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2024-05-22 09:28:17
民爆行业跟踪更新:
民爆行业跟踪更新: 进入Q2民爆景气有望上行: ①根据中爆协,2024年Q1民爆生产企业生产、销售总值累计分别完成81.7亿元和78.2亿元,同比+0.3%和-0.9%。产量方面,2024年Q1国内生产企业工业炸药累计产量87.6万吨,同比+0.2%,一季度为传统淡季,行业整体平稳运行。 ②根据Wind,截至2024年3月,国内煤炭开采和洗选业、黑色金属矿、非金属矿采选业和有色金属矿采选业资本开支累计同比分别为+32.9%、+24.8%、+46.4%和+32.6%,下游资本开支高速增长,二季度随
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保利联合
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高争民爆
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2024-05-22 09:19:56
光模块近期调研结论
不知道谁的调研) 光模块近期调研结论 旭创:明年1.6T行业出货400-500万只,800G 800-1000万只(与今年相同)。公司在1.6T预计拿到50%份额。1.6T主要出给英伟达GB200大机柜和谷歌。公司1.6T采纳硅光方案。这些与市场预期差不多,明年利润70-80亿比较白,没有什么预期差,炒英伟达的beta。 新易盛:明年新易盛给mellanox代工,份额可能拿到50%,天孚+Fabrinet份额从100%降到50%。按照这么计算,新易盛明年利润有机会弹到30亿,vs市
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新易盛
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天孚通信
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2024-05-22 09:17:05
【天风电子潘暕团队】伊戈尔:看好制造业出海加速电力基建,电力电子核心受益标的
【天风电子潘暕团队】伊戈尔:看好制造业出海加速电力基建,电力电子核心受益标的 优秀电源及电源组件厂商,围绕“2+X”战略布局持续扩张应用领域,公司主要产品包括高频电感、光伏升压变、配电变压器、照明产品,主要应用领域为光伏、电力、照明等。 美国、墨西哥电力基础设施建设有望超预期,公司积极规划海外产能有望加速出海: 1??北美配电变压器景气上行,公司为国内少数具有配电变压器规模化产能厂商,供给短缺背景下公司有望加速北美市场拓展,目前国内配电变压器产能翻倍,23年收入1.8亿,24年收入
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伊戈尔
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2024-05-22 09:14:14
【油气海运晨报】油价下跌,布油下跌1.41%至82.53美元/桶——20240522
【油气海运晨报】油价下跌,布油下跌1.41%至82.53美元/桶——20240522 1、前日油气价格回顾 2024年5月21日,布油下跌1.41%至82.53美元/桶,WTI原油下跌1.36%至78.22美元/桶,TTF天然气上涨3.75%至32.90欧元/MWh。 2、前日海运价格回顾 2024年5月21日,集运指数(欧线)上涨6.43%至4288.9点,BDT上涨2.41%至1234点,BDI下跌0.97%至1829点。 3、重要数据汇总 2024年5月21日,美元兑人
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通源石油
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2024-05-22 09:13:32
满帮24Q1业绩要点【广发传媒互联网】
满帮24Q1业绩要点【广发传媒互联网】 满帮发布24Q1业绩:营收22.69亿元,同比增长33.3%,超出此前21.1-21.6亿元的指引上沿。拆分来看: 货运经纪收入9.65亿元,同比增长24.9%,主要由于稳健用户需求驱动的交易量增长。全年预计增长相对保守,一方面由于部分地方政府财政紧张有一定风险,另一方面公司现阶段更多将其作为粘性业务。 会员费2.14亿元,同比增长6.7%,主要由于付费会员数增长。由于新增的低频直客货主的会员需求不强,同时公司试点的小会员还在初期,预计后
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满帮集团
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2024-05-22 00:15:13
猪价拐点已现,关注养殖板块上行周期:
猪价拐点已现,关注养殖板块上行周期: 猪价迎来持续上行。从去年Q4仔猪价格暴跌下的低补栏导致当前出栏量开始收缩,到4月以来中大猪料销量的下降,以及近期出栏体重持续下降形式下猪价从弱稳到上涨,生猪供给收缩正愈演愈烈。5月份以来猪价累计上涨0.99元/公斤至16元/公斤,周期上行趋势已形成。 当前猪价快速上涨,多地破16元/公斤。去库存+去产能重叠下,猪价上周后半周快速上涨,目前多地报价破16元/公斤,行业回归至成本线以上。展望后续,前期产能去化传导,叠加需求底部已过,后续供需缺口逐步扩大,猪价有望
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新五丰
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2024-05-22 00:13:13
每日10点电子复盘20240521:
每日10点电子复盘20240521: 格局大到自己也在局里 ———————————— 行业表现 电子指数(长江)-0.19%,排名全行业排名第十,成交903亿,占全行业成交11.26%;大盘成交8020亿。 原因分析 1)涨价过快影响需求,大宗金属调整。失去方向的市场诞生预言家模式; 2)玻璃基:短期没那么靠谱,胜在筹码结构。雷曼光电+11.55%、沃格光电+10.01%、隆利科技+9.19%、鸿利智汇+8.85%、瑞丰光电+7.38%、英诺激光+4.99%等; 3)AIPC:昨天说AI终端催化
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2024-05-22 00:07:12
5.21复盘 要谨慎了
5.21复盘 要谨慎了 指数:符合昨日预期,低开小幅震荡,目前日线60 30都开始走弱,5 和15震荡走势,估计要调整几天了 板块热点:轮动很快,今天又轮动到了消费电子,化工 , 1.地产代表的 万科保利,弱调整,但是整体缩量太严重,后面不放量难持续了 2.低空:容量票 昨天是万丰,宗申,今天直接变了中信海直 开始了板块内的轮动了 3.铜缆:短线调整暂时没什么看的了,这种炒作只能关注加速阶段,因为目前的市场氛围很难走出独立持续暴涨的板块 4.玻璃基板:这个有点超预期了,沃格光电三板 雷曼-11低
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上海瀚讯
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特发服务
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2024-05-21 18:16:38
东方电子
