戈壁淘金用户主页-原创-韭研公社

异动

登录注册

戈壁淘金

顺势而为，玉汝于成

IP属地：110000,110100

个人资料

戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 19:17:09

【中泰电子|北京君正】23年预期前低后高，车载存储广阔空间

行业类市场景气度有所下滑，22Q4业绩表现承压： 22Q4业绩表现承压，主因：1）22Q1-3消费类市场需求整体低迷，导致微处理器芯片和智能视频芯片的收入和毛利率均有所下滑，随着去库压力缓解+需求调整后企稳，22Q4消费类产品收入边际回暖，但终端竞争仍然激烈，毛利率短期承压。2）存储芯片为行业上游，22Q1-3行业类市场保持景气，公司出货价格保持稳定，随着市场预期23H1乘用车市场走弱，预计22Q4订单和单价均有一定程度的向下调整。疫后经济缓慢复苏，23年预计前底后高：消费类市场22年低基数

S
北京君正

1

2

5

6.01
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 19:14:59

春季行情中场休息——申万宏源策略2月16日市场下跌点评

春季行情中场休息——申万宏源策略2月16日市场下跌点评关于触发今天调整的因素，我们提示两条关键事实： 1. 今日北向资金流入受到扰动，但全天仍净流入68亿元。春节后外资流入减速，主要受到美国经济韧性超预期，美联储加息结束预期延后的影响。但我们依然提示，中期美国经济衰退的趋势明确，美联储加息邻近尾声的预期并未根本动摇，经济中强美弱和海外流动性宽松驱动外资回流的大方向不变。 2. 管理层2023年的核心工作重点是着力恢复经济，预算内和预算外都要发力是应有之义，城投平台风险发酵是小概率事件。今日市

S
中交地产

9

9

20

24.19
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 17:25:50

中信证券：3月以后A/H股可能开启下一轮上涨，看好科技中的数字经济，制造业的风光储

核心观点：市场针对经济恢复的质量、国内政策的弹性以及海外货币政策取向这三方面因素的预期分歧，是近期市场震荡的主要原因。上述预期的分歧可能在三月后随着国内宏观数据的披露、两会的召开以及美联储FOMC会议召开重新达成共识，市场将重新选择方向。中期来看，国内股强债弱的格局可能并未改变。投资者观点的分歧是近期市场震荡的主要原因。我们此前指出A/H股内外资接力的不畅，市场风格转向小盘成长，以及债市存在波段做多机会。投资者预期的分歧导致了市场的震荡。过去一周尽管有国内1月社融、通胀数据的披露，部分城市二

S
神州数码
S
亿联网络
S
盛弘股份

14

12

15

12.71
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 16:10:15

游戏行业是最可能先被AIGC解放生产力的行业

2月16日，游戏股大幅冲高，惠城科技、凯撒文化涨停，汤姆猫、冰川网络涨超10%。消息面上，2月15日，网易旗下武侠手游《逆水寒》宣布实装国内首个游戏版ChatGPT，官方表示，其智能NPC能和玩家自由生成对话，并基于对话内容，自主给出有逻辑的行为反馈。该手游已经获得版号，预计将于2023年年内上线。国信证券表示，从玩家体验上看，生成式AI有望实现玩家通过自然语言与NPC实现互动，AI根据玩家表达，实时生成剧情互动推进，在游戏剧情方面实现千人千面的个性化体验。游戏行业生产力大解放安信证券表

S
ST惠程
S
汤姆猫
S
ST凯文
S
冰川网络

66

64

73

56.93
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 15:26:52

方正证券：医药零售为何突然大涨

事件：2 月 15 日，国家医保局发布《关于进一步做好定点零售药店纳入门诊统筹管理的通知》（以下简称“通知”）。点评： 1、定点零售药店或将拥抱门诊统筹，不再局限于个人医保账户我国职工医保账户可划分成个人账户和统筹账户（个人账户是职工个人缴费资金，单位缴费全部计入统筹基金），其中个人账户主要用于支付参保人员在定点医疗机构或定点零售药店发生的政策范围内自付费用，而统筹账户主要用于看病报销，比如住院、异地转诊、门诊慢性病或特殊病等医疗费用的报销。简而言之，现行的医保报销体系下定点零售药店基本只能

S
一心堂
S
健之佳
S
第一医药
S
漱玉平民
S
药易购

12

4

15

15.91
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 12:20:43

永贵电器大跌点评

【开源电子刘翔丨永贵电器】受拜登政府充电桩政策影响，永贵电器上午跌幅较大，我们认为无需担忧公司基本面情况，看好公司发展： 1. 实际永贵电器暂无出口美国的充电枪产品，2023年有欧标枪出口，不受政策影响。即使未来希望开拓美国市场，也可以通过在当地设厂的方式满足政府要求。 2. 国内充电桩存量和增量市场空间都远大于美国和欧盟市场。根据我们测算国内充电枪市场在2025年有望达到36亿元，2022-2025年市场规模CAGR达47.6%，是一个快速成长的市场。市场前期焦点围绕充电桩出口为主，我们预计国

S
永贵电器

3

5

7

11.11
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 12:03:17

【申万宏源计算机】继续推信创基础软件

【申万宏源计算机】继续推信创基础软件：增加推荐海量数据、软通动力 2月15日，中国软件临时股东会选举谌志华同志为公司第七届董事会董事、董事长（法定代表人）、战略委员会主任委员。此前，1 月19 日，中国电子党委宣布，任命谌志华同志任中国软件党委书记。谌志华同志亦为麒麟软件党委书记、董事长，此番中国软件人事变动继续体现信创行业基础软件重要性。2023年，新信创起点，基础软硬件必是首先受益方向。海外：以服务器操作系统为例，开源版本（国内依赖度较高主要是操作系统、数据库）有安全持续性风险。Cent

S
软通动力
S
海量数据
S
太极股份

1

2

4

3.26
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 12:00:08

【国盛通信】继AIGC后，我们如何发起又一轮运营商/数据要素大行情

【国盛通信】继AIGC后，我们如何发起又一轮运营商/数据要素大行情 AIGC大周期下，运营商是数据核心！没有数据，何来应用！风浪越大，鱼越贵！三大运营商作为国内数据流通过程中的卖水者，除了拥有数据传输网络外，还拥有海量优质数据。基于运营商公有云的全新数据要素流通体系空间广阔，AIGC下，运营商数据要素价值将得到重估。建议重视运营商在AIGC、数据要素大周期下的地位提升逻辑，积极布局运营商及运营商数据产业链。数据核心：电信/联通/移动。可视化：中新赛克/恒为科技/浩瀚深度。数字化：东方

S
东方国信
S
天源迪科
S
恒为科技
S
中新赛克

6

9

27

19.40
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 10:00:49

网传小作文：纳思达

网传小作文：纳思达

Screenshot_20230216_095836_com.unnoo.quan_edit_121466980512193.jpg

S
纳思达

1

0

1

3.10
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 09:56:02

【国盛通信】亿联网络-微软Teams核心供应商！

【国盛通信】亿联网络-微软Teams核心供应商！深度受益teams嵌入chatgpt的份额提升！以及chatgpt会议办公会议的革命性突破！近日，Teams推出高级版订阅服务，服务由ChatGPT支持，用户在支付10美元/月的费用后，可以获得智能回顾、自动会议记录、实时字幕翻译等功能。公司是云视讯行业龙头，硬件产品与Teams深度兼容，未来随着Teams在OpenAI加持下拉开与其他会议软件差距，公司海外市场销售有望加速突破。未来在AIGC浪潮下，如实时AI场景，AI声音，AI参会者等新

