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顺势而为，玉汝于成

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只买龙头的老司机

2023-05-15 20:39:15

【国联传媒互联网】近期大幅回调后怎么看？

指数尚有空间：今日传媒（中信）盘中跌幅超-4%，年初至今最高3365点（5月4日）。而上一轮峰值3440点出现在20年7月，主要系疫后“宅经济”红利+云游戏技术催化。相较而言，本轮AI大模型引领的产业变革带来的是移动互联网级别的增长机会，其确定性和长期影响力均远超20年。产业化还在加速：应用层面加速落地，C端爆款初现雏形。近期国内“AI歌手”内容在哔哩哔哩等UGC视频平台热度迅速提升，其中“AI孙燕姿”视频播放量最高160万。海外主播Caryn基于GPT4和本人2000+小时的视频素材，训练出

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昆仑万维
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中文在线
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盛天网络

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戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-05-15 12:49:39

牟一波辟谣了

牟一波辟谣了

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中国平安

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只买龙头的老司机

2023-05-15 12:16:06

又有银行下调利率！“资产荒”下，对A股有哪些影响？

又有多家银行宣布下调利率。 5月15日消息，近日平安银行、东营银行等数家银行发布通知表示，将暂停销售"智能通知存款"类产品。同时，郑州银行等多家银行还表示，将下调智能通知存款、协定存款等金融产品收益率。随着多家银行持续多次下调利率，近期市场上关于“资产荒”的讨论也多了起来。什么是资产荒？ “资产荒”是指资金充裕、而能达到前期预期回报率的低风险资产减少的情况。如果通俗易懂说的话，可以理解为"找不到好的投资机会"。为何会出现资产荒？申万宏源指出，本质上是经济周期与产业趋势走弱、宽货币到信用不

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中国神华

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2023-05-15 12:05:57

【德邦电新】锂电大涨点评：需求回升叠加估值回归，板块修复已至-0515

【德邦电新】锂电大涨点评：需求回升叠加估值回归，板块修复已至-0515 ①需求：1）排产：锂电多个环节需求开始逐渐回升，5月排产逐步修复，根据调研信息，部分电池厂排产环比+10-20%，材料厂大多实现环比+10%；2）下游订单：从调研及交流来看，大部分产业链公司均表示Q2产能投放、价格趋势、下游订单均较Q1出现好转，并且后续将逐渐修复； ②价格：碳酸锂价格逐渐企稳，下游企业Q2库存较Q1下降明显，去库周期接近尾声，部分正极厂5月排产环比+20%以上，电池厂积极备货，多环节材料价格企稳回升； ③估

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科达利

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2023-05-15 11:11:27

【民生策略牟一凌观点速记】

短期新能源反弹，中特估还要持续，AI结束新能源：宁组合跌到22年10月份，而基本面（锂电）在反弹，看指数+10%，个股+20%。AI 什么时候能回来，看新能源基本面什么时候还要恶化，可能会在四季度。中特估看得更长一些，实质上是做空之前机构的定价权，它也有天花板，估计还有 20%- 30% 增长空间，市值占比18%，利润占比24%，高股息高红利走的更远，能源、运输、国有四大行、重资产国企。美元流动性收缩，美元走强风险资产下跌，大宗商品也要跌，但跌幅有限，短期黄金不太有利，较看好铜（紫金），

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宁德时代

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2023-05-15 08:57:21

中信证券：本周迎来降息的重要窗口期

据《第一财经》报道，相关部门通知银行对协定存款和通知存款利率自律上限进行下调，我们认为这有利于缓解银行息差压力。5月15日是MLF操作的时点，是央行推动政策利率下调的窗口期。4月经济数据显示经济状态冷热分化，进入5月以来，供需两端数据持续分化，因此如果关注经济基本面偏弱的环节，政策可能会考虑继续加强支持实体经济的力度，采取降息的操作。但央行行长易纲曾在3月公开表示目前实际利率的水平是比较合适，且如果MLF利率下调，则LPR利率和贷款利率大概率也要跟随下调，银行息差会再次收窄，为银行带来压力。因此

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中金黄金

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2023-05-15 08:54:40

GPT用于股票投资热潮来袭，全市场率先梳理

【人工智能第一团队｜民生计算机火线速递】GPT用于股票投资热潮来袭，全市场率先梳理起源：罗里达大学研究发现将ChatGPT融合在投资模型中，可以预测股市的走势，投资回报率达到500% 发酵：第一款基于ChatGPT的炒股AI插件Portfolio pilot在OpenAI插件平台发布，同时众多体验者在推特开启实盘直播（下周开始），热度颇高，某体验者宣布实盘直播的推特单条阅读量达到207万。众多美国银行、券商等资管机构（如Robinhood、德美利证券等）均开始支持相关插件，当前热点还在持续发酵

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同花顺
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财富趋势

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2023-05-15 08:31:57

【中信证券通信】行业推荐更新230514

1、通信板块是AI主线中最有业绩的，中兴通讯、中际旭创、中国移动等龙头Q1业绩均超预期，Q2预期环比向好，继续重点推荐800G光模块龙头、算力设备龙头、运营商等；左侧布局环比趋势向好的优质细分龙头。 2、坚定推荐买入光模块：海外云厂商龙头继续加单，800G行业订单已经达到120万只，后续有望冲击150万只，加单时间点有偶然性、但加单的趋势具有确定性，中际旭创占据绝对份额优势，订单、业绩确定性强，继续强烈推荐！ 3、把握算力设备的布局期：算力设备龙头，同时受益于AI需求+国内数字经济开支修复，

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中国电信

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2023-05-15 08:19:27

中金 | 港股：高分红国企行情能否延续？

#中金港股：高分红行情能否延续？近期市场再度走弱和中特股回调成长修复验证了我们两个看法：一是弱复苏下指数缺乏趋势，二是“哑铃”跷跷板配置依然奏效投资者对指数和高分红国企有疑虑，我们重申观点：指数上有顶（弱复苏）下有底（有保护），大幅回调是再布局时机。指数缺乏方向也是支撑“哑铃”结构（红利+成长）原因关于整体增长，4月经济数据快速走弱确认了虽然复苏仍在持续、但整体动能并不很强的局面，还是要看宽信用的抓手在哪里关于高分红，近期回调是对短期这一交易扩散过快到实际上没有太多增加分红能力板块（如部

