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戈壁淘金
顺势而为,玉汝于成
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2022-11-07 08:46:34
【东山精密】:新能源势如破竹,海内外客户全面开花
ReOpen先锋,一年一倍,坚定首推~ 战略聚焦新能源,事业部平台优势凸显。21年公司确立了以新能源作为未来核心增量业务战略,22年公司腾笼换鸟再聚焦LED业务剥离出表,收购JDI车载显示业务补短板,战略资源全力聚焦汽车。16年凭借车载软板最早切入T客户,22年结构件业务在电芯、散热等关键料号密集导入,事业部协同效应凸显。 单车价值持续提升,海内外客户全面开花。22年核心大客户T配套单车价值实现重大突破,自车身、散热板、电池电芯结构件等全面开花。定点及小批量已突破5000元51万+路径清晰国内客
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东山精密
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2022-11-07 08:40:23
长江金属:当前时点如何看待铜铝投资机会
1、为什么涨?国内经济复苏预期强化,海外11月加息靴子落地叠加美国就业数据走弱压制美元。 2、基本面?1)今年以来,受益于新能源与海外经济景气,铜铝需求仍有韧性,受制于疫情、旱情、品位衰减。能源紧张等,铜铝供给增速不及预期:2)供需双弱之下,铜铝库存低位持续去化,处于历史最低水平;3)受益于供需格局优化,铜铝供需格局有望长久维持紧平衡。 3、周期位置?铜作为工业金属,需求由国内主导,尽管本轮国内地产销售磨底相对漫长、工业产成品库存犹在高位,鲁加海外衰退担忧依然存在,铜铝等工业金属商品宏观风险尚未
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江西铜业
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只买龙头的老司机
2022-11-07 08:25:11
有色金属集体大涨,行业四季度盈利或迎改善
据11月5日行情数据显示,国际铜夜盘收涨4.82%,沪铜收涨4.41%,沪铝收涨1.32%,沪锌收涨3.97%,沪铅收跌0.07%,沪镍收涨1.23%,沪锡收涨6.26%。 中信建投指出,刚刚披露的美国10月失业率录得3.7%,高于预期的3.6%。低迷的非制造业数据与本周稍早公布的制造业PMI都表明美国整体经济继续降温。美国经济衰退的预期上升,制约了美联储的加息空间,同时推动大宗商品集体反弹。 A股公司方面,长江证券表示,展望后市,受益于国内经济维稳期许,商品价格3季度阶段性触底后有所企稳,预计
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鹏欣资源
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博威合金
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2022-11-07 08:22:47
日本最大鸡蛋产地爆发禽流感,白羽鸡周期或加速到来
据央视财经报道,日本最大的鸡蛋产地——茨城县一家养鸡场4日检测出了高致病性禽流感病毒。当地已开始对事发养鸡场饲养的大约104万只蛋鸡进行扑杀处理。 上周位于日本西部的冈山县出现了本次禽流感流行季的首例疫情,暴发时间创下历年最早,之后,北海道等地养鸡场也相继发生禽流感疫情。短短一周之内,日本四个一级行政区的养鸡场已确认五起疫情。 此外,今年5月因美国爆发禽流感,随着自美国的引种中断,目前后备种鸡存栏创下近6年新低。 据银河期货推算,未来新开产种鸡的量预计有所减量。随着海外禽流感再次蔓延,加剧了市场
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民和股份
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2022-11-07 08:20:27
东吴证券:汽车板块配置佳点已到!
基本面跟踪:1)销量:乘联会周度数据口径:10月24-31日批发日均销量134333辆,同比+17%,环比-6%。根据交强险数据,10月第四周整体39.8万辆,环比上周+16%,同比去年-9%。狭义乘用车9月产量235.7万辆,同比+37.0%,环比+11.2%;9月批发销量232.5万辆,同比+32.3%,环比+9.7%。库存:9月乘用车行业整体企业库存+6.4万辆,9月乘用车行业渠道库存+24.8万辆。2)重点新车上市:中大型MPV极氪009发布,加速极氪高端化进程。3)上游成本:原材料价格
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拓普集团
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银轮股份
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继峰股份
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经纬恒润
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2022-11-07 07:44:41
【长江电新】储能周度数据更新|国内中标量、欧洲电价
1、国内中标量方面,根据北极星储能网统计。11月第一周国内储能EPC中标1.4GWh3储能系统中标0.1GWh、储能系统框架采购0.6GWh;年内;累计EPC中标达到24.5GWh。行业爆发趋势得到进一步印证。 2、欧洲电价方面,2023年交付的期货电价本周有所下跌,德国、意大利分别下跌9%、11%:2024年交付的期货电价也分别下跌6%6%;法国则基本保持平稳。 3、投资方面,户储板块三季报均兑现了积极的量利趋势,且展望基本面依旧积极,考虑到对应明年的估值普遍回落到30倍附近,继续强推荐。美国
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科华数据
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同飞股份
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2022-11-07 07:38:10
11月7日朝闻公社
一、宏观新闻 国内:中央 部委 1、国家卫健委:坚持“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针不动摇 11月5日国务院联防联控机制新闻发布会上,卫健委提出要坚持“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针不动摇,统筹疫情防控和经济社会发展,坚决落实“四早”,做到早发现、快处置、防外溢。同时严格执行第九版防控方案和“九不准”要求,防止简单化、“一刀切”,坚决整治层层加码。对于典型案例,国务院联防联控机制将加大通报和曝光力度。 2、文旅部、体育总局等两部门:开展国家级滑雪旅游度假地认定工作
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易成新能
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金晶科技
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山西焦煤
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圣农发展
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河钢股份
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2022-11-06 21:36:14
开源证券:低估值&高股息,经济预期改善迎加配良机
11月动力煤年度长协价格从719上调至728元/吨,环比+9元/吨。 动力煤 供给端:虽然大会结束后安监压力减小,但晋陕蒙442家煤矿开工率仅微涨,主因矿难及疫情抑制了开工率,此外大秦线火车司机疫情导致煤炭运输也受限;进口煤方面,1-9月累计同比下滑12.7%,虽跌幅收窄但是印尼低卡褐煤量大幅提升,以量弥补热值。 需求端:天气转凉日耗水平随季节惯例趋势性下滑,但临近冬季,冬储补库需求已开启。 后期判断: 供给方面,产量增量仍存在不确定性,大会胜利闭幕及冬季保供,生产或边际上恢复,但疫情的多点扩散
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山西焦煤
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广汇能源
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陕西煤业
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2022-11-06 21:04:11
中信医药:坚持“动态清零”总方针并 兼顾统筹经济发展,关注流感板块与新冠疫苗“升级换代”
1、坚持“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针不动摇。11月5日国务院联防联控机制新闻发布会上,卫健委提出要坚持“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针不动摇,统筹疫情防控和经济社会发展,坚决落实“四早”,做到早发现、快处置、防外溢。同时严格执行第九版防控方案和“九不准”要求,防止简单化、“一刀切”,坚决整治层层加码。对于典型案例,国务院联防联控机制将加大通报和曝光力度。 2、流感出现复苏迹象,冬季面临新冠流感叠加流行风险。卫健委提出国内局部地区疫情反弹趋势明显,叠加流感等其他
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康希诺
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2022-11-06 20:55:02
锂电回收:不容错过的后端大赛道,极具成长空间
锂电回收:不容错过的后端大赛道,极具成长空间 市场短期着眼干电池回收所赚取的金属价差,回收赛道股价走势更具周期属性。拉长时间看,回收实为极具成长空间的后端赛道,有望走出数家大牛股。行业增量空间主要来自:即将到来的动力电池退役浪潮(测算22-30年退役量14.64GWh增长至463.19GWh,8年超30倍空间)、需回收的边角料伴随电池产量提升、海外环保助推回收伴随电池厂出海。 当前阶段回收厂商“百舸争流”,各家在设备、技术、工艺差异导致回收率有所不同,行业经历2-3年技术红利期后,具备精细化工萃