S
亿联网络

1

1

2

1.49
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 09:26:37

国金计算机：关注云计算

金蝶国际-国内SaaS头部平台级企业。行业层面：ERP信创趋势尽显，国央企经营管理系统国产化比例将持续提升。企业层面：1.产品线齐全，星辰、星空等中小企业市场稳固，续费率85%+；苍穹、星瀚持续拓展大型客户市场，新签山东重工等业内标杆客户。2.云业务进展顺利，云服务占比提升至76%。3.旗下产品金蝶云·苍穹成为百度文心一言首批先行体验官，为类ChatGPT国产对话式语言模型技术在国内云服务场景的首次着陆。对应现价9PS，推荐关注。浪潮数字企业（原浪潮国际）-国内ERP赛道TOP3，国产替代背景

S
广联达
S
用友网络
S
万兴科技

2

0

4

1.86
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 09:24:31

【方正传媒-ChatGPT目前走到哪个阶段了？】

【方正传媒-ChatGPT目前走到哪个阶段了？】 🌟我们认为ChatGPT主要分为三个阶段 1⃣平台竞争初期，此时竞争的是谁先跑出优质的大模型。由于大模型的竞争壁垒在于模型规模和训练数据规模，因此此时衡量平台的指标为采购数据库与算力的规模、新招聘人才的多少等。 2⃣平台决胜期，此时比拼谁先发布ChatGPT相关产品。目前百度、阿里巴巴、腾讯等大厂均已布局ChatGPT相关研发，关注其后续动态。 3⃣应用期，使用ChatGPT极大的提升生产效率。目前ChatGPT对于生产效率的体现主要表现在信息

S
视觉中国
S
中文在线

3

4

6

5.37
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 09:18:54

【招商通信-亿联网络更新】

结合行业趋势，重申公司核心看点： 1.基本面快速成长预期下的估值修复空间可观（1）根据业绩预告，公司22年全年营收增速预计为25-35%、扣非归母净利增速预计为38-48%，在宏观经济承压与疫情的广泛冲击下仍实现经营业绩高增，在行业中稀缺性凸显。同时，随着22Q4的诸多不利因素（人民币升值、欧洲能源紧缺限制企业支付能力、Q3末经销商库存在高位等）的影响逐步减弱或消除，预计23年Q1开始公司业绩增长将进入加速期。（2）结合UC行业需求趋势与公司自身股权激励解锁要求，预计公司未来三年营收与利润仍

S
亿联网络

0

0

0

0.44
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 08:54:27

天风证券：大型化和技术路线演进带来风电齿轮箱行业新机会

天风证券发布研究报告称，齿轮箱是风力发电机的核心心部件，也是整个发电机组当中技术壁垒较高的零部件之一，因工作环境恶劣且所经受载荷难以预测，导致极易损坏并影响整个发电机组的运行，所以齿轮箱的品质和性能尤为重要，而齿轮箱的品质和性能很大程度体现在齿轮、轴承等零部件的品质和性能上。在风机大型化趋势下，齿轮箱也面临大型化，而齿轮箱大型化导致对齿轮箱的性能要求提升，进一步加深齿轮箱的竞争壁垒。建议关注：广大特材(688186.SH)、海锅股份(301063.SZ)。　　天风证券主要观点如下：　　大型化

S
广大特材
S
海锅股份

1

0

2

1.36
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 08:42:13

国盛证券：应用与政策加速落地，AIGC版图加速展开

韩国运营商加速AIGC布局。2月8日，韩国运营商SKTelecom在财报电话会上公布了公司的AIGC版图，包括了首款韩语ChatGPT产品A.和基于ChatGPT的各类智能应用，力争通过AI技术打造新一代“互联网网关”。早在2022年11月份，SKT就已经宣布，将通过把AI与基于电信主营业务的连接技术相结合，将公司重塑为一家杰出的AI企业。全球范围内，AIGC应用遍地花开。随着当下ChatGPT在全球范围内关注度与日俱增，全球AIGC应用落地速度进一步加速。微软将在其搜索软件Bing内集成C

S
中际旭创
S
中国联通
S
纳思达

8

15

23

15.34

前往

页

戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 19:17:09

【中泰电子|北京君正】23年预期前低后高，车载存储广阔空间

行业类市场景气度有所下滑，22Q4业绩表现承压： 22Q4业绩表现承压，主因：1）22Q1-3消费类市场需求整体低迷，导致微处理器芯片和智能视频芯片的收入和毛利率均有所下滑，随着去库压力缓解+需求调整后企稳，22Q4消费类产品收入边际回暖，但终端竞争仍然激烈，毛利率短期承压。2）存储芯片为行业上游，22Q1-3行业类市场保持景气，公司出货价格保持稳定，随着市场预期23H1乘用车市场走弱，预计22Q4订单和单价均有一定程度的向下调整。疫后经济缓慢复苏，23年预计前底后高：消费类市场22年低基数

S
北京君正

1

2

5

6.01
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 19:14:59

春季行情中场休息——申万宏源策略2月16日市场下跌点评

春季行情中场休息——申万宏源策略2月16日市场下跌点评关于触发今天调整的因素，我们提示两条关键事实： 1. 今日北向资金流入受到扰动，但全天仍净流入68亿元。春节后外资流入减速，主要受到美国经济韧性超预期，美联储加息结束预期延后的影响。但我们依然提示，中期美国经济衰退的趋势明确，美联储加息邻近尾声的预期并未根本动摇，经济中强美弱和海外流动性宽松驱动外资回流的大方向不变。 2. 管理层2023年的核心工作重点是着力恢复经济，预算内和预算外都要发力是应有之义，城投平台风险发酵是小概率事件。今日市

S
中交地产

9

9

20

24.19
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 17:25:50

中信证券：3月以后A/H股可能开启下一轮上涨，看好科技中的数字经济，制造业的风光储

核心观点：市场针对经济恢复的质量、国内政策的弹性以及海外货币政策取向这三方面因素的预期分歧，是近期市场震荡的主要原因。上述预期的分歧可能在三月后随着国内宏观数据的披露、两会的召开以及美联储FOMC会议召开重新达成共识，市场将重新选择方向。中期来看，国内股强债弱的格局可能并未改变。投资者观点的分歧是近期市场震荡的主要原因。我们此前指出A/H股内外资接力的不畅，市场风格转向小盘成长，以及债市存在波段做多机会。投资者预期的分歧导致了市场的震荡。过去一周尽管有国内1月社融、通胀数据的披露，部分城市二

S
神州数码
S
亿联网络
S
盛弘股份

14

12

15

12.71
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 16:10:15

游戏行业是最可能先被AIGC解放生产力的行业

2月16日，游戏股大幅冲高，惠城科技、凯撒文化涨停，汤姆猫、冰川网络涨超10%。消息面上，2月15日，网易旗下武侠手游《逆水寒》宣布实装国内首个游戏版ChatGPT，官方表示，其智能NPC能和玩家自由生成对话，并基于对话内容，自主给出有逻辑的行为反馈。该手游已经获得版号，预计将于2023年年内上线。国信证券表示，从玩家体验上看，生成式AI有望实现玩家通过自然语言与NPC实现互动，AI根据玩家表达，实时生成剧情互动推进，在游戏剧情方面实现千人千面的个性化体验。游戏行业生产力大解放安信证券表

