组件的未来发展方向,渗透率持续提升,目前我国雷达产业链市场空间约400亿,射频及TR组件价值量占比超过45%,接近200亿元,雷达面阵提升、通信&SAR卫星等将有效拉动产品需求。 3、电源管
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追龙纪要
2024-02-22 21:20:13
光伏:从提排产到涨价格,继续坚定看多!
【长江电新】光伏:从提排产到涨价格,继续坚定看多!S福斯特(sh603806)SS晶澳科技(sz002459)SS阳光电源(sz300274)S 事件:据媒体报道,部分厂家和经销商通知,下游光伏组件即将涨价,幅度2分/W左右,而且部分组件版型出现紧缺断货。 1、此前我们认为二季度产业链部分环节涨价可期,包括组件、TOPCon电池、胶膜等。同时,N型硅料&硅片受益于TOPCon占比提升,亦有望保持相对紧平衡,溢价维持良好。当前组件涨价兑现前期逻辑,并且组件涨价最为关键,对于上游各个环节涨价都有支撑
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追龙纪要
2024-02-22 21:14:32
继续重点推荐四川路桥
【天风建筑】继续重点推荐四川路桥S四川路桥(sh600039)S 当前时点我们继续重点推荐四川路桥,核心原因: 1)前期风险事件处理完毕。春节前四川省已经发布去年8月泥石流事件的调查结果,未判定为安全生产责任事故,不会对公司后续接单及施工造成影响。部分投资人担心后续蜀道集团董事长的到位情况对公司发展产生影响,我们预计该事件有望于近期落地,我们认为不管由谁来担任蜀道集团董事长,公司发展的底线均为稳健增长叠加高分红,后续人选落地有望再次形成正向催化。 2)高分红有望延续,稳健增长有基本面支撑。公司的
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追龙纪要
2024-02-22 12:59:22
当前推荐9个标的,均有深度,欢迎路演交流!
【gx医药】当前推荐9个标的,均有深度,欢迎路演交流!S康方生物(09926)SS科伦博泰生物-B(06990)SS迈威生物(sh688062)S [礼物]创新药: 1、康方生物:双抗龙头,AK112有望在国内获批上市,且头对头K药即将有数据读出,海外临床顺利推进;AK104大适应症申报上市,销售持续增长。24年目标估值450~500亿,30%~45%空间。(陈曦炳) 2、科伦博泰:ADC龙头,SKB264已在国内申报上市,且与默沙东合作推进全球3期临床。SKB264预计将在上半年披露在一线适应
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罗博特科调研近况更新
[礼物]【长江通信&机械&电新】罗博特科调研近况更新S罗博特科(sz300757)S 经营近况:2023年,公司股权激励目标调整至15-18亿,同比去年大幅提升。目前在手订单较H1披露的14.02亿有较大幅度提升,今年公司新签订单量突破历史记录。 Ficontec并购进展:去年延迟主要是疫情原因拖延了审计。9月27日,公司披露斐控泰克资产购买,已通过股东大会,交易内部流程完成,后续进入交易所审核环节。 Ficontec订单与交付:1)思科:23年新增订单50多台,目前已经交付20多台,此前已经有
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追龙纪要
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折叠屏手机放量元年,多款机型持续催化
【山证通信&电子】折叠屏手机放量元年,多款机型持续催化S东睦股份(sh600114)SS京东方A(sz000725)S 折叠屏手机行业处于爆发初期。过去折叠屏市场主要由三星和华为两家厂商包揽,而在2023年折叠屏手机市场兴起,涌入大批竞争者参与,包括荣耀,小米,OPPO,VIVO等市面主流手机厂商,而苹果也有相关折叠屏手机消息。根据Counterpoint预测,2027年全球折叠屏销量达到1亿部,相对2023年1860万部有较大提升空间,在消费电子存量时代,折叠屏技术是稀缺的新技术新方案,有望改
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追龙纪要
2024-02-21 20:52:43
资负有望共振,建议把握保险板块底部配置机会
【方正金融】资负有望共振,建议把握保险板块底部配置机会S新华保险(sh601336)SS中国人寿(02628)S #资产端:降准降息为政策宽松的信号、预计将持续提振市场信心,市场修复下保险投资和利润预计改善,估值压制因素有望逐步解除。 #负债端:报行合一持续推进,储蓄型产品方面,居民储蓄需求旺盛、保险产品竞争力强劲;保障型产品方面,医保支付改革持续推进,健康险销售将持续回暖,保险产品有望迎量价齐升。1Q24行业NBV有望保持双位数增长。 #估值方面:截至2/20收盘、A股四家险企平均静态/动态P
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追龙纪要
2024-02-21 20:49:02
银行股为何大涨?
