头部整机企业海外订单快速增长 23年以来新兴市场国家（包括中东、西亚、南亚、东南亚、拉美等）在能源转型诉求下风电需求异军突起，中国企业凭借价格和服务优势快速切入，订单实现快速增长。23年新增海外订单如下：金风科技3GW，运达股份1.3GW，三一重能很少，预计24年新增订单为：金风科技7-8GW，运达

【申万机汽人】双环传动：业绩预告符合预期，当前估值攻守兼备 公司发布23年业绩预告： 归母8.00~8.20亿元，同比+37%~41%； 扣非7.55~7.75亿元，同比+33%~37%。 以此测算Q4： 归母2.11~2.31亿元，同比+22%~34%，环比-5%~+4%； 扣非2.05~2.

一，HBM（高宽带内存）是什么？高带宽存储器（英文：High Bandwidth Memory，缩写HBM）是超微半导体和SK Hynix发起的一种基于3D堆栈工艺的高性能DRAM，适用于高存储器带宽需求的应用场合，像是图形处理器、网上交换及转发设备（如路由器、交换器）等。首个使用HBM的设备是AM

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事件：据新闻，美国考虑对向中国的AI芯片出口实施新限制。美国商务部可能最快在下月初采取行动，在事先未获得许可证的情况下，禁止英伟达和其他芯片制造商向中国和其他相关国家的客户发送芯片。 分析：仅为传言，是否出相应政策需待跟踪。若真出： 1. 利好国产化芯片产业链： 1）国产AI芯片：寒武纪、海光信息、

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根据麦肯锡报告预测，到2030年全球约4亿人的岗位将被自动化机器人替代，若按Optimus单体价格30万元计算，长期来看全球人形机器人市场空间可达120万亿级别，是一个崭新且空前庞大的蓝海市场。黄奇帆：今后二三十年，能够形成万亿美元级别市场的“五大件”目前已经初现雏形。一是新能源汽车，二是家用机器人

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事件：3月23日举行的华为春季旗舰新品发布会上华为带来全新智慧搜图功能，基于多模态大模型技术，在手机端侧对模型进行小型化处理，在业界率先实现了首创的、精准的自然语言手机图库搜索体验。 点评： 华为具备卓越的大模型技术，早在2021年发布的华为云盘古NLP大模型是业界首个2000亿参数中文预训练模型。

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