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莫听穿林打叶声,归去,也无风雨也无晴
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追龙纪要
2024-07-10 09:48:49
生产成本持续改善,Q2业绩中值环比提升——中矿资源2024中报业绩预告简评
生产成本持续改善,Q2业绩中值环比提升——中矿资源2024中报业绩预告简评S中矿资源(sz002738)S 公司2024Q2实现归母净利2.04~3.44亿元,环比-20.3%~+34.4%;实现扣非归母净利2.02~3.42亿元,环比-11.4%~+50.0%。 成本改善+产能放量推动Q2业绩中值环比提升。伴随前期投产的Bikita两个200万吨项目以及春鹏3.5万吨锂盐项目爬坡放量,预计公司Q2锂盐销量约1万吨,环比增加约25%。根据SMM,Q2电池级碳酸锂均价(含税)约10.6万元/吨,环
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中矿资源
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追龙纪要
2024-07-10 09:37:01
恒为科技H1业绩大幅高增,国产算力产业链进展持续
恒为科技H1业绩大幅高增,国产算力产业链进展持续【华西计算机 刘泽晶团队】S恒为科技(sh603496)S 事件:7月9日恒为科技发布业绩预告,预计2024年半年度归属于母公司所有者的净利润为6800万元至7300万元,与上年同期相比,增加5115.22万元至5615.22万元,同比增长303.61%至333.29%。 #紧扣新致生产力智算服务板块进展顺利 公司自去年起围绕“算力+数据”布局新质生产力。24H1得益于公司智算相关业务开始落地,以及网络可视化业务收入增长,公司主营业务收入相较去年同
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恒为科技
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追龙纪要
2024-07-09 10:43:20
麒麟大单均价2000+,信创价格趋稳,供给侧利好重申达梦+中软
麒麟大单均价2000+,信创价格趋稳,供给侧利好重申达梦+中软【天风计算机 缪欣君团队】 1、信创服务器OS价格趋稳,竞争格局有望优化根据网联《2024年操作系统采购项目》采购订单,2.53万套麒麟服务器操作系统,成交单价2713.31元/套(含税)。 从价格变化看,OS价格较6~12个月前(同体量)基本稳定。我们认为,服务器与桌面OS在跑马圈地后,价格趋稳,竞争格局或持续向好。 2、央企信创进入最后三年,信创再迎加速期从中央到地方,央国企数字化加速的核心是信创加速。考虑国资委79号文要求,20
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追龙纪要
2024-07-09 10:06:02
东方电缆:海外订单如期落地,关注海风需求放量
【浙商电新】东方电缆:海外订单如期落地,关注海风需求放量S东方电缆(sh603606)S #国内外海风催化不断、海缆龙头逢出口重要机遇。二季度以来,国内海风景气修复,海缆招标和交付陆续开始进行。欧洲海风建设加速起量,欧洲本土海缆企业订单高速增长,但欧洲本土供给产能难以匹配快速增长的需求,交付周期大幅延长。由于中国海缆头部企业此前已有欧洲海缆中标经验,在前述背景下,预计后续部分海外订单有望向中国海缆龙头外溢。 #公司近期陆续中标国内外多个陆缆、海缆系统项目,项目合计中标金额约25.28亿元人民币。
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追龙纪要
2024-07-09 10:03:40
中国船舶24H1业绩预告点评-拐点已至,业绩超预期
【广发机械】中国船舶24H1业绩预告点评-拐点已至,业绩超预期S中国船舶(sh600150)S z 1、#中国船舶发布业绩预告、整体业绩超我们预期。中国船舶上半年预计归母13.5-15亿元,同比增长144%-171%;扣非净利润11.2-12.7亿元。二季度,公司实现归母净利润9.5-11亿元,扣非净利润7.8-9.3亿元,业绩超过我们此前预计的6-8亿上限,整体业绩超预期。 2、#我们此前精准提示“可以对船舶业绩更乐观”,#高价订单开始进入确认周期。公司业绩改善主要受益于量价齐升,民品毛利率的
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中国船舶
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追龙纪要
2024-07-08 15:03:54
持续推荐纳睿雷达:发布新型 Ku波段双极化有源相控阵雷达,与大湾区低空经济共成长
持续推荐纳睿雷达:发布新型 Ku波段双极化有源相控阵雷达,与大湾区低空经济共成长!【天风新兴产业】S纳睿雷达(sh688522)S 事件:今日,公司公告正式发布自主研发的Ku波段双极化有源相控阵雷达,公司产品扩张(从X波段拓展到C/S/Ku波段)+下游拓展(从气象拓展到水利/低空/民航空管/军工)逻辑持续演绎! 功能:实现“低小慢目标”+“低空微气象”的多功能一体化雷达。在复杂城市环境下,该雷达可全天候对飞鸟和无人机等“低小慢目标”在5公里范围内进行主动探测识别和跟踪定位,而且能提供30公里以内
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追龙纪要
2024-07-08 10:33:28
行业景气度回暖,多类芯片价格全面上涨
【国君电子】行业景气度回暖,多类芯片价格全面上涨S恒玄科技(sh688608)S S中科蓝讯(sh688332)S S兆易创新(sh603986)S S普冉股份(sh688766)S S寒武纪(sh688256)S z ——半导体新一轮景气周期推荐系列之四 半导体产业景气度回暖,AI+开启新创新周期叠加行业复苏双重驱动。全球芯片市场逐步回暖,供需关系改善,多类芯片价格迎来全面上涨。 推荐:恒玄科技、中科蓝讯(出海需求强劲)、兆易创新(存储涨价)、普冉股份(存储涨价)、寒武纪、海光信息。 1、 A
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行业专题研究:脑机接口“奇点”临近,关注康复医疗和抑郁症领域的应用
【国海医药】行业专题研究:脑机接口“奇点”临近,关注康复医疗和抑郁症领域的应用 脑机接口是新质生产力和未来产业发展方向 ?? 政策鼓励脑机接口产业发展。北京、上海、天津、湖北等多地陆续出台培育未来产业的政策文件,鼓励脑机接口产业发展。 ?? 医保亦支持脑机接口医疗应用。2021年山东医保局新增医疗服务项目“脑机交互康复训练”并纳入医保基金支付范围,2024年4月《加快北京市脑机接口产业发展行动方案(2024-2030)(征求意见稿)》提出“鼓励脑疾病的功能评估、功能康复、功能替代等医疗器械纳入医
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追龙纪要
2024-07-05 08:43:03
纳睿低空雷达产品推出,低空监视逐步落地
【东吴计算机】纳睿低空雷达产品推出,低空监视逐步落地S纳睿雷达(sh688522)SS四创电子(sh600990)S ??事件:2024年8月4日,纳睿雷达首次正式公开发布自主研发的新型Ku波段双极化有源相控阵雷达。 1?新产品用途为“低小慢目标”+“低空微气象”监测。该产品可全天候对飞鸟和无人机等“低小慢目标”在5公里范围内进行主动探测识别和跟踪定位,而且能提供30公里以内的超高时空分辨率的三维低空微气象信息。 2?低空监视是低空基础设施建设中最为迫切的。监视系统军民两用。1)预防无人机黑飞、
