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戈壁淘金
顺势而为,玉汝于成
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2023-06-26 12:16:23
国海证券:电力板块经过前期回调,火电有望走出22年煤炭行情
今日火电股领涨市场,继续推荐火电股,今日催化为假期海外市场下跌、国内市场风格切换以及有传闻7月政治局会议不搞强复苏强刺激。 煤价旺季难有起色,业绩继续改善确定性强。经过5月底至6月上旬的煤价超预期下跌,我们认为夏季北港煤价有望在800元上下震荡。一是欧洲等主要煤炭消费国需求偏弱,强供给弱需求背景下,进口煤价格优势显著,2023年1-5月我国动力煤进口量同比增长近一倍;二是港口高库存,环渤海9港库存仍在2700万吨高位;三是非电需求偏弱,对国内现货煤采购需求有限。在北港5500大卡煤价800元/吨
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华能国际
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申能股份
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2023-06-26 11:46:35
【民生电力公用】缺电专题之三:区域转移预判,当前处于4步之2
【简评】 1、6/26开盘后建投能源、京能电力涨停,代表京津冀缺电预期。 2、如我们此前路演中预判的“缺电”行情区域顺序,会按照珠三角/南方-京津冀/北方-长三角/华东-川渝/华中的4步阶段演绎。目前正处于行情第2步。 3、如我们此前所说的“合理调整,等风(缺电)来”,近期以火电为代表的电力板块调整之后,估值安全垫增厚,在“缺电”这一强利好推动下,有望重启市场关注和信心。 【受益标的/地方概念股梳理】 1、本地缺电:京能电力、申能股份/上海电力、三峡水利、浙能电力、金开新能、建投能源、粤电力A/
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内蒙华电
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黔源电力
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华电国际
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2023-06-26 09:04:47
【华创机械】周观点:继续推荐人形机器人板块,抓两头择个股
【华创机械】周观点:继续推荐人形机器人板块,抓两头择个股 人形机器人硬件决定可达性,软件决定可塑性;硬件先行并是未来2-3年明确的投资机会,重点关注灵巧手,旋转模组,直线模组。抓两头:较明确进入供应链体系的,以及待挖掘待催化待涨的。 确定性:1.灵巧手核心是空心杯,重点推荐鸣志电器,北美渠道,专利壁垒,制造能力三大优势;关注伟创电气,江苏雷利。2.旋转模组重点推荐绿的谐波,谐波减速器是旋转执行机构核心部件,与三花北美建厂合作推进领先。关注中大力德,昊志机电,双环传动。3.直线模组关注滚柱丝杆,江
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江苏雷利
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恒立液压
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2023-06-26 08:41:52
【申万机械】丝杠导轨百亿市场,国产替代蓄势待发
滚珠丝杠副和滚动直线导轨副是一种精密复杂的机械传动机构,广泛应用于各类机械设备的传动系统。一般情况下,一整套运行机构由两套滚动直线导轨及一根滚珠丝杠副组成,驱动运动部件实现精确移动。 下游应用广泛,主要集中在汽车零部件及机床领域,合计占比超70%。应用领域主要为:1)新能车部件如转向机构、刹车系统等;2)数控机床、机械手臂等;3)自动化生产线领域;4)轨道交通领域;5)航空航天领域;6)机器人:工业机器人关节采用滚珠丝杠;人形机器人线性关节采用行星滚柱丝杠。 全球百亿级市场,中国是重要的消费市场
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恒立液压
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秦川机床
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贝斯特
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2023-06-26 08:33:27
海运行业欧盟对俄第11轮制裁点评:新制裁落地,成品油运贸易重构或加速
近日对俄第11轮制裁通过,油运贸易重构将深化。2023年6月23日,欧盟正式通过对俄第11轮制裁。具体措施涉及对帮助俄罗斯规避贸易限制的“第三方”进行惩罚,旨在加强打击目前存在的俄油继续流入欧洲的逃避制裁行为。我们预计对俄制裁将持续,逆全球化将成为长期趋势,全球油运贸易重构有望继续深化,且持续性有望超市场预期。 港口进一步限制俄油入欧,欧洲原油管道进口将缩减。根据欧盟委员会发布的新闻稿,欧盟将从贸易、运输、能源等方面加强对俄制裁。目前已公布的细则中提出欧盟将:1)禁止所有疑似通过过驳运输试图逃避
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中远海能
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招商南油
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2023-06-26 07:13:04
6月26日朝闻公社
一、宏观新闻 国内 中央 部委 1、自然资源部: 25日是第33个全国“土地日”, 目前全国耕地面积达到19.14亿亩。今年我国将继续强化耕地数量、质量、生态“三位一体”的保护理念,严守耕地保护红线。 2、商务部:会同有关地方、部门制定《自贸试验区重点工作清单(2023—2025年)》, 明确2023—2025年相关自贸试验区拟自主推进实施164项重点工作,每个自贸试验区的重点工作7—10项。 3、国资委:25日,辽宁省、吉林省、黑龙江省及内蒙古自治区在沈阳联合举办国资央企助力东北全面振兴座谈会
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中国船舶
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2023-06-26 06:05:32
船舶制造行业更新+20230625
船舶制造行业更新+20230625 # 船价:新船价格继续上涨,本周Clarksons新船价格指数达170.91点,环比上涨0.1%,同比上涨5.8%。6月截至目前全球船厂新船订单覆盖年数为3.44年,较5月有所提升。 # 运价:整体呈现企稳复苏态势,截至本周,BDI(波罗的海干散货指数)较前期低点上涨35%,BDTI(波罗的海油运指数)经历前期反弹后本周小幅回落。 # 钢价:2023年以来呈现底部震荡态势,本周20mm造船中厚板价格为4510元/吨,较2023年3月15日回落8%,较2021年
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中国船舶
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2023-06-26 05:55:58
光大证券:推荐厄尔尼诺下的电力需求侧响应投资机会