东方电子交流要点-0521 ——————————— 配用电业务 1、 公司情况: 公司配用电业务稳定增长,整体看配电和用电的收入各占50%,配电里一二次融合的占比最高、变压器的占比较低(收入在几个亿的水平);公司全产业链布局配用电板块,包括配电的一次设备、二次设备、一二次融合、电表等,同时出海亦有布局。 威思顿目前收入电表为主,还有一些配电(量比较小,自身和用电相关的产品)、数字化工厂、新能源业务等,去年的增长主要依靠除电表外其他产品的快速增长;未来目标保持电表业务国内的稳
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东方电子
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2024-05-21 15:09:13
【西部电新】电表出口区域分化,非洲需求旺盛
【西部电新】电表出口区域分化,非洲需求旺盛 根据海关数据,2024年4月电能表出口7.30亿元,环比+2.22%,同比-15.81%,1-4月整体出口30.76亿元,同比-0.18%。 分地区来看4月欧洲出口2.25亿元,环比-18.92%,同比-32.94%,1-4月累计出口9.69亿元,同比-27.45%;非洲4月出口1.91亿元,环比+7.70%,同比-21.58%,1-4月累计出口7.53亿元,同比+28.92%,亚洲(不包括中东)出口2.13亿元,环比+29.47%,同比+
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海兴电力
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【光迅科技】国内光通信领军企业,受益国产算力建设
【光迅科技】国内光通信领军企业,受益国产算力建设 公司自研光芯片,实现从芯片、器件、模块到子系统的垂直集成能力,在国内市场份额靠前,竞争力领先。当前阶段核心关注: #1# 国产算力加速发展,近期产业持续落地推进,如中国移动191亿AI服务器招标等。随着国产算力芯片不断成熟,国产算力发展有望带动国内配套的400G/800G光模块需求增长; #2# 积极拓展数通领域海外市场,高速光模块产品有望进入二三线客户供应体系; #3# 国内电信骨干网400G升级,后续分布式智算中心建设有望带动
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光迅科技
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2024-05-21 15:04:18
【建投化工】东岳集团:新华联股权回购注销完成,关注R22产品后续提价
【建投化工】东岳集团:新华联股权回购注销完成,关注R22产品后续提价 R22、R32等主力产品持续提价,公司盈利预计修复 23年公司盈利承压,实现营收/净利润分别145.5亿/7.1亿,同比-27%/-82%。24年以来,二代制冷剂配额削减进入中后段以及三代剂开始配额管理,制冷剂价格改善明显,截止5月20日,R22/R125/R32报价分别为2.7/3.9/3.6万元/吨,较年初提升37%/41%/100%, 此外,24年R22配额总量为18.2万吨,较13年削59%,市场供需维持紧
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新华联
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2024-05-21 14:33:24
【华安电新】江苏神通:低空发动机预期差较大
【华安电新】江苏神通:低空发动机预期差较大 ?市场空间 中小型航空发动机是低空经济发展的重要硬件设备。当前国内中小型航空发动机发展滞后,截至2021年,#国产中小型航空发动机市场占比在1%~2%。截至2021年,在国内通航市场的中小型民用涡扇发动机、涡桨发动机和涡轴发动机这3个主要细分领域,普惠公司一家占据了40%以上的份额。2021年我国中小型发动机型号数量占比最大的是活塞发动机(占比58%),其次是涡轴、涡桨发动机(占比33%),而涡扇发动机占比最少(占比9%) ?竞争格局
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江苏神通
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2024-05-21 13:56:33
#天风计算机# 锐明技术: 商用车联网出海领军,长期拐点有望迎来??
#天风计算机# 锐明技术: 商用车联网出海领军,长期拐点有望迎来?? 1、聚焦价值转型修炼内功,研发渠道与供应链能力再提升 过去三年虽然受到外部环境挑战,但公司坚定投入修炼内功。当前时点,我们认为公司的研发体系、全球化营销网络与供应链均取得突破性进展,为后续的高质量增长打下铺垫。 研发方面,公司历时七年打造的三级研发架构实现全面应用,其基础技术平台的复用率超过80%。我们认为随着平台的投入使用,公司能更好应对碎片化场景开发,有望助力公司在细分商用车信息处理解决方案市场拓展。 渠道方面,截止202
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锐明技术
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2024-05-21 13:24:00
瑞迪智驱
根 据 哈 默 纳 科 今 天 新 发 的 年 报 ( 23Q2 一 24Q 归 纳 以 下 有 价 值 信 息 . 形 机 器 人 收 入 占 比 约 为 10 % , 我 们 根 据 年 报 销 售 收 入 的 拆 分 , 基 本 进 行 了 核 实 。 可 以 参 照 以 下 图 片 , 工 业 机 器 人 收 入 占 比 30 . 6 % , 其 中 图 片 上 划 了 一 条 虚 线 , 估 计 小 型 的 饼 图 代 表 人 形 部 分 收 入 , 据 测 算 应 该 接 近 3 亿
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瑞迪智驱
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民爆行业跟踪更新:
民爆行业跟踪更新: 进入Q2民爆景气有望上行: ①根据中爆协,2024年Q1民爆生产企业生产、销售总值累计分别完成81.7亿元和78.2亿元,同比+0.3%和-0.9%。产量方面,2024年Q1国内生产企业工业炸药累计产量87.6万吨,同比+0.2%,一季度为传统淡季,行业整体平稳运行。 ②根据Wind,截至2024年3月,国内煤炭开采和洗选业、黑色金属矿、非金属矿采选业和有色金属矿采选业资本开支累计同比分别为+32.9%、+24.8%、+46.4%和+32.6%,下游资本开支高速增长,二季度随
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光模块近期调研结论
不知道谁的调研) 光模块近期调研结论 旭创:明年1.6T行业出货400-500万只,800G 800-1000万只(与今年相同)。公司在1.6T预计拿到50%份额。1.6T主要出给英伟达GB200大机柜和谷歌。公司1.6T采纳硅光方案。这些与市场预期差不多,明年利润70-80亿比较白,没有什么预期差,炒英伟达的beta。 新易盛:明年新易盛给mellanox代工,份额可能拿到50%,天孚+Fabrinet份额从100%降到50%。按照这么计算,新易盛明年利润有机会弹到30亿,vs市
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【天风电子潘暕团队】伊戈尔:看好制造业出海加速电力基建,电力电子核心受益标的