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光华科技
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超频三
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天奇股份
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2022-11-06 20:45:43
国海证券:油运,新一轮的运价上行已经开始
近况:VLCC成交量大涨,成交速度加速,且带脱硫塔船交易价格上行至10-12w/天。成品油运价也在11月4日大涨。 逻辑: 1)目前柴油裂解差继续高位,欧美分别达到50-70美元/桶的高位,随着大部分炼厂检修结束和中国成品油炼化出口,成品油运价有望开启上行行情。 2)成品油运输率先到达产能不足临界点,且冬天的催化更加强烈。 一、MR产能利用率更高,据海外咨询机构测算接近90%; 二、欧洲能源危机加剧,今年冷冬存在更大的油替代气的可能性,在此基础上,欧洲的炼厂和成品油库存都到了极低位置,需要进口;
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招商轮船
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中远海能
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2022-11-06 18:09:39
【浙商策略】行情将如何演绎?五问五答
1、问题一:行情驱动因素 本轮行情自10月已经展开,驱动因素在于,资金面、盈利面、情绪面都迎来边际变化。 一则,资金面,10月美国PMI已逼近荣枯线,以史为鉴PMI逼近荣枯线是美联储停止加息的重要信号,且加息转降息期间美股表现较好,因此美国经济数据转弱对人民币汇率走势和美股企稳都有积极意义。 二则,盈利面,三季报已落地,对市场扰动消退,A股整体盈利增速下行斜率放缓,以科创板为代表的结构优势显现。 三则,情绪面,10月底多个指标已近阈值,预示反弹将至,如10月30日换手率20日均值已降至19年以来
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南大光电
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南网科技
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国光电器
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正帆科技
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只买龙头的老司机
2022-11-06 16:08:35
申万宏源:计算机波折,预计再表现!数字农业将重大发展
【申万宏源计算机】计算机波折,预计再表现!数字农业将重大发展 此前计算机表经历表现后调整,通过论述3季报正剪刀差,底层逻辑国家安全带动计算机上涨及景气投资,预计后续计算机波折中继续表现。 智联汽车波特五力模型重新分析,继续推荐德赛西威。介绍禾赛新款补盲Flash激光雷达,预计2023国内补盲激光雷达量产元年。 发掘数字农业机会,推荐关注数据服务平台,农业无人机,智慧农机与精细化养殖四大数字化应用场景。 相关标的:航天宏图,华测导航,AI领军。 云栖大会2022重点:建立新型计算体系,以云定义IT
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启明星辰
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航天宏图
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德赛西威
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华测导航
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用友网络
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只买龙头的老司机
2022-11-06 16:04:04
【中邮有色】金属价格反转在即
1.我们认为,当前影响工业金属和黄金价格以及权益估值的主要因素是两个:美联储加息节奏预期是否放缓,国内经济复苏预期。近来,这两个关键因素正在发生一些积极的变化,很有可能成为金属价格走出底部乃至反转的催化剂。 2.疫情防控精准科学,国内经济持续向好 国务院联防联控机制进一步强调落实“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针。 GDP增速远超预期,中国经济稳中向好。根据国家统计局数据,2022Q3中国GDP同比增长 3.9%,预期3.4%,Q2 GDP增速为0.4%,GDP快速回升且大幅超出市
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赤峰黄金
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神火股份
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紫金矿业
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天山铝业
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江西铜业
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2022-11-06 15:47:03
中信证券:全面修复行情的右侧买点已经确认
上周以来,政策、经济、汇率和地缘环境预期全面迅速改善,市场从情绪性恐慌交易,转向基于政策预期的博弈性交易,全面修复行情的右侧买点已经确认,节奏上稳步持续,配置上继续侧重弹性。一方面,从几个前期制约因素来看,政策上,“廿大”后各部委密集表态,具体的政策图景更加细化和明朗;经济上,防疫举措不断细化更加精准,未来经济修复可期;汇率上,人民币对美联储加息脱敏,资本流出担忧情绪迅速缓解;地缘上,近期密集的外交接触释放积极信号,地缘环境预期迅速改善。另一方面,从投资者的行为特征来看,北上资金流出趋势逆转,活
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彤程新材
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中国软件
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健民集团
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捷安高科
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华润三九
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【东山精密】:新能源势如破竹,海内外客户全面开花
ReOpen先锋,一年一倍,坚定首推~ 战略聚焦新能源,事业部平台优势凸显。21年公司确立了以新能源作为未来核心增量业务战略,22年公司腾笼换鸟再聚焦LED业务剥离出表,收购JDI车载显示业务补短板,战略资源全力聚焦汽车。16年凭借车载软板最早切入T客户,22年结构件业务在电芯、散热等关键料号密集导入,事业部协同效应凸显。 单车价值持续提升,海内外客户全面开花。22年核心大客户T配套单车价值实现重大突破,自车身、散热板、电池电芯结构件等全面开花。定点及小批量已突破5000元51万+路径清晰国内客
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长江金属:当前时点如何看待铜铝投资机会
1、为什么涨?国内经济复苏预期强化,海外11月加息靴子落地叠加美国就业数据走弱压制美元。 2、基本面?1)今年以来,受益于新能源与海外经济景气,铜铝需求仍有韧性,受制于疫情、旱情、品位衰减。能源紧张等,铜铝供给增速不及预期:2)供需双弱之下,铜铝库存低位持续去化,处于历史最低水平;3)受益于供需格局优化,铜铝供需格局有望长久维持紧平衡。 3、周期位置?铜作为工业金属,需求由国内主导,尽管本轮国内地产销售磨底相对漫长、工业产成品库存犹在高位,鲁加海外衰退担忧依然存在,铜铝等工业金属商品宏观风险尚未
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有色金属集体大涨,行业四季度盈利或迎改善
据11月5日行情数据显示,国际铜夜盘收涨4.82%,沪铜收涨4.41%,沪铝收涨1.32%,沪锌收涨3.97%,沪铅收跌0.07%,沪镍收涨1.23%,沪锡收涨6.26%。 中信建投指出,刚刚披露的美国10月失业率录得3.7%,高于预期的3.6%。低迷的非制造业数据与本周稍早公布的制造业PMI都表明美国整体经济继续降温。美国经济衰退的预期上升,制约了美联储的加息空间,同时推动大宗商品集体反弹。 A股公司方面,长江证券表示,展望后市,受益于国内经济维稳期许,商品价格3季度阶段性触底后有所企稳,预计
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博威合金
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日本最大鸡蛋产地爆发禽流感,白羽鸡周期或加速到来
据央视财经报道,日本最大的鸡蛋产地——茨城县一家养鸡场4日检测出了高致病性禽流感病毒。当地已开始对事发养鸡场饲养的大约104万只蛋鸡进行扑杀处理。 上周位于日本西部的冈山县出现了本次禽流感流行季的首例疫情,暴发时间创下历年最早,之后,北海道等地养鸡场也相继发生禽流感疫情。短短一周之内,日本四个一级行政区的养鸡场已确认五起疫情。 此外,今年5月因美国爆发禽流感,随着自美国的引种中断,目前后备种鸡存栏创下近6年新低。 据银河期货推算,未来新开产种鸡的量预计有所减量。随着海外禽流感再次蔓延,加剧了市场
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东吴证券:汽车板块配置佳点已到!
