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戈壁淘金
顺势而为,玉汝于成
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2023-04-17 05:40:33
民生计算机:AutoGPT带来RPA重大机遇
AutoGPT-RPA 民生计算机今晚会议,AutoGPT带来RPA重大机遇。 事件:上周四,AutoGPT(自主人工智能)上线,无需人类插手自主完成任务,人类智能助手时代开启,关注RPA(机器人流程自动化)行业投资机会。 RPA(机器人流程自动化):RPA又称软件机器人,它使用自动化技术模拟人类的后台任务,如提取数据、填写表单和移动文件等等,它可以整合并执行企业与生产力应用之间的重复性任务,和AI结合后即为更专业更成熟的AutoGPT,相当于为软件机器人添加人工智慧的大脑,和AI结合具有天然技
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法本信息
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中科金财
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常山北明
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金证股份
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2023-04-17 05:32:53
重点推荐【百纳千成】:收购IP变现平台,主业困境反转,市场存在较大认知差【长江传媒】
核心逻辑:主业困境反转(今年预计3亿利润)+收购IP变现平台(拟收购永兴坊文商旅60%股权)+IP储备丰富(雄狮少年等) 1、西安永兴坊文商旅是优质的IP变现平台,市场存在较大认知差。 1)永兴坊文商旅主要从事影视文化IP开发及线下运营等业务,将优质IP通过各种运营方式变现,目前已完成项目中包含西安“长安十二时辰”项目的投资策划运营; 2)该公司采取轻资产运营模式,2022年ROE 68%,和传统的重资产线下场景游乐有极大差异,是优质的IP变现平台; 3)百纳千成拟收购永兴坊文商旅60%股权,和
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百纳千成
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2023-04-17 05:25:07
光大建材:中特估行情接力,该买啥?
思路总结: 1)破净龙头全面修复(中铁、铁建、中交、中冶、中建)~越接近1x,修复确定性越高;离1越远,风险收益比越佳(都不会掉队); 2)具备全球竞争力,能够走出去的细分央企龙头(铁科轨道、中材国际、中钢国际); 3)产业链链长,肩负产业链安全国产替代的央企科研院所背景的企业(铁科轨道、凯盛科技、中国化学等)。 标的总结:铁科轨道(最优,国内成长性,国外独家),中材国际(水泥设备+工程+运维一体化,中建材走出去的桥头堡,四大国际工程中最便宜),中铁、铁建、中交、中冶、中建(风险收益比优,估值修
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铁科轨道
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中国建筑
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中钢国际
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中国化学
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2023-04-17 05:21:57
传媒周观点:甄选个股,抓上游数据/版权与下游应用【建投传媒互联网】
当下2条主线 1)抓上游数据/版权: 各家大模型陆续发布,模型进入混战局面,网信办AI管理办法提“数据及知识产权” 2)抓下游应用: 微软开源Deep Speed Chat,意义不亚于ChatGPT推出插件或API,降低开发者门槛,活跃应用生态。 当前板块轮动/高低切换明显,关注涨幅仍低的公司。 上游数据/版权/IP 1)文本:中国科传 (万方数据库15%股份,多个专业学科知识库),中文在线 (超510万种数字内容)、 世纪天鸿 (卡位AI教育)、中国出版 (中华古籍) 2)视频:捷成股份 (超
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完美世界
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风语筑
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读者传媒
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视觉中国
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光线传媒
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2023-04-16 21:16:59
【安信策略】"强现实交易",开启了吗?
核心观点:“只要经济弱复苏,TMT就不会输”。这条安信策略金句暗示经济如果进入强现实强复苏,那么TMT就很难占优。一个最要紧的问题是:随着3月社融数据同比高增,出口数据大幅超预期,当前A股是否开始明确转入“弱预期,强现实”交易,对应景气投资买低PEG景气投资和顺周期投资回归? 客观而言,3月出口超预期后持续性的忧虑以及更为广泛的降价现象,使得我们不急于承认强现实。当然,国内复苏的趋势是明确的,市场的定价也是领先的,所以我们更不愿意扭扭捏捏被动接受强现实。在这里,我们明确将PPI的拐点作为走向强现
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中国建筑
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荣昌生物
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茂莱光学
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新疆交建
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中国电信
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2023-04-16 18:32:47
民生证券一有色金属行业周报:共识已然形成,“铜铝+黄金“组合发力
本周商品价格持续上行。本周(4.10-4.14)上证综指上涨0.60%,沪深300指数上涨0.57%,SW有色指数上涨6.27%。贵金属方面本周COMEX黄金上涨2.45%,白银上涨7.05%。主要工业金属价格中LME铝、铜、锌、铅、镍、锡分别变动3.78%、1.72%、2.71%、3.55%、4.70%、6.10%;主要工业金属库存中LME铝、铜、锌、铅、镍、锡分别变动2.68%、-21.21%、-1.56%、0.09%、-2.13%、-2.47%。 工业金属:弱美元确立,国内需求持续回暖,看
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云铝股份
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永兴材料
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只买龙头的老司机
2023-04-16 18:18:04
广发证券一计算机行业:关注主题下一阶段催化剂且重视其他机会
核心观点: 观点回顾与前瞻:1.上周我们明确指出短期AI标的范围扩散太快,标的的挖掘趋于极致,建议关注诸如工业软件等前期相对不热门,且有估值和业绩成长的领域。2.当前的判断:(1) AI方面的投资会有一段时间的调整期,下一阶段的动力在基本面方面主要依靠两方面外界因素,一方面是海外生成式AI的商业化尤其是行业应用的商业化规模落地;另一个关注点是国内大模型平台的产业化实践突破。而这两方面都基本不是A股公司所能控制的;(2)算力方面的机会具韧性更多因为其一直有自主可控等其他因素混合其中、并非仅仅依靠A
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紫光股份
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星环科技
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只买龙头的老司机
2023-04-16 17:11:11
【海通计算机】武汉发布数据要素三年行动计划,成立武汉数据集团
我们之前就强调过在国家总体规划布局及数据局成立和两会之后,未来会陆续有地方和垂直部委的数据要素政策,4月14日,武汉印发《武汉市数据要素市场化配置改革三年行动计划(2023—2025年)》,未来还会不断,数字中国峰会有可能批量出。 武汉的数据要素三年行动计划提出,优先推进企业登记监管、卫生健康、教育、交通运输、气象等高价值数据资源安全合规开放。创新公共数据开发运营模式,授权具备条件、信誉良好的企事业单位开展数据运营服务。排在前位的企业登记监管属于政务数据,归口工商行政或市场监督管理局,政务数据开
