小蜜蜂用户主页-韭研公社

异动

登录注册

小蜜蜂

这个人很懒，什么都没有留下

个人资料

小蜜蜂

2024-07-15 15:57:48

美国关税阴影下，重申浙江鼎力具备安全边际

1）目前鼎力美国税率为68%（25%贸易关税+43%双反关税），假设关税从25%提高至60%，提高35pct，同时按反倾销初裁降低22pct来计算，实际美国税率提升13pct。提升的部分，终端市场、供应链也会承担一部分。即使其他方完全不承担，鼎力+cmec毛利率超过40%，仍完全有能力消化13pct税率的提升。 2）后续即便出现极端情况，cmec在美国本土有厂房、土地，将产能放在美国本土也是方案之一。如果美国只是需要一个组装厂，周期比较快，厂房也是现成的，比墨西哥建厂还快。当地JLG吉尼的工厂也

S
浙江鼎力

1

3

5

4.41
小蜜蜂

2024-07-15 15:55:57

【国投证券银行】当前银行股观点

1、银行股资金定价权从主动基金转移至被动基金,股价对基本面的敏感性会有所淡化,基于被动型基金持仓稳定性与持续性,我们预计银行板块行情的持续性可能会超出大多数投资者的预期,行情的空间也会比市场预期得要强,行情的回撤也会弱于市场预期。 2、银行股对净息差并不是特别敏感,净息差下行并不能得出银行股即将下跌的结论,当前阶段净息差下行趋势尚未结束,营收增速也将继续承压,但银行股受此影响较前两年要更弱。 3、房地产风险悲观预期在逐步修正,部分龙头银行的房企风险影响已经开始下降,在地产风险预期改善的情况下,银

S
中国银行

4

7

15

16.94
小蜜蜂

2024-07-15 14:49:42

【天风电子】台湾半导体企业数据跟踪2406

🌟24年06月部分企业同环比正增长，部分企业因月度拉货节奏影响而有所波动。 🌟二季度环比大部分呈现增长态势，当前库存水位已回归正常，AI应用带动基本面有望持续向好，持续关注复苏+新品推动估值修复机会。 👉🏻细分领域： 1）SoC：消费电子需求延续，下半年预计维持增长态势。 2）存储芯片：标准涨价有望传导至利基价格，整体价格向上趋势不变 3）高速传输芯片：AI服务器出货有望逐季增长，整体订单能见度提升 4）驱动芯片：AMOLED渗透带动增长 5）射频芯片：手机与Wi-Fi拉货需求延续 6）

S
中信证券

2

4

3

4.52
小蜜蜂

2024-07-15 14:24:06

【华创能源化工】风神股份基本面更新及推荐：

⭕公司概况：@河南焦作的轮胎央企，大股东中国化工橡胶有限公司（直接持股57.5%），向上穿透为中化集团公司。 ⭕产能：目前TBR 600万条（当前开工率9成以上）、子午工程胎(OTR) 30万条（接近满开）+在建3万条刚刚投产预计下半年爬坡、斜交工程胎50万（目前40%开工），其中公司目前拥有巨胎产能8000条左右，预计下半年会提升至1万条。2023年公司营收57.4亿（配套：替换：出口=1：1.2：2）、净利润3.5亿。 ⭕看点1：巨胎投产贡献重要利润增量公司巨胎完全独立自主研发，技术积累深

S
风神股份

1

1

2

2.01
小蜜蜂

2024-07-15 14:22:58

影视院线板块大涨原因

1、据灯塔专业版实时数据，截至7月14日22时，2024年暑期档（6月1日-8月31日）总票房（含预售）突破42亿元。 2、7月9日，由中宣部电影局主办的“电影的夏天”2024暑期档电影片单发布会在京举行，一大批新片精彩亮相，推动电影市场火热升温。 3、2024年上半年，元旦档、春节档、清明档票房持续刷新影史纪录，2023年报和2024年一季报中，电影板块上市公司业绩表现良好，2024年下半年随着供给提升，电影公司业绩有望进一步释放。

S
中国电影

1

5

19

16.00
小蜜蜂

2024-07-15 08:41:43

国海·AIGC重要新闻·机会洞察| 2024.07.13-14

1.#OpenAI正在开发新的人工智能模型；代号为“草莓”。该项目的细节此前从未被报道过，目前该公司正在努力展示其提供的模型类型能够提供高级推理能力。知情人士说，即使在OpenAI内部，“草莓”的工作原理也是一个严格保密的秘密。知情人士还透露，该内部文件描述了一个使用Strawberry模型的项目，目的是使该公司的人工智能不仅能够生成查询的答案，而且能够提前做好足够的计划，自主、可靠地在互联网上导航，以执行OpenAI所说的“深度研究”。 (财联社) 2.#亚马逊向所有美国用户推出人工智能购物助

S
中信证券

1

2

4

4.20
小蜜蜂

2024-07-15 08:40:37

农业周报：中报预告披露，低成本、大体量猪企负债表优先修复【中金农业王思洋】

大家好，本周（7.08-7.12）农林牧渔涨跌幅-2.2%，跑输大盘指数3.4ppt。涨幅前三的个股为佩蒂股份/华英农业/晓鸣股份，分别+9.6%/+6.0%/+5.8%。评论： 1、#畜禽产业链：中报业绩预告披露、看好“低成本、稳资金、大体量”猪企负债表修复。1）生猪养殖：商品猪/7千克仔猪/二元母猪价格周环比+1.7%/-5.5%/持平至18.80元/千克、532元/1,736元/头；自繁自养/外购仔猪养殖利润为392/327元/头；2Q24上市猪企普遍扭亏，其中牧原/新希望2Q24归母

S
牧原股份

1

2

0

1.52
小蜜蜂

2024-07-15 08:39:17

【中信电子】AI终端周末观点汇总

大家晚上好！总结一下本群周末的信息，帮助大家开启新的一周工作。 🐮果链上，现阶段重点关注低估值+高弹性标的，核心推荐【东山精密—低估值，明年单机价值量提升，A&T两大客户双轮驱动，叠加亏损业务压力减少】、【领益智造—高弹性，三季度开始轻装上阵，明年受益三大维度创新】、【高伟电子—高弹性，下半年开启利润释放，份额持续提升】。 🐮IoT板块，【歌尔股份】二季度利润率改善超预期，后续短期看经营效率改善，中长期看AI驱动下新一轮可穿戴创新周期开启，带动营收及毛利率成长；【恒玄科技】二季度营收超预期，

S
歌尔股份

0

2

3

2.18
小蜜蜂

2024-07-15 08:34:55

【中泰电子|精测电子】24H1预告点评：Q2现盈利拐点，半导体加速放量

24H1：【归母】0.45至0.55亿元，同增272%至355% 【扣非】-0.07至0.03亿元，较23H1的-0.45缩窄亏损 ——24H1公司获得非经常性损益0.52亿元，其中主要为政府补助收益。 24Q2：扣非同环比扭亏【归母】0.61至0.71亿元，较23Q2的0.002亿元大幅增长、环比扭亏【扣非】0.17至0.27亿元，中值0.22亿元，较23Q2的-0.46亿元扭亏、环比扭亏面板复苏+半导体放量，驱动Q2显现盈利拐点【面板】24Q1公司面板业务处于景气底部，24Q2以来