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完美医疗

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2023-05-15 08:16:13

近期半导体投资思考

前期半导体板块大幅回调，几天跌掉了年初以来的涨幅。大家担心复苏不及预期，但景气度回暖总归需要过程。即便强如美股， 19年一季报前后，SOX也出现过大幅回撤。所以，回调到这个位置了，更重要的是信心❗ #库存还是业绩？应该如何选股我们团队在去年10月底，提出了板块“库存拐点”的逻辑。不过，当下继续拿库存讲改善，已经远远不够了。因为已经有不少优秀的公司开始出业绩，同环比增长了。产业链复苏逐渐“由虚向实”，实打实业绩落地更为重要。接下来，要看哪家#改善最快、业绩同环比有增长，才是摆脱内卷泥潭，有独立

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甬矽电子
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乐鑫科技

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2023-05-15 08:12:26

【国金电子】电子行业深度报告：英伟达产业链在A股的映射及投资机会

行业观点：AI（包括芯片，模组，系统，算法，终端应用）在整合云端/边缘运算/终端设备后逐渐成为后摩尔时代提升终端应用性能的最佳工具，作为AI算力之源GPU的核心供应商，英伟达持续定义各类GPU、CPU等各类硬件的发展方向，并通过软硬件结合的平台化布局，持续拉动整个AI及英伟达产业链发展。 AI高速发展，英伟达产业链大有可为：AI发展提速带动AI服务器占比提升，利好英伟达产业链大量使用的CPU，GPU，PCB，DDR5/HBM存储器，服务器散热，光芯片/光模块等。1）计算芯片：建议关注国内GPU产

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中际旭创
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浪潮信息
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天孚通信

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戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-05-15 08:09:46

【天风机械】调整创造布局机会，继续看好一带一路+半导体设备

短期进攻板块：一带一路，半导体设备，锂电新技术短期进攻标的：中微公司，拓荆科技，柏楚电子，三德科技，伟隆股份机械Q2策略核心：1）在过去4个多月时间内，机械细分行业估值分位已出现重大变化，前期垫底的周期白马品种PB估值分位居前，而半导体、锂电装备PB分位显著居后，约为3年30%分位；2）我们认为二季度经济仍以弱复苏为基础，因此，我们寻找具有持续性的大主题方向：中特估/一带一路+自动化；短维度来看以半导体设备及新能源反弹为主，反弹核心是【新技术】。细分板块观点： 1、一带一路/中特估：假期期

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中微公司
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拓荆科技
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柏楚电子
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三德科技
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伟隆股份

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戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-05-15 07:10:44

民生证券一计算机行业事件点评：教育，AI最佳的落地场景之一

事件：近期教育行业迎来多重催化：5月6日，科大讯飞发布星火大模型，同时讲大模型用于自身教育产品线；5月11日央视新闻，教育部会同有关部门召开2023年全国普通高校招生考试安全工作视频会，要求把防范手机作弊作为今年高考安全的重中之重； C端：AI有望成为学生智能“老师”。师生减负之后，学习成绩能否提升、学业能力是否得到发展，是家长和社会都关注的事情。学生学习中面临大量如作文批改、英语对话等大量非客观题的场景，具备理解能力的大预言模型有望一定程度上代替老师进行辅助教学。以科大讯飞“星火”大模型发布会

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鸥玛软件
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捷安高科
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佳发教育
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科大讯飞

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2023-05-15 07:04:54

5月15日朝闻公社

一、宏观新闻国内：中央部委 1、中央：国家最高领导人近日在河北考察主持召开深入推进京津冀协同发展座谈会并发表重要讲话。他强调，要推动京津冀协同发展不断迈上新台阶，努力使京津冀成为中国式现代化建设的先行区、示范区。 2、国务院：副总理刘国中近日到江苏调研中央政治局委员、国务院副总理刘国中近日到江苏调研。他强调，科技创新是推进农业现代化的关键。要遵循农业科技规律，聚力攻关农业“卡脖子”技术，深入实施种业振兴行动，加快推进高标准农田建设，补上短板弱项。 3、发改委：重视通用人工智能发展国家发

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三六零
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寒武纪
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卫宁健康
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精测电子
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全志科技

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2023-05-15 05:27:09

半导体设备行业国产替代趋势月度跟踪：3月产线基建招标量显著，国产设备中标品类持续扩张

核心观点： 3月设备招标积塔领跑，中芯国际基建项目招标需求较大。2023年3月统计样本中的晶圆产线合计产生97项招标。以中芯国际、粤芯半导体、积塔半导体等产线招标为主。招标设备主要包括量测、离子注入和清洗设备，主要为积塔特色工艺生产线招标。此外，基建项目主要为中芯国际和粤芯12英寸集成电路模拟特色工艺生产线项目（三期）招标。2023年1-3月，统计样本中的晶圆产线合计招标189项，其中，中芯国际、积塔半导体、粤芯的招标量位居前三。整体而言，设备招标以刻蚀、CVD、沉积、扩散设备为主。国产厂商卡

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【国联传媒互联网】近期大幅回调后怎么看？

指数尚有空间：今日传媒（中信）盘中跌幅超-4%，年初至今最高3365点（5月4日）。而上一轮峰值3440点出现在20年7月，主要系疫后“宅经济”红利+云游戏技术催化。相较而言，本轮AI大模型引领的产业变革带来的是移动互联网级别的增长机会，其确定性和长期影响力均远超20年。产业化还在加速：应用层面加速落地，C端爆款初现雏形。近期国内“AI歌手”内容在哔哩哔哩等UGC视频平台热度迅速提升，其中“AI孙燕姿”视频播放量最高160万。海外主播Caryn基于GPT4和本人2000+小时的视频素材，训练出

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又有银行下调利率！“资产荒”下，对A股有哪些影响？

又有多家银行宣布下调利率。 5月15日消息，近日平安银行、东营银行等数家银行发布通知表示，将暂停销售"智能通知存款"类产品。同时，郑州银行等多家银行还表示，将下调智能通知存款、协定存款等金融产品收益率。随着多家银行持续多次下调利率，近期市场上关于“资产荒”的讨论也多了起来。什么是资产荒？ “资产荒”是指资金充裕、而能达到前期预期回报率的低风险资产减少的情况。如果通俗易懂说的话，可以理解为"找不到好的投资机会"。为何会出现资产荒？申万宏源指出，本质上是经济周期与产业趋势走弱、宽货币到信用不

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【德邦电新】锂电大涨点评：需求回升叠加估值回归，板块修复已至-0515

【德邦电新】锂电大涨点评：需求回升叠加估值回归，板块修复已至-0515 ①需求：1）排产：锂电多个环节需求开始逐渐回升，5月排产逐步修复，根据调研信息，部分电池厂排产环比+10-20%，材料厂大多实现环比+10%；2）下游订单：从调研及交流来看，大部分产业链公司均表示Q2产能投放、价格趋势、下游订单均较Q1出现好转，并且后续将逐渐修复； ②价格：碳酸锂价格逐渐企稳，下游企业Q2库存较Q1下降明显，去库周期接近尾声，部分正极厂5月排产环比+20%以上，电池厂积极备货，多环节材料价格企稳回升； ③估