S
ST惠程
S
汤姆猫
S
ST凯文
S
冰川网络

66

64

73

56.93
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 15:26:52

方正证券：医药零售为何突然大涨

事件：2 月 15 日，国家医保局发布《关于进一步做好定点零售药店纳入门诊统筹管理的通知》（以下简称“通知”）。点评： 1、定点零售药店或将拥抱门诊统筹，不再局限于个人医保账户我国职工医保账户可划分成个人账户和统筹账户（个人账户是职工个人缴费资金，单位缴费全部计入统筹基金），其中个人账户主要用于支付参保人员在定点医疗机构或定点零售药店发生的政策范围内自付费用，而统筹账户主要用于看病报销，比如住院、异地转诊、门诊慢性病或特殊病等医疗费用的报销。简而言之，现行的医保报销体系下定点零售药店基本只能

S
一心堂
S
健之佳
S
第一医药
S
漱玉平民
S
药易购

12

4

15

15.91
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 12:20:43

永贵电器大跌点评

【开源电子刘翔丨永贵电器】受拜登政府充电桩政策影响，永贵电器上午跌幅较大，我们认为无需担忧公司基本面情况，看好公司发展： 1. 实际永贵电器暂无出口美国的充电枪产品，2023年有欧标枪出口，不受政策影响。即使未来希望开拓美国市场，也可以通过在当地设厂的方式满足政府要求。 2. 国内充电桩存量和增量市场空间都远大于美国和欧盟市场。根据我们测算国内充电枪市场在2025年有望达到36亿元，2022-2025年市场规模CAGR达47.6%，是一个快速成长的市场。市场前期焦点围绕充电桩出口为主，我们预计国

S
永贵电器

3

5

7

11.11
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 12:03:17

【申万宏源计算机】继续推信创基础软件

【申万宏源计算机】继续推信创基础软件：增加推荐海量数据、软通动力 2月15日，中国软件临时股东会选举谌志华同志为公司第七届董事会董事、董事长（法定代表人）、战略委员会主任委员。此前，1 月19 日，中国电子党委宣布，任命谌志华同志任中国软件党委书记。谌志华同志亦为麒麟软件党委书记、董事长，此番中国软件人事变动继续体现信创行业基础软件重要性。2023年，新信创起点，基础软硬件必是首先受益方向。海外：以服务器操作系统为例，开源版本（国内依赖度较高主要是操作系统、数据库）有安全持续性风险。Cent

S
软通动力
S
海量数据
S
太极股份

1

2

4

3.26
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 12:00:08

【国盛通信】继AIGC后，我们如何发起又一轮运营商/数据要素大行情

【国盛通信】继AIGC后，我们如何发起又一轮运营商/数据要素大行情 AIGC大周期下，运营商是数据核心！没有数据，何来应用！风浪越大，鱼越贵！三大运营商作为国内数据流通过程中的卖水者，除了拥有数据传输网络外，还拥有海量优质数据。基于运营商公有云的全新数据要素流通体系空间广阔，AIGC下，运营商数据要素价值将得到重估。建议重视运营商在AIGC、数据要素大周期下的地位提升逻辑，积极布局运营商及运营商数据产业链。数据核心：电信/联通/移动。可视化：中新赛克/恒为科技/浩瀚深度。数字化：东方

S
东方国信
S
天源迪科
S
恒为科技
S
中新赛克

6

9

27

19.40
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 10:00:49

网传小作文：纳思达

网传小作文：纳思达

Screenshot_20230216_095836_com.unnoo.quan_edit_121466980512193.jpg

S
纳思达

1

0

1

3.10
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 09:56:02

【国盛通信】亿联网络-微软Teams核心供应商！

【国盛通信】亿联网络-微软Teams核心供应商！深度受益teams嵌入chatgpt的份额提升！以及chatgpt会议办公会议的革命性突破！近日，Teams推出高级版订阅服务，服务由ChatGPT支持，用户在支付10美元/月的费用后，可以获得智能回顾、自动会议记录、实时字幕翻译等功能。公司是云视讯行业龙头，硬件产品与Teams深度兼容，未来随着Teams在OpenAI加持下拉开与其他会议软件差距，公司海外市场销售有望加速突破。未来在AIGC浪潮下，如实时AI场景，AI声音，AI参会者等新

S
亿联网络

1

1

2

1.49
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 09:26:37

国金计算机：关注云计算

金蝶国际-国内SaaS头部平台级企业。行业层面：ERP信创趋势尽显，国央企经营管理系统国产化比例将持续提升。企业层面：1.产品线齐全，星辰、星空等中小企业市场稳固，续费率85%+；苍穹、星瀚持续拓展大型客户市场，新签山东重工等业内标杆客户。2.云业务进展顺利，云服务占比提升至76%。3.旗下产品金蝶云·苍穹成为百度文心一言首批先行体验官，为类ChatGPT国产对话式语言模型技术在国内云服务场景的首次着陆。对应现价9PS，推荐关注。浪潮数字企业（原浪潮国际）-国内ERP赛道TOP3，国产替代背景

S
广联达
S
用友网络
S
万兴科技

2

0

4

1.86
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 09:24:31

【方正传媒-ChatGPT目前走到哪个阶段了？】

【方正传媒-ChatGPT目前走到哪个阶段了？】 🌟我们认为ChatGPT主要分为三个阶段 1⃣平台竞争初期，此时竞争的是谁先跑出优质的大模型。由于大模型的竞争壁垒在于模型规模和训练数据规模，因此此时衡量平台的指标为采购数据库与算力的规模、新招聘人才的多少等。 2⃣平台决胜期，此时比拼谁先发布ChatGPT相关产品。目前百度、阿里巴巴、腾讯等大厂均已布局ChatGPT相关研发，关注其后续动态。 3⃣应用期，使用ChatGPT极大的提升生产效率。目前ChatGPT对于生产效率的体现主要表现在信息

S
视觉中国
S
中文在线

3

4

6

5.37
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 09:18:54

【招商通信-亿联网络更新】

结合行业趋势，重申公司核心看点： 1.基本面快速成长预期下的估值修复空间可观（1）根据业绩预告，公司22年全年营收增速预计为25-35%、扣非归母净利增速预计为38-48%，在宏观经济承压与疫情的广泛冲击下仍实现经营业绩高增，在行业中稀缺性凸显。同时，随着22Q4的诸多不利因素（人民币升值、欧洲能源紧缺限制企业支付能力、Q3末经销商库存在高位等）的影响逐步减弱或消除，预计23年Q1开始公司业绩增长将进入加速期。（2）结合UC行业需求趋势与公司自身股权激励解锁要求，预计公司未来三年营收与利润仍

S
亿联网络

0

0

0

0.44
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 08:54:27

天风证券：大型化和技术路线演进带来风电齿轮箱行业新机会

天风证券发布研究报告称，齿轮箱是风力发电机的核心心部件，也是整个发电机组当中技术壁垒较高的零部件之一，因工作环境恶劣且所经受载荷难以预测，导致极易损坏并影响整个发电机组的运行，所以齿轮箱的品质和性能尤为重要，而齿轮箱的品质和性能很大程度体现在齿轮、轴承等零部件的品质和性能上。在风机大型化趋势下，齿轮箱也面临大型化，而齿轮箱大型化导致对齿轮箱的性能要求提升，进一步加深齿轮箱的竞争壁垒。建议关注：广大特材(688186.SH)、海锅股份(301063.SZ)。　　天风证券主要观点如下：　　大型化

S
广大特材
S
海锅股份

1

0

2

1.36
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 08:42:13

国盛证券：应用与政策加速落地，AIGC版图加速展开

韩国运营商加速AIGC布局。2月8日，韩国运营商SKTelecom在财报电话会上公布了公司的AIGC版图，包括了首款韩语ChatGPT产品A.和基于ChatGPT的各类智能应用，力争通过AI技术打造新一代“互联网网关”。早在2022年11月份，SKT就已经宣布，将通过把AI与基于电信主营业务的连接技术相结合，将公司重塑为一家杰出的AI企业。全球范围内，AIGC应用遍地花开。随着当下ChatGPT在全球范围内关注度与日俱增，全球AIGC应用落地速度进一步加速。微软将在其搜索软件Bing内集成C