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易华录
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2023-04-16 17:00:12
中信证券:经济不会出现通货紧缩 A股正处于全年第二个关键做多窗口
即将公布的一季度宏观数据有望整体超预期,市场对基本面的预期正在不断上修,预计4月政治局会议将针对经济中局部偏弱领域进行针对性政策加码,经济正在从局部复苏走向全面复苏,不会出现通货紧缩,外部地缘环境改善和流动性拐点明确提升市场风险偏好,A股正处于全年第二个关键做多窗口,当前财报季业绩的重要性明显提升,主线轮动已开始,建议继续回避纯AI主题炒作,回归业绩主线,在行业板块之间和数字经济内部两个维度高切低。 一方面,从社融、出口、内需到GDP,一季度国内宏观经济数据有望整体超预期;而全面调查研究并评估近
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北方华创
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中国电信
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只买龙头的老司机
2023-04-16 16:32:37
【民生计算机】AI永不眠:拥抱数据场景龙头企业
投资建议 2023年4月11日,国家网信办发布了《生成式人工智能服务管理办法(征求意见稿)》,第七条明确提出提供者应当对生成式人工智能产品的预训练数据、优化训练数据来源的合法性负责。实际上奠定了具备合法数据来源与应用场景企业的法律门槛: 1、在A股以【三六零】为代表这类同时拥有搜索引擎、浏览器与办公插件等高质量通用数据卡位的大模型公司将愈发显得稀缺,将成为投资聚焦点; 2、音箱、摄像头等能够为大模型持续迭代提供交互数据入口的物联网终端(AIoT)战略价值将提升,我们建议布局AIoT终端的“卖铲人
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科大讯飞
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国投智能
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浩瀚深度
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2023-04-16 15:59:31
计算机行业周报:把握AI算力高景气投资机会
市场回顾:本周(2023.4.10-2023.4.14),沪深300指数下跌0.76%,计算机指数下跌4.48%。 周观点:把握AI算力高景气投资机会 1、大模型不断涌现及性能升级,驱动AI算力景气高位向上 AI时代算力需求激增。根据OpenAI的测算数据,2012年以来最大的AI训练运行所使用的算力呈指数增长,每3-4个月增长一倍。2012-2018年,AI训练运行所使用的算力已增长超30万倍(相比之下摩尔定律仅增长7倍)。另据OpenAI于2020年的数据,训练一次1746亿参数的GPT-3
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四川长虹
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神州数码
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只买龙头的老司机
2023-04-16 15:53:35
浙商证券:【华为·2023智能车解决方案】发布会·精要速递
新能源汽车渗透率迅速提高,预测2025新能源车和燃油车分水岭也有望到来,实现逆转。智能汽车上半场竞争以电动化为主,下半场以智能化为主,强调科技及消费属性。 本次升级五大方向: ㈠ADS2.0:业界首创激光融合的GOD网络识别未学习的障碍物;覆盖更多高速及城区场景;不依赖高精地图;智能泊车。 ㈡鸿蒙智能座舱&车载智慧屏:智能座舱HarmonyOS 3.0 实现单人多设备端云协同相应,HarmonyOS 4.0 实现多人多设备协同,多屏多音区控制,AI语音借助盘古大模型功能;车载智慧屏实现自适应感光
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兆威机电
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2023-04-16 15:50:54
【海通计算机】AI一线公司或又到优质布局阶段
部分AI龙头出现较大回调,AI一线公司或又到优质布局阶段。从今起的市场走势来看,部分AI龙头出现了较大的回调(2月1日至4月14日中的最高价与4月14日的收盘价相比),其中金山办公回调了20.27%,石基信息回调了22.60%,三六零回调了25.66%,云从科技-UW回调了32.12%,商汤-W回调了20.81%,同花顺回调了18.15%,百度集团-SW回调了21.83%,科大讯飞回调了15.58%。我们认为,AI目前行业整体发展仍然持续向好,根据IDC官微,IDC于近日发布了《2023年V1全
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石基信息
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金山办公
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中科曙光
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只买龙头的老司机
2023-04-16 15:40:36
国盛证券:三花&绿的合资建厂事件解读
【国盛机械&机器人】很多领导问三花&绿的合资建厂的事,周末也不少段子出来了,就大家关心的问题一起解读下: 1.合资做什么?三花14年就在墨西哥建立了工厂,主要是汽零产品,此次和绿的在工业园内建立合资公司大概率做的机器人执行器。参考去年10月Tesla AI Day,机器人40个关节分为28个身体关节模组和12个手指关节模组。身体关节模组又分为旋转执行器和线性执行器两类。旋转执行器采用的谐波减速器+电机一体化方案,线性执行器是伺服电缸(这里对标的是波士顿动力液压传动方案),需要配套丝杆导轨。所以,
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三花智控
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绿的谐波
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2023-04-16 12:50:32
天风证券:央国企改革主线机会——建筑建材
建筑央企基本面持续改善、部分转型加速赋予额外成长动能。国企改革深入推进、央企经营活力持续向上。拟于今年召开的“一带一路”国际合作高峰论坛或加快央企海外工程复苏,建筑央企作为“基建出海”主力军,或较好受益。估值视角,建筑央企估值整体处于上市以来较低水平、估值修复及扩张有较好空间,建议重视。 近期国资委密集召开会议,我们认为国企改革与提高央企上市公司质量或为“对标世界一流”重要抓手。2023年国资委考核更注重提升经营质量,央企基本面或加速改善。重视基本面、事件共振催化,重视建筑央企估值修复及扩张机会
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北方国际
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民生计算机:AutoGPT带来RPA重大机遇
AutoGPT-RPA 民生计算机今晚会议,AutoGPT带来RPA重大机遇。 事件:上周四,AutoGPT(自主人工智能)上线,无需人类插手自主完成任务,人类智能助手时代开启,关注RPA(机器人流程自动化)行业投资机会。 RPA(机器人流程自动化):RPA又称软件机器人,它使用自动化技术模拟人类的后台任务,如提取数据、填写表单和移动文件等等,它可以整合并执行企业与生产力应用之间的重复性任务,和AI结合后即为更专业更成熟的AutoGPT,相当于为软件机器人添加人工智慧的大脑,和AI结合具有天然技
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重点推荐【百纳千成】:收购IP变现平台,主业困境反转,市场存在较大认知差【长江传媒】
核心逻辑:主业困境反转(今年预计3亿利润)+收购IP变现平台(拟收购永兴坊文商旅60%股权)+IP储备丰富(雄狮少年等) 1、西安永兴坊文商旅是优质的IP变现平台,市场存在较大认知差。 1)永兴坊文商旅主要从事影视文化IP开发及线下运营等业务,将优质IP通过各种运营方式变现,目前已完成项目中包含西安“长安十二时辰”项目的投资策划运营; 2)该公司采取轻资产运营模式,2022年ROE 68%,和传统的重资产线下场景游乐有极大差异,是优质的IP变现平台; 3)百纳千成拟收购永兴坊文商旅60%股权,和
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光大建材:中特估行情接力,该买啥?