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【民生策略牟一凌观点速记】

短期新能源反弹，中特估还要持续，AI结束新能源：宁组合跌到22年10月份，而基本面（锂电）在反弹，看指数+10%，个股+20%。AI 什么时候能回来，看新能源基本面什么时候还要恶化，可能会在四季度。中特估看得更长一些，实质上是做空之前机构的定价权，它也有天花板，估计还有 20%- 30% 增长空间，市值占比18%，利润占比24%，高股息高红利走的更远，能源、运输、国有四大行、重资产国企。美元流动性收缩，美元走强风险资产下跌，大宗商品也要跌，但跌幅有限，短期黄金不太有利，较看好铜（紫金），

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中信证券：本周迎来降息的重要窗口期

据《第一财经》报道，相关部门通知银行对协定存款和通知存款利率自律上限进行下调，我们认为这有利于缓解银行息差压力。5月15日是MLF操作的时点，是央行推动政策利率下调的窗口期。4月经济数据显示经济状态冷热分化，进入5月以来，供需两端数据持续分化，因此如果关注经济基本面偏弱的环节，政策可能会考虑继续加强支持实体经济的力度，采取降息的操作。但央行行长易纲曾在3月公开表示目前实际利率的水平是比较合适，且如果MLF利率下调，则LPR利率和贷款利率大概率也要跟随下调，银行息差会再次收窄，为银行带来压力。因此

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【人工智能第一团队｜民生计算机火线速递】GPT用于股票投资热潮来袭，全市场率先梳理起源：罗里达大学研究发现将ChatGPT融合在投资模型中，可以预测股市的走势，投资回报率达到500% 发酵：第一款基于ChatGPT的炒股AI插件Portfolio pilot在OpenAI插件平台发布，同时众多体验者在推特开启实盘直播（下周开始），热度颇高，某体验者宣布实盘直播的推特单条阅读量达到207万。众多美国银行、券商等资管机构（如Robinhood、德美利证券等）均开始支持相关插件，当前热点还在持续发酵

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【中信证券通信】行业推荐更新230514

1、通信板块是AI主线中最有业绩的，中兴通讯、中际旭创、中国移动等龙头Q1业绩均超预期，Q2预期环比向好，继续重点推荐800G光模块龙头、算力设备龙头、运营商等；左侧布局环比趋势向好的优质细分龙头。 2、坚定推荐买入光模块：海外云厂商龙头继续加单，800G行业订单已经达到120万只，后续有望冲击150万只，加单时间点有偶然性、但加单的趋势具有确定性，中际旭创占据绝对份额优势，订单、业绩确定性强，继续强烈推荐！ 3、把握算力设备的布局期：算力设备龙头，同时受益于AI需求+国内数字经济开支修复，

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中金 | 港股：高分红国企行情能否延续？

#中金港股：高分红行情能否延续？近期市场再度走弱和中特股回调成长修复验证了我们两个看法：一是弱复苏下指数缺乏趋势，二是“哑铃”跷跷板配置依然奏效投资者对指数和高分红国企有疑虑，我们重申观点：指数上有顶（弱复苏）下有底（有保护），大幅回调是再布局时机。指数缺乏方向也是支撑“哑铃”结构（红利+成长）原因关于整体增长，4月经济数据快速走弱确认了虽然复苏仍在持续、但整体动能并不很强的局面，还是要看宽信用的抓手在哪里关于高分红，近期回调是对短期这一交易扩散过快到实际上没有太多增加分红能力板块（如部

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近期半导体投资思考

前期半导体板块大幅回调，几天跌掉了年初以来的涨幅。大家担心复苏不及预期，但景气度回暖总归需要过程。即便强如美股， 19年一季报前后，SOX也出现过大幅回撤。所以，回调到这个位置了，更重要的是信心❗ #库存还是业绩？应该如何选股我们团队在去年10月底，提出了板块“库存拐点”的逻辑。不过，当下继续拿库存讲改善，已经远远不够了。因为已经有不少优秀的公司开始出业绩，同环比增长了。产业链复苏逐渐“由虚向实”，实打实业绩落地更为重要。接下来，要看哪家#改善最快、业绩同环比有增长，才是摆脱内卷泥潭，有独立

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【国金电子】电子行业深度报告：英伟达产业链在A股的映射及投资机会

行业观点：AI（包括芯片，模组，系统，算法，终端应用）在整合云端/边缘运算/终端设备后逐渐成为后摩尔时代提升终端应用性能的最佳工具，作为AI算力之源GPU的核心供应商，英伟达持续定义各类GPU、CPU等各类硬件的发展方向，并通过软硬件结合的平台化布局，持续拉动整个AI及英伟达产业链发展。 AI高速发展，英伟达产业链大有可为：AI发展提速带动AI服务器占比提升，利好英伟达产业链大量使用的CPU，GPU，PCB，DDR5/HBM存储器，服务器散热，光芯片/光模块等。1）计算芯片：建议关注国内GPU产

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【天风机械】调整创造布局机会，继续看好一带一路+半导体设备

短期进攻板块：一带一路，半导体设备，锂电新技术短期进攻标的：中微公司，拓荆科技，柏楚电子，三德科技，伟隆股份机械Q2策略核心：1）在过去4个多月时间内，机械细分行业估值分位已出现重大变化，前期垫底的周期白马品种PB估值分位居前，而半导体、锂电装备PB分位显著居后，约为3年30%分位；2）我们认为二季度经济仍以弱复苏为基础，因此，我们寻找具有持续性的大主题方向：中特估/一带一路+自动化；短维度来看以半导体设备及新能源反弹为主，反弹核心是【新技术】。细分板块观点： 1、一带一路/中特估：假期期

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事件：近期教育行业迎来多重催化：5月6日，科大讯飞发布星火大模型，同时讲大模型用于自身教育产品线；5月11日央视新闻，教育部会同有关部门召开2023年全国普通高校招生考试安全工作视频会，要求把防范手机作弊作为今年高考安全的重中之重； C端：AI有望成为学生智能“老师”。师生减负之后，学习成绩能否提升、学业能力是否得到发展，是家长和社会都关注的事情。学生学习中面临大量如作文批改、英语对话等大量非客观题的场景，具备理解能力的大预言模型有望一定程度上代替老师进行辅助教学。以科大讯飞“星火”大模型发布会