[福]银行股为何大涨?S宁波银行(sz002142)S 今日早盘银行股大涨,截至早盘11:00平安银行上涨10%,宁波上涨6%,招行A上涨5%,国有大行A股上涨2%左右。港股银行同样大涨,招行H涨4%,大行涨2%-3%。我们主要观点更新供参考: 1.为何大涨?我们认为今日上涨主要来自beta方面外资流入和空头回补,基本面方面,昨日央行超预期降息是直接催化剂,隔夜美股标普500下跌0.6%,科技股领跌。去年至今“Long magnificent”"short China”是两大拥挤交易,我们2月1
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追龙纪要
2024-02-21 10:23:07
涤纶长丝:供需格局改善,看好两年景气周期
【中金油气化工】涤纶长丝:供需格局改善,看好两年景气周期 供给端: 目前行业集中扩产阶段已经结束,我们预计2024/2025年新增产能约116/150万吨,复合增速约2.6%。2024年还有恒逸石化75万吨产能搬迁短暂退出以及联达化纤20万吨拆迁退出,2024-2025年行业净供应增长更低。 此外,长丝头部三家企业桐昆股份、新凤鸣和恒逸石化在发展战略上也将向上游炼化倾斜,我们认为涤纶长丝行业竞争格局已出现大幅改善。 需求端: 2023年以来居民消费恢复,纺服消费市场已好转,在2022年低基数效应
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追龙纪要
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润泽科技:智算领军,国内多模态发展核心受益
【天风通信】润泽科技:智算领军,国内多模态发展核心受益S润泽科技(sz300442)S 近期Sora模型推出后,AI方向火爆,海外科技巨头进展不断也将促进对于算力持续性的投入。国内方面,多模态大模型领域对比海外存在差距,国内大模型及算力领域厂商也在持续追加相关投入,以算力赋能大模型持续的迭代优化,相关智算需求有望持续高速增长。【润泽科技】作为国内智算方向领先布局同时技术领军的厂商,有望深度受益于多模态发展浪潮,智算业务有望高速发展。 1、算力23Q4已显现利润增量贡献。单23Q4来看,预计实现归
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追龙纪要
2024-02-20 10:13:33
存储:2024年半导体行业最强细分强劲复苏2024Q1可期
【光大电子】存储:2024年半导体行业最强细分,强劲复苏+国产替代+AI HBM三大逻辑共振,2024Q1可期 1、强劲复苏:Gartner预测2024年市场规模同比增长66.3%,增速位列半导体各细分领域第一名。TrendForce预计DRAM和NAND Flash在2024年有望连续4个季度持续涨价。 2、国产替代:长存长鑫持续扩产,国产供应链有望深度受益。 3、AI HBM:AI有望大幅拉动HBM需求。 投资建议:(1)模组:佰维存储、江波龙、德明利、香农芯创;(2)测试机:长川科技、精智
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追龙纪要
2024-02-20 09:23:34
底部独家推荐汇纳科技强势涨
【民生计算机】底部独家推荐【汇纳科技】20cm强势涨停! 昨天百人重磅电话会解读Sora最佳受益者方向:国内多模态和算力上市公司如何应对sora的横空出世AI生成视频将成为重要内容生产方式:OpenAl推出的Sora将引领AI生成视频的趋势。公司旗下来画科技打造了SkinSoul动画垂直模型为基础的AI内容创作平台,集成七大核心技术能力,推出四大产品包括AI动画、Al数字人视频、AI助手、AI相框,旨在不断降低内容创作门槛和成本,用AI实现下一代交互方式,助力全行业提升数字化水平 与多家传统媒体