S
中际旭创
S
中国联通
S
纳思达

8

15

23

15.34

前往

页

戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 19:17:09

【中泰电子|北京君正】23年预期前低后高，车载存储广阔空间

行业类市场景气度有所下滑，22Q4业绩表现承压： 22Q4业绩表现承压，主因：1）22Q1-3消费类市场需求整体低迷，导致微处理器芯片和智能视频芯片的收入和毛利率均有所下滑，随着去库压力缓解+需求调整后企稳，22Q4消费类产品收入边际回暖，但终端竞争仍然激烈，毛利率短期承压。2）存储芯片为行业上游，22Q1-3行业类市场保持景气，公司出货价格保持稳定，随着市场预期23H1乘用车市场走弱，预计22Q4订单和单价均有一定程度的向下调整。疫后经济缓慢复苏，23年预计前底后高：消费类市场22年低基数

S
北京君正

1

2

5

6.01
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 19:14:59

春季行情中场休息——申万宏源策略2月16日市场下跌点评

春季行情中场休息——申万宏源策略2月16日市场下跌点评关于触发今天调整的因素，我们提示两条关键事实： 1. 今日北向资金流入受到扰动，但全天仍净流入68亿元。春节后外资流入减速，主要受到美国经济韧性超预期，美联储加息结束预期延后的影响。但我们依然提示，中期美国经济衰退的趋势明确，美联储加息邻近尾声的预期并未根本动摇，经济中强美弱和海外流动性宽松驱动外资回流的大方向不变。 2. 管理层2023年的核心工作重点是着力恢复经济，预算内和预算外都要发力是应有之义，城投平台风险发酵是小概率事件。今日市

S
中交地产

9

9

20

24.19
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 17:25:50

中信证券：3月以后A/H股可能开启下一轮上涨，看好科技中的数字经济，制造业的风光储

核心观点：市场针对经济恢复的质量、国内政策的弹性以及海外货币政策取向这三方面因素的预期分歧，是近期市场震荡的主要原因。上述预期的分歧可能在三月后随着国内宏观数据的披露、两会的召开以及美联储FOMC会议召开重新达成共识，市场将重新选择方向。中期来看，国内股强债弱的格局可能并未改变。投资者观点的分歧是近期市场震荡的主要原因。我们此前指出A/H股内外资接力的不畅，市场风格转向小盘成长，以及债市存在波段做多机会。投资者预期的分歧导致了市场的震荡。过去一周尽管有国内1月社融、通胀数据的披露，部分城市二

S
神州数码
S
亿联网络
S
盛弘股份

14

12

15

12.71
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 16:10:15

游戏行业是最可能先被AIGC解放生产力的行业

2月16日，游戏股大幅冲高，惠城科技、凯撒文化涨停，汤姆猫、冰川网络涨超10%。消息面上，2月15日，网易旗下武侠手游《逆水寒》宣布实装国内首个游戏版ChatGPT，官方表示，其智能NPC能和玩家自由生成对话，并基于对话内容，自主给出有逻辑的行为反馈。该手游已经获得版号，预计将于2023年年内上线。国信证券表示，从玩家体验上看，生成式AI有望实现玩家通过自然语言与NPC实现互动，AI根据玩家表达，实时生成剧情互动推进，在游戏剧情方面实现千人千面的个性化体验。游戏行业生产力大解放安信证券表

S
ST惠程
S
汤姆猫
S
ST凯文
S
冰川网络

66

64

73

56.93
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 15:26:52

方正证券：医药零售为何突然大涨

事件：2 月 15 日，国家医保局发布《关于进一步做好定点零售药店纳入门诊统筹管理的通知》（以下简称“通知”）。点评： 1、定点零售药店或将拥抱门诊统筹，不再局限于个人医保账户我国职工医保账户可划分成个人账户和统筹账户（个人账户是职工个人缴费资金，单位缴费全部计入统筹基金），其中个人账户主要用于支付参保人员在定点医疗机构或定点零售药店发生的政策范围内自付费用，而统筹账户主要用于看病报销，比如住院、异地转诊、门诊慢性病或特殊病等医疗费用的报销。简而言之，现行的医保报销体系下定点零售药店基本只能

S
一心堂
S
健之佳
S
第一医药
S
漱玉平民
S
药易购

12

4

15

15.91
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 12:20:43

永贵电器大跌点评

【开源电子刘翔丨永贵电器】受拜登政府充电桩政策影响，永贵电器上午跌幅较大，我们认为无需担忧公司基本面情况，看好公司发展： 1. 实际永贵电器暂无出口美国的充电枪产品，2023年有欧标枪出口，不受政策影响。即使未来希望开拓美国市场，也可以通过在当地设厂的方式满足政府要求。 2. 国内充电桩存量和增量市场空间都远大于美国和欧盟市场。根据我们测算国内充电枪市场在2025年有望达到36亿元，2022-2025年市场规模CAGR达47.6%，是一个快速成长的市场。市场前期焦点围绕充电桩出口为主，我们预计国

S
永贵电器

3

5

7

11.11
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 12:03:17

【申万宏源计算机】继续推信创基础软件

【申万宏源计算机】继续推信创基础软件：增加推荐海量数据、软通动力 2月15日，中国软件临时股东会选举谌志华同志为公司第七届董事会董事、董事长（法定代表人）、战略委员会主任委员。此前，1 月19 日，中国电子党委宣布，任命谌志华同志任中国软件党委书记。谌志华同志亦为麒麟软件党委书记、董事长，此番中国软件人事变动继续体现信创行业基础软件重要性。2023年，新信创起点，基础软硬件必是首先受益方向。海外：以服务器操作系统为例，开源版本（国内依赖度较高主要是操作系统、数据库）有安全持续性风险。Cent

S
软通动力
S
海量数据
S
太极股份

1

2

4

3.26
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 12:00:08

【国盛通信】继AIGC后，我们如何发起又一轮运营商/数据要素大行情

【国盛通信】继AIGC后，我们如何发起又一轮运营商/数据要素大行情 AIGC大周期下，运营商是数据核心！没有数据，何来应用！风浪越大，鱼越贵！三大运营商作为国内数据流通过程中的卖水者，除了拥有数据传输网络外，还拥有海量优质数据。基于运营商公有云的全新数据要素流通体系空间广阔，AIGC下，运营商数据要素价值将得到重估。建议重视运营商在AIGC、数据要素大周期下的地位提升逻辑，积极布局运营商及运营商数据产业链。数据核心：电信/联通/移动。可视化：中新赛克/恒为科技/浩瀚深度。数字化：东方

S
东方国信
S
天源迪科
S
恒为科技
S
中新赛克

6

9

27

19.40
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 10:00:49

网传小作文：纳思达

网传小作文：纳思达

Screenshot_20230216_095836_com.unnoo.quan_edit_121466980512193.jpg

S
纳思达

1

0

1

3.10
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 09:56:02

【国盛通信】亿联网络-微软Teams核心供应商！

【国盛通信】亿联网络-微软Teams核心供应商！深度受益teams嵌入chatgpt的份额提升！以及chatgpt会议办公会议的革命性突破！近日，Teams推出高级版订阅服务，服务由ChatGPT支持，用户在支付10美元/月的费用后，可以获得智能回顾、自动会议记录、实时字幕翻译等功能。公司是云视讯行业龙头，硬件产品与Teams深度兼容，未来随着Teams在OpenAI加持下拉开与其他会议软件差距，公司海外市场销售有望加速突破。未来在AIGC浪潮下，如实时AI场景，AI声音，AI参会者等新