【天风电子潘暕团队】伊戈尔:看好制造业出海加速电力基建,电力电子核心受益标的 优秀电源及电源组件厂商,围绕“2+X”战略布局持续扩张应用领域,公司主要产品包括高频电感、光伏升压变、配电变压器、照明产品,主要应用领域为光伏、电力、照明等。 美国、墨西哥电力基础设施建设有望超预期,公司积极规划海外产能有望加速出海: 1??北美配电变压器景气上行,公司为国内少数具有配电变压器规模化产能厂商,供给短缺背景下公司有望加速北美市场拓展,目前国内配电变压器产能翻倍,23年收入1.8亿,24年收入
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【油气海运晨报】油价下跌,布油下跌1.41%至82.53美元/桶——20240522
【油气海运晨报】油价下跌,布油下跌1.41%至82.53美元/桶——20240522 1、前日油气价格回顾 2024年5月21日,布油下跌1.41%至82.53美元/桶,WTI原油下跌1.36%至78.22美元/桶,TTF天然气上涨3.75%至32.90欧元/MWh。 2、前日海运价格回顾 2024年5月21日,集运指数(欧线)上涨6.43%至4288.9点,BDT上涨2.41%至1234点,BDI下跌0.97%至1829点。 3、重要数据汇总 2024年5月21日,美元兑人
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满帮24Q1业绩要点【广发传媒互联网】
满帮24Q1业绩要点【广发传媒互联网】 满帮发布24Q1业绩:营收22.69亿元,同比增长33.3%,超出此前21.1-21.6亿元的指引上沿。拆分来看: 货运经纪收入9.65亿元,同比增长24.9%,主要由于稳健用户需求驱动的交易量增长。全年预计增长相对保守,一方面由于部分地方政府财政紧张有一定风险,另一方面公司现阶段更多将其作为粘性业务。 会员费2.14亿元,同比增长6.7%,主要由于付费会员数增长。由于新增的低频直客货主的会员需求不强,同时公司试点的小会员还在初期,预计后
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猪价拐点已现,关注养殖板块上行周期:
猪价拐点已现,关注养殖板块上行周期: 猪价迎来持续上行。从去年Q4仔猪价格暴跌下的低补栏导致当前出栏量开始收缩,到4月以来中大猪料销量的下降,以及近期出栏体重持续下降形式下猪价从弱稳到上涨,生猪供给收缩正愈演愈烈。5月份以来猪价累计上涨0.99元/公斤至16元/公斤,周期上行趋势已形成。 当前猪价快速上涨,多地破16元/公斤。去库存+去产能重叠下,猪价上周后半周快速上涨,目前多地报价破16元/公斤,行业回归至成本线以上。展望后续,前期产能去化传导,叠加需求底部已过,后续供需缺口逐步扩大,猪价有望
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每日10点电子复盘20240521:
每日10点电子复盘20240521: 格局大到自己也在局里 ———————————— 行业表现 电子指数(长江)-0.19%,排名全行业排名第十,成交903亿,占全行业成交11.26%;大盘成交8020亿。 原因分析 1)涨价过快影响需求,大宗金属调整。失去方向的市场诞生预言家模式; 2)玻璃基:短期没那么靠谱,胜在筹码结构。雷曼光电+11.55%、沃格光电+10.01%、隆利科技+9.19%、鸿利智汇+8.85%、瑞丰光电+7.38%、英诺激光+4.99%等; 3)AIPC:昨天说AI终端催化
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5.21复盘 要谨慎了
5.21复盘 要谨慎了 指数:符合昨日预期,低开小幅震荡,目前日线60 30都开始走弱,5 和15震荡走势,估计要调整几天了 板块热点:轮动很快,今天又轮动到了消费电子,化工 , 1.地产代表的 万科保利,弱调整,但是整体缩量太严重,后面不放量难持续了 2.低空:容量票 昨天是万丰,宗申,今天直接变了中信海直 开始了板块内的轮动了 3.铜缆:短线调整暂时没什么看的了,这种炒作只能关注加速阶段,因为目前的市场氛围很难走出独立持续暴涨的板块 4.玻璃基板:这个有点超预期了,沃格光电三板 雷曼-11低
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东方电子交流要点-0521 ——————————— 配用电业务 1、 公司情况: 公司配用电业务稳定增长,整体看配电和用电的收入各占50%,配电里一二次融合的占比最高、变压器的占比较低(收入在几个亿的水平);公司全产业链布局配用电板块,包括配电的一次设备、二次设备、一二次融合、电表等,同时出海亦有布局。 威思顿目前收入电表为主,还有一些配电(量比较小,自身和用电相关的产品)、数字化工厂、新能源业务等,去年的增长主要依靠除电表外其他产品的快速增长;未来目标保持电表业务国内的稳
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【西部电新】电表出口区域分化,非洲需求旺盛
【西部电新】电表出口区域分化,非洲需求旺盛 根据海关数据,2024年4月电能表出口7.30亿元,环比+2.22%,同比-15.81%,1-4月整体出口30.76亿元,同比-0.18%。 分地区来看4月欧洲出口2.25亿元,环比-18.92%,同比-32.94%,1-4月累计出口9.69亿元,同比-27.45%;非洲4月出口1.91亿元,环比+7.70%,同比-21.58%,1-4月累计出口7.53亿元,同比+28.92%,亚洲(不包括中东)出口2.13亿元,环比+29.47%,同比+
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【光迅科技】国内光通信领军企业,受益国产算力建设
【光迅科技】国内光通信领军企业,受益国产算力建设 公司自研光芯片,实现从芯片、器件、模块到子系统的垂直集成能力,在国内市场份额靠前,竞争力领先。当前阶段核心关注: #1# 国产算力加速发展,近期产业持续落地推进,如中国移动191亿AI服务器招标等。随着国产算力芯片不断成熟,国产算力发展有望带动国内配套的400G/800G光模块需求增长; #2# 积极拓展数通领域海外市场,高速光模块产品有望进入二三线客户供应体系; #3# 国内电信骨干网400G升级,后续分布式智算中心建设有望带动
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2024-05-21 15:04:18
【建投化工】东岳集团:新华联股权回购注销完成,关注R22产品后续提价
【建投化工】东岳集团:新华联股权回购注销完成,关注R22产品后续提价 R22、R32等主力产品持续提价,公司盈利预计修复 23年公司盈利承压,实现营收/净利润分别145.5亿/7.1亿,同比-27%/-82%。24年以来,二代制冷剂配额削减进入中后段以及三代剂开始配额管理,制冷剂价格改善明显,截止5月20日,R22/R125/R32报价分别为2.7/3.9/3.6万元/吨,较年初提升37%/41%/100%, 此外,24年R22配额总量为18.2万吨,较13年削59%,市场供需维持紧
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【华安电新】江苏神通:低空发动机预期差较大
【华安电新】江苏神通:低空发动机预期差较大 ?市场空间 中小型航空发动机是低空经济发展的重要硬件设备。当前国内中小型航空发动机发展滞后,截至2021年,#国产中小型航空发动机市场占比在1%~2%。截至2021年,在国内通航市场的中小型民用涡扇发动机、涡桨发动机和涡轴发动机这3个主要细分领域,普惠公司一家占据了40%以上的份额。2021年我国中小型发动机型号数量占比最大的是活塞发动机(占比58%),其次是涡轴、涡桨发动机(占比33%),而涡扇发动机占比最少(占比9%) ?竞争格局
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#天风计算机# 锐明技术: 商用车联网出海领军,长期拐点有望迎来??