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追龙纪要
2024-02-20 08:42:43
关于硅光的一些简单分享: 硅光一直以来比较倾向于故事主要是最早 他是英特尔用来对抗博通EML传统方案的一个对标或者说阵营 2016年的英特尔的硅光就占了20%订单发展了78年到现在其实份额一直都是很小的藕合难度大光芯片流片又很差 英特尔也一直都没赚到钱 硅光的渗透率一直在15%左右主要是100G将来的预期是400G以上的高速光模块的硅光渗透率能打到15%以上甚至30%40%左右但是行业内预计如果硅光发展的顺利在2027年左右 硅光能占据高速光模块的40%市场份额 这个技术有几个好处: 功耗低20
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追龙纪要
2024-02-19 21:31:25
春节期间AI产业利好频现,继续看好光通信板块
【中金科技】春节期间AI产业利好频现,继续看好光通信板块S新易盛(sz300502)SS天孚通信(sz300394)SS中际旭创(sz300308)S 今日开盘光通信板块表现活跃,截至当前,中际旭创+9.44%,新易盛+8.38%,天孚通信+11.50%,源杰科技+14.96%,光迅科技+6.68%,华工科技+4.03%。 OpenAI发布Sora,AI硬件中长期需求预期进一步强化。 【训练层面】:Sora的参数量目前预计是3B左右,相比于GPT-4 1.8万亿的参数量来说并不算大,理论上但就模
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追龙纪要
2024-02-19 21:24:20
信骅和Rambus指引较好景气度,重点推荐核心标的澜起科技、聚辰股份!
【广发电子】信骅和Rambus指引较好景气度,重点推荐核心标的澜起科技、聚辰股份!S澜起科技(sh688008)SS聚辰股份(sh688123)S Rambus Q4业绩环增 Rambus23Q4 product revenue(以内存接口IC为主)53.7M美金,环比+2.9%,同比-20.1%,位于上季指引的52-58M的中下区间。公司指引24Q1product revenue 47-53M,中值环比-6.9%。全年来看,23年Product revenue营收基本持平于22年。份额方面,R
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2024-02-24 22:02:09
臻镭科技:中国ADI,受益国防信息化与空间基础设施建设
【华泰军工】臻镭科技:中国ADI,受益国防信息化与空间基础设施建设S臻镭科技(sh688270)S 【市场空间】 1、数模转换芯片:目前特种领域市场空间大概为50亿左右。其中高端领域国产化率不足10%,国产替代空间巨大,且随着数字相控阵、低轨卫星通信网络等应用场景的发展而快速增长。 2、微系统与模组:传统TR组件的未来发展方向,渗透率持续提升,目前我国雷达产业链市场空间约400亿,射频及TR组件价值量占比超过45%,接近200亿元,雷达面阵提升、通信&SAR卫星等将有效拉动产品需求。 3、电源管
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追龙纪要
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光伏:从提排产到涨价格,继续坚定看多!