基本面跟踪:1)销量:乘联会周度数据口径:10月24-31日批发日均销量134333辆,同比+17%,环比-6%。根据交强险数据,10月第四周整体39.8万辆,环比上周+16%,同比去年-9%。狭义乘用车9月产量235.7万辆,同比+37.0%,环比+11.2%;9月批发销量232.5万辆,同比+32.3%,环比+9.7%。库存:9月乘用车行业整体企业库存+6.4万辆,9月乘用车行业渠道库存+24.8万辆。2)重点新车上市:中大型MPV极氪009发布,加速极氪高端化进程。3)上游成本:原材料价格
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【长江电新】储能周度数据更新|国内中标量、欧洲电价
1、国内中标量方面,根据北极星储能网统计。11月第一周国内储能EPC中标1.4GWh3储能系统中标0.1GWh、储能系统框架采购0.6GWh;年内;累计EPC中标达到24.5GWh。行业爆发趋势得到进一步印证。 2、欧洲电价方面,2023年交付的期货电价本周有所下跌,德国、意大利分别下跌9%、11%:2024年交付的期货电价也分别下跌6%6%;法国则基本保持平稳。 3、投资方面,户储板块三季报均兑现了积极的量利趋势,且展望基本面依旧积极,考虑到对应明年的估值普遍回落到30倍附近,继续强推荐。美国
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11月7日朝闻公社
一、宏观新闻 国内:中央 部委 1、国家卫健委:坚持“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针不动摇 11月5日国务院联防联控机制新闻发布会上,卫健委提出要坚持“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针不动摇,统筹疫情防控和经济社会发展,坚决落实“四早”,做到早发现、快处置、防外溢。同时严格执行第九版防控方案和“九不准”要求,防止简单化、“一刀切”,坚决整治层层加码。对于典型案例,国务院联防联控机制将加大通报和曝光力度。 2、文旅部、体育总局等两部门:开展国家级滑雪旅游度假地认定工作
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开源证券:低估值&高股息,经济预期改善迎加配良机
11月动力煤年度长协价格从719上调至728元/吨,环比+9元/吨。 动力煤 供给端:虽然大会结束后安监压力减小,但晋陕蒙442家煤矿开工率仅微涨,主因矿难及疫情抑制了开工率,此外大秦线火车司机疫情导致煤炭运输也受限;进口煤方面,1-9月累计同比下滑12.7%,虽跌幅收窄但是印尼低卡褐煤量大幅提升,以量弥补热值。 需求端:天气转凉日耗水平随季节惯例趋势性下滑,但临近冬季,冬储补库需求已开启。 后期判断: 供给方面,产量增量仍存在不确定性,大会胜利闭幕及冬季保供,生产或边际上恢复,但疫情的多点扩散
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2022-11-06 21:04:11
中信医药:坚持“动态清零”总方针并 兼顾统筹经济发展,关注流感板块与新冠疫苗“升级换代”
1、坚持“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针不动摇。11月5日国务院联防联控机制新闻发布会上,卫健委提出要坚持“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针不动摇,统筹疫情防控和经济社会发展,坚决落实“四早”,做到早发现、快处置、防外溢。同时严格执行第九版防控方案和“九不准”要求,防止简单化、“一刀切”,坚决整治层层加码。对于典型案例,国务院联防联控机制将加大通报和曝光力度。 2、流感出现复苏迹象,冬季面临新冠流感叠加流行风险。卫健委提出国内局部地区疫情反弹趋势明显,叠加流感等其他
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锂电回收:不容错过的后端大赛道,极具成长空间
锂电回收:不容错过的后端大赛道,极具成长空间 市场短期着眼干电池回收所赚取的金属价差,回收赛道股价走势更具周期属性。拉长时间看,回收实为极具成长空间的后端赛道,有望走出数家大牛股。行业增量空间主要来自:即将到来的动力电池退役浪潮(测算22-30年退役量14.64GWh增长至463.19GWh,8年超30倍空间)、需回收的边角料伴随电池产量提升、海外环保助推回收伴随电池厂出海。 当前阶段回收厂商“百舸争流”,各家在设备、技术、工艺差异导致回收率有所不同,行业经历2-3年技术红利期后,具备精细化工萃
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国海证券:油运,新一轮的运价上行已经开始
近况:VLCC成交量大涨,成交速度加速,且带脱硫塔船交易价格上行至10-12w/天。成品油运价也在11月4日大涨。 逻辑: 1)目前柴油裂解差继续高位,欧美分别达到50-70美元/桶的高位,随着大部分炼厂检修结束和中国成品油炼化出口,成品油运价有望开启上行行情。 2)成品油运输率先到达产能不足临界点,且冬天的催化更加强烈。 一、MR产能利用率更高,据海外咨询机构测算接近90%; 二、欧洲能源危机加剧,今年冷冬存在更大的油替代气的可能性,在此基础上,欧洲的炼厂和成品油库存都到了极低位置,需要进口;
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【浙商策略】行情将如何演绎?五问五答
1、问题一:行情驱动因素 本轮行情自10月已经展开,驱动因素在于,资金面、盈利面、情绪面都迎来边际变化。 一则,资金面,10月美国PMI已逼近荣枯线,以史为鉴PMI逼近荣枯线是美联储停止加息的重要信号,且加息转降息期间美股表现较好,因此美国经济数据转弱对人民币汇率走势和美股企稳都有积极意义。 二则,盈利面,三季报已落地,对市场扰动消退,A股整体盈利增速下行斜率放缓,以科创板为代表的结构优势显现。 三则,情绪面,10月底多个指标已近阈值,预示反弹将至,如10月30日换手率20日均值已降至19年以来
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2022-11-06 16:08:35
申万宏源:计算机波折,预计再表现!数字农业将重大发展
【申万宏源计算机】计算机波折,预计再表现!数字农业将重大发展 此前计算机表经历表现后调整,通过论述3季报正剪刀差,底层逻辑国家安全带动计算机上涨及景气投资,预计后续计算机波折中继续表现。 智联汽车波特五力模型重新分析,继续推荐德赛西威。介绍禾赛新款补盲Flash激光雷达,预计2023国内补盲激光雷达量产元年。 发掘数字农业机会,推荐关注数据服务平台,农业无人机,智慧农机与精细化养殖四大数字化应用场景。 相关标的:航天宏图,华测导航,AI领军。 云栖大会2022重点:建立新型计算体系,以云定义IT
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航天宏图