#天风计算机# 锐明技术: 商用车联网出海领军,长期拐点有望迎来?? 1、聚焦价值转型修炼内功,研发渠道与供应链能力再提升 过去三年虽然受到外部环境挑战,但公司坚定投入修炼内功。当前时点,我们认为公司的研发体系、全球化营销网络与供应链均取得突破性进展,为后续的高质量增长打下铺垫。 研发方面,公司历时七年打造的三级研发架构实现全面应用,其基础技术平台的复用率超过80%。我们认为随着平台的投入使用,公司能更好应对碎片化场景开发,有望助力公司在细分商用车信息处理解决方案市场拓展。 渠道方面,截止202
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2024-05-21 13:24:00
瑞迪智驱
根 据 哈 默 纳 科 今 天 新 发 的 年 报 ( 23Q2 一 24Q 归 纳 以 下 有 价 值 信 息 . 形 机 器 人 收 入 占 比 约 为 10 % , 我 们 根 据 年 报 销 售 收 入 的 拆 分 , 基 本 进 行 了 核 实 。 可 以 参 照 以 下 图 片 , 工 业 机 器 人 收 入 占 比 30 . 6 % , 其 中 图 片 上 划 了 一 条 虚 线 , 估 计 小 型 的 饼 图 代 表 人 形 部 分 收 入 , 据 测 算 应 该 接 近 3 亿
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2024-05-22 09:28:17
民爆行业跟踪更新:
民爆行业跟踪更新: 进入Q2民爆景气有望上行: ①根据中爆协,2024年Q1民爆生产企业生产、销售总值累计分别完成81.7亿元和78.2亿元,同比+0.3%和-0.9%。产量方面,2024年Q1国内生产企业工业炸药累计产量87.6万吨,同比+0.2%,一季度为传统淡季,行业整体平稳运行。 ②根据Wind,截至2024年3月,国内煤炭开采和洗选业、黑色金属矿、非金属矿采选业和有色金属矿采选业资本开支累计同比分别为+32.9%、+24.8%、+46.4%和+32.6%,下游资本开支高速增长,二季度随
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2024-05-22 09:19:56
光模块近期调研结论
不知道谁的调研) 光模块近期调研结论 旭创:明年1.6T行业出货400-500万只,800G 800-1000万只(与今年相同)。公司在1.6T预计拿到50%份额。1.6T主要出给英伟达GB200大机柜和谷歌。公司1.6T采纳硅光方案。这些与市场预期差不多,明年利润70-80亿比较白,没有什么预期差,炒英伟达的beta。 新易盛:明年新易盛给mellanox代工,份额可能拿到50%,天孚+Fabrinet份额从100%降到50%。按照这么计算,新易盛明年利润有机会弹到30亿,vs市
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【天风电子潘暕团队】伊戈尔:看好制造业出海加速电力基建,电力电子核心受益标的
【天风电子潘暕团队】伊戈尔:看好制造业出海加速电力基建,电力电子核心受益标的 优秀电源及电源组件厂商,围绕“2+X”战略布局持续扩张应用领域,公司主要产品包括高频电感、光伏升压变、配电变压器、照明产品,主要应用领域为光伏、电力、照明等。 美国、墨西哥电力基础设施建设有望超预期,公司积极规划海外产能有望加速出海: 1??北美配电变压器景气上行,公司为国内少数具有配电变压器规模化产能厂商,供给短缺背景下公司有望加速北美市场拓展,目前国内配电变压器产能翻倍,23年收入1.8亿,24年收入
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【油气海运晨报】油价下跌,布油下跌1.41%至82.53美元/桶——20240522
【油气海运晨报】油价下跌,布油下跌1.41%至82.53美元/桶——20240522 1、前日油气价格回顾 2024年5月21日,布油下跌1.41%至82.53美元/桶,WTI原油下跌1.36%至78.22美元/桶,TTF天然气上涨3.75%至32.90欧元/MWh。 2、前日海运价格回顾 2024年5月21日,集运指数(欧线)上涨6.43%至4288.9点,BDT上涨2.41%至1234点,BDI下跌0.97%至1829点。 3、重要数据汇总 2024年5月21日,美元兑人
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2024-05-22 09:13:32
满帮24Q1业绩要点【广发传媒互联网】
满帮24Q1业绩要点【广发传媒互联网】 满帮发布24Q1业绩:营收22.69亿元,同比增长33.3%,超出此前21.1-21.6亿元的指引上沿。拆分来看: 货运经纪收入9.65亿元,同比增长24.9%,主要由于稳健用户需求驱动的交易量增长。全年预计增长相对保守,一方面由于部分地方政府财政紧张有一定风险,另一方面公司现阶段更多将其作为粘性业务。 会员费2.14亿元,同比增长6.7%,主要由于付费会员数增长。由于新增的低频直客货主的会员需求不强,同时公司试点的小会员还在初期,预计后
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2024-05-22 00:15:13
猪价拐点已现,关注养殖板块上行周期:
猪价拐点已现,关注养殖板块上行周期: 猪价迎来持续上行。从去年Q4仔猪价格暴跌下的低补栏导致当前出栏量开始收缩,到4月以来中大猪料销量的下降,以及近期出栏体重持续下降形式下猪价从弱稳到上涨,生猪供给收缩正愈演愈烈。5月份以来猪价累计上涨0.99元/公斤至16元/公斤,周期上行趋势已形成。 当前猪价快速上涨,多地破16元/公斤。去库存+去产能重叠下,猪价上周后半周快速上涨,目前多地报价破16元/公斤,行业回归至成本线以上。展望后续,前期产能去化传导,叠加需求底部已过,后续供需缺口逐步扩大,猪价有望
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每日10点电子复盘20240521:
每日10点电子复盘20240521: 格局大到自己也在局里 ———————————— 行业表现 电子指数(长江)-0.19%,排名全行业排名第十,成交903亿,占全行业成交11.26%;大盘成交8020亿。 原因分析 1)涨价过快影响需求,大宗金属调整。失去方向的市场诞生预言家模式; 2)玻璃基:短期没那么靠谱,胜在筹码结构。雷曼光电+11.55%、沃格光电+10.01%、隆利科技+9.19%、鸿利智汇+8.85%、瑞丰光电+7.38%、英诺激光+4.99%等; 3)AIPC:昨天说AI终端催化
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5.21复盘 要谨慎了
5.21复盘 要谨慎了 指数:符合昨日预期,低开小幅震荡,目前日线60 30都开始走弱,5 和15震荡走势,估计要调整几天了 板块热点:轮动很快,今天又轮动到了消费电子,化工 , 1.地产代表的 万科保利,弱调整,但是整体缩量太严重,后面不放量难持续了 2.低空:容量票 昨天是万丰,宗申,今天直接变了中信海直 开始了板块内的轮动了 3.铜缆:短线调整暂时没什么看的了,这种炒作只能关注加速阶段,因为目前的市场氛围很难走出独立持续暴涨的板块 4.玻璃基板:这个有点超预期了,沃格光电三板 雷曼-11低