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追龙纪要
2024-07-04 09:34:28
机器人点评:特斯拉Optimus Gen2将首次亮相WAIC,机器人板块或迎来重大催化
【财通机械佘炜超团队】机器人点评:特斯拉Optimus Gen2将首次亮相WAIC,机器人板块或迎来重大催化S北特科技(sh603009)SS力星股份(sz300421)SS东华测试(sz300354)S 事件:今日T官微宣布,公司最新款人形机器人Optimus Gen2将在7月4-7日举行的世界人工智能大会(WAIC)上首次亮相。 #今年T持续视频更新Gen2进展、此次实体亮相或引领板块催化。相比Gen1,Optimus Gen2整体外观设计更加精细,从软件端的泛化能力、到硬件端的硬件升级/行
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追龙纪要
2024-07-04 09:27:57
光伏产业链价格&盈利周跟踪0703:硅片减产幅度加大,中下游价格小幅调整
【国金电新】光伏产业链价格&盈利周跟踪0703:硅片减产幅度加大,中下游价格小幅调整S阳光电源(sz300274)SS福斯特(sh603806)SS阿特斯(sh688472)S 截至7月3日,本周硅料价格底部小幅波动(致密料/N棒状硅/N颗粒硅3.43/4.00/3.65万元/吨),硅片价格整体趋稳,210N型电池片价格下跌,组件价格低位波动,EVA树脂价格下跌。 #硅料价格底部小幅波动:#本周部分企业已签单至本月中旬,成交量较大,头部企业撑市心态明显;成本端硅粉价格小幅下调,云南、四川地区正式
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追龙纪要
2024-07-03 08:27:31
电动车中期策略:大浪淘沙,拐点初现
【东吴电新】电动车中期策略:大浪淘沙,拐点初现S宁德时代(sz300750)SS比亚迪(sz002594)SS亿纬锂能(sz300014)S 24年国内电动车本土超预期、出口及海外低于预期,全球仍维持20%增长;海外26年新车周期,预计重回增长。维持24年中国销量25%增长至1180万辆预期,其中本土市场受益于混动超预期 (占比提升至43%+),预计增长26%至1040万辆,而出口由于关税提升下修至140万辆,增长20%;并预计25年增长18%至1400万辆,整体渗透率提升至近50%。欧洲24年
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推荐果链的低估品种【东山精密】
大金电子】我们持续推荐果链的低估品种【东山精密】S东山精密(sz002384)S 我们预计二季度收入有望在低基数下同比显著增长,主要受益于苹果iPhone备货增长以及新产品上市,以及公司在新能源汽车业务上的持续高速渗透。(对比鹏鼎24年4-5月营收同比增长为34%)。以上周五收盘市值计算,对应公司今年估值12x,明年9x,对比历史中枢/可比公司估值仍处在较低水平。公司立足核心大客户,业绩兼具确定性和成长性,持续推荐! 行业层面:1)24Q2苹果终端需求积极,我们预计手机出货或同比提升10%-16
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追龙纪要
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景旺电子中报预增简评
【招商电子】景旺电子中报预增简评:Q2业绩高增势头延续,汽车、数通高端产品订单带动24/25年弹性业绩贡献!S景旺电子(sh603228)S #Q2业绩超预期,源于公司整体稼动率提升以及产品结构改善。公司发布 24 年中报业绩预增公告,公司预计 24H1 实现归母净利润 6.38 -8.02亿同比增长 58.9%-83.8%,实现扣非归母净利润 5.81-6.39 亿同比增加 44.3%-58.8%,单季度看,24Q2 归母净利 3.20-3.84 亿,区间中值3.52亿同比+82.9%环比+1
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追龙纪要
2024-07-02 14:24:03
维生素行业推荐:具备高安全边际的潜在高赔率行业
【华创能源化工杨晖团队】维生素行业推荐:具备高安全边际的潜在高赔率行业 供给上,高集中度+海外检修,集体挺价驱动有望价格上行。维生素行业是典型的高集中度行业,近期行业检修频繁,海外帝斯曼VA、VE从23Q3起就处于停产状态,巴斯夫从2023年3月底开始对VA、VE进行检修,新和成山东的VE工厂也计划于7月初到9月初检修。浙江医药类胡萝卜素产能装置故障后,VA、VE厂家迎来了集体的停报挺价,其他维生素厂家也开始提高报价,高集中度+行业玩家强烈的挺价意愿有望推动维生素价格持续向上。 需求上,出口强势
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生产成本持续改善,Q2业绩中值环比提升——中矿资源2024中报业绩预告简评
生产成本持续改善,Q2业绩中值环比提升——中矿资源2024中报业绩预告简评S中矿资源(sz002738)S 公司2024Q2实现归母净利2.04~3.44亿元,环比-20.3%~+34.4%;实现扣非归母净利2.02~3.42亿元,环比-11.4%~+50.0%。 成本改善+产能放量推动Q2业绩中值环比提升。伴随前期投产的Bikita两个200万吨项目以及春鹏3.5万吨锂盐项目爬坡放量,预计公司Q2锂盐销量约1万吨,环比增加约25%。根据SMM,Q2电池级碳酸锂均价(含税)约10.6万元/吨,环
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恒为科技H1业绩大幅高增,国产算力产业链进展持续
恒为科技H1业绩大幅高增,国产算力产业链进展持续【华西计算机 刘泽晶团队】S恒为科技(sh603496)S 事件:7月9日恒为科技发布业绩预告,预计2024年半年度归属于母公司所有者的净利润为6800万元至7300万元,与上年同期相比,增加5115.22万元至5615.22万元,同比增长303.61%至333.29%。 #紧扣新致生产力智算服务板块进展顺利 公司自去年起围绕“算力+数据”布局新质生产力。24H1得益于公司智算相关业务开始落地,以及网络可视化业务收入增长,公司主营业务收入相较去年同
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麒麟大单均价2000+,信创价格趋稳,供给侧利好重申达梦+中软
麒麟大单均价2000+,信创价格趋稳,供给侧利好重申达梦+中软【天风计算机 缪欣君团队】 1、信创服务器OS价格趋稳,竞争格局有望优化根据网联《2024年操作系统采购项目》采购订单,2.53万套麒麟服务器操作系统,成交单价2713.31元/套(含税)。 从价格变化看,OS价格较6~12个月前(同体量)基本稳定。我们认为,服务器与桌面OS在跑马圈地后,价格趋稳,竞争格局或持续向好。 2、央企信创进入最后三年,信创再迎加速期从中央到地方,央国企数字化加速的核心是信创加速。考虑国资委79号文要求,20
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追龙纪要
2024-07-09 10:06:02
东方电缆:海外订单如期落地,关注海风需求放量