从行业景气度来看,电力需求侧响应、充电桩、海风、特高压、储能、氢能仍可维持较快增速。其中电力需求侧响应(虚拟电厂)、充电桩、海风、特高压虽目前估值处于中高位置,但板块持续性较强,即便7-8月中报业绩期股价波动,后续仍有上涨机会。 当前,市场对于6-7月厄尔尼诺、夏季高温、电力供需偏紧及电改政策关注度较高,我们首推电力需求侧响应(虚拟电厂、综合能源管理、电力电网数字化等)投资机会。 光伏:我们比之前更乐观,当前“胜率未变,赔率已变”。 目前硅料价格已跌至60-70元/kg,有企稳迹象,组件价格跌至
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东方电子
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2023-06-25 15:26:17
注意!已进入厄尔尼诺状态
摘要:据国家气候中心预测,在厄尔尼诺发展加强背景下,预计今年夏季我国华东南部、华中南部、西南地区南部降水易偏多,发生洪涝的风险大;西北地区东部降水易偏少,发生气象干旱的可能性大。 近日,北方多地遭遇高温“炙烤”,37℃以上的高温影响面积约45万平方公里,京津冀和山东等地有21个国家气象站日最高气温突破历史极值;南方地区大范围强降雨持续,100毫米以上降雨覆盖面积达20.57万平方公里。 今夏以来,北半球多地遭遇极端高温,极端天气为何频发?正在发展的厄尔尼诺将对我国产生哪些影响? 6月以来,赤道中
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广农糖业
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2023-06-25 15:19:34
【招商机械】银川发生令人痛心的重大燃气爆炸事故,燃气智能化改造亟待加速推进
6月21日,宁夏银川市发生令人痛心的事故,某烧烤店发生特别重大燃气爆炸,31人死亡,7人受伤。习主席对该事故作出重要指示,坚持人民至上、生命至上,加强重点领域安全风险整治及监管。6月22日,全国大部分地区,包括北京、广东、四川,随即开展燃气领域隐患排查整治。 1、本次事件属于“特别重大”事故,为近三年首例。按燃气事故分级标准,造成30人以上死亡或者100人以上重伤的即为I级(特别重大)燃气事故。 2、早在2021年湖北十堰爆炸事件,就引起国家高度重视,重磅政策正在陆续出台。近年来,我国燃气安全事
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金卡智能
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2023-06-25 14:47:04
【LEO-光通信】本周观点
【LEO-光通信】本周观点 1. 英伟达的PO数量依然是真实的。 但全行业现在800G供应不足的情况下,不排除有人为了抢资源提早、超量下单。 2. 800G光模块的主要供应商还是那两家,其他的目前还没看到变化。 3. 两家主要供应商中,有一家有自己的VCSEL芯片,而且做的还不错,所以可以自供,但另外一家的芯片几乎都要靠美国公司提供。 4. DSP芯片的供应会被缓解。 5. 光芯片的供应会持续困难。其中VCSEL的供应比较好缓解,原因是一方面VCSEL的合格率高,二是可以将部分消费VCSEL的设
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2023-06-25 14:43:28
【浙商电新】光伏行业周观点:上游价格“底部区间”已现,持续看多光伏板块
【上游价格进入底部区间,光伏需求有望加速释放】根据InfoLink,本周硅料成交均价跌至68元/kg,低价下探至58元/kg,整体价格逐步进入“底部区间”。硅片库存逐步消纳,跌价幅度逐步收窄放缓,M10/G12硅片价格分别为2.8元/片以及4.2元/片。终端来看,本周组件成交价格已跌至1.4-1.45元/W,Q3新签价格已跌至1.35-1.4元/W。随着产业链价格底部区间显现,终端需求有望在价格企稳之后迎来爆发。 【需求爆发节点已至,全面看多光伏赛道】2023年1-5月,我国新增光伏装机61GW
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2023-06-25 11:46:33
国盛证券:国内AI算力的机遇,交换机、服务器与光器件
交换机和光模块需求量呈配套关系,但在之前较弱,主要原因是国内交换机厂商未能大规模进入海外大厂供应链。从逻辑上看,交换机和光模块的区别在于海外营收弹性较小。 从预期差的角度,国内交换机市场有望迎来市场需求的贝塔上行。国家互联网信息办公室发布境内深度合成服务算法备案清单(2023年6月),其中包括美团在线智能客服算法、快手短视频生成合成算法、百度文生图内容生成算法、百度PLATO大模型算法、天猫小蜜智能客服算法等。这标志着国内AI算力建设也即将迎来上行周期的启动。 在之前英伟达多次发布会上,已经体现
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菲菱科思
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只买龙头的老司机
2023-06-25 11:42:31
天风证券一电气设备行业人形机器人:AI赋能下空间可期,看好特斯拉供应链
传统机器人是千亿规模成熟赛道,分为工业和服务机器人,工业/服务机器人均为千亿级别市场,近些年全球增速约为10%/20%。 人形机器人属于新兴赛道,参与者多为科技、互联网企业,由于技术难度较大+成本较高,迟迟未落地量产,产业尚处于探索状态,近期,我们认为行业发生了明显的变化,人形机器人有望实现0到1的突破,即供给侧-出现明显变化+技术侧-人工智能技术取得重大进展。 供给侧-TSL:1)迭代和进化速度惊人:特斯拉人形机器人项目正式公开后刚满一年的成果令人满意,因为它可以复用特斯拉汽车同款的FSD和D
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鼎智科技
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柯力传感
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只买龙头的老司机
2023-06-25 08:17:06
假期舆情热度
1、新能源车| 6月21日,财政部、税务总局、工信部联合发布《关于延续和优化新能源汽车车辆购置税减免政策的公告》。其中提到,对购置日期在2024年1月1日至2025年12月31日期间的新能源汽车免征车辆购置税,其中,每辆新能源乘用车免税额不超过3万元;对购置日期在2026年1月1日至2027年12月31日期间的新能源汽车减半征收车辆购置税,其中,每辆新能源乘用车减税额不超过1.5万元。 据初步估算,实行延长政策,2024年—2027年减免车辆购置税规模总额将达到5200亿元。 1、新势力产业链:
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金卡智能
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国海证券:电力板块经过前期回调,火电有望走出22年煤炭行情
今日火电股领涨市场,继续推荐火电股,今日催化为假期海外市场下跌、国内市场风格切换以及有传闻7月政治局会议不搞强复苏强刺激。 煤价旺季难有起色,业绩继续改善确定性强。经过5月底至6月上旬的煤价超预期下跌,我们认为夏季北港煤价有望在800元上下震荡。一是欧洲等主要煤炭消费国需求偏弱,强供给弱需求背景下,进口煤价格优势显著,2023年1-5月我国动力煤进口量同比增长近一倍;二是港口高库存,环渤海9港库存仍在2700万吨高位;三是非电需求偏弱,对国内现货煤采购需求有限。在北港5500大卡煤价800元/吨
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【民生电力公用】缺电专题之三:区域转移预判,当前处于4步之2