S
精测电子

1

1

1

1.35
小蜜蜂

2024-07-14 21:40:06

【长江宏观于博团队】海外市场&央行动态周度跟踪（7月14日）

主要经济体表现：美国通胀继续回落，通胀预期续降，PPI同比走高 🌍海外热点事件：特朗普在宾夕法尼亚州竞选集会现场遭遇枪击事件，右耳上部受伤，目前安全状况良好，枪手已被击毙。最新fivethirtyeight 民调：特朗普(42.3%)v.s.拜登(40.3%) 📉最新降息/加息预期（括号里为上周预期）：美联储—>2024年9月（2024年9月）欧央行—>2024年9月（2024年9月）日央行—>2024年7月（2024年7月）英央行—>2024年8月（2024年8月）海外大类

S
中信证券

0

0

0

0.33
小蜜蜂

2024-07-14 18:39:35

【民生军工】中航电测收购成飞事宜顺利过会

公司7月11日公告重组已通过深交所并购重组委员会审核。具体梳理如下：重组历程：2023年1月11日，中航电测发布停牌公告，拟筹划发行股份购买成飞100%股权事宜，股票复牌后，公司股价连续8日涨停（+20%），反映出市场对于军工国企改革，尤其是优质核心资产上市的关注；2023年11月1日，重组获深交所受理；2024年5月，负责本次重组的大华会计师事务所受到中国证监会的《行政处罚决定书》，暂停证券服务业务6个月，重组项目被迫审核中止，公司更换大信会计师事务所开展相关业务。2024年6月25日，深交

S
中航电测

1

0

1

2.08
小蜜蜂

2024-07-14 18:37:04

【浙商宏观李超团队】上周海外买方观点荐读部分买方对科技股前景存在分歧看法 1）买方大佬一句话观点：桥水CO-CIO Greg Jensen认为美国科技股依旧有投资价值。美股科技公司目前的高股价与1999年的泡沫不同，原因在于目前这些公司有收益支撑。贝莱德全球固收CIO Rick Rieder认为近期金融股的上涨主要是由于预期到特朗普政府可能进一步放松金融监管。此外，尽管市场预期今年将有2次降息，明年将有4次降息，但利率并没有出现大的波动，这也反映了监管框架的预期变化。 2）Elevatio

0

0

0

0.33
小蜜蜂

2024-07-14 18:36:03

【浙商电子苗霄寒/蒋高振】歌尔股份2024半年报业绩预告

业绩显著超预期，盈利能力全面修复 💥24H1业绩 ▪归母：11.8~12.7亿元，同比 +180%~200% ▪扣非：11.5~12.3亿元，同比 +160%~180% 💥24Q2业绩 ▪归母：8.0~8.9亿元，同比 +153~182%，环比 +111~134% ▪扣非：8.8~9.6亿元，同比 +105~124%，环比 +218~247% 💥业绩变动原因公司持续深化精益运营战略，持续修复提升盈利能力，主要业务板块智能声学整机和智能硬件盈利能力进一步改善。风险提示：下游出货不及预期、

S
歌尔股份

1

0

1

1.05
小蜜蜂

2024-07-14 18:34:14

【西部电子】国内robotaxi对于激光雷达的潜在市场需求

🌹未来robotaxi使用ADAS雷达拼接是大趋势。按照360°全视角覆盖要求，单车至少必配置4颗半固态激光雷达；若考虑在增加2-4颗全固态补盲雷达，则对应单车6-8颗需求。根据交通运输部数据，截至目前，全国范围内有近700万网约车（有网约车驾驶证）及140万辆出租车。考虑到全国网约车数量仍在快速增长，未来部分新增需求会被robotaxi所替代。 1⃣我们假设存量的700万台网约车及140万台出租车，若考虑10%、20%、30%的替代，则对应有84、168、252万台需求。假设未来3年网约车每

S
禾赛科技

0

0

0

0.33
小蜜蜂

2024-07-14 18:33:14

财通电新周观点：降息预期拉动电新成长股，稳定成长双升

🍁美国6月CPI放缓至3%，环比增速为2020年5月以来首次转负，进一步延续近期物价上涨放缓的势头，市场对美联储降息预期极强，9月降息的预期概率提升到90%，市场预期12月会有第二次降息，甚至今年还存在第三次降息的可能性，#预期拉动电新成长股。# 🍁公用：绿电补贴折扣已在股价内提现，差价合约有望托底收益，风电电价受市场化交易影响小，且特高压直流超预期带动输出缓解，重点推荐风电运营商龙源（H&A）华润电力（H）中国电力（H）福能广西能源；汛期水电高发水位高涨，各公司业绩确增无虞，持续推荐长电国

S
中信证券

2

0

1

0.36

前往

页

小蜜蜂

2024-07-15 15:57:48

美国关税阴影下，重申浙江鼎力具备安全边际

1）目前鼎力美国税率为68%（25%贸易关税+43%双反关税），假设关税从25%提高至60%，提高35pct，同时按反倾销初裁降低22pct来计算，实际美国税率提升13pct。提升的部分，终端市场、供应链也会承担一部分。即使其他方完全不承担，鼎力+cmec毛利率超过40%，仍完全有能力消化13pct税率的提升。 2）后续即便出现极端情况，cmec在美国本土有厂房、土地，将产能放在美国本土也是方案之一。如果美国只是需要一个组装厂，周期比较快，厂房也是现成的，比墨西哥建厂还快。当地JLG吉尼的工厂也

S
浙江鼎力

1

3

5

4.41
小蜜蜂

2024-07-15 15:55:57

【国投证券银行】当前银行股观点

1、银行股资金定价权从主动基金转移至被动基金,股价对基本面的敏感性会有所淡化,基于被动型基金持仓稳定性与持续性,我们预计银行板块行情的持续性可能会超出大多数投资者的预期,行情的空间也会比市场预期得要强,行情的回撤也会弱于市场预期。 2、银行股对净息差并不是特别敏感,净息差下行并不能得出银行股即将下跌的结论,当前阶段净息差下行趋势尚未结束,营收增速也将继续承压,但银行股受此影响较前两年要更弱。 3、房地产风险悲观预期在逐步修正,部分龙头银行的房企风险影响已经开始下降,在地产风险预期改善的情况下,银

S
中国银行

4

7

15

16.94
小蜜蜂

2024-07-15 14:49:42

【天风电子】台湾半导体企业数据跟踪2406

🌟24年06月部分企业同环比正增长，部分企业因月度拉货节奏影响而有所波动。 🌟二季度环比大部分呈现增长态势，当前库存水位已回归正常，AI应用带动基本面有望持续向好，持续关注复苏+新品推动估值修复机会。 👉🏻细分领域： 1）SoC：消费电子需求延续，下半年预计维持增长态势。 2）存储芯片：标准涨价有望传导至利基价格，整体价格向上趋势不变 3）高速传输芯片：AI服务器出货有望逐季增长，整体订单能见度提升 4）驱动芯片：AMOLED渗透带动增长 5）射频芯片：手机与Wi-Fi拉货需求延续 6）

S
中信证券

2

4

3

4.52
小蜜蜂

2024-07-15 14:24:06

【华创能源化工】风神股份基本面更新及推荐：

⭕公司概况：@河南焦作的轮胎央企，大股东中国化工橡胶有限公司（直接持股57.5%），向上穿透为中化集团公司。 ⭕产能：目前TBR 600万条（当前开工率9成以上）、子午工程胎(OTR) 30万条（接近满开）+在建3万条刚刚投产预计下半年爬坡、斜交工程胎50万（目前40%开工），其中公司目前拥有巨胎产能8000条左右，预计下半年会提升至1万条。2023年公司营收57.4亿（配套：替换：出口=1：1.2：2）、净利润3.5亿。 ⭕看点1：巨胎投产贡献重要利润增量公司巨胎完全独立自主研发，技术积累深

