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戈壁淘金
顺势而为,玉汝于成
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2023-07-10 14:51:26
【国盛计算机】创意信息:卫星互联网+信创加速,稀缺卡位核心受益
1、卫星通信载荷: ①航天强国明确写入20大报告,星链及国内对应公司(ZGXW)正在加快布局,航天建设将进入新一轮竞赛,后续进展不断。 ②发射成本下降+刚需,打星节奏提速,卫星互联网标的将迎来快速增长。 ③创意信息是低轨宽带卫星5G通信载荷核心提供商(对标马斯克星链的弯管技术更领先),空间极大。 2、信创数据库: ①A股上市公司中,PGSQL的典型代表是海量数据,MySQL的典型代表是创意信息,旗下万里开源数据库吸纳了MySQL中国研发中心的团队。 ②近期公司在电信、金融行业信创数据库都有非常具
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创意信息
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2023-07-10 14:40:35
国盛证券:耶伦访华缓和中美关系,共商气候议题拉动光伏板块上升
事件 继6月布林肯访华打开中美缓和窗口期后,美国财长耶伦4天访华行程继续缓和中美关系,并于7月8日(周六)早上与中国政府官员和气候专家举行圆桌会议共商气候议题,提出美中两国必须共同努力,应对气候变化带来的威胁。此外,根据彭博新闻社网站7月6日报道,美国总统气候问题特使约翰·克里计划于7月内访华,就全球变暖等问题举行会谈。 点评 1、中美双边关系近两年一直维持相对紧张的状况,让市场对近年美国光伏需求持谨慎态度。美国作为光伏组件重要的高端出口市场,#美国市场的打开将会是光伏行业需求向上的重要催化因素
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宇邦新材
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2023-07-10 08:30:55
【国盛能源】电力周报:粤高温高负荷持续驱动火电行情
高温蔓延,多地用电负荷创历史新高,驱动火电及需求侧响应投资机会。部分地区预测今年负荷缺口压力较大,其中华北地区预计达到250万千瓦、四川预计达到750万千瓦、安徽预计达到1200万千瓦、山东预计达到1000万千瓦。电力供需紧张强化火电“压舱石”,推动电改深化,兑现调峰资源,火电灵活性改造等行业也将迎来新催化。 CCER重启在即,《温室气体自愿减排交易管理办法(试行)》公开征求意见。文件中明确,申请CCER项目时间需为2012年6月13日之后开工,项目减排量范围为双碳目标提出后到申请登记之日前5年
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2023-07-10 08:00:31
️【天风通信】成功发射卫星互联网技术试验卫星,千亿卫星产业启航
事件:7月9日19时0分,长征二号丙/远征一号S运载火箭在酒泉卫星发射中心点火起飞,随后将卫星互联网技术试验卫星成功送入预定轨道,发射任务取得圆满成功,中国星网正式进入建设阶段。【天风通信】于今年3月强CALL算力为今年通信主线,并强调卫星通信互联网从0到1的产业投资机会,今天试验卫星发射,代表千亿低轨卫星产业正式全面启动。 ️我们点评如下: 1、天地一体通信是6G重要技术:继我国5G引领之后,美日韩在6G领域形成联盟遭企图超越中国并抢占先机。6G通信的重要发展方向是建构地面通信网络、卫星通信网
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光库科技
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2023-07-10 06:49:59
【中泰农业】产能已经实质性加速去化,全面看多生猪板块
【中泰农业】产能已经实质性加速去化,全面看多生猪板块,强call! #6月能繁母猪明确去化加速,当前生猪板块核心矛盾已经解决 5月以来生猪板块的核心矛盾是产能去化能否加速,不是停留在逻辑上的预期加速,而是能否在数据层面看到实证。目前已经披露的涌益6月能繁存栏存栏环比-1.68%,5月仅-0.93%,钢联6月能繁存栏环比-0.57%,5月仅-0.01%,其他来源我们初步了解下来预计也都是6月产能加速去化,生猪板块买入信号已经明确。6月生猪价格环比持平,造成产能去化加速的原因一是仔猪价格下跌,二是产
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2023-07-10 06:48:56
7月10日朝闻公社
一、宏观新闻 国内 中央 部委 1、国务院:公布《私募投资基金监督管理条例》,自2023年9月1日起施行 司法部、证监会负责人就《私募投资基金监督管理条例》答记者问时表示,条例对创投基金实施差异化监管,鼓励引导投资成长性、创新性企业;条例为创业投资基金设置专章,鼓励“投早投小投科技”。截至2023年5月,在中国证券投资基金业协会登记的私募基金管理人2.2万家,管理基金数量15.3万只,管理基金规模21万亿元左右。 2、证监会:降低主动权益类基金费率水平 新注册产品管理费率、托管费率分别不超过1.
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2023-07-10 05:31:44
商品策略周报:厄尔尼诺下农产品确定性相对较高
策略摘要 商品期货:农产品(豆菜粕、油脂)、黑色逢低买入套保;能源、有色、贵金属中性。 核心观点 ■市场分析 近期国内逆周期信号进一步加强。6月开始,央行相继下调OMO、MLF和LPR利率10bp,并且发改委、国务院相继表态将“采取更加有力的措施”,6月29日国常会部署促进家居消费,政策逆周期信号继续加强。此外,7月6日国务院举行经济形势专家座谈会,会上总理表示“我国经济呈现回升向好态势”“注重把握转型的窗口期”。国内的经济数据仍偏弱,6月的PMI表现仍偏弱,高频的地产销售数据尚未有起色,出行数
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2023-07-10 05:27:18
华创证券:关注中报预期变化,重视卫星互联网机遇
卫星互联网迎发展机遇,关注产业相关标的。 1)发展意义:卫星通信发展高级阶段,发展新高地。卫星互联网以低轨为主,是卫星通信发展高级阶段,具有广覆盖、低延时、宽带化、低成本等特点。由于卫星轨道和频谱资源具有排他性和时效性,卫星星座建设存在明显的“先发优势”,是发展的新高地。卫星互联网产业链方面包含卫星制造、发射、地面设备、运营及应用,其中上游卫星侧的卫星制造未来几年是景气周期,成长性高;下游用户侧的运营及应用环节则空间广阔。下游应用方面,卫星互联网可构建星间链路,是实现空天地一体化,迈向6G的关键
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2023-07-10 05:12:31
国盛证券:
卫星互联网是大国竞争的新高地,军民领域都有巨大的战略价值和经济价值,是新时代中国发展不能错过的万亿产业大赛道。卫星互联网具备广覆盖、低延时、宽带化以及低成本的特点;军用领域:卫星互联网在发现、定位、跟踪、瞄准、交战、评估等杀伤链环节有着巨大潜力,俄乌战场Starlink大放光彩并且“星盾”已开始服务美国防部。民用领域:空天地一体化网络能很好的解决广域空间范围内的泛在、智能、协同和高效的信息互联,已被瑞典、美国等多个国家确定为下一代移动通信技术(6G)的基本框架,卫星互联网是实现空天地大互联不可或
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2023-07-10 05:09:58
【申万通信内部观点】 重视卫星互联网产业进程
1)务必重视,7月9日我国成功发射卫星互联网技术试验卫星,卫星互联网是产业元年,24.06前海南工位发射规划明晰,可类比5G前夜的PCB,重视卫星制造产业链,排序【信科移动、铖昌科技、震有科技】2020年以来,行业最深度的框架,详细报告请联系我们! 2)光通信板块,我们近期观点非常明确,定性判断(出海/突破情况/落地情况/供需格局)优于定量测算(究竟几比几),综合考虑胜率与赔率的平衡。【旭创胜率依然最佳,赔率兼顾;相对赔率选手则可考虑华工科技、新易盛等(关注大客户进度)】,适度产业链上下延伸(芯
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信科移动
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2023-07-09 18:17:45
申万宏源:游戏调整中建议布局,AIGC落地是下半年决胜关键
本期投资提示: 游戏:短期有基本面,Al+有长期空间,巨幅波动中坚定信心。游戏板块在估值达到PE20-25X后波动较大,我们认为结合未来一年景气上行的基本面(巨人网络《原始征途》、三七互娱《凡人修仙传》多家公司新品表现眼,说明版号供给恢复发放后仍能拉动新需求,预计下半年手游增速20%-30%),游戏估值有较扎实的支撑。行情进一步上行的动力:1)版号恢复后的新品上线带来业绩增长,估值切换到明年PE则多为15-18x。2)Al+带来玩法创新和体验升级,提升付费水平、全球竞争力,做大行业蛋糕,提升板块
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2023-07-09 17:41:14
逆天“魔法”正式解禁!GPT-4以来最强应用“代码解释器”上线!
