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价值研究型韭菜
2021-08-18 18:22:23
万亿蓝海赛道!格科微CMOS图像传感器全球龙头
8 月 18 日, CIS 芯片龙头格科 ( 688728 ) 正式登陆科创板,作为 A 股唯一对标韦尔股份 CIS 标的,如何看待格科微的价值? 一、CMOS图像传感器全球龙头地位稳固,发力高端进入成长新阶段 格科微主营业务为CMOS图像传感器和显示驱动芯片,其中营收主要来自于CMOS图像传感器。2020年,CIS的收入占比超过9成。 格科微在CMOS图像传感器行业处于全球领先地位。根据Frost&Sullivan,从2017至2020年,格科微的全球市场份额从18.3%增长至29.7%(以出
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北方华创
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兆易创新
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价值研究型韭菜
2021-08-18 00:32:48
高景气赛道!锂电设备重磅调研纪要
锂电设备行业: 推荐原因: (1)产业成熟,国内一二线加速扩产:国内新能源汽车突破10%的渗透率,产业更趋成熟,国内锂电产业在经历野蛮生长和产业洗牌两个阶段之后,更趋理性,目前产业进入龙头加速扩产的第三阶段,扩产集中在头部一二线厂商,且扩产力度更大。 (2)欧美电动化加速,全球共振:欧洲政策助推,电动化进程加速,部分国家已达到20%渗透率,美国目前渗透率在3%左右,处于快速提升阶段,需求催化下本轮锂电扩产具有全球性,“专用+整车厂”也纷纷参与锂电扩建,海外产能投建刚拉开帷幕。 (3)微观统计来看
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先导智能
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慈星股份
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利元亨
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海目星
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杭可科技
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价值研究型韭菜
2021-08-16 23:33:02
价值重估!芳源股份情绪错杀的优质三元前驱体新星,中报大超预期
芳源股份:情绪错杀的优质三元前驱体新星,中报大超预期印证强阿尔法属性。 💥 事件:公司公告上半年归属于母公司所有者的净利润5391.98万元,同比增长1204.01%;营业收入9.03亿元,同比增长207.87%;基本每股收益0.13元,同比增长1200.0%。归母净利大超此前招股书预期4000-4500万元,超预期中值近30%。 ☀️ 据高工产研的数据预测,19-25 年:全球三元正极材料预计10年内出货量由34.3万吨升至150.0万吨,CAGR达27.8%,三元正极材料在海外市场仍有较大
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百川股份
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芳源股份
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天齐锂业
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西藏矿业
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五矿新能
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价值研究型韭菜
2021-08-14 00:58:34
信创蓝海赛道!东方通巨额订单开启高成长低估值
东方通中间件行业龙头深度绑定中国移动, 20 亿巨额订单加持,高成长低估值弹性足,信创蓝海赛道正式拉开 投资要点: 1、2022-2024 年内,中国移动为东方通带来超20 亿元新增合同: 根据合作备忘录内容,中国移动和东方通作为各自领域的头部企业,以业务协同为基础,以股权合作为纽带,互为客户、互为渠道、联合创新、共拓市场、合作共赢,在 2022-2024 三年战略协议期内,在产品质量、服务、技术、价格等具有市场竞争力的前提下,基于市场化原则共同推动业务落地,通过战略合作力争促进: 中国移动为东
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华菱线缆
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宁德时代
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价值研究型韭菜
2021-08-12 16:21:06
价值重估!协鑫集成深耕储能硅片分布式光伏赛道
协鑫集成深耕储能硅片分布式光伏赛道,对标隆基、通威、天合等光伏行业类同企业,被市场严重低估。 一、 210mm 超大尺寸电池组件 66GW 以天合光能为例:据财报2020年底天合光能组件总产能22GW左右,根据其战略规划,在2021年底电池总产能预计能达到35GW左右规模,其中,210mm 大尺寸电池产能占比超过70%。公司在,2021年底组件总产能预计能达到50GW左右。 从订单数据看,天合光能210产品收到了市场很高的认可,据财报披露:截止目前,天合光能210mm 尺寸“至尊”系列组件签单量
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上能电气
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价值研究型韭菜
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万亿储能赛道!金冠股份重磅调研纪要
主持人 储能的重要性得到了充分的验证,国家发改委今天就加快风电、光伏并网的鼓励政策,明确提出了完成碳中和要发挥新能源的作用,现在光伏风电并网主要的痛点在于电网的消纳,调频和储能。储能得到了技术的验证和政策首肯。今年在储能会有非常多的政策,其中在电网侧纳入到电价的预期加强,发电侧:新能源配储的补贴的政策的落地,会缓解大家对储能这块的担忧。虽然储能的成本是比较高,完全解决经济性的问题比较难,但是很多的补贴政策,新能源的消纳,经济性边际上一定会越来越好。建议投资者更加关注储能的终局意识,这才是储能定价
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价值研究型韭菜
2021-08-10 02:02:43
新能源赛道最后一块估值洼地“风电”爆发在即
光伏数倍级的疯狂暴涨行情,估值高达 60~100 倍左右,同样是我国新型能源战略结构重要组成部分的风电仅10~20倍,3060碳减排目标计划风光装机规模提升50%以上,据研究机构预计在2025年非化石能源的发电量当中风电994TWh、光伏788TWh远超光伏规模,风电的增长潜力被市场严重低估。 近日国投甘肃新能源与三一重能完成国投瓜州北大桥第七风电场B区200MW工程签署,建成后有望成为我国首个度电成本低于0.1元/度的风电项目,对于风电行业来说是史诗级重大利好。 光伏新能源疯狂暴涨的核心主因,
风电赛道估值洼地修复在即!