思路总结: 1)破净龙头全面修复(中铁、铁建、中交、中冶、中建)~越接近1x,修复确定性越高;离1越远,风险收益比越佳(都不会掉队); 2)具备全球竞争力,能够走出去的细分央企龙头(铁科轨道、中材国际、中钢国际); 3)产业链链长,肩负产业链安全国产替代的央企科研院所背景的企业(铁科轨道、凯盛科技、中国化学等)。 标的总结:铁科轨道(最优,国内成长性,国外独家),中材国际(水泥设备+工程+运维一体化,中建材走出去的桥头堡,四大国际工程中最便宜),中铁、铁建、中交、中冶、中建(风险收益比优,估值修
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传媒周观点:甄选个股,抓上游数据/版权与下游应用【建投传媒互联网】
当下2条主线 1)抓上游数据/版权: 各家大模型陆续发布,模型进入混战局面,网信办AI管理办法提“数据及知识产权” 2)抓下游应用: 微软开源Deep Speed Chat,意义不亚于ChatGPT推出插件或API,降低开发者门槛,活跃应用生态。 当前板块轮动/高低切换明显,关注涨幅仍低的公司。 上游数据/版权/IP 1)文本:中国科传 (万方数据库15%股份,多个专业学科知识库),中文在线 (超510万种数字内容)、 世纪天鸿 (卡位AI教育)、中国出版 (中华古籍) 2)视频:捷成股份 (超
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【安信策略】"强现实交易",开启了吗?
核心观点:“只要经济弱复苏,TMT就不会输”。这条安信策略金句暗示经济如果进入强现实强复苏,那么TMT就很难占优。一个最要紧的问题是:随着3月社融数据同比高增,出口数据大幅超预期,当前A股是否开始明确转入“弱预期,强现实”交易,对应景气投资买低PEG景气投资和顺周期投资回归? 客观而言,3月出口超预期后持续性的忧虑以及更为广泛的降价现象,使得我们不急于承认强现实。当然,国内复苏的趋势是明确的,市场的定价也是领先的,所以我们更不愿意扭扭捏捏被动接受强现实。在这里,我们明确将PPI的拐点作为走向强现
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民生证券一有色金属行业周报:共识已然形成,“铜铝+黄金“组合发力
本周商品价格持续上行。本周(4.10-4.14)上证综指上涨0.60%,沪深300指数上涨0.57%,SW有色指数上涨6.27%。贵金属方面本周COMEX黄金上涨2.45%,白银上涨7.05%。主要工业金属价格中LME铝、铜、锌、铅、镍、锡分别变动3.78%、1.72%、2.71%、3.55%、4.70%、6.10%;主要工业金属库存中LME铝、铜、锌、铅、镍、锡分别变动2.68%、-21.21%、-1.56%、0.09%、-2.13%、-2.47%。 工业金属:弱美元确立,国内需求持续回暖,看
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广发证券一计算机行业:关注主题下一阶段催化剂且重视其他机会
核心观点: 观点回顾与前瞻:1.上周我们明确指出短期AI标的范围扩散太快,标的的挖掘趋于极致,建议关注诸如工业软件等前期相对不热门,且有估值和业绩成长的领域。2.当前的判断:(1) AI方面的投资会有一段时间的调整期,下一阶段的动力在基本面方面主要依靠两方面外界因素,一方面是海外生成式AI的商业化尤其是行业应用的商业化规模落地;另一个关注点是国内大模型平台的产业化实践突破。而这两方面都基本不是A股公司所能控制的;(2)算力方面的机会具韧性更多因为其一直有自主可控等其他因素混合其中、并非仅仅依靠A
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【海通计算机】武汉发布数据要素三年行动计划,成立武汉数据集团
我们之前就强调过在国家总体规划布局及数据局成立和两会之后,未来会陆续有地方和垂直部委的数据要素政策,4月14日,武汉印发《武汉市数据要素市场化配置改革三年行动计划(2023—2025年)》,未来还会不断,数字中国峰会有可能批量出。 武汉的数据要素三年行动计划提出,优先推进企业登记监管、卫生健康、教育、交通运输、气象等高价值数据资源安全合规开放。创新公共数据开发运营模式,授权具备条件、信誉良好的企事业单位开展数据运营服务。排在前位的企业登记监管属于政务数据,归口工商行政或市场监督管理局,政务数据开
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中信证券:经济不会出现通货紧缩 A股正处于全年第二个关键做多窗口
即将公布的一季度宏观数据有望整体超预期,市场对基本面的预期正在不断上修,预计4月政治局会议将针对经济中局部偏弱领域进行针对性政策加码,经济正在从局部复苏走向全面复苏,不会出现通货紧缩,外部地缘环境改善和流动性拐点明确提升市场风险偏好,A股正处于全年第二个关键做多窗口,当前财报季业绩的重要性明显提升,主线轮动已开始,建议继续回避纯AI主题炒作,回归业绩主线,在行业板块之间和数字经济内部两个维度高切低。 一方面,从社融、出口、内需到GDP,一季度国内宏观经济数据有望整体超预期;而全面调查研究并评估近
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【民生计算机】AI永不眠:拥抱数据场景龙头企业
投资建议 2023年4月11日,国家网信办发布了《生成式人工智能服务管理办法(征求意见稿)》,第七条明确提出提供者应当对生成式人工智能产品的预训练数据、优化训练数据来源的合法性负责。实际上奠定了具备合法数据来源与应用场景企业的法律门槛: 1、在A股以【三六零】为代表这类同时拥有搜索引擎、浏览器与办公插件等高质量通用数据卡位的大模型公司将愈发显得稀缺,将成为投资聚焦点; 2、音箱、摄像头等能够为大模型持续迭代提供交互数据入口的物联网终端(AIoT)战略价值将提升,我们建议布局AIoT终端的“卖铲人
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计算机行业周报:把握AI算力高景气投资机会
市场回顾:本周(2023.4.10-2023.4.14),沪深300指数下跌0.76%,计算机指数下跌4.48%。 周观点:把握AI算力高景气投资机会 1、大模型不断涌现及性能升级,驱动AI算力景气高位向上 AI时代算力需求激增。根据OpenAI的测算数据,2012年以来最大的AI训练运行所使用的算力呈指数增长,每3-4个月增长一倍。2012-2018年,AI训练运行所使用的算力已增长超30万倍(相比之下摩尔定律仅增长7倍)。另据OpenAI于2020年的数据,训练一次1746亿参数的GPT-3
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浙商证券:【华为·2023智能车解决方案】发布会·精要速递
新能源汽车渗透率迅速提高,预测2025新能源车和燃油车分水岭也有望到来,实现逆转。智能汽车上半场竞争以电动化为主,下半场以智能化为主,强调科技及消费属性。 本次升级五大方向: ㈠ADS2.0:业界首创激光融合的GOD网络识别未学习的障碍物;覆盖更多高速及城区场景;不依赖高精地图;智能泊车。 ㈡鸿蒙智能座舱&车载智慧屏:智能座舱HarmonyOS 3.0 实现单人多设备端云协同相应,HarmonyOS 4.0 实现多人多设备协同,多屏多音区控制,AI语音借助盘古大模型功能;车载智慧屏实现自适应感光
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【海通计算机】AI一线公司或又到优质布局阶段
部分AI龙头出现较大回调,AI一线公司或又到优质布局阶段。从今起的市场走势来看,部分AI龙头出现了较大的回调(2月1日至4月14日中的最高价与4月14日的收盘价相比),其中金山办公回调了20.27%,石基信息回调了22.60%,三六零回调了25.66%,云从科技-UW回调了32.12%,商汤-W回调了20.81%,同花顺回调了18.15%,百度集团-SW回调了21.83%,科大讯飞回调了15.58%。我们认为,AI目前行业整体发展仍然持续向好,根据IDC官微,IDC于近日发布了《2023年V1全
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2023-04-16 15:40:36
国盛证券:三花&绿的合资建厂事件解读
【国盛机械&机器人】很多领导问三花&绿的合资建厂的事,周末也不少段子出来了,就大家关心的问题一起解读下: 1.合资做什么?三花14年就在墨西哥建立了工厂,主要是汽零产品,此次和绿的在工业园内建立合资公司大概率做的机器人执行器。参考去年10月Tesla AI Day,机器人40个关节分为28个身体关节模组和12个手指关节模组。身体关节模组又分为旋转执行器和线性执行器两类。旋转执行器采用的谐波减速器+电机一体化方案,线性执行器是伺服电缸(这里对标的是波士顿动力液压传动方案),需要配套丝杆导轨。所以,
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三花智控
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绿的谐波
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2023-04-16 12:50:32
天风证券:央国企改革主线机会——建筑建材
建筑央企基本面持续改善、部分转型加速赋予额外成长动能。国企改革深入推进、央企经营活力持续向上。拟于今年召开的“一带一路”国际合作高峰论坛或加快央企海外工程复苏,建筑央企作为“基建出海”主力军,或较好受益。估值视角,建筑央企估值整体处于上市以来较低水平、估值修复及扩张有较好空间,建议重视。 近期国资委密集召开会议,我们认为国企改革与提高央企上市公司质量或为“对标世界一流”重要抓手。2023年国资委考核更注重提升经营质量,央企基本面或加速改善。重视基本面、事件共振催化,重视建筑央企估值修复及扩张机会
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北方国际
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中国交建