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东方电子
东方电子交流要点-0521 ——————————— 配用电业务 1、 公司情况: 公司配用电业务稳定增长,整体看配电和用电的收入各占50%,配电里一二次融合的占比最高、变压器的占比较低(收入在几个亿的水平);公司全产业链布局配用电板块,包括配电的一次设备、二次设备、一二次融合、电表等,同时出海亦有布局。 威思顿目前收入电表为主,还有一些配电(量比较小,自身和用电相关的产品)、数字化工厂、新能源业务等,去年的增长主要依靠除电表外其他产品的快速增长;未来目标保持电表业务国内的稳
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东方电子
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【西部电新】电表出口区域分化,非洲需求旺盛
【西部电新】电表出口区域分化,非洲需求旺盛 根据海关数据,2024年4月电能表出口7.30亿元,环比+2.22%,同比-15.81%,1-4月整体出口30.76亿元,同比-0.18%。 分地区来看4月欧洲出口2.25亿元,环比-18.92%,同比-32.94%,1-4月累计出口9.69亿元,同比-27.45%;非洲4月出口1.91亿元,环比+7.70%,同比-21.58%,1-4月累计出口7.53亿元,同比+28.92%,亚洲(不包括中东)出口2.13亿元,环比+29.47%,同比+
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【光迅科技】国内光通信领军企业,受益国产算力建设
【光迅科技】国内光通信领军企业,受益国产算力建设 公司自研光芯片,实现从芯片、器件、模块到子系统的垂直集成能力,在国内市场份额靠前,竞争力领先。当前阶段核心关注: #1# 国产算力加速发展,近期产业持续落地推进,如中国移动191亿AI服务器招标等。随着国产算力芯片不断成熟,国产算力发展有望带动国内配套的400G/800G光模块需求增长; #2# 积极拓展数通领域海外市场,高速光模块产品有望进入二三线客户供应体系; #3# 国内电信骨干网400G升级,后续分布式智算中心建设有望带动
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光迅科技
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2024-05-21 15:04:18
【建投化工】东岳集团:新华联股权回购注销完成,关注R22产品后续提价
【建投化工】东岳集团:新华联股权回购注销完成,关注R22产品后续提价 R22、R32等主力产品持续提价,公司盈利预计修复 23年公司盈利承压,实现营收/净利润分别145.5亿/7.1亿,同比-27%/-82%。24年以来,二代制冷剂配额削减进入中后段以及三代剂开始配额管理,制冷剂价格改善明显,截止5月20日,R22/R125/R32报价分别为2.7/3.9/3.6万元/吨,较年初提升37%/41%/100%, 此外,24年R22配额总量为18.2万吨,较13年削59%,市场供需维持紧
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新华联
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2024-05-21 14:33:24
【华安电新】江苏神通:低空发动机预期差较大
【华安电新】江苏神通:低空发动机预期差较大 ?市场空间 中小型航空发动机是低空经济发展的重要硬件设备。当前国内中小型航空发动机发展滞后,截至2021年,#国产中小型航空发动机市场占比在1%~2%。截至2021年,在国内通航市场的中小型民用涡扇发动机、涡桨发动机和涡轴发动机这3个主要细分领域,普惠公司一家占据了40%以上的份额。2021年我国中小型发动机型号数量占比最大的是活塞发动机(占比58%),其次是涡轴、涡桨发动机(占比33%),而涡扇发动机占比最少(占比9%) ?竞争格局
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江苏神通
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2024-05-21 13:56:33
#天风计算机# 锐明技术: 商用车联网出海领军,长期拐点有望迎来??
#天风计算机# 锐明技术: 商用车联网出海领军,长期拐点有望迎来?? 1、聚焦价值转型修炼内功,研发渠道与供应链能力再提升 过去三年虽然受到外部环境挑战,但公司坚定投入修炼内功。当前时点,我们认为公司的研发体系、全球化营销网络与供应链均取得突破性进展,为后续的高质量增长打下铺垫。 研发方面,公司历时七年打造的三级研发架构实现全面应用,其基础技术平台的复用率超过80%。我们认为随着平台的投入使用,公司能更好应对碎片化场景开发,有望助力公司在细分商用车信息处理解决方案市场拓展。 渠道方面,截止202
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锐明技术
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瑞迪智驱
根 据 哈 默 纳 科 今 天 新 发 的 年 报 ( 23Q2 一 24Q 归 纳 以 下 有 价 值 信 息 . 形 机 器 人 收 入 占 比 约 为 10 % , 我 们 根 据 年 报 销 售 收 入 的 拆 分 , 基 本 进 行 了 核 实 。 可 以 参 照 以 下 图 片 , 工 业 机 器 人 收 入 占 比 30 . 6 % , 其 中 图 片 上 划 了 一 条 虚 线 , 估 计 小 型 的 饼 图 代 表 人 形 部 分 收 入 , 据 测 算 应 该 接 近 3 亿
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民爆行业跟踪更新:
民爆行业跟踪更新: 进入Q2民爆景气有望上行: ①根据中爆协,2024年Q1民爆生产企业生产、销售总值累计分别完成81.7亿元和78.2亿元,同比+0.3%和-0.9%。产量方面,2024年Q1国内生产企业工业炸药累计产量87.6万吨,同比+0.2%,一季度为传统淡季,行业整体平稳运行。 ②根据Wind,截至2024年3月,国内煤炭开采和洗选业、黑色金属矿、非金属矿采选业和有色金属矿采选业资本开支累计同比分别为+32.9%、+24.8%、+46.4%和+32.6%,下游资本开支高速增长,二季度随
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光模块近期调研结论
不知道谁的调研) 光模块近期调研结论 旭创:明年1.6T行业出货400-500万只,800G 800-1000万只(与今年相同)。公司在1.6T预计拿到50%份额。1.6T主要出给英伟达GB200大机柜和谷歌。公司1.6T采纳硅光方案。这些与市场预期差不多,明年利润70-80亿比较白,没有什么预期差,炒英伟达的beta。 新易盛:明年新易盛给mellanox代工,份额可能拿到50%,天孚+Fabrinet份额从100%降到50%。按照这么计算,新易盛明年利润有机会弹到30亿,vs市
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【天风电子潘暕团队】伊戈尔:看好制造业出海加速电力基建,电力电子核心受益标的