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5月15日朝闻公社

一、宏观新闻国内：中央部委 1、中央：国家最高领导人近日在河北考察主持召开深入推进京津冀协同发展座谈会并发表重要讲话。他强调，要推动京津冀协同发展不断迈上新台阶，努力使京津冀成为中国式现代化建设的先行区、示范区。 2、国务院：副总理刘国中近日到江苏调研中央政治局委员、国务院副总理刘国中近日到江苏调研。他强调，科技创新是推进农业现代化的关键。要遵循农业科技规律，聚力攻关农业“卡脖子”技术，深入实施种业振兴行动，加快推进高标准农田建设，补上短板弱项。 3、发改委：重视通用人工智能发展国家发

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半导体设备行业国产替代趋势月度跟踪：3月产线基建招标量显著，国产设备中标品类持续扩张

核心观点： 3月设备招标积塔领跑，中芯国际基建项目招标需求较大。2023年3月统计样本中的晶圆产线合计产生97项招标。以中芯国际、粤芯半导体、积塔半导体等产线招标为主。招标设备主要包括量测、离子注入和清洗设备，主要为积塔特色工艺生产线招标。此外，基建项目主要为中芯国际和粤芯12英寸集成电路模拟特色工艺生产线项目（三期）招标。2023年1-3月，统计样本中的晶圆产线合计招标189项，其中，中芯国际、积塔半导体、粤芯的招标量位居前三。整体而言，设备招标以刻蚀、CVD、沉积、扩散设备为主。国产厂商卡

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2023-05-15 20:39:15

【国联传媒互联网】近期大幅回调后怎么看？

指数尚有空间：今日传媒（中信）盘中跌幅超-4%，年初至今最高3365点（5月4日）。而上一轮峰值3440点出现在20年7月，主要系疫后“宅经济”红利+云游戏技术催化。相较而言，本轮AI大模型引领的产业变革带来的是移动互联网级别的增长机会，其确定性和长期影响力均远超20年。产业化还在加速：应用层面加速落地，C端爆款初现雏形。近期国内“AI歌手”内容在哔哩哔哩等UGC视频平台热度迅速提升，其中“AI孙燕姿”视频播放量最高160万。海外主播Caryn基于GPT4和本人2000+小时的视频素材，训练出

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昆仑万维
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中文在线
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盛天网络

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戈壁淘金

只买龙头的老司机

2023-05-15 12:49:39

牟一波辟谣了

牟一波辟谣了

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中国平安

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戈壁淘金

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2023-05-15 12:16:06

又有银行下调利率！“资产荒”下，对A股有哪些影响？

又有多家银行宣布下调利率。 5月15日消息，近日平安银行、东营银行等数家银行发布通知表示，将暂停销售"智能通知存款"类产品。同时，郑州银行等多家银行还表示，将下调智能通知存款、协定存款等金融产品收益率。随着多家银行持续多次下调利率，近期市场上关于“资产荒”的讨论也多了起来。什么是资产荒？ “资产荒”是指资金充裕、而能达到前期预期回报率的低风险资产减少的情况。如果通俗易懂说的话，可以理解为"找不到好的投资机会"。为何会出现资产荒？申万宏源指出，本质上是经济周期与产业趋势走弱、宽货币到信用不

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中国神华

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2023-05-15 12:05:57

【德邦电新】锂电大涨点评：需求回升叠加估值回归，板块修复已至-0515

【德邦电新】锂电大涨点评：需求回升叠加估值回归，板块修复已至-0515 ①需求：1）排产：锂电多个环节需求开始逐渐回升，5月排产逐步修复，根据调研信息，部分电池厂排产环比+10-20%，材料厂大多实现环比+10%；2）下游订单：从调研及交流来看，大部分产业链公司均表示Q2产能投放、价格趋势、下游订单均较Q1出现好转，并且后续将逐渐修复； ②价格：碳酸锂价格逐渐企稳，下游企业Q2库存较Q1下降明显，去库周期接近尾声，部分正极厂5月排产环比+20%以上，电池厂积极备货，多环节材料价格企稳回升； ③估

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2023-05-15 11:11:27

【民生策略牟一凌观点速记】

短期新能源反弹，中特估还要持续，AI结束新能源：宁组合跌到22年10月份，而基本面（锂电）在反弹，看指数+10%，个股+20%。AI 什么时候能回来，看新能源基本面什么时候还要恶化，可能会在四季度。中特估看得更长一些，实质上是做空之前机构的定价权，它也有天花板，估计还有 20%- 30% 增长空间，市值占比18%，利润占比24%，高股息高红利走的更远，能源、运输、国有四大行、重资产国企。美元流动性收缩，美元走强风险资产下跌，大宗商品也要跌，但跌幅有限，短期黄金不太有利，较看好铜（紫金），

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2023-05-15 08:57:21

中信证券：本周迎来降息的重要窗口期

据《第一财经》报道，相关部门通知银行对协定存款和通知存款利率自律上限进行下调，我们认为这有利于缓解银行息差压力。5月15日是MLF操作的时点，是央行推动政策利率下调的窗口期。4月经济数据显示经济状态冷热分化，进入5月以来，供需两端数据持续分化，因此如果关注经济基本面偏弱的环节，政策可能会考虑继续加强支持实体经济的力度，采取降息的操作。但央行行长易纲曾在3月公开表示目前实际利率的水平是比较合适，且如果MLF利率下调，则LPR利率和贷款利率大概率也要跟随下调，银行息差会再次收窄，为银行带来压力。因此

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中金黄金

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2023-05-15 08:54:40

GPT用于股票投资热潮来袭，全市场率先梳理

【人工智能第一团队｜民生计算机火线速递】GPT用于股票投资热潮来袭，全市场率先梳理起源：罗里达大学研究发现将ChatGPT融合在投资模型中，可以预测股市的走势，投资回报率达到500% 发酵：第一款基于ChatGPT的炒股AI插件Portfolio pilot在OpenAI插件平台发布，同时众多体验者在推特开启实盘直播（下周开始），热度颇高，某体验者宣布实盘直播的推特单条阅读量达到207万。众多美国银行、券商等资管机构（如Robinhood、德美利证券等）均开始支持相关插件，当前热点还在持续发酵

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同花顺
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财富趋势

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2023-05-15 08:31:57

【中信证券通信】行业推荐更新230514

1、通信板块是AI主线中最有业绩的，中兴通讯、中际旭创、中国移动等龙头Q1业绩均超预期，Q2预期环比向好，继续重点推荐800G光模块龙头、算力设备龙头、运营商等；左侧布局环比趋势向好的优质细分龙头。 2、坚定推荐买入光模块：海外云厂商龙头继续加单，800G行业订单已经达到120万只，后续有望冲击150万只，加单时间点有偶然性、但加单的趋势具有确定性，中际旭创占据绝对份额优势，订单、业绩确定性强，继续强烈推荐！ 3、把握算力设备的布局期：算力设备龙头，同时受益于AI需求+国内数字经济开支修复，