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德赛西威
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戈壁淘金
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2022-11-06 16:04:04
【中邮有色】金属价格反转在即
1.我们认为,当前影响工业金属和黄金价格以及权益估值的主要因素是两个:美联储加息节奏预期是否放缓,国内经济复苏预期。近来,这两个关键因素正在发生一些积极的变化,很有可能成为金属价格走出底部乃至反转的催化剂。 2.疫情防控精准科学,国内经济持续向好 国务院联防联控机制进一步强调落实“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针。 GDP增速远超预期,中国经济稳中向好。根据国家统计局数据,2022Q3中国GDP同比增长 3.9%,预期3.4%,Q2 GDP增速为0.4%,GDP快速回升且大幅超出市
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赤峰黄金
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神火股份
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紫金矿业
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天山铝业
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江西铜业
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2022-11-06 15:47:03
中信证券:全面修复行情的右侧买点已经确认
上周以来,政策、经济、汇率和地缘环境预期全面迅速改善,市场从情绪性恐慌交易,转向基于政策预期的博弈性交易,全面修复行情的右侧买点已经确认,节奏上稳步持续,配置上继续侧重弹性。一方面,从几个前期制约因素来看,政策上,“廿大”后各部委密集表态,具体的政策图景更加细化和明朗;经济上,防疫举措不断细化更加精准,未来经济修复可期;汇率上,人民币对美联储加息脱敏,资本流出担忧情绪迅速缓解;地缘上,近期密集的外交接触释放积极信号,地缘环境预期迅速改善。另一方面,从投资者的行为特征来看,北上资金流出趋势逆转,活
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彤程新材
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中国软件
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健民集团
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2022-11-07 08:46:34
【东山精密】:新能源势如破竹,海内外客户全面开花
ReOpen先锋,一年一倍,坚定首推~ 战略聚焦新能源,事业部平台优势凸显。21年公司确立了以新能源作为未来核心增量业务战略,22年公司腾笼换鸟再聚焦LED业务剥离出表,收购JDI车载显示业务补短板,战略资源全力聚焦汽车。16年凭借车载软板最早切入T客户,22年结构件业务在电芯、散热等关键料号密集导入,事业部协同效应凸显。 单车价值持续提升,海内外客户全面开花。22年核心大客户T配套单车价值实现重大突破,自车身、散热板、电池电芯结构件等全面开花。定点及小批量已突破5000元51万+路径清晰国内客
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东山精密
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2022-11-07 08:40:23
长江金属:当前时点如何看待铜铝投资机会
1、为什么涨?国内经济复苏预期强化,海外11月加息靴子落地叠加美国就业数据走弱压制美元。 2、基本面?1)今年以来,受益于新能源与海外经济景气,铜铝需求仍有韧性,受制于疫情、旱情、品位衰减。能源紧张等,铜铝供给增速不及预期:2)供需双弱之下,铜铝库存低位持续去化,处于历史最低水平;3)受益于供需格局优化,铜铝供需格局有望长久维持紧平衡。 3、周期位置?铜作为工业金属,需求由国内主导,尽管本轮国内地产销售磨底相对漫长、工业产成品库存犹在高位,鲁加海外衰退担忧依然存在,铜铝等工业金属商品宏观风险尚未
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江西铜业
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有色金属集体大涨,行业四季度盈利或迎改善
据11月5日行情数据显示,国际铜夜盘收涨4.82%,沪铜收涨4.41%,沪铝收涨1.32%,沪锌收涨3.97%,沪铅收跌0.07%,沪镍收涨1.23%,沪锡收涨6.26%。 中信建投指出,刚刚披露的美国10月失业率录得3.7%,高于预期的3.6%。低迷的非制造业数据与本周稍早公布的制造业PMI都表明美国整体经济继续降温。美国经济衰退的预期上升,制约了美联储的加息空间,同时推动大宗商品集体反弹。 A股公司方面,长江证券表示,展望后市,受益于国内经济维稳期许,商品价格3季度阶段性触底后有所企稳,预计
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鹏欣资源
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博威合金
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日本最大鸡蛋产地爆发禽流感,白羽鸡周期或加速到来
据央视财经报道,日本最大的鸡蛋产地——茨城县一家养鸡场4日检测出了高致病性禽流感病毒。当地已开始对事发养鸡场饲养的大约104万只蛋鸡进行扑杀处理。 上周位于日本西部的冈山县出现了本次禽流感流行季的首例疫情,暴发时间创下历年最早,之后,北海道等地养鸡场也相继发生禽流感疫情。短短一周之内,日本四个一级行政区的养鸡场已确认五起疫情。 此外,今年5月因美国爆发禽流感,随着自美国的引种中断,目前后备种鸡存栏创下近6年新低。 据银河期货推算,未来新开产种鸡的量预计有所减量。随着海外禽流感再次蔓延,加剧了市场
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民和股份
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益生股份
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东吴证券:汽车板块配置佳点已到!