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价值研究型韭菜
2021-08-06 01:16:09
重磅调研!玻璃水泥行业专家交流纪要
玻璃水泥:如何看待地产需求为主的玻璃、水泥景气显著分化? 供给面:产能变化、产能发挥率变化、进出口 1 )产能角度一致:玻璃、水泥从2016年供给侧改革(限制玻璃水泥新建产能)之后产能基本呈现稳定略有提升状态,有提升的原因是因为早年拿到批文的产线开始投放产能,但提升幅度很小,2016~2020年玻璃水泥两者的供给增速基本保持一致。 2 )水泥错峰 VS 玻璃生产刚性:水泥供给改善早于玻璃,玻璃无法错峰 水泥可以通过错峰生产在淡季的时候通过限制产能发挥控制库存上升幅度,2017~2018年水泥行业
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价值研究型韭菜
2021-08-04 18:09:15
价值重估!茂硕电源•万亿储能赛道“光伏逆变器”
万亿储能赛道 & 光伏逆变器:科华数据、科士达、特变电工、茂硕电源、上能电气、固德威、锦浪科技、阳光电源、德业股份等,光伏逆变器蓝海赛道已经涨疯狂! 全球光伏逆变器行业市场分析:2010年以来,全球光伏逆变器的出货量基本处于高速增长状态。据中金企信国际咨询公布的《2021-2027年中国光伏逆变器市场竞争战略研究及投资前景预测报告》统计数据显示:2020年全球光伏逆变器的新增及替换整体市场规模将达到约136GW,且将在未来数年保持在平均20%以上的增长速度,至2025年全球光伏逆变器新增及替换整
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价值研究型韭菜
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万亿储能蓝海赛道,还看光伏逆变器
万亿储能 & 光伏逆变器:科华数据、科士达、特变电工、茂硕电源、上能电气、固德威、锦浪科技、阳光电源、德业股份,光伏逆变器蓝海赛道已经! 全球光伏逆变器行业市场分析:2010年以来,全球光伏逆变器的出货量基本处于高速增长状态。据中金企信国际咨询公布的《2021-2027年中国光伏逆变器市场竞争战略研究及投资前景预测报告》统计数据显示:2020年全球光伏逆变器的新增及替换整体市场规模将达到约136GW,且将在未来数年保持在平均20%以上的增长速度,至2025年全球光伏逆变器新增及替换整体市场将有望
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价值研究型韭菜
2021-07-27 23:19:15
调研!分布式光伏龙头“正泰电器”解读光伏整县推进
要点一览: 整县政策出来之后,户用的盈利模式和收入分成的变化:原来户用市场上,第一是现金销售,老百姓自己买电站,我们提供设计施工;第二是光伏贷,企业提供光伏贷产品;第三是合作开发,正泰投资,老百姓合作,收入分成。 央企主要是走合作开发的模式,央企拥有资产。原来民营企业做光伏业务开发,负债率上来了;央企最核心的优势是融资成本优势,央企进来后,户用电站可以出售给央企,民营企业的压力会下降,也会带来我们业务结构的增加:电站交易的收入。 资本金收益 10% 左右,如何分成:未来2-3年的交易逻辑会确定下
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正泰电器
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隆基绿能
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阳光电源
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通威股份
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北方华创
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价值研究型韭菜
2021-07-27 12:59:51
万亿新赛道!钠创·钠离子电池产业研究重磅纪要
核心观点 1 、钠离子电池具备商业可行性,其电芯生产工艺与锂电池工艺设备高度相似,部分材料如隔膜、铝箔一致,主要是正极材料变铁基钠、负极材料变硬碳、铜箔去掉、电解液变六氟磷酸钠。钠离子电池从物料成本看,能够低于锂离子电池约 20% 。 2 、钠离子电池成本低廉,能量密度比拼磷酸铁锂。钠的丰度高,碳酸钠价格仅为碳酸锂的 1/50 ,且不用铜箔,电池成本大幅下降,能量密度可比拼磷酸铁锂。循环寿命可达 4500-5000 次。 3 、钠离子电池具备高壁垒。钠离子电池的正极、电解液添加剂等都有材料及工艺
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华阳股份
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价值研究型韭菜
2021-07-24 02:57:26
高景气赛道跟踪!Mini LED专家交流深度解析纪要
MiniLED 高景气赛道跟踪,专家交流深度解析纪要 65寸电视为例传统方案100颗以内,Mini起步要1万颗以上,分区调光,显示和节能更好。 传统65寸LED 背电视价格2-3K,65寸OLED电视1-2万元。目前MiniLED背光模组成本1-1.5K,比传统LED背光模组高100%左右,预计2-3年降低到500-800元,后续成本降低,渗透率很可能超预期。 三星、TCL、创维都推出了MiniLED背光的产品。三星今年400万台,明年会推出中端的产品,出货预计达到千万以上。苹果12.5出的iP
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三安光电
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鸿利智汇
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新益昌
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价值研究型韭菜
2021-07-21 16:18:11
金信诺:市场少有的锂电池磷酸铁锂估值洼地标的
金信诺(300252):子公司中航信诺生产磷酸铁锂,正在满负荷生产稳定供货中。 据第三方数据:中航信诺(营口)有限公司目前磷酸铁锂的出货量为1万吨每年,按照锂电池当前的市场人气和热度,这部分业务给予公司80亿估值不过分,其余军工卫星业务就当白送,以公司目前不到50亿的市值来说,也是估值洼地需要修复! 【锂概念“高光”背后:原材料价格大涨倒逼中游企业向上并购】财联社7月19日讯,近日,特斯拉中国官网上线ModelY标准续航版,该版本车型全面引入宁德时代磷酸铁锂电池。调研发现,锂电池材料中,目前正极
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西藏矿业
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融捷股份
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龙蟠科技
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金信诺
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赣锋锂业
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价值研究型韭菜
2021-07-17 16:30:12
锂电湿法隔膜高壁垒、高景气,造就高成长赛道
锂电池的主要组成结构为正负极,隔膜,有机电解液和电池外壳。虽然正负极材料是锂电池的两大较为关键的材料,但是隔膜是关键的内层组件之一,隔膜将正负极片隔开,防止电池短路,同时保证充放电时离子的正常通过;保证电池的正常工作。其性能的好坏直接影响电池的容量、倍率、寿命以及安全等性能。 动力锂电池广泛应用于水力、火力、风力和太阳能电站等储能电源系统,邮电通讯的不间断电源以及电动工具、电动自行车、电动摩托车、电动汽车、军事装备、航空航天等多个领域。随着全球汽车电动化趋势加速对动力电池的需求增长,锂电池隔膜的
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恒力石化
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赣锋锂业
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万亿蓝海赛道!格科微CMOS图像传感器全球龙头
8 月 18 日, CIS 芯片龙头格科 ( 688728 ) 正式登陆科创板,作为 A 股唯一对标韦尔股份 CIS 标的,如何看待格科微的价值? 一、CMOS图像传感器全球龙头地位稳固,发力高端进入成长新阶段 格科微主营业务为CMOS图像传感器和显示驱动芯片,其中营收主要来自于CMOS图像传感器。2020年,CIS的收入占比超过9成。 格科微在CMOS图像传感器行业处于全球领先地位。根据Frost&Sullivan,从2017至2020年,格科微的全球市场份额从18.3%增长至29.7%(以出
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高景气赛道!锂电设备重磅调研纪要
锂电设备行业: 推荐原因: (1)产业成熟,国内一二线加速扩产:国内新能源汽车突破10%的渗透率,产业更趋成熟,国内锂电产业在经历野蛮生长和产业洗牌两个阶段之后,更趋理性,目前产业进入龙头加速扩产的第三阶段,扩产集中在头部一二线厂商,且扩产力度更大。 (2)欧美电动化加速,全球共振:欧洲政策助推,电动化进程加速,部分国家已达到20%渗透率,美国目前渗透率在3%左右,处于快速提升阶段,需求催化下本轮锂电扩产具有全球性,“专用+整车厂”也纷纷参与锂电扩建,海外产能投建刚拉开帷幕。 (3)微观统计来看
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价值重估!芳源股份情绪错杀的优质三元前驱体新星,中报大超预期
芳源股份:情绪错杀的优质三元前驱体新星,中报大超预期印证强阿尔法属性。 💥 事件:公司公告上半年归属于母公司所有者的净利润5391.98万元,同比增长1204.01%;营业收入9.03亿元,同比增长207.87%;基本每股收益0.13元,同比增长1200.0%。归母净利大超此前招股书预期4000-4500万元,超预期中值近30%。 ☀️ 据高工产研的数据预测,19-25 年:全球三元正极材料预计10年内出货量由34.3万吨升至150.0万吨,CAGR达27.8%,三元正极材料在海外市场仍有较大
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信创蓝海赛道!东方通巨额订单开启高成长低估值
东方通中间件行业龙头深度绑定中国移动, 20 亿巨额订单加持,高成长低估值弹性足,信创蓝海赛道正式拉开 投资要点: 1、2022-2024 年内,中国移动为东方通带来超20 亿元新增合同: 根据合作备忘录内容,中国移动和东方通作为各自领域的头部企业,以业务协同为基础,以股权合作为纽带,互为客户、互为渠道、联合创新、共拓市场、合作共赢,在 2022-2024 三年战略协议期内,在产品质量、服务、技术、价格等具有市场竞争力的前提下,基于市场化原则共同推动业务落地,通过战略合作力争促进: 中国移动为东
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价值重估!协鑫集成深耕储能硅片分布式光伏赛道
协鑫集成深耕储能硅片分布式光伏赛道,对标隆基、通威、天合等光伏行业类同企业,被市场严重低估。 一、 210mm 超大尺寸电池组件 66GW 以天合光能为例:据财报2020年底天合光能组件总产能22GW左右,根据其战略规划,在2021年底电池总产能预计能达到35GW左右规模,其中,210mm 大尺寸电池产能占比超过70%。公司在,2021年底组件总产能预计能达到50GW左右。 从订单数据看,天合光能210产品收到了市场很高的认可,据财报披露:截止目前,天合光能210mm 尺寸“至尊”系列组件签单量
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万亿储能赛道!金冠股份重磅调研纪要
主持人 储能的重要性得到了充分的验证,国家发改委今天就加快风电、光伏并网的鼓励政策,明确提出了完成碳中和要发挥新能源的作用,现在光伏风电并网主要的痛点在于电网的消纳,调频和储能。储能得到了技术的验证和政策首肯。今年在储能会有非常多的政策,其中在电网侧纳入到电价的预期加强,发电侧:新能源配储的补贴的政策的落地,会缓解大家对储能这块的担忧。虽然储能的成本是比较高,完全解决经济性的问题比较难,但是很多的补贴政策,新能源的消纳,经济性边际上一定会越来越好。建议投资者更加关注储能的终局意识,这才是储能定价
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新能源赛道最后一块估值洼地“风电”爆发在即
光伏数倍级的疯狂暴涨行情,估值高达 60~100 倍左右,同样是我国新型能源战略结构重要组成部分的风电仅10~20倍,3060碳减排目标计划风光装机规模提升50%以上,据研究机构预计在2025年非化石能源的发电量当中风电994TWh、光伏788TWh远超光伏规模,风电的增长潜力被市场严重低估。 近日国投甘肃新能源与三一重能完成国投瓜州北大桥第七风电场B区200MW工程签署,建成后有望成为我国首个度电成本低于0.1元/度的风电项目,对于风电行业来说是史诗级重大利好。 光伏新能源疯狂暴涨的核心主因,
风电赛道估值洼地修复在即!