S
亿联网络

1

1

2

1.49
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 09:26:37

国金计算机：关注云计算

金蝶国际-国内SaaS头部平台级企业。行业层面：ERP信创趋势尽显，国央企经营管理系统国产化比例将持续提升。企业层面：1.产品线齐全，星辰、星空等中小企业市场稳固，续费率85%+；苍穹、星瀚持续拓展大型客户市场，新签山东重工等业内标杆客户。2.云业务进展顺利，云服务占比提升至76%。3.旗下产品金蝶云·苍穹成为百度文心一言首批先行体验官，为类ChatGPT国产对话式语言模型技术在国内云服务场景的首次着陆。对应现价9PS，推荐关注。浪潮数字企业（原浪潮国际）-国内ERP赛道TOP3，国产替代背景

S
广联达
S
用友网络
S
万兴科技

2

0

4

1.86
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 09:24:31

【方正传媒-ChatGPT目前走到哪个阶段了？】

【方正传媒-ChatGPT目前走到哪个阶段了？】 🌟我们认为ChatGPT主要分为三个阶段 1⃣平台竞争初期，此时竞争的是谁先跑出优质的大模型。由于大模型的竞争壁垒在于模型规模和训练数据规模，因此此时衡量平台的指标为采购数据库与算力的规模、新招聘人才的多少等。 2⃣平台决胜期，此时比拼谁先发布ChatGPT相关产品。目前百度、阿里巴巴、腾讯等大厂均已布局ChatGPT相关研发，关注其后续动态。 3⃣应用期，使用ChatGPT极大的提升生产效率。目前ChatGPT对于生产效率的体现主要表现在信息

S
视觉中国
S
中文在线

3

4

6

5.37
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 09:18:54

【招商通信-亿联网络更新】

结合行业趋势，重申公司核心看点： 1.基本面快速成长预期下的估值修复空间可观（1）根据业绩预告，公司22年全年营收增速预计为25-35%、扣非归母净利增速预计为38-48%，在宏观经济承压与疫情的广泛冲击下仍实现经营业绩高增，在行业中稀缺性凸显。同时，随着22Q4的诸多不利因素（人民币升值、欧洲能源紧缺限制企业支付能力、Q3末经销商库存在高位等）的影响逐步减弱或消除，预计23年Q1开始公司业绩增长将进入加速期。（2）结合UC行业需求趋势与公司自身股权激励解锁要求，预计公司未来三年营收与利润仍

S
亿联网络

0

0

0

0.44
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 08:54:27

天风证券：大型化和技术路线演进带来风电齿轮箱行业新机会

天风证券发布研究报告称，齿轮箱是风力发电机的核心心部件，也是整个发电机组当中技术壁垒较高的零部件之一，因工作环境恶劣且所经受载荷难以预测，导致极易损坏并影响整个发电机组的运行，所以齿轮箱的品质和性能尤为重要，而齿轮箱的品质和性能很大程度体现在齿轮、轴承等零部件的品质和性能上。在风机大型化趋势下，齿轮箱也面临大型化，而齿轮箱大型化导致对齿轮箱的性能要求提升，进一步加深齿轮箱的竞争壁垒。建议关注：广大特材(688186.SH)、海锅股份(301063.SZ)。　　天风证券主要观点如下：　　大型化

S
广大特材
S
海锅股份

1

0

2

1.36
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 08:42:13

国盛证券：应用与政策加速落地，AIGC版图加速展开

韩国运营商加速AIGC布局。2月8日，韩国运营商SKTelecom在财报电话会上公布了公司的AIGC版图，包括了首款韩语ChatGPT产品A.和基于ChatGPT的各类智能应用，力争通过AI技术打造新一代“互联网网关”。早在2022年11月份，SKT就已经宣布，将通过把AI与基于电信主营业务的连接技术相结合，将公司重塑为一家杰出的AI企业。全球范围内，AIGC应用遍地花开。随着当下ChatGPT在全球范围内关注度与日俱增，全球AIGC应用落地速度进一步加速。微软将在其搜索软件Bing内集成C

S
中际旭创
S
中国联通
S
纳思达

8

15

23

15.34

前往

页

戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 19:17:09

【中泰电子|北京君正】23年预期前低后高，车载存储广阔空间

行业类市场景气度有所下滑，22Q4业绩表现承压： 22Q4业绩表现承压，主因：1）22Q1-3消费类市场需求整体低迷，导致微处理器芯片和智能视频芯片的收入和毛利率均有所下滑，随着去库压力缓解+需求调整后企稳，22Q4消费类产品收入边际回暖，但终端竞争仍然激烈，毛利率短期承压。2）存储芯片为行业上游，22Q1-3行业类市场保持景气，公司出货价格保持稳定，随着市场预期23H1乘用车市场走弱，预计22Q4订单和单价均有一定程度的向下调整。疫后经济缓慢复苏，23年预计前底后高：消费类市场22年低基数

S
北京君正

1

2

5

6.01
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 19:14:59

春季行情中场休息——申万宏源策略2月16日市场下跌点评

春季行情中场休息——申万宏源策略2月16日市场下跌点评关于触发今天调整的因素，我们提示两条关键事实： 1. 今日北向资金流入受到扰动，但全天仍净流入68亿元。春节后外资流入减速，主要受到美国经济韧性超预期，美联储加息结束预期延后的影响。但我们依然提示，中期美国经济衰退的趋势明确，美联储加息邻近尾声的预期并未根本动摇，经济中强美弱和海外流动性宽松驱动外资回流的大方向不变。 2. 管理层2023年的核心工作重点是着力恢复经济，预算内和预算外都要发力是应有之义，城投平台风险发酵是小概率事件。今日市

S
中交地产

9

9

20

24.19
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 17:25:50

中信证券：3月以后A/H股可能开启下一轮上涨，看好科技中的数字经济，制造业的风光储

核心观点：市场针对经济恢复的质量、国内政策的弹性以及海外货币政策取向这三方面因素的预期分歧，是近期市场震荡的主要原因。上述预期的分歧可能在三月后随着国内宏观数据的披露、两会的召开以及美联储FOMC会议召开重新达成共识，市场将重新选择方向。中期来看，国内股强债弱的格局可能并未改变。投资者观点的分歧是近期市场震荡的主要原因。我们此前指出A/H股内外资接力的不畅，市场风格转向小盘成长，以及债市存在波段做多机会。投资者预期的分歧导致了市场的震荡。过去一周尽管有国内1月社融、通胀数据的披露，部分城市二

S
神州数码
S
亿联网络
S
盛弘股份

14

12

15

12.71
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 16:10:15

游戏行业是最可能先被AIGC解放生产力的行业

2月16日，游戏股大幅冲高，惠城科技、凯撒文化涨停，汤姆猫、冰川网络涨超10%。消息面上，2月15日，网易旗下武侠手游《逆水寒》宣布实装国内首个游戏版ChatGPT，官方表示，其智能NPC能和玩家自由生成对话，并基于对话内容，自主给出有逻辑的行为反馈。该手游已经获得版号，预计将于2023年年内上线。国信证券表示，从玩家体验上看，生成式AI有望实现玩家通过自然语言与NPC实现互动，AI根据玩家表达，实时生成剧情互动推进，在游戏剧情方面实现千人千面的个性化体验。游戏行业生产力大解放安信证券表