【浙商电新】东方电缆:海外订单如期落地,关注海风需求放量S东方电缆(sh603606)S #国内外海风催化不断、海缆龙头逢出口重要机遇。二季度以来,国内海风景气修复,海缆招标和交付陆续开始进行。欧洲海风建设加速起量,欧洲本土海缆企业订单高速增长,但欧洲本土供给产能难以匹配快速增长的需求,交付周期大幅延长。由于中国海缆头部企业此前已有欧洲海缆中标经验,在前述背景下,预计后续部分海外订单有望向中国海缆龙头外溢。 #公司近期陆续中标国内外多个陆缆、海缆系统项目,项目合计中标金额约25.28亿元人民币。
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中国船舶24H1业绩预告点评-拐点已至,业绩超预期
【广发机械】中国船舶24H1业绩预告点评-拐点已至,业绩超预期S中国船舶(sh600150)S z 1、#中国船舶发布业绩预告、整体业绩超我们预期。中国船舶上半年预计归母13.5-15亿元,同比增长144%-171%;扣非净利润11.2-12.7亿元。二季度,公司实现归母净利润9.5-11亿元,扣非净利润7.8-9.3亿元,业绩超过我们此前预计的6-8亿上限,整体业绩超预期。 2、#我们此前精准提示“可以对船舶业绩更乐观”,#高价订单开始进入确认周期。公司业绩改善主要受益于量价齐升,民品毛利率的
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2024-07-08 15:03:54
持续推荐纳睿雷达:发布新型 Ku波段双极化有源相控阵雷达,与大湾区低空经济共成长
持续推荐纳睿雷达:发布新型 Ku波段双极化有源相控阵雷达,与大湾区低空经济共成长!【天风新兴产业】S纳睿雷达(sh688522)S 事件:今日,公司公告正式发布自主研发的Ku波段双极化有源相控阵雷达,公司产品扩张(从X波段拓展到C/S/Ku波段)+下游拓展(从气象拓展到水利/低空/民航空管/军工)逻辑持续演绎! 功能:实现“低小慢目标”+“低空微气象”的多功能一体化雷达。在复杂城市环境下,该雷达可全天候对飞鸟和无人机等“低小慢目标”在5公里范围内进行主动探测识别和跟踪定位,而且能提供30公里以内
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2024-07-08 10:33:28
行业景气度回暖,多类芯片价格全面上涨
【国君电子】行业景气度回暖,多类芯片价格全面上涨S恒玄科技(sh688608)S S中科蓝讯(sh688332)S S兆易创新(sh603986)S S普冉股份(sh688766)S S寒武纪(sh688256)S z ——半导体新一轮景气周期推荐系列之四 半导体产业景气度回暖,AI+开启新创新周期叠加行业复苏双重驱动。全球芯片市场逐步回暖,供需关系改善,多类芯片价格迎来全面上涨。 推荐:恒玄科技、中科蓝讯(出海需求强劲)、兆易创新(存储涨价)、普冉股份(存储涨价)、寒武纪、海光信息。 1、 A
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行业专题研究:脑机接口“奇点”临近,关注康复医疗和抑郁症领域的应用
【国海医药】行业专题研究:脑机接口“奇点”临近,关注康复医疗和抑郁症领域的应用 脑机接口是新质生产力和未来产业发展方向 ?? 政策鼓励脑机接口产业发展。北京、上海、天津、湖北等多地陆续出台培育未来产业的政策文件,鼓励脑机接口产业发展。 ?? 医保亦支持脑机接口医疗应用。2021年山东医保局新增医疗服务项目“脑机交互康复训练”并纳入医保基金支付范围,2024年4月《加快北京市脑机接口产业发展行动方案(2024-2030)(征求意见稿)》提出“鼓励脑疾病的功能评估、功能康复、功能替代等医疗器械纳入医
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纳睿低空雷达产品推出,低空监视逐步落地
【东吴计算机】纳睿低空雷达产品推出,低空监视逐步落地S纳睿雷达(sh688522)SS四创电子(sh600990)S ??事件:2024年8月4日,纳睿雷达首次正式公开发布自主研发的新型Ku波段双极化有源相控阵雷达。 1?新产品用途为“低小慢目标”+“低空微气象”监测。该产品可全天候对飞鸟和无人机等“低小慢目标”在5公里范围内进行主动探测识别和跟踪定位,而且能提供30公里以内的超高时空分辨率的三维低空微气象信息。 2?低空监视是低空基础设施建设中最为迫切的。监视系统军民两用。1)预防无人机黑飞、
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机器人点评:特斯拉Optimus Gen2将首次亮相WAIC,机器人板块或迎来重大催化
【财通机械佘炜超团队】机器人点评:特斯拉Optimus Gen2将首次亮相WAIC,机器人板块或迎来重大催化S北特科技(sh603009)SS力星股份(sz300421)SS东华测试(sz300354)S 事件:今日T官微宣布,公司最新款人形机器人Optimus Gen2将在7月4-7日举行的世界人工智能大会(WAIC)上首次亮相。 #今年T持续视频更新Gen2进展、此次实体亮相或引领板块催化。相比Gen1,Optimus Gen2整体外观设计更加精细,从软件端的泛化能力、到硬件端的硬件升级/行
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光伏产业链价格&盈利周跟踪0703:硅片减产幅度加大,中下游价格小幅调整
【国金电新】光伏产业链价格&盈利周跟踪0703:硅片减产幅度加大,中下游价格小幅调整S阳光电源(sz300274)SS福斯特(sh603806)SS阿特斯(sh688472)S 截至7月3日,本周硅料价格底部小幅波动(致密料/N棒状硅/N颗粒硅3.43/4.00/3.65万元/吨),硅片价格整体趋稳,210N型电池片价格下跌,组件价格低位波动,EVA树脂价格下跌。 #硅料价格底部小幅波动:#本周部分企业已签单至本月中旬,成交量较大,头部企业撑市心态明显;成本端硅粉价格小幅下调,云南、四川地区正式
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电动车中期策略:大浪淘沙,拐点初现
【东吴电新】电动车中期策略:大浪淘沙,拐点初现S宁德时代(sz300750)SS比亚迪(sz002594)SS亿纬锂能(sz300014)S 24年国内电动车本土超预期、出口及海外低于预期,全球仍维持20%增长;海外26年新车周期,预计重回增长。维持24年中国销量25%增长至1180万辆预期,其中本土市场受益于混动超预期 (占比提升至43%+),预计增长26%至1040万辆,而出口由于关税提升下修至140万辆,增长20%;并预计25年增长18%至1400万辆,整体渗透率提升至近50%。欧洲24年
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推荐果链的低估品种【东山精密】
大金电子】我们持续推荐果链的低估品种【东山精密】S东山精密(sz002384)S 我们预计二季度收入有望在低基数下同比显著增长,主要受益于苹果iPhone备货增长以及新产品上市,以及公司在新能源汽车业务上的持续高速渗透。(对比鹏鼎24年4-5月营收同比增长为34%)。以上周五收盘市值计算,对应公司今年估值12x,明年9x,对比历史中枢/可比公司估值仍处在较低水平。公司立足核心大客户,业绩兼具确定性和成长性,持续推荐! 行业层面:1)24Q2苹果终端需求积极,我们预计手机出货或同比提升10%-16
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景旺电子中报预增简评
