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戈壁淘金
顺势而为,玉汝于成
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2022-11-23 11:45:46
【东北证券】数据要素万亿空间逐渐被挖掘,超大主题行情有望开启
近期数据脱敏主题逐渐得到市场关注,我们认为这是数据要素行业被市场逐渐认知的表现。 1、数据要素行业包含数据采集/存储/治理/交易/分析/融资几个大环节和多个子环节,行业发展成熟度不同:数字经济与传统经济最主要的不同点在于数据是核心生产要素,数据是数字经济时代的石油。数据要素化全过程包括数据资源化&数据资产化,继续细分包括数据采集/存储/治理/交易/分析/融资等多个大环节,每个大环节内部还包含若干小环节。目前数据采集、存储已经比较成熟,但在数据的治理、交易、分析、融资等环节成熟度还比较低,在要素化
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2022-11-23 11:24:14
【国金电新】欧盟提议设置天然气基准电价上限为275欧元/MWh点评
11月22日,欧盟委员会提议从2023年1月1日起引入为期一年的天然气价格调整机制,并提出275欧元/MWh的天然气基准电价上限,本周四各国将在布鲁塞尔讨论该提议。 点评: 1、电价上限设置触发机制:此电价上限与非天然气机组发电上限180欧元/MWh是两回事,该天然气基准电价为荷兰TTF天然气电价,当TTP天然气期货价格连续两周超过275欧元/MWh,并且连续十天比液化天然气(LNG)参考价格的高58欧元以上时,将触发275欧元/MWh的上限。 2、从提案来看,在欧盟考虑了各项改革举措之后,天然
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盛弘股份
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2022-11-23 08:45:18
中金:电子墨水屏应用场景丰富 B/C端双轮驱动
电子水墨屏具有护眼、节能、可弯折等特性,主要依靠反射外界环境光实现画面显示,目前以微胶囊、微杯等电泳式显示技术为主。我们认为电子墨水屏有望在商用及消费领域同步推进,1)商用:我们预计电子水墨屏产品,如电子价签等有望在零售领域有望快速放量,办公、制造、医疗、金融等多领域均有潜在应用空间;2)消费:我们看好电子阅读器有望诞生国内本土品牌,并在平板、显示屏及可穿戴等多终端渗透。 理由 电子水墨屏上游供应较为集中,未来成本下降有望推动应用渗透。电子纸膜核心技术目前以微胶囊电泳式技术为主,该技术以元太科技
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亚世光电
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2022-11-23 08:03:31
深交所称国资国企价值功能有待彰显,中信证券称关注两条主线
据中证报11月22日报道,深交所党委副书记、总经理沙雁在2022金融街论坛年会上表示,国资国企长期投资、价值投资功能有待彰显。但是,受企业投资者关系管理、机构路演宣介、市场认知不充分等因素影响,市场对国企的价值发现和资源配置功能仍有待提升。 中信证券研报指出,历史上国资委央企上市企业在熊市中较有韧性,但牛市中估值弹性较弱;业绩稳定且有增长,但市场不愿给高估值。总结来说即基本面优质但投资价值似乎相对有限,但是该机构认为在当前市场环境羸弱和国企改革持续推进的背景下,上市央企将迎来配置时机。 行业方面
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戈壁淘金
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2022-11-23 07:58:59
煤炭行业:高分红价值凸显,煤炭股估值有望提升
事件:11月21日,证监会主席易会满在2022金融街论坛年会上提出“探索建立具有中国特色的估值体系”。 建设“中国特色估值体系”,央国企估值有望提升。11月21日,在2022金融街论坛年会上,证监会主席易会满提出要深入研究成熟市场估值理论的适用场景,把握好不同类型上市公司的估值逻辑,探索建立具有中国特色的估值体系,促进市场资源配置功能更好发挥。专家表示,国有企业估值偏低,亟需完善契合国企特点的估值方法,扭转当前国有企业在资本市场大幅“折价”的趋势。 煤炭企业国企占比高,社会价值凸显。煤炭行业国有
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只买龙头的老司机
2022-11-23 07:32:10
11月23日朝闻公社
一、宏观新闻 国内:中央 部委 1、国家疾控局:各地进一步加大层层加码整治力度 国家疾控局11月22日在国务院联防联控机制新闻发布会上介绍,近期,国务院联防联控机制综合组通过视频会商、调度和培训等多种方式,部署调度各地尽快推进二十条优化措施的落实落地,目前各地正在有力推动落实。胡翔表示,各地进一步加大层层加码问题整治力度,重点对随意封校停课、停工停产、未经批准阻断交通、随意采取“静默”管理、随意封控、长时间不解封、随意停诊等问题开展整治,畅通群众投诉举报渠道,及时解决群众投诉的急难愁盼问题,确保
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2022-11-23 05:45:22
【国金电车】恩捷股份投资者电话会速评
事件:11月22日晚恩捷股份召开投资者电话会 点评: 1、公司不存在财务造假、大股东占款等情况,截至目前没有收到被立案调查、重大诉讼及仲裁、重大处罚、违规担保等通知。 2、定增项目:定增项目未完成发行,具体的时间会根据后续的综合因素确定,公司会与保荐机构和投资者进行项目进展反馈。 3、发展势头良好,经营情况稳健。战略方面,公司明确以隔膜为核心的战略方针不变,深耕新能源产业,承担起行业龙头担当。经营方面,公司22年前三季度取得好成绩,四季度预计延续,全年完成既定目标。目前公司在手订单充足、账面资金
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恩捷股份
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戈壁淘金