【长江电新】光伏:从提排产到涨价格,继续坚定看多!S福斯特(sh603806)SS晶澳科技(sz002459)SS阳光电源(sz300274)S 事件:据媒体报道,部分厂家和经销商通知,下游光伏组件即将涨价,幅度2分/W左右,而且部分组件版型出现紧缺断货。 1、此前我们认为二季度产业链部分环节涨价可期,包括组件、TOPCon电池、胶膜等。同时,N型硅料&硅片受益于TOPCon占比提升,亦有望保持相对紧平衡,溢价维持良好。当前组件涨价兑现前期逻辑,并且组件涨价最为关键,对于上游各个环节涨价都有支撑
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继续重点推荐四川路桥
【天风建筑】继续重点推荐四川路桥S四川路桥(sh600039)S 当前时点我们继续重点推荐四川路桥,核心原因: 1)前期风险事件处理完毕。春节前四川省已经发布去年8月泥石流事件的调查结果,未判定为安全生产责任事故,不会对公司后续接单及施工造成影响。部分投资人担心后续蜀道集团董事长的到位情况对公司发展产生影响,我们预计该事件有望于近期落地,我们认为不管由谁来担任蜀道集团董事长,公司发展的底线均为稳健增长叠加高分红,后续人选落地有望再次形成正向催化。 2)高分红有望延续,稳健增长有基本面支撑。公司的
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2024-02-22 12:59:22
当前推荐9个标的,均有深度,欢迎路演交流!
【gx医药】当前推荐9个标的,均有深度,欢迎路演交流!S康方生物(09926)SS科伦博泰生物-B(06990)SS迈威生物(sh688062)S [礼物]创新药: 1、康方生物:双抗龙头,AK112有望在国内获批上市,且头对头K药即将有数据读出,海外临床顺利推进;AK104大适应症申报上市,销售持续增长。24年目标估值450~500亿,30%~45%空间。(陈曦炳) 2、科伦博泰:ADC龙头,SKB264已在国内申报上市,且与默沙东合作推进全球3期临床。SKB264预计将在上半年披露在一线适应
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罗博特科调研近况更新
[礼物]【长江通信&机械&电新】罗博特科调研近况更新S罗博特科(sz300757)S 经营近况:2023年,公司股权激励目标调整至15-18亿,同比去年大幅提升。目前在手订单较H1披露的14.02亿有较大幅度提升,今年公司新签订单量突破历史记录。 Ficontec并购进展:去年延迟主要是疫情原因拖延了审计。9月27日,公司披露斐控泰克资产购买,已通过股东大会,交易内部流程完成,后续进入交易所审核环节。 Ficontec订单与交付:1)思科:23年新增订单50多台,目前已经交付20多台,此前已经有
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折叠屏手机放量元年,多款机型持续催化
【山证通信&电子】折叠屏手机放量元年,多款机型持续催化S东睦股份(sh600114)SS京东方A(sz000725)S 折叠屏手机行业处于爆发初期。过去折叠屏市场主要由三星和华为两家厂商包揽,而在2023年折叠屏手机市场兴起,涌入大批竞争者参与,包括荣耀,小米,OPPO,VIVO等市面主流手机厂商,而苹果也有相关折叠屏手机消息。根据Counterpoint预测,2027年全球折叠屏销量达到1亿部,相对2023年1860万部有较大提升空间,在消费电子存量时代,折叠屏技术是稀缺的新技术新方案,有望改
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资负有望共振,建议把握保险板块底部配置机会
【方正金融】资负有望共振,建议把握保险板块底部配置机会S新华保险(sh601336)SS中国人寿(02628)S #资产端:降准降息为政策宽松的信号、预计将持续提振市场信心,市场修复下保险投资和利润预计改善,估值压制因素有望逐步解除。 #负债端:报行合一持续推进,储蓄型产品方面,居民储蓄需求旺盛、保险产品竞争力强劲;保障型产品方面,医保支付改革持续推进,健康险销售将持续回暖,保险产品有望迎量价齐升。1Q24行业NBV有望保持双位数增长。 #估值方面:截至2/20收盘、A股四家险企平均静态/动态P
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银行股为何大涨?