【简评】 1、6/26开盘后建投能源、京能电力涨停,代表京津冀缺电预期。 2、如我们此前路演中预判的“缺电”行情区域顺序,会按照珠三角/南方-京津冀/北方-长三角/华东-川渝/华中的4步阶段演绎。目前正处于行情第2步。 3、如我们此前所说的“合理调整,等风(缺电)来”,近期以火电为代表的电力板块调整之后,估值安全垫增厚,在“缺电”这一强利好推动下,有望重启市场关注和信心。 【受益标的/地方概念股梳理】 1、本地缺电:京能电力、申能股份/上海电力、三峡水利、浙能电力、金开新能、建投能源、粤电力A/
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【华创机械】周观点:继续推荐人形机器人板块,抓两头择个股
【华创机械】周观点:继续推荐人形机器人板块,抓两头择个股 人形机器人硬件决定可达性,软件决定可塑性;硬件先行并是未来2-3年明确的投资机会,重点关注灵巧手,旋转模组,直线模组。抓两头:较明确进入供应链体系的,以及待挖掘待催化待涨的。 确定性:1.灵巧手核心是空心杯,重点推荐鸣志电器,北美渠道,专利壁垒,制造能力三大优势;关注伟创电气,江苏雷利。2.旋转模组重点推荐绿的谐波,谐波减速器是旋转执行机构核心部件,与三花北美建厂合作推进领先。关注中大力德,昊志机电,双环传动。3.直线模组关注滚柱丝杆,江
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【申万机械】丝杠导轨百亿市场,国产替代蓄势待发
滚珠丝杠副和滚动直线导轨副是一种精密复杂的机械传动机构,广泛应用于各类机械设备的传动系统。一般情况下,一整套运行机构由两套滚动直线导轨及一根滚珠丝杠副组成,驱动运动部件实现精确移动。 下游应用广泛,主要集中在汽车零部件及机床领域,合计占比超70%。应用领域主要为:1)新能车部件如转向机构、刹车系统等;2)数控机床、机械手臂等;3)自动化生产线领域;4)轨道交通领域;5)航空航天领域;6)机器人:工业机器人关节采用滚珠丝杠;人形机器人线性关节采用行星滚柱丝杠。 全球百亿级市场,中国是重要的消费市场
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海运行业欧盟对俄第11轮制裁点评:新制裁落地,成品油运贸易重构或加速
近日对俄第11轮制裁通过,油运贸易重构将深化。2023年6月23日,欧盟正式通过对俄第11轮制裁。具体措施涉及对帮助俄罗斯规避贸易限制的“第三方”进行惩罚,旨在加强打击目前存在的俄油继续流入欧洲的逃避制裁行为。我们预计对俄制裁将持续,逆全球化将成为长期趋势,全球油运贸易重构有望继续深化,且持续性有望超市场预期。 港口进一步限制俄油入欧,欧洲原油管道进口将缩减。根据欧盟委员会发布的新闻稿,欧盟将从贸易、运输、能源等方面加强对俄制裁。目前已公布的细则中提出欧盟将:1)禁止所有疑似通过过驳运输试图逃避
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6月26日朝闻公社
一、宏观新闻 国内 中央 部委 1、自然资源部: 25日是第33个全国“土地日”, 目前全国耕地面积达到19.14亿亩。今年我国将继续强化耕地数量、质量、生态“三位一体”的保护理念,严守耕地保护红线。 2、商务部:会同有关地方、部门制定《自贸试验区重点工作清单(2023—2025年)》, 明确2023—2025年相关自贸试验区拟自主推进实施164项重点工作,每个自贸试验区的重点工作7—10项。 3、国资委:25日,辽宁省、吉林省、黑龙江省及内蒙古自治区在沈阳联合举办国资央企助力东北全面振兴座谈会
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船舶制造行业更新+20230625
船舶制造行业更新+20230625 # 船价:新船价格继续上涨,本周Clarksons新船价格指数达170.91点,环比上涨0.1%,同比上涨5.8%。6月截至目前全球船厂新船订单覆盖年数为3.44年,较5月有所提升。 # 运价:整体呈现企稳复苏态势,截至本周,BDI(波罗的海干散货指数)较前期低点上涨35%,BDTI(波罗的海油运指数)经历前期反弹后本周小幅回落。 # 钢价:2023年以来呈现底部震荡态势,本周20mm造船中厚板价格为4510元/吨,较2023年3月15日回落8%,较2021年
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光大证券:推荐厄尔尼诺下的电力需求侧响应投资机会
从行业景气度来看,电力需求侧响应、充电桩、海风、特高压、储能、氢能仍可维持较快增速。其中电力需求侧响应(虚拟电厂)、充电桩、海风、特高压虽目前估值处于中高位置,但板块持续性较强,即便7-8月中报业绩期股价波动,后续仍有上涨机会。 当前,市场对于6-7月厄尔尼诺、夏季高温、电力供需偏紧及电改政策关注度较高,我们首推电力需求侧响应(虚拟电厂、综合能源管理、电力电网数字化等)投资机会。 光伏:我们比之前更乐观,当前“胜率未变,赔率已变”。 目前硅料价格已跌至60-70元/kg,有企稳迹象,组件价格跌至
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注意!已进入厄尔尼诺状态
摘要:据国家气候中心预测,在厄尔尼诺发展加强背景下,预计今年夏季我国华东南部、华中南部、西南地区南部降水易偏多,发生洪涝的风险大;西北地区东部降水易偏少,发生气象干旱的可能性大。 近日,北方多地遭遇高温“炙烤”,37℃以上的高温影响面积约45万平方公里,京津冀和山东等地有21个国家气象站日最高气温突破历史极值;南方地区大范围强降雨持续,100毫米以上降雨覆盖面积达20.57万平方公里。 今夏以来,北半球多地遭遇极端高温,极端天气为何频发?正在发展的厄尔尼诺将对我国产生哪些影响? 6月以来,赤道中
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【招商机械】银川发生令人痛心的重大燃气爆炸事故,燃气智能化改造亟待加速推进
6月21日,宁夏银川市发生令人痛心的事故,某烧烤店发生特别重大燃气爆炸,31人死亡,7人受伤。习主席对该事故作出重要指示,坚持人民至上、生命至上,加强重点领域安全风险整治及监管。6月22日,全国大部分地区,包括北京、广东、四川,随即开展燃气领域隐患排查整治。 1、本次事件属于“特别重大”事故,为近三年首例。按燃气事故分级标准,造成30人以上死亡或者100人以上重伤的即为I级(特别重大)燃气事故。 2、早在2021年湖北十堰爆炸事件,就引起国家高度重视,重磅政策正在陆续出台。近年来,我国燃气安全事
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2023-06-25 14:47:04
【LEO-光通信】本周观点
【LEO-光通信】本周观点 1. 英伟达的PO数量依然是真实的。 但全行业现在800G供应不足的情况下,不排除有人为了抢资源提早、超量下单。 2. 800G光模块的主要供应商还是那两家,其他的目前还没看到变化。 3. 两家主要供应商中,有一家有自己的VCSEL芯片,而且做的还不错,所以可以自供,但另外一家的芯片几乎都要靠美国公司提供。 4. DSP芯片的供应会被缓解。 5. 光芯片的供应会持续困难。其中VCSEL的供应比较好缓解,原因是一方面VCSEL的合格率高,二是可以将部分消费VCSEL的设
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【浙商电新】光伏行业周观点:上游价格“底部区间”已现,持续看多光伏板块
【上游价格进入底部区间,光伏需求有望加速释放】根据InfoLink,本周硅料成交均价跌至68元/kg,低价下探至58元/kg,整体价格逐步进入“底部区间”。硅片库存逐步消纳,跌价幅度逐步收窄放缓,M10/G12硅片价格分别为2.8元/片以及4.2元/片。终端来看,本周组件成交价格已跌至1.4-1.45元/W,Q3新签价格已跌至1.35-1.4元/W。随着产业链价格底部区间显现,终端需求有望在价格企稳之后迎来爆发。 【需求爆发节点已至,全面看多光伏赛道】2023年1-5月,我国新增光伏装机61GW
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国盛证券:国内AI算力的机遇,交换机、服务器与光器件