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中国电信

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2023-05-15 08:19:27

中金 | 港股：高分红国企行情能否延续？

#中金港股：高分红行情能否延续？近期市场再度走弱和中特股回调成长修复验证了我们两个看法：一是弱复苏下指数缺乏趋势，二是“哑铃”跷跷板配置依然奏效投资者对指数和高分红国企有疑虑，我们重申观点：指数上有顶（弱复苏）下有底（有保护），大幅回调是再布局时机。指数缺乏方向也是支撑“哑铃”结构（红利+成长）原因关于整体增长，4月经济数据快速走弱确认了虽然复苏仍在持续、但整体动能并不很强的局面，还是要看宽信用的抓手在哪里关于高分红，近期回调是对短期这一交易扩散过快到实际上没有太多增加分红能力板块（如部

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完美医疗

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2023-05-15 08:16:13

近期半导体投资思考

前期半导体板块大幅回调，几天跌掉了年初以来的涨幅。大家担心复苏不及预期，但景气度回暖总归需要过程。即便强如美股， 19年一季报前后，SOX也出现过大幅回撤。所以，回调到这个位置了，更重要的是信心❗ #库存还是业绩？应该如何选股我们团队在去年10月底，提出了板块“库存拐点”的逻辑。不过，当下继续拿库存讲改善，已经远远不够了。因为已经有不少优秀的公司开始出业绩，同环比增长了。产业链复苏逐渐“由虚向实”，实打实业绩落地更为重要。接下来，要看哪家#改善最快、业绩同环比有增长，才是摆脱内卷泥潭，有独立

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甬矽电子
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乐鑫科技

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2023-05-15 08:12:26

【国金电子】电子行业深度报告：英伟达产业链在A股的映射及投资机会

行业观点：AI（包括芯片，模组，系统，算法，终端应用）在整合云端/边缘运算/终端设备后逐渐成为后摩尔时代提升终端应用性能的最佳工具，作为AI算力之源GPU的核心供应商，英伟达持续定义各类GPU、CPU等各类硬件的发展方向，并通过软硬件结合的平台化布局，持续拉动整个AI及英伟达产业链发展。 AI高速发展，英伟达产业链大有可为：AI发展提速带动AI服务器占比提升，利好英伟达产业链大量使用的CPU，GPU，PCB，DDR5/HBM存储器，服务器散热，光芯片/光模块等。1）计算芯片：建议关注国内GPU产

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中际旭创
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浪潮信息
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天孚通信

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戈壁淘金

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2023-05-15 08:09:46

【天风机械】调整创造布局机会，继续看好一带一路+半导体设备

短期进攻板块：一带一路，半导体设备，锂电新技术短期进攻标的：中微公司，拓荆科技，柏楚电子，三德科技，伟隆股份机械Q2策略核心：1）在过去4个多月时间内，机械细分行业估值分位已出现重大变化，前期垫底的周期白马品种PB估值分位居前，而半导体、锂电装备PB分位显著居后，约为3年30%分位；2）我们认为二季度经济仍以弱复苏为基础，因此，我们寻找具有持续性的大主题方向：中特估/一带一路+自动化；短维度来看以半导体设备及新能源反弹为主，反弹核心是【新技术】。细分板块观点： 1、一带一路/中特估：假期期

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中微公司
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拓荆科技
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柏楚电子
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三德科技
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戈壁淘金

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2023-05-15 07:10:44

民生证券一计算机行业事件点评：教育，AI最佳的落地场景之一

事件：近期教育行业迎来多重催化：5月6日，科大讯飞发布星火大模型，同时讲大模型用于自身教育产品线；5月11日央视新闻，教育部会同有关部门召开2023年全国普通高校招生考试安全工作视频会，要求把防范手机作弊作为今年高考安全的重中之重； C端：AI有望成为学生智能“老师”。师生减负之后，学习成绩能否提升、学业能力是否得到发展，是家长和社会都关注的事情。学生学习中面临大量如作文批改、英语对话等大量非客观题的场景，具备理解能力的大预言模型有望一定程度上代替老师进行辅助教学。以科大讯飞“星火”大模型发布会

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鸥玛软件
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捷安高科
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佳发教育
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科大讯飞

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戈壁淘金

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2023-05-15 07:04:54

5月15日朝闻公社

一、宏观新闻国内：中央部委 1、中央：国家最高领导人近日在河北考察主持召开深入推进京津冀协同发展座谈会并发表重要讲话。他强调，要推动京津冀协同发展不断迈上新台阶，努力使京津冀成为中国式现代化建设的先行区、示范区。 2、国务院：副总理刘国中近日到江苏调研中央政治局委员、国务院副总理刘国中近日到江苏调研。他强调，科技创新是推进农业现代化的关键。要遵循农业科技规律，聚力攻关农业“卡脖子”技术，深入实施种业振兴行动，加快推进高标准农田建设，补上短板弱项。 3、发改委：重视通用人工智能发展国家发

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三六零
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寒武纪
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卫宁健康
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精测电子
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全志科技

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2023-05-15 05:27:09

半导体设备行业国产替代趋势月度跟踪：3月产线基建招标量显著，国产设备中标品类持续扩张

核心观点： 3月设备招标积塔领跑，中芯国际基建项目招标需求较大。2023年3月统计样本中的晶圆产线合计产生97项招标。以中芯国际、粤芯半导体、积塔半导体等产线招标为主。招标设备主要包括量测、离子注入和清洗设备，主要为积塔特色工艺生产线招标。此外，基建项目主要为中芯国际和粤芯12英寸集成电路模拟特色工艺生产线项目（三期）招标。2023年1-3月，统计样本中的晶圆产线合计招标189项，其中，中芯国际、积塔半导体、粤芯的招标量位居前三。整体而言，设备招标以刻蚀、CVD、沉积、扩散设备为主。国产厂商卡

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【国联传媒互联网】近期大幅回调后怎么看？

指数尚有空间：今日传媒（中信）盘中跌幅超-4%，年初至今最高3365点（5月4日）。而上一轮峰值3440点出现在20年7月，主要系疫后“宅经济”红利+云游戏技术催化。相较而言，本轮AI大模型引领的产业变革带来的是移动互联网级别的增长机会，其确定性和长期影响力均远超20年。产业化还在加速：应用层面加速落地，C端爆款初现雏形。近期国内“AI歌手”内容在哔哩哔哩等UGC视频平台热度迅速提升，其中“AI孙燕姿”视频播放量最高160万。海外主播Caryn基于GPT4和本人2000+小时的视频素材，训练出