【招商电子】景旺电子中报预增简评:Q2业绩高增势头延续,汽车、数通高端产品订单带动24/25年弹性业绩贡献!S景旺电子(sh603228)S #Q2业绩超预期,源于公司整体稼动率提升以及产品结构改善。公司发布 24 年中报业绩预增公告,公司预计 24H1 实现归母净利润 6.38 -8.02亿同比增长 58.9%-83.8%,实现扣非归母净利润 5.81-6.39 亿同比增加 44.3%-58.8%,单季度看,24Q2 归母净利 3.20-3.84 亿,区间中值3.52亿同比+82.9%环比+1
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追龙纪要
2024-07-02 14:24:03
维生素行业推荐:具备高安全边际的潜在高赔率行业
【华创能源化工杨晖团队】维生素行业推荐:具备高安全边际的潜在高赔率行业 供给上,高集中度+海外检修,集体挺价驱动有望价格上行。维生素行业是典型的高集中度行业,近期行业检修频繁,海外帝斯曼VA、VE从23Q3起就处于停产状态,巴斯夫从2023年3月底开始对VA、VE进行检修,新和成山东的VE工厂也计划于7月初到9月初检修。浙江医药类胡萝卜素产能装置故障后,VA、VE厂家迎来了集体的停报挺价,其他维生素厂家也开始提高报价,高集中度+行业玩家强烈的挺价意愿有望推动维生素价格持续向上。 需求上,出口强势
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追龙纪要
2024-07-10 09:48:49
生产成本持续改善,Q2业绩中值环比提升——中矿资源2024中报业绩预告简评
生产成本持续改善,Q2业绩中值环比提升——中矿资源2024中报业绩预告简评S中矿资源(sz002738)S 公司2024Q2实现归母净利2.04~3.44亿元,环比-20.3%~+34.4%;实现扣非归母净利2.02~3.42亿元,环比-11.4%~+50.0%。 成本改善+产能放量推动Q2业绩中值环比提升。伴随前期投产的Bikita两个200万吨项目以及春鹏3.5万吨锂盐项目爬坡放量,预计公司Q2锂盐销量约1万吨,环比增加约25%。根据SMM,Q2电池级碳酸锂均价(含税)约10.6万元/吨,环
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追龙纪要
2024-07-10 09:37:01
恒为科技H1业绩大幅高增,国产算力产业链进展持续
恒为科技H1业绩大幅高增,国产算力产业链进展持续【华西计算机 刘泽晶团队】S恒为科技(sh603496)S 事件:7月9日恒为科技发布业绩预告,预计2024年半年度归属于母公司所有者的净利润为6800万元至7300万元,与上年同期相比,增加5115.22万元至5615.22万元,同比增长303.61%至333.29%。 #紧扣新致生产力智算服务板块进展顺利 公司自去年起围绕“算力+数据”布局新质生产力。24H1得益于公司智算相关业务开始落地,以及网络可视化业务收入增长,公司主营业务收入相较去年同
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恒为科技
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追龙纪要
2024-07-09 10:43:20
麒麟大单均价2000+,信创价格趋稳,供给侧利好重申达梦+中软
麒麟大单均价2000+,信创价格趋稳,供给侧利好重申达梦+中软【天风计算机 缪欣君团队】 1、信创服务器OS价格趋稳,竞争格局有望优化根据网联《2024年操作系统采购项目》采购订单,2.53万套麒麟服务器操作系统,成交单价2713.31元/套(含税)。 从价格变化看,OS价格较6~12个月前(同体量)基本稳定。我们认为,服务器与桌面OS在跑马圈地后,价格趋稳,竞争格局或持续向好。 2、央企信创进入最后三年,信创再迎加速期从中央到地方,央国企数字化加速的核心是信创加速。考虑国资委79号文要求,20
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追龙纪要
2024-07-09 10:06:02
东方电缆:海外订单如期落地,关注海风需求放量
【浙商电新】东方电缆:海外订单如期落地,关注海风需求放量S东方电缆(sh603606)S #国内外海风催化不断、海缆龙头逢出口重要机遇。二季度以来,国内海风景气修复,海缆招标和交付陆续开始进行。欧洲海风建设加速起量,欧洲本土海缆企业订单高速增长,但欧洲本土供给产能难以匹配快速增长的需求,交付周期大幅延长。由于中国海缆头部企业此前已有欧洲海缆中标经验,在前述背景下,预计后续部分海外订单有望向中国海缆龙头外溢。 #公司近期陆续中标国内外多个陆缆、海缆系统项目,项目合计中标金额约25.28亿元人民币。
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追龙纪要
2024-07-09 10:03:40
中国船舶24H1业绩预告点评-拐点已至,业绩超预期
【广发机械】中国船舶24H1业绩预告点评-拐点已至,业绩超预期S中国船舶(sh600150)S z 1、#中国船舶发布业绩预告、整体业绩超我们预期。中国船舶上半年预计归母13.5-15亿元,同比增长144%-171%;扣非净利润11.2-12.7亿元。二季度,公司实现归母净利润9.5-11亿元,扣非净利润7.8-9.3亿元,业绩超过我们此前预计的6-8亿上限,整体业绩超预期。 2、#我们此前精准提示“可以对船舶业绩更乐观”,#高价订单开始进入确认周期。公司业绩改善主要受益于量价齐升,民品毛利率的
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追龙纪要
2024-07-08 15:03:54
持续推荐纳睿雷达:发布新型 Ku波段双极化有源相控阵雷达,与大湾区低空经济共成长
持续推荐纳睿雷达:发布新型 Ku波段双极化有源相控阵雷达,与大湾区低空经济共成长!【天风新兴产业】S纳睿雷达(sh688522)S 事件:今日,公司公告正式发布自主研发的Ku波段双极化有源相控阵雷达,公司产品扩张(从X波段拓展到C/S/Ku波段)+下游拓展(从气象拓展到水利/低空/民航空管/军工)逻辑持续演绎! 功能:实现“低小慢目标”+“低空微气象”的多功能一体化雷达。在复杂城市环境下,该雷达可全天候对飞鸟和无人机等“低小慢目标”在5公里范围内进行主动探测识别和跟踪定位,而且能提供30公里以内
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追龙纪要
2024-07-08 10:33:28
行业景气度回暖,多类芯片价格全面上涨
【国君电子】行业景气度回暖,多类芯片价格全面上涨S恒玄科技(sh688608)S S中科蓝讯(sh688332)S S兆易创新(sh603986)S S普冉股份(sh688766)S S寒武纪(sh688256)S z ——半导体新一轮景气周期推荐系列之四 半导体产业景气度回暖,AI+开启新创新周期叠加行业复苏双重驱动。全球芯片市场逐步回暖,供需关系改善,多类芯片价格迎来全面上涨。 推荐:恒玄科技、中科蓝讯(出海需求强劲)、兆易创新(存储涨价)、普冉股份(存储涨价)、寒武纪、海光信息。 1、 A
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2024-07-08 10:25:04
行业专题研究:脑机接口“奇点”临近,关注康复医疗和抑郁症领域的应用
【国海医药】行业专题研究:脑机接口“奇点”临近,关注康复医疗和抑郁症领域的应用 脑机接口是新质生产力和未来产业发展方向 ?? 政策鼓励脑机接口产业发展。北京、上海、天津、湖北等多地陆续出台培育未来产业的政策文件,鼓励脑机接口产业发展。 ?? 医保亦支持脑机接口医疗应用。2021年山东医保局新增医疗服务项目“脑机交互康复训练”并纳入医保基金支付范围,2024年4月《加快北京市脑机接口产业发展行动方案(2024-2030)(征求意见稿)》提出“鼓励脑疾病的功能评估、功能康复、功能替代等医疗器械纳入医