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重磅调研!玻璃水泥行业专家交流纪要
玻璃水泥:如何看待地产需求为主的玻璃、水泥景气显著分化? 供给面:产能变化、产能发挥率变化、进出口 1 )产能角度一致:玻璃、水泥从2016年供给侧改革(限制玻璃水泥新建产能)之后产能基本呈现稳定略有提升状态,有提升的原因是因为早年拿到批文的产线开始投放产能,但提升幅度很小,2016~2020年玻璃水泥两者的供给增速基本保持一致。 2 )水泥错峰 VS 玻璃生产刚性:水泥供给改善早于玻璃,玻璃无法错峰 水泥可以通过错峰生产在淡季的时候通过限制产能发挥控制库存上升幅度,2017~2018年水泥行业
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价值重估!茂硕电源•万亿储能赛道“光伏逆变器”
万亿储能赛道 & 光伏逆变器:科华数据、科士达、特变电工、茂硕电源、上能电气、固德威、锦浪科技、阳光电源、德业股份等,光伏逆变器蓝海赛道已经涨疯狂! 全球光伏逆变器行业市场分析:2010年以来,全球光伏逆变器的出货量基本处于高速增长状态。据中金企信国际咨询公布的《2021-2027年中国光伏逆变器市场竞争战略研究及投资前景预测报告》统计数据显示:2020年全球光伏逆变器的新增及替换整体市场规模将达到约136GW,且将在未来数年保持在平均20%以上的增长速度,至2025年全球光伏逆变器新增及替换整
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万亿储能 & 光伏逆变器:科华数据、科士达、特变电工、茂硕电源、上能电气、固德威、锦浪科技、阳光电源、德业股份,光伏逆变器蓝海赛道已经! 全球光伏逆变器行业市场分析:2010年以来,全球光伏逆变器的出货量基本处于高速增长状态。据中金企信国际咨询公布的《2021-2027年中国光伏逆变器市场竞争战略研究及投资前景预测报告》统计数据显示:2020年全球光伏逆变器的新增及替换整体市场规模将达到约136GW,且将在未来数年保持在平均20%以上的增长速度,至2025年全球光伏逆变器新增及替换整体市场将有望
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调研!分布式光伏龙头“正泰电器”解读光伏整县推进
要点一览: 整县政策出来之后,户用的盈利模式和收入分成的变化:原来户用市场上,第一是现金销售,老百姓自己买电站,我们提供设计施工;第二是光伏贷,企业提供光伏贷产品;第三是合作开发,正泰投资,老百姓合作,收入分成。 央企主要是走合作开发的模式,央企拥有资产。原来民营企业做光伏业务开发,负债率上来了;央企最核心的优势是融资成本优势,央企进来后,户用电站可以出售给央企,民营企业的压力会下降,也会带来我们业务结构的增加:电站交易的收入。 资本金收益 10% 左右,如何分成:未来2-3年的交易逻辑会确定下
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万亿新赛道!钠创·钠离子电池产业研究重磅纪要
核心观点 1 、钠离子电池具备商业可行性,其电芯生产工艺与锂电池工艺设备高度相似,部分材料如隔膜、铝箔一致,主要是正极材料变铁基钠、负极材料变硬碳、铜箔去掉、电解液变六氟磷酸钠。钠离子电池从物料成本看,能够低于锂离子电池约 20% 。 2 、钠离子电池成本低廉,能量密度比拼磷酸铁锂。钠的丰度高,碳酸钠价格仅为碳酸锂的 1/50 ,且不用铜箔,电池成本大幅下降,能量密度可比拼磷酸铁锂。循环寿命可达 4500-5000 次。 3 、钠离子电池具备高壁垒。钠离子电池的正极、电解液添加剂等都有材料及工艺
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价值研究型韭菜
2021-07-24 02:57:26
高景气赛道跟踪!Mini LED专家交流深度解析纪要
MiniLED 高景气赛道跟踪,专家交流深度解析纪要 65寸电视为例传统方案100颗以内,Mini起步要1万颗以上,分区调光,显示和节能更好。 传统65寸LED 背电视价格2-3K,65寸OLED电视1-2万元。目前MiniLED背光模组成本1-1.5K,比传统LED背光模组高100%左右,预计2-3年降低到500-800元,后续成本降低,渗透率很可能超预期。 三星、TCL、创维都推出了MiniLED背光的产品。三星今年400万台,明年会推出中端的产品,出货预计达到千万以上。苹果12.5出的iP
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价值研究型韭菜
2021-07-21 16:18:11
金信诺:市场少有的锂电池磷酸铁锂估值洼地标的
金信诺(300252):子公司中航信诺生产磷酸铁锂,正在满负荷生产稳定供货中。 据第三方数据:中航信诺(营口)有限公司目前磷酸铁锂的出货量为1万吨每年,按照锂电池当前的市场人气和热度,这部分业务给予公司80亿估值不过分,其余军工卫星业务就当白送,以公司目前不到50亿的市值来说,也是估值洼地需要修复! 【锂概念“高光”背后:原材料价格大涨倒逼中游企业向上并购】财联社7月19日讯,近日,特斯拉中国官网上线ModelY标准续航版,该版本车型全面引入宁德时代磷酸铁锂电池。调研发现,锂电池材料中,目前正极
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西藏矿业
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赣锋锂业
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价值研究型韭菜
2021-07-17 16:30:12
锂电湿法隔膜高壁垒、高景气,造就高成长赛道
锂电池的主要组成结构为正负极,隔膜,有机电解液和电池外壳。虽然正负极材料是锂电池的两大较为关键的材料,但是隔膜是关键的内层组件之一,隔膜将正负极片隔开,防止电池短路,同时保证充放电时离子的正常通过;保证电池的正常工作。其性能的好坏直接影响电池的容量、倍率、寿命以及安全等性能。 动力锂电池广泛应用于水力、火力、风力和太阳能电站等储能电源系统,邮电通讯的不间断电源以及电动工具、电动自行车、电动摩托车、电动汽车、军事装备、航空航天等多个领域。随着全球汽车电动化趋势加速对动力电池的需求增长,锂电池隔膜的
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价值研究型韭菜
2021-08-18 18:22:23
万亿蓝海赛道!格科微CMOS图像传感器全球龙头
8 月 18 日, CIS 芯片龙头格科 ( 688728 ) 正式登陆科创板,作为 A 股唯一对标韦尔股份 CIS 标的,如何看待格科微的价值? 一、CMOS图像传感器全球龙头地位稳固,发力高端进入成长新阶段 格科微主营业务为CMOS图像传感器和显示驱动芯片,其中营收主要来自于CMOS图像传感器。2020年,CIS的收入占比超过9成。 格科微在CMOS图像传感器行业处于全球领先地位。根据Frost&Sullivan,从2017至2020年,格科微的全球市场份额从18.3%增长至29.7%(以出