交换机和光模块需求量呈配套关系,但在之前较弱,主要原因是国内交换机厂商未能大规模进入海外大厂供应链。从逻辑上看,交换机和光模块的区别在于海外营收弹性较小。 从预期差的角度,国内交换机市场有望迎来市场需求的贝塔上行。国家互联网信息办公室发布境内深度合成服务算法备案清单(2023年6月),其中包括美团在线智能客服算法、快手短视频生成合成算法、百度文生图内容生成算法、百度PLATO大模型算法、天猫小蜜智能客服算法等。这标志着国内AI算力建设也即将迎来上行周期的启动。 在之前英伟达多次发布会上,已经体现
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紫光股份
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2023-06-25 11:42:31
天风证券一电气设备行业人形机器人:AI赋能下空间可期,看好特斯拉供应链
传统机器人是千亿规模成熟赛道,分为工业和服务机器人,工业/服务机器人均为千亿级别市场,近些年全球增速约为10%/20%。 人形机器人属于新兴赛道,参与者多为科技、互联网企业,由于技术难度较大+成本较高,迟迟未落地量产,产业尚处于探索状态,近期,我们认为行业发生了明显的变化,人形机器人有望实现0到1的突破,即供给侧-出现明显变化+技术侧-人工智能技术取得重大进展。 供给侧-TSL:1)迭代和进化速度惊人:特斯拉人形机器人项目正式公开后刚满一年的成果令人满意,因为它可以复用特斯拉汽车同款的FSD和D
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鸣志电器
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假期舆情热度
1、新能源车| 6月21日,财政部、税务总局、工信部联合发布《关于延续和优化新能源汽车车辆购置税减免政策的公告》。其中提到,对购置日期在2024年1月1日至2025年12月31日期间的新能源汽车免征车辆购置税,其中,每辆新能源乘用车免税额不超过3万元;对购置日期在2026年1月1日至2027年12月31日期间的新能源汽车减半征收车辆购置税,其中,每辆新能源乘用车减税额不超过1.5万元。 据初步估算,实行延长政策,2024年—2027年减免车辆购置税规模总额将达到5200亿元。 1、新势力产业链:
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2023-06-26 12:16:23
国海证券:电力板块经过前期回调,火电有望走出22年煤炭行情
今日火电股领涨市场,继续推荐火电股,今日催化为假期海外市场下跌、国内市场风格切换以及有传闻7月政治局会议不搞强复苏强刺激。 煤价旺季难有起色,业绩继续改善确定性强。经过5月底至6月上旬的煤价超预期下跌,我们认为夏季北港煤价有望在800元上下震荡。一是欧洲等主要煤炭消费国需求偏弱,强供给弱需求背景下,进口煤价格优势显著,2023年1-5月我国动力煤进口量同比增长近一倍;二是港口高库存,环渤海9港库存仍在2700万吨高位;三是非电需求偏弱,对国内现货煤采购需求有限。在北港5500大卡煤价800元/吨
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华能国际
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【民生电力公用】缺电专题之三:区域转移预判,当前处于4步之2
【简评】 1、6/26开盘后建投能源、京能电力涨停,代表京津冀缺电预期。 2、如我们此前路演中预判的“缺电”行情区域顺序,会按照珠三角/南方-京津冀/北方-长三角/华东-川渝/华中的4步阶段演绎。目前正处于行情第2步。 3、如我们此前所说的“合理调整,等风(缺电)来”,近期以火电为代表的电力板块调整之后,估值安全垫增厚,在“缺电”这一强利好推动下,有望重启市场关注和信心。 【受益标的/地方概念股梳理】 1、本地缺电:京能电力、申能股份/上海电力、三峡水利、浙能电力、金开新能、建投能源、粤电力A/
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【华创机械】周观点:继续推荐人形机器人板块,抓两头择个股
【华创机械】周观点:继续推荐人形机器人板块,抓两头择个股 人形机器人硬件决定可达性,软件决定可塑性;硬件先行并是未来2-3年明确的投资机会,重点关注灵巧手,旋转模组,直线模组。抓两头:较明确进入供应链体系的,以及待挖掘待催化待涨的。 确定性:1.灵巧手核心是空心杯,重点推荐鸣志电器,北美渠道,专利壁垒,制造能力三大优势;关注伟创电气,江苏雷利。2.旋转模组重点推荐绿的谐波,谐波减速器是旋转执行机构核心部件,与三花北美建厂合作推进领先。关注中大力德,昊志机电,双环传动。3.直线模组关注滚柱丝杆,江
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江苏雷利
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恒立液压
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2023-06-26 08:41:52
【申万机械】丝杠导轨百亿市场,国产替代蓄势待发
滚珠丝杠副和滚动直线导轨副是一种精密复杂的机械传动机构,广泛应用于各类机械设备的传动系统。一般情况下,一整套运行机构由两套滚动直线导轨及一根滚珠丝杠副组成,驱动运动部件实现精确移动。 下游应用广泛,主要集中在汽车零部件及机床领域,合计占比超70%。应用领域主要为:1)新能车部件如转向机构、刹车系统等;2)数控机床、机械手臂等;3)自动化生产线领域;4)轨道交通领域;5)航空航天领域;6)机器人:工业机器人关节采用滚珠丝杠;人形机器人线性关节采用行星滚柱丝杠。 全球百亿级市场,中国是重要的消费市场
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恒立液压
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秦川机床
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贝斯特
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2023-06-26 08:33:27
海运行业欧盟对俄第11轮制裁点评:新制裁落地,成品油运贸易重构或加速
近日对俄第11轮制裁通过,油运贸易重构将深化。2023年6月23日,欧盟正式通过对俄第11轮制裁。具体措施涉及对帮助俄罗斯规避贸易限制的“第三方”进行惩罚,旨在加强打击目前存在的俄油继续流入欧洲的逃避制裁行为。我们预计对俄制裁将持续,逆全球化将成为长期趋势,全球油运贸易重构有望继续深化,且持续性有望超市场预期。 港口进一步限制俄油入欧,欧洲原油管道进口将缩减。根据欧盟委员会发布的新闻稿,欧盟将从贸易、运输、能源等方面加强对俄制裁。目前已公布的细则中提出欧盟将:1)禁止所有疑似通过过驳运输试图逃避
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6月26日朝闻公社
一、宏观新闻 国内 中央 部委 1、自然资源部: 25日是第33个全国“土地日”, 目前全国耕地面积达到19.14亿亩。今年我国将继续强化耕地数量、质量、生态“三位一体”的保护理念,严守耕地保护红线。 2、商务部:会同有关地方、部门制定《自贸试验区重点工作清单(2023—2025年)》, 明确2023—2025年相关自贸试验区拟自主推进实施164项重点工作,每个自贸试验区的重点工作7—10项。 3、国资委:25日,辽宁省、吉林省、黑龙江省及内蒙古自治区在沈阳联合举办国资央企助力东北全面振兴座谈会
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中国船舶