[福]银行股为何大涨?S宁波银行(sz002142)S 今日早盘银行股大涨,截至早盘11:00平安银行上涨10%,宁波上涨6%,招行A上涨5%,国有大行A股上涨2%左右。港股银行同样大涨,招行H涨4%,大行涨2%-3%。我们主要观点更新供参考: 1.为何大涨?我们认为今日上涨主要来自beta方面外资流入和空头回补,基本面方面,昨日央行超预期降息是直接催化剂,隔夜美股标普500下跌0.6%,科技股领跌。去年至今“Long magnificent”"short China”是两大拥挤交易,我们2月1
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涤纶长丝:供需格局改善,看好两年景气周期
【中金油气化工】涤纶长丝:供需格局改善,看好两年景气周期 供给端: 目前行业集中扩产阶段已经结束,我们预计2024/2025年新增产能约116/150万吨,复合增速约2.6%。2024年还有恒逸石化75万吨产能搬迁短暂退出以及联达化纤20万吨拆迁退出,2024-2025年行业净供应增长更低。 此外,长丝头部三家企业桐昆股份、新凤鸣和恒逸石化在发展战略上也将向上游炼化倾斜,我们认为涤纶长丝行业竞争格局已出现大幅改善。 需求端: 2023年以来居民消费恢复,纺服消费市场已好转,在2022年低基数效应
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润泽科技:智算领军,国内多模态发展核心受益
【天风通信】润泽科技:智算领军,国内多模态发展核心受益S润泽科技(sz300442)S 近期Sora模型推出后,AI方向火爆,海外科技巨头进展不断也将促进对于算力持续性的投入。国内方面,多模态大模型领域对比海外存在差距,国内大模型及算力领域厂商也在持续追加相关投入,以算力赋能大模型持续的迭代优化,相关智算需求有望持续高速增长。【润泽科技】作为国内智算方向领先布局同时技术领军的厂商,有望深度受益于多模态发展浪潮,智算业务有望高速发展。 1、算力23Q4已显现利润增量贡献。单23Q4来看,预计实现归
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存储:2024年半导体行业最强细分强劲复苏2024Q1可期
【光大电子】存储:2024年半导体行业最强细分,强劲复苏+国产替代+AI HBM三大逻辑共振,2024Q1可期 1、强劲复苏:Gartner预测2024年市场规模同比增长66.3%,增速位列半导体各细分领域第一名。TrendForce预计DRAM和NAND Flash在2024年有望连续4个季度持续涨价。 2、国产替代:长存长鑫持续扩产,国产供应链有望深度受益。 3、AI HBM:AI有望大幅拉动HBM需求。 投资建议:(1)模组:佰维存储、江波龙、德明利、香农芯创;(2)测试机:长川科技、精智
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2024-02-20 09:23:34
底部独家推荐汇纳科技强势涨
【民生计算机】底部独家推荐【汇纳科技】20cm强势涨停! 昨天百人重磅电话会解读Sora最佳受益者方向:国内多模态和算力上市公司如何应对sora的横空出世AI生成视频将成为重要内容生产方式:OpenAl推出的Sora将引领AI生成视频的趋势。公司旗下来画科技打造了SkinSoul动画垂直模型为基础的AI内容创作平台,集成七大核心技术能力,推出四大产品包括AI动画、Al数字人视频、AI助手、AI相框,旨在不断降低内容创作门槛和成本,用AI实现下一代交互方式,助力全行业提升数字化水平 与多家传统媒体
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关于硅光的一些简单分享: 硅光一直以来比较倾向于故事主要是最早 他是英特尔用来对抗博通EML传统方案的一个对标或者说阵营 2016年的英特尔的硅光就占了20%订单发展了78年到现在其实份额一直都是很小的藕合难度大光芯片流片又很差 英特尔也一直都没赚到钱 硅光的渗透率一直在15%左右主要是100G将来的预期是400G以上的高速光模块的硅光渗透率能打到15%以上甚至30%40%左右但是行业内预计如果硅光发展的顺利在2027年左右 硅光能占据高速光模块的40%市场份额 这个技术有几个好处: 功耗低20
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春节期间AI产业利好频现,继续看好光通信板块
【中金科技】春节期间AI产业利好频现,继续看好光通信板块S新易盛(sz300502)SS天孚通信(sz300394)SS中际旭创(sz300308)S 今日开盘光通信板块表现活跃,截至当前,中际旭创+9.44%,新易盛+8.38%,天孚通信+11.50%,源杰科技+14.96%,光迅科技+6.68%,华工科技+4.03%。 OpenAI发布Sora,AI硬件中长期需求预期进一步强化。 【训练层面】:Sora的参数量目前预计是3B左右,相比于GPT-4 1.8万亿的参数量来说并不算大,理论上但就模
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2024-02-19 21:24:20
信骅和Rambus指引较好景气度,重点推荐核心标的澜起科技、聚辰股份!