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北方华创
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价值研究型韭菜
2021-08-18 00:32:48
高景气赛道!锂电设备重磅调研纪要
锂电设备行业: 推荐原因: (1)产业成熟,国内一二线加速扩产:国内新能源汽车突破10%的渗透率,产业更趋成熟,国内锂电产业在经历野蛮生长和产业洗牌两个阶段之后,更趋理性,目前产业进入龙头加速扩产的第三阶段,扩产集中在头部一二线厂商,且扩产力度更大。 (2)欧美电动化加速,全球共振:欧洲政策助推,电动化进程加速,部分国家已达到20%渗透率,美国目前渗透率在3%左右,处于快速提升阶段,需求催化下本轮锂电扩产具有全球性,“专用+整车厂”也纷纷参与锂电扩建,海外产能投建刚拉开帷幕。 (3)微观统计来看
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先导智能
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慈星股份
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杭可科技
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价值研究型韭菜
2021-08-16 23:33:02
价值重估!芳源股份情绪错杀的优质三元前驱体新星,中报大超预期
芳源股份:情绪错杀的优质三元前驱体新星,中报大超预期印证强阿尔法属性。 💥 事件:公司公告上半年归属于母公司所有者的净利润5391.98万元,同比增长1204.01%;营业收入9.03亿元,同比增长207.87%;基本每股收益0.13元,同比增长1200.0%。归母净利大超此前招股书预期4000-4500万元,超预期中值近30%。 ☀️ 据高工产研的数据预测,19-25 年:全球三元正极材料预计10年内出货量由34.3万吨升至150.0万吨,CAGR达27.8%,三元正极材料在海外市场仍有较大
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百川股份
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芳源股份
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天齐锂业
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西藏矿业
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五矿新能
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价值研究型韭菜
2021-08-14 00:58:34
信创蓝海赛道!东方通巨额订单开启高成长低估值
东方通中间件行业龙头深度绑定中国移动, 20 亿巨额订单加持,高成长低估值弹性足,信创蓝海赛道正式拉开 投资要点: 1、2022-2024 年内,中国移动为东方通带来超20 亿元新增合同: 根据合作备忘录内容,中国移动和东方通作为各自领域的头部企业,以业务协同为基础,以股权合作为纽带,互为客户、互为渠道、联合创新、共拓市场、合作共赢,在 2022-2024 三年战略协议期内,在产品质量、服务、技术、价格等具有市场竞争力的前提下,基于市场化原则共同推动业务落地,通过战略合作力争促进: 中国移动为东
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华菱线缆
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宁德时代
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价值研究型韭菜
2021-08-12 16:21:06
价值重估!协鑫集成深耕储能硅片分布式光伏赛道
协鑫集成深耕储能硅片分布式光伏赛道,对标隆基、通威、天合等光伏行业类同企业,被市场严重低估。 一、 210mm 超大尺寸电池组件 66GW 以天合光能为例:据财报2020年底天合光能组件总产能22GW左右,根据其战略规划,在2021年底电池总产能预计能达到35GW左右规模,其中,210mm 大尺寸电池产能占比超过70%。公司在,2021年底组件总产能预计能达到50GW左右。 从订单数据看,天合光能210产品收到了市场很高的认可,据财报披露:截止目前,天合光能210mm 尺寸“至尊”系列组件签单量
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上能电气
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价值研究型韭菜
2021-08-11 16:10:45
万亿储能赛道!金冠股份重磅调研纪要
主持人 储能的重要性得到了充分的验证,国家发改委今天就加快风电、光伏并网的鼓励政策,明确提出了完成碳中和要发挥新能源的作用,现在光伏风电并网主要的痛点在于电网的消纳,调频和储能。储能得到了技术的验证和政策首肯。今年在储能会有非常多的政策,其中在电网侧纳入到电价的预期加强,发电侧:新能源配储的补贴的政策的落地,会缓解大家对储能这块的担忧。虽然储能的成本是比较高,完全解决经济性的问题比较难,但是很多的补贴政策,新能源的消纳,经济性边际上一定会越来越好。建议投资者更加关注储能的终局意识,这才是储能定价
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金冠股份
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百川股份
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价值研究型韭菜
2021-08-10 02:02:43
新能源赛道最后一块估值洼地“风电”爆发在即
光伏数倍级的疯狂暴涨行情,估值高达 60~100 倍左右,同样是我国新型能源战略结构重要组成部分的风电仅10~20倍,3060碳减排目标计划风光装机规模提升50%以上,据研究机构预计在2025年非化石能源的发电量当中风电994TWh、光伏788TWh远超光伏规模,风电的增长潜力被市场严重低估。 近日国投甘肃新能源与三一重能完成国投瓜州北大桥第七风电场B区200MW工程签署,建成后有望成为我国首个度电成本低于0.1元/度的风电项目,对于风电行业来说是史诗级重大利好。 光伏新能源疯狂暴涨的核心主因,
风电赛道估值洼地修复在即!