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中钢国际
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中工国际
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2023-04-17 05:40:33
民生计算机:AutoGPT带来RPA重大机遇
AutoGPT-RPA 民生计算机今晚会议,AutoGPT带来RPA重大机遇。 事件:上周四,AutoGPT(自主人工智能)上线,无需人类插手自主完成任务,人类智能助手时代开启,关注RPA(机器人流程自动化)行业投资机会。 RPA(机器人流程自动化):RPA又称软件机器人,它使用自动化技术模拟人类的后台任务,如提取数据、填写表单和移动文件等等,它可以整合并执行企业与生产力应用之间的重复性任务,和AI结合后即为更专业更成熟的AutoGPT,相当于为软件机器人添加人工智慧的大脑,和AI结合具有天然技
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法本信息
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中科金财
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常山北明
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金证股份
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2023-04-17 05:32:53
重点推荐【百纳千成】:收购IP变现平台,主业困境反转,市场存在较大认知差【长江传媒】
核心逻辑:主业困境反转(今年预计3亿利润)+收购IP变现平台(拟收购永兴坊文商旅60%股权)+IP储备丰富(雄狮少年等) 1、西安永兴坊文商旅是优质的IP变现平台,市场存在较大认知差。 1)永兴坊文商旅主要从事影视文化IP开发及线下运营等业务,将优质IP通过各种运营方式变现,目前已完成项目中包含西安“长安十二时辰”项目的投资策划运营; 2)该公司采取轻资产运营模式,2022年ROE 68%,和传统的重资产线下场景游乐有极大差异,是优质的IP变现平台; 3)百纳千成拟收购永兴坊文商旅60%股权,和
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百纳千成
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2023-04-17 05:25:07
光大建材:中特估行情接力,该买啥?
思路总结: 1)破净龙头全面修复(中铁、铁建、中交、中冶、中建)~越接近1x,修复确定性越高;离1越远,风险收益比越佳(都不会掉队); 2)具备全球竞争力,能够走出去的细分央企龙头(铁科轨道、中材国际、中钢国际); 3)产业链链长,肩负产业链安全国产替代的央企科研院所背景的企业(铁科轨道、凯盛科技、中国化学等)。 标的总结:铁科轨道(最优,国内成长性,国外独家),中材国际(水泥设备+工程+运维一体化,中建材走出去的桥头堡,四大国际工程中最便宜),中铁、铁建、中交、中冶、中建(风险收益比优,估值修
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铁科轨道
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中国建筑
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中国化学
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2023-04-17 05:21:57
传媒周观点:甄选个股,抓上游数据/版权与下游应用【建投传媒互联网】
当下2条主线 1)抓上游数据/版权: 各家大模型陆续发布,模型进入混战局面,网信办AI管理办法提“数据及知识产权” 2)抓下游应用: 微软开源Deep Speed Chat,意义不亚于ChatGPT推出插件或API,降低开发者门槛,活跃应用生态。 当前板块轮动/高低切换明显,关注涨幅仍低的公司。 上游数据/版权/IP 1)文本:中国科传 (万方数据库15%股份,多个专业学科知识库),中文在线 (超510万种数字内容)、 世纪天鸿 (卡位AI教育)、中国出版 (中华古籍) 2)视频:捷成股份 (超
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完美世界
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风语筑
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读者传媒
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视觉中国
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光线传媒
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2023-04-16 21:16:59
【安信策略】"强现实交易",开启了吗?
核心观点:“只要经济弱复苏,TMT就不会输”。这条安信策略金句暗示经济如果进入强现实强复苏,那么TMT就很难占优。一个最要紧的问题是:随着3月社融数据同比高增,出口数据大幅超预期,当前A股是否开始明确转入“弱预期,强现实”交易,对应景气投资买低PEG景气投资和顺周期投资回归? 客观而言,3月出口超预期后持续性的忧虑以及更为广泛的降价现象,使得我们不急于承认强现实。当然,国内复苏的趋势是明确的,市场的定价也是领先的,所以我们更不愿意扭扭捏捏被动接受强现实。在这里,我们明确将PPI的拐点作为走向强现
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中国建筑
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荣昌生物
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茂莱光学
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新疆交建
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中国电信
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戈壁淘金
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2023-04-16 18:32:47
民生证券一有色金属行业周报:共识已然形成,“铜铝+黄金“组合发力
本周商品价格持续上行。本周(4.10-4.14)上证综指上涨0.60%,沪深300指数上涨0.57%,SW有色指数上涨6.27%。贵金属方面本周COMEX黄金上涨2.45%,白银上涨7.05%。主要工业金属价格中LME铝、铜、锌、铅、镍、锡分别变动3.78%、1.72%、2.71%、3.55%、4.70%、6.10%;主要工业金属库存中LME铝、铜、锌、铅、镍、锡分别变动2.68%、-21.21%、-1.56%、0.09%、-2.13%、-2.47%。 工业金属:弱美元确立,国内需求持续回暖,看
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云铝股份
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紫金矿业
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永兴材料
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2023-04-16 18:18:04
广发证券一计算机行业:关注主题下一阶段催化剂且重视其他机会
核心观点: 观点回顾与前瞻:1.上周我们明确指出短期AI标的范围扩散太快,标的的挖掘趋于极致,建议关注诸如工业软件等前期相对不热门,且有估值和业绩成长的领域。2.当前的判断:(1) AI方面的投资会有一段时间的调整期,下一阶段的动力在基本面方面主要依靠两方面外界因素,一方面是海外生成式AI的商业化尤其是行业应用的商业化规模落地;另一个关注点是国内大模型平台的产业化实践突破。而这两方面都基本不是A股公司所能控制的;(2)算力方面的机会具韧性更多因为其一直有自主可控等其他因素混合其中、并非仅仅依靠A
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紫光股份
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星环科技
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石基信息
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久远银海
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2023-04-16 17:11:11
【海通计算机】武汉发布数据要素三年行动计划,成立武汉数据集团
我们之前就强调过在国家总体规划布局及数据局成立和两会之后,未来会陆续有地方和垂直部委的数据要素政策,4月14日,武汉印发《武汉市数据要素市场化配置改革三年行动计划(2023—2025年)》,未来还会不断,数字中国峰会有可能批量出。 武汉的数据要素三年行动计划提出,优先推进企业登记监管、卫生健康、教育、交通运输、气象等高价值数据资源安全合规开放。创新公共数据开发运营模式,授权具备条件、信誉良好的企事业单位开展数据运营服务。排在前位的企业登记监管属于政务数据,归口工商行政或市场监督管理局,政务数据开
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易华录