S
风神股份

1

1

2

2.01
小蜜蜂

2024-07-15 14:22:58

影视院线板块大涨原因

1、据灯塔专业版实时数据，截至7月14日22时，2024年暑期档（6月1日-8月31日）总票房（含预售）突破42亿元。 2、7月9日，由中宣部电影局主办的“电影的夏天”2024暑期档电影片单发布会在京举行，一大批新片精彩亮相，推动电影市场火热升温。 3、2024年上半年，元旦档、春节档、清明档票房持续刷新影史纪录，2023年报和2024年一季报中，电影板块上市公司业绩表现良好，2024年下半年随着供给提升，电影公司业绩有望进一步释放。

S
中国电影

1

5

19

16.00
小蜜蜂

2024-07-15 08:41:43

国海·AIGC重要新闻·机会洞察| 2024.07.13-14

1.#OpenAI正在开发新的人工智能模型；代号为“草莓”。该项目的细节此前从未被报道过，目前该公司正在努力展示其提供的模型类型能够提供高级推理能力。知情人士说，即使在OpenAI内部，“草莓”的工作原理也是一个严格保密的秘密。知情人士还透露，该内部文件描述了一个使用Strawberry模型的项目，目的是使该公司的人工智能不仅能够生成查询的答案，而且能够提前做好足够的计划，自主、可靠地在互联网上导航，以执行OpenAI所说的“深度研究”。 (财联社) 2.#亚马逊向所有美国用户推出人工智能购物助

S
中信证券

1

2

4

4.20
小蜜蜂

2024-07-15 08:40:37

农业周报：中报预告披露，低成本、大体量猪企负债表优先修复【中金农业王思洋】

大家好，本周（7.08-7.12）农林牧渔涨跌幅-2.2%，跑输大盘指数3.4ppt。涨幅前三的个股为佩蒂股份/华英农业/晓鸣股份，分别+9.6%/+6.0%/+5.8%。评论： 1、#畜禽产业链：中报业绩预告披露、看好“低成本、稳资金、大体量”猪企负债表修复。1）生猪养殖：商品猪/7千克仔猪/二元母猪价格周环比+1.7%/-5.5%/持平至18.80元/千克、532元/1,736元/头；自繁自养/外购仔猪养殖利润为392/327元/头；2Q24上市猪企普遍扭亏，其中牧原/新希望2Q24归母

S
牧原股份

1

2

0

1.52
小蜜蜂

2024-07-15 08:39:17

【中信电子】AI终端周末观点汇总

大家晚上好！总结一下本群周末的信息，帮助大家开启新的一周工作。 🐮果链上，现阶段重点关注低估值+高弹性标的，核心推荐【东山精密—低估值，明年单机价值量提升，A&T两大客户双轮驱动，叠加亏损业务压力减少】、【领益智造—高弹性，三季度开始轻装上阵，明年受益三大维度创新】、【高伟电子—高弹性，下半年开启利润释放，份额持续提升】。 🐮IoT板块，【歌尔股份】二季度利润率改善超预期，后续短期看经营效率改善，中长期看AI驱动下新一轮可穿戴创新周期开启，带动营收及毛利率成长；【恒玄科技】二季度营收超预期，

S
歌尔股份

0

2

3

2.18
小蜜蜂

2024-07-15 08:34:55

【中泰电子|精测电子】24H1预告点评：Q2现盈利拐点，半导体加速放量

24H1：【归母】0.45至0.55亿元，同增272%至355% 【扣非】-0.07至0.03亿元，较23H1的-0.45缩窄亏损 ——24H1公司获得非经常性损益0.52亿元，其中主要为政府补助收益。 24Q2：扣非同环比扭亏【归母】0.61至0.71亿元，较23Q2的0.002亿元大幅增长、环比扭亏【扣非】0.17至0.27亿元，中值0.22亿元，较23Q2的-0.46亿元扭亏、环比扭亏面板复苏+半导体放量，驱动Q2显现盈利拐点【面板】24Q1公司面板业务处于景气底部，24Q2以来

S
精测电子

1

1

1

1.35
小蜜蜂

2024-07-14 21:40:06

【长江宏观于博团队】海外市场&央行动态周度跟踪（7月14日）

主要经济体表现：美国通胀继续回落，通胀预期续降，PPI同比走高 🌍海外热点事件：特朗普在宾夕法尼亚州竞选集会现场遭遇枪击事件，右耳上部受伤，目前安全状况良好，枪手已被击毙。最新fivethirtyeight 民调：特朗普(42.3%)v.s.拜登(40.3%) 📉最新降息/加息预期（括号里为上周预期）：美联储—>2024年9月（2024年9月）欧央行—>2024年9月（2024年9月）日央行—>2024年7月（2024年7月）英央行—>2024年8月（2024年8月）海外大类

S
中信证券

0

0

0

0.33
小蜜蜂

2024-07-14 18:39:35

【民生军工】中航电测收购成飞事宜顺利过会

公司7月11日公告重组已通过深交所并购重组委员会审核。具体梳理如下：重组历程：2023年1月11日，中航电测发布停牌公告，拟筹划发行股份购买成飞100%股权事宜，股票复牌后，公司股价连续8日涨停（+20%），反映出市场对于军工国企改革，尤其是优质核心资产上市的关注；2023年11月1日，重组获深交所受理；2024年5月，负责本次重组的大华会计师事务所受到中国证监会的《行政处罚决定书》，暂停证券服务业务6个月，重组项目被迫审核中止，公司更换大信会计师事务所开展相关业务。2024年6月25日，深交

S
中航电测

1

0

1

2.08
小蜜蜂

2024-07-14 18:37:04

【浙商宏观李超团队】上周海外买方观点荐读部分买方对科技股前景存在分歧看法 1）买方大佬一句话观点：桥水CO-CIO Greg Jensen认为美国科技股依旧有投资价值。美股科技公司目前的高股价与1999年的泡沫不同，原因在于目前这些公司有收益支撑。贝莱德全球固收CIO Rick Rieder认为近期金融股的上涨主要是由于预期到特朗普政府可能进一步放松金融监管。此外，尽管市场预期今年将有2次降息，明年将有4次降息，但利率并没有出现大的波动，这也反映了监管框架的预期变化。 2）Elevatio

0

0

0

0.33
小蜜蜂

2024-07-14 18:36:03

【浙商电子苗霄寒/蒋高振】歌尔股份2024半年报业绩预告

业绩显著超预期，盈利能力全面修复 💥24H1业绩 ▪归母：11.8~12.7亿元，同比 +180%~200% ▪扣非：11.5~12.3亿元，同比 +160%~180% 💥24Q2业绩 ▪归母：8.0~8.9亿元，同比 +153~182%，环比 +111~134% ▪扣非：8.8~9.6亿元，同比 +105~124%，环比 +218~247% 💥业绩变动原因公司持续深化精益运营战略，持续修复提升盈利能力，主要业务板块智能声学整机和智能硬件盈利能力进一步改善。风险提示：下游出货不及预期、