【天风电子潘暕团队】伊戈尔:看好制造业出海加速电力基建,电力电子核心受益标的 优秀电源及电源组件厂商,围绕“2+X”战略布局持续扩张应用领域,公司主要产品包括高频电感、光伏升压变、配电变压器、照明产品,主要应用领域为光伏、电力、照明等。 美国、墨西哥电力基础设施建设有望超预期,公司积极规划海外产能有望加速出海: 1??北美配电变压器景气上行,公司为国内少数具有配电变压器规模化产能厂商,供给短缺背景下公司有望加速北美市场拓展,目前国内配电变压器产能翻倍,23年收入1.8亿,24年收入
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【油气海运晨报】油价下跌,布油下跌1.41%至82.53美元/桶——20240522
【油气海运晨报】油价下跌,布油下跌1.41%至82.53美元/桶——20240522 1、前日油气价格回顾 2024年5月21日,布油下跌1.41%至82.53美元/桶,WTI原油下跌1.36%至78.22美元/桶,TTF天然气上涨3.75%至32.90欧元/MWh。 2、前日海运价格回顾 2024年5月21日,集运指数(欧线)上涨6.43%至4288.9点,BDT上涨2.41%至1234点,BDI下跌0.97%至1829点。 3、重要数据汇总 2024年5月21日,美元兑人
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满帮24Q1业绩要点【广发传媒互联网】
满帮24Q1业绩要点【广发传媒互联网】 满帮发布24Q1业绩:营收22.69亿元,同比增长33.3%,超出此前21.1-21.6亿元的指引上沿。拆分来看: 货运经纪收入9.65亿元,同比增长24.9%,主要由于稳健用户需求驱动的交易量增长。全年预计增长相对保守,一方面由于部分地方政府财政紧张有一定风险,另一方面公司现阶段更多将其作为粘性业务。 会员费2.14亿元,同比增长6.7%,主要由于付费会员数增长。由于新增的低频直客货主的会员需求不强,同时公司试点的小会员还在初期,预计后
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猪价拐点已现,关注养殖板块上行周期:
猪价拐点已现,关注养殖板块上行周期: 猪价迎来持续上行。从去年Q4仔猪价格暴跌下的低补栏导致当前出栏量开始收缩,到4月以来中大猪料销量的下降,以及近期出栏体重持续下降形式下猪价从弱稳到上涨,生猪供给收缩正愈演愈烈。5月份以来猪价累计上涨0.99元/公斤至16元/公斤,周期上行趋势已形成。 当前猪价快速上涨,多地破16元/公斤。去库存+去产能重叠下,猪价上周后半周快速上涨,目前多地报价破16元/公斤,行业回归至成本线以上。展望后续,前期产能去化传导,叠加需求底部已过,后续供需缺口逐步扩大,猪价有望
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每日10点电子复盘20240521:
每日10点电子复盘20240521: 格局大到自己也在局里 ———————————— 行业表现 电子指数(长江)-0.19%,排名全行业排名第十,成交903亿,占全行业成交11.26%;大盘成交8020亿。 原因分析 1)涨价过快影响需求,大宗金属调整。失去方向的市场诞生预言家模式; 2)玻璃基:短期没那么靠谱,胜在筹码结构。雷曼光电+11.55%、沃格光电+10.01%、隆利科技+9.19%、鸿利智汇+8.85%、瑞丰光电+7.38%、英诺激光+4.99%等; 3)AIPC:昨天说AI终端催化
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5.21复盘 要谨慎了
5.21复盘 要谨慎了 指数:符合昨日预期,低开小幅震荡,目前日线60 30都开始走弱,5 和15震荡走势,估计要调整几天了 板块热点:轮动很快,今天又轮动到了消费电子,化工 , 1.地产代表的 万科保利,弱调整,但是整体缩量太严重,后面不放量难持续了 2.低空:容量票 昨天是万丰,宗申,今天直接变了中信海直 开始了板块内的轮动了 3.铜缆:短线调整暂时没什么看的了,这种炒作只能关注加速阶段,因为目前的市场氛围很难走出独立持续暴涨的板块 4.玻璃基板:这个有点超预期了,沃格光电三板 雷曼-11低
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【西部电新】电表出口区域分化,非洲需求旺盛
【西部电新】电表出口区域分化,非洲需求旺盛 根据海关数据,2024年4月电能表出口7.30亿元,环比+2.22%,同比-15.81%,1-4月整体出口30.76亿元,同比-0.18%。 分地区来看4月欧洲出口2.25亿元,环比-18.92%,同比-32.94%,1-4月累计出口9.69亿元,同比-27.45%;非洲4月出口1.91亿元,环比+7.70%,同比-21.58%,1-4月累计出口7.53亿元,同比+28.92%,亚洲(不包括中东)出口2.13亿元,环比+29.47%,同比+
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【光迅科技】国内光通信领军企业,受益国产算力建设
【光迅科技】国内光通信领军企业,受益国产算力建设 公司自研光芯片,实现从芯片、器件、模块到子系统的垂直集成能力,在国内市场份额靠前,竞争力领先。当前阶段核心关注: #1# 国产算力加速发展,近期产业持续落地推进,如中国移动191亿AI服务器招标等。随着国产算力芯片不断成熟,国产算力发展有望带动国内配套的400G/800G光模块需求增长; #2# 积极拓展数通领域海外市场,高速光模块产品有望进入二三线客户供应体系; #3# 国内电信骨干网400G升级,后续分布式智算中心建设有望带动
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【建投化工】东岳集团:新华联股权回购注销完成,关注R22产品后续提价
【建投化工】东岳集团:新华联股权回购注销完成,关注R22产品后续提价 R22、R32等主力产品持续提价,公司盈利预计修复 23年公司盈利承压,实现营收/净利润分别145.5亿/7.1亿,同比-27%/-82%。24年以来,二代制冷剂配额削减进入中后段以及三代剂开始配额管理,制冷剂价格改善明显,截止5月20日,R22/R125/R32报价分别为2.7/3.9/3.6万元/吨,较年初提升37%/41%/100%, 此外,24年R22配额总量为18.2万吨,较13年削59%,市场供需维持紧
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【华安电新】江苏神通:低空发动机预期差较大
【华安电新】江苏神通:低空发动机预期差较大 ?市场空间 中小型航空发动机是低空经济发展的重要硬件设备。当前国内中小型航空发动机发展滞后,截至2021年,#国产中小型航空发动机市场占比在1%~2%。截至2021年,在国内通航市场的中小型民用涡扇发动机、涡桨发动机和涡轴发动机这3个主要细分领域,普惠公司一家占据了40%以上的份额。2021年我国中小型发动机型号数量占比最大的是活塞发动机(占比58%),其次是涡轴、涡桨发动机(占比33%),而涡扇发动机占比最少(占比9%) ?竞争格局
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#天风计算机# 锐明技术: 商用车联网出海领军,长期拐点有望迎来??