摘要:一个prompt就能分析数据、创建图表、编辑文件、执行数学运算!一夜之间,无数打工人的岗位被颠覆了。 今天,ChatGPT代码解释器测试版正式向所有Plus用户开放,这或许是GPT-4有史以来最强大的功能。有了它之后,即使不是程序员,只需要用自然语言向ChatGPT下达指令,也可以完成需要复杂编程技术的任务。 代码解析器可令ChatGPT 运行代码,并且可以访问用户上传的文件,实现分析数据、创建图表、编辑文件、执行数学运算等复杂操作。 试用之后,许多网友感慨,代码解释器的确是OpenAI
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掌阅科技
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2023-07-09 17:14:47
民生证券:AI永不眠,世界AI大会的精炼与信心
本周观点 全球人工智能大会火热召开的背后透露出国内AI产业链正走向高景气度,有力验证了AI正在开启新一轮技术革命,AI从供给侧转向需求侧的拐点。AI现阶段有望复制2010-2012年TMT供给侧迈向2013-2015年TMT应用需求侧的路径。而我们判断此次边革有望带来两大变化: 1、边缘AI或是当前预期差最大的AI方向,边缘AI、具身智能与机器人本质三位一体。AI从云到边的大趋势确立,形成以边缘AI构建的产业趋势,具身智能形成的内在逻辑(AI自我提升需要人与环境的交互数据集中在终端),映射至机器
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2023-07-09 17:08:52
国泰君安:AI算力需求正浓,光电互联不止
本报告导读: 800G主线将率先进入业绩兑现期,行业格局稳固凸显头部公司盈利能力。光模块需求暴增带来上游物料国产化渗透和代工模式的机会。 摘要: 800G主线将率先进入业绩兑现期,行业格局稳固凸显头部公司盈利能力。我们认为已经在海外大厂供应链中的企业优势较大,新进入者需要有极为特别的窗口机会,整体行业竞争格局从历史复盘来看非常良好,头部公司的盈利能力很有优势,预计将从未来一年的财务数据得到充分体现。 光模块需求暴增带来上游物料国产化渗透和代工模式的机会。尤其是光芯片行业,目前主要还是海外企业为主
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2023-07-09 16:30:49
厄尔尼诺引“百年一遇”高温 “南涝北旱”致农业减产压力
入夏以来,全球多地遭遇极端高温天气。研究显示,全球平均气温已连续3天处于历史高位。中国同样如此,据统计,北京已现今年第五个40℃以上高温天,自6月以来,北京35℃及以上的高温日数为19天,为1951年建站以来历史同期最多,是真正的“百年一遇”气象。 究其原因,很大程度上来自厄尔尼诺现象。世界气象组织4日宣布,热带太平洋七年来首次形成厄尔尼诺条件,这将导致全球气温飙升、破坏性天气的出现。“天气因素”随之成为影响全球农产品价格的重要变量,近期,美国中西部大豆核心产区干旱情况加重,造成种植面积及作物优
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【国盛计算机】创意信息:卫星互联网+信创加速,稀缺卡位核心受益
1、卫星通信载荷: ①航天强国明确写入20大报告,星链及国内对应公司(ZGXW)正在加快布局,航天建设将进入新一轮竞赛,后续进展不断。 ②发射成本下降+刚需,打星节奏提速,卫星互联网标的将迎来快速增长。 ③创意信息是低轨宽带卫星5G通信载荷核心提供商(对标马斯克星链的弯管技术更领先),空间极大。 2、信创数据库: ①A股上市公司中,PGSQL的典型代表是海量数据,MySQL的典型代表是创意信息,旗下万里开源数据库吸纳了MySQL中国研发中心的团队。 ②近期公司在电信、金融行业信创数据库都有非常具
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国盛证券:耶伦访华缓和中美关系,共商气候议题拉动光伏板块上升
事件 继6月布林肯访华打开中美缓和窗口期后,美国财长耶伦4天访华行程继续缓和中美关系,并于7月8日(周六)早上与中国政府官员和气候专家举行圆桌会议共商气候议题,提出美中两国必须共同努力,应对气候变化带来的威胁。此外,根据彭博新闻社网站7月6日报道,美国总统气候问题特使约翰·克里计划于7月内访华,就全球变暖等问题举行会谈。 点评 1、中美双边关系近两年一直维持相对紧张的状况,让市场对近年美国光伏需求持谨慎态度。美国作为光伏组件重要的高端出口市场,#美国市场的打开将会是光伏行业需求向上的重要催化因素
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【国盛能源】电力周报:粤高温高负荷持续驱动火电行情
高温蔓延,多地用电负荷创历史新高,驱动火电及需求侧响应投资机会。部分地区预测今年负荷缺口压力较大,其中华北地区预计达到250万千瓦、四川预计达到750万千瓦、安徽预计达到1200万千瓦、山东预计达到1000万千瓦。电力供需紧张强化火电“压舱石”,推动电改深化,兑现调峰资源,火电灵活性改造等行业也将迎来新催化。 CCER重启在即,《温室气体自愿减排交易管理办法(试行)》公开征求意见。文件中明确,申请CCER项目时间需为2012年6月13日之后开工,项目减排量范围为双碳目标提出后到申请登记之日前5年
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️【天风通信】成功发射卫星互联网技术试验卫星,千亿卫星产业启航
事件:7月9日19时0分,长征二号丙/远征一号S运载火箭在酒泉卫星发射中心点火起飞,随后将卫星互联网技术试验卫星成功送入预定轨道,发射任务取得圆满成功,中国星网正式进入建设阶段。【天风通信】于今年3月强CALL算力为今年通信主线,并强调卫星通信互联网从0到1的产业投资机会,今天试验卫星发射,代表千亿低轨卫星产业正式全面启动。 ️我们点评如下: 1、天地一体通信是6G重要技术:继我国5G引领之后,美日韩在6G领域形成联盟遭企图超越中国并抢占先机。6G通信的重要发展方向是建构地面通信网络、卫星通信网
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【中泰农业】产能已经实质性加速去化,全面看多生猪板块
【中泰农业】产能已经实质性加速去化,全面看多生猪板块,强call! #6月能繁母猪明确去化加速,当前生猪板块核心矛盾已经解决 5月以来生猪板块的核心矛盾是产能去化能否加速,不是停留在逻辑上的预期加速,而是能否在数据层面看到实证。目前已经披露的涌益6月能繁存栏存栏环比-1.68%,5月仅-0.93%,钢联6月能繁存栏环比-0.57%,5月仅-0.01%,其他来源我们初步了解下来预计也都是6月产能加速去化,生猪板块买入信号已经明确。6月生猪价格环比持平,造成产能去化加速的原因一是仔猪价格下跌,二是产
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7月10日朝闻公社
一、宏观新闻 国内 中央 部委 1、国务院:公布《私募投资基金监督管理条例》,自2023年9月1日起施行 司法部、证监会负责人就《私募投资基金监督管理条例》答记者问时表示,条例对创投基金实施差异化监管,鼓励引导投资成长性、创新性企业;条例为创业投资基金设置专章,鼓励“投早投小投科技”。截至2023年5月,在中国证券投资基金业协会登记的私募基金管理人2.2万家,管理基金数量15.3万只,管理基金规模21万亿元左右。 2、证监会:降低主动权益类基金费率水平 新注册产品管理费率、托管费率分别不超过1.