【广发电子】信骅和Rambus指引较好景气度,重点推荐核心标的澜起科技、聚辰股份!S澜起科技(sh688008)SS聚辰股份(sh688123)S Rambus Q4业绩环增 Rambus23Q4 product revenue(以内存接口IC为主)53.7M美金,环比+2.9%,同比-20.1%,位于上季指引的52-58M的中下区间。公司指引24Q1product revenue 47-53M,中值环比-6.9%。全年来看,23年Product revenue营收基本持平于22年。份额方面,R
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臻镭科技:中国ADI,受益国防信息化与空间基础设施建设
【华泰军工】臻镭科技:中国ADI,受益国防信息化与空间基础设施建设S臻镭科技(sh688270)S 【市场空间】 1、数模转换芯片:目前特种领域市场空间大概为50亿左右。其中高端领域国产化率不足10%,国产替代空间巨大,且随着数字相控阵、低轨卫星通信网络等应用场景的发展而快速增长。 2、微系统与模组:传统TR组件的未来发展方向,渗透率持续提升,目前我国雷达产业链市场空间约400亿,射频及TR组件价值量占比超过45%,接近200亿元,雷达面阵提升、通信&SAR卫星等将有效拉动产品需求。 3、电源管
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光伏:从提排产到涨价格,继续坚定看多!
【长江电新】光伏:从提排产到涨价格,继续坚定看多!S福斯特(sh603806)SS晶澳科技(sz002459)SS阳光电源(sz300274)S 事件:据媒体报道,部分厂家和经销商通知,下游光伏组件即将涨价,幅度2分/W左右,而且部分组件版型出现紧缺断货。 1、此前我们认为二季度产业链部分环节涨价可期,包括组件、TOPCon电池、胶膜等。同时,N型硅料&硅片受益于TOPCon占比提升,亦有望保持相对紧平衡,溢价维持良好。当前组件涨价兑现前期逻辑,并且组件涨价最为关键,对于上游各个环节涨价都有支撑
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2024-02-22 21:14:32
继续重点推荐四川路桥
【天风建筑】继续重点推荐四川路桥S四川路桥(sh600039)S 当前时点我们继续重点推荐四川路桥,核心原因: 1)前期风险事件处理完毕。春节前四川省已经发布去年8月泥石流事件的调查结果,未判定为安全生产责任事故,不会对公司后续接单及施工造成影响。部分投资人担心后续蜀道集团董事长的到位情况对公司发展产生影响,我们预计该事件有望于近期落地,我们认为不管由谁来担任蜀道集团董事长,公司发展的底线均为稳健增长叠加高分红,后续人选落地有望再次形成正向催化。 2)高分红有望延续,稳健增长有基本面支撑。公司的
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追龙纪要
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当前推荐9个标的,均有深度,欢迎路演交流!