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追龙纪要
2024-07-05 08:43:03
纳睿低空雷达产品推出,低空监视逐步落地
【东吴计算机】纳睿低空雷达产品推出,低空监视逐步落地S纳睿雷达(sh688522)SS四创电子(sh600990)S ??事件:2024年8月4日,纳睿雷达首次正式公开发布自主研发的新型Ku波段双极化有源相控阵雷达。 1?新产品用途为“低小慢目标”+“低空微气象”监测。该产品可全天候对飞鸟和无人机等“低小慢目标”在5公里范围内进行主动探测识别和跟踪定位,而且能提供30公里以内的超高时空分辨率的三维低空微气象信息。 2?低空监视是低空基础设施建设中最为迫切的。监视系统军民两用。1)预防无人机黑飞、
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追龙纪要
2024-07-04 09:34:28
机器人点评:特斯拉Optimus Gen2将首次亮相WAIC,机器人板块或迎来重大催化
【财通机械佘炜超团队】机器人点评:特斯拉Optimus Gen2将首次亮相WAIC,机器人板块或迎来重大催化S北特科技(sh603009)SS力星股份(sz300421)SS东华测试(sz300354)S 事件:今日T官微宣布,公司最新款人形机器人Optimus Gen2将在7月4-7日举行的世界人工智能大会(WAIC)上首次亮相。 #今年T持续视频更新Gen2进展、此次实体亮相或引领板块催化。相比Gen1,Optimus Gen2整体外观设计更加精细,从软件端的泛化能力、到硬件端的硬件升级/行
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追龙纪要
2024-07-04 09:27:57
光伏产业链价格&盈利周跟踪0703:硅片减产幅度加大,中下游价格小幅调整
【国金电新】光伏产业链价格&盈利周跟踪0703:硅片减产幅度加大,中下游价格小幅调整S阳光电源(sz300274)SS福斯特(sh603806)SS阿特斯(sh688472)S 截至7月3日,本周硅料价格底部小幅波动(致密料/N棒状硅/N颗粒硅3.43/4.00/3.65万元/吨),硅片价格整体趋稳,210N型电池片价格下跌,组件价格低位波动,EVA树脂价格下跌。 #硅料价格底部小幅波动:#本周部分企业已签单至本月中旬,成交量较大,头部企业撑市心态明显;成本端硅粉价格小幅下调,云南、四川地区正式
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追龙纪要
2024-07-03 08:27:31
电动车中期策略:大浪淘沙,拐点初现
【东吴电新】电动车中期策略:大浪淘沙,拐点初现S宁德时代(sz300750)SS比亚迪(sz002594)SS亿纬锂能(sz300014)S 24年国内电动车本土超预期、出口及海外低于预期,全球仍维持20%增长;海外26年新车周期,预计重回增长。维持24年中国销量25%增长至1180万辆预期,其中本土市场受益于混动超预期 (占比提升至43%+),预计增长26%至1040万辆,而出口由于关税提升下修至140万辆,增长20%;并预计25年增长18%至1400万辆,整体渗透率提升至近50%。欧洲24年
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宁德时代
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追龙纪要
2024-07-03 08:20:44
推荐果链的低估品种【东山精密】
大金电子】我们持续推荐果链的低估品种【东山精密】S东山精密(sz002384)S 我们预计二季度收入有望在低基数下同比显著增长,主要受益于苹果iPhone备货增长以及新产品上市,以及公司在新能源汽车业务上的持续高速渗透。(对比鹏鼎24年4-5月营收同比增长为34%)。以上周五收盘市值计算,对应公司今年估值12x,明年9x,对比历史中枢/可比公司估值仍处在较低水平。公司立足核心大客户,业绩兼具确定性和成长性,持续推荐! 行业层面:1)24Q2苹果终端需求积极,我们预计手机出货或同比提升10%-16
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东山精密
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追龙纪要
2024-07-03 08:16:10
景旺电子中报预增简评
【招商电子】景旺电子中报预增简评:Q2业绩高增势头延续,汽车、数通高端产品订单带动24/25年弹性业绩贡献!S景旺电子(sh603228)S #Q2业绩超预期,源于公司整体稼动率提升以及产品结构改善。公司发布 24 年中报业绩预增公告,公司预计 24H1 实现归母净利润 6.38 -8.02亿同比增长 58.9%-83.8%,实现扣非归母净利润 5.81-6.39 亿同比增加 44.3%-58.8%,单季度看,24Q2 归母净利 3.20-3.84 亿,区间中值3.52亿同比+82.9%环比+1
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景旺电子
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追龙纪要
2024-07-02 14:24:03
维生素行业推荐:具备高安全边际的潜在高赔率行业
【华创能源化工杨晖团队】维生素行业推荐:具备高安全边际的潜在高赔率行业 供给上,高集中度+海外检修,集体挺价驱动有望价格上行。维生素行业是典型的高集中度行业,近期行业检修频繁,海外帝斯曼VA、VE从23Q3起就处于停产状态,巴斯夫从2023年3月底开始对VA、VE进行检修,新和成山东的VE工厂也计划于7月初到9月初检修。浙江医药类胡萝卜素产能装置故障后,VA、VE厂家迎来了集体的停报挺价,其他维生素厂家也开始提高报价,高集中度+行业玩家强烈的挺价意愿有望推动维生素价格持续向上。 需求上,出口强势
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生产成本持续改善,Q2业绩中值环比提升——中矿资源2024中报业绩预告简评
生产成本持续改善,Q2业绩中值环比提升——中矿资源2024中报业绩预告简评S中矿资源(sz002738)S 公司2024Q2实现归母净利2.04~3.44亿元,环比-20.3%~+34.4%;实现扣非归母净利2.02~3.42亿元,环比-11.4%~+50.0%。 成本改善+产能放量推动Q2业绩中值环比提升。伴随前期投产的Bikita两个200万吨项目以及春鹏3.5万吨锂盐项目爬坡放量,预计公司Q2锂盐销量约1万吨,环比增加约25%。根据SMM,Q2电池级碳酸锂均价(含税)约10.6万元/吨,环
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恒为科技H1业绩大幅高增,国产算力产业链进展持续
恒为科技H1业绩大幅高增,国产算力产业链进展持续【华西计算机 刘泽晶团队】S恒为科技(sh603496)S 事件:7月9日恒为科技发布业绩预告,预计2024年半年度归属于母公司所有者的净利润为6800万元至7300万元,与上年同期相比,增加5115.22万元至5615.22万元,同比增长303.61%至333.29%。 #紧扣新致生产力智算服务板块进展顺利 公司自去年起围绕“算力+数据”布局新质生产力。24H1得益于公司智算相关业务开始落地,以及网络可视化业务收入增长,公司主营业务收入相较去年同