S
歌尔股份

1

0

1

1.05
小蜜蜂

2024-07-14 18:34:14

【西部电子】国内robotaxi对于激光雷达的潜在市场需求

🌹未来robotaxi使用ADAS雷达拼接是大趋势。按照360°全视角覆盖要求，单车至少必配置4颗半固态激光雷达；若考虑在增加2-4颗全固态补盲雷达，则对应单车6-8颗需求。根据交通运输部数据，截至目前，全国范围内有近700万网约车（有网约车驾驶证）及140万辆出租车。考虑到全国网约车数量仍在快速增长，未来部分新增需求会被robotaxi所替代。 1⃣我们假设存量的700万台网约车及140万台出租车，若考虑10%、20%、30%的替代，则对应有84、168、252万台需求。假设未来3年网约车每

S
禾赛科技

0

0

0

0.33
小蜜蜂

2024-07-14 18:33:14

财通电新周观点：降息预期拉动电新成长股，稳定成长双升

🍁美国6月CPI放缓至3%，环比增速为2020年5月以来首次转负，进一步延续近期物价上涨放缓的势头，市场对美联储降息预期极强，9月降息的预期概率提升到90%，市场预期12月会有第二次降息，甚至今年还存在第三次降息的可能性，#预期拉动电新成长股。# 🍁公用：绿电补贴折扣已在股价内提现，差价合约有望托底收益，风电电价受市场化交易影响小，且特高压直流超预期带动输出缓解，重点推荐风电运营商龙源（H&A）华润电力（H）中国电力（H）福能广西能源；汛期水电高发水位高涨，各公司业绩确增无虞，持续推荐长电国

S
中信证券

2

0

1

0.36

前往

页

小蜜蜂

2024-07-15 15:57:48

美国关税阴影下，重申浙江鼎力具备安全边际

1）目前鼎力美国税率为68%（25%贸易关税+43%双反关税），假设关税从25%提高至60%，提高35pct，同时按反倾销初裁降低22pct来计算，实际美国税率提升13pct。提升的部分，终端市场、供应链也会承担一部分。即使其他方完全不承担，鼎力+cmec毛利率超过40%，仍完全有能力消化13pct税率的提升。 2）后续即便出现极端情况，cmec在美国本土有厂房、土地，将产能放在美国本土也是方案之一。如果美国只是需要一个组装厂，周期比较快，厂房也是现成的，比墨西哥建厂还快。当地JLG吉尼的工厂也

S
浙江鼎力

1

3

5

4.41
小蜜蜂

2024-07-15 15:55:57

【国投证券银行】当前银行股观点

1、银行股资金定价权从主动基金转移至被动基金,股价对基本面的敏感性会有所淡化,基于被动型基金持仓稳定性与持续性,我们预计银行板块行情的持续性可能会超出大多数投资者的预期,行情的空间也会比市场预期得要强,行情的回撤也会弱于市场预期。 2、银行股对净息差并不是特别敏感,净息差下行并不能得出银行股即将下跌的结论,当前阶段净息差下行趋势尚未结束,营收增速也将继续承压,但银行股受此影响较前两年要更弱。 3、房地产风险悲观预期在逐步修正,部分龙头银行的房企风险影响已经开始下降,在地产风险预期改善的情况下,银

S
中国银行

4

7

15

16.94
小蜜蜂

2024-07-15 14:49:42

【天风电子】台湾半导体企业数据跟踪2406

🌟24年06月部分企业同环比正增长，部分企业因月度拉货节奏影响而有所波动。 🌟二季度环比大部分呈现增长态势，当前库存水位已回归正常，AI应用带动基本面有望持续向好，持续关注复苏+新品推动估值修复机会。 👉🏻细分领域： 1）SoC：消费电子需求延续，下半年预计维持增长态势。 2）存储芯片：标准涨价有望传导至利基价格，整体价格向上趋势不变 3）高速传输芯片：AI服务器出货有望逐季增长，整体订单能见度提升 4）驱动芯片：AMOLED渗透带动增长 5）射频芯片：手机与Wi-Fi拉货需求延续 6）

S
中信证券

2

4

3

4.52
小蜜蜂

2024-07-15 14:24:06

【华创能源化工】风神股份基本面更新及推荐：

⭕公司概况：@河南焦作的轮胎央企，大股东中国化工橡胶有限公司（直接持股57.5%），向上穿透为中化集团公司。 ⭕产能：目前TBR 600万条（当前开工率9成以上）、子午工程胎(OTR) 30万条（接近满开）+在建3万条刚刚投产预计下半年爬坡、斜交工程胎50万（目前40%开工），其中公司目前拥有巨胎产能8000条左右，预计下半年会提升至1万条。2023年公司营收57.4亿（配套：替换：出口=1：1.2：2）、净利润3.5亿。 ⭕看点1：巨胎投产贡献重要利润增量公司巨胎完全独立自主研发，技术积累深

S
风神股份

1

1

2

2.01
小蜜蜂

2024-07-15 14:22:58

影视院线板块大涨原因

1、据灯塔专业版实时数据，截至7月14日22时，2024年暑期档（6月1日-8月31日）总票房（含预售）突破42亿元。 2、7月9日，由中宣部电影局主办的“电影的夏天”2024暑期档电影片单发布会在京举行，一大批新片精彩亮相，推动电影市场火热升温。 3、2024年上半年，元旦档、春节档、清明档票房持续刷新影史纪录，2023年报和2024年一季报中，电影板块上市公司业绩表现良好，2024年下半年随着供给提升，电影公司业绩有望进一步释放。

S
中国电影

1

5

19

16.00
小蜜蜂

2024-07-15 08:41:43

国海·AIGC重要新闻·机会洞察| 2024.07.13-14

1.#OpenAI正在开发新的人工智能模型；代号为“草莓”。该项目的细节此前从未被报道过，目前该公司正在努力展示其提供的模型类型能够提供高级推理能力。知情人士说，即使在OpenAI内部，“草莓”的工作原理也是一个严格保密的秘密。知情人士还透露，该内部文件描述了一个使用Strawberry模型的项目，目的是使该公司的人工智能不仅能够生成查询的答案，而且能够提前做好足够的计划，自主、可靠地在互联网上导航，以执行OpenAI所说的“深度研究”。 (财联社) 2.#亚马逊向所有美国用户推出人工智能购物助

S
中信证券

1

2

4

4.20
小蜜蜂

2024-07-15 08:40:37

农业周报：中报预告披露，低成本、大体量猪企负债表优先修复【中金农业王思洋】

大家好，本周（7.08-7.12）农林牧渔涨跌幅-2.2%，跑输大盘指数3.4ppt。涨幅前三的个股为佩蒂股份/华英农业/晓鸣股份，分别+9.6%/+6.0%/+5.8%。评论： 1、#畜禽产业链：中报业绩预告披露、看好“低成本、稳资金、大体量”猪企负债表修复。1）生猪养殖：商品猪/7千克仔猪/二元母猪价格周环比+1.7%/-5.5%/持平至18.80元/千克、532元/1,736元/头；自繁自养/外购仔猪养殖利润为392/327元/头；2Q24上市猪企普遍扭亏，其中牧原/新希望2Q24归母

S
牧原股份

1

2

0

1.52
小蜜蜂

2024-07-15 08:39:17

【中信电子】AI终端周末观点汇总

大家晚上好！总结一下本群周末的信息，帮助大家开启新的一周工作。 🐮果链上，现阶段重点关注低估值+高弹性标的，核心推荐【东山精密—低估值，明年单机价值量提升，A&T两大客户双轮驱动，叠加亏损业务压力减少】、【领益智造—高弹性，三季度开始轻装上阵，明年受益三大维度创新】、【高伟电子—高弹性，下半年开启利润释放，份额持续提升】。 🐮IoT板块，【歌尔股份】二季度利润率改善超预期，后续短期看经营效率改善，中长期看AI驱动下新一轮可穿戴创新周期开启，带动营收及毛利率成长；【恒玄科技】二季度营收超预期，