【gx医药】当前推荐9个标的,均有深度,欢迎路演交流!S康方生物(09926)SS科伦博泰生物-B(06990)SS迈威生物(sh688062)S [礼物]创新药: 1、康方生物:双抗龙头,AK112有望在国内获批上市,且头对头K药即将有数据读出,海外临床顺利推进;AK104大适应症申报上市,销售持续增长。24年目标估值450~500亿,30%~45%空间。(陈曦炳) 2、科伦博泰:ADC龙头,SKB264已在国内申报上市,且与默沙东合作推进全球3期临床。SKB264预计将在上半年披露在一线适应
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康方生物
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追龙纪要
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罗博特科调研近况更新
[礼物]【长江通信&机械&电新】罗博特科调研近况更新S罗博特科(sz300757)S 经营近况:2023年,公司股权激励目标调整至15-18亿,同比去年大幅提升。目前在手订单较H1披露的14.02亿有较大幅度提升,今年公司新签订单量突破历史记录。 Ficontec并购进展:去年延迟主要是疫情原因拖延了审计。9月27日,公司披露斐控泰克资产购买,已通过股东大会,交易内部流程完成,后续进入交易所审核环节。 Ficontec订单与交付:1)思科:23年新增订单50多台,目前已经交付20多台,此前已经有
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追龙纪要
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折叠屏手机放量元年,多款机型持续催化
【山证通信&电子】折叠屏手机放量元年,多款机型持续催化S东睦股份(sh600114)SS京东方A(sz000725)S 折叠屏手机行业处于爆发初期。过去折叠屏市场主要由三星和华为两家厂商包揽,而在2023年折叠屏手机市场兴起,涌入大批竞争者参与,包括荣耀,小米,OPPO,VIVO等市面主流手机厂商,而苹果也有相关折叠屏手机消息。根据Counterpoint预测,2027年全球折叠屏销量达到1亿部,相对2023年1860万部有较大提升空间,在消费电子存量时代,折叠屏技术是稀缺的新技术新方案,有望改
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追龙纪要
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资负有望共振,建议把握保险板块底部配置机会
【方正金融】资负有望共振,建议把握保险板块底部配置机会S新华保险(sh601336)SS中国人寿(02628)S #资产端:降准降息为政策宽松的信号、预计将持续提振市场信心,市场修复下保险投资和利润预计改善,估值压制因素有望逐步解除。 #负债端:报行合一持续推进,储蓄型产品方面,居民储蓄需求旺盛、保险产品竞争力强劲;保障型产品方面,医保支付改革持续推进,健康险销售将持续回暖,保险产品有望迎量价齐升。1Q24行业NBV有望保持双位数增长。 #估值方面:截至2/20收盘、A股四家险企平均静态/动态P
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追龙纪要
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银行股为何大涨?
[福]银行股为何大涨?S宁波银行(sz002142)S 今日早盘银行股大涨,截至早盘11:00平安银行上涨10%,宁波上涨6%,招行A上涨5%,国有大行A股上涨2%左右。港股银行同样大涨,招行H涨4%,大行涨2%-3%。我们主要观点更新供参考: 1.为何大涨?我们认为今日上涨主要来自beta方面外资流入和空头回补,基本面方面,昨日央行超预期降息是直接催化剂,隔夜美股标普500下跌0.6%,科技股领跌。去年至今“Long magnificent”"short China”是两大拥挤交易,我们2月1
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追龙纪要
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涤纶长丝:供需格局改善,看好两年景气周期
【中金油气化工】涤纶长丝:供需格局改善,看好两年景气周期 供给端: 目前行业集中扩产阶段已经结束,我们预计2024/2025年新增产能约116/150万吨,复合增速约2.6%。2024年还有恒逸石化75万吨产能搬迁短暂退出以及联达化纤20万吨拆迁退出,2024-2025年行业净供应增长更低。 此外,长丝头部三家企业桐昆股份、新凤鸣和恒逸石化在发展战略上也将向上游炼化倾斜,我们认为涤纶长丝行业竞争格局已出现大幅改善。 需求端: 2023年以来居民消费恢复,纺服消费市场已好转,在2022年低基数效应