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又有银行下调利率！“资产荒”下，对A股有哪些影响？

又有多家银行宣布下调利率。 5月15日消息，近日平安银行、东营银行等数家银行发布通知表示，将暂停销售"智能通知存款"类产品。同时，郑州银行等多家银行还表示，将下调智能通知存款、协定存款等金融产品收益率。随着多家银行持续多次下调利率，近期市场上关于“资产荒”的讨论也多了起来。什么是资产荒？ “资产荒”是指资金充裕、而能达到前期预期回报率的低风险资产减少的情况。如果通俗易懂说的话，可以理解为"找不到好的投资机会"。为何会出现资产荒？申万宏源指出，本质上是经济周期与产业趋势走弱、宽货币到信用不

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【德邦电新】锂电大涨点评：需求回升叠加估值回归，板块修复已至-0515

【德邦电新】锂电大涨点评：需求回升叠加估值回归，板块修复已至-0515 ①需求：1）排产：锂电多个环节需求开始逐渐回升，5月排产逐步修复，根据调研信息，部分电池厂排产环比+10-20%，材料厂大多实现环比+10%；2）下游订单：从调研及交流来看，大部分产业链公司均表示Q2产能投放、价格趋势、下游订单均较Q1出现好转，并且后续将逐渐修复； ②价格：碳酸锂价格逐渐企稳，下游企业Q2库存较Q1下降明显，去库周期接近尾声，部分正极厂5月排产环比+20%以上，电池厂积极备货，多环节材料价格企稳回升； ③估

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【民生策略牟一凌观点速记】

短期新能源反弹，中特估还要持续，AI结束新能源：宁组合跌到22年10月份，而基本面（锂电）在反弹，看指数+10%，个股+20%。AI 什么时候能回来，看新能源基本面什么时候还要恶化，可能会在四季度。中特估看得更长一些，实质上是做空之前机构的定价权，它也有天花板，估计还有 20%- 30% 增长空间，市值占比18%，利润占比24%，高股息高红利走的更远，能源、运输、国有四大行、重资产国企。美元流动性收缩，美元走强风险资产下跌，大宗商品也要跌，但跌幅有限，短期黄金不太有利，较看好铜（紫金），

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中信证券：本周迎来降息的重要窗口期

据《第一财经》报道，相关部门通知银行对协定存款和通知存款利率自律上限进行下调，我们认为这有利于缓解银行息差压力。5月15日是MLF操作的时点，是央行推动政策利率下调的窗口期。4月经济数据显示经济状态冷热分化，进入5月以来，供需两端数据持续分化，因此如果关注经济基本面偏弱的环节，政策可能会考虑继续加强支持实体经济的力度，采取降息的操作。但央行行长易纲曾在3月公开表示目前实际利率的水平是比较合适，且如果MLF利率下调，则LPR利率和贷款利率大概率也要跟随下调，银行息差会再次收窄，为银行带来压力。因此

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GPT用于股票投资热潮来袭，全市场率先梳理

【人工智能第一团队｜民生计算机火线速递】GPT用于股票投资热潮来袭，全市场率先梳理起源：罗里达大学研究发现将ChatGPT融合在投资模型中，可以预测股市的走势，投资回报率达到500% 发酵：第一款基于ChatGPT的炒股AI插件Portfolio pilot在OpenAI插件平台发布，同时众多体验者在推特开启实盘直播（下周开始），热度颇高，某体验者宣布实盘直播的推特单条阅读量达到207万。众多美国银行、券商等资管机构（如Robinhood、德美利证券等）均开始支持相关插件，当前热点还在持续发酵

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【中信证券通信】行业推荐更新230514

1、通信板块是AI主线中最有业绩的，中兴通讯、中际旭创、中国移动等龙头Q1业绩均超预期，Q2预期环比向好，继续重点推荐800G光模块龙头、算力设备龙头、运营商等；左侧布局环比趋势向好的优质细分龙头。 2、坚定推荐买入光模块：海外云厂商龙头继续加单，800G行业订单已经达到120万只，后续有望冲击150万只，加单时间点有偶然性、但加单的趋势具有确定性，中际旭创占据绝对份额优势，订单、业绩确定性强，继续强烈推荐！ 3、把握算力设备的布局期：算力设备龙头，同时受益于AI需求+国内数字经济开支修复，

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中金 | 港股：高分红国企行情能否延续？

#中金港股：高分红行情能否延续？近期市场再度走弱和中特股回调成长修复验证了我们两个看法：一是弱复苏下指数缺乏趋势，二是“哑铃”跷跷板配置依然奏效投资者对指数和高分红国企有疑虑，我们重申观点：指数上有顶（弱复苏）下有底（有保护），大幅回调是再布局时机。指数缺乏方向也是支撑“哑铃”结构（红利+成长）原因关于整体增长，4月经济数据快速走弱确认了虽然复苏仍在持续、但整体动能并不很强的局面，还是要看宽信用的抓手在哪里关于高分红，近期回调是对短期这一交易扩散过快到实际上没有太多增加分红能力板块（如部

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近期半导体投资思考

前期半导体板块大幅回调，几天跌掉了年初以来的涨幅。大家担心复苏不及预期，但景气度回暖总归需要过程。即便强如美股， 19年一季报前后，SOX也出现过大幅回撤。所以，回调到这个位置了，更重要的是信心❗ #库存还是业绩？应该如何选股我们团队在去年10月底，提出了板块“库存拐点”的逻辑。不过，当下继续拿库存讲改善，已经远远不够了。因为已经有不少优秀的公司开始出业绩，同环比增长了。产业链复苏逐渐“由虚向实”，实打实业绩落地更为重要。接下来，要看哪家#改善最快、业绩同环比有增长，才是摆脱内卷泥潭，有独立

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【国金电子】电子行业深度报告：英伟达产业链在A股的映射及投资机会

行业观点：AI（包括芯片，模组，系统，算法，终端应用）在整合云端/边缘运算/终端设备后逐渐成为后摩尔时代提升终端应用性能的最佳工具，作为AI算力之源GPU的核心供应商，英伟达持续定义各类GPU、CPU等各类硬件的发展方向，并通过软硬件结合的平台化布局，持续拉动整个AI及英伟达产业链发展。 AI高速发展，英伟达产业链大有可为：AI发展提速带动AI服务器占比提升，利好英伟达产业链大量使用的CPU，GPU，PCB，DDR5/HBM存储器，服务器散热，光芯片/光模块等。1）计算芯片：建议关注国内GPU产

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【天风机械】调整创造布局机会，继续看好一带一路+半导体设备