S
歌尔股份

0

2

3

2.18
小蜜蜂

2024-07-15 08:34:55

【中泰电子|精测电子】24H1预告点评：Q2现盈利拐点，半导体加速放量

24H1：【归母】0.45至0.55亿元，同增272%至355% 【扣非】-0.07至0.03亿元，较23H1的-0.45缩窄亏损 ——24H1公司获得非经常性损益0.52亿元，其中主要为政府补助收益。 24Q2：扣非同环比扭亏【归母】0.61至0.71亿元，较23Q2的0.002亿元大幅增长、环比扭亏【扣非】0.17至0.27亿元，中值0.22亿元，较23Q2的-0.46亿元扭亏、环比扭亏面板复苏+半导体放量，驱动Q2显现盈利拐点【面板】24Q1公司面板业务处于景气底部，24Q2以来

S
精测电子

1

1

1

1.35
小蜜蜂

2024-07-14 21:40:06

【长江宏观于博团队】海外市场&央行动态周度跟踪（7月14日）

主要经济体表现：美国通胀继续回落，通胀预期续降，PPI同比走高 🌍海外热点事件：特朗普在宾夕法尼亚州竞选集会现场遭遇枪击事件，右耳上部受伤，目前安全状况良好，枪手已被击毙。最新fivethirtyeight 民调：特朗普(42.3%)v.s.拜登(40.3%) 📉最新降息/加息预期（括号里为上周预期）：美联储—>2024年9月（2024年9月）欧央行—>2024年9月（2024年9月）日央行—>2024年7月（2024年7月）英央行—>2024年8月（2024年8月）海外大类

S
中信证券

0

0

0

0.33
小蜜蜂

2024-07-14 18:39:35

【民生军工】中航电测收购成飞事宜顺利过会

公司7月11日公告重组已通过深交所并购重组委员会审核。具体梳理如下：重组历程：2023年1月11日，中航电测发布停牌公告，拟筹划发行股份购买成飞100%股权事宜，股票复牌后，公司股价连续8日涨停（+20%），反映出市场对于军工国企改革，尤其是优质核心资产上市的关注；2023年11月1日，重组获深交所受理；2024年5月，负责本次重组的大华会计师事务所受到中国证监会的《行政处罚决定书》，暂停证券服务业务6个月，重组项目被迫审核中止，公司更换大信会计师事务所开展相关业务。2024年6月25日，深交

S
中航电测

1

0

1

2.08
小蜜蜂

2024-07-14 18:37:04

【浙商宏观李超团队】上周海外买方观点荐读部分买方对科技股前景存在分歧看法 1）买方大佬一句话观点：桥水CO-CIO Greg Jensen认为美国科技股依旧有投资价值。美股科技公司目前的高股价与1999年的泡沫不同，原因在于目前这些公司有收益支撑。贝莱德全球固收CIO Rick Rieder认为近期金融股的上涨主要是由于预期到特朗普政府可能进一步放松金融监管。此外，尽管市场预期今年将有2次降息，明年将有4次降息，但利率并没有出现大的波动，这也反映了监管框架的预期变化。 2）Elevatio

0

0

0

0.33
小蜜蜂

2024-07-14 18:36:03

【浙商电子苗霄寒/蒋高振】歌尔股份2024半年报业绩预告

业绩显著超预期，盈利能力全面修复 💥24H1业绩 ▪归母：11.8~12.7亿元，同比 +180%~200% ▪扣非：11.5~12.3亿元，同比 +160%~180% 💥24Q2业绩 ▪归母：8.0~8.9亿元，同比 +153~182%，环比 +111~134% ▪扣非：8.8~9.6亿元，同比 +105~124%，环比 +218~247% 💥业绩变动原因公司持续深化精益运营战略，持续修复提升盈利能力，主要业务板块智能声学整机和智能硬件盈利能力进一步改善。风险提示：下游出货不及预期、

S
歌尔股份

1

0

1

1.05
小蜜蜂

2024-07-14 18:34:14

【西部电子】国内robotaxi对于激光雷达的潜在市场需求

🌹未来robotaxi使用ADAS雷达拼接是大趋势。按照360°全视角覆盖要求，单车至少必配置4颗半固态激光雷达；若考虑在增加2-4颗全固态补盲雷达，则对应单车6-8颗需求。根据交通运输部数据，截至目前，全国范围内有近700万网约车（有网约车驾驶证）及140万辆出租车。考虑到全国网约车数量仍在快速增长，未来部分新增需求会被robotaxi所替代。 1⃣我们假设存量的700万台网约车及140万台出租车，若考虑10%、20%、30%的替代，则对应有84、168、252万台需求。假设未来3年网约车每

S
禾赛科技

0

0

0

0.33
小蜜蜂

2024-07-14 18:33:14

财通电新周观点：降息预期拉动电新成长股，稳定成长双升

🍁美国6月CPI放缓至3%，环比增速为2020年5月以来首次转负，进一步延续近期物价上涨放缓的势头，市场对美联储降息预期极强，9月降息的预期概率提升到90%，市场预期12月会有第二次降息，甚至今年还存在第三次降息的可能性，#预期拉动电新成长股。# 🍁公用：绿电补贴折扣已在股价内提现，差价合约有望托底收益，风电电价受市场化交易影响小，且特高压直流超预期带动输出缓解，重点推荐风电运营商龙源（H&A）华润电力（H）中国电力（H）福能广西能源；汛期水电高发水位高涨，各公司业绩确增无虞，持续推荐长电国

S
中信证券

2

0

1

0.36

前往

页

小蜜蜂

2024-07-15 15:57:48

美国关税阴影下，重申浙江鼎力具备安全边际

1）目前鼎力美国税率为68%（25%贸易关税+43%双反关税），假设关税从25%提高至60%，提高35pct，同时按反倾销初裁降低22pct来计算，实际美国税率提升13pct。提升的部分，终端市场、供应链也会承担一部分。即使其他方完全不承担，鼎力+cmec毛利率超过40%，仍完全有能力消化13pct税率的提升。 2）后续即便出现极端情况，cmec在美国本土有厂房、土地，将产能放在美国本土也是方案之一。如果美国只是需要一个组装厂，周期比较快，厂房也是现成的，比墨西哥建厂还快。当地JLG吉尼的工厂也

S
浙江鼎力

1

3

5

4.41
小蜜蜂

2024-07-15 15:55:57

【国投证券银行】当前银行股观点

1、银行股资金定价权从主动基金转移至被动基金,股价对基本面的敏感性会有所淡化,基于被动型基金持仓稳定性与持续性,我们预计银行板块行情的持续性可能会超出大多数投资者的预期,行情的空间也会比市场预期得要强,行情的回撤也会弱于市场预期。 2、银行股对净息差并不是特别敏感,净息差下行并不能得出银行股即将下跌的结论,当前阶段净息差下行趋势尚未结束,营收增速也将继续承压,但银行股受此影响较前两年要更弱。 3、房地产风险悲观预期在逐步修正,部分龙头银行的房企风险影响已经开始下降,在地产风险预期改善的情况下,银