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2023-06-26 06:05:32
船舶制造行业更新+20230625
船舶制造行业更新+20230625 # 船价:新船价格继续上涨,本周Clarksons新船价格指数达170.91点,环比上涨0.1%,同比上涨5.8%。6月截至目前全球船厂新船订单覆盖年数为3.44年,较5月有所提升。 # 运价:整体呈现企稳复苏态势,截至本周,BDI(波罗的海干散货指数)较前期低点上涨35%,BDTI(波罗的海油运指数)经历前期反弹后本周小幅回落。 # 钢价:2023年以来呈现底部震荡态势,本周20mm造船中厚板价格为4510元/吨,较2023年3月15日回落8%,较2021年
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中国船舶
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中国动力
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亚星锚链
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2023-06-26 05:55:58
光大证券:推荐厄尔尼诺下的电力需求侧响应投资机会
从行业景气度来看,电力需求侧响应、充电桩、海风、特高压、储能、氢能仍可维持较快增速。其中电力需求侧响应(虚拟电厂)、充电桩、海风、特高压虽目前估值处于中高位置,但板块持续性较强,即便7-8月中报业绩期股价波动,后续仍有上涨机会。 当前,市场对于6-7月厄尔尼诺、夏季高温、电力供需偏紧及电改政策关注度较高,我们首推电力需求侧响应(虚拟电厂、综合能源管理、电力电网数字化等)投资机会。 光伏:我们比之前更乐观,当前“胜率未变,赔率已变”。 目前硅料价格已跌至60-70元/kg,有企稳迹象,组件价格跌至
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东方电子
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晶澳科技
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金盘科技
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戈壁淘金
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2023-06-25 15:26:17
注意!已进入厄尔尼诺状态
摘要:据国家气候中心预测,在厄尔尼诺发展加强背景下,预计今年夏季我国华东南部、华中南部、西南地区南部降水易偏多,发生洪涝的风险大;西北地区东部降水易偏少,发生气象干旱的可能性大。 近日,北方多地遭遇高温“炙烤”,37℃以上的高温影响面积约45万平方公里,京津冀和山东等地有21个国家气象站日最高气温突破历史极值;南方地区大范围强降雨持续,100毫米以上降雨覆盖面积达20.57万平方公里。 今夏以来,北半球多地遭遇极端高温,极端天气为何频发?正在发展的厄尔尼诺将对我国产生哪些影响? 6月以来,赤道中
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广农糖业
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2023-06-25 15:19:34
【招商机械】银川发生令人痛心的重大燃气爆炸事故,燃气智能化改造亟待加速推进
6月21日,宁夏银川市发生令人痛心的事故,某烧烤店发生特别重大燃气爆炸,31人死亡,7人受伤。习主席对该事故作出重要指示,坚持人民至上、生命至上,加强重点领域安全风险整治及监管。6月22日,全国大部分地区,包括北京、广东、四川,随即开展燃气领域隐患排查整治。 1、本次事件属于“特别重大”事故,为近三年首例。按燃气事故分级标准,造成30人以上死亡或者100人以上重伤的即为I级(特别重大)燃气事故。 2、早在2021年湖北十堰爆炸事件,就引起国家高度重视,重磅政策正在陆续出台。近年来,我国燃气安全事
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金卡智能
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2023-06-25 14:47:04
【LEO-光通信】本周观点
【LEO-光通信】本周观点 1. 英伟达的PO数量依然是真实的。 但全行业现在800G供应不足的情况下,不排除有人为了抢资源提早、超量下单。 2. 800G光模块的主要供应商还是那两家,其他的目前还没看到变化。 3. 两家主要供应商中,有一家有自己的VCSEL芯片,而且做的还不错,所以可以自供,但另外一家的芯片几乎都要靠美国公司提供。 4. DSP芯片的供应会被缓解。 5. 光芯片的供应会持续困难。其中VCSEL的供应比较好缓解,原因是一方面VCSEL的合格率高,二是可以将部分消费VCSEL的设
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中际旭创
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2023-06-25 14:43:28
【浙商电新】光伏行业周观点:上游价格“底部区间”已现,持续看多光伏板块
【上游价格进入底部区间,光伏需求有望加速释放】根据InfoLink,本周硅料成交均价跌至68元/kg,低价下探至58元/kg,整体价格逐步进入“底部区间”。硅片库存逐步消纳,跌价幅度逐步收窄放缓,M10/G12硅片价格分别为2.8元/片以及4.2元/片。终端来看,本周组件成交价格已跌至1.4-1.45元/W,Q3新签价格已跌至1.35-1.4元/W。随着产业链价格底部区间显现,终端需求有望在价格企稳之后迎来爆发。 【需求爆发节点已至,全面看多光伏赛道】2023年1-5月,我国新增光伏装机61GW
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晶科科技
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帝科股份
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宇邦新材
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通灵股份
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2023-06-25 11:46:33
国盛证券:国内AI算力的机遇,交换机、服务器与光器件
交换机和光模块需求量呈配套关系,但在之前较弱,主要原因是国内交换机厂商未能大规模进入海外大厂供应链。从逻辑上看,交换机和光模块的区别在于海外营收弹性较小。 从预期差的角度,国内交换机市场有望迎来市场需求的贝塔上行。国家互联网信息办公室发布境内深度合成服务算法备案清单(2023年6月),其中包括美团在线智能客服算法、快手短视频生成合成算法、百度文生图内容生成算法、百度PLATO大模型算法、天猫小蜜智能客服算法等。这标志着国内AI算力建设也即将迎来上行周期的启动。 在之前英伟达多次发布会上,已经体现
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天风证券一电气设备行业人形机器人:AI赋能下空间可期,看好特斯拉供应链
传统机器人是千亿规模成熟赛道,分为工业和服务机器人,工业/服务机器人均为千亿级别市场,近些年全球增速约为10%/20%。 人形机器人属于新兴赛道,参与者多为科技、互联网企业,由于技术难度较大+成本较高,迟迟未落地量产,产业尚处于探索状态,近期,我们认为行业发生了明显的变化,人形机器人有望实现0到1的突破,即供给侧-出现明显变化+技术侧-人工智能技术取得重大进展。 供给侧-TSL:1)迭代和进化速度惊人:特斯拉人形机器人项目正式公开后刚满一年的成果令人满意,因为它可以复用特斯拉汽车同款的FSD和D