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商品策略周报:厄尔尼诺下农产品确定性相对较高
策略摘要 商品期货:农产品(豆菜粕、油脂)、黑色逢低买入套保;能源、有色、贵金属中性。 核心观点 ■市场分析 近期国内逆周期信号进一步加强。6月开始,央行相继下调OMO、MLF和LPR利率10bp,并且发改委、国务院相继表态将“采取更加有力的措施”,6月29日国常会部署促进家居消费,政策逆周期信号继续加强。此外,7月6日国务院举行经济形势专家座谈会,会上总理表示“我国经济呈现回升向好态势”“注重把握转型的窗口期”。国内的经济数据仍偏弱,6月的PMI表现仍偏弱,高频的地产销售数据尚未有起色,出行数
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华创证券:关注中报预期变化,重视卫星互联网机遇
卫星互联网迎发展机遇,关注产业相关标的。 1)发展意义:卫星通信发展高级阶段,发展新高地。卫星互联网以低轨为主,是卫星通信发展高级阶段,具有广覆盖、低延时、宽带化、低成本等特点。由于卫星轨道和频谱资源具有排他性和时效性,卫星星座建设存在明显的“先发优势”,是发展的新高地。卫星互联网产业链方面包含卫星制造、发射、地面设备、运营及应用,其中上游卫星侧的卫星制造未来几年是景气周期,成长性高;下游用户侧的运营及应用环节则空间广阔。下游应用方面,卫星互联网可构建星间链路,是实现空天地一体化,迈向6G的关键
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卫星互联网是大国竞争的新高地,军民领域都有巨大的战略价值和经济价值,是新时代中国发展不能错过的万亿产业大赛道。卫星互联网具备广覆盖、低延时、宽带化以及低成本的特点;军用领域:卫星互联网在发现、定位、跟踪、瞄准、交战、评估等杀伤链环节有着巨大潜力,俄乌战场Starlink大放光彩并且“星盾”已开始服务美国防部。民用领域:空天地一体化网络能很好的解决广域空间范围内的泛在、智能、协同和高效的信息互联,已被瑞典、美国等多个国家确定为下一代移动通信技术(6G)的基本框架,卫星互联网是实现空天地大互联不可或
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【申万通信内部观点】 重视卫星互联网产业进程
1)务必重视,7月9日我国成功发射卫星互联网技术试验卫星,卫星互联网是产业元年,24.06前海南工位发射规划明晰,可类比5G前夜的PCB,重视卫星制造产业链,排序【信科移动、铖昌科技、震有科技】2020年以来,行业最深度的框架,详细报告请联系我们! 2)光通信板块,我们近期观点非常明确,定性判断(出海/突破情况/落地情况/供需格局)优于定量测算(究竟几比几),综合考虑胜率与赔率的平衡。【旭创胜率依然最佳,赔率兼顾;相对赔率选手则可考虑华工科技、新易盛等(关注大客户进度)】,适度产业链上下延伸(芯
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申万宏源:游戏调整中建议布局,AIGC落地是下半年决胜关键
本期投资提示: 游戏:短期有基本面,Al+有长期空间,巨幅波动中坚定信心。游戏板块在估值达到PE20-25X后波动较大,我们认为结合未来一年景气上行的基本面(巨人网络《原始征途》、三七互娱《凡人修仙传》多家公司新品表现眼,说明版号供给恢复发放后仍能拉动新需求,预计下半年手游增速20%-30%),游戏估值有较扎实的支撑。行情进一步上行的动力:1)版号恢复后的新品上线带来业绩增长,估值切换到明年PE则多为15-18x。2)Al+带来玩法创新和体验升级,提升付费水平、全球竞争力,做大行业蛋糕,提升板块
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逆天“魔法”正式解禁!GPT-4以来最强应用“代码解释器”上线!