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2022-11-23 05:42:43
中国联通涨停,数据脱敏概念股深度发掘
什么是数据脱敏? 数据脱敏是一种保护敏感息的技术手段,在不影响数据分析的准确性的前提下,对原始数据中的敏感字段进行处理,从而降低数据的敏感度,降低个人隐私泄露的风险。其基本效果是通过脱敏算法将敏感数据进行遮蔽、变形,将敏感级别降低后对外发放,或供访问使用。 数据脱敏最大的要点,在隐藏了数据之后,数据必须要保持可用,而且看上去也要像真的一样,否则我们就直接把这些信息都改成ABCD就好了。 为什么要做数据脱敏呢? 数据脱敏是数据库安全里的一个技术,主要是为了数据库安全。就像我们上面举的银行客户数据泄
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2022-11-23 05:16:28
【中信医药】 全球第二款3CL抑制剂盐野义 Xocova正式上市,关注产业链公司
事件:11月22日,日本厚生劳动省批准盐野义新冠口服药Ensitrelvir(Xocova)EUA。 临床实验结果:此前,9月28日,盐野义宣布3CL蛋白抑制剂Ensitrelvir (S-217622)在亚洲进行的“川期临床试验的川期部分达到主要终点。5种Omicron主要症状(流鼻涕、喉咙痛、咳嗽、发热和疲劳)消失的时间缩短了约24小时(安慰剂组192.2小时,Ensitrelvir组167.9小时)。此外,在用药第4天(第3次给药后)病毒RNA显著降低,与安慰剂组相比下降了1.4 og10
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金城医药
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上海医药
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戈壁淘金
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2022-11-23 05:09:29
民生证券:钠离子电池的逻辑深化与产业链整理
钠离子电池的核心仍为低成本。 目前碳酸锂价格高企,钠离子电池尚未规模化生产,磷酸铁锂电芯的成本在0.75元/Wh,钠离子电芯的成本在0.75元/Wh,两者基本持平。 未来随着碳酸锂价格回落,钠离子电池产业链成熟,磷酸铁锂电芯的成本约0.54元/Wh,钠离子电芯的成本约0.33元/Wh,钠离子电芯成本明显低于磷酸铁锂电芯0.21元/Wh。 钠电产业发展高势头,负极技术瓶颈尚待突破。 电芯环节: 1.宁德时代继续领跑,有望明年实现量产,目标低速车领域; 2.鹏辉能源聚阴离子和层状氧化物双线并进,聚阴
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传艺科技
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2022-11-23 05:04:41
央企:一张图
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中瓷电子
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2022-11-22 20:52:08
创业板30家央企上市公司
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2022-11-22 20:17:54
天风证券:强国目标下,关注传媒板块的低估的文化国企
我们认为传媒板块的低估的文化国企未来需要关注,其中文化国企改革、文化出海、文化数字化为方向的文化国企投资主线值得关注。 1)2022年为国企改革三年行动的收官之年,国企央企在聚焦混改上市、中长期激励等多项改革任务上提速加力,近期国务院国资委召开的提高央企控股上市公司质量工作推进会上也指出,提高央企控股上市公司质量是国有企业高质量发展的内在需要; 2)大会重点指出加快构建中国话语和中国叙事体系,讲好中国故事。国企央企作为传播中国形象的骨干力量,有望在配套政策助力下推出更多增强人民精神力量的优秀作品
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中南传媒
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2022-11-22 18:44:36
央企重估,关注十大重点行业
一、事件刺激:证监会主席YHM在2022金融街论坛年会上表示,探索建立具有中国特色的估值体系,促进市场资源配置功能更好发挥。 11月22日,早盘专家表示,国有企业作为国民经济的重要支柱,一直是A股市场一支举足轻重的力量,而当前央企上市公司市盈率不足8倍,为近十年以来最低水平,显著低于A股总体水平的14倍。当前应加快完善契合国企等各类型企业特点的估值方法,扭转国企在资本市场大幅“折价”的趋势。 二、央企布局正当时:从2013年到2022年,本轮国企改革已经10年。第一阶段以 2013 年为起点,统
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中国交建
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中航沈飞
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中国核电
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中国神华
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戈壁淘金
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2022-11-22 18:00:14
天风证券:关于国企改革的观点
关于国企改革的观点: 国企改革,资产注入正当时。我们必须认知到中国是一个特殊的体制经济,庞大的国有资产一定是借助资本市场提高效率,所以国有企业改革值得关注。从产业方面的视角来看,我认为电力和航天军工是国企改革机会最大的两个领域。 1、中国的电力能源公司主体资产是煤电,煤电的市场估值很低,如果把体外大量可再生能源资产通过资产注入的方式进行置换,具有巨大的机会空间。如果置换完成,再回头看国有能源公司,可能上千亿市值也不罕见,国资委有强大的动力驱动置换。 2、航天军工对应的是中国科研体制改革的问题,很