S
中国银行

4

7

15

16.94
小蜜蜂

2024-07-15 14:49:42

【天风电子】台湾半导体企业数据跟踪2406

🌟24年06月部分企业同环比正增长，部分企业因月度拉货节奏影响而有所波动。 🌟二季度环比大部分呈现增长态势，当前库存水位已回归正常，AI应用带动基本面有望持续向好，持续关注复苏+新品推动估值修复机会。 👉🏻细分领域： 1）SoC：消费电子需求延续，下半年预计维持增长态势。 2）存储芯片：标准涨价有望传导至利基价格，整体价格向上趋势不变 3）高速传输芯片：AI服务器出货有望逐季增长，整体订单能见度提升 4）驱动芯片：AMOLED渗透带动增长 5）射频芯片：手机与Wi-Fi拉货需求延续 6）

S
中信证券

2

4

3

4.52
小蜜蜂

2024-07-15 14:24:06

【华创能源化工】风神股份基本面更新及推荐：

⭕公司概况：@河南焦作的轮胎央企，大股东中国化工橡胶有限公司（直接持股57.5%），向上穿透为中化集团公司。 ⭕产能：目前TBR 600万条（当前开工率9成以上）、子午工程胎(OTR) 30万条（接近满开）+在建3万条刚刚投产预计下半年爬坡、斜交工程胎50万（目前40%开工），其中公司目前拥有巨胎产能8000条左右，预计下半年会提升至1万条。2023年公司营收57.4亿（配套：替换：出口=1：1.2：2）、净利润3.5亿。 ⭕看点1：巨胎投产贡献重要利润增量公司巨胎完全独立自主研发，技术积累深

S
风神股份

1

1

2

2.01
小蜜蜂

2024-07-15 14:22:58

影视院线板块大涨原因

1、据灯塔专业版实时数据，截至7月14日22时，2024年暑期档（6月1日-8月31日）总票房（含预售）突破42亿元。 2、7月9日，由中宣部电影局主办的“电影的夏天”2024暑期档电影片单发布会在京举行，一大批新片精彩亮相，推动电影市场火热升温。 3、2024年上半年，元旦档、春节档、清明档票房持续刷新影史纪录，2023年报和2024年一季报中，电影板块上市公司业绩表现良好，2024年下半年随着供给提升，电影公司业绩有望进一步释放。

S
中国电影

1

5

19

16.00
小蜜蜂

2024-07-15 08:41:43

国海·AIGC重要新闻·机会洞察| 2024.07.13-14

1.#OpenAI正在开发新的人工智能模型；代号为“草莓”。该项目的细节此前从未被报道过，目前该公司正在努力展示其提供的模型类型能够提供高级推理能力。知情人士说，即使在OpenAI内部，“草莓”的工作原理也是一个严格保密的秘密。知情人士还透露，该内部文件描述了一个使用Strawberry模型的项目，目的是使该公司的人工智能不仅能够生成查询的答案，而且能够提前做好足够的计划，自主、可靠地在互联网上导航，以执行OpenAI所说的“深度研究”。 (财联社) 2.#亚马逊向所有美国用户推出人工智能购物助

S
中信证券

1

2

4

4.20
小蜜蜂

2024-07-15 08:40:37

农业周报：中报预告披露，低成本、大体量猪企负债表优先修复【中金农业王思洋】

大家好，本周（7.08-7.12）农林牧渔涨跌幅-2.2%，跑输大盘指数3.4ppt。涨幅前三的个股为佩蒂股份/华英农业/晓鸣股份，分别+9.6%/+6.0%/+5.8%。评论： 1、#畜禽产业链：中报业绩预告披露、看好“低成本、稳资金、大体量”猪企负债表修复。1）生猪养殖：商品猪/7千克仔猪/二元母猪价格周环比+1.7%/-5.5%/持平至18.80元/千克、532元/1,736元/头；自繁自养/外购仔猪养殖利润为392/327元/头；2Q24上市猪企普遍扭亏，其中牧原/新希望2Q24归母

S
牧原股份

1

2

0

1.52
小蜜蜂

2024-07-15 08:39:17

【中信电子】AI终端周末观点汇总

大家晚上好！总结一下本群周末的信息，帮助大家开启新的一周工作。 🐮果链上，现阶段重点关注低估值+高弹性标的，核心推荐【东山精密—低估值，明年单机价值量提升，A&T两大客户双轮驱动，叠加亏损业务压力减少】、【领益智造—高弹性，三季度开始轻装上阵，明年受益三大维度创新】、【高伟电子—高弹性，下半年开启利润释放，份额持续提升】。 🐮IoT板块，【歌尔股份】二季度利润率改善超预期，后续短期看经营效率改善，中长期看AI驱动下新一轮可穿戴创新周期开启，带动营收及毛利率成长；【恒玄科技】二季度营收超预期，

S
歌尔股份

0

2

3

2.18
小蜜蜂

2024-07-15 08:34:55

【中泰电子|精测电子】24H1预告点评：Q2现盈利拐点，半导体加速放量

24H1：【归母】0.45至0.55亿元，同增272%至355% 【扣非】-0.07至0.03亿元，较23H1的-0.45缩窄亏损 ——24H1公司获得非经常性损益0.52亿元，其中主要为政府补助收益。 24Q2：扣非同环比扭亏【归母】0.61至0.71亿元，较23Q2的0.002亿元大幅增长、环比扭亏【扣非】0.17至0.27亿元，中值0.22亿元，较23Q2的-0.46亿元扭亏、环比扭亏面板复苏+半导体放量，驱动Q2显现盈利拐点【面板】24Q1公司面板业务处于景气底部，24Q2以来

S
精测电子

1

1

1

1.35
小蜜蜂

2024-07-14 21:40:06

【长江宏观于博团队】海外市场&央行动态周度跟踪（7月14日）

主要经济体表现：美国通胀继续回落，通胀预期续降，PPI同比走高 🌍海外热点事件：特朗普在宾夕法尼亚州竞选集会现场遭遇枪击事件，右耳上部受伤，目前安全状况良好，枪手已被击毙。最新fivethirtyeight 民调：特朗普(42.3%)v.s.拜登(40.3%) 📉最新降息/加息预期（括号里为上周预期）：美联储—>2024年9月（2024年9月）欧央行—>2024年9月（2024年9月）日央行—>2024年7月（2024年7月）英央行—>2024年8月（2024年8月）海外大类

S
中信证券

0

0

0

0.33
小蜜蜂

2024-07-14 18:39:35

【民生军工】中航电测收购成飞事宜顺利过会

公司7月11日公告重组已通过深交所并购重组委员会审核。具体梳理如下：重组历程：2023年1月11日，中航电测发布停牌公告，拟筹划发行股份购买成飞100%股权事宜，股票复牌后，公司股价连续8日涨停（+20%），反映出市场对于军工国企改革，尤其是优质核心资产上市的关注；2023年11月1日，重组获深交所受理；2024年5月，负责本次重组的大华会计师事务所受到中国证监会的《行政处罚决定书》，暂停证券服务业务6个月，重组项目被迫审核中止，公司更换大信会计师事务所开展相关业务。2024年6月25日，深交

S
中航电测

1

0

1

2.08
小蜜蜂

2024-07-14 18:37:04

【浙商宏观李超团队】上周海外买方观点荐读部分买方对科技股前景存在分歧看法 1）买方大佬一句话观点：桥水CO-CIO Greg Jensen认为美国科技股依旧有投资价值。美股科技公司目前的高股价与1999年的泡沫不同，原因在于目前这些公司有收益支撑。贝莱德全球固收CIO Rick Rieder认为近期金融股的上涨主要是由于预期到特朗普政府可能进一步放松金融监管。此外，尽管市场预期今年将有2次降息，明年将有4次降息，但利率并没有出现大的波动，这也反映了监管框架的预期变化。 2）Elevatio