摘要:一个prompt就能分析数据、创建图表、编辑文件、执行数学运算!一夜之间,无数打工人的岗位被颠覆了。 今天,ChatGPT代码解释器测试版正式向所有Plus用户开放,这或许是GPT-4有史以来最强大的功能。有了它之后,即使不是程序员,只需要用自然语言向ChatGPT下达指令,也可以完成需要复杂编程技术的任务。 代码解析器可令ChatGPT 运行代码,并且可以访问用户上传的文件,实现分析数据、创建图表、编辑文件、执行数学运算等复杂操作。 试用之后,许多网友感慨,代码解释器的确是OpenAI
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民生证券:AI永不眠,世界AI大会的精炼与信心
本周观点 全球人工智能大会火热召开的背后透露出国内AI产业链正走向高景气度,有力验证了AI正在开启新一轮技术革命,AI从供给侧转向需求侧的拐点。AI现阶段有望复制2010-2012年TMT供给侧迈向2013-2015年TMT应用需求侧的路径。而我们判断此次边革有望带来两大变化: 1、边缘AI或是当前预期差最大的AI方向,边缘AI、具身智能与机器人本质三位一体。AI从云到边的大趋势确立,形成以边缘AI构建的产业趋势,具身智能形成的内在逻辑(AI自我提升需要人与环境的交互数据集中在终端),映射至机器
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国泰君安:AI算力需求正浓,光电互联不止
本报告导读: 800G主线将率先进入业绩兑现期,行业格局稳固凸显头部公司盈利能力。光模块需求暴增带来上游物料国产化渗透和代工模式的机会。 摘要: 800G主线将率先进入业绩兑现期,行业格局稳固凸显头部公司盈利能力。我们认为已经在海外大厂供应链中的企业优势较大,新进入者需要有极为特别的窗口机会,整体行业竞争格局从历史复盘来看非常良好,头部公司的盈利能力很有优势,预计将从未来一年的财务数据得到充分体现。 光模块需求暴增带来上游物料国产化渗透和代工模式的机会。尤其是光芯片行业,目前主要还是海外企业为主
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2023-07-09 16:30:49
厄尔尼诺引“百年一遇”高温 “南涝北旱”致农业减产压力
入夏以来,全球多地遭遇极端高温天气。研究显示,全球平均气温已连续3天处于历史高位。中国同样如此,据统计,北京已现今年第五个40℃以上高温天,自6月以来,北京35℃及以上的高温日数为19天,为1951年建站以来历史同期最多,是真正的“百年一遇”气象。 究其原因,很大程度上来自厄尔尼诺现象。世界气象组织4日宣布,热带太平洋七年来首次形成厄尔尼诺条件,这将导致全球气温飙升、破坏性天气的出现。“天气因素”随之成为影响全球农产品价格的重要变量,近期,美国中西部大豆核心产区干旱情况加重,造成种植面积及作物优
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神农种业
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2023-07-10 14:51:26
【国盛计算机】创意信息:卫星互联网+信创加速,稀缺卡位核心受益
1、卫星通信载荷: ①航天强国明确写入20大报告,星链及国内对应公司(ZGXW)正在加快布局,航天建设将进入新一轮竞赛,后续进展不断。 ②发射成本下降+刚需,打星节奏提速,卫星互联网标的将迎来快速增长。 ③创意信息是低轨宽带卫星5G通信载荷核心提供商(对标马斯克星链的弯管技术更领先),空间极大。 2、信创数据库: ①A股上市公司中,PGSQL的典型代表是海量数据,MySQL的典型代表是创意信息,旗下万里开源数据库吸纳了MySQL中国研发中心的团队。 ②近期公司在电信、金融行业信创数据库都有非常具
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国盛证券:耶伦访华缓和中美关系,共商气候议题拉动光伏板块上升
事件 继6月布林肯访华打开中美缓和窗口期后,美国财长耶伦4天访华行程继续缓和中美关系,并于7月8日(周六)早上与中国政府官员和气候专家举行圆桌会议共商气候议题,提出美中两国必须共同努力,应对气候变化带来的威胁。此外,根据彭博新闻社网站7月6日报道,美国总统气候问题特使约翰·克里计划于7月内访华,就全球变暖等问题举行会谈。 点评 1、中美双边关系近两年一直维持相对紧张的状况,让市场对近年美国光伏需求持谨慎态度。美国作为光伏组件重要的高端出口市场,#美国市场的打开将会是光伏行业需求向上的重要催化因素
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【国盛能源】电力周报:粤高温高负荷持续驱动火电行情
高温蔓延,多地用电负荷创历史新高,驱动火电及需求侧响应投资机会。部分地区预测今年负荷缺口压力较大,其中华北地区预计达到250万千瓦、四川预计达到750万千瓦、安徽预计达到1200万千瓦、山东预计达到1000万千瓦。电力供需紧张强化火电“压舱石”,推动电改深化,兑现调峰资源,火电灵活性改造等行业也将迎来新催化。 CCER重启在即,《温室气体自愿减排交易管理办法(试行)》公开征求意见。文件中明确,申请CCER项目时间需为2012年6月13日之后开工,项目减排量范围为双碳目标提出后到申请登记之日前5年
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️【天风通信】成功发射卫星互联网技术试验卫星,千亿卫星产业启航
事件:7月9日19时0分,长征二号丙/远征一号S运载火箭在酒泉卫星发射中心点火起飞,随后将卫星互联网技术试验卫星成功送入预定轨道,发射任务取得圆满成功,中国星网正式进入建设阶段。【天风通信】于今年3月强CALL算力为今年通信主线,并强调卫星通信互联网从0到1的产业投资机会,今天试验卫星发射,代表千亿低轨卫星产业正式全面启动。 ️我们点评如下: 1、天地一体通信是6G重要技术:继我国5G引领之后,美日韩在6G领域形成联盟遭企图超越中国并抢占先机。6G通信的重要发展方向是建构地面通信网络、卫星通信网
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【中泰农业】产能已经实质性加速去化,全面看多生猪板块
【中泰农业】产能已经实质性加速去化,全面看多生猪板块,强call! #6月能繁母猪明确去化加速,当前生猪板块核心矛盾已经解决 5月以来生猪板块的核心矛盾是产能去化能否加速,不是停留在逻辑上的预期加速,而是能否在数据层面看到实证。目前已经披露的涌益6月能繁存栏存栏环比-1.68%,5月仅-0.93%,钢联6月能繁存栏环比-0.57%,5月仅-0.01%,其他来源我们初步了解下来预计也都是6月产能加速去化,生猪板块买入信号已经明确。6月生猪价格环比持平,造成产能去化加速的原因一是仔猪价格下跌,二是产
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7月10日朝闻公社
一、宏观新闻 国内 中央 部委 1、国务院:公布《私募投资基金监督管理条例》,自2023年9月1日起施行 司法部、证监会负责人就《私募投资基金监督管理条例》答记者问时表示,条例对创投基金实施差异化监管,鼓励引导投资成长性、创新性企业;条例为创业投资基金设置专章,鼓励“投早投小投科技”。截至2023年5月,在中国证券投资基金业协会登记的私募基金管理人2.2万家,管理基金数量15.3万只,管理基金规模21万亿元左右。 2、证监会:降低主动权益类基金费率水平 新注册产品管理费率、托管费率分别不超过1.