基本面跟踪:1)销量:乘联会周度数据口径:10月24-31日批发日均销量134333辆,同比+17%,环比-6%。根据交强险数据,10月第四周整体39.8万辆,环比上周+16%,同比去年-9%。狭义乘用车9月产量235.7万辆,同比+37.0%,环比+11.2%;9月批发销量232.5万辆,同比+32.3%,环比+9.7%。库存:9月乘用车行业整体企业库存+6.4万辆,9月乘用车行业渠道库存+24.8万辆。2)重点新车上市:中大型MPV极氪009发布,加速极氪高端化进程。3)上游成本:原材料价格
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拓普集团
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文灿股份
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银轮股份
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继峰股份
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经纬恒润
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2022-11-07 07:44:41
【长江电新】储能周度数据更新|国内中标量、欧洲电价
1、国内中标量方面,根据北极星储能网统计。11月第一周国内储能EPC中标1.4GWh3储能系统中标0.1GWh、储能系统框架采购0.6GWh;年内;累计EPC中标达到24.5GWh。行业爆发趋势得到进一步印证。 2、欧洲电价方面,2023年交付的期货电价本周有所下跌,德国、意大利分别下跌9%、11%:2024年交付的期货电价也分别下跌6%6%;法国则基本保持平稳。 3、投资方面,户储板块三季报均兑现了积极的量利趋势,且展望基本面依旧积极,考虑到对应明年的估值普遍回落到30倍附近,继续强推荐。美国
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科华数据
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同飞股份
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2022-11-07 07:38:10
11月7日朝闻公社
一、宏观新闻 国内:中央 部委 1、国家卫健委:坚持“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针不动摇 11月5日国务院联防联控机制新闻发布会上,卫健委提出要坚持“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针不动摇,统筹疫情防控和经济社会发展,坚决落实“四早”,做到早发现、快处置、防外溢。同时严格执行第九版防控方案和“九不准”要求,防止简单化、“一刀切”,坚决整治层层加码。对于典型案例,国务院联防联控机制将加大通报和曝光力度。 2、文旅部、体育总局等两部门:开展国家级滑雪旅游度假地认定工作
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易成新能
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金晶科技
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山西焦煤
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圣农发展
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河钢股份
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2022-11-06 21:36:14
开源证券:低估值&高股息,经济预期改善迎加配良机
11月动力煤年度长协价格从719上调至728元/吨,环比+9元/吨。 动力煤 供给端:虽然大会结束后安监压力减小,但晋陕蒙442家煤矿开工率仅微涨,主因矿难及疫情抑制了开工率,此外大秦线火车司机疫情导致煤炭运输也受限;进口煤方面,1-9月累计同比下滑12.7%,虽跌幅收窄但是印尼低卡褐煤量大幅提升,以量弥补热值。 需求端:天气转凉日耗水平随季节惯例趋势性下滑,但临近冬季,冬储补库需求已开启。 后期判断: 供给方面,产量增量仍存在不确定性,大会胜利闭幕及冬季保供,生产或边际上恢复,但疫情的多点扩散
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山西焦煤
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广汇能源
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陕西煤业
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2022-11-06 21:04:11
中信医药:坚持“动态清零”总方针并 兼顾统筹经济发展,关注流感板块与新冠疫苗“升级换代”
1、坚持“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针不动摇。11月5日国务院联防联控机制新闻发布会上,卫健委提出要坚持“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针不动摇,统筹疫情防控和经济社会发展,坚决落实“四早”,做到早发现、快处置、防外溢。同时严格执行第九版防控方案和“九不准”要求,防止简单化、“一刀切”,坚决整治层层加码。对于典型案例,国务院联防联控机制将加大通报和曝光力度。 2、流感出现复苏迹象,冬季面临新冠流感叠加流行风险。卫健委提出国内局部地区疫情反弹趋势明显,叠加流感等其他
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康希诺
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2022-11-06 20:55:02
锂电回收:不容错过的后端大赛道,极具成长空间
锂电回收:不容错过的后端大赛道,极具成长空间 市场短期着眼干电池回收所赚取的金属价差,回收赛道股价走势更具周期属性。拉长时间看,回收实为极具成长空间的后端赛道,有望走出数家大牛股。行业增量空间主要来自:即将到来的动力电池退役浪潮(测算22-30年退役量14.64GWh增长至463.19GWh,8年超30倍空间)、需回收的边角料伴随电池产量提升、海外环保助推回收伴随电池厂出海。 当前阶段回收厂商“百舸争流”,各家在设备、技术、工艺差异导致回收率有所不同,行业经历2-3年技术红利期后,具备精细化工萃
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光华科技
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超频三
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天奇股份
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芳源股份
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骆驼股份
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2022-11-06 20:45:43
国海证券:油运,新一轮的运价上行已经开始
近况:VLCC成交量大涨,成交速度加速,且带脱硫塔船交易价格上行至10-12w/天。成品油运价也在11月4日大涨。 逻辑: 1)目前柴油裂解差继续高位,欧美分别达到50-70美元/桶的高位,随着大部分炼厂检修结束和中国成品油炼化出口,成品油运价有望开启上行行情。 2)成品油运输率先到达产能不足临界点,且冬天的催化更加强烈。 一、MR产能利用率更高,据海外咨询机构测算接近90%; 二、欧洲能源危机加剧,今年冷冬存在更大的油替代气的可能性,在此基础上,欧洲的炼厂和成品油库存都到了极低位置,需要进口;
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招商轮船
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招商南油
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中远海能
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2022-11-06 18:09:39
【浙商策略】行情将如何演绎?五问五答
1、问题一:行情驱动因素 本轮行情自10月已经展开,驱动因素在于,资金面、盈利面、情绪面都迎来边际变化。 一则,资金面,10月美国PMI已逼近荣枯线,以史为鉴PMI逼近荣枯线是美联储停止加息的重要信号,且加息转降息期间美股表现较好,因此美国经济数据转弱对人民币汇率走势和美股企稳都有积极意义。 二则,盈利面,三季报已落地,对市场扰动消退,A股整体盈利增速下行斜率放缓,以科创板为代表的结构优势显现。 三则,情绪面,10月底多个指标已近阈值,预示反弹将至,如10月30日换手率20日均值已降至19年以来
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南大光电
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南网科技
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国光电器
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正帆科技
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格尔软件
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申万宏源:计算机波折,预计再表现!数字农业将重大发展
【申万宏源计算机】计算机波折,预计再表现!数字农业将重大发展 此前计算机表经历表现后调整,通过论述3季报正剪刀差,底层逻辑国家安全带动计算机上涨及景气投资,预计后续计算机波折中继续表现。 智联汽车波特五力模型重新分析,继续推荐德赛西威。介绍禾赛新款补盲Flash激光雷达,预计2023国内补盲激光雷达量产元年。 发掘数字农业机会,推荐关注数据服务平台,农业无人机,智慧农机与精细化养殖四大数字化应用场景。 相关标的:航天宏图,华测导航,AI领军。 云栖大会2022重点:建立新型计算体系,以云定义IT
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【中邮有色】金属价格反转在即
1.我们认为,当前影响工业金属和黄金价格以及权益估值的主要因素是两个:美联储加息节奏预期是否放缓,国内经济复苏预期。近来,这两个关键因素正在发生一些积极的变化,很有可能成为金属价格走出底部乃至反转的催化剂。 2.疫情防控精准科学,国内经济持续向好 国务院联防联控机制进一步强调落实“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针。 GDP增速远超预期,中国经济稳中向好。根据国家统计局数据,2022Q3中国GDP同比增长 3.9%,预期3.4%,Q2 GDP增速为0.4%,GDP快速回升且大幅超出市
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2022-11-06 15:47:03
中信证券:全面修复行情的右侧买点已经确认
上周以来,政策、经济、汇率和地缘环境预期全面迅速改善,市场从情绪性恐慌交易,转向基于政策预期的博弈性交易,全面修复行情的右侧买点已经确认,节奏上稳步持续,配置上继续侧重弹性。一方面,从几个前期制约因素来看,政策上,“廿大”后各部委密集表态,具体的政策图景更加细化和明朗;经济上,防疫举措不断细化更加精准,未来经济修复可期;汇率上,人民币对美联储加息脱敏,资本流出担忧情绪迅速缓解;地缘上,近期密集的外交接触释放积极信号,地缘环境预期迅速改善。另一方面,从投资者的行为特征来看,北上资金流出趋势逆转,活
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【东山精密】:新能源势如破竹,海内外客户全面开花
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长江金属:当前时点如何看待铜铝投资机会
1、为什么涨?国内经济复苏预期强化,海外11月加息靴子落地叠加美国就业数据走弱压制美元。 2、基本面?1)今年以来,受益于新能源与海外经济景气,铜铝需求仍有韧性,受制于疫情、旱情、品位衰减。能源紧张等,铜铝供给增速不及预期:2)供需双弱之下,铜铝库存低位持续去化,处于历史最低水平;3)受益于供需格局优化,铜铝供需格局有望长久维持紧平衡。 3、周期位置?铜作为工业金属,需求由国内主导,尽管本轮国内地产销售磨底相对漫长、工业产成品库存犹在高位,鲁加海外衰退担忧依然存在,铜铝等工业金属商品宏观风险尚未
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有色金属集体大涨,行业四季度盈利或迎改善
据11月5日行情数据显示,国际铜夜盘收涨4.82%,沪铜收涨4.41%,沪铝收涨1.32%,沪锌收涨3.97%,沪铅收跌0.07%,沪镍收涨1.23%,沪锡收涨6.26%。 中信建投指出,刚刚披露的美国10月失业率录得3.7%,高于预期的3.6%。低迷的非制造业数据与本周稍早公布的制造业PMI都表明美国整体经济继续降温。美国经济衰退的预期上升,制约了美联储的加息空间,同时推动大宗商品集体反弹。 A股公司方面,长江证券表示,展望后市,受益于国内经济维稳期许,商品价格3季度阶段性触底后有所企稳,预计
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日本最大鸡蛋产地爆发禽流感,白羽鸡周期或加速到来
据央视财经报道,日本最大的鸡蛋产地——茨城县一家养鸡场4日检测出了高致病性禽流感病毒。当地已开始对事发养鸡场饲养的大约104万只蛋鸡进行扑杀处理。 上周位于日本西部的冈山县出现了本次禽流感流行季的首例疫情,暴发时间创下历年最早,之后,北海道等地养鸡场也相继发生禽流感疫情。短短一周之内,日本四个一级行政区的养鸡场已确认五起疫情。 此外,今年5月因美国爆发禽流感,随着自美国的引种中断,目前后备种鸡存栏创下近6年新低。 据银河期货推算,未来新开产种鸡的量预计有所减量。随着海外禽流感再次蔓延,加剧了市场
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东吴证券:汽车板块配置佳点已到!