0

0

0

0.33
小蜜蜂

2024-07-14 18:36:03

【浙商电子苗霄寒/蒋高振】歌尔股份2024半年报业绩预告

业绩显著超预期，盈利能力全面修复 💥24H1业绩 ▪归母：11.8~12.7亿元，同比 +180%~200% ▪扣非：11.5~12.3亿元，同比 +160%~180% 💥24Q2业绩 ▪归母：8.0~8.9亿元，同比 +153~182%，环比 +111~134% ▪扣非：8.8~9.6亿元，同比 +105~124%，环比 +218~247% 💥业绩变动原因公司持续深化精益运营战略，持续修复提升盈利能力，主要业务板块智能声学整机和智能硬件盈利能力进一步改善。风险提示：下游出货不及预期、

S
歌尔股份

1

0

1

1.05
小蜜蜂

2024-07-14 18:34:14

【西部电子】国内robotaxi对于激光雷达的潜在市场需求

🌹未来robotaxi使用ADAS雷达拼接是大趋势。按照360°全视角覆盖要求，单车至少必配置4颗半固态激光雷达；若考虑在增加2-4颗全固态补盲雷达，则对应单车6-8颗需求。根据交通运输部数据，截至目前，全国范围内有近700万网约车（有网约车驾驶证）及140万辆出租车。考虑到全国网约车数量仍在快速增长，未来部分新增需求会被robotaxi所替代。 1⃣我们假设存量的700万台网约车及140万台出租车，若考虑10%、20%、30%的替代，则对应有84、168、252万台需求。假设未来3年网约车每

S
禾赛科技

0

0

0

0.33
小蜜蜂

2024-07-14 18:33:14

财通电新周观点：降息预期拉动电新成长股，稳定成长双升

🍁美国6月CPI放缓至3%，环比增速为2020年5月以来首次转负，进一步延续近期物价上涨放缓的势头，市场对美联储降息预期极强，9月降息的预期概率提升到90%，市场预期12月会有第二次降息，甚至今年还存在第三次降息的可能性，#预期拉动电新成长股。# 🍁公用：绿电补贴折扣已在股价内提现，差价合约有望托底收益，风电电价受市场化交易影响小，且特高压直流超预期带动输出缓解，重点推荐风电运营商龙源（H&A）华润电力（H）中国电力（H）福能广西能源；汛期水电高发水位高涨，各公司业绩确增无虞，持续推荐长电国

S
中信证券

2

0

1

0.36

前往

页

小蜜蜂

2024-07-15 15:57:48

美国关税阴影下，重申浙江鼎力具备安全边际

1）目前鼎力美国税率为68%（25%贸易关税+43%双反关税），假设关税从25%提高至60%，提高35pct，同时按反倾销初裁降低22pct来计算，实际美国税率提升13pct。提升的部分，终端市场、供应链也会承担一部分。即使其他方完全不承担，鼎力+cmec毛利率超过40%，仍完全有能力消化13pct税率的提升。 2）后续即便出现极端情况，cmec在美国本土有厂房、土地，将产能放在美国本土也是方案之一。如果美国只是需要一个组装厂，周期比较快，厂房也是现成的，比墨西哥建厂还快。当地JLG吉尼的工厂也

S
浙江鼎力

1

3

5

4.41
小蜜蜂

2024-07-15 15:55:57

【国投证券银行】当前银行股观点

1、银行股资金定价权从主动基金转移至被动基金,股价对基本面的敏感性会有所淡化,基于被动型基金持仓稳定性与持续性,我们预计银行板块行情的持续性可能会超出大多数投资者的预期,行情的空间也会比市场预期得要强,行情的回撤也会弱于市场预期。 2、银行股对净息差并不是特别敏感,净息差下行并不能得出银行股即将下跌的结论,当前阶段净息差下行趋势尚未结束,营收增速也将继续承压,但银行股受此影响较前两年要更弱。 3、房地产风险悲观预期在逐步修正,部分龙头银行的房企风险影响已经开始下降,在地产风险预期改善的情况下,银

S
中国银行

4

7

15

16.94
小蜜蜂

2024-07-15 14:49:42

【天风电子】台湾半导体企业数据跟踪2406

🌟24年06月部分企业同环比正增长，部分企业因月度拉货节奏影响而有所波动。 🌟二季度环比大部分呈现增长态势，当前库存水位已回归正常，AI应用带动基本面有望持续向好，持续关注复苏+新品推动估值修复机会。 👉🏻细分领域： 1）SoC：消费电子需求延续，下半年预计维持增长态势。 2）存储芯片：标准涨价有望传导至利基价格，整体价格向上趋势不变 3）高速传输芯片：AI服务器出货有望逐季增长，整体订单能见度提升 4）驱动芯片：AMOLED渗透带动增长 5）射频芯片：手机与Wi-Fi拉货需求延续 6）

S
中信证券

2

4

3

4.52
小蜜蜂

2024-07-15 14:24:06

【华创能源化工】风神股份基本面更新及推荐：

⭕公司概况：@河南焦作的轮胎央企，大股东中国化工橡胶有限公司（直接持股57.5%），向上穿透为中化集团公司。 ⭕产能：目前TBR 600万条（当前开工率9成以上）、子午工程胎(OTR) 30万条（接近满开）+在建3万条刚刚投产预计下半年爬坡、斜交工程胎50万（目前40%开工），其中公司目前拥有巨胎产能8000条左右，预计下半年会提升至1万条。2023年公司营收57.4亿（配套：替换：出口=1：1.2：2）、净利润3.5亿。 ⭕看点1：巨胎投产贡献重要利润增量公司巨胎完全独立自主研发，技术积累深

S
风神股份

1

1

2

2.01
小蜜蜂

2024-07-15 14:22:58

影视院线板块大涨原因

1、据灯塔专业版实时数据，截至7月14日22时，2024年暑期档（6月1日-8月31日）总票房（含预售）突破42亿元。 2、7月9日，由中宣部电影局主办的“电影的夏天”2024暑期档电影片单发布会在京举行，一大批新片精彩亮相，推动电影市场火热升温。 3、2024年上半年，元旦档、春节档、清明档票房持续刷新影史纪录，2023年报和2024年一季报中，电影板块上市公司业绩表现良好，2024年下半年随着供给提升，电影公司业绩有望进一步释放。

S
中国电影

1

5

19

16.00
小蜜蜂

2024-07-15 08:41:43

国海·AIGC重要新闻·机会洞察| 2024.07.13-14

1.#OpenAI正在开发新的人工智能模型；代号为“草莓”。该项目的细节此前从未被报道过，目前该公司正在努力展示其提供的模型类型能够提供高级推理能力。知情人士说，即使在OpenAI内部，“草莓”的工作原理也是一个严格保密的秘密。知情人士还透露，该内部文件描述了一个使用Strawberry模型的项目，目的是使该公司的人工智能不仅能够生成查询的答案，而且能够提前做好足够的计划，自主、可靠地在互联网上导航，以执行OpenAI所说的“深度研究”。 (财联社) 2.#亚马逊向所有美国用户推出人工智能购物助