#天风计算机# 锐明技术: 商用车联网出海领军,长期拐点有望迎来?? 1、聚焦价值转型修炼内功,研发渠道与供应链能力再提升 过去三年虽然受到外部环境挑战,但公司坚定投入修炼内功。当前时点,我们认为公司的研发体系、全球化营销网络与供应链均取得突破性进展,为后续的高质量增长打下铺垫。 研发方面,公司历时七年打造的三级研发架构实现全面应用,其基础技术平台的复用率超过80%。我们认为随着平台的投入使用,公司能更好应对碎片化场景开发,有望助力公司在细分商用车信息处理解决方案市场拓展。 渠道方面,截止202
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2024-05-21 13:24:00
瑞迪智驱
根 据 哈 默 纳 科 今 天 新 发 的 年 报 ( 23Q2 一 24Q 归 纳 以 下 有 价 值 信 息 . 形 机 器 人 收 入 占 比 约 为 10 % , 我 们 根 据 年 报 销 售 收 入 的 拆 分 , 基 本 进 行 了 核 实 。 可 以 参 照 以 下 图 片 , 工 业 机 器 人 收 入 占 比 30 . 6 % , 其 中 图 片 上 划 了 一 条 虚 线 , 估 计 小 型 的 饼 图 代 表 人 形 部 分 收 入 , 据 测 算 应 该 接 近 3 亿
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2024-05-22 09:28:17
民爆行业跟踪更新:
民爆行业跟踪更新: 进入Q2民爆景气有望上行: ①根据中爆协,2024年Q1民爆生产企业生产、销售总值累计分别完成81.7亿元和78.2亿元,同比+0.3%和-0.9%。产量方面,2024年Q1国内生产企业工业炸药累计产量87.6万吨,同比+0.2%,一季度为传统淡季,行业整体平稳运行。 ②根据Wind,截至2024年3月,国内煤炭开采和洗选业、黑色金属矿、非金属矿采选业和有色金属矿采选业资本开支累计同比分别为+32.9%、+24.8%、+46.4%和+32.6%,下游资本开支高速增长,二季度随
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保利联合
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高争民爆
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2024-05-22 09:19:56
光模块近期调研结论
不知道谁的调研) 光模块近期调研结论 旭创:明年1.6T行业出货400-500万只,800G 800-1000万只(与今年相同)。公司在1.6T预计拿到50%份额。1.6T主要出给英伟达GB200大机柜和谷歌。公司1.6T采纳硅光方案。这些与市场预期差不多,明年利润70-80亿比较白,没有什么预期差,炒英伟达的beta。 新易盛:明年新易盛给mellanox代工,份额可能拿到50%,天孚+Fabrinet份额从100%降到50%。按照这么计算,新易盛明年利润有机会弹到30亿,vs市
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工业富联
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新易盛
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天孚通信
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2024-05-22 09:17:05
【天风电子潘暕团队】伊戈尔:看好制造业出海加速电力基建,电力电子核心受益标的
【天风电子潘暕团队】伊戈尔:看好制造业出海加速电力基建,电力电子核心受益标的 优秀电源及电源组件厂商,围绕“2+X”战略布局持续扩张应用领域,公司主要产品包括高频电感、光伏升压变、配电变压器、照明产品,主要应用领域为光伏、电力、照明等。 美国、墨西哥电力基础设施建设有望超预期,公司积极规划海外产能有望加速出海: 1??北美配电变压器景气上行,公司为国内少数具有配电变压器规模化产能厂商,供给短缺背景下公司有望加速北美市场拓展,目前国内配电变压器产能翻倍,23年收入1.8亿,24年收入
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伊戈尔
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2024-05-22 09:14:14
【油气海运晨报】油价下跌,布油下跌1.41%至82.53美元/桶——20240522
【油气海运晨报】油价下跌,布油下跌1.41%至82.53美元/桶——20240522 1、前日油气价格回顾 2024年5月21日,布油下跌1.41%至82.53美元/桶,WTI原油下跌1.36%至78.22美元/桶,TTF天然气上涨3.75%至32.90欧元/MWh。 2、前日海运价格回顾 2024年5月21日,集运指数(欧线)上涨6.43%至4288.9点,BDT上涨2.41%至1234点,BDI下跌0.97%至1829点。 3、重要数据汇总 2024年5月21日,美元兑人
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通源石油
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2024-05-22 09:13:32
满帮24Q1业绩要点【广发传媒互联网】
满帮24Q1业绩要点【广发传媒互联网】 满帮发布24Q1业绩:营收22.69亿元,同比增长33.3%,超出此前21.1-21.6亿元的指引上沿。拆分来看: 货运经纪收入9.65亿元,同比增长24.9%,主要由于稳健用户需求驱动的交易量增长。全年预计增长相对保守,一方面由于部分地方政府财政紧张有一定风险,另一方面公司现阶段更多将其作为粘性业务。 会员费2.14亿元,同比增长6.7%,主要由于付费会员数增长。由于新增的低频直客货主的会员需求不强,同时公司试点的小会员还在初期,预计后
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满帮集团
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2024-05-22 00:15:13
猪价拐点已现,关注养殖板块上行周期:
猪价拐点已现,关注养殖板块上行周期: 猪价迎来持续上行。从去年Q4仔猪价格暴跌下的低补栏导致当前出栏量开始收缩,到4月以来中大猪料销量的下降,以及近期出栏体重持续下降形式下猪价从弱稳到上涨,生猪供给收缩正愈演愈烈。5月份以来猪价累计上涨0.99元/公斤至16元/公斤,周期上行趋势已形成。 当前猪价快速上涨,多地破16元/公斤。去库存+去产能重叠下,猪价上周后半周快速上涨,目前多地报价破16元/公斤,行业回归至成本线以上。展望后续,前期产能去化传导,叠加需求底部已过,后续供需缺口逐步扩大,猪价有望
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牧原股份
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2024-05-22 00:13:13
每日10点电子复盘20240521:
每日10点电子复盘20240521: 格局大到自己也在局里 ———————————— 行业表现 电子指数(长江)-0.19%,排名全行业排名第十,成交903亿,占全行业成交11.26%;大盘成交8020亿。 原因分析 1)涨价过快影响需求,大宗金属调整。失去方向的市场诞生预言家模式; 2)玻璃基:短期没那么靠谱,胜在筹码结构。雷曼光电+11.55%、沃格光电+10.01%、隆利科技+9.19%、鸿利智汇+8.85%、瑞丰光电+7.38%、英诺激光+4.99%等; 3)AIPC:昨天说AI终端催化