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假期舆情热度
1、新能源车| 6月21日,财政部、税务总局、工信部联合发布《关于延续和优化新能源汽车车辆购置税减免政策的公告》。其中提到,对购置日期在2024年1月1日至2025年12月31日期间的新能源汽车免征车辆购置税,其中,每辆新能源乘用车免税额不超过3万元;对购置日期在2026年1月1日至2027年12月31日期间的新能源汽车减半征收车辆购置税,其中,每辆新能源乘用车减税额不超过1.5万元。 据初步估算,实行延长政策,2024年—2027年减免车辆购置税规模总额将达到5200亿元。 1、新势力产业链:
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金卡智能
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国海证券:电力板块经过前期回调,火电有望走出22年煤炭行情
今日火电股领涨市场,继续推荐火电股,今日催化为假期海外市场下跌、国内市场风格切换以及有传闻7月政治局会议不搞强复苏强刺激。 煤价旺季难有起色,业绩继续改善确定性强。经过5月底至6月上旬的煤价超预期下跌,我们认为夏季北港煤价有望在800元上下震荡。一是欧洲等主要煤炭消费国需求偏弱,强供给弱需求背景下,进口煤价格优势显著,2023年1-5月我国动力煤进口量同比增长近一倍;二是港口高库存,环渤海9港库存仍在2700万吨高位;三是非电需求偏弱,对国内现货煤采购需求有限。在北港5500大卡煤价800元/吨
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【民生电力公用】缺电专题之三:区域转移预判,当前处于4步之2
【简评】 1、6/26开盘后建投能源、京能电力涨停,代表京津冀缺电预期。 2、如我们此前路演中预判的“缺电”行情区域顺序,会按照珠三角/南方-京津冀/北方-长三角/华东-川渝/华中的4步阶段演绎。目前正处于行情第2步。 3、如我们此前所说的“合理调整,等风(缺电)来”,近期以火电为代表的电力板块调整之后,估值安全垫增厚,在“缺电”这一强利好推动下,有望重启市场关注和信心。 【受益标的/地方概念股梳理】 1、本地缺电:京能电力、申能股份/上海电力、三峡水利、浙能电力、金开新能、建投能源、粤电力A/
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【华创机械】周观点:继续推荐人形机器人板块,抓两头择个股
【华创机械】周观点:继续推荐人形机器人板块,抓两头择个股 人形机器人硬件决定可达性,软件决定可塑性;硬件先行并是未来2-3年明确的投资机会,重点关注灵巧手,旋转模组,直线模组。抓两头:较明确进入供应链体系的,以及待挖掘待催化待涨的。 确定性:1.灵巧手核心是空心杯,重点推荐鸣志电器,北美渠道,专利壁垒,制造能力三大优势;关注伟创电气,江苏雷利。2.旋转模组重点推荐绿的谐波,谐波减速器是旋转执行机构核心部件,与三花北美建厂合作推进领先。关注中大力德,昊志机电,双环传动。3.直线模组关注滚柱丝杆,江
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【申万机械】丝杠导轨百亿市场,国产替代蓄势待发
滚珠丝杠副和滚动直线导轨副是一种精密复杂的机械传动机构,广泛应用于各类机械设备的传动系统。一般情况下,一整套运行机构由两套滚动直线导轨及一根滚珠丝杠副组成,驱动运动部件实现精确移动。 下游应用广泛,主要集中在汽车零部件及机床领域,合计占比超70%。应用领域主要为:1)新能车部件如转向机构、刹车系统等;2)数控机床、机械手臂等;3)自动化生产线领域;4)轨道交通领域;5)航空航天领域;6)机器人:工业机器人关节采用滚珠丝杠;人形机器人线性关节采用行星滚柱丝杠。 全球百亿级市场,中国是重要的消费市场
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海运行业欧盟对俄第11轮制裁点评:新制裁落地,成品油运贸易重构或加速
近日对俄第11轮制裁通过,油运贸易重构将深化。2023年6月23日,欧盟正式通过对俄第11轮制裁。具体措施涉及对帮助俄罗斯规避贸易限制的“第三方”进行惩罚,旨在加强打击目前存在的俄油继续流入欧洲的逃避制裁行为。我们预计对俄制裁将持续,逆全球化将成为长期趋势,全球油运贸易重构有望继续深化,且持续性有望超市场预期。 港口进一步限制俄油入欧,欧洲原油管道进口将缩减。根据欧盟委员会发布的新闻稿,欧盟将从贸易、运输、能源等方面加强对俄制裁。目前已公布的细则中提出欧盟将:1)禁止所有疑似通过过驳运输试图逃避
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招商轮船
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6月26日朝闻公社
一、宏观新闻 国内 中央 部委 1、自然资源部: 25日是第33个全国“土地日”, 目前全国耕地面积达到19.14亿亩。今年我国将继续强化耕地数量、质量、生态“三位一体”的保护理念,严守耕地保护红线。 2、商务部:会同有关地方、部门制定《自贸试验区重点工作清单(2023—2025年)》, 明确2023—2025年相关自贸试验区拟自主推进实施164项重点工作,每个自贸试验区的重点工作7—10项。 3、国资委:25日,辽宁省、吉林省、黑龙江省及内蒙古自治区在沈阳联合举办国资央企助力东北全面振兴座谈会
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船舶制造行业更新+20230625 # 船价:新船价格继续上涨,本周Clarksons新船价格指数达170.91点,环比上涨0.1%,同比上涨5.8%。6月截至目前全球船厂新船订单覆盖年数为3.44年,较5月有所提升。 # 运价:整体呈现企稳复苏态势,截至本周,BDI(波罗的海干散货指数)较前期低点上涨35%,BDTI(波罗的海油运指数)经历前期反弹后本周小幅回落。 # 钢价:2023年以来呈现底部震荡态势,本周20mm造船中厚板价格为4510元/吨,较2023年3月15日回落8%,较2021年
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光大证券:推荐厄尔尼诺下的电力需求侧响应投资机会
从行业景气度来看,电力需求侧响应、充电桩、海风、特高压、储能、氢能仍可维持较快增速。其中电力需求侧响应(虚拟电厂)、充电桩、海风、特高压虽目前估值处于中高位置,但板块持续性较强,即便7-8月中报业绩期股价波动,后续仍有上涨机会。 当前,市场对于6-7月厄尔尼诺、夏季高温、电力供需偏紧及电改政策关注度较高,我们首推电力需求侧响应(虚拟电厂、综合能源管理、电力电网数字化等)投资机会。 光伏:我们比之前更乐观,当前“胜率未变,赔率已变”。 目前硅料价格已跌至60-70元/kg,有企稳迹象,组件价格跌至
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注意!已进入厄尔尼诺状态
摘要:据国家气候中心预测,在厄尔尼诺发展加强背景下,预计今年夏季我国华东南部、华中南部、西南地区南部降水易偏多,发生洪涝的风险大;西北地区东部降水易偏少,发生气象干旱的可能性大。 近日,北方多地遭遇高温“炙烤”,37℃以上的高温影响面积约45万平方公里,京津冀和山东等地有21个国家气象站日最高气温突破历史极值;南方地区大范围强降雨持续,100毫米以上降雨覆盖面积达20.57万平方公里。 今夏以来,北半球多地遭遇极端高温,极端天气为何频发?正在发展的厄尔尼诺将对我国产生哪些影响? 6月以来,赤道中
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【招商机械】银川发生令人痛心的重大燃气爆炸事故,燃气智能化改造亟待加速推进