S
中信证券

1

2

4

4.20
小蜜蜂

2024-07-15 08:40:37

农业周报：中报预告披露，低成本、大体量猪企负债表优先修复【中金农业王思洋】

大家好，本周（7.08-7.12）农林牧渔涨跌幅-2.2%，跑输大盘指数3.4ppt。涨幅前三的个股为佩蒂股份/华英农业/晓鸣股份，分别+9.6%/+6.0%/+5.8%。评论： 1、#畜禽产业链：中报业绩预告披露、看好“低成本、稳资金、大体量”猪企负债表修复。1）生猪养殖：商品猪/7千克仔猪/二元母猪价格周环比+1.7%/-5.5%/持平至18.80元/千克、532元/1,736元/头；自繁自养/外购仔猪养殖利润为392/327元/头；2Q24上市猪企普遍扭亏，其中牧原/新希望2Q24归母

S
牧原股份

1

2

0

1.52
小蜜蜂

2024-07-15 08:39:17

【中信电子】AI终端周末观点汇总

大家晚上好！总结一下本群周末的信息，帮助大家开启新的一周工作。 🐮果链上，现阶段重点关注低估值+高弹性标的，核心推荐【东山精密—低估值，明年单机价值量提升，A&T两大客户双轮驱动，叠加亏损业务压力减少】、【领益智造—高弹性，三季度开始轻装上阵，明年受益三大维度创新】、【高伟电子—高弹性，下半年开启利润释放，份额持续提升】。 🐮IoT板块，【歌尔股份】二季度利润率改善超预期，后续短期看经营效率改善，中长期看AI驱动下新一轮可穿戴创新周期开启，带动营收及毛利率成长；【恒玄科技】二季度营收超预期，

S
歌尔股份

0

2

3

2.18
小蜜蜂

2024-07-15 08:34:55

【中泰电子|精测电子】24H1预告点评：Q2现盈利拐点，半导体加速放量

24H1：【归母】0.45至0.55亿元，同增272%至355% 【扣非】-0.07至0.03亿元，较23H1的-0.45缩窄亏损 ——24H1公司获得非经常性损益0.52亿元，其中主要为政府补助收益。 24Q2：扣非同环比扭亏【归母】0.61至0.71亿元，较23Q2的0.002亿元大幅增长、环比扭亏【扣非】0.17至0.27亿元，中值0.22亿元，较23Q2的-0.46亿元扭亏、环比扭亏面板复苏+半导体放量，驱动Q2显现盈利拐点【面板】24Q1公司面板业务处于景气底部，24Q2以来

S
精测电子

1

1

1

1.35
小蜜蜂

2024-07-14 21:40:06

【长江宏观于博团队】海外市场&央行动态周度跟踪（7月14日）

主要经济体表现：美国通胀继续回落，通胀预期续降，PPI同比走高 🌍海外热点事件：特朗普在宾夕法尼亚州竞选集会现场遭遇枪击事件，右耳上部受伤，目前安全状况良好，枪手已被击毙。最新fivethirtyeight 民调：特朗普(42.3%)v.s.拜登(40.3%) 📉最新降息/加息预期（括号里为上周预期）：美联储—>2024年9月（2024年9月）欧央行—>2024年9月（2024年9月）日央行—>2024年7月（2024年7月）英央行—>2024年8月（2024年8月）海外大类

S
中信证券

0

0

0

0.33
小蜜蜂

2024-07-14 18:39:35

【民生军工】中航电测收购成飞事宜顺利过会

公司7月11日公告重组已通过深交所并购重组委员会审核。具体梳理如下：重组历程：2023年1月11日，中航电测发布停牌公告，拟筹划发行股份购买成飞100%股权事宜，股票复牌后，公司股价连续8日涨停（+20%），反映出市场对于军工国企改革，尤其是优质核心资产上市的关注；2023年11月1日，重组获深交所受理；2024年5月，负责本次重组的大华会计师事务所受到中国证监会的《行政处罚决定书》，暂停证券服务业务6个月，重组项目被迫审核中止，公司更换大信会计师事务所开展相关业务。2024年6月25日，深交

S
中航电测

1

0

1

2.08
小蜜蜂

2024-07-14 18:37:04

【浙商宏观李超团队】上周海外买方观点荐读部分买方对科技股前景存在分歧看法 1）买方大佬一句话观点：桥水CO-CIO Greg Jensen认为美国科技股依旧有投资价值。美股科技公司目前的高股价与1999年的泡沫不同，原因在于目前这些公司有收益支撑。贝莱德全球固收CIO Rick Rieder认为近期金融股的上涨主要是由于预期到特朗普政府可能进一步放松金融监管。此外，尽管市场预期今年将有2次降息，明年将有4次降息，但利率并没有出现大的波动，这也反映了监管框架的预期变化。 2）Elevatio

0

0

0

0.33
小蜜蜂

2024-07-14 18:36:03

【浙商电子苗霄寒/蒋高振】歌尔股份2024半年报业绩预告

业绩显著超预期，盈利能力全面修复 💥24H1业绩 ▪归母：11.8~12.7亿元，同比 +180%~200% ▪扣非：11.5~12.3亿元，同比 +160%~180% 💥24Q2业绩 ▪归母：8.0~8.9亿元，同比 +153~182%，环比 +111~134% ▪扣非：8.8~9.6亿元，同比 +105~124%，环比 +218~247% 💥业绩变动原因公司持续深化精益运营战略，持续修复提升盈利能力，主要业务板块智能声学整机和智能硬件盈利能力进一步改善。风险提示：下游出货不及预期、

S
歌尔股份

1

0

1

1.05
小蜜蜂

2024-07-14 18:34:14

【西部电子】国内robotaxi对于激光雷达的潜在市场需求

🌹未来robotaxi使用ADAS雷达拼接是大趋势。按照360°全视角覆盖要求，单车至少必配置4颗半固态激光雷达；若考虑在增加2-4颗全固态补盲雷达，则对应单车6-8颗需求。根据交通运输部数据，截至目前，全国范围内有近700万网约车（有网约车驾驶证）及140万辆出租车。考虑到全国网约车数量仍在快速增长，未来部分新增需求会被robotaxi所替代。 1⃣我们假设存量的700万台网约车及140万台出租车，若考虑10%、20%、30%的替代，则对应有84、168、252万台需求。假设未来3年网约车每

S
禾赛科技

0

0

0

0.33
小蜜蜂

2024-07-14 18:33:14

财通电新周观点：降息预期拉动电新成长股，稳定成长双升

🍁美国6月CPI放缓至3%，环比增速为2020年5月以来首次转负，进一步延续近期物价上涨放缓的势头，市场对美联储降息预期极强，9月降息的预期概率提升到90%，市场预期12月会有第二次降息，甚至今年还存在第三次降息的可能性，#预期拉动电新成长股。# 🍁公用：绿电补贴折扣已在股价内提现，差价合约有望托底收益，风电电价受市场化交易影响小，且特高压直流超预期带动输出缓解，重点推荐风电运营商龙源（H&A）华润电力（H）中国电力（H）福能广西能源；汛期水电高发水位高涨，各公司业绩确增无虞，持续推荐长电国

S
中信证券

2

0

1

0.36

前往

页

0

关注

4683

粉丝

5529.33

工分

社区规则服务协议隐私政策

沪ICP备20009443号

© 2020 上海韭研信息科技有限公司

关于韭研公社

问题反馈

有问题请联系@韭菜团子

公社愿景：韭研公社，原韭菜公社，投资干货最多的共享社群，汇聚全网最深度的基本面研究，消弭个人滞后机构的逻辑鸿沟。

风险提示：韭研公社里任何网友的发言，都有其特定立场，均不构成投资建议，请投资者独立审慎决策。

2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100 101 102 103 104 105 106 107 108 109 110 111 112 113 114 115 116 117 118 119 120 121 122 123 124 125 126 127 128 129 130 131 132 133 134 135 136 137