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数字政通
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2023-04-16 17:00:12
中信证券:经济不会出现通货紧缩 A股正处于全年第二个关键做多窗口
即将公布的一季度宏观数据有望整体超预期,市场对基本面的预期正在不断上修,预计4月政治局会议将针对经济中局部偏弱领域进行针对性政策加码,经济正在从局部复苏走向全面复苏,不会出现通货紧缩,外部地缘环境改善和流动性拐点明确提升市场风险偏好,A股正处于全年第二个关键做多窗口,当前财报季业绩的重要性明显提升,主线轮动已开始,建议继续回避纯AI主题炒作,回归业绩主线,在行业板块之间和数字经济内部两个维度高切低。 一方面,从社融、出口、内需到GDP,一季度国内宏观经济数据有望整体超预期;而全面调查研究并评估近
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北方华创
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茂莱光学
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中国电信
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2023-04-16 16:32:37
【民生计算机】AI永不眠:拥抱数据场景龙头企业
投资建议 2023年4月11日,国家网信办发布了《生成式人工智能服务管理办法(征求意见稿)》,第七条明确提出提供者应当对生成式人工智能产品的预训练数据、优化训练数据来源的合法性负责。实际上奠定了具备合法数据来源与应用场景企业的法律门槛: 1、在A股以【三六零】为代表这类同时拥有搜索引擎、浏览器与办公插件等高质量通用数据卡位的大模型公司将愈发显得稀缺,将成为投资聚焦点; 2、音箱、摄像头等能够为大模型持续迭代提供交互数据入口的物联网终端(AIoT)战略价值将提升,我们建议布局AIoT终端的“卖铲人
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三六零
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科大讯飞
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国投智能
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同花顺
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浩瀚深度
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戈壁淘金
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2023-04-16 15:59:31
计算机行业周报:把握AI算力高景气投资机会
市场回顾:本周(2023.4.10-2023.4.14),沪深300指数下跌0.76%,计算机指数下跌4.48%。 周观点:把握AI算力高景气投资机会 1、大模型不断涌现及性能升级,驱动AI算力景气高位向上 AI时代算力需求激增。根据OpenAI的测算数据,2012年以来最大的AI训练运行所使用的算力呈指数增长,每3-4个月增长一倍。2012-2018年,AI训练运行所使用的算力已增长超30万倍(相比之下摩尔定律仅增长7倍)。另据OpenAI于2020年的数据,训练一次1746亿参数的GPT-3
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四川长虹
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神州数码
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寒武纪
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海光信息
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常山北明
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2023-04-16 15:53:35
浙商证券:【华为·2023智能车解决方案】发布会·精要速递
新能源汽车渗透率迅速提高,预测2025新能源车和燃油车分水岭也有望到来,实现逆转。智能汽车上半场竞争以电动化为主,下半场以智能化为主,强调科技及消费属性。 本次升级五大方向: ㈠ADS2.0:业界首创激光融合的GOD网络识别未学习的障碍物;覆盖更多高速及城区场景;不依赖高精地图;智能泊车。 ㈡鸿蒙智能座舱&车载智慧屏:智能座舱HarmonyOS 3.0 实现单人多设备端云协同相应,HarmonyOS 4.0 实现多人多设备协同,多屏多音区控制,AI语音借助盘古大模型功能;车载智慧屏实现自适应感光
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福晶科技
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华阳集团
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兆威机电
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戈壁淘金
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2023-04-16 15:50:54
【海通计算机】AI一线公司或又到优质布局阶段
部分AI龙头出现较大回调,AI一线公司或又到优质布局阶段。从今起的市场走势来看,部分AI龙头出现了较大的回调(2月1日至4月14日中的最高价与4月14日的收盘价相比),其中金山办公回调了20.27%,石基信息回调了22.60%,三六零回调了25.66%,云从科技-UW回调了32.12%,商汤-W回调了20.81%,同花顺回调了18.15%,百度集团-SW回调了21.83%,科大讯飞回调了15.58%。我们认为,AI目前行业整体发展仍然持续向好,根据IDC官微,IDC于近日发布了《2023年V1全
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石基信息
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金山办公
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三六零
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中科曙光
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国盛证券:三花&绿的合资建厂事件解读
【国盛机械&机器人】很多领导问三花&绿的合资建厂的事,周末也不少段子出来了,就大家关心的问题一起解读下: 1.合资做什么?三花14年就在墨西哥建立了工厂,主要是汽零产品,此次和绿的在工业园内建立合资公司大概率做的机器人执行器。参考去年10月Tesla AI Day,机器人40个关节分为28个身体关节模组和12个手指关节模组。身体关节模组又分为旋转执行器和线性执行器两类。旋转执行器采用的谐波减速器+电机一体化方案,线性执行器是伺服电缸(这里对标的是波士顿动力液压传动方案),需要配套丝杆导轨。所以,
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天风证券:央国企改革主线机会——建筑建材
建筑央企基本面持续改善、部分转型加速赋予额外成长动能。国企改革深入推进、央企经营活力持续向上。拟于今年召开的“一带一路”国际合作高峰论坛或加快央企海外工程复苏,建筑央企作为“基建出海”主力军,或较好受益。估值视角,建筑央企估值整体处于上市以来较低水平、估值修复及扩张有较好空间,建议重视。 近期国资委密集召开会议,我们认为国企改革与提高央企上市公司质量或为“对标世界一流”重要抓手。2023年国资委考核更注重提升经营质量,央企基本面或加速改善。重视基本面、事件共振催化,重视建筑央企估值修复及扩张机会
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民生计算机:AutoGPT带来RPA重大机遇
AutoGPT-RPA 民生计算机今晚会议,AutoGPT带来RPA重大机遇。 事件:上周四,AutoGPT(自主人工智能)上线,无需人类插手自主完成任务,人类智能助手时代开启,关注RPA(机器人流程自动化)行业投资机会。 RPA(机器人流程自动化):RPA又称软件机器人,它使用自动化技术模拟人类的后台任务,如提取数据、填写表单和移动文件等等,它可以整合并执行企业与生产力应用之间的重复性任务,和AI结合后即为更专业更成熟的AutoGPT,相当于为软件机器人添加人工智慧的大脑,和AI结合具有天然技
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重点推荐【百纳千成】:收购IP变现平台,主业困境反转,市场存在较大认知差【长江传媒】
核心逻辑:主业困境反转(今年预计3亿利润)+收购IP变现平台(拟收购永兴坊文商旅60%股权)+IP储备丰富(雄狮少年等) 1、西安永兴坊文商旅是优质的IP变现平台,市场存在较大认知差。 1)永兴坊文商旅主要从事影视文化IP开发及线下运营等业务,将优质IP通过各种运营方式变现,目前已完成项目中包含西安“长安十二时辰”项目的投资策划运营; 2)该公司采取轻资产运营模式,2022年ROE 68%,和传统的重资产线下场景游乐有极大差异,是优质的IP变现平台; 3)百纳千成拟收购永兴坊文商旅60%股权,和
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光大建材:中特估行情接力,该买啥?