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国电南瑞
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中航光电
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【东北证券】数据要素万亿空间逐渐被挖掘,超大主题行情有望开启
近期数据脱敏主题逐渐得到市场关注,我们认为这是数据要素行业被市场逐渐认知的表现。 1、数据要素行业包含数据采集/存储/治理/交易/分析/融资几个大环节和多个子环节,行业发展成熟度不同:数字经济与传统经济最主要的不同点在于数据是核心生产要素,数据是数字经济时代的石油。数据要素化全过程包括数据资源化&数据资产化,继续细分包括数据采集/存储/治理/交易/分析/融资等多个大环节,每个大环节内部还包含若干小环节。目前数据采集、存储已经比较成熟,但在数据的治理、交易、分析、融资等环节成熟度还比较低,在要素化
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【国金电新】欧盟提议设置天然气基准电价上限为275欧元/MWh点评
11月22日,欧盟委员会提议从2023年1月1日起引入为期一年的天然气价格调整机制,并提出275欧元/MWh的天然气基准电价上限,本周四各国将在布鲁塞尔讨论该提议。 点评: 1、电价上限设置触发机制:此电价上限与非天然气机组发电上限180欧元/MWh是两回事,该天然气基准电价为荷兰TTF天然气电价,当TTP天然气期货价格连续两周超过275欧元/MWh,并且连续十天比液化天然气(LNG)参考价格的高58欧元以上时,将触发275欧元/MWh的上限。 2、从提案来看,在欧盟考虑了各项改革举措之后,天然
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中金:电子墨水屏应用场景丰富 B/C端双轮驱动
电子水墨屏具有护眼、节能、可弯折等特性,主要依靠反射外界环境光实现画面显示,目前以微胶囊、微杯等电泳式显示技术为主。我们认为电子墨水屏有望在商用及消费领域同步推进,1)商用:我们预计电子水墨屏产品,如电子价签等有望在零售领域有望快速放量,办公、制造、医疗、金融等多领域均有潜在应用空间;2)消费:我们看好电子阅读器有望诞生国内本土品牌,并在平板、显示屏及可穿戴等多终端渗透。 理由 电子水墨屏上游供应较为集中,未来成本下降有望推动应用渗透。电子纸膜核心技术目前以微胶囊电泳式技术为主,该技术以元太科技
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深交所称国资国企价值功能有待彰显,中信证券称关注两条主线
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煤炭行业:高分红价值凸显,煤炭股估值有望提升
事件:11月21日,证监会主席易会满在2022金融街论坛年会上提出“探索建立具有中国特色的估值体系”。 建设“中国特色估值体系”,央国企估值有望提升。11月21日,在2022金融街论坛年会上,证监会主席易会满提出要深入研究成熟市场估值理论的适用场景,把握好不同类型上市公司的估值逻辑,探索建立具有中国特色的估值体系,促进市场资源配置功能更好发挥。专家表示,国有企业估值偏低,亟需完善契合国企特点的估值方法,扭转当前国有企业在资本市场大幅“折价”的趋势。 煤炭企业国企占比高,社会价值凸显。煤炭行业国有
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什么是数据脱敏? 数据脱敏是一种保护敏感息的技术手段,在不影响数据分析的准确性的前提下,对原始数据中的敏感字段进行处理,从而降低数据的敏感度,降低个人隐私泄露的风险。其基本效果是通过脱敏算法将敏感数据进行遮蔽、变形,将敏感级别降低后对外发放,或供访问使用。 数据脱敏最大的要点,在隐藏了数据之后,数据必须要保持可用,而且看上去也要像真的一样,否则我们就直接把这些信息都改成ABCD就好了。 为什么要做数据脱敏呢? 数据脱敏是数据库安全里的一个技术,主要是为了数据库安全。就像我们上面举的银行客户数据泄
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事件:11月22日,日本厚生劳动省批准盐野义新冠口服药Ensitrelvir(Xocova)EUA。 临床实验结果:此前,9月28日,盐野义宣布3CL蛋白抑制剂Ensitrelvir (S-217622)在亚洲进行的“川期临床试验的川期部分达到主要终点。5种Omicron主要症状(流鼻涕、喉咙痛、咳嗽、发热和疲劳)消失的时间缩短了约24小时(安慰剂组192.2小时,Ensitrelvir组167.9小时)。此外,在用药第4天(第3次给药后)病毒RNA显著降低,与安慰剂组相比下降了1.4 og10
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民生证券:钠离子电池的逻辑深化与产业链整理
钠离子电池的核心仍为低成本。 目前碳酸锂价格高企,钠离子电池尚未规模化生产,磷酸铁锂电芯的成本在0.75元/Wh,钠离子电芯的成本在0.75元/Wh,两者基本持平。 未来随着碳酸锂价格回落,钠离子电池产业链成熟,磷酸铁锂电芯的成本约0.54元/Wh,钠离子电芯的成本约0.33元/Wh,钠离子电芯成本明显低于磷酸铁锂电芯0.21元/Wh。 钠电产业发展高势头,负极技术瓶颈尚待突破。 电芯环节: 1.宁德时代继续领跑,有望明年实现量产,目标低速车领域; 2.鹏辉能源聚阴离子和层状氧化物双线并进,聚阴
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天风证券:强国目标下,关注传媒板块的低估的文化国企
我们认为传媒板块的低估的文化国企未来需要关注,其中文化国企改革、文化出海、文化数字化为方向的文化国企投资主线值得关注。 1)2022年为国企改革三年行动的收官之年,国企央企在聚焦混改上市、中长期激励等多项改革任务上提速加力,近期国务院国资委召开的提高央企控股上市公司质量工作推进会上也指出,提高央企控股上市公司质量是国有企业高质量发展的内在需要; 2)大会重点指出加快构建中国话语和中国叙事体系,讲好中国故事。国企央企作为传播中国形象的骨干力量,有望在配套政策助力下推出更多增强人民精神力量的优秀作品