S
ST惠程
S
汤姆猫
S
ST凯文
S
冰川网络

66

64

73

56.93
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 15:26:52

方正证券：医药零售为何突然大涨

事件：2 月 15 日，国家医保局发布《关于进一步做好定点零售药店纳入门诊统筹管理的通知》（以下简称“通知”）。点评： 1、定点零售药店或将拥抱门诊统筹，不再局限于个人医保账户我国职工医保账户可划分成个人账户和统筹账户（个人账户是职工个人缴费资金，单位缴费全部计入统筹基金），其中个人账户主要用于支付参保人员在定点医疗机构或定点零售药店发生的政策范围内自付费用，而统筹账户主要用于看病报销，比如住院、异地转诊、门诊慢性病或特殊病等医疗费用的报销。简而言之，现行的医保报销体系下定点零售药店基本只能

S
一心堂
S
健之佳
S
第一医药
S
漱玉平民
S
药易购

12

4

15

15.91
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 12:20:43

永贵电器大跌点评

【开源电子刘翔丨永贵电器】受拜登政府充电桩政策影响，永贵电器上午跌幅较大，我们认为无需担忧公司基本面情况，看好公司发展： 1. 实际永贵电器暂无出口美国的充电枪产品，2023年有欧标枪出口，不受政策影响。即使未来希望开拓美国市场，也可以通过在当地设厂的方式满足政府要求。 2. 国内充电桩存量和增量市场空间都远大于美国和欧盟市场。根据我们测算国内充电枪市场在2025年有望达到36亿元，2022-2025年市场规模CAGR达47.6%，是一个快速成长的市场。市场前期焦点围绕充电桩出口为主，我们预计国

S
永贵电器

3

5

7

11.11
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 12:03:17

【申万宏源计算机】继续推信创基础软件

【申万宏源计算机】继续推信创基础软件：增加推荐海量数据、软通动力 2月15日，中国软件临时股东会选举谌志华同志为公司第七届董事会董事、董事长（法定代表人）、战略委员会主任委员。此前，1 月19 日，中国电子党委宣布，任命谌志华同志任中国软件党委书记。谌志华同志亦为麒麟软件党委书记、董事长，此番中国软件人事变动继续体现信创行业基础软件重要性。2023年，新信创起点，基础软硬件必是首先受益方向。海外：以服务器操作系统为例，开源版本（国内依赖度较高主要是操作系统、数据库）有安全持续性风险。Cent

S
软通动力
S
海量数据
S
太极股份

1

2

4

3.26
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 12:00:08

【国盛通信】继AIGC后，我们如何发起又一轮运营商/数据要素大行情

【国盛通信】继AIGC后，我们如何发起又一轮运营商/数据要素大行情 AIGC大周期下，运营商是数据核心！没有数据，何来应用！风浪越大，鱼越贵！三大运营商作为国内数据流通过程中的卖水者，除了拥有数据传输网络外，还拥有海量优质数据。基于运营商公有云的全新数据要素流通体系空间广阔，AIGC下，运营商数据要素价值将得到重估。建议重视运营商在AIGC、数据要素大周期下的地位提升逻辑，积极布局运营商及运营商数据产业链。数据核心：电信/联通/移动。可视化：中新赛克/恒为科技/浩瀚深度。数字化：东方

S
东方国信
S
天源迪科
S
恒为科技
S
中新赛克

6

9

27

19.40
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 10:00:49

网传小作文：纳思达

网传小作文：纳思达

Screenshot_20230216_095836_com.unnoo.quan_edit_121466980512193.jpg

S
纳思达

1

0

1

3.10
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 09:56:02

【国盛通信】亿联网络-微软Teams核心供应商！

【国盛通信】亿联网络-微软Teams核心供应商！深度受益teams嵌入chatgpt的份额提升！以及chatgpt会议办公会议的革命性突破！近日，Teams推出高级版订阅服务，服务由ChatGPT支持，用户在支付10美元/月的费用后，可以获得智能回顾、自动会议记录、实时字幕翻译等功能。公司是云视讯行业龙头，硬件产品与Teams深度兼容，未来随着Teams在OpenAI加持下拉开与其他会议软件差距，公司海外市场销售有望加速突破。未来在AIGC浪潮下，如实时AI场景，AI声音，AI参会者等新

S
亿联网络

1

1

2

1.49
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 09:26:37

国金计算机：关注云计算

金蝶国际-国内SaaS头部平台级企业。行业层面：ERP信创趋势尽显，国央企经营管理系统国产化比例将持续提升。企业层面：1.产品线齐全，星辰、星空等中小企业市场稳固，续费率85%+；苍穹、星瀚持续拓展大型客户市场，新签山东重工等业内标杆客户。2.云业务进展顺利，云服务占比提升至76%。3.旗下产品金蝶云·苍穹成为百度文心一言首批先行体验官，为类ChatGPT国产对话式语言模型技术在国内云服务场景的首次着陆。对应现价9PS，推荐关注。浪潮数字企业（原浪潮国际）-国内ERP赛道TOP3，国产替代背景

S
广联达
S
用友网络
S
万兴科技

2

0

4

1.86
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 09:24:31

【方正传媒-ChatGPT目前走到哪个阶段了？】

【方正传媒-ChatGPT目前走到哪个阶段了？】 🌟我们认为ChatGPT主要分为三个阶段 1⃣平台竞争初期，此时竞争的是谁先跑出优质的大模型。由于大模型的竞争壁垒在于模型规模和训练数据规模，因此此时衡量平台的指标为采购数据库与算力的规模、新招聘人才的多少等。 2⃣平台决胜期，此时比拼谁先发布ChatGPT相关产品。目前百度、阿里巴巴、腾讯等大厂均已布局ChatGPT相关研发，关注其后续动态。 3⃣应用期，使用ChatGPT极大的提升生产效率。目前ChatGPT对于生产效率的体现主要表现在信息

S
视觉中国
S
中文在线

3

4

6

5.37
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 09:18:54

【招商通信-亿联网络更新】

结合行业趋势，重申公司核心看点： 1.基本面快速成长预期下的估值修复空间可观（1）根据业绩预告，公司22年全年营收增速预计为25-35%、扣非归母净利增速预计为38-48%，在宏观经济承压与疫情的广泛冲击下仍实现经营业绩高增，在行业中稀缺性凸显。同时，随着22Q4的诸多不利因素（人民币升值、欧洲能源紧缺限制企业支付能力、Q3末经销商库存在高位等）的影响逐步减弱或消除，预计23年Q1开始公司业绩增长将进入加速期。（2）结合UC行业需求趋势与公司自身股权激励解锁要求，预计公司未来三年营收与利润仍

S
亿联网络

0

0

0

0.44
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 08:54:27

天风证券：大型化和技术路线演进带来风电齿轮箱行业新机会

天风证券发布研究报告称，齿轮箱是风力发电机的核心心部件，也是整个发电机组当中技术壁垒较高的零部件之一，因工作环境恶劣且所经受载荷难以预测，导致极易损坏并影响整个发电机组的运行，所以齿轮箱的品质和性能尤为重要，而齿轮箱的品质和性能很大程度体现在齿轮、轴承等零部件的品质和性能上。在风机大型化趋势下，齿轮箱也面临大型化，而齿轮箱大型化导致对齿轮箱的性能要求提升，进一步加深齿轮箱的竞争壁垒。建议关注：广大特材(688186.SH)、海锅股份(301063.SZ)。　　天风证券主要观点如下：　　大型化