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麒麟大单均价2000+,信创价格趋稳,供给侧利好重申达梦+中软
麒麟大单均价2000+,信创价格趋稳,供给侧利好重申达梦+中软【天风计算机 缪欣君团队】 1、信创服务器OS价格趋稳,竞争格局有望优化根据网联《2024年操作系统采购项目》采购订单,2.53万套麒麟服务器操作系统,成交单价2713.31元/套(含税)。 从价格变化看,OS价格较6~12个月前(同体量)基本稳定。我们认为,服务器与桌面OS在跑马圈地后,价格趋稳,竞争格局或持续向好。 2、央企信创进入最后三年,信创再迎加速期从中央到地方,央国企数字化加速的核心是信创加速。考虑国资委79号文要求,20
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中国软件
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追龙纪要
2024-07-09 10:06:02
东方电缆:海外订单如期落地,关注海风需求放量
【浙商电新】东方电缆:海外订单如期落地,关注海风需求放量S东方电缆(sh603606)S #国内外海风催化不断、海缆龙头逢出口重要机遇。二季度以来,国内海风景气修复,海缆招标和交付陆续开始进行。欧洲海风建设加速起量,欧洲本土海缆企业订单高速增长,但欧洲本土供给产能难以匹配快速增长的需求,交付周期大幅延长。由于中国海缆头部企业此前已有欧洲海缆中标经验,在前述背景下,预计后续部分海外订单有望向中国海缆龙头外溢。 #公司近期陆续中标国内外多个陆缆、海缆系统项目,项目合计中标金额约25.28亿元人民币。
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中国船舶24H1业绩预告点评-拐点已至,业绩超预期
【广发机械】中国船舶24H1业绩预告点评-拐点已至,业绩超预期S中国船舶(sh600150)S z 1、#中国船舶发布业绩预告、整体业绩超我们预期。中国船舶上半年预计归母13.5-15亿元,同比增长144%-171%;扣非净利润11.2-12.7亿元。二季度,公司实现归母净利润9.5-11亿元,扣非净利润7.8-9.3亿元,业绩超过我们此前预计的6-8亿上限,整体业绩超预期。 2、#我们此前精准提示“可以对船舶业绩更乐观”,#高价订单开始进入确认周期。公司业绩改善主要受益于量价齐升,民品毛利率的
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2024-07-08 15:03:54
持续推荐纳睿雷达:发布新型 Ku波段双极化有源相控阵雷达,与大湾区低空经济共成长
持续推荐纳睿雷达:发布新型 Ku波段双极化有源相控阵雷达,与大湾区低空经济共成长!【天风新兴产业】S纳睿雷达(sh688522)S 事件:今日,公司公告正式发布自主研发的Ku波段双极化有源相控阵雷达,公司产品扩张(从X波段拓展到C/S/Ku波段)+下游拓展(从气象拓展到水利/低空/民航空管/军工)逻辑持续演绎! 功能:实现“低小慢目标”+“低空微气象”的多功能一体化雷达。在复杂城市环境下,该雷达可全天候对飞鸟和无人机等“低小慢目标”在5公里范围内进行主动探测识别和跟踪定位,而且能提供30公里以内
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行业景气度回暖,多类芯片价格全面上涨
【国君电子】行业景气度回暖,多类芯片价格全面上涨S恒玄科技(sh688608)S S中科蓝讯(sh688332)S S兆易创新(sh603986)S S普冉股份(sh688766)S S寒武纪(sh688256)S z ——半导体新一轮景气周期推荐系列之四 半导体产业景气度回暖,AI+开启新创新周期叠加行业复苏双重驱动。全球芯片市场逐步回暖,供需关系改善,多类芯片价格迎来全面上涨。 推荐:恒玄科技、中科蓝讯(出海需求强劲)、兆易创新(存储涨价)、普冉股份(存储涨价)、寒武纪、海光信息。 1、 A
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行业专题研究:脑机接口“奇点”临近,关注康复医疗和抑郁症领域的应用
【国海医药】行业专题研究:脑机接口“奇点”临近,关注康复医疗和抑郁症领域的应用 脑机接口是新质生产力和未来产业发展方向 ?? 政策鼓励脑机接口产业发展。北京、上海、天津、湖北等多地陆续出台培育未来产业的政策文件,鼓励脑机接口产业发展。 ?? 医保亦支持脑机接口医疗应用。2021年山东医保局新增医疗服务项目“脑机交互康复训练”并纳入医保基金支付范围,2024年4月《加快北京市脑机接口产业发展行动方案(2024-2030)(征求意见稿)》提出“鼓励脑疾病的功能评估、功能康复、功能替代等医疗器械纳入医
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纳睿低空雷达产品推出,低空监视逐步落地
【东吴计算机】纳睿低空雷达产品推出,低空监视逐步落地S纳睿雷达(sh688522)SS四创电子(sh600990)S ??事件:2024年8月4日,纳睿雷达首次正式公开发布自主研发的新型Ku波段双极化有源相控阵雷达。 1?新产品用途为“低小慢目标”+“低空微气象”监测。该产品可全天候对飞鸟和无人机等“低小慢目标”在5公里范围内进行主动探测识别和跟踪定位,而且能提供30公里以内的超高时空分辨率的三维低空微气象信息。 2?低空监视是低空基础设施建设中最为迫切的。监视系统军民两用。1)预防无人机黑飞、
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机器人点评:特斯拉Optimus Gen2将首次亮相WAIC,机器人板块或迎来重大催化
【财通机械佘炜超团队】机器人点评:特斯拉Optimus Gen2将首次亮相WAIC,机器人板块或迎来重大催化S北特科技(sh603009)SS力星股份(sz300421)SS东华测试(sz300354)S 事件:今日T官微宣布,公司最新款人形机器人Optimus Gen2将在7月4-7日举行的世界人工智能大会(WAIC)上首次亮相。 #今年T持续视频更新Gen2进展、此次实体亮相或引领板块催化。相比Gen1,Optimus Gen2整体外观设计更加精细,从软件端的泛化能力、到硬件端的硬件升级/行
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光伏产业链价格&盈利周跟踪0703:硅片减产幅度加大,中下游价格小幅调整
【国金电新】光伏产业链价格&盈利周跟踪0703:硅片减产幅度加大,中下游价格小幅调整S阳光电源(sz300274)SS福斯特(sh603806)SS阿特斯(sh688472)S 截至7月3日,本周硅料价格底部小幅波动(致密料/N棒状硅/N颗粒硅3.43/4.00/3.65万元/吨),硅片价格整体趋稳,210N型电池片价格下跌,组件价格低位波动,EVA树脂价格下跌。 #硅料价格底部小幅波动:#本周部分企业已签单至本月中旬,成交量较大,头部企业撑市心态明显;成本端硅粉价格小幅下调,云南、四川地区正式
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电动车中期策略:大浪淘沙,拐点初现