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央企重估,关注十大重点行业
一、事件刺激:证监会主席YHM在2022金融街论坛年会上表示,探索建立具有中国特色的估值体系,促进市场资源配置功能更好发挥。 11月22日,早盘专家表示,国有企业作为国民经济的重要支柱,一直是A股市场一支举足轻重的力量,而当前央企上市公司市盈率不足8倍,为近十年以来最低水平,显著低于A股总体水平的14倍。当前应加快完善契合国企等各类型企业特点的估值方法,扭转国企在资本市场大幅“折价”的趋势。 二、央企布局正当时:从2013年到2022年,本轮国企改革已经10年。第一阶段以 2013 年为起点,统
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天风证券:关于国企改革的观点
关于国企改革的观点: 国企改革,资产注入正当时。我们必须认知到中国是一个特殊的体制经济,庞大的国有资产一定是借助资本市场提高效率,所以国有企业改革值得关注。从产业方面的视角来看,我认为电力和航天军工是国企改革机会最大的两个领域。 1、中国的电力能源公司主体资产是煤电,煤电的市场估值很低,如果把体外大量可再生能源资产通过资产注入的方式进行置换,具有巨大的机会空间。如果置换完成,再回头看国有能源公司,可能上千亿市值也不罕见,国资委有强大的动力驱动置换。 2、航天军工对应的是中国科研体制改革的问题,很
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2022-11-23 11:45:46
【东北证券】数据要素万亿空间逐渐被挖掘,超大主题行情有望开启
近期数据脱敏主题逐渐得到市场关注,我们认为这是数据要素行业被市场逐渐认知的表现。 1、数据要素行业包含数据采集/存储/治理/交易/分析/融资几个大环节和多个子环节,行业发展成熟度不同:数字经济与传统经济最主要的不同点在于数据是核心生产要素,数据是数字经济时代的石油。数据要素化全过程包括数据资源化&数据资产化,继续细分包括数据采集/存储/治理/交易/分析/融资等多个大环节,每个大环节内部还包含若干小环节。目前数据采集、存储已经比较成熟,但在数据的治理、交易、分析、融资等环节成熟度还比较低,在要素化
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2022-11-23 11:24:14
【国金电新】欧盟提议设置天然气基准电价上限为275欧元/MWh点评
11月22日,欧盟委员会提议从2023年1月1日起引入为期一年的天然气价格调整机制,并提出275欧元/MWh的天然气基准电价上限,本周四各国将在布鲁塞尔讨论该提议。 点评: 1、电价上限设置触发机制:此电价上限与非天然气机组发电上限180欧元/MWh是两回事,该天然气基准电价为荷兰TTF天然气电价,当TTP天然气期货价格连续两周超过275欧元/MWh,并且连续十天比液化天然气(LNG)参考价格的高58欧元以上时,将触发275欧元/MWh的上限。 2、从提案来看,在欧盟考虑了各项改革举措之后,天然
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盛弘股份
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2022-11-23 08:45:18
中金:电子墨水屏应用场景丰富 B/C端双轮驱动
电子水墨屏具有护眼、节能、可弯折等特性,主要依靠反射外界环境光实现画面显示,目前以微胶囊、微杯等电泳式显示技术为主。我们认为电子墨水屏有望在商用及消费领域同步推进,1)商用:我们预计电子水墨屏产品,如电子价签等有望在零售领域有望快速放量,办公、制造、医疗、金融等多领域均有潜在应用空间;2)消费:我们看好电子阅读器有望诞生国内本土品牌,并在平板、显示屏及可穿戴等多终端渗透。 理由 电子水墨屏上游供应较为集中,未来成本下降有望推动应用渗透。电子纸膜核心技术目前以微胶囊电泳式技术为主,该技术以元太科技
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2022-11-23 08:03:31
深交所称国资国企价值功能有待彰显,中信证券称关注两条主线
据中证报11月22日报道,深交所党委副书记、总经理沙雁在2022金融街论坛年会上表示,国资国企长期投资、价值投资功能有待彰显。但是,受企业投资者关系管理、机构路演宣介、市场认知不充分等因素影响,市场对国企的价值发现和资源配置功能仍有待提升。 中信证券研报指出,历史上国资委央企上市企业在熊市中较有韧性,但牛市中估值弹性较弱;业绩稳定且有增长,但市场不愿给高估值。总结来说即基本面优质但投资价值似乎相对有限,但是该机构认为在当前市场环境羸弱和国企改革持续推进的背景下,上市央企将迎来配置时机。 行业方面
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2022-11-23 07:58:59
煤炭行业:高分红价值凸显,煤炭股估值有望提升
事件:11月21日,证监会主席易会满在2022金融街论坛年会上提出“探索建立具有中国特色的估值体系”。 建设“中国特色估值体系”,央国企估值有望提升。11月21日,在2022金融街论坛年会上,证监会主席易会满提出要深入研究成熟市场估值理论的适用场景,把握好不同类型上市公司的估值逻辑,探索建立具有中国特色的估值体系,促进市场资源配置功能更好发挥。专家表示,国有企业估值偏低,亟需完善契合国企特点的估值方法,扭转当前国有企业在资本市场大幅“折价”的趋势。 煤炭企业国企占比高,社会价值凸显。煤炭行业国有
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11月23日朝闻公社
一、宏观新闻 国内:中央 部委 1、国家疾控局:各地进一步加大层层加码整治力度 国家疾控局11月22日在国务院联防联控机制新闻发布会上介绍,近期,国务院联防联控机制综合组通过视频会商、调度和培训等多种方式,部署调度各地尽快推进二十条优化措施的落实落地,目前各地正在有力推动落实。胡翔表示,各地进一步加大层层加码问题整治力度,重点对随意封校停课、停工停产、未经批准阻断交通、随意采取“静默”管理、随意封控、长时间不解封、随意停诊等问题开展整治,畅通群众投诉举报渠道,及时解决群众投诉的急难愁盼问题,确保