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上能电气
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金风科技
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阳光电源
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价值研究型韭菜
2021-08-06 01:16:09
重磅调研!玻璃水泥行业专家交流纪要
玻璃水泥:如何看待地产需求为主的玻璃、水泥景气显著分化? 供给面:产能变化、产能发挥率变化、进出口 1 )产能角度一致:玻璃、水泥从2016年供给侧改革(限制玻璃水泥新建产能)之后产能基本呈现稳定略有提升状态,有提升的原因是因为早年拿到批文的产线开始投放产能,但提升幅度很小,2016~2020年玻璃水泥两者的供给增速基本保持一致。 2 )水泥错峰 VS 玻璃生产刚性:水泥供给改善早于玻璃,玻璃无法错峰 水泥可以通过错峰生产在淡季的时候通过限制产能发挥控制库存上升幅度,2017~2018年水泥行业
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2021-08-04 18:09:15
价值重估!茂硕电源•万亿储能赛道“光伏逆变器”
万亿储能赛道 & 光伏逆变器:科华数据、科士达、特变电工、茂硕电源、上能电气、固德威、锦浪科技、阳光电源、德业股份等,光伏逆变器蓝海赛道已经涨疯狂! 全球光伏逆变器行业市场分析:2010年以来,全球光伏逆变器的出货量基本处于高速增长状态。据中金企信国际咨询公布的《2021-2027年中国光伏逆变器市场竞争战略研究及投资前景预测报告》统计数据显示:2020年全球光伏逆变器的新增及替换整体市场规模将达到约136GW,且将在未来数年保持在平均20%以上的增长速度,至2025年全球光伏逆变器新增及替换整
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上能电气
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价值研究型韭菜
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万亿储能蓝海赛道,还看光伏逆变器
万亿储能 & 光伏逆变器:科华数据、科士达、特变电工、茂硕电源、上能电气、固德威、锦浪科技、阳光电源、德业股份,光伏逆变器蓝海赛道已经! 全球光伏逆变器行业市场分析:2010年以来,全球光伏逆变器的出货量基本处于高速增长状态。据中金企信国际咨询公布的《2021-2027年中国光伏逆变器市场竞争战略研究及投资前景预测报告》统计数据显示:2020年全球光伏逆变器的新增及替换整体市场规模将达到约136GW,且将在未来数年保持在平均20%以上的增长速度,至2025年全球光伏逆变器新增及替换整体市场将有望
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科士达
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茂硕电源
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阳光电源
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上能电气
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科华数据
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价值研究型韭菜
2021-07-27 23:19:15
调研!分布式光伏龙头“正泰电器”解读光伏整县推进
要点一览: 整县政策出来之后,户用的盈利模式和收入分成的变化:原来户用市场上,第一是现金销售,老百姓自己买电站,我们提供设计施工;第二是光伏贷,企业提供光伏贷产品;第三是合作开发,正泰投资,老百姓合作,收入分成。 央企主要是走合作开发的模式,央企拥有资产。原来民营企业做光伏业务开发,负债率上来了;央企最核心的优势是融资成本优势,央企进来后,户用电站可以出售给央企,民营企业的压力会下降,也会带来我们业务结构的增加:电站交易的收入。 资本金收益 10% 左右,如何分成:未来2-3年的交易逻辑会确定下
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正泰电器
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隆基绿能
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通威股份
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北方华创
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价值研究型韭菜
2021-07-27 12:59:51
万亿新赛道!钠创·钠离子电池产业研究重磅纪要
核心观点 1 、钠离子电池具备商业可行性,其电芯生产工艺与锂电池工艺设备高度相似,部分材料如隔膜、铝箔一致,主要是正极材料变铁基钠、负极材料变硬碳、铜箔去掉、电解液变六氟磷酸钠。钠离子电池从物料成本看,能够低于锂离子电池约 20% 。 2 、钠离子电池成本低廉,能量密度比拼磷酸铁锂。钠的丰度高,碳酸钠价格仅为碳酸锂的 1/50 ,且不用铜箔,电池成本大幅下降,能量密度可比拼磷酸铁锂。循环寿命可达 4500-5000 次。 3 、钠离子电池具备高壁垒。钠离子电池的正极、电解液添加剂等都有材料及工艺
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华阳股份
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宁德时代
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赣锋锂业
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比亚迪
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浙江医药
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价值研究型韭菜
2021-07-24 02:57:26
高景气赛道跟踪!Mini LED专家交流深度解析纪要
MiniLED 高景气赛道跟踪,专家交流深度解析纪要 65寸电视为例传统方案100颗以内,Mini起步要1万颗以上,分区调光,显示和节能更好。 传统65寸LED 背电视价格2-3K,65寸OLED电视1-2万元。目前MiniLED背光模组成本1-1.5K,比传统LED背光模组高100%左右,预计2-3年降低到500-800元,后续成本降低,渗透率很可能超预期。 三星、TCL、创维都推出了MiniLED背光的产品。三星今年400万台,明年会推出中端的产品,出货预计达到千万以上。苹果12.5出的iP
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三安光电
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瑞丰光电
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鸿利智汇
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新益昌
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价值研究型韭菜
2021-07-21 16:18:11
金信诺:市场少有的锂电池磷酸铁锂估值洼地标的
金信诺(300252):子公司中航信诺生产磷酸铁锂,正在满负荷生产稳定供货中。 据第三方数据:中航信诺(营口)有限公司目前磷酸铁锂的出货量为1万吨每年,按照锂电池当前的市场人气和热度,这部分业务给予公司80亿估值不过分,其余军工卫星业务就当白送,以公司目前不到50亿的市值来说,也是估值洼地需要修复! 【锂概念“高光”背后:原材料价格大涨倒逼中游企业向上并购】财联社7月19日讯,近日,特斯拉中国官网上线ModelY标准续航版,该版本车型全面引入宁德时代磷酸铁锂电池。调研发现,锂电池材料中,目前正极
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西藏矿业
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融捷股份
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价值研究型韭菜
2021-07-17 16:30:12
锂电湿法隔膜高壁垒、高景气,造就高成长赛道
锂电池的主要组成结构为正负极,隔膜,有机电解液和电池外壳。虽然正负极材料是锂电池的两大较为关键的材料,但是隔膜是关键的内层组件之一,隔膜将正负极片隔开,防止电池短路,同时保证充放电时离子的正常通过;保证电池的正常工作。其性能的好坏直接影响电池的容量、倍率、寿命以及安全等性能。 动力锂电池广泛应用于水力、火力、风力和太阳能电站等储能电源系统,邮电通讯的不间断电源以及电动工具、电动自行车、电动摩托车、电动汽车、军事装备、航空航天等多个领域。随着全球汽车电动化趋势加速对动力电池的需求增长,锂电池隔膜的
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价值研究型韭菜
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万亿蓝海赛道!格科微CMOS图像传感器全球龙头
8 月 18 日, CIS 芯片龙头格科 ( 688728 ) 正式登陆科创板,作为 A 股唯一对标韦尔股份 CIS 标的,如何看待格科微的价值? 一、CMOS图像传感器全球龙头地位稳固,发力高端进入成长新阶段 格科微主营业务为CMOS图像传感器和显示驱动芯片,其中营收主要来自于CMOS图像传感器。2020年,CIS的收入占比超过9成。 格科微在CMOS图像传感器行业处于全球领先地位。根据Frost&Sullivan,从2017至2020年,格科微的全球市场份额从18.3%增长至29.7%(以出
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2021-08-18 00:32:48
高景气赛道!锂电设备重磅调研纪要
锂电设备行业: 推荐原因: (1)产业成熟,国内一二线加速扩产:国内新能源汽车突破10%的渗透率,产业更趋成熟,国内锂电产业在经历野蛮生长和产业洗牌两个阶段之后,更趋理性,目前产业进入龙头加速扩产的第三阶段,扩产集中在头部一二线厂商,且扩产力度更大。 (2)欧美电动化加速,全球共振:欧洲政策助推,电动化进程加速,部分国家已达到20%渗透率,美国目前渗透率在3%左右,处于快速提升阶段,需求催化下本轮锂电扩产具有全球性,“专用+整车厂”也纷纷参与锂电扩建,海外产能投建刚拉开帷幕。 (3)微观统计来看
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杭可科技
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价值重估!芳源股份情绪错杀的优质三元前驱体新星,中报大超预期