基本面跟踪:1)销量:乘联会周度数据口径:10月24-31日批发日均销量134333辆,同比+17%,环比-6%。根据交强险数据,10月第四周整体39.8万辆,环比上周+16%,同比去年-9%。狭义乘用车9月产量235.7万辆,同比+37.0%,环比+11.2%;9月批发销量232.5万辆,同比+32.3%,环比+9.7%。库存:9月乘用车行业整体企业库存+6.4万辆,9月乘用车行业渠道库存+24.8万辆。2)重点新车上市:中大型MPV极氪009发布,加速极氪高端化进程。3)上游成本:原材料价格
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【长江电新】储能周度数据更新|国内中标量、欧洲电价
1、国内中标量方面,根据北极星储能网统计。11月第一周国内储能EPC中标1.4GWh3储能系统中标0.1GWh、储能系统框架采购0.6GWh;年内;累计EPC中标达到24.5GWh。行业爆发趋势得到进一步印证。 2、欧洲电价方面,2023年交付的期货电价本周有所下跌,德国、意大利分别下跌9%、11%:2024年交付的期货电价也分别下跌6%6%;法国则基本保持平稳。 3、投资方面,户储板块三季报均兑现了积极的量利趋势,且展望基本面依旧积极,考虑到对应明年的估值普遍回落到30倍附近,继续强推荐。美国
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11月7日朝闻公社
一、宏观新闻 国内:中央 部委 1、国家卫健委:坚持“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针不动摇 11月5日国务院联防联控机制新闻发布会上,卫健委提出要坚持“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针不动摇,统筹疫情防控和经济社会发展,坚决落实“四早”,做到早发现、快处置、防外溢。同时严格执行第九版防控方案和“九不准”要求,防止简单化、“一刀切”,坚决整治层层加码。对于典型案例,国务院联防联控机制将加大通报和曝光力度。 2、文旅部、体育总局等两部门:开展国家级滑雪旅游度假地认定工作
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开源证券:低估值&高股息,经济预期改善迎加配良机
11月动力煤年度长协价格从719上调至728元/吨,环比+9元/吨。 动力煤 供给端:虽然大会结束后安监压力减小,但晋陕蒙442家煤矿开工率仅微涨,主因矿难及疫情抑制了开工率,此外大秦线火车司机疫情导致煤炭运输也受限;进口煤方面,1-9月累计同比下滑12.7%,虽跌幅收窄但是印尼低卡褐煤量大幅提升,以量弥补热值。 需求端:天气转凉日耗水平随季节惯例趋势性下滑,但临近冬季,冬储补库需求已开启。 后期判断: 供给方面,产量增量仍存在不确定性,大会胜利闭幕及冬季保供,生产或边际上恢复,但疫情的多点扩散
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山西焦煤
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中信医药:坚持“动态清零”总方针并 兼顾统筹经济发展,关注流感板块与新冠疫苗“升级换代”
1、坚持“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针不动摇。11月5日国务院联防联控机制新闻发布会上,卫健委提出要坚持“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针不动摇,统筹疫情防控和经济社会发展,坚决落实“四早”,做到早发现、快处置、防外溢。同时严格执行第九版防控方案和“九不准”要求,防止简单化、“一刀切”,坚决整治层层加码。对于典型案例,国务院联防联控机制将加大通报和曝光力度。 2、流感出现复苏迹象,冬季面临新冠流感叠加流行风险。卫健委提出国内局部地区疫情反弹趋势明显,叠加流感等其他
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锂电回收:不容错过的后端大赛道,极具成长空间
锂电回收:不容错过的后端大赛道,极具成长空间 市场短期着眼干电池回收所赚取的金属价差,回收赛道股价走势更具周期属性。拉长时间看,回收实为极具成长空间的后端赛道,有望走出数家大牛股。行业增量空间主要来自:即将到来的动力电池退役浪潮(测算22-30年退役量14.64GWh增长至463.19GWh,8年超30倍空间)、需回收的边角料伴随电池产量提升、海外环保助推回收伴随电池厂出海。 当前阶段回收厂商“百舸争流”,各家在设备、技术、工艺差异导致回收率有所不同,行业经历2-3年技术红利期后,具备精细化工萃
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2022-11-06 20:45:43
国海证券:油运,新一轮的运价上行已经开始
近况:VLCC成交量大涨,成交速度加速,且带脱硫塔船交易价格上行至10-12w/天。成品油运价也在11月4日大涨。 逻辑: 1)目前柴油裂解差继续高位,欧美分别达到50-70美元/桶的高位,随着大部分炼厂检修结束和中国成品油炼化出口,成品油运价有望开启上行行情。 2)成品油运输率先到达产能不足临界点,且冬天的催化更加强烈。 一、MR产能利用率更高,据海外咨询机构测算接近90%; 二、欧洲能源危机加剧,今年冷冬存在更大的油替代气的可能性,在此基础上,欧洲的炼厂和成品油库存都到了极低位置,需要进口;
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【浙商策略】行情将如何演绎?五问五答
1、问题一:行情驱动因素 本轮行情自10月已经展开,驱动因素在于,资金面、盈利面、情绪面都迎来边际变化。 一则,资金面,10月美国PMI已逼近荣枯线,以史为鉴PMI逼近荣枯线是美联储停止加息的重要信号,且加息转降息期间美股表现较好,因此美国经济数据转弱对人民币汇率走势和美股企稳都有积极意义。 二则,盈利面,三季报已落地,对市场扰动消退,A股整体盈利增速下行斜率放缓,以科创板为代表的结构优势显现。 三则,情绪面,10月底多个指标已近阈值,预示反弹将至,如10月30日换手率20日均值已降至19年以来
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申万宏源:计算机波折,预计再表现!数字农业将重大发展