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2022-11-23 05:45:22
【国金电车】恩捷股份投资者电话会速评
事件:11月22日晚恩捷股份召开投资者电话会 点评: 1、公司不存在财务造假、大股东占款等情况,截至目前没有收到被立案调查、重大诉讼及仲裁、重大处罚、违规担保等通知。 2、定增项目:定增项目未完成发行,具体的时间会根据后续的综合因素确定,公司会与保荐机构和投资者进行项目进展反馈。 3、发展势头良好,经营情况稳健。战略方面,公司明确以隔膜为核心的战略方针不变,深耕新能源产业,承担起行业龙头担当。经营方面,公司22年前三季度取得好成绩,四季度预计延续,全年完成既定目标。目前公司在手订单充足、账面资金
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恩捷股份
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2022-11-23 05:42:43
中国联通涨停,数据脱敏概念股深度发掘
什么是数据脱敏? 数据脱敏是一种保护敏感息的技术手段,在不影响数据分析的准确性的前提下,对原始数据中的敏感字段进行处理,从而降低数据的敏感度,降低个人隐私泄露的风险。其基本效果是通过脱敏算法将敏感数据进行遮蔽、变形,将敏感级别降低后对外发放,或供访问使用。 数据脱敏最大的要点,在隐藏了数据之后,数据必须要保持可用,而且看上去也要像真的一样,否则我们就直接把这些信息都改成ABCD就好了。 为什么要做数据脱敏呢? 数据脱敏是数据库安全里的一个技术,主要是为了数据库安全。就像我们上面举的银行客户数据泄
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每日互动
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北信源
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【中信医药】 全球第二款3CL抑制剂盐野义 Xocova正式上市,关注产业链公司
事件:11月22日,日本厚生劳动省批准盐野义新冠口服药Ensitrelvir(Xocova)EUA。 临床实验结果:此前,9月28日,盐野义宣布3CL蛋白抑制剂Ensitrelvir (S-217622)在亚洲进行的“川期临床试验的川期部分达到主要终点。5种Omicron主要症状(流鼻涕、喉咙痛、咳嗽、发热和疲劳)消失的时间缩短了约24小时(安慰剂组192.2小时,Ensitrelvir组167.9小时)。此外,在用药第4天(第3次给药后)病毒RNA显著降低,与安慰剂组相比下降了1.4 og10
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金城医药
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上海医药
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2022-11-23 05:09:29
民生证券:钠离子电池的逻辑深化与产业链整理
钠离子电池的核心仍为低成本。 目前碳酸锂价格高企,钠离子电池尚未规模化生产,磷酸铁锂电芯的成本在0.75元/Wh,钠离子电芯的成本在0.75元/Wh,两者基本持平。 未来随着碳酸锂价格回落,钠离子电池产业链成熟,磷酸铁锂电芯的成本约0.54元/Wh,钠离子电芯的成本约0.33元/Wh,钠离子电芯成本明显低于磷酸铁锂电芯0.21元/Wh。 钠电产业发展高势头,负极技术瓶颈尚待突破。 电芯环节: 1.宁德时代继续领跑,有望明年实现量产,目标低速车领域; 2.鹏辉能源聚阴离子和层状氧化物双线并进,聚阴
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传艺科技
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央企:一张图
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创业板30家央企上市公司
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中铁装配
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中信出版
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天风证券:强国目标下,关注传媒板块的低估的文化国企
我们认为传媒板块的低估的文化国企未来需要关注,其中文化国企改革、文化出海、文化数字化为方向的文化国企投资主线值得关注。 1)2022年为国企改革三年行动的收官之年,国企央企在聚焦混改上市、中长期激励等多项改革任务上提速加力,近期国务院国资委召开的提高央企控股上市公司质量工作推进会上也指出,提高央企控股上市公司质量是国有企业高质量发展的内在需要; 2)大会重点指出加快构建中国话语和中国叙事体系,讲好中国故事。国企央企作为传播中国形象的骨干力量,有望在配套政策助力下推出更多增强人民精神力量的优秀作品
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中国科传
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2022-11-22 18:44:36
央企重估,关注十大重点行业
一、事件刺激:证监会主席YHM在2022金融街论坛年会上表示,探索建立具有中国特色的估值体系,促进市场资源配置功能更好发挥。 11月22日,早盘专家表示,国有企业作为国民经济的重要支柱,一直是A股市场一支举足轻重的力量,而当前央企上市公司市盈率不足8倍,为近十年以来最低水平,显著低于A股总体水平的14倍。当前应加快完善契合国企等各类型企业特点的估值方法,扭转国企在资本市场大幅“折价”的趋势。 二、央企布局正当时:从2013年到2022年,本轮国企改革已经10年。第一阶段以 2013 年为起点,统
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中国交建