芳源股份:情绪错杀的优质三元前驱体新星,中报大超预期印证强阿尔法属性。 💥 事件:公司公告上半年归属于母公司所有者的净利润5391.98万元,同比增长1204.01%;营业收入9.03亿元,同比增长207.87%;基本每股收益0.13元,同比增长1200.0%。归母净利大超此前招股书预期4000-4500万元,超预期中值近30%。 ☀️ 据高工产研的数据预测,19-25 年:全球三元正极材料预计10年内出货量由34.3万吨升至150.0万吨,CAGR达27.8%,三元正极材料在海外市场仍有较大
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信创蓝海赛道!东方通巨额订单开启高成长低估值
东方通中间件行业龙头深度绑定中国移动, 20 亿巨额订单加持,高成长低估值弹性足,信创蓝海赛道正式拉开 投资要点: 1、2022-2024 年内,中国移动为东方通带来超20 亿元新增合同: 根据合作备忘录内容,中国移动和东方通作为各自领域的头部企业,以业务协同为基础,以股权合作为纽带,互为客户、互为渠道、联合创新、共拓市场、合作共赢,在 2022-2024 三年战略协议期内,在产品质量、服务、技术、价格等具有市场竞争力的前提下,基于市场化原则共同推动业务落地,通过战略合作力争促进: 中国移动为东
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价值重估!协鑫集成深耕储能硅片分布式光伏赛道
协鑫集成深耕储能硅片分布式光伏赛道,对标隆基、通威、天合等光伏行业类同企业,被市场严重低估。 一、 210mm 超大尺寸电池组件 66GW 以天合光能为例:据财报2020年底天合光能组件总产能22GW左右,根据其战略规划,在2021年底电池总产能预计能达到35GW左右规模,其中,210mm 大尺寸电池产能占比超过70%。公司在,2021年底组件总产能预计能达到50GW左右。 从订单数据看,天合光能210产品收到了市场很高的认可,据财报披露:截止目前,天合光能210mm 尺寸“至尊”系列组件签单量
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万亿储能赛道!金冠股份重磅调研纪要
主持人 储能的重要性得到了充分的验证,国家发改委今天就加快风电、光伏并网的鼓励政策,明确提出了完成碳中和要发挥新能源的作用,现在光伏风电并网主要的痛点在于电网的消纳,调频和储能。储能得到了技术的验证和政策首肯。今年在储能会有非常多的政策,其中在电网侧纳入到电价的预期加强,发电侧:新能源配储的补贴的政策的落地,会缓解大家对储能这块的担忧。虽然储能的成本是比较高,完全解决经济性的问题比较难,但是很多的补贴政策,新能源的消纳,经济性边际上一定会越来越好。建议投资者更加关注储能的终局意识,这才是储能定价
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新能源赛道最后一块估值洼地“风电”爆发在即
光伏数倍级的疯狂暴涨行情,估值高达 60~100 倍左右,同样是我国新型能源战略结构重要组成部分的风电仅10~20倍,3060碳减排目标计划风光装机规模提升50%以上,据研究机构预计在2025年非化石能源的发电量当中风电994TWh、光伏788TWh远超光伏规模,风电的增长潜力被市场严重低估。 近日国投甘肃新能源与三一重能完成国投瓜州北大桥第七风电场B区200MW工程签署,建成后有望成为我国首个度电成本低于0.1元/度的风电项目,对于风电行业来说是史诗级重大利好。 光伏新能源疯狂暴涨的核心主因,
风电赛道估值洼地修复在即!
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重磅调研!玻璃水泥行业专家交流纪要
玻璃水泥:如何看待地产需求为主的玻璃、水泥景气显著分化? 供给面:产能变化、产能发挥率变化、进出口 1 )产能角度一致:玻璃、水泥从2016年供给侧改革(限制玻璃水泥新建产能)之后产能基本呈现稳定略有提升状态,有提升的原因是因为早年拿到批文的产线开始投放产能,但提升幅度很小,2016~2020年玻璃水泥两者的供给增速基本保持一致。 2 )水泥错峰 VS 玻璃生产刚性:水泥供给改善早于玻璃,玻璃无法错峰 水泥可以通过错峰生产在淡季的时候通过限制产能发挥控制库存上升幅度,2017~2018年水泥行业
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价值重估!茂硕电源•万亿储能赛道“光伏逆变器”
万亿储能赛道 & 光伏逆变器:科华数据、科士达、特变电工、茂硕电源、上能电气、固德威、锦浪科技、阳光电源、德业股份等,光伏逆变器蓝海赛道已经涨疯狂! 全球光伏逆变器行业市场分析:2010年以来,全球光伏逆变器的出货量基本处于高速增长状态。据中金企信国际咨询公布的《2021-2027年中国光伏逆变器市场竞争战略研究及投资前景预测报告》统计数据显示:2020年全球光伏逆变器的新增及替换整体市场规模将达到约136GW,且将在未来数年保持在平均20%以上的增长速度,至2025年全球光伏逆变器新增及替换整
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2021-08-04 10:55:38
万亿储能蓝海赛道,还看光伏逆变器
万亿储能 & 光伏逆变器:科华数据、科士达、特变电工、茂硕电源、上能电气、固德威、锦浪科技、阳光电源、德业股份,光伏逆变器蓝海赛道已经! 全球光伏逆变器行业市场分析:2010年以来,全球光伏逆变器的出货量基本处于高速增长状态。据中金企信国际咨询公布的《2021-2027年中国光伏逆变器市场竞争战略研究及投资前景预测报告》统计数据显示:2020年全球光伏逆变器的新增及替换整体市场规模将达到约136GW,且将在未来数年保持在平均20%以上的增长速度,至2025年全球光伏逆变器新增及替换整体市场将有望
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科士达
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茂硕电源
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阳光电源
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上能电气
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科华数据
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价值研究型韭菜
2021-07-27 23:19:15
调研!分布式光伏龙头“正泰电器”解读光伏整县推进
要点一览: 整县政策出来之后,户用的盈利模式和收入分成的变化:原来户用市场上,第一是现金销售,老百姓自己买电站,我们提供设计施工;第二是光伏贷,企业提供光伏贷产品;第三是合作开发,正泰投资,老百姓合作,收入分成。 央企主要是走合作开发的模式,央企拥有资产。原来民营企业做光伏业务开发,负债率上来了;央企最核心的优势是融资成本优势,央企进来后,户用电站可以出售给央企,民营企业的压力会下降,也会带来我们业务结构的增加:电站交易的收入。 资本金收益 10% 左右,如何分成:未来2-3年的交易逻辑会确定下
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正泰电器
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隆基绿能
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阳光电源
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通威股份
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北方华创
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价值研究型韭菜
2021-07-27 12:59:51
万亿新赛道!钠创·钠离子电池产业研究重磅纪要
核心观点 1 、钠离子电池具备商业可行性,其电芯生产工艺与锂电池工艺设备高度相似,部分材料如隔膜、铝箔一致,主要是正极材料变铁基钠、负极材料变硬碳、铜箔去掉、电解液变六氟磷酸钠。钠离子电池从物料成本看,能够低于锂离子电池约 20% 。 2 、钠离子电池成本低廉,能量密度比拼磷酸铁锂。钠的丰度高,碳酸钠价格仅为碳酸锂的 1/50 ,且不用铜箔,电池成本大幅下降,能量密度可比拼磷酸铁锂。循环寿命可达 4500-5000 次。 3 、钠离子电池具备高壁垒。钠离子电池的正极、电解液添加剂等都有材料及工艺
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华阳股份
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宁德时代
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赣锋锂业
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比亚迪
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浙江医药
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价值研究型韭菜
2021-07-24 02:57:26
高景气赛道跟踪!Mini LED专家交流深度解析纪要
MiniLED 高景气赛道跟踪,专家交流深度解析纪要 65寸电视为例传统方案100颗以内,Mini起步要1万颗以上,分区调光,显示和节能更好。 传统65寸LED 背电视价格2-3K,65寸OLED电视1-2万元。目前MiniLED背光模组成本1-1.5K,比传统LED背光模组高100%左右,预计2-3年降低到500-800元,后续成本降低,渗透率很可能超预期。 三星、TCL、创维都推出了MiniLED背光的产品。三星今年400万台,明年会推出中端的产品,出货预计达到千万以上。苹果12.5出的iP
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三安光电
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瑞丰光电
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鸿利智汇
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聚飞光电
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新益昌
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价值研究型韭菜
2021-07-21 16:18:11
金信诺:市场少有的锂电池磷酸铁锂估值洼地标的
金信诺(300252):子公司中航信诺生产磷酸铁锂,正在满负荷生产稳定供货中。 据第三方数据:中航信诺(营口)有限公司目前磷酸铁锂的出货量为1万吨每年,按照锂电池当前的市场人气和热度,这部分业务给予公司80亿估值不过分,其余军工卫星业务就当白送,以公司目前不到50亿的市值来说,也是估值洼地需要修复! 【锂概念“高光”背后:原材料价格大涨倒逼中游企业向上并购】财联社7月19日讯,近日,特斯拉中国官网上线ModelY标准续航版,该版本车型全面引入宁德时代磷酸铁锂电池。调研发现,锂电池材料中,目前正极