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润泽科技:智算领军,国内多模态发展核心受益
【天风通信】润泽科技:智算领军,国内多模态发展核心受益S润泽科技(sz300442)S 近期Sora模型推出后,AI方向火爆,海外科技巨头进展不断也将促进对于算力持续性的投入。国内方面,多模态大模型领域对比海外存在差距,国内大模型及算力领域厂商也在持续追加相关投入,以算力赋能大模型持续的迭代优化,相关智算需求有望持续高速增长。【润泽科技】作为国内智算方向领先布局同时技术领军的厂商,有望深度受益于多模态发展浪潮,智算业务有望高速发展。 1、算力23Q4已显现利润增量贡献。单23Q4来看,预计实现归
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追龙纪要
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存储:2024年半导体行业最强细分强劲复苏2024Q1可期
【光大电子】存储:2024年半导体行业最强细分,强劲复苏+国产替代+AI HBM三大逻辑共振,2024Q1可期 1、强劲复苏:Gartner预测2024年市场规模同比增长66.3%,增速位列半导体各细分领域第一名。TrendForce预计DRAM和NAND Flash在2024年有望连续4个季度持续涨价。 2、国产替代:长存长鑫持续扩产,国产供应链有望深度受益。 3、AI HBM:AI有望大幅拉动HBM需求。 投资建议:(1)模组:佰维存储、江波龙、德明利、香农芯创;(2)测试机:长川科技、精智
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追龙纪要
2024-02-20 09:23:34
底部独家推荐汇纳科技强势涨
【民生计算机】底部独家推荐【汇纳科技】20cm强势涨停! 昨天百人重磅电话会解读Sora最佳受益者方向:国内多模态和算力上市公司如何应对sora的横空出世AI生成视频将成为重要内容生产方式:OpenAl推出的Sora将引领AI生成视频的趋势。公司旗下来画科技打造了SkinSoul动画垂直模型为基础的AI内容创作平台,集成七大核心技术能力,推出四大产品包括AI动画、Al数字人视频、AI助手、AI相框,旨在不断降低内容创作门槛和成本,用AI实现下一代交互方式,助力全行业提升数字化水平 与多家传统媒体
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追龙纪要
2024-02-20 08:42:43
关于硅光的一些简单分享: 硅光一直以来比较倾向于故事主要是最早 他是英特尔用来对抗博通EML传统方案的一个对标或者说阵营 2016年的英特尔的硅光就占了20%订单发展了78年到现在其实份额一直都是很小的藕合难度大光芯片流片又很差 英特尔也一直都没赚到钱 硅光的渗透率一直在15%左右主要是100G将来的预期是400G以上的高速光模块的硅光渗透率能打到15%以上甚至30%40%左右但是行业内预计如果硅光发展的顺利在2027年左右 硅光能占据高速光模块的40%市场份额 这个技术有几个好处: 功耗低20
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追龙纪要
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春节期间AI产业利好频现,继续看好光通信板块
【中金科技】春节期间AI产业利好频现,继续看好光通信板块S新易盛(sz300502)SS天孚通信(sz300394)SS中际旭创(sz300308)S 今日开盘光通信板块表现活跃,截至当前,中际旭创+9.44%,新易盛+8.38%,天孚通信+11.50%,源杰科技+14.96%,光迅科技+6.68%,华工科技+4.03%。 OpenAI发布Sora,AI硬件中长期需求预期进一步强化。 【训练层面】:Sora的参数量目前预计是3B左右,相比于GPT-4 1.8万亿的参数量来说并不算大,理论上但就模
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2024-02-19 21:24:20
信骅和Rambus指引较好景气度,重点推荐核心标的澜起科技、聚辰股份!
【广发电子】信骅和Rambus指引较好景气度,重点推荐核心标的澜起科技、聚辰股份!S澜起科技(sh688008)SS聚辰股份(sh688123)S Rambus Q4业绩环增 Rambus23Q4 product revenue(以内存接口IC为主)53.7M美金,环比+2.9%,同比-20.1%,位于上季指引的52-58M的中下区间。公司指引24Q1product revenue 47-53M,中值环比-6.9%。全年来看,23年Product revenue营收基本持平于22年。份额方面,R
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