【申万宏源计算机】计算机波折,预计再表现!数字农业将重大发展 此前计算机表经历表现后调整,通过论述3季报正剪刀差,底层逻辑国家安全带动计算机上涨及景气投资,预计后续计算机波折中继续表现。 智联汽车波特五力模型重新分析,继续推荐德赛西威。介绍禾赛新款补盲Flash激光雷达,预计2023国内补盲激光雷达量产元年。 发掘数字农业机会,推荐关注数据服务平台,农业无人机,智慧农机与精细化养殖四大数字化应用场景。 相关标的:航天宏图,华测导航,AI领军。 云栖大会2022重点:建立新型计算体系,以云定义IT
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【中邮有色】金属价格反转在即
1.我们认为,当前影响工业金属和黄金价格以及权益估值的主要因素是两个:美联储加息节奏预期是否放缓,国内经济复苏预期。近来,这两个关键因素正在发生一些积极的变化,很有可能成为金属价格走出底部乃至反转的催化剂。 2.疫情防控精准科学,国内经济持续向好 国务院联防联控机制进一步强调落实“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针。 GDP增速远超预期,中国经济稳中向好。根据国家统计局数据,2022Q3中国GDP同比增长 3.9%,预期3.4%,Q2 GDP增速为0.4%,GDP快速回升且大幅超出市
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中信证券:全面修复行情的右侧买点已经确认
上周以来,政策、经济、汇率和地缘环境预期全面迅速改善,市场从情绪性恐慌交易,转向基于政策预期的博弈性交易,全面修复行情的右侧买点已经确认,节奏上稳步持续,配置上继续侧重弹性。一方面,从几个前期制约因素来看,政策上,“廿大”后各部委密集表态,具体的政策图景更加细化和明朗;经济上,防疫举措不断细化更加精准,未来经济修复可期;汇率上,人民币对美联储加息脱敏,资本流出担忧情绪迅速缓解;地缘上,近期密集的外交接触释放积极信号,地缘环境预期迅速改善。另一方面,从投资者的行为特征来看,北上资金流出趋势逆转,活
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2022-11-07 08:46:34
【东山精密】:新能源势如破竹,海内外客户全面开花
ReOpen先锋,一年一倍,坚定首推~ 战略聚焦新能源,事业部平台优势凸显。21年公司确立了以新能源作为未来核心增量业务战略,22年公司腾笼换鸟再聚焦LED业务剥离出表,收购JDI车载显示业务补短板,战略资源全力聚焦汽车。16年凭借车载软板最早切入T客户,22年结构件业务在电芯、散热等关键料号密集导入,事业部协同效应凸显。 单车价值持续提升,海内外客户全面开花。22年核心大客户T配套单车价值实现重大突破,自车身、散热板、电池电芯结构件等全面开花。定点及小批量已突破5000元51万+路径清晰国内客
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东山精密
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2022-11-07 08:40:23
长江金属:当前时点如何看待铜铝投资机会
1、为什么涨?国内经济复苏预期强化,海外11月加息靴子落地叠加美国就业数据走弱压制美元。 2、基本面?1)今年以来,受益于新能源与海外经济景气,铜铝需求仍有韧性,受制于疫情、旱情、品位衰减。能源紧张等,铜铝供给增速不及预期:2)供需双弱之下,铜铝库存低位持续去化,处于历史最低水平;3)受益于供需格局优化,铜铝供需格局有望长久维持紧平衡。 3、周期位置?铜作为工业金属,需求由国内主导,尽管本轮国内地产销售磨底相对漫长、工业产成品库存犹在高位,鲁加海外衰退担忧依然存在,铜铝等工业金属商品宏观风险尚未
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江西铜业
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2022-11-07 08:25:11
有色金属集体大涨,行业四季度盈利或迎改善
据11月5日行情数据显示,国际铜夜盘收涨4.82%,沪铜收涨4.41%,沪铝收涨1.32%,沪锌收涨3.97%,沪铅收跌0.07%,沪镍收涨1.23%,沪锡收涨6.26%。 中信建投指出,刚刚披露的美国10月失业率录得3.7%,高于预期的3.6%。低迷的非制造业数据与本周稍早公布的制造业PMI都表明美国整体经济继续降温。美国经济衰退的预期上升,制约了美联储的加息空间,同时推动大宗商品集体反弹。 A股公司方面,长江证券表示,展望后市,受益于国内经济维稳期许,商品价格3季度阶段性触底后有所企稳,预计
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鹏欣资源
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博威合金
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2022-11-07 08:22:47
日本最大鸡蛋产地爆发禽流感,白羽鸡周期或加速到来
据央视财经报道,日本最大的鸡蛋产地——茨城县一家养鸡场4日检测出了高致病性禽流感病毒。当地已开始对事发养鸡场饲养的大约104万只蛋鸡进行扑杀处理。 上周位于日本西部的冈山县出现了本次禽流感流行季的首例疫情,暴发时间创下历年最早,之后,北海道等地养鸡场也相继发生禽流感疫情。短短一周之内,日本四个一级行政区的养鸡场已确认五起疫情。 此外,今年5月因美国爆发禽流感,随着自美国的引种中断,目前后备种鸡存栏创下近6年新低。 据银河期货推算,未来新开产种鸡的量预计有所减量。随着海外禽流感再次蔓延,加剧了市场
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民和股份
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益生股份
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2022-11-07 08:20:27
东吴证券:汽车板块配置佳点已到!