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2024-05-22 00:07:12
5.21复盘 要谨慎了
5.21复盘 要谨慎了 指数:符合昨日预期,低开小幅震荡,目前日线60 30都开始走弱,5 和15震荡走势,估计要调整几天了 板块热点:轮动很快,今天又轮动到了消费电子,化工 , 1.地产代表的 万科保利,弱调整,但是整体缩量太严重,后面不放量难持续了 2.低空:容量票 昨天是万丰,宗申,今天直接变了中信海直 开始了板块内的轮动了 3.铜缆:短线调整暂时没什么看的了,这种炒作只能关注加速阶段,因为目前的市场氛围很难走出独立持续暴涨的板块 4.玻璃基板:这个有点超预期了,沃格光电三板 雷曼-11低
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上海瀚讯
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雷曼光电
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特发服务
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2024-05-21 18:16:38
东方电子
东方电子交流要点-0521 ——————————— 配用电业务 1、 公司情况: 公司配用电业务稳定增长,整体看配电和用电的收入各占50%,配电里一二次融合的占比最高、变压器的占比较低(收入在几个亿的水平);公司全产业链布局配用电板块,包括配电的一次设备、二次设备、一二次融合、电表等,同时出海亦有布局。 威思顿目前收入电表为主,还有一些配电(量比较小,自身和用电相关的产品)、数字化工厂、新能源业务等,去年的增长主要依靠除电表外其他产品的快速增长;未来目标保持电表业务国内的稳
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东方电子
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2024-05-21 15:09:13
【西部电新】电表出口区域分化,非洲需求旺盛
【西部电新】电表出口区域分化,非洲需求旺盛 根据海关数据,2024年4月电能表出口7.30亿元,环比+2.22%,同比-15.81%,1-4月整体出口30.76亿元,同比-0.18%。 分地区来看4月欧洲出口2.25亿元,环比-18.92%,同比-32.94%,1-4月累计出口9.69亿元,同比-27.45%;非洲4月出口1.91亿元,环比+7.70%,同比-21.58%,1-4月累计出口7.53亿元,同比+28.92%,亚洲(不包括中东)出口2.13亿元,环比+29.47%,同比+
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海兴电力
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2024-05-21 15:07:45
【光迅科技】国内光通信领军企业,受益国产算力建设
【光迅科技】国内光通信领军企业,受益国产算力建设 公司自研光芯片,实现从芯片、器件、模块到子系统的垂直集成能力,在国内市场份额靠前,竞争力领先。当前阶段核心关注: #1# 国产算力加速发展,近期产业持续落地推进,如中国移动191亿AI服务器招标等。随着国产算力芯片不断成熟,国产算力发展有望带动国内配套的400G/800G光模块需求增长; #2# 积极拓展数通领域海外市场,高速光模块产品有望进入二三线客户供应体系; #3# 国内电信骨干网400G升级,后续分布式智算中心建设有望带动
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光迅科技
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2024-05-21 15:04:18
【建投化工】东岳集团:新华联股权回购注销完成,关注R22产品后续提价
【建投化工】东岳集团:新华联股权回购注销完成,关注R22产品后续提价 R22、R32等主力产品持续提价,公司盈利预计修复 23年公司盈利承压,实现营收/净利润分别145.5亿/7.1亿,同比-27%/-82%。24年以来,二代制冷剂配额削减进入中后段以及三代剂开始配额管理,制冷剂价格改善明显,截止5月20日,R22/R125/R32报价分别为2.7/3.9/3.6万元/吨,较年初提升37%/41%/100%, 此外,24年R22配额总量为18.2万吨,较13年削59%,市场供需维持紧
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新华联
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2024-05-21 14:33:24
【华安电新】江苏神通:低空发动机预期差较大
【华安电新】江苏神通:低空发动机预期差较大 ?市场空间 中小型航空发动机是低空经济发展的重要硬件设备。当前国内中小型航空发动机发展滞后,截至2021年,#国产中小型航空发动机市场占比在1%~2%。截至2021年,在国内通航市场的中小型民用涡扇发动机、涡桨发动机和涡轴发动机这3个主要细分领域,普惠公司一家占据了40%以上的份额。2021年我国中小型发动机型号数量占比最大的是活塞发动机(占比58%),其次是涡轴、涡桨发动机(占比33%),而涡扇发动机占比最少(占比9%) ?竞争格局
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江苏神通
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2024-05-21 13:56:33
#天风计算机# 锐明技术: 商用车联网出海领军,长期拐点有望迎来??
#天风计算机# 锐明技术: 商用车联网出海领军,长期拐点有望迎来?? 1、聚焦价值转型修炼内功,研发渠道与供应链能力再提升 过去三年虽然受到外部环境挑战,但公司坚定投入修炼内功。当前时点,我们认为公司的研发体系、全球化营销网络与供应链均取得突破性进展,为后续的高质量增长打下铺垫。 研发方面,公司历时七年打造的三级研发架构实现全面应用,其基础技术平台的复用率超过80%。我们认为随着平台的投入使用,公司能更好应对碎片化场景开发,有望助力公司在细分商用车信息处理解决方案市场拓展。 渠道方面,截止202
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锐明技术
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2024-05-21 13:24:00
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根 据 哈 默 纳 科 今 天 新 发 的 年 报 ( 23Q2 一 24Q 归 纳 以 下 有 价 值 信 息 . 形 机 器 人 收 入 占 比 约 为 10 % , 我 们 根 据 年 报 销 售 收 入 的 拆 分 , 基 本 进 行 了 核 实 。 可 以 参 照 以 下 图 片 , 工 业 机 器 人 收 入 占 比 30 . 6 % , 其 中 图 片 上 划 了 一 条 虚 线 , 估 计 小 型 的 饼 图 代 表 人 形 部 分 收 入 , 据 测 算 应 该 接 近 3 亿
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