【东吴电新】电动车中期策略:大浪淘沙,拐点初现S宁德时代(sz300750)SS比亚迪(sz002594)SS亿纬锂能(sz300014)S 24年国内电动车本土超预期、出口及海外低于预期,全球仍维持20%增长;海外26年新车周期,预计重回增长。维持24年中国销量25%增长至1180万辆预期,其中本土市场受益于混动超预期 (占比提升至43%+),预计增长26%至1040万辆,而出口由于关税提升下修至140万辆,增长20%;并预计25年增长18%至1400万辆,整体渗透率提升至近50%。欧洲24年
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推荐果链的低估品种【东山精密】
大金电子】我们持续推荐果链的低估品种【东山精密】S东山精密(sz002384)S 我们预计二季度收入有望在低基数下同比显著增长,主要受益于苹果iPhone备货增长以及新产品上市,以及公司在新能源汽车业务上的持续高速渗透。(对比鹏鼎24年4-5月营收同比增长为34%)。以上周五收盘市值计算,对应公司今年估值12x,明年9x,对比历史中枢/可比公司估值仍处在较低水平。公司立足核心大客户,业绩兼具确定性和成长性,持续推荐! 行业层面:1)24Q2苹果终端需求积极,我们预计手机出货或同比提升10%-16
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追龙纪要
2024-07-03 08:16:10
景旺电子中报预增简评
【招商电子】景旺电子中报预增简评:Q2业绩高增势头延续,汽车、数通高端产品订单带动24/25年弹性业绩贡献!S景旺电子(sh603228)S #Q2业绩超预期,源于公司整体稼动率提升以及产品结构改善。公司发布 24 年中报业绩预增公告,公司预计 24H1 实现归母净利润 6.38 -8.02亿同比增长 58.9%-83.8%,实现扣非归母净利润 5.81-6.39 亿同比增加 44.3%-58.8%,单季度看,24Q2 归母净利 3.20-3.84 亿,区间中值3.52亿同比+82.9%环比+1
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追龙纪要
2024-07-02 14:24:03
维生素行业推荐:具备高安全边际的潜在高赔率行业
【华创能源化工杨晖团队】维生素行业推荐:具备高安全边际的潜在高赔率行业 供给上,高集中度+海外检修,集体挺价驱动有望价格上行。维生素行业是典型的高集中度行业,近期行业检修频繁,海外帝斯曼VA、VE从23Q3起就处于停产状态,巴斯夫从2023年3月底开始对VA、VE进行检修,新和成山东的VE工厂也计划于7月初到9月初检修。浙江医药类胡萝卜素产能装置故障后,VA、VE厂家迎来了集体的停报挺价,其他维生素厂家也开始提高报价,高集中度+行业玩家强烈的挺价意愿有望推动维生素价格持续向上。 需求上,出口强势
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生产成本持续改善,Q2业绩中值环比提升——中矿资源2024中报业绩预告简评
生产成本持续改善,Q2业绩中值环比提升——中矿资源2024中报业绩预告简评S中矿资源(sz002738)S 公司2024Q2实现归母净利2.04~3.44亿元,环比-20.3%~+34.4%;实现扣非归母净利2.02~3.42亿元,环比-11.4%~+50.0%。 成本改善+产能放量推动Q2业绩中值环比提升。伴随前期投产的Bikita两个200万吨项目以及春鹏3.5万吨锂盐项目爬坡放量,预计公司Q2锂盐销量约1万吨,环比增加约25%。根据SMM,Q2电池级碳酸锂均价(含税)约10.6万元/吨,环
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追龙纪要
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恒为科技H1业绩大幅高增,国产算力产业链进展持续
恒为科技H1业绩大幅高增,国产算力产业链进展持续【华西计算机 刘泽晶团队】S恒为科技(sh603496)S 事件:7月9日恒为科技发布业绩预告,预计2024年半年度归属于母公司所有者的净利润为6800万元至7300万元,与上年同期相比,增加5115.22万元至5615.22万元,同比增长303.61%至333.29%。 #紧扣新致生产力智算服务板块进展顺利 公司自去年起围绕“算力+数据”布局新质生产力。24H1得益于公司智算相关业务开始落地,以及网络可视化业务收入增长,公司主营业务收入相较去年同
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恒为科技
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追龙纪要
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麒麟大单均价2000+,信创价格趋稳,供给侧利好重申达梦+中软
麒麟大单均价2000+,信创价格趋稳,供给侧利好重申达梦+中软【天风计算机 缪欣君团队】 1、信创服务器OS价格趋稳,竞争格局有望优化根据网联《2024年操作系统采购项目》采购订单,2.53万套麒麟服务器操作系统,成交单价2713.31元/套(含税)。 从价格变化看,OS价格较6~12个月前(同体量)基本稳定。我们认为,服务器与桌面OS在跑马圈地后,价格趋稳,竞争格局或持续向好。 2、央企信创进入最后三年,信创再迎加速期从中央到地方,央国企数字化加速的核心是信创加速。考虑国资委79号文要求,20
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东方电缆:海外订单如期落地,关注海风需求放量
【浙商电新】东方电缆:海外订单如期落地,关注海风需求放量S东方电缆(sh603606)S #国内外海风催化不断、海缆龙头逢出口重要机遇。二季度以来,国内海风景气修复,海缆招标和交付陆续开始进行。欧洲海风建设加速起量,欧洲本土海缆企业订单高速增长,但欧洲本土供给产能难以匹配快速增长的需求,交付周期大幅延长。由于中国海缆头部企业此前已有欧洲海缆中标经验,在前述背景下,预计后续部分海外订单有望向中国海缆龙头外溢。 #公司近期陆续中标国内外多个陆缆、海缆系统项目,项目合计中标金额约25.28亿元人民币。
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追龙纪要
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中国船舶24H1业绩预告点评-拐点已至,业绩超预期
【广发机械】中国船舶24H1业绩预告点评-拐点已至,业绩超预期S中国船舶(sh600150)S z 1、#中国船舶发布业绩预告、整体业绩超我们预期。中国船舶上半年预计归母13.5-15亿元,同比增长144%-171%;扣非净利润11.2-12.7亿元。二季度,公司实现归母净利润9.5-11亿元,扣非净利润7.8-9.3亿元,业绩超过我们此前预计的6-8亿上限,整体业绩超预期。 2、#我们此前精准提示“可以对船舶业绩更乐观”,#高价订单开始进入确认周期。公司业绩改善主要受益于量价齐升,民品毛利率的
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追龙纪要
2024-07-08 15:03:54
持续推荐纳睿雷达:发布新型 Ku波段双极化有源相控阵雷达,与大湾区低空经济共成长
持续推荐纳睿雷达:发布新型 Ku波段双极化有源相控阵雷达,与大湾区低空经济共成长!【天风新兴产业】S纳睿雷达(sh688522)S 事件:今日,公司公告正式发布自主研发的Ku波段双极化有源相控阵雷达,公司产品扩张(从X波段拓展到C/S/Ku波段)+下游拓展(从气象拓展到水利/低空/民航空管/军工)逻辑持续演绎! 功能:实现“低小慢目标”+“低空微气象”的多功能一体化雷达。在复杂城市环境下,该雷达可全天候对飞鸟和无人机等“低小慢目标”在5公里范围内进行主动探测识别和跟踪定位,而且能提供30公里以内