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西藏矿业
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融捷股份
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龙蟠科技
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金信诺
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赣锋锂业
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价值研究型韭菜
2021-07-17 16:30:12
锂电湿法隔膜高壁垒、高景气,造就高成长赛道
锂电池的主要组成结构为正负极,隔膜,有机电解液和电池外壳。虽然正负极材料是锂电池的两大较为关键的材料,但是隔膜是关键的内层组件之一,隔膜将正负极片隔开,防止电池短路,同时保证充放电时离子的正常通过;保证电池的正常工作。其性能的好坏直接影响电池的容量、倍率、寿命以及安全等性能。 动力锂电池广泛应用于水力、火力、风力和太阳能电站等储能电源系统,邮电通讯的不间断电源以及电动工具、电动自行车、电动摩托车、电动汽车、军事装备、航空航天等多个领域。随着全球汽车电动化趋势加速对动力电池的需求增长,锂电池隔膜的
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恒力石化
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亿纬锂能
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恩捷股份
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赣锋锂业
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宁德时代
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价值研究型韭菜
2021-08-18 18:22:23
万亿蓝海赛道!格科微CMOS图像传感器全球龙头
8 月 18 日, CIS 芯片龙头格科 ( 688728 ) 正式登陆科创板,作为 A 股唯一对标韦尔股份 CIS 标的,如何看待格科微的价值? 一、CMOS图像传感器全球龙头地位稳固,发力高端进入成长新阶段 格科微主营业务为CMOS图像传感器和显示驱动芯片,其中营收主要来自于CMOS图像传感器。2020年,CIS的收入占比超过9成。 格科微在CMOS图像传感器行业处于全球领先地位。根据Frost&Sullivan,从2017至2020年,格科微的全球市场份额从18.3%增长至29.7%(以出
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格科微
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卓胜微
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韦尔股份
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北方华创
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兆易创新
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价值研究型韭菜
2021-08-18 00:32:48
高景气赛道!锂电设备重磅调研纪要
锂电设备行业: 推荐原因: (1)产业成熟,国内一二线加速扩产:国内新能源汽车突破10%的渗透率,产业更趋成熟,国内锂电产业在经历野蛮生长和产业洗牌两个阶段之后,更趋理性,目前产业进入龙头加速扩产的第三阶段,扩产集中在头部一二线厂商,且扩产力度更大。 (2)欧美电动化加速,全球共振:欧洲政策助推,电动化进程加速,部分国家已达到20%渗透率,美国目前渗透率在3%左右,处于快速提升阶段,需求催化下本轮锂电扩产具有全球性,“专用+整车厂”也纷纷参与锂电扩建,海外产能投建刚拉开帷幕。 (3)微观统计来看
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先导智能
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慈星股份
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利元亨
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海目星
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杭可科技
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价值研究型韭菜
2021-08-16 23:33:02
价值重估!芳源股份情绪错杀的优质三元前驱体新星,中报大超预期
芳源股份:情绪错杀的优质三元前驱体新星,中报大超预期印证强阿尔法属性。 💥 事件:公司公告上半年归属于母公司所有者的净利润5391.98万元,同比增长1204.01%;营业收入9.03亿元,同比增长207.87%;基本每股收益0.13元,同比增长1200.0%。归母净利大超此前招股书预期4000-4500万元,超预期中值近30%。 ☀️ 据高工产研的数据预测,19-25 年:全球三元正极材料预计10年内出货量由34.3万吨升至150.0万吨,CAGR达27.8%,三元正极材料在海外市场仍有较大
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百川股份
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芳源股份
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天齐锂业
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西藏矿业
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五矿新能
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价值研究型韭菜
2021-08-14 00:58:34
信创蓝海赛道!东方通巨额订单开启高成长低估值
东方通中间件行业龙头深度绑定中国移动, 20 亿巨额订单加持,高成长低估值弹性足,信创蓝海赛道正式拉开 投资要点: 1、2022-2024 年内,中国移动为东方通带来超20 亿元新增合同: 根据合作备忘录内容,中国移动和东方通作为各自领域的头部企业,以业务协同为基础,以股权合作为纽带,互为客户、互为渠道、联合创新、共拓市场、合作共赢,在 2022-2024 三年战略协议期内,在产品质量、服务、技术、价格等具有市场竞争力的前提下,基于市场化原则共同推动业务落地,通过战略合作力争促进: 中国移动为东
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华菱线缆
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盐湖股份
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东方通
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科士达
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宁德时代
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价值研究型韭菜
2021-08-12 16:21:06
价值重估!协鑫集成深耕储能硅片分布式光伏赛道
协鑫集成深耕储能硅片分布式光伏赛道,对标隆基、通威、天合等光伏行业类同企业,被市场严重低估。 一、 210mm 超大尺寸电池组件 66GW 以天合光能为例:据财报2020年底天合光能组件总产能22GW左右,根据其战略规划,在2021年底电池总产能预计能达到35GW左右规模,其中,210mm 大尺寸电池产能占比超过70%。公司在,2021年底组件总产能预计能达到50GW左右。 从订单数据看,天合光能210产品收到了市场很高的认可,据财报披露:截止目前,天合光能210mm 尺寸“至尊”系列组件签单量
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天合光能
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科士达
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协鑫集成
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上能电气
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TCL中环
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价值研究型韭菜
2021-08-11 16:10:45
万亿储能赛道!金冠股份重磅调研纪要
主持人 储能的重要性得到了充分的验证,国家发改委今天就加快风电、光伏并网的鼓励政策,明确提出了完成碳中和要发挥新能源的作用,现在光伏风电并网主要的痛点在于电网的消纳,调频和储能。储能得到了技术的验证和政策首肯。今年在储能会有非常多的政策,其中在电网侧纳入到电价的预期加强,发电侧:新能源配储的补贴的政策的落地,会缓解大家对储能这块的担忧。虽然储能的成本是比较高,完全解决经济性的问题比较难,但是很多的补贴政策,新能源的消纳,经济性边际上一定会越来越好。建议投资者更加关注储能的终局意识,这才是储能定价
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上能电气
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金冠股份
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科华数据
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科士达
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百川股份
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价值研究型韭菜
2021-08-10 02:02:43
新能源赛道最后一块估值洼地“风电”爆发在即
光伏数倍级的疯狂暴涨行情,估值高达 60~100 倍左右,同样是我国新型能源战略结构重要组成部分的风电仅10~20倍,3060碳减排目标计划风光装机规模提升50%以上,据研究机构预计在2025年非化石能源的发电量当中风电994TWh、光伏788TWh远超光伏规模,风电的增长潜力被市场严重低估。 近日国投甘肃新能源与三一重能完成国投瓜州北大桥第七风电场B区200MW工程签署,建成后有望成为我国首个度电成本低于0.1元/度的风电项目,对于风电行业来说是史诗级重大利好。 光伏新能源疯狂暴涨的核心主因,
风电赛道估值洼地修复在即!