思路总结: 1)破净龙头全面修复(中铁、铁建、中交、中冶、中建)~越接近1x,修复确定性越高;离1越远,风险收益比越佳(都不会掉队); 2)具备全球竞争力,能够走出去的细分央企龙头(铁科轨道、中材国际、中钢国际); 3)产业链链长,肩负产业链安全国产替代的央企科研院所背景的企业(铁科轨道、凯盛科技、中国化学等)。 标的总结:铁科轨道(最优,国内成长性,国外独家),中材国际(水泥设备+工程+运维一体化,中建材走出去的桥头堡,四大国际工程中最便宜),中铁、铁建、中交、中冶、中建(风险收益比优,估值修
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传媒周观点:甄选个股,抓上游数据/版权与下游应用【建投传媒互联网】
当下2条主线 1)抓上游数据/版权: 各家大模型陆续发布,模型进入混战局面,网信办AI管理办法提“数据及知识产权” 2)抓下游应用: 微软开源Deep Speed Chat,意义不亚于ChatGPT推出插件或API,降低开发者门槛,活跃应用生态。 当前板块轮动/高低切换明显,关注涨幅仍低的公司。 上游数据/版权/IP 1)文本:中国科传 (万方数据库15%股份,多个专业学科知识库),中文在线 (超510万种数字内容)、 世纪天鸿 (卡位AI教育)、中国出版 (中华古籍) 2)视频:捷成股份 (超
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【安信策略】"强现实交易",开启了吗?
核心观点:“只要经济弱复苏,TMT就不会输”。这条安信策略金句暗示经济如果进入强现实强复苏,那么TMT就很难占优。一个最要紧的问题是:随着3月社融数据同比高增,出口数据大幅超预期,当前A股是否开始明确转入“弱预期,强现实”交易,对应景气投资买低PEG景气投资和顺周期投资回归? 客观而言,3月出口超预期后持续性的忧虑以及更为广泛的降价现象,使得我们不急于承认强现实。当然,国内复苏的趋势是明确的,市场的定价也是领先的,所以我们更不愿意扭扭捏捏被动接受强现实。在这里,我们明确将PPI的拐点作为走向强现
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民生证券一有色金属行业周报:共识已然形成,“铜铝+黄金“组合发力
本周商品价格持续上行。本周(4.10-4.14)上证综指上涨0.60%,沪深300指数上涨0.57%,SW有色指数上涨6.27%。贵金属方面本周COMEX黄金上涨2.45%,白银上涨7.05%。主要工业金属价格中LME铝、铜、锌、铅、镍、锡分别变动3.78%、1.72%、2.71%、3.55%、4.70%、6.10%;主要工业金属库存中LME铝、铜、锌、铅、镍、锡分别变动2.68%、-21.21%、-1.56%、0.09%、-2.13%、-2.47%。 工业金属:弱美元确立,国内需求持续回暖,看
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广发证券一计算机行业:关注主题下一阶段催化剂且重视其他机会
核心观点: 观点回顾与前瞻:1.上周我们明确指出短期AI标的范围扩散太快,标的的挖掘趋于极致,建议关注诸如工业软件等前期相对不热门,且有估值和业绩成长的领域。2.当前的判断:(1) AI方面的投资会有一段时间的调整期,下一阶段的动力在基本面方面主要依靠两方面外界因素,一方面是海外生成式AI的商业化尤其是行业应用的商业化规模落地;另一个关注点是国内大模型平台的产业化实践突破。而这两方面都基本不是A股公司所能控制的;(2)算力方面的机会具韧性更多因为其一直有自主可控等其他因素混合其中、并非仅仅依靠A
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【海通计算机】武汉发布数据要素三年行动计划,成立武汉数据集团
我们之前就强调过在国家总体规划布局及数据局成立和两会之后,未来会陆续有地方和垂直部委的数据要素政策,4月14日,武汉印发《武汉市数据要素市场化配置改革三年行动计划(2023—2025年)》,未来还会不断,数字中国峰会有可能批量出。 武汉的数据要素三年行动计划提出,优先推进企业登记监管、卫生健康、教育、交通运输、气象等高价值数据资源安全合规开放。创新公共数据开发运营模式,授权具备条件、信誉良好的企事业单位开展数据运营服务。排在前位的企业登记监管属于政务数据,归口工商行政或市场监督管理局,政务数据开
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中信证券:经济不会出现通货紧缩 A股正处于全年第二个关键做多窗口
即将公布的一季度宏观数据有望整体超预期,市场对基本面的预期正在不断上修,预计4月政治局会议将针对经济中局部偏弱领域进行针对性政策加码,经济正在从局部复苏走向全面复苏,不会出现通货紧缩,外部地缘环境改善和流动性拐点明确提升市场风险偏好,A股正处于全年第二个关键做多窗口,当前财报季业绩的重要性明显提升,主线轮动已开始,建议继续回避纯AI主题炒作,回归业绩主线,在行业板块之间和数字经济内部两个维度高切低。 一方面,从社融、出口、内需到GDP,一季度国内宏观经济数据有望整体超预期;而全面调查研究并评估近
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【民生计算机】AI永不眠:拥抱数据场景龙头企业
投资建议 2023年4月11日,国家网信办发布了《生成式人工智能服务管理办法(征求意见稿)》,第七条明确提出提供者应当对生成式人工智能产品的预训练数据、优化训练数据来源的合法性负责。实际上奠定了具备合法数据来源与应用场景企业的法律门槛: 1、在A股以【三六零】为代表这类同时拥有搜索引擎、浏览器与办公插件等高质量通用数据卡位的大模型公司将愈发显得稀缺,将成为投资聚焦点; 2、音箱、摄像头等能够为大模型持续迭代提供交互数据入口的物联网终端(AIoT)战略价值将提升,我们建议布局AIoT终端的“卖铲人
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计算机行业周报:把握AI算力高景气投资机会
市场回顾:本周(2023.4.10-2023.4.14),沪深300指数下跌0.76%,计算机指数下跌4.48%。 周观点:把握AI算力高景气投资机会 1、大模型不断涌现及性能升级,驱动AI算力景气高位向上 AI时代算力需求激增。根据OpenAI的测算数据,2012年以来最大的AI训练运行所使用的算力呈指数增长,每3-4个月增长一倍。2012-2018年,AI训练运行所使用的算力已增长超30万倍(相比之下摩尔定律仅增长7倍)。另据OpenAI于2020年的数据,训练一次1746亿参数的GPT-3
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浙商证券:【华为·2023智能车解决方案】发布会·精要速递