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2023-07-10 05:31:44
商品策略周报:厄尔尼诺下农产品确定性相对较高
策略摘要 商品期货:农产品(豆菜粕、油脂)、黑色逢低买入套保;能源、有色、贵金属中性。 核心观点 ■市场分析 近期国内逆周期信号进一步加强。6月开始,央行相继下调OMO、MLF和LPR利率10bp,并且发改委、国务院相继表态将“采取更加有力的措施”,6月29日国常会部署促进家居消费,政策逆周期信号继续加强。此外,7月6日国务院举行经济形势专家座谈会,会上总理表示“我国经济呈现回升向好态势”“注重把握转型的窗口期”。国内的经济数据仍偏弱,6月的PMI表现仍偏弱,高频的地产销售数据尚未有起色,出行数
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2023-07-10 05:27:18
华创证券:关注中报预期变化,重视卫星互联网机遇
卫星互联网迎发展机遇,关注产业相关标的。 1)发展意义:卫星通信发展高级阶段,发展新高地。卫星互联网以低轨为主,是卫星通信发展高级阶段,具有广覆盖、低延时、宽带化、低成本等特点。由于卫星轨道和频谱资源具有排他性和时效性,卫星星座建设存在明显的“先发优势”,是发展的新高地。卫星互联网产业链方面包含卫星制造、发射、地面设备、运营及应用,其中上游卫星侧的卫星制造未来几年是景气周期,成长性高;下游用户侧的运营及应用环节则空间广阔。下游应用方面,卫星互联网可构建星间链路,是实现空天地一体化,迈向6G的关键
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2023-07-10 05:12:31
国盛证券:
卫星互联网是大国竞争的新高地,军民领域都有巨大的战略价值和经济价值,是新时代中国发展不能错过的万亿产业大赛道。卫星互联网具备广覆盖、低延时、宽带化以及低成本的特点;军用领域:卫星互联网在发现、定位、跟踪、瞄准、交战、评估等杀伤链环节有着巨大潜力,俄乌战场Starlink大放光彩并且“星盾”已开始服务美国防部。民用领域:空天地一体化网络能很好的解决广域空间范围内的泛在、智能、协同和高效的信息互联,已被瑞典、美国等多个国家确定为下一代移动通信技术(6G)的基本框架,卫星互联网是实现空天地大互联不可或
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【申万通信内部观点】 重视卫星互联网产业进程
1)务必重视,7月9日我国成功发射卫星互联网技术试验卫星,卫星互联网是产业元年,24.06前海南工位发射规划明晰,可类比5G前夜的PCB,重视卫星制造产业链,排序【信科移动、铖昌科技、震有科技】2020年以来,行业最深度的框架,详细报告请联系我们! 2)光通信板块,我们近期观点非常明确,定性判断(出海/突破情况/落地情况/供需格局)优于定量测算(究竟几比几),综合考虑胜率与赔率的平衡。【旭创胜率依然最佳,赔率兼顾;相对赔率选手则可考虑华工科技、新易盛等(关注大客户进度)】,适度产业链上下延伸(芯
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信科移动
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2023-07-09 18:17:45
申万宏源:游戏调整中建议布局,AIGC落地是下半年决胜关键
本期投资提示: 游戏:短期有基本面,Al+有长期空间,巨幅波动中坚定信心。游戏板块在估值达到PE20-25X后波动较大,我们认为结合未来一年景气上行的基本面(巨人网络《原始征途》、三七互娱《凡人修仙传》多家公司新品表现眼,说明版号供给恢复发放后仍能拉动新需求,预计下半年手游增速20%-30%),游戏估值有较扎实的支撑。行情进一步上行的动力:1)版号恢复后的新品上线带来业绩增长,估值切换到明年PE则多为15-18x。2)Al+带来玩法创新和体验升级,提升付费水平、全球竞争力,做大行业蛋糕,提升板块
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2023-07-09 17:41:14
逆天“魔法”正式解禁!GPT-4以来最强应用“代码解释器”上线!
摘要:一个prompt就能分析数据、创建图表、编辑文件、执行数学运算!一夜之间,无数打工人的岗位被颠覆了。 今天,ChatGPT代码解释器测试版正式向所有Plus用户开放,这或许是GPT-4有史以来最强大的功能。有了它之后,即使不是程序员,只需要用自然语言向ChatGPT下达指令,也可以完成需要复杂编程技术的任务。 代码解析器可令ChatGPT 运行代码,并且可以访问用户上传的文件,实现分析数据、创建图表、编辑文件、执行数学运算等复杂操作。 试用之后,许多网友感慨,代码解释器的确是OpenAI
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2023-07-09 17:14:47
民生证券:AI永不眠,世界AI大会的精炼与信心
本周观点 全球人工智能大会火热召开的背后透露出国内AI产业链正走向高景气度,有力验证了AI正在开启新一轮技术革命,AI从供给侧转向需求侧的拐点。AI现阶段有望复制2010-2012年TMT供给侧迈向2013-2015年TMT应用需求侧的路径。而我们判断此次边革有望带来两大变化: 1、边缘AI或是当前预期差最大的AI方向,边缘AI、具身智能与机器人本质三位一体。AI从云到边的大趋势确立,形成以边缘AI构建的产业趋势,具身智能形成的内在逻辑(AI自我提升需要人与环境的交互数据集中在终端),映射至机器
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2023-07-09 17:08:52
国泰君安:AI算力需求正浓,光电互联不止
本报告导读: 800G主线将率先进入业绩兑现期,行业格局稳固凸显头部公司盈利能力。光模块需求暴增带来上游物料国产化渗透和代工模式的机会。 摘要: 800G主线将率先进入业绩兑现期,行业格局稳固凸显头部公司盈利能力。我们认为已经在海外大厂供应链中的企业优势较大,新进入者需要有极为特别的窗口机会,整体行业竞争格局从历史复盘来看非常良好,头部公司的盈利能力很有优势,预计将从未来一年的财务数据得到充分体现。 光模块需求暴增带来上游物料国产化渗透和代工模式的机会。尤其是光芯片行业,目前主要还是海外企业为主
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厄尔尼诺引“百年一遇”高温 “南涝北旱”致农业减产压力
入夏以来,全球多地遭遇极端高温天气。研究显示,全球平均气温已连续3天处于历史高位。中国同样如此,据统计,北京已现今年第五个40℃以上高温天,自6月以来,北京35℃及以上的高温日数为19天,为1951年建站以来历史同期最多,是真正的“百年一遇”气象。 究其原因,很大程度上来自厄尔尼诺现象。世界气象组织4日宣布,热带太平洋七年来首次形成厄尔尼诺条件,这将导致全球气温飙升、破坏性天气的出现。“天气因素”随之成为影响全球农产品价格的重要变量,近期,美国中西部大豆核心产区干旱情况加重,造成种植面积及作物优
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【国盛计算机】创意信息:卫星互联网+信创加速,稀缺卡位核心受益
1、卫星通信载荷: ①航天强国明确写入20大报告,星链及国内对应公司(ZGXW)正在加快布局,航天建设将进入新一轮竞赛,后续进展不断。 ②发射成本下降+刚需,打星节奏提速,卫星互联网标的将迎来快速增长。 ③创意信息是低轨宽带卫星5G通信载荷核心提供商(对标马斯克星链的弯管技术更领先),空间极大。 2、信创数据库: ①A股上市公司中,PGSQL的典型代表是海量数据,MySQL的典型代表是创意信息,旗下万里开源数据库吸纳了MySQL中国研发中心的团队。 ②近期公司在电信、金融行业信创数据库都有非常具