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中国能建
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中航沈飞
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中国核电
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中国神华
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2022-11-22 18:00:14
天风证券:关于国企改革的观点
关于国企改革的观点: 国企改革,资产注入正当时。我们必须认知到中国是一个特殊的体制经济,庞大的国有资产一定是借助资本市场提高效率,所以国有企业改革值得关注。从产业方面的视角来看,我认为电力和航天军工是国企改革机会最大的两个领域。 1、中国的电力能源公司主体资产是煤电,煤电的市场估值很低,如果把体外大量可再生能源资产通过资产注入的方式进行置换,具有巨大的机会空间。如果置换完成,再回头看国有能源公司,可能上千亿市值也不罕见,国资委有强大的动力驱动置换。 2、航天军工对应的是中国科研体制改革的问题,很
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国电南瑞
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【东北证券】数据要素万亿空间逐渐被挖掘,超大主题行情有望开启
近期数据脱敏主题逐渐得到市场关注,我们认为这是数据要素行业被市场逐渐认知的表现。 1、数据要素行业包含数据采集/存储/治理/交易/分析/融资几个大环节和多个子环节,行业发展成熟度不同:数字经济与传统经济最主要的不同点在于数据是核心生产要素,数据是数字经济时代的石油。数据要素化全过程包括数据资源化&数据资产化,继续细分包括数据采集/存储/治理/交易/分析/融资等多个大环节,每个大环节内部还包含若干小环节。目前数据采集、存储已经比较成熟,但在数据的治理、交易、分析、融资等环节成熟度还比较低,在要素化
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【国金电新】欧盟提议设置天然气基准电价上限为275欧元/MWh点评
11月22日,欧盟委员会提议从2023年1月1日起引入为期一年的天然气价格调整机制,并提出275欧元/MWh的天然气基准电价上限,本周四各国将在布鲁塞尔讨论该提议。 点评: 1、电价上限设置触发机制:此电价上限与非天然气机组发电上限180欧元/MWh是两回事,该天然气基准电价为荷兰TTF天然气电价,当TTP天然气期货价格连续两周超过275欧元/MWh,并且连续十天比液化天然气(LNG)参考价格的高58欧元以上时,将触发275欧元/MWh的上限。 2、从提案来看,在欧盟考虑了各项改革举措之后,天然
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电子水墨屏具有护眼、节能、可弯折等特性,主要依靠反射外界环境光实现画面显示,目前以微胶囊、微杯等电泳式显示技术为主。我们认为电子墨水屏有望在商用及消费领域同步推进,1)商用:我们预计电子水墨屏产品,如电子价签等有望在零售领域有望快速放量,办公、制造、医疗、金融等多领域均有潜在应用空间;2)消费:我们看好电子阅读器有望诞生国内本土品牌,并在平板、显示屏及可穿戴等多终端渗透。 理由 电子水墨屏上游供应较为集中,未来成本下降有望推动应用渗透。电子纸膜核心技术目前以微胶囊电泳式技术为主,该技术以元太科技
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深交所称国资国企价值功能有待彰显,中信证券称关注两条主线
据中证报11月22日报道,深交所党委副书记、总经理沙雁在2022金融街论坛年会上表示,国资国企长期投资、价值投资功能有待彰显。但是,受企业投资者关系管理、机构路演宣介、市场认知不充分等因素影响,市场对国企的价值发现和资源配置功能仍有待提升。 中信证券研报指出,历史上国资委央企上市企业在熊市中较有韧性,但牛市中估值弹性较弱;业绩稳定且有增长,但市场不愿给高估值。总结来说即基本面优质但投资价值似乎相对有限,但是该机构认为在当前市场环境羸弱和国企改革持续推进的背景下,上市央企将迎来配置时机。 行业方面
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事件:11月21日,证监会主席易会满在2022金融街论坛年会上提出“探索建立具有中国特色的估值体系”。 建设“中国特色估值体系”,央国企估值有望提升。11月21日,在2022金融街论坛年会上,证监会主席易会满提出要深入研究成熟市场估值理论的适用场景,把握好不同类型上市公司的估值逻辑,探索建立具有中国特色的估值体系,促进市场资源配置功能更好发挥。专家表示,国有企业估值偏低,亟需完善契合国企特点的估值方法,扭转当前国有企业在资本市场大幅“折价”的趋势。 煤炭企业国企占比高,社会价值凸显。煤炭行业国有
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什么是数据脱敏? 数据脱敏是一种保护敏感息的技术手段,在不影响数据分析的准确性的前提下,对原始数据中的敏感字段进行处理,从而降低数据的敏感度,降低个人隐私泄露的风险。其基本效果是通过脱敏算法将敏感数据进行遮蔽、变形,将敏感级别降低后对外发放,或供访问使用。 数据脱敏最大的要点,在隐藏了数据之后,数据必须要保持可用,而且看上去也要像真的一样,否则我们就直接把这些信息都改成ABCD就好了。 为什么要做数据脱敏呢? 数据脱敏是数据库安全里的一个技术,主要是为了数据库安全。就像我们上面举的银行客户数据泄
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事件:11月22日,日本厚生劳动省批准盐野义新冠口服药Ensitrelvir(Xocova)EUA。 临床实验结果:此前,9月28日,盐野义宣布3CL蛋白抑制剂Ensitrelvir (S-217622)在亚洲进行的“川期临床试验的川期部分达到主要终点。5种Omicron主要症状(流鼻涕、喉咙痛、咳嗽、发热和疲劳)消失的时间缩短了约24小时(安慰剂组192.2小时,Ensitrelvir组167.9小时)。此外,在用药第4天(第3次给药后)病毒RNA显著降低,与安慰剂组相比下降了1.4 og10