S
广大特材
S
海锅股份

1

0

2

1.36
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 08:42:13

国盛证券：应用与政策加速落地，AIGC版图加速展开

韩国运营商加速AIGC布局。2月8日，韩国运营商SKTelecom在财报电话会上公布了公司的AIGC版图，包括了首款韩语ChatGPT产品A.和基于ChatGPT的各类智能应用，力争通过AI技术打造新一代“互联网网关”。早在2022年11月份，SKT就已经宣布，将通过把AI与基于电信主营业务的连接技术相结合，将公司重塑为一家杰出的AI企业。全球范围内，AIGC应用遍地花开。随着当下ChatGPT在全球范围内关注度与日俱增，全球AIGC应用落地速度进一步加速。微软将在其搜索软件Bing内集成C

S
中际旭创
S
中国联通
S
纳思达

8

15

23

15.34

前往

页

戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 19:17:09

【中泰电子|北京君正】23年预期前低后高，车载存储广阔空间

行业类市场景气度有所下滑，22Q4业绩表现承压： 22Q4业绩表现承压，主因：1）22Q1-3消费类市场需求整体低迷，导致微处理器芯片和智能视频芯片的收入和毛利率均有所下滑，随着去库压力缓解+需求调整后企稳，22Q4消费类产品收入边际回暖，但终端竞争仍然激烈，毛利率短期承压。2）存储芯片为行业上游，22Q1-3行业类市场保持景气，公司出货价格保持稳定，随着市场预期23H1乘用车市场走弱，预计22Q4订单和单价均有一定程度的向下调整。疫后经济缓慢复苏，23年预计前底后高：消费类市场22年低基数

S
北京君正

1

2

5

6.01
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 19:14:59

春季行情中场休息——申万宏源策略2月16日市场下跌点评

春季行情中场休息——申万宏源策略2月16日市场下跌点评关于触发今天调整的因素，我们提示两条关键事实： 1. 今日北向资金流入受到扰动，但全天仍净流入68亿元。春节后外资流入减速，主要受到美国经济韧性超预期，美联储加息结束预期延后的影响。但我们依然提示，中期美国经济衰退的趋势明确，美联储加息邻近尾声的预期并未根本动摇，经济中强美弱和海外流动性宽松驱动外资回流的大方向不变。 2. 管理层2023年的核心工作重点是着力恢复经济，预算内和预算外都要发力是应有之义，城投平台风险发酵是小概率事件。今日市

S
中交地产

9

9

20

24.19
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 17:25:50

中信证券：3月以后A/H股可能开启下一轮上涨，看好科技中的数字经济，制造业的风光储

核心观点：市场针对经济恢复的质量、国内政策的弹性以及海外货币政策取向这三方面因素的预期分歧，是近期市场震荡的主要原因。上述预期的分歧可能在三月后随着国内宏观数据的披露、两会的召开以及美联储FOMC会议召开重新达成共识，市场将重新选择方向。中期来看，国内股强债弱的格局可能并未改变。投资者观点的分歧是近期市场震荡的主要原因。我们此前指出A/H股内外资接力的不畅，市场风格转向小盘成长，以及债市存在波段做多机会。投资者预期的分歧导致了市场的震荡。过去一周尽管有国内1月社融、通胀数据的披露，部分城市二

S
神州数码
S
亿联网络
S
盛弘股份

14

12

15

12.71
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 16:10:15

游戏行业是最可能先被AIGC解放生产力的行业

2月16日，游戏股大幅冲高，惠城科技、凯撒文化涨停，汤姆猫、冰川网络涨超10%。消息面上，2月15日，网易旗下武侠手游《逆水寒》宣布实装国内首个游戏版ChatGPT，官方表示，其智能NPC能和玩家自由生成对话，并基于对话内容，自主给出有逻辑的行为反馈。该手游已经获得版号，预计将于2023年年内上线。国信证券表示，从玩家体验上看，生成式AI有望实现玩家通过自然语言与NPC实现互动，AI根据玩家表达，实时生成剧情互动推进，在游戏剧情方面实现千人千面的个性化体验。游戏行业生产力大解放安信证券表

S
ST惠程
S
汤姆猫
S
ST凯文
S
冰川网络

66

64

73

56.93
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 15:26:52

方正证券：医药零售为何突然大涨

事件：2 月 15 日，国家医保局发布《关于进一步做好定点零售药店纳入门诊统筹管理的通知》（以下简称“通知”）。点评： 1、定点零售药店或将拥抱门诊统筹，不再局限于个人医保账户我国职工医保账户可划分成个人账户和统筹账户（个人账户是职工个人缴费资金，单位缴费全部计入统筹基金），其中个人账户主要用于支付参保人员在定点医疗机构或定点零售药店发生的政策范围内自付费用，而统筹账户主要用于看病报销，比如住院、异地转诊、门诊慢性病或特殊病等医疗费用的报销。简而言之，现行的医保报销体系下定点零售药店基本只能

S
一心堂
S
健之佳
S
第一医药
S
漱玉平民
S
药易购

12

4

15

15.91
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 12:20:43

永贵电器大跌点评

【开源电子刘翔丨永贵电器】受拜登政府充电桩政策影响，永贵电器上午跌幅较大，我们认为无需担忧公司基本面情况，看好公司发展： 1. 实际永贵电器暂无出口美国的充电枪产品，2023年有欧标枪出口，不受政策影响。即使未来希望开拓美国市场，也可以通过在当地设厂的方式满足政府要求。 2. 国内充电桩存量和增量市场空间都远大于美国和欧盟市场。根据我们测算国内充电枪市场在2025年有望达到36亿元，2022-2025年市场规模CAGR达47.6%，是一个快速成长的市场。市场前期焦点围绕充电桩出口为主，我们预计国

S
永贵电器

3

5

7

11.11
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 12:03:17

【申万宏源计算机】继续推信创基础软件

【申万宏源计算机】继续推信创基础软件：增加推荐海量数据、软通动力 2月15日，中国软件临时股东会选举谌志华同志为公司第七届董事会董事、董事长（法定代表人）、战略委员会主任委员。此前，1 月19 日，中国电子党委宣布，任命谌志华同志任中国软件党委书记。谌志华同志亦为麒麟软件党委书记、董事长，此番中国软件人事变动继续体现信创行业基础软件重要性。2023年，新信创起点，基础软硬件必是首先受益方向。海外：以服务器操作系统为例，开源版本（国内依赖度较高主要是操作系统、数据库）有安全持续性风险。Cent

S
软通动力
S
海量数据
S
太极股份

1

2

4

3.26
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 12:00:08

【国盛通信】继AIGC后，我们如何发起又一轮运营商/数据要素大行情

【国盛通信】继AIGC后，我们如何发起又一轮运营商/数据要素大行情 AIGC大周期下，运营商是数据核心！没有数据，何来应用！风浪越大，鱼越贵！三大运营商作为国内数据流通过程中的卖水者，除了拥有数据传输网络外，还拥有海量优质数据。基于运营商公有云的全新数据要素流通体系空间广阔，AIGC下，运营商数据要素价值将得到重估。建议重视运营商在AIGC、数据要素大周期下的地位提升逻辑，积极布局运营商及运营商数据产业链。数据核心：电信/联通/移动。可视化：中新赛克/恒为科技/浩瀚深度。数字化：东方

S
东方国信
S
天源迪科
S
恒为科技
S
中新赛克

6

9

27

19.40
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 10:00:49

网传小作文：纳思达

网传小作文：纳思达

Screenshot_20230216_095836_com.unnoo.quan_edit_121466980512193.jpg

S
纳思达

1

0

1

3.10
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 09:56:02

【国盛通信】亿联网络-微软Teams核心供应商！

【国盛通信】亿联网络-微软Teams核心供应商！深度受益teams嵌入chatgpt的份额提升！以及chatgpt会议办公会议的革命性突破！近日，Teams推出高级版订阅服务，服务由ChatGPT支持，用户在支付10美元/月的费用后，可以获得智能回顾、自动会议记录、实时字幕翻译等功能。公司是云视讯行业龙头，硬件产品与Teams深度兼容，未来随着Teams在OpenAI加持下拉开与其他会议软件差距，公司海外市场销售有望加速突破。未来在AIGC浪潮下，如实时AI场景，AI声音，AI参会者等新