新能源汽车渗透率迅速提高,预测2025新能源车和燃油车分水岭也有望到来,实现逆转。智能汽车上半场竞争以电动化为主,下半场以智能化为主,强调科技及消费属性。 本次升级五大方向: ㈠ADS2.0:业界首创激光融合的GOD网络识别未学习的障碍物;覆盖更多高速及城区场景;不依赖高精地图;智能泊车。 ㈡鸿蒙智能座舱&车载智慧屏:智能座舱HarmonyOS 3.0 实现单人多设备端云协同相应,HarmonyOS 4.0 实现多人多设备协同,多屏多音区控制,AI语音借助盘古大模型功能;车载智慧屏实现自适应感光
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2023-04-16 15:50:54
【海通计算机】AI一线公司或又到优质布局阶段
部分AI龙头出现较大回调,AI一线公司或又到优质布局阶段。从今起的市场走势来看,部分AI龙头出现了较大的回调(2月1日至4月14日中的最高价与4月14日的收盘价相比),其中金山办公回调了20.27%,石基信息回调了22.60%,三六零回调了25.66%,云从科技-UW回调了32.12%,商汤-W回调了20.81%,同花顺回调了18.15%,百度集团-SW回调了21.83%,科大讯飞回调了15.58%。我们认为,AI目前行业整体发展仍然持续向好,根据IDC官微,IDC于近日发布了《2023年V1全
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国盛证券:三花&绿的合资建厂事件解读
【国盛机械&机器人】很多领导问三花&绿的合资建厂的事,周末也不少段子出来了,就大家关心的问题一起解读下: 1.合资做什么?三花14年就在墨西哥建立了工厂,主要是汽零产品,此次和绿的在工业园内建立合资公司大概率做的机器人执行器。参考去年10月Tesla AI Day,机器人40个关节分为28个身体关节模组和12个手指关节模组。身体关节模组又分为旋转执行器和线性执行器两类。旋转执行器采用的谐波减速器+电机一体化方案,线性执行器是伺服电缸(这里对标的是波士顿动力液压传动方案),需要配套丝杆导轨。所以,
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天风证券:央国企改革主线机会——建筑建材
建筑央企基本面持续改善、部分转型加速赋予额外成长动能。国企改革深入推进、央企经营活力持续向上。拟于今年召开的“一带一路”国际合作高峰论坛或加快央企海外工程复苏,建筑央企作为“基建出海”主力军,或较好受益。估值视角,建筑央企估值整体处于上市以来较低水平、估值修复及扩张有较好空间,建议重视。 近期国资委密集召开会议,我们认为国企改革与提高央企上市公司质量或为“对标世界一流”重要抓手。2023年国资委考核更注重提升经营质量,央企基本面或加速改善。重视基本面、事件共振催化,重视建筑央企估值修复及扩张机会
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2023-04-17 05:40:33
民生计算机:AutoGPT带来RPA重大机遇
AutoGPT-RPA 民生计算机今晚会议,AutoGPT带来RPA重大机遇。 事件:上周四,AutoGPT(自主人工智能)上线,无需人类插手自主完成任务,人类智能助手时代开启,关注RPA(机器人流程自动化)行业投资机会。 RPA(机器人流程自动化):RPA又称软件机器人,它使用自动化技术模拟人类的后台任务,如提取数据、填写表单和移动文件等等,它可以整合并执行企业与生产力应用之间的重复性任务,和AI结合后即为更专业更成熟的AutoGPT,相当于为软件机器人添加人工智慧的大脑,和AI结合具有天然技
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2023-04-17 05:32:53
重点推荐【百纳千成】:收购IP变现平台,主业困境反转,市场存在较大认知差【长江传媒】
核心逻辑:主业困境反转(今年预计3亿利润)+收购IP变现平台(拟收购永兴坊文商旅60%股权)+IP储备丰富(雄狮少年等) 1、西安永兴坊文商旅是优质的IP变现平台,市场存在较大认知差。 1)永兴坊文商旅主要从事影视文化IP开发及线下运营等业务,将优质IP通过各种运营方式变现,目前已完成项目中包含西安“长安十二时辰”项目的投资策划运营; 2)该公司采取轻资产运营模式,2022年ROE 68%,和传统的重资产线下场景游乐有极大差异,是优质的IP变现平台; 3)百纳千成拟收购永兴坊文商旅60%股权,和
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百纳千成
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2023-04-17 05:25:07
光大建材:中特估行情接力,该买啥?
思路总结: 1)破净龙头全面修复(中铁、铁建、中交、中冶、中建)~越接近1x,修复确定性越高;离1越远,风险收益比越佳(都不会掉队); 2)具备全球竞争力,能够走出去的细分央企龙头(铁科轨道、中材国际、中钢国际); 3)产业链链长,肩负产业链安全国产替代的央企科研院所背景的企业(铁科轨道、凯盛科技、中国化学等)。 标的总结:铁科轨道(最优,国内成长性,国外独家),中材国际(水泥设备+工程+运维一体化,中建材走出去的桥头堡,四大国际工程中最便宜),中铁、铁建、中交、中冶、中建(风险收益比优,估值修
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铁科轨道
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中国建筑
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中国化学
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2023-04-17 05:21:57
传媒周观点:甄选个股,抓上游数据/版权与下游应用【建投传媒互联网】
当下2条主线 1)抓上游数据/版权: 各家大模型陆续发布,模型进入混战局面,网信办AI管理办法提“数据及知识产权” 2)抓下游应用: 微软开源Deep Speed Chat,意义不亚于ChatGPT推出插件或API,降低开发者门槛,活跃应用生态。 当前板块轮动/高低切换明显,关注涨幅仍低的公司。 上游数据/版权/IP 1)文本:中国科传 (万方数据库15%股份,多个专业学科知识库),中文在线 (超510万种数字内容)、 世纪天鸿 (卡位AI教育)、中国出版 (中华古籍) 2)视频:捷成股份 (超
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完美世界
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风语筑
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读者传媒
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2023-04-16 21:16:59
【安信策略】"强现实交易",开启了吗?