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钠离子电池的核心仍为低成本。 目前碳酸锂价格高企,钠离子电池尚未规模化生产,磷酸铁锂电芯的成本在0.75元/Wh,钠离子电芯的成本在0.75元/Wh,两者基本持平。 未来随着碳酸锂价格回落,钠离子电池产业链成熟,磷酸铁锂电芯的成本约0.54元/Wh,钠离子电芯的成本约0.33元/Wh,钠离子电芯成本明显低于磷酸铁锂电芯0.21元/Wh。 钠电产业发展高势头,负极技术瓶颈尚待突破。 电芯环节: 1.宁德时代继续领跑,有望明年实现量产,目标低速车领域; 2.鹏辉能源聚阴离子和层状氧化物双线并进,聚阴
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我们认为传媒板块的低估的文化国企未来需要关注,其中文化国企改革、文化出海、文化数字化为方向的文化国企投资主线值得关注。 1)2022年为国企改革三年行动的收官之年,国企央企在聚焦混改上市、中长期激励等多项改革任务上提速加力,近期国务院国资委召开的提高央企控股上市公司质量工作推进会上也指出,提高央企控股上市公司质量是国有企业高质量发展的内在需要; 2)大会重点指出加快构建中国话语和中国叙事体系,讲好中国故事。国企央企作为传播中国形象的骨干力量,有望在配套政策助力下推出更多增强人民精神力量的优秀作品
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关于国企改革的观点: 国企改革,资产注入正当时。我们必须认知到中国是一个特殊的体制经济,庞大的国有资产一定是借助资本市场提高效率,所以国有企业改革值得关注。从产业方面的视角来看,我认为电力和航天军工是国企改革机会最大的两个领域。 1、中国的电力能源公司主体资产是煤电,煤电的市场估值很低,如果把体外大量可再生能源资产通过资产注入的方式进行置换,具有巨大的机会空间。如果置换完成,再回头看国有能源公司,可能上千亿市值也不罕见,国资委有强大的动力驱动置换。 2、航天军工对应的是中国科研体制改革的问题,很
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【东北证券】数据要素万亿空间逐渐被挖掘,超大主题行情有望开启
近期数据脱敏主题逐渐得到市场关注,我们认为这是数据要素行业被市场逐渐认知的表现。 1、数据要素行业包含数据采集/存储/治理/交易/分析/融资几个大环节和多个子环节,行业发展成熟度不同:数字经济与传统经济最主要的不同点在于数据是核心生产要素,数据是数字经济时代的石油。数据要素化全过程包括数据资源化&数据资产化,继续细分包括数据采集/存储/治理/交易/分析/融资等多个大环节,每个大环节内部还包含若干小环节。目前数据采集、存储已经比较成熟,但在数据的治理、交易、分析、融资等环节成熟度还比较低,在要素化
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2022-11-23 11:24:14
【国金电新】欧盟提议设置天然气基准电价上限为275欧元/MWh点评
11月22日,欧盟委员会提议从2023年1月1日起引入为期一年的天然气价格调整机制,并提出275欧元/MWh的天然气基准电价上限,本周四各国将在布鲁塞尔讨论该提议。 点评: 1、电价上限设置触发机制:此电价上限与非天然气机组发电上限180欧元/MWh是两回事,该天然气基准电价为荷兰TTF天然气电价,当TTP天然气期货价格连续两周超过275欧元/MWh,并且连续十天比液化天然气(LNG)参考价格的高58欧元以上时,将触发275欧元/MWh的上限。 2、从提案来看,在欧盟考虑了各项改革举措之后,天然
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2022-11-23 08:45:18
中金:电子墨水屏应用场景丰富 B/C端双轮驱动
电子水墨屏具有护眼、节能、可弯折等特性,主要依靠反射外界环境光实现画面显示,目前以微胶囊、微杯等电泳式显示技术为主。我们认为电子墨水屏有望在商用及消费领域同步推进,1)商用:我们预计电子水墨屏产品,如电子价签等有望在零售领域有望快速放量,办公、制造、医疗、金融等多领域均有潜在应用空间;2)消费:我们看好电子阅读器有望诞生国内本土品牌,并在平板、显示屏及可穿戴等多终端渗透。 理由 电子水墨屏上游供应较为集中,未来成本下降有望推动应用渗透。电子纸膜核心技术目前以微胶囊电泳式技术为主,该技术以元太科技
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2022-11-23 08:03:31
深交所称国资国企价值功能有待彰显,中信证券称关注两条主线
据中证报11月22日报道,深交所党委副书记、总经理沙雁在2022金融街论坛年会上表示,国资国企长期投资、价值投资功能有待彰显。但是,受企业投资者关系管理、机构路演宣介、市场认知不充分等因素影响,市场对国企的价值发现和资源配置功能仍有待提升。 中信证券研报指出,历史上国资委央企上市企业在熊市中较有韧性,但牛市中估值弹性较弱;业绩稳定且有增长,但市场不愿给高估值。总结来说即基本面优质但投资价值似乎相对有限,但是该机构认为在当前市场环境羸弱和国企改革持续推进的背景下,上市央企将迎来配置时机。 行业方面
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2022-11-23 07:58:59
煤炭行业:高分红价值凸显,煤炭股估值有望提升
事件:11月21日,证监会主席易会满在2022金融街论坛年会上提出“探索建立具有中国特色的估值体系”。 建设“中国特色估值体系”,央国企估值有望提升。11月21日,在2022金融街论坛年会上,证监会主席易会满提出要深入研究成熟市场估值理论的适用场景,把握好不同类型上市公司的估值逻辑,探索建立具有中国特色的估值体系,促进市场资源配置功能更好发挥。专家表示,国有企业估值偏低,亟需完善契合国企特点的估值方法,扭转当前国有企业在资本市场大幅“折价”的趋势。 煤炭企业国企占比高,社会价值凸显。煤炭行业国有
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2022-11-23 07:32:10
11月23日朝闻公社