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上能电气
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金风科技
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天顺风能
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泰胜风能
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阳光电源
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价值研究型韭菜
2021-08-06 01:16:09
重磅调研!玻璃水泥行业专家交流纪要
玻璃水泥:如何看待地产需求为主的玻璃、水泥景气显著分化? 供给面:产能变化、产能发挥率变化、进出口 1 )产能角度一致:玻璃、水泥从2016年供给侧改革(限制玻璃水泥新建产能)之后产能基本呈现稳定略有提升状态,有提升的原因是因为早年拿到批文的产线开始投放产能,但提升幅度很小,2016~2020年玻璃水泥两者的供给增速基本保持一致。 2 )水泥错峰 VS 玻璃生产刚性:水泥供给改善早于玻璃,玻璃无法错峰 水泥可以通过错峰生产在淡季的时候通过限制产能发挥控制库存上升幅度,2017~2018年水泥行业
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南玻A
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福莱特
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隆基绿能
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信义玻璃
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旗滨集团
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价值研究型韭菜
2021-08-04 18:09:15
价值重估!茂硕电源•万亿储能赛道“光伏逆变器”
万亿储能赛道 & 光伏逆变器:科华数据、科士达、特变电工、茂硕电源、上能电气、固德威、锦浪科技、阳光电源、德业股份等,光伏逆变器蓝海赛道已经涨疯狂! 全球光伏逆变器行业市场分析:2010年以来,全球光伏逆变器的出货量基本处于高速增长状态。据中金企信国际咨询公布的《2021-2027年中国光伏逆变器市场竞争战略研究及投资前景预测报告》统计数据显示:2020年全球光伏逆变器的新增及替换整体市场规模将达到约136GW,且将在未来数年保持在平均20%以上的增长速度,至2025年全球光伏逆变器新增及替换整
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上能电气
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科士达
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锦浪科技
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阳光电源
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茂硕电源
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价值研究型韭菜
2021-08-04 10:55:38
万亿储能蓝海赛道,还看光伏逆变器
万亿储能 & 光伏逆变器:科华数据、科士达、特变电工、茂硕电源、上能电气、固德威、锦浪科技、阳光电源、德业股份,光伏逆变器蓝海赛道已经! 全球光伏逆变器行业市场分析:2010年以来,全球光伏逆变器的出货量基本处于高速增长状态。据中金企信国际咨询公布的《2021-2027年中国光伏逆变器市场竞争战略研究及投资前景预测报告》统计数据显示:2020年全球光伏逆变器的新增及替换整体市场规模将达到约136GW,且将在未来数年保持在平均20%以上的增长速度,至2025年全球光伏逆变器新增及替换整体市场将有望
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价值研究型韭菜
2021-07-27 23:19:15
调研!分布式光伏龙头“正泰电器”解读光伏整县推进
要点一览: 整县政策出来之后,户用的盈利模式和收入分成的变化:原来户用市场上,第一是现金销售,老百姓自己买电站,我们提供设计施工;第二是光伏贷,企业提供光伏贷产品;第三是合作开发,正泰投资,老百姓合作,收入分成。 央企主要是走合作开发的模式,央企拥有资产。原来民营企业做光伏业务开发,负债率上来了;央企最核心的优势是融资成本优势,央企进来后,户用电站可以出售给央企,民营企业的压力会下降,也会带来我们业务结构的增加:电站交易的收入。 资本金收益 10% 左右,如何分成:未来2-3年的交易逻辑会确定下
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隆基绿能
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北方华创
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价值研究型韭菜
2021-07-27 12:59:51
万亿新赛道!钠创·钠离子电池产业研究重磅纪要
核心观点 1 、钠离子电池具备商业可行性,其电芯生产工艺与锂电池工艺设备高度相似,部分材料如隔膜、铝箔一致,主要是正极材料变铁基钠、负极材料变硬碳、铜箔去掉、电解液变六氟磷酸钠。钠离子电池从物料成本看,能够低于锂离子电池约 20% 。 2 、钠离子电池成本低廉,能量密度比拼磷酸铁锂。钠的丰度高,碳酸钠价格仅为碳酸锂的 1/50 ,且不用铜箔,电池成本大幅下降,能量密度可比拼磷酸铁锂。循环寿命可达 4500-5000 次。 3 、钠离子电池具备高壁垒。钠离子电池的正极、电解液添加剂等都有材料及工艺
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华阳股份
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赣锋锂业
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价值研究型韭菜
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高景气赛道跟踪!Mini LED专家交流深度解析纪要
MiniLED 高景气赛道跟踪,专家交流深度解析纪要 65寸电视为例传统方案100颗以内,Mini起步要1万颗以上,分区调光,显示和节能更好。 传统65寸LED 背电视价格2-3K,65寸OLED电视1-2万元。目前MiniLED背光模组成本1-1.5K,比传统LED背光模组高100%左右,预计2-3年降低到500-800元,后续成本降低,渗透率很可能超预期。 三星、TCL、创维都推出了MiniLED背光的产品。三星今年400万台,明年会推出中端的产品,出货预计达到千万以上。苹果12.5出的iP
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金信诺:市场少有的锂电池磷酸铁锂估值洼地标的
金信诺(300252):子公司中航信诺生产磷酸铁锂,正在满负荷生产稳定供货中。 据第三方数据:中航信诺(营口)有限公司目前磷酸铁锂的出货量为1万吨每年,按照锂电池当前的市场人气和热度,这部分业务给予公司80亿估值不过分,其余军工卫星业务就当白送,以公司目前不到50亿的市值来说,也是估值洼地需要修复! 【锂概念“高光”背后:原材料价格大涨倒逼中游企业向上并购】财联社7月19日讯,近日,特斯拉中国官网上线ModelY标准续航版,该版本车型全面引入宁德时代磷酸铁锂电池。调研发现,锂电池材料中,目前正极
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西藏矿业
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锂电湿法隔膜高壁垒、高景气,造就高成长赛道
锂电池的主要组成结构为正负极,隔膜,有机电解液和电池外壳。虽然正负极材料是锂电池的两大较为关键的材料,但是隔膜是关键的内层组件之一,隔膜将正负极片隔开,防止电池短路,同时保证充放电时离子的正常通过;保证电池的正常工作。其性能的好坏直接影响电池的容量、倍率、寿命以及安全等性能。 动力锂电池广泛应用于水力、火力、风力和太阳能电站等储能电源系统,邮电通讯的不间断电源以及电动工具、电动自行车、电动摩托车、电动汽车、军事装备、航空航天等多个领域。随着全球汽车电动化趋势加速对动力电池的需求增长,锂电池隔膜的
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