基本面跟踪:1)销量:乘联会周度数据口径:10月24-31日批发日均销量134333辆,同比+17%,环比-6%。根据交强险数据,10月第四周整体39.8万辆,环比上周+16%,同比去年-9%。狭义乘用车9月产量235.7万辆,同比+37.0%,环比+11.2%;9月批发销量232.5万辆,同比+32.3%,环比+9.7%。库存:9月乘用车行业整体企业库存+6.4万辆,9月乘用车行业渠道库存+24.8万辆。2)重点新车上市:中大型MPV极氪009发布,加速极氪高端化进程。3)上游成本:原材料价格
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拓普集团
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文灿股份
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银轮股份
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经纬恒润
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2022-11-07 07:44:41
【长江电新】储能周度数据更新|国内中标量、欧洲电价
1、国内中标量方面,根据北极星储能网统计。11月第一周国内储能EPC中标1.4GWh3储能系统中标0.1GWh、储能系统框架采购0.6GWh;年内;累计EPC中标达到24.5GWh。行业爆发趋势得到进一步印证。 2、欧洲电价方面,2023年交付的期货电价本周有所下跌,德国、意大利分别下跌9%、11%:2024年交付的期货电价也分别下跌6%6%;法国则基本保持平稳。 3、投资方面,户储板块三季报均兑现了积极的量利趋势,且展望基本面依旧积极,考虑到对应明年的估值普遍回落到30倍附近,继续强推荐。美国
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科华数据
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同飞股份
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2022-11-07 07:38:10
11月7日朝闻公社
一、宏观新闻 国内:中央 部委 1、国家卫健委:坚持“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针不动摇 11月5日国务院联防联控机制新闻发布会上,卫健委提出要坚持“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针不动摇,统筹疫情防控和经济社会发展,坚决落实“四早”,做到早发现、快处置、防外溢。同时严格执行第九版防控方案和“九不准”要求,防止简单化、“一刀切”,坚决整治层层加码。对于典型案例,国务院联防联控机制将加大通报和曝光力度。 2、文旅部、体育总局等两部门:开展国家级滑雪旅游度假地认定工作
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易成新能
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金晶科技
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山西焦煤
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圣农发展
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河钢股份
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2022-11-06 21:36:14
开源证券:低估值&高股息,经济预期改善迎加配良机
11月动力煤年度长协价格从719上调至728元/吨,环比+9元/吨。 动力煤 供给端:虽然大会结束后安监压力减小,但晋陕蒙442家煤矿开工率仅微涨,主因矿难及疫情抑制了开工率,此外大秦线火车司机疫情导致煤炭运输也受限;进口煤方面,1-9月累计同比下滑12.7%,虽跌幅收窄但是印尼低卡褐煤量大幅提升,以量弥补热值。 需求端:天气转凉日耗水平随季节惯例趋势性下滑,但临近冬季,冬储补库需求已开启。 后期判断: 供给方面,产量增量仍存在不确定性,大会胜利闭幕及冬季保供,生产或边际上恢复,但疫情的多点扩散
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山西焦煤
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广汇能源
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陕西煤业
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2022-11-06 21:04:11
中信医药:坚持“动态清零”总方针并 兼顾统筹经济发展,关注流感板块与新冠疫苗“升级换代”
1、坚持“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针不动摇。11月5日国务院联防联控机制新闻发布会上,卫健委提出要坚持“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针不动摇,统筹疫情防控和经济社会发展,坚决落实“四早”,做到早发现、快处置、防外溢。同时严格执行第九版防控方案和“九不准”要求,防止简单化、“一刀切”,坚决整治层层加码。对于典型案例,国务院联防联控机制将加大通报和曝光力度。 2、流感出现复苏迹象,冬季面临新冠流感叠加流行风险。卫健委提出国内局部地区疫情反弹趋势明显,叠加流感等其他
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康希诺
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锂电回收:不容错过的后端大赛道,极具成长空间
锂电回收:不容错过的后端大赛道,极具成长空间 市场短期着眼干电池回收所赚取的金属价差,回收赛道股价走势更具周期属性。拉长时间看,回收实为极具成长空间的后端赛道,有望走出数家大牛股。行业增量空间主要来自:即将到来的动力电池退役浪潮(测算22-30年退役量14.64GWh增长至463.19GWh,8年超30倍空间)、需回收的边角料伴随电池产量提升、海外环保助推回收伴随电池厂出海。 当前阶段回收厂商“百舸争流”,各家在设备、技术、工艺差异导致回收率有所不同,行业经历2-3年技术红利期后,具备精细化工萃
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国海证券:油运,新一轮的运价上行已经开始
近况:VLCC成交量大涨,成交速度加速,且带脱硫塔船交易价格上行至10-12w/天。成品油运价也在11月4日大涨。 逻辑: 1)目前柴油裂解差继续高位,欧美分别达到50-70美元/桶的高位,随着大部分炼厂检修结束和中国成品油炼化出口,成品油运价有望开启上行行情。 2)成品油运输率先到达产能不足临界点,且冬天的催化更加强烈。 一、MR产能利用率更高,据海外咨询机构测算接近90%; 二、欧洲能源危机加剧,今年冷冬存在更大的油替代气的可能性,在此基础上,欧洲的炼厂和成品油库存都到了极低位置,需要进口;
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【浙商策略】行情将如何演绎?五问五答
1、问题一:行情驱动因素 本轮行情自10月已经展开,驱动因素在于,资金面、盈利面、情绪面都迎来边际变化。 一则,资金面,10月美国PMI已逼近荣枯线,以史为鉴PMI逼近荣枯线是美联储停止加息的重要信号,且加息转降息期间美股表现较好,因此美国经济数据转弱对人民币汇率走势和美股企稳都有积极意义。 二则,盈利面,三季报已落地,对市场扰动消退,A股整体盈利增速下行斜率放缓,以科创板为代表的结构优势显现。 三则,情绪面,10月底多个指标已近阈值,预示反弹将至,如10月30日换手率20日均值已降至19年以来
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申万宏源:计算机波折,预计再表现!数字农业将重大发展
【申万宏源计算机】计算机波折,预计再表现!数字农业将重大发展 此前计算机表经历表现后调整,通过论述3季报正剪刀差,底层逻辑国家安全带动计算机上涨及景气投资,预计后续计算机波折中继续表现。 智联汽车波特五力模型重新分析,继续推荐德赛西威。介绍禾赛新款补盲Flash激光雷达,预计2023国内补盲激光雷达量产元年。 发掘数字农业机会,推荐关注数据服务平台,农业无人机,智慧农机与精细化养殖四大数字化应用场景。 相关标的:航天宏图,华测导航,AI领军。 云栖大会2022重点:建立新型计算体系,以云定义IT
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1.我们认为,当前影响工业金属和黄金价格以及权益估值的主要因素是两个:美联储加息节奏预期是否放缓,国内经济复苏预期。近来,这两个关键因素正在发生一些积极的变化,很有可能成为金属价格走出底部乃至反转的催化剂。 2.疫情防控精准科学,国内经济持续向好 国务院联防联控机制进一步强调落实“外防输入、内防反弹”总策略和“动态清零”总方针。 GDP增速远超预期,中国经济稳中向好。根据国家统计局数据,2022Q3中国GDP同比增长 3.9%,预期3.4%,Q2 GDP增速为0.4%,GDP快速回升且大幅超出市
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中信证券:全面修复行情的右侧买点已经确认
上周以来,政策、经济、汇率和地缘环境预期全面迅速改善,市场从情绪性恐慌交易,转向基于政策预期的博弈性交易,全面修复行情的右侧买点已经确认,节奏上稳步持续,配置上继续侧重弹性。一方面,从几个前期制约因素来看,政策上,“廿大”后各部委密集表态,具体的政策图景更加细化和明朗;经济上,防疫举措不断细化更加精准,未来经济修复可期;汇率上,人民币对美联储加息脱敏,资本流出担忧情绪迅速缓解;地缘上,近期密集的外交接触释放积极信号,地缘环境预期迅速改善。另一方面,从投资者的行为特征来看,北上资金流出趋势逆转,活
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