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国盛证券:耶伦访华缓和中美关系,共商气候议题拉动光伏板块上升
事件 继6月布林肯访华打开中美缓和窗口期后,美国财长耶伦4天访华行程继续缓和中美关系,并于7月8日(周六)早上与中国政府官员和气候专家举行圆桌会议共商气候议题,提出美中两国必须共同努力,应对气候变化带来的威胁。此外,根据彭博新闻社网站7月6日报道,美国总统气候问题特使约翰·克里计划于7月内访华,就全球变暖等问题举行会谈。 点评 1、中美双边关系近两年一直维持相对紧张的状况,让市场对近年美国光伏需求持谨慎态度。美国作为光伏组件重要的高端出口市场,#美国市场的打开将会是光伏行业需求向上的重要催化因素
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【国盛能源】电力周报:粤高温高负荷持续驱动火电行情
高温蔓延,多地用电负荷创历史新高,驱动火电及需求侧响应投资机会。部分地区预测今年负荷缺口压力较大,其中华北地区预计达到250万千瓦、四川预计达到750万千瓦、安徽预计达到1200万千瓦、山东预计达到1000万千瓦。电力供需紧张强化火电“压舱石”,推动电改深化,兑现调峰资源,火电灵活性改造等行业也将迎来新催化。 CCER重启在即,《温室气体自愿减排交易管理办法(试行)》公开征求意见。文件中明确,申请CCER项目时间需为2012年6月13日之后开工,项目减排量范围为双碳目标提出后到申请登记之日前5年
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️【天风通信】成功发射卫星互联网技术试验卫星,千亿卫星产业启航
事件:7月9日19时0分,长征二号丙/远征一号S运载火箭在酒泉卫星发射中心点火起飞,随后将卫星互联网技术试验卫星成功送入预定轨道,发射任务取得圆满成功,中国星网正式进入建设阶段。【天风通信】于今年3月强CALL算力为今年通信主线,并强调卫星通信互联网从0到1的产业投资机会,今天试验卫星发射,代表千亿低轨卫星产业正式全面启动。 ️我们点评如下: 1、天地一体通信是6G重要技术:继我国5G引领之后,美日韩在6G领域形成联盟遭企图超越中国并抢占先机。6G通信的重要发展方向是建构地面通信网络、卫星通信网
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【中泰农业】产能已经实质性加速去化,全面看多生猪板块
【中泰农业】产能已经实质性加速去化,全面看多生猪板块,强call! #6月能繁母猪明确去化加速,当前生猪板块核心矛盾已经解决 5月以来生猪板块的核心矛盾是产能去化能否加速,不是停留在逻辑上的预期加速,而是能否在数据层面看到实证。目前已经披露的涌益6月能繁存栏存栏环比-1.68%,5月仅-0.93%,钢联6月能繁存栏环比-0.57%,5月仅-0.01%,其他来源我们初步了解下来预计也都是6月产能加速去化,生猪板块买入信号已经明确。6月生猪价格环比持平,造成产能去化加速的原因一是仔猪价格下跌,二是产
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7月10日朝闻公社
一、宏观新闻 国内 中央 部委 1、国务院:公布《私募投资基金监督管理条例》,自2023年9月1日起施行 司法部、证监会负责人就《私募投资基金监督管理条例》答记者问时表示,条例对创投基金实施差异化监管,鼓励引导投资成长性、创新性企业;条例为创业投资基金设置专章,鼓励“投早投小投科技”。截至2023年5月,在中国证券投资基金业协会登记的私募基金管理人2.2万家,管理基金数量15.3万只,管理基金规模21万亿元左右。 2、证监会:降低主动权益类基金费率水平 新注册产品管理费率、托管费率分别不超过1.
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商品策略周报:厄尔尼诺下农产品确定性相对较高
策略摘要 商品期货:农产品(豆菜粕、油脂)、黑色逢低买入套保;能源、有色、贵金属中性。 核心观点 ■市场分析 近期国内逆周期信号进一步加强。6月开始,央行相继下调OMO、MLF和LPR利率10bp,并且发改委、国务院相继表态将“采取更加有力的措施”,6月29日国常会部署促进家居消费,政策逆周期信号继续加强。此外,7月6日国务院举行经济形势专家座谈会,会上总理表示“我国经济呈现回升向好态势”“注重把握转型的窗口期”。国内的经济数据仍偏弱,6月的PMI表现仍偏弱,高频的地产销售数据尚未有起色,出行数
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华创证券:关注中报预期变化,重视卫星互联网机遇
卫星互联网迎发展机遇,关注产业相关标的。 1)发展意义:卫星通信发展高级阶段,发展新高地。卫星互联网以低轨为主,是卫星通信发展高级阶段,具有广覆盖、低延时、宽带化、低成本等特点。由于卫星轨道和频谱资源具有排他性和时效性,卫星星座建设存在明显的“先发优势”,是发展的新高地。卫星互联网产业链方面包含卫星制造、发射、地面设备、运营及应用,其中上游卫星侧的卫星制造未来几年是景气周期,成长性高;下游用户侧的运营及应用环节则空间广阔。下游应用方面,卫星互联网可构建星间链路,是实现空天地一体化,迈向6G的关键
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卫星互联网是大国竞争的新高地,军民领域都有巨大的战略价值和经济价值,是新时代中国发展不能错过的万亿产业大赛道。卫星互联网具备广覆盖、低延时、宽带化以及低成本的特点;军用领域:卫星互联网在发现、定位、跟踪、瞄准、交战、评估等杀伤链环节有着巨大潜力,俄乌战场Starlink大放光彩并且“星盾”已开始服务美国防部。民用领域:空天地一体化网络能很好的解决广域空间范围内的泛在、智能、协同和高效的信息互联,已被瑞典、美国等多个国家确定为下一代移动通信技术(6G)的基本框架,卫星互联网是实现空天地大互联不可或
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【申万通信内部观点】 重视卫星互联网产业进程
1)务必重视,7月9日我国成功发射卫星互联网技术试验卫星,卫星互联网是产业元年,24.06前海南工位发射规划明晰,可类比5G前夜的PCB,重视卫星制造产业链,排序【信科移动、铖昌科技、震有科技】2020年以来,行业最深度的框架,详细报告请联系我们! 2)光通信板块,我们近期观点非常明确,定性判断(出海/突破情况/落地情况/供需格局)优于定量测算(究竟几比几),综合考虑胜率与赔率的平衡。【旭创胜率依然最佳,赔率兼顾;相对赔率选手则可考虑华工科技、新易盛等(关注大客户进度)】,适度产业链上下延伸(芯
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申万宏源:游戏调整中建议布局,AIGC落地是下半年决胜关键
本期投资提示: 游戏:短期有基本面,Al+有长期空间,巨幅波动中坚定信心。游戏板块在估值达到PE20-25X后波动较大,我们认为结合未来一年景气上行的基本面(巨人网络《原始征途》、三七互娱《凡人修仙传》多家公司新品表现眼,说明版号供给恢复发放后仍能拉动新需求,预计下半年手游增速20%-30%),游戏估值有较扎实的支撑。行情进一步上行的动力:1)版号恢复后的新品上线带来业绩增长,估值切换到明年PE则多为15-18x。2)Al+带来玩法创新和体验升级,提升付费水平、全球竞争力,做大行业蛋糕,提升板块
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逆天“魔法”正式解禁!GPT-4以来最强应用“代码解释器”上线!