6月21日,宁夏银川市发生令人痛心的事故,某烧烤店发生特别重大燃气爆炸,31人死亡,7人受伤。习主席对该事故作出重要指示,坚持人民至上、生命至上,加强重点领域安全风险整治及监管。6月22日,全国大部分地区,包括北京、广东、四川,随即开展燃气领域隐患排查整治。 1、本次事件属于“特别重大”事故,为近三年首例。按燃气事故分级标准,造成30人以上死亡或者100人以上重伤的即为I级(特别重大)燃气事故。 2、早在2021年湖北十堰爆炸事件,就引起国家高度重视,重磅政策正在陆续出台。近年来,我国燃气安全事
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【LEO-光通信】本周观点
【LEO-光通信】本周观点 1. 英伟达的PO数量依然是真实的。 但全行业现在800G供应不足的情况下,不排除有人为了抢资源提早、超量下单。 2. 800G光模块的主要供应商还是那两家,其他的目前还没看到变化。 3. 两家主要供应商中,有一家有自己的VCSEL芯片,而且做的还不错,所以可以自供,但另外一家的芯片几乎都要靠美国公司提供。 4. DSP芯片的供应会被缓解。 5. 光芯片的供应会持续困难。其中VCSEL的供应比较好缓解,原因是一方面VCSEL的合格率高,二是可以将部分消费VCSEL的设
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【浙商电新】光伏行业周观点:上游价格“底部区间”已现,持续看多光伏板块
【上游价格进入底部区间,光伏需求有望加速释放】根据InfoLink,本周硅料成交均价跌至68元/kg,低价下探至58元/kg,整体价格逐步进入“底部区间”。硅片库存逐步消纳,跌价幅度逐步收窄放缓,M10/G12硅片价格分别为2.8元/片以及4.2元/片。终端来看,本周组件成交价格已跌至1.4-1.45元/W,Q3新签价格已跌至1.35-1.4元/W。随着产业链价格底部区间显现,终端需求有望在价格企稳之后迎来爆发。 【需求爆发节点已至,全面看多光伏赛道】2023年1-5月,我国新增光伏装机61GW
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国盛证券:国内AI算力的机遇,交换机、服务器与光器件
交换机和光模块需求量呈配套关系,但在之前较弱,主要原因是国内交换机厂商未能大规模进入海外大厂供应链。从逻辑上看,交换机和光模块的区别在于海外营收弹性较小。 从预期差的角度,国内交换机市场有望迎来市场需求的贝塔上行。国家互联网信息办公室发布境内深度合成服务算法备案清单(2023年6月),其中包括美团在线智能客服算法、快手短视频生成合成算法、百度文生图内容生成算法、百度PLATO大模型算法、天猫小蜜智能客服算法等。这标志着国内AI算力建设也即将迎来上行周期的启动。 在之前英伟达多次发布会上,已经体现
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天风证券一电气设备行业人形机器人:AI赋能下空间可期,看好特斯拉供应链
传统机器人是千亿规模成熟赛道,分为工业和服务机器人,工业/服务机器人均为千亿级别市场,近些年全球增速约为10%/20%。 人形机器人属于新兴赛道,参与者多为科技、互联网企业,由于技术难度较大+成本较高,迟迟未落地量产,产业尚处于探索状态,近期,我们认为行业发生了明显的变化,人形机器人有望实现0到1的突破,即供给侧-出现明显变化+技术侧-人工智能技术取得重大进展。 供给侧-TSL:1)迭代和进化速度惊人:特斯拉人形机器人项目正式公开后刚满一年的成果令人满意,因为它可以复用特斯拉汽车同款的FSD和D
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假期舆情热度
1、新能源车| 6月21日,财政部、税务总局、工信部联合发布《关于延续和优化新能源汽车车辆购置税减免政策的公告》。其中提到,对购置日期在2024年1月1日至2025年12月31日期间的新能源汽车免征车辆购置税,其中,每辆新能源乘用车免税额不超过3万元;对购置日期在2026年1月1日至2027年12月31日期间的新能源汽车减半征收车辆购置税,其中,每辆新能源乘用车减税额不超过1.5万元。 据初步估算,实行延长政策,2024年—2027年减免车辆购置税规模总额将达到5200亿元。 1、新势力产业链:
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2023-06-26 12:16:23
国海证券:电力板块经过前期回调,火电有望走出22年煤炭行情
今日火电股领涨市场,继续推荐火电股,今日催化为假期海外市场下跌、国内市场风格切换以及有传闻7月政治局会议不搞强复苏强刺激。 煤价旺季难有起色,业绩继续改善确定性强。经过5月底至6月上旬的煤价超预期下跌,我们认为夏季北港煤价有望在800元上下震荡。一是欧洲等主要煤炭消费国需求偏弱,强供给弱需求背景下,进口煤价格优势显著,2023年1-5月我国动力煤进口量同比增长近一倍;二是港口高库存,环渤海9港库存仍在2700万吨高位;三是非电需求偏弱,对国内现货煤采购需求有限。在北港5500大卡煤价800元/吨
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【民生电力公用】缺电专题之三:区域转移预判,当前处于4步之2
【简评】 1、6/26开盘后建投能源、京能电力涨停,代表京津冀缺电预期。 2、如我们此前路演中预判的“缺电”行情区域顺序,会按照珠三角/南方-京津冀/北方-长三角/华东-川渝/华中的4步阶段演绎。目前正处于行情第2步。 3、如我们此前所说的“合理调整,等风(缺电)来”,近期以火电为代表的电力板块调整之后,估值安全垫增厚,在“缺电”这一强利好推动下,有望重启市场关注和信心。 【受益标的/地方概念股梳理】 1、本地缺电:京能电力、申能股份/上海电力、三峡水利、浙能电力、金开新能、建投能源、粤电力A/
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【华创机械】周观点:继续推荐人形机器人板块,抓两头择个股
【华创机械】周观点:继续推荐人形机器人板块,抓两头择个股 人形机器人硬件决定可达性,软件决定可塑性;硬件先行并是未来2-3年明确的投资机会,重点关注灵巧手,旋转模组,直线模组。抓两头:较明确进入供应链体系的,以及待挖掘待催化待涨的。 确定性:1.灵巧手核心是空心杯,重点推荐鸣志电器,北美渠道,专利壁垒,制造能力三大优势;关注伟创电气,江苏雷利。2.旋转模组重点推荐绿的谐波,谐波减速器是旋转执行机构核心部件,与三花北美建厂合作推进领先。关注中大力德,昊志机电,双环传动。3.直线模组关注滚柱丝杆,江
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【申万机械】丝杠导轨百亿市场,国产替代蓄势待发
滚珠丝杠副和滚动直线导轨副是一种精密复杂的机械传动机构,广泛应用于各类机械设备的传动系统。一般情况下,一整套运行机构由两套滚动直线导轨及一根滚珠丝杠副组成,驱动运动部件实现精确移动。 下游应用广泛,主要集中在汽车零部件及机床领域,合计占比超70%。应用领域主要为:1)新能车部件如转向机构、刹车系统等;2)数控机床、机械手臂等;3)自动化生产线领域;4)轨道交通领域;5)航空航天领域;6)机器人:工业机器人关节采用滚珠丝杠;人形机器人线性关节采用行星滚柱丝杠。 全球百亿级市场,中国是重要的消费市场
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海运行业欧盟对俄第11轮制裁点评:新制裁落地,成品油运贸易重构或加速
近日对俄第11轮制裁通过,油运贸易重构将深化。2023年6月23日,欧盟正式通过对俄第11轮制裁。具体措施涉及对帮助俄罗斯规避贸易限制的“第三方”进行惩罚,旨在加强打击目前存在的俄油继续流入欧洲的逃避制裁行为。我们预计对俄制裁将持续,逆全球化将成为长期趋势,全球油运贸易重构有望继续深化,且持续性有望超市场预期。 港口进一步限制俄油入欧,欧洲原油管道进口将缩减。根据欧盟委员会发布的新闻稿,欧盟将从贸易、运输、能源等方面加强对俄制裁。目前已公布的细则中提出欧盟将:1)禁止所有疑似通过过驳运输试图逃避