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追龙纪要
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行业景气度回暖,多类芯片价格全面上涨
【国君电子】行业景气度回暖,多类芯片价格全面上涨S恒玄科技(sh688608)S S中科蓝讯(sh688332)S S兆易创新(sh603986)S S普冉股份(sh688766)S S寒武纪(sh688256)S z ——半导体新一轮景气周期推荐系列之四 半导体产业景气度回暖,AI+开启新创新周期叠加行业复苏双重驱动。全球芯片市场逐步回暖,供需关系改善,多类芯片价格迎来全面上涨。 推荐:恒玄科技、中科蓝讯(出海需求强劲)、兆易创新(存储涨价)、普冉股份(存储涨价)、寒武纪、海光信息。 1、 A
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追龙纪要
2024-07-08 10:25:04
行业专题研究:脑机接口“奇点”临近,关注康复医疗和抑郁症领域的应用
【国海医药】行业专题研究:脑机接口“奇点”临近,关注康复医疗和抑郁症领域的应用 脑机接口是新质生产力和未来产业发展方向 ?? 政策鼓励脑机接口产业发展。北京、上海、天津、湖北等多地陆续出台培育未来产业的政策文件,鼓励脑机接口产业发展。 ?? 医保亦支持脑机接口医疗应用。2021年山东医保局新增医疗服务项目“脑机交互康复训练”并纳入医保基金支付范围,2024年4月《加快北京市脑机接口产业发展行动方案(2024-2030)(征求意见稿)》提出“鼓励脑疾病的功能评估、功能康复、功能替代等医疗器械纳入医
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追龙纪要
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纳睿低空雷达产品推出,低空监视逐步落地
【东吴计算机】纳睿低空雷达产品推出,低空监视逐步落地S纳睿雷达(sh688522)SS四创电子(sh600990)S ??事件:2024年8月4日,纳睿雷达首次正式公开发布自主研发的新型Ku波段双极化有源相控阵雷达。 1?新产品用途为“低小慢目标”+“低空微气象”监测。该产品可全天候对飞鸟和无人机等“低小慢目标”在5公里范围内进行主动探测识别和跟踪定位,而且能提供30公里以内的超高时空分辨率的三维低空微气象信息。 2?低空监视是低空基础设施建设中最为迫切的。监视系统军民两用。1)预防无人机黑飞、
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追龙纪要
2024-07-04 09:34:28
机器人点评:特斯拉Optimus Gen2将首次亮相WAIC,机器人板块或迎来重大催化
【财通机械佘炜超团队】机器人点评:特斯拉Optimus Gen2将首次亮相WAIC,机器人板块或迎来重大催化S北特科技(sh603009)SS力星股份(sz300421)SS东华测试(sz300354)S 事件:今日T官微宣布,公司最新款人形机器人Optimus Gen2将在7月4-7日举行的世界人工智能大会(WAIC)上首次亮相。 #今年T持续视频更新Gen2进展、此次实体亮相或引领板块催化。相比Gen1,Optimus Gen2整体外观设计更加精细,从软件端的泛化能力、到硬件端的硬件升级/行
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追龙纪要
2024-07-04 09:27:57
光伏产业链价格&盈利周跟踪0703:硅片减产幅度加大,中下游价格小幅调整
【国金电新】光伏产业链价格&盈利周跟踪0703:硅片减产幅度加大,中下游价格小幅调整S阳光电源(sz300274)SS福斯特(sh603806)SS阿特斯(sh688472)S 截至7月3日,本周硅料价格底部小幅波动(致密料/N棒状硅/N颗粒硅3.43/4.00/3.65万元/吨),硅片价格整体趋稳,210N型电池片价格下跌,组件价格低位波动,EVA树脂价格下跌。 #硅料价格底部小幅波动:#本周部分企业已签单至本月中旬,成交量较大,头部企业撑市心态明显;成本端硅粉价格小幅下调,云南、四川地区正式
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2024-07-03 08:27:31
电动车中期策略:大浪淘沙,拐点初现
【东吴电新】电动车中期策略:大浪淘沙,拐点初现S宁德时代(sz300750)SS比亚迪(sz002594)SS亿纬锂能(sz300014)S 24年国内电动车本土超预期、出口及海外低于预期,全球仍维持20%增长;海外26年新车周期,预计重回增长。维持24年中国销量25%增长至1180万辆预期,其中本土市场受益于混动超预期 (占比提升至43%+),预计增长26%至1040万辆,而出口由于关税提升下修至140万辆,增长20%;并预计25年增长18%至1400万辆,整体渗透率提升至近50%。欧洲24年
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追龙纪要
2024-07-03 08:20:44
推荐果链的低估品种【东山精密】
大金电子】我们持续推荐果链的低估品种【东山精密】S东山精密(sz002384)S 我们预计二季度收入有望在低基数下同比显著增长,主要受益于苹果iPhone备货增长以及新产品上市,以及公司在新能源汽车业务上的持续高速渗透。(对比鹏鼎24年4-5月营收同比增长为34%)。以上周五收盘市值计算,对应公司今年估值12x,明年9x,对比历史中枢/可比公司估值仍处在较低水平。公司立足核心大客户,业绩兼具确定性和成长性,持续推荐! 行业层面:1)24Q2苹果终端需求积极,我们预计手机出货或同比提升10%-16
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景旺电子中报预增简评
【招商电子】景旺电子中报预增简评:Q2业绩高增势头延续,汽车、数通高端产品订单带动24/25年弹性业绩贡献!S景旺电子(sh603228)S #Q2业绩超预期,源于公司整体稼动率提升以及产品结构改善。公司发布 24 年中报业绩预增公告,公司预计 24H1 实现归母净利润 6.38 -8.02亿同比增长 58.9%-83.8%,实现扣非归母净利润 5.81-6.39 亿同比增加 44.3%-58.8%,单季度看,24Q2 归母净利 3.20-3.84 亿,区间中值3.52亿同比+82.9%环比+1
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追龙纪要
2024-07-02 14:24:03
维生素行业推荐:具备高安全边际的潜在高赔率行业
【华创能源化工杨晖团队】维生素行业推荐:具备高安全边际的潜在高赔率行业 供给上,高集中度+海外检修,集体挺价驱动有望价格上行。维生素行业是典型的高集中度行业,近期行业检修频繁,海外帝斯曼VA、VE从23Q3起就处于停产状态,巴斯夫从2023年3月底开始对VA、VE进行检修,新和成山东的VE工厂也计划于7月初到9月初检修。浙江医药类胡萝卜素产能装置故障后,VA、VE厂家迎来了集体的停报挺价,其他维生素厂家也开始提高报价,高集中度+行业玩家强烈的挺价意愿有望推动维生素价格持续向上。 需求上,出口强势
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