摘要:一个prompt就能分析数据、创建图表、编辑文件、执行数学运算!一夜之间,无数打工人的岗位被颠覆了。 今天,ChatGPT代码解释器测试版正式向所有Plus用户开放,这或许是GPT-4有史以来最强大的功能。有了它之后,即使不是程序员,只需要用自然语言向ChatGPT下达指令,也可以完成需要复杂编程技术的任务。 代码解析器可令ChatGPT 运行代码,并且可以访问用户上传的文件,实现分析数据、创建图表、编辑文件、执行数学运算等复杂操作。 试用之后,许多网友感慨,代码解释器的确是OpenAI
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民生证券:AI永不眠,世界AI大会的精炼与信心
本周观点 全球人工智能大会火热召开的背后透露出国内AI产业链正走向高景气度,有力验证了AI正在开启新一轮技术革命,AI从供给侧转向需求侧的拐点。AI现阶段有望复制2010-2012年TMT供给侧迈向2013-2015年TMT应用需求侧的路径。而我们判断此次边革有望带来两大变化: 1、边缘AI或是当前预期差最大的AI方向,边缘AI、具身智能与机器人本质三位一体。AI从云到边的大趋势确立,形成以边缘AI构建的产业趋势,具身智能形成的内在逻辑(AI自我提升需要人与环境的交互数据集中在终端),映射至机器
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国泰君安:AI算力需求正浓,光电互联不止
本报告导读: 800G主线将率先进入业绩兑现期,行业格局稳固凸显头部公司盈利能力。光模块需求暴增带来上游物料国产化渗透和代工模式的机会。 摘要: 800G主线将率先进入业绩兑现期,行业格局稳固凸显头部公司盈利能力。我们认为已经在海外大厂供应链中的企业优势较大,新进入者需要有极为特别的窗口机会,整体行业竞争格局从历史复盘来看非常良好,头部公司的盈利能力很有优势,预计将从未来一年的财务数据得到充分体现。 光模块需求暴增带来上游物料国产化渗透和代工模式的机会。尤其是光芯片行业,目前主要还是海外企业为主
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厄尔尼诺引“百年一遇”高温 “南涝北旱”致农业减产压力
入夏以来,全球多地遭遇极端高温天气。研究显示,全球平均气温已连续3天处于历史高位。中国同样如此,据统计,北京已现今年第五个40℃以上高温天,自6月以来,北京35℃及以上的高温日数为19天,为1951年建站以来历史同期最多,是真正的“百年一遇”气象。 究其原因,很大程度上来自厄尔尼诺现象。世界气象组织4日宣布,热带太平洋七年来首次形成厄尔尼诺条件,这将导致全球气温飙升、破坏性天气的出现。“天气因素”随之成为影响全球农产品价格的重要变量,近期,美国中西部大豆核心产区干旱情况加重,造成种植面积及作物优
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2023-07-10 14:51:26
【国盛计算机】创意信息:卫星互联网+信创加速,稀缺卡位核心受益
1、卫星通信载荷: ①航天强国明确写入20大报告,星链及国内对应公司(ZGXW)正在加快布局,航天建设将进入新一轮竞赛,后续进展不断。 ②发射成本下降+刚需,打星节奏提速,卫星互联网标的将迎来快速增长。 ③创意信息是低轨宽带卫星5G通信载荷核心提供商(对标马斯克星链的弯管技术更领先),空间极大。 2、信创数据库: ①A股上市公司中,PGSQL的典型代表是海量数据,MySQL的典型代表是创意信息,旗下万里开源数据库吸纳了MySQL中国研发中心的团队。 ②近期公司在电信、金融行业信创数据库都有非常具
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创意信息
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国盛证券:耶伦访华缓和中美关系,共商气候议题拉动光伏板块上升
事件 继6月布林肯访华打开中美缓和窗口期后,美国财长耶伦4天访华行程继续缓和中美关系,并于7月8日(周六)早上与中国政府官员和气候专家举行圆桌会议共商气候议题,提出美中两国必须共同努力,应对气候变化带来的威胁。此外,根据彭博新闻社网站7月6日报道,美国总统气候问题特使约翰·克里计划于7月内访华,就全球变暖等问题举行会谈。 点评 1、中美双边关系近两年一直维持相对紧张的状况,让市场对近年美国光伏需求持谨慎态度。美国作为光伏组件重要的高端出口市场,#美国市场的打开将会是光伏行业需求向上的重要催化因素
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【国盛能源】电力周报:粤高温高负荷持续驱动火电行情
高温蔓延,多地用电负荷创历史新高,驱动火电及需求侧响应投资机会。部分地区预测今年负荷缺口压力较大,其中华北地区预计达到250万千瓦、四川预计达到750万千瓦、安徽预计达到1200万千瓦、山东预计达到1000万千瓦。电力供需紧张强化火电“压舱石”,推动电改深化,兑现调峰资源,火电灵活性改造等行业也将迎来新催化。 CCER重启在即,《温室气体自愿减排交易管理办法(试行)》公开征求意见。文件中明确,申请CCER项目时间需为2012年6月13日之后开工,项目减排量范围为双碳目标提出后到申请登记之日前5年
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️【天风通信】成功发射卫星互联网技术试验卫星,千亿卫星产业启航
事件:7月9日19时0分,长征二号丙/远征一号S运载火箭在酒泉卫星发射中心点火起飞,随后将卫星互联网技术试验卫星成功送入预定轨道,发射任务取得圆满成功,中国星网正式进入建设阶段。【天风通信】于今年3月强CALL算力为今年通信主线,并强调卫星通信互联网从0到1的产业投资机会,今天试验卫星发射,代表千亿低轨卫星产业正式全面启动。 ️我们点评如下: 1、天地一体通信是6G重要技术:继我国5G引领之后,美日韩在6G领域形成联盟遭企图超越中国并抢占先机。6G通信的重要发展方向是建构地面通信网络、卫星通信网
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【中泰农业】产能已经实质性加速去化,全面看多生猪板块
【中泰农业】产能已经实质性加速去化,全面看多生猪板块,强call! #6月能繁母猪明确去化加速,当前生猪板块核心矛盾已经解决 5月以来生猪板块的核心矛盾是产能去化能否加速,不是停留在逻辑上的预期加速,而是能否在数据层面看到实证。目前已经披露的涌益6月能繁存栏存栏环比-1.68%,5月仅-0.93%,钢联6月能繁存栏环比-0.57%,5月仅-0.01%,其他来源我们初步了解下来预计也都是6月产能加速去化,生猪板块买入信号已经明确。6月生猪价格环比持平,造成产能去化加速的原因一是仔猪价格下跌,二是产
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7月10日朝闻公社
一、宏观新闻 国内 中央 部委 1、国务院:公布《私募投资基金监督管理条例》,自2023年9月1日起施行 司法部、证监会负责人就《私募投资基金监督管理条例》答记者问时表示,条例对创投基金实施差异化监管,鼓励引导投资成长性、创新性企业;条例为创业投资基金设置专章,鼓励“投早投小投科技”。截至2023年5月,在中国证券投资基金业协会登记的私募基金管理人2.2万家,管理基金数量15.3万只,管理基金规模21万亿元左右。 2、证监会:降低主动权益类基金费率水平 新注册产品管理费率、托管费率分别不超过1.