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中远海能
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招商轮船
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招商南油
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2023-06-26 07:13:04
6月26日朝闻公社
一、宏观新闻 国内 中央 部委 1、自然资源部: 25日是第33个全国“土地日”, 目前全国耕地面积达到19.14亿亩。今年我国将继续强化耕地数量、质量、生态“三位一体”的保护理念,严守耕地保护红线。 2、商务部:会同有关地方、部门制定《自贸试验区重点工作清单(2023—2025年)》, 明确2023—2025年相关自贸试验区拟自主推进实施164项重点工作,每个自贸试验区的重点工作7—10项。 3、国资委:25日,辽宁省、吉林省、黑龙江省及内蒙古自治区在沈阳联合举办国资央企助力东北全面振兴座谈会
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伯特利
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2023-06-26 06:05:32
船舶制造行业更新+20230625
船舶制造行业更新+20230625 # 船价:新船价格继续上涨,本周Clarksons新船价格指数达170.91点,环比上涨0.1%,同比上涨5.8%。6月截至目前全球船厂新船订单覆盖年数为3.44年,较5月有所提升。 # 运价:整体呈现企稳复苏态势,截至本周,BDI(波罗的海干散货指数)较前期低点上涨35%,BDTI(波罗的海油运指数)经历前期反弹后本周小幅回落。 # 钢价:2023年以来呈现底部震荡态势,本周20mm造船中厚板价格为4510元/吨,较2023年3月15日回落8%,较2021年
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中国船舶
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亚星锚链
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2023-06-26 05:55:58
光大证券:推荐厄尔尼诺下的电力需求侧响应投资机会
从行业景气度来看,电力需求侧响应、充电桩、海风、特高压、储能、氢能仍可维持较快增速。其中电力需求侧响应(虚拟电厂)、充电桩、海风、特高压虽目前估值处于中高位置,但板块持续性较强,即便7-8月中报业绩期股价波动,后续仍有上涨机会。 当前,市场对于6-7月厄尔尼诺、夏季高温、电力供需偏紧及电改政策关注度较高,我们首推电力需求侧响应(虚拟电厂、综合能源管理、电力电网数字化等)投资机会。 光伏:我们比之前更乐观,当前“胜率未变,赔率已变”。 目前硅料价格已跌至60-70元/kg,有企稳迹象,组件价格跌至
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2023-06-25 15:26:17
注意!已进入厄尔尼诺状态
摘要:据国家气候中心预测,在厄尔尼诺发展加强背景下,预计今年夏季我国华东南部、华中南部、西南地区南部降水易偏多,发生洪涝的风险大;西北地区东部降水易偏少,发生气象干旱的可能性大。 近日,北方多地遭遇高温“炙烤”,37℃以上的高温影响面积约45万平方公里,京津冀和山东等地有21个国家气象站日最高气温突破历史极值;南方地区大范围强降雨持续,100毫米以上降雨覆盖面积达20.57万平方公里。 今夏以来,北半球多地遭遇极端高温,极端天气为何频发?正在发展的厄尔尼诺将对我国产生哪些影响? 6月以来,赤道中
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广农糖业
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【招商机械】银川发生令人痛心的重大燃气爆炸事故,燃气智能化改造亟待加速推进
6月21日,宁夏银川市发生令人痛心的事故,某烧烤店发生特别重大燃气爆炸,31人死亡,7人受伤。习主席对该事故作出重要指示,坚持人民至上、生命至上,加强重点领域安全风险整治及监管。6月22日,全国大部分地区,包括北京、广东、四川,随即开展燃气领域隐患排查整治。 1、本次事件属于“特别重大”事故,为近三年首例。按燃气事故分级标准,造成30人以上死亡或者100人以上重伤的即为I级(特别重大)燃气事故。 2、早在2021年湖北十堰爆炸事件,就引起国家高度重视,重磅政策正在陆续出台。近年来,我国燃气安全事
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【LEO-光通信】本周观点
【LEO-光通信】本周观点 1. 英伟达的PO数量依然是真实的。 但全行业现在800G供应不足的情况下,不排除有人为了抢资源提早、超量下单。 2. 800G光模块的主要供应商还是那两家,其他的目前还没看到变化。 3. 两家主要供应商中,有一家有自己的VCSEL芯片,而且做的还不错,所以可以自供,但另外一家的芯片几乎都要靠美国公司提供。 4. DSP芯片的供应会被缓解。 5. 光芯片的供应会持续困难。其中VCSEL的供应比较好缓解,原因是一方面VCSEL的合格率高,二是可以将部分消费VCSEL的设
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【浙商电新】光伏行业周观点:上游价格“底部区间”已现,持续看多光伏板块
【上游价格进入底部区间,光伏需求有望加速释放】根据InfoLink,本周硅料成交均价跌至68元/kg,低价下探至58元/kg,整体价格逐步进入“底部区间”。硅片库存逐步消纳,跌价幅度逐步收窄放缓,M10/G12硅片价格分别为2.8元/片以及4.2元/片。终端来看,本周组件成交价格已跌至1.4-1.45元/W,Q3新签价格已跌至1.35-1.4元/W。随着产业链价格底部区间显现,终端需求有望在价格企稳之后迎来爆发。 【需求爆发节点已至,全面看多光伏赛道】2023年1-5月,我国新增光伏装机61GW
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天风证券一电气设备行业人形机器人:AI赋能下空间可期,看好特斯拉供应链
传统机器人是千亿规模成熟赛道,分为工业和服务机器人,工业/服务机器人均为千亿级别市场,近些年全球增速约为10%/20%。 人形机器人属于新兴赛道,参与者多为科技、互联网企业,由于技术难度较大+成本较高,迟迟未落地量产,产业尚处于探索状态,近期,我们认为行业发生了明显的变化,人形机器人有望实现0到1的突破,即供给侧-出现明显变化+技术侧-人工智能技术取得重大进展。 供给侧-TSL:1)迭代和进化速度惊人:特斯拉人形机器人项目正式公开后刚满一年的成果令人满意,因为它可以复用特斯拉汽车同款的FSD和D
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1、新能源车| 6月21日,财政部、税务总局、工信部联合发布《关于延续和优化新能源汽车车辆购置税减免政策的公告》。其中提到,对购置日期在2024年1月1日至2025年12月31日期间的新能源汽车免征车辆购置税,其中,每辆新能源乘用车免税额不超过3万元;对购置日期在2026年1月1日至2027年12月31日期间的新能源汽车减半征收车辆购置税,其中,每辆新能源乘用车减税额不超过1.5万元。 据初步估算,实行延长政策,2024年—2027年减免车辆购置税规模总额将达到5200亿元。 1、新势力产业链:
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