短期进攻板块：一带一路，半导体设备，锂电新技术短期进攻标的：中微公司，拓荆科技，柏楚电子，三德科技，伟隆股份机械Q2策略核心：1）在过去4个多月时间内，机械细分行业估值分位已出现重大变化，前期垫底的周期白马品种PB估值分位居前，而半导体、锂电装备PB分位显著居后，约为3年30%分位；2）我们认为二季度经济仍以弱复苏为基础，因此，我们寻找具有持续性的大主题方向：中特估/一带一路+自动化；短维度来看以半导体设备及新能源反弹为主，反弹核心是【新技术】。细分板块观点： 1、一带一路/中特估：假期期

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事件：近期教育行业迎来多重催化：5月6日，科大讯飞发布星火大模型，同时讲大模型用于自身教育产品线；5月11日央视新闻，教育部会同有关部门召开2023年全国普通高校招生考试安全工作视频会，要求把防范手机作弊作为今年高考安全的重中之重； C端：AI有望成为学生智能“老师”。师生减负之后，学习成绩能否提升、学业能力是否得到发展，是家长和社会都关注的事情。学生学习中面临大量如作文批改、英语对话等大量非客观题的场景，具备理解能力的大预言模型有望一定程度上代替老师进行辅助教学。以科大讯飞“星火”大模型发布会

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一、宏观新闻国内：中央部委 1、中央：国家最高领导人近日在河北考察主持召开深入推进京津冀协同发展座谈会并发表重要讲话。他强调，要推动京津冀协同发展不断迈上新台阶，努力使京津冀成为中国式现代化建设的先行区、示范区。 2、国务院：副总理刘国中近日到江苏调研中央政治局委员、国务院副总理刘国中近日到江苏调研。他强调，科技创新是推进农业现代化的关键。要遵循农业科技规律，聚力攻关农业“卡脖子”技术，深入实施种业振兴行动，加快推进高标准农田建设，补上短板弱项。 3、发改委：重视通用人工智能发展国家发

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半导体设备行业国产替代趋势月度跟踪：3月产线基建招标量显著，国产设备中标品类持续扩张

核心观点： 3月设备招标积塔领跑，中芯国际基建项目招标需求较大。2023年3月统计样本中的晶圆产线合计产生97项招标。以中芯国际、粤芯半导体、积塔半导体等产线招标为主。招标设备主要包括量测、离子注入和清洗设备，主要为积塔特色工艺生产线招标。此外，基建项目主要为中芯国际和粤芯12英寸集成电路模拟特色工艺生产线项目（三期）招标。2023年1-3月，统计样本中的晶圆产线合计招标189项，其中，中芯国际、积塔半导体、粤芯的招标量位居前三。整体而言，设备招标以刻蚀、CVD、沉积、扩散设备为主。国产厂商卡

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【国联传媒互联网】近期大幅回调后怎么看？

指数尚有空间：今日传媒（中信）盘中跌幅超-4%，年初至今最高3365点（5月4日）。而上一轮峰值3440点出现在20年7月，主要系疫后“宅经济”红利+云游戏技术催化。相较而言，本轮AI大模型引领的产业变革带来的是移动互联网级别的增长机会，其确定性和长期影响力均远超20年。产业化还在加速：应用层面加速落地，C端爆款初现雏形。近期国内“AI歌手”内容在哔哩哔哩等UGC视频平台热度迅速提升，其中“AI孙燕姿”视频播放量最高160万。海外主播Caryn基于GPT4和本人2000+小时的视频素材，训练出

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戈壁淘金

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2023-05-15 12:49:39

牟一波辟谣了

牟一波辟谣了

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中国平安

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戈壁淘金

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2023-05-15 12:16:06

又有银行下调利率！“资产荒”下，对A股有哪些影响？

又有多家银行宣布下调利率。 5月15日消息，近日平安银行、东营银行等数家银行发布通知表示，将暂停销售"智能通知存款"类产品。同时，郑州银行等多家银行还表示，将下调智能通知存款、协定存款等金融产品收益率。随着多家银行持续多次下调利率，近期市场上关于“资产荒”的讨论也多了起来。什么是资产荒？ “资产荒”是指资金充裕、而能达到前期预期回报率的低风险资产减少的情况。如果通俗易懂说的话，可以理解为"找不到好的投资机会"。为何会出现资产荒？申万宏源指出，本质上是经济周期与产业趋势走弱、宽货币到信用不

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中国神华

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2023-05-15 12:05:57

【德邦电新】锂电大涨点评：需求回升叠加估值回归，板块修复已至-0515

【德邦电新】锂电大涨点评：需求回升叠加估值回归，板块修复已至-0515 ①需求：1）排产：锂电多个环节需求开始逐渐回升，5月排产逐步修复，根据调研信息，部分电池厂排产环比+10-20%，材料厂大多实现环比+10%；2）下游订单：从调研及交流来看，大部分产业链公司均表示Q2产能投放、价格趋势、下游订单均较Q1出现好转，并且后续将逐渐修复； ②价格：碳酸锂价格逐渐企稳，下游企业Q2库存较Q1下降明显，去库周期接近尾声，部分正极厂5月排产环比+20%以上，电池厂积极备货，多环节材料价格企稳回升； ③估

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科达利

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2023-05-15 11:11:27

【民生策略牟一凌观点速记】

短期新能源反弹，中特估还要持续，AI结束新能源：宁组合跌到22年10月份，而基本面（锂电）在反弹，看指数+10%，个股+20%。AI 什么时候能回来，看新能源基本面什么时候还要恶化，可能会在四季度。中特估看得更长一些，实质上是做空之前机构的定价权，它也有天花板，估计还有 20%- 30% 增长空间，市值占比18%，利润占比24%，高股息高红利走的更远，能源、运输、国有四大行、重资产国企。美元流动性收缩，美元走强风险资产下跌，大宗商品也要跌，但跌幅有限，短期黄金不太有利，较看好铜（紫金），

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宁德时代

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2023-05-15 08:57:21

中信证券：本周迎来降息的重要窗口期

据《第一财经》报道，相关部门通知银行对协定存款和通知存款利率自律上限进行下调，我们认为这有利于缓解银行息差压力。5月15日是MLF操作的时点，是央行推动政策利率下调的窗口期。4月经济数据显示经济状态冷热分化，进入5月以来，供需两端数据持续分化，因此如果关注经济基本面偏弱的环节，政策可能会考虑继续加强支持实体经济的力度，采取降息的操作。但央行行长易纲曾在3月公开表示目前实际利率的水平是比较合适，且如果MLF利率下调，则LPR利率和贷款利率大概率也要跟随下调，银行息差会再次收窄，为银行带来压力。因此