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商品策略周报:厄尔尼诺下农产品确定性相对较高
策略摘要 商品期货:农产品(豆菜粕、油脂)、黑色逢低买入套保;能源、有色、贵金属中性。 核心观点 ■市场分析 近期国内逆周期信号进一步加强。6月开始,央行相继下调OMO、MLF和LPR利率10bp,并且发改委、国务院相继表态将“采取更加有力的措施”,6月29日国常会部署促进家居消费,政策逆周期信号继续加强。此外,7月6日国务院举行经济形势专家座谈会,会上总理表示“我国经济呈现回升向好态势”“注重把握转型的窗口期”。国内的经济数据仍偏弱,6月的PMI表现仍偏弱,高频的地产销售数据尚未有起色,出行数
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华创证券:关注中报预期变化,重视卫星互联网机遇
卫星互联网迎发展机遇,关注产业相关标的。 1)发展意义:卫星通信发展高级阶段,发展新高地。卫星互联网以低轨为主,是卫星通信发展高级阶段,具有广覆盖、低延时、宽带化、低成本等特点。由于卫星轨道和频谱资源具有排他性和时效性,卫星星座建设存在明显的“先发优势”,是发展的新高地。卫星互联网产业链方面包含卫星制造、发射、地面设备、运营及应用,其中上游卫星侧的卫星制造未来几年是景气周期,成长性高;下游用户侧的运营及应用环节则空间广阔。下游应用方面,卫星互联网可构建星间链路,是实现空天地一体化,迈向6G的关键
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国盛证券:
卫星互联网是大国竞争的新高地,军民领域都有巨大的战略价值和经济价值,是新时代中国发展不能错过的万亿产业大赛道。卫星互联网具备广覆盖、低延时、宽带化以及低成本的特点;军用领域:卫星互联网在发现、定位、跟踪、瞄准、交战、评估等杀伤链环节有着巨大潜力,俄乌战场Starlink大放光彩并且“星盾”已开始服务美国防部。民用领域:空天地一体化网络能很好的解决广域空间范围内的泛在、智能、协同和高效的信息互联,已被瑞典、美国等多个国家确定为下一代移动通信技术(6G)的基本框架,卫星互联网是实现空天地大互联不可或
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【申万通信内部观点】 重视卫星互联网产业进程
1)务必重视,7月9日我国成功发射卫星互联网技术试验卫星,卫星互联网是产业元年,24.06前海南工位发射规划明晰,可类比5G前夜的PCB,重视卫星制造产业链,排序【信科移动、铖昌科技、震有科技】2020年以来,行业最深度的框架,详细报告请联系我们! 2)光通信板块,我们近期观点非常明确,定性判断(出海/突破情况/落地情况/供需格局)优于定量测算(究竟几比几),综合考虑胜率与赔率的平衡。【旭创胜率依然最佳,赔率兼顾;相对赔率选手则可考虑华工科技、新易盛等(关注大客户进度)】,适度产业链上下延伸(芯
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2023-07-09 18:17:45
申万宏源:游戏调整中建议布局,AIGC落地是下半年决胜关键
本期投资提示: 游戏:短期有基本面,Al+有长期空间,巨幅波动中坚定信心。游戏板块在估值达到PE20-25X后波动较大,我们认为结合未来一年景气上行的基本面(巨人网络《原始征途》、三七互娱《凡人修仙传》多家公司新品表现眼,说明版号供给恢复发放后仍能拉动新需求,预计下半年手游增速20%-30%),游戏估值有较扎实的支撑。行情进一步上行的动力:1)版号恢复后的新品上线带来业绩增长,估值切换到明年PE则多为15-18x。2)Al+带来玩法创新和体验升级,提升付费水平、全球竞争力,做大行业蛋糕,提升板块
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2023-07-09 17:41:14
逆天“魔法”正式解禁!GPT-4以来最强应用“代码解释器”上线!
摘要:一个prompt就能分析数据、创建图表、编辑文件、执行数学运算!一夜之间,无数打工人的岗位被颠覆了。 今天,ChatGPT代码解释器测试版正式向所有Plus用户开放,这或许是GPT-4有史以来最强大的功能。有了它之后,即使不是程序员,只需要用自然语言向ChatGPT下达指令,也可以完成需要复杂编程技术的任务。 代码解析器可令ChatGPT 运行代码,并且可以访问用户上传的文件,实现分析数据、创建图表、编辑文件、执行数学运算等复杂操作。 试用之后,许多网友感慨,代码解释器的确是OpenAI
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民生证券:AI永不眠,世界AI大会的精炼与信心
本周观点 全球人工智能大会火热召开的背后透露出国内AI产业链正走向高景气度,有力验证了AI正在开启新一轮技术革命,AI从供给侧转向需求侧的拐点。AI现阶段有望复制2010-2012年TMT供给侧迈向2013-2015年TMT应用需求侧的路径。而我们判断此次边革有望带来两大变化: 1、边缘AI或是当前预期差最大的AI方向,边缘AI、具身智能与机器人本质三位一体。AI从云到边的大趋势确立,形成以边缘AI构建的产业趋势,具身智能形成的内在逻辑(AI自我提升需要人与环境的交互数据集中在终端),映射至机器
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国泰君安:AI算力需求正浓,光电互联不止
本报告导读: 800G主线将率先进入业绩兑现期,行业格局稳固凸显头部公司盈利能力。光模块需求暴增带来上游物料国产化渗透和代工模式的机会。 摘要: 800G主线将率先进入业绩兑现期,行业格局稳固凸显头部公司盈利能力。我们认为已经在海外大厂供应链中的企业优势较大,新进入者需要有极为特别的窗口机会,整体行业竞争格局从历史复盘来看非常良好,头部公司的盈利能力很有优势,预计将从未来一年的财务数据得到充分体现。 光模块需求暴增带来上游物料国产化渗透和代工模式的机会。尤其是光芯片行业,目前主要还是海外企业为主
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厄尔尼诺引“百年一遇”高温 “南涝北旱”致农业减产压力
入夏以来,全球多地遭遇极端高温天气。研究显示,全球平均气温已连续3天处于历史高位。中国同样如此,据统计,北京已现今年第五个40℃以上高温天,自6月以来,北京35℃及以上的高温日数为19天,为1951年建站以来历史同期最多,是真正的“百年一遇”气象。 究其原因,很大程度上来自厄尔尼诺现象。世界气象组织4日宣布,热带太平洋七年来首次形成厄尔尼诺条件,这将导致全球气温飙升、破坏性天气的出现。“天气因素”随之成为影响全球农产品价格的重要变量,近期,美国中西部大豆核心产区干旱情况加重,造成种植面积及作物优
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