一、宏观新闻 国内:中央 部委 1、国家疾控局:各地进一步加大层层加码整治力度 国家疾控局11月22日在国务院联防联控机制新闻发布会上介绍,近期,国务院联防联控机制综合组通过视频会商、调度和培训等多种方式,部署调度各地尽快推进二十条优化措施的落实落地,目前各地正在有力推动落实。胡翔表示,各地进一步加大层层加码问题整治力度,重点对随意封校停课、停工停产、未经批准阻断交通、随意采取“静默”管理、随意封控、长时间不解封、随意停诊等问题开展整治,畅通群众投诉举报渠道,及时解决群众投诉的急难愁盼问题,确保
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2022-11-23 05:45:22
【国金电车】恩捷股份投资者电话会速评
事件:11月22日晚恩捷股份召开投资者电话会 点评: 1、公司不存在财务造假、大股东占款等情况,截至目前没有收到被立案调查、重大诉讼及仲裁、重大处罚、违规担保等通知。 2、定增项目:定增项目未完成发行,具体的时间会根据后续的综合因素确定,公司会与保荐机构和投资者进行项目进展反馈。 3、发展势头良好,经营情况稳健。战略方面,公司明确以隔膜为核心的战略方针不变,深耕新能源产业,承担起行业龙头担当。经营方面,公司22年前三季度取得好成绩,四季度预计延续,全年完成既定目标。目前公司在手订单充足、账面资金
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恩捷股份
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2022-11-23 05:42:43
中国联通涨停,数据脱敏概念股深度发掘
什么是数据脱敏? 数据脱敏是一种保护敏感息的技术手段,在不影响数据分析的准确性的前提下,对原始数据中的敏感字段进行处理,从而降低数据的敏感度,降低个人隐私泄露的风险。其基本效果是通过脱敏算法将敏感数据进行遮蔽、变形,将敏感级别降低后对外发放,或供访问使用。 数据脱敏最大的要点,在隐藏了数据之后,数据必须要保持可用,而且看上去也要像真的一样,否则我们就直接把这些信息都改成ABCD就好了。 为什么要做数据脱敏呢? 数据脱敏是数据库安全里的一个技术,主要是为了数据库安全。就像我们上面举的银行客户数据泄
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2022-11-23 05:16:28
【中信医药】 全球第二款3CL抑制剂盐野义 Xocova正式上市,关注产业链公司
事件:11月22日,日本厚生劳动省批准盐野义新冠口服药Ensitrelvir(Xocova)EUA。 临床实验结果:此前,9月28日,盐野义宣布3CL蛋白抑制剂Ensitrelvir (S-217622)在亚洲进行的“川期临床试验的川期部分达到主要终点。5种Omicron主要症状(流鼻涕、喉咙痛、咳嗽、发热和疲劳)消失的时间缩短了约24小时(安慰剂组192.2小时,Ensitrelvir组167.9小时)。此外,在用药第4天(第3次给药后)病毒RNA显著降低,与安慰剂组相比下降了1.4 og10
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民生证券:钠离子电池的逻辑深化与产业链整理
钠离子电池的核心仍为低成本。 目前碳酸锂价格高企,钠离子电池尚未规模化生产,磷酸铁锂电芯的成本在0.75元/Wh,钠离子电芯的成本在0.75元/Wh,两者基本持平。 未来随着碳酸锂价格回落,钠离子电池产业链成熟,磷酸铁锂电芯的成本约0.54元/Wh,钠离子电芯的成本约0.33元/Wh,钠离子电芯成本明显低于磷酸铁锂电芯0.21元/Wh。 钠电产业发展高势头,负极技术瓶颈尚待突破。 电芯环节: 1.宁德时代继续领跑,有望明年实现量产,目标低速车领域; 2.鹏辉能源聚阴离子和层状氧化物双线并进,聚阴
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央企:一张图
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创业板30家央企上市公司
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天风证券:强国目标下,关注传媒板块的低估的文化国企
我们认为传媒板块的低估的文化国企未来需要关注,其中文化国企改革、文化出海、文化数字化为方向的文化国企投资主线值得关注。 1)2022年为国企改革三年行动的收官之年,国企央企在聚焦混改上市、中长期激励等多项改革任务上提速加力,近期国务院国资委召开的提高央企控股上市公司质量工作推进会上也指出,提高央企控股上市公司质量是国有企业高质量发展的内在需要; 2)大会重点指出加快构建中国话语和中国叙事体系,讲好中国故事。国企央企作为传播中国形象的骨干力量,有望在配套政策助力下推出更多增强人民精神力量的优秀作品
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央企重估,关注十大重点行业
一、事件刺激:证监会主席YHM在2022金融街论坛年会上表示,探索建立具有中国特色的估值体系,促进市场资源配置功能更好发挥。 11月22日,早盘专家表示,国有企业作为国民经济的重要支柱,一直是A股市场一支举足轻重的力量,而当前央企上市公司市盈率不足8倍,为近十年以来最低水平,显著低于A股总体水平的14倍。当前应加快完善契合国企等各类型企业特点的估值方法,扭转国企在资本市场大幅“折价”的趋势。 二、央企布局正当时:从2013年到2022年,本轮国企改革已经10年。第一阶段以 2013 年为起点,统
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天风证券:关于国企改革的观点
关于国企改革的观点: 国企改革,资产注入正当时。我们必须认知到中国是一个特殊的体制经济,庞大的国有资产一定是借助资本市场提高效率,所以国有企业改革值得关注。从产业方面的视角来看,我认为电力和航天军工是国企改革机会最大的两个领域。 1、中国的电力能源公司主体资产是煤电,煤电的市场估值很低,如果把体外大量可再生能源资产通过资产注入的方式进行置换,具有巨大的机会空间。如果置换完成,再回头看国有能源公司,可能上千亿市值也不罕见,国资委有强大的动力驱动置换。 2、航天军工对应的是中国科研体制改革的问题,很
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