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中金黄金

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2023-05-15 08:54:40

GPT用于股票投资热潮来袭，全市场率先梳理

【人工智能第一团队｜民生计算机火线速递】GPT用于股票投资热潮来袭，全市场率先梳理起源：罗里达大学研究发现将ChatGPT融合在投资模型中，可以预测股市的走势，投资回报率达到500% 发酵：第一款基于ChatGPT的炒股AI插件Portfolio pilot在OpenAI插件平台发布，同时众多体验者在推特开启实盘直播（下周开始），热度颇高，某体验者宣布实盘直播的推特单条阅读量达到207万。众多美国银行、券商等资管机构（如Robinhood、德美利证券等）均开始支持相关插件，当前热点还在持续发酵

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同花顺
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财富趋势

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2023-05-15 08:31:57

【中信证券通信】行业推荐更新230514

1、通信板块是AI主线中最有业绩的，中兴通讯、中际旭创、中国移动等龙头Q1业绩均超预期，Q2预期环比向好，继续重点推荐800G光模块龙头、算力设备龙头、运营商等；左侧布局环比趋势向好的优质细分龙头。 2、坚定推荐买入光模块：海外云厂商龙头继续加单，800G行业订单已经达到120万只，后续有望冲击150万只，加单时间点有偶然性、但加单的趋势具有确定性，中际旭创占据绝对份额优势，订单、业绩确定性强，继续强烈推荐！ 3、把握算力设备的布局期：算力设备龙头，同时受益于AI需求+国内数字经济开支修复，

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中国电信

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2023-05-15 08:19:27

中金 | 港股：高分红国企行情能否延续？

#中金港股：高分红行情能否延续？近期市场再度走弱和中特股回调成长修复验证了我们两个看法：一是弱复苏下指数缺乏趋势，二是“哑铃”跷跷板配置依然奏效投资者对指数和高分红国企有疑虑，我们重申观点：指数上有顶（弱复苏）下有底（有保护），大幅回调是再布局时机。指数缺乏方向也是支撑“哑铃”结构（红利+成长）原因关于整体增长，4月经济数据快速走弱确认了虽然复苏仍在持续、但整体动能并不很强的局面，还是要看宽信用的抓手在哪里关于高分红，近期回调是对短期这一交易扩散过快到实际上没有太多增加分红能力板块（如部

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完美医疗

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2023-05-15 08:16:13

近期半导体投资思考

前期半导体板块大幅回调，几天跌掉了年初以来的涨幅。大家担心复苏不及预期，但景气度回暖总归需要过程。即便强如美股， 19年一季报前后，SOX也出现过大幅回撤。所以，回调到这个位置了，更重要的是信心❗ #库存还是业绩？应该如何选股我们团队在去年10月底，提出了板块“库存拐点”的逻辑。不过，当下继续拿库存讲改善，已经远远不够了。因为已经有不少优秀的公司开始出业绩，同环比增长了。产业链复苏逐渐“由虚向实”，实打实业绩落地更为重要。接下来，要看哪家#改善最快、业绩同环比有增长，才是摆脱内卷泥潭，有独立

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2023-05-15 08:12:26

【国金电子】电子行业深度报告：英伟达产业链在A股的映射及投资机会

行业观点：AI（包括芯片，模组，系统，算法，终端应用）在整合云端/边缘运算/终端设备后逐渐成为后摩尔时代提升终端应用性能的最佳工具，作为AI算力之源GPU的核心供应商，英伟达持续定义各类GPU、CPU等各类硬件的发展方向，并通过软硬件结合的平台化布局，持续拉动整个AI及英伟达产业链发展。 AI高速发展，英伟达产业链大有可为：AI发展提速带动AI服务器占比提升，利好英伟达产业链大量使用的CPU，GPU，PCB，DDR5/HBM存储器，服务器散热，光芯片/光模块等。1）计算芯片：建议关注国内GPU产

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中际旭创
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寒武纪
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天孚通信

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2023-05-15 08:09:46

【天风机械】调整创造布局机会，继续看好一带一路+半导体设备

短期进攻板块：一带一路，半导体设备，锂电新技术短期进攻标的：中微公司，拓荆科技，柏楚电子，三德科技，伟隆股份机械Q2策略核心：1）在过去4个多月时间内，机械细分行业估值分位已出现重大变化，前期垫底的周期白马品种PB估值分位居前，而半导体、锂电装备PB分位显著居后，约为3年30%分位；2）我们认为二季度经济仍以弱复苏为基础，因此，我们寻找具有持续性的大主题方向：中特估/一带一路+自动化；短维度来看以半导体设备及新能源反弹为主，反弹核心是【新技术】。细分板块观点： 1、一带一路/中特估：假期期

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2023-05-15 07:10:44

民生证券一计算机行业事件点评：教育，AI最佳的落地场景之一

事件：近期教育行业迎来多重催化：5月6日，科大讯飞发布星火大模型，同时讲大模型用于自身教育产品线；5月11日央视新闻，教育部会同有关部门召开2023年全国普通高校招生考试安全工作视频会，要求把防范手机作弊作为今年高考安全的重中之重； C端：AI有望成为学生智能“老师”。师生减负之后，学习成绩能否提升、学业能力是否得到发展，是家长和社会都关注的事情。学生学习中面临大量如作文批改、英语对话等大量非客观题的场景，具备理解能力的大预言模型有望一定程度上代替老师进行辅助教学。以科大讯飞“星火”大模型发布会

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鸥玛软件
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2023-05-15 07:04:54

5月15日朝闻公社

一、宏观新闻国内：中央部委 1、中央：国家最高领导人近日在河北考察主持召开深入推进京津冀协同发展座谈会并发表重要讲话。他强调，要推动京津冀协同发展不断迈上新台阶，努力使京津冀成为中国式现代化建设的先行区、示范区。 2、国务院：副总理刘国中近日到江苏调研中央政治局委员、国务院副总理刘国中近日到江苏调研。他强调，科技创新是推进农业现代化的关键。要遵循农业科技规律，聚力攻关农业“卡脖子”技术，深入实施种业振兴行动，加快推进高标准农田建设，补上短板弱项。 3、发改委：重视通用人工智能发展国家发

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三六零
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2023-05-15 05:27:09

半导体设备行业国产替代趋势月度跟踪：3月产线基建招标量显著，国产设备中标品类持续扩张

核心观点： 3月设备招标积塔领跑，中芯国际基建项目招标需求较大。2023年3月统计样本中的晶圆产线合计产生97项招标。以中芯国际、粤芯半导体、积塔半导体等产线招标为主。招标设备主要包括量测、离子注入和清洗设备，主要为积塔特色工艺生产线招标。此外，基建项目主要为中芯国际和粤芯12英寸集成电路模拟特色工艺生产线项目（三期）招标。2023年1-3月，统计样本中的晶圆产线合计招标189项，其中，中芯国际、积塔半导体、粤芯的招标量位居前三。整体而言，设备招标以刻蚀、CVD、沉积、扩散设备为主。国产厂商卡

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