核心观点:“只要经济弱复苏,TMT就不会输”。这条安信策略金句暗示经济如果进入强现实强复苏,那么TMT就很难占优。一个最要紧的问题是:随着3月社融数据同比高增,出口数据大幅超预期,当前A股是否开始明确转入“弱预期,强现实”交易,对应景气投资买低PEG景气投资和顺周期投资回归? 客观而言,3月出口超预期后持续性的忧虑以及更为广泛的降价现象,使得我们不急于承认强现实。当然,国内复苏的趋势是明确的,市场的定价也是领先的,所以我们更不愿意扭扭捏捏被动接受强现实。在这里,我们明确将PPI的拐点作为走向强现
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中国建筑
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荣昌生物
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茂莱光学
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新疆交建
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中国电信
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2023-04-16 18:32:47
民生证券一有色金属行业周报:共识已然形成,“铜铝+黄金“组合发力
本周商品价格持续上行。本周(4.10-4.14)上证综指上涨0.60%,沪深300指数上涨0.57%,SW有色指数上涨6.27%。贵金属方面本周COMEX黄金上涨2.45%,白银上涨7.05%。主要工业金属价格中LME铝、铜、锌、铅、镍、锡分别变动3.78%、1.72%、2.71%、3.55%、4.70%、6.10%;主要工业金属库存中LME铝、铜、锌、铅、镍、锡分别变动2.68%、-21.21%、-1.56%、0.09%、-2.13%、-2.47%。 工业金属:弱美元确立,国内需求持续回暖,看
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云铝股份
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2023-04-16 18:18:04
广发证券一计算机行业:关注主题下一阶段催化剂且重视其他机会
核心观点: 观点回顾与前瞻:1.上周我们明确指出短期AI标的范围扩散太快,标的的挖掘趋于极致,建议关注诸如工业软件等前期相对不热门,且有估值和业绩成长的领域。2.当前的判断:(1) AI方面的投资会有一段时间的调整期,下一阶段的动力在基本面方面主要依靠两方面外界因素,一方面是海外生成式AI的商业化尤其是行业应用的商业化规模落地;另一个关注点是国内大模型平台的产业化实践突破。而这两方面都基本不是A股公司所能控制的;(2)算力方面的机会具韧性更多因为其一直有自主可控等其他因素混合其中、并非仅仅依靠A
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久远银海
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2023-04-16 17:11:11
【海通计算机】武汉发布数据要素三年行动计划,成立武汉数据集团
我们之前就强调过在国家总体规划布局及数据局成立和两会之后,未来会陆续有地方和垂直部委的数据要素政策,4月14日,武汉印发《武汉市数据要素市场化配置改革三年行动计划(2023—2025年)》,未来还会不断,数字中国峰会有可能批量出。 武汉的数据要素三年行动计划提出,优先推进企业登记监管、卫生健康、教育、交通运输、气象等高价值数据资源安全合规开放。创新公共数据开发运营模式,授权具备条件、信誉良好的企事业单位开展数据运营服务。排在前位的企业登记监管属于政务数据,归口工商行政或市场监督管理局,政务数据开
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2023-04-16 17:00:12
中信证券:经济不会出现通货紧缩 A股正处于全年第二个关键做多窗口
即将公布的一季度宏观数据有望整体超预期,市场对基本面的预期正在不断上修,预计4月政治局会议将针对经济中局部偏弱领域进行针对性政策加码,经济正在从局部复苏走向全面复苏,不会出现通货紧缩,外部地缘环境改善和流动性拐点明确提升市场风险偏好,A股正处于全年第二个关键做多窗口,当前财报季业绩的重要性明显提升,主线轮动已开始,建议继续回避纯AI主题炒作,回归业绩主线,在行业板块之间和数字经济内部两个维度高切低。 一方面,从社融、出口、内需到GDP,一季度国内宏观经济数据有望整体超预期;而全面调查研究并评估近
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北方华创
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中国电信
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【民生计算机】AI永不眠:拥抱数据场景龙头企业
投资建议 2023年4月11日,国家网信办发布了《生成式人工智能服务管理办法(征求意见稿)》,第七条明确提出提供者应当对生成式人工智能产品的预训练数据、优化训练数据来源的合法性负责。实际上奠定了具备合法数据来源与应用场景企业的法律门槛: 1、在A股以【三六零】为代表这类同时拥有搜索引擎、浏览器与办公插件等高质量通用数据卡位的大模型公司将愈发显得稀缺,将成为投资聚焦点; 2、音箱、摄像头等能够为大模型持续迭代提供交互数据入口的物联网终端(AIoT)战略价值将提升,我们建议布局AIoT终端的“卖铲人
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计算机行业周报:把握AI算力高景气投资机会
市场回顾:本周(2023.4.10-2023.4.14),沪深300指数下跌0.76%,计算机指数下跌4.48%。 周观点:把握AI算力高景气投资机会 1、大模型不断涌现及性能升级,驱动AI算力景气高位向上 AI时代算力需求激增。根据OpenAI的测算数据,2012年以来最大的AI训练运行所使用的算力呈指数增长,每3-4个月增长一倍。2012-2018年,AI训练运行所使用的算力已增长超30万倍(相比之下摩尔定律仅增长7倍)。另据OpenAI于2020年的数据,训练一次1746亿参数的GPT-3
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四川长虹
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神州数码
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浙商证券:【华为·2023智能车解决方案】发布会·精要速递
新能源汽车渗透率迅速提高,预测2025新能源车和燃油车分水岭也有望到来,实现逆转。智能汽车上半场竞争以电动化为主,下半场以智能化为主,强调科技及消费属性。 本次升级五大方向: ㈠ADS2.0:业界首创激光融合的GOD网络识别未学习的障碍物;覆盖更多高速及城区场景;不依赖高精地图;智能泊车。 ㈡鸿蒙智能座舱&车载智慧屏:智能座舱HarmonyOS 3.0 实现单人多设备端云协同相应,HarmonyOS 4.0 实现多人多设备协同,多屏多音区控制,AI语音借助盘古大模型功能;车载智慧屏实现自适应感光
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【海通计算机】AI一线公司或又到优质布局阶段
部分AI龙头出现较大回调,AI一线公司或又到优质布局阶段。从今起的市场走势来看,部分AI龙头出现了较大的回调(2月1日至4月14日中的最高价与4月14日的收盘价相比),其中金山办公回调了20.27%,石基信息回调了22.60%,三六零回调了25.66%,云从科技-UW回调了32.12%,商汤-W回调了20.81%,同花顺回调了18.15%,百度集团-SW回调了21.83%,科大讯飞回调了15.58%。我们认为,AI目前行业整体发展仍然持续向好,根据IDC官微,IDC于近日发布了《2023年V1全
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国盛证券:三花&绿的合资建厂事件解读
【国盛机械&机器人】很多领导问三花&绿的合资建厂的事,周末也不少段子出来了,就大家关心的问题一起解读下: 1.合资做什么?三花14年就在墨西哥建立了工厂,主要是汽零产品,此次和绿的在工业园内建立合资公司大概率做的机器人执行器。参考去年10月Tesla AI Day,机器人40个关节分为28个身体关节模组和12个手指关节模组。身体关节模组又分为旋转执行器和线性执行器两类。旋转执行器采用的谐波减速器+电机一体化方案,线性执行器是伺服电缸(这里对标的是波士顿动力液压传动方案),需要配套丝杆导轨。所以,
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天风证券:央国企改革主线机会——建筑建材
建筑央企基本面持续改善、部分转型加速赋予额外成长动能。国企改革深入推进、央企经营活力持续向上。拟于今年召开的“一带一路”国际合作高峰论坛或加快央企海外工程复苏,建筑央企作为“基建出海”主力军,或较好受益。估值视角,建筑央企估值整体处于上市以来较低水平、估值修复及扩张有较好空间,建议重视。 近期国资委密集召开会议,我们认为国企改革与提高央企上市公司质量或为“对标世界一流”重要抓手。2023年国资委考核更注重提升经营质量,央企基本面或加速改善。重视基本面、事件共振催化,重视建筑央企估值修复及扩张机会
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