S
亿联网络

1

1

2

1.49
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 09:26:37

国金计算机：关注云计算

金蝶国际-国内SaaS头部平台级企业。行业层面：ERP信创趋势尽显，国央企经营管理系统国产化比例将持续提升。企业层面：1.产品线齐全，星辰、星空等中小企业市场稳固，续费率85%+；苍穹、星瀚持续拓展大型客户市场，新签山东重工等业内标杆客户。2.云业务进展顺利，云服务占比提升至76%。3.旗下产品金蝶云·苍穹成为百度文心一言首批先行体验官，为类ChatGPT国产对话式语言模型技术在国内云服务场景的首次着陆。对应现价9PS，推荐关注。浪潮数字企业（原浪潮国际）-国内ERP赛道TOP3，国产替代背景

S
广联达
S
用友网络
S
万兴科技

2

0

4

1.86
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 09:24:31

【方正传媒-ChatGPT目前走到哪个阶段了？】

【方正传媒-ChatGPT目前走到哪个阶段了？】 🌟我们认为ChatGPT主要分为三个阶段 1⃣平台竞争初期，此时竞争的是谁先跑出优质的大模型。由于大模型的竞争壁垒在于模型规模和训练数据规模，因此此时衡量平台的指标为采购数据库与算力的规模、新招聘人才的多少等。 2⃣平台决胜期，此时比拼谁先发布ChatGPT相关产品。目前百度、阿里巴巴、腾讯等大厂均已布局ChatGPT相关研发，关注其后续动态。 3⃣应用期，使用ChatGPT极大的提升生产效率。目前ChatGPT对于生产效率的体现主要表现在信息

S
视觉中国
S
中文在线

3

4

6

5.37
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 09:18:54

【招商通信-亿联网络更新】

结合行业趋势，重申公司核心看点： 1.基本面快速成长预期下的估值修复空间可观（1）根据业绩预告，公司22年全年营收增速预计为25-35%、扣非归母净利增速预计为38-48%，在宏观经济承压与疫情的广泛冲击下仍实现经营业绩高增，在行业中稀缺性凸显。同时，随着22Q4的诸多不利因素（人民币升值、欧洲能源紧缺限制企业支付能力、Q3末经销商库存在高位等）的影响逐步减弱或消除，预计23年Q1开始公司业绩增长将进入加速期。（2）结合UC行业需求趋势与公司自身股权激励解锁要求，预计公司未来三年营收与利润仍

S
亿联网络

0

0

0

0.44
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 08:54:27

天风证券：大型化和技术路线演进带来风电齿轮箱行业新机会

天风证券发布研究报告称，齿轮箱是风力发电机的核心心部件，也是整个发电机组当中技术壁垒较高的零部件之一，因工作环境恶劣且所经受载荷难以预测，导致极易损坏并影响整个发电机组的运行，所以齿轮箱的品质和性能尤为重要，而齿轮箱的品质和性能很大程度体现在齿轮、轴承等零部件的品质和性能上。在风机大型化趋势下，齿轮箱也面临大型化，而齿轮箱大型化导致对齿轮箱的性能要求提升，进一步加深齿轮箱的竞争壁垒。建议关注：广大特材(688186.SH)、海锅股份(301063.SZ)。　　天风证券主要观点如下：　　大型化

S
广大特材
S
海锅股份

1

0

2

1.36
戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-02-16 08:42:13

国盛证券：应用与政策加速落地，AIGC版图加速展开

韩国运营商加速AIGC布局。2月8日，韩国运营商SKTelecom在财报电话会上公布了公司的AIGC版图，包括了首款韩语ChatGPT产品A.和基于ChatGPT的各类智能应用，力争通过AI技术打造新一代“互联网网关”。早在2022年11月份，SKT就已经宣布，将通过把AI与基于电信主营业务的连接技术相结合，将公司重塑为一家杰出的AI企业。全球范围内，AIGC应用遍地花开。随着当下ChatGPT在全球范围内关注度与日俱增，全球AIGC应用落地速度进一步加速。微软将在其搜索软件Bing内集成C

S
中际旭创
S
中国联通
S
纳思达

8

15

23

15.34

前往

页

15

关注

53841

粉丝

135347.03

工分

社区规则服务协议隐私政策

沪ICP备20009443号

© 2020 上海韭研信息科技有限公司

关于韭研公社

问题反馈

有问题请联系@韭菜团子

公社愿景：韭研公社，原韭菜公社，投资干货最多的共享社群，汇聚全网最深度的基本面研究，消弭个人滞后机构的逻辑鸿沟。

风险提示：韭研公社里任何网友的发言，都有其特定立场，均不构成投资建议，请投资者独立审慎决策。

2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100 101 102 103 104 105 106 107 108 109 110 111 112 113 114 115 116 117 118 119 120 121 122 123 124 125 126 127 128 129 130 131 132 133 134 135 136 137 138 139 140 141 142 143 144 145 146 147 148 149 150 151 152 153 154 155 156 157 158 159 160 161 162 163 164 165 166 167 168 169 170 171 172 173 174 175 176 177 178 179 180 181 182 183 184 185 186 187 188 189 190 191 192 193 194 195 196 197 198 199 200 201 202 203 204 205 206 207 208 209 210 211 212 213 214 215 216 217 218 219 220 221 222 223 224 225 226 227 228 229 230 231 232 233 234 235 236 237 238 239 240 241 242 243 244 245 246 247 248 249 250 251 252 253 254 255 256 257 258 259 260 261 262 263 264 265 266 267 268 269 270 271 272 273 274 275 276 277 278 279 280 281 282 283 284 285 286 287 288 289 290 291 292 293 294 295 296 297 298 299 300 301 302 303 304 305 306 307 308 309 310 311 312 313 314 315 316 317 318 319 320 321 322 323 324 325 326 327 328 329 330 331 332 333 334 335 336 337 338 339 340 341 342 343 344 345 346 347 348 349 350 351 352 353 354 355 356 357 358 359 360 361 362 363 364 365 366 367 368 369 370 371 372 373 374 375 376 377 378 379 380 381 382 383 384 385 386 387 388 389 390 391 392 393 394 395 396 397 398 399 400 401 402 403 404 405 406 407 408 409 410 411 412 413 414 415 416 417 418 419 420 421 422 423 424 425 426 427 428 429 430 431 432 433 434 435 436 437 438 439 440 441 442 443 444 445 446 447 448 449 450 451 452 453 454 455 456 457 458 459 460 461 462 463 464 465 466 467 468 469 470 471 472 473 474 475 476 477 478 479 480 481 482 483 484 485 486 487 488 489 490 491 492 493 494 495 496 497 498 499 500 501 502 503 504 505 506 507 508 509 510 511 512 513 514 515 516 517 518 519 520 521 522 523 524 525 526 527 528 529 530 531 532 533 534 535 536 537 538 539 540 541 542 543 544 545 546 547 548 549 550 551 552 553 554 555 556 557 558 559 560 561 562 563 564 565 566 567 568 569 570 571 572 573 574 575 576 577 578 579 580 581 582 583 584 585 586 587 588 589 590 591 592 593 594 595 596 597 598 599 600 601 602 603 604 605 606 607 608 609 610 611 612 613 614 615 616 617 618