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蚍蜉撼树谈何易
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韭牛一毛
为国接盘的站岗小能手
2023-06-02 15:08:26
【民生通信】九联科技(688609):绝对低位的鸿蒙+AI标的
华为鸿蒙AI算力的核心供应商,盘古大模型核心受益 作为首批OpenHarmony生态战略合作伙伴,OpenHarmony开源项目A类捐赠人、OpenHarmony代码Top 10贡献单位,九联科技基于鸿蒙系统的AI算力开发板、网关、OTT、投屏器、智慧盒子、智慧门铃、智慧门锁、智慧音箱分布式场景系列产品正紧锣密鼓研发中。与此同时,公司生产的鸿蒙开发板已经落地高校,已批量出货各大院校。 华为盘古大模型核心是赋能工业,在to B端形成AI推动生产的新格局,其中CV模型在电力等行业的应用可以与公司搭载
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九联科技
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为国接盘的站岗小能手
2023-06-02 15:05:03
长江金属丨本轮铜铝行情思考(八)——超跌修复(20230602)
站在当前时点,集中反馈市场对铜铝关注的几个问题: 1、铜铝最近为什么反弹? 1)物极必反,前期对国内为主的经济预期悲观,金铜比达30年来92%分位值,近期部分在政策预期之下,市场悲观情绪有所缓和,顺周期普涨,金属领域供需格局优化的铜铝更强;2)或源于加息预期缓和,美元阶段性走弱。 2、铜铝基本面有何亮点? 1)铜:今年以来,铜矿供给投放继续低预期,多口径统计均在下调全年供给展望。 2)铝:因煤与阳极跌幅更大,铝盈利反而在铝价前期下跌时扩大,足见铝格局优化。 3)经济虽差但品种间存分化,铜铝需求受
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2023-06-02 13:11:03
【国君国际宏观研究】美国:被忽视的非农数据
①年初以来,加息预期反复,美债收益率宽幅震荡。5月初,市场无视劳动力市场的结构性压力,押注下半年降息。但4月PCE度数超预期印证劳动力市场强韧性,市场对美联储政策立场的预期再度扭转,加息预期重燃。 ②不容忽视,美国劳动力市场韧性仍强。美国4月非农就业数据超预期,但4月CPI回落趋势的延续,冲淡了市场对劳动力市场的关注度。非农超预期主要体现在两方面:一是,职位空缺超预期回升,叠加劳动参与率修复放缓,失业率重回近50年历史低点;二是,薪资增速明显反弹,“工资-通胀”螺旋压力不减。 ③向后看,劳动力市
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2023-06-02 13:10:34
【凯因科技】立足于抗病毒及免疫性疾病领域的创新药企——【光大医药】
聚焦病毒性肝炎,协同发展免疫产品。我们预计2023~2025 年公司营业收入分别为 15.43/ 20.66/ 26.19 亿元,同比 +32.99%/ 33.96%/ 26.75%,EPS 分别为 0.65/ 0.93/ 1.24 元,目标价37元,给予“买入”评级。 看点: ① 丙肝市场:凯因方案(凯力唯+赛波唯),有望快速抢占市场份额。 重磅政策导向:为助力 WHO 实现 2030 年消除病毒性肝炎,政策明确提出要加大对丙肝的检测力度,全国多地卫生机构也将丙肝检测纳入免费体检项目。 适应症
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【国君计算机李沐华团队】重点推荐淳中科技:三重利好共振,业绩高增开启!
计算机“信半军”2023高增启航。公司是计算机行业少有的兼具信创、半导体、军工概念的标的,具有极强的稀缺性。预计2023年来自于军队的订单将快速增长,二季度业绩有望大幅反转。短期受益于苹果MR发布、股权激励授予、自研芯片流片三重利好共振。目标市值77亿,75%上涨空间! 苹果MR发布在即,或将引爆VR、AR产业链。苹果首个头显设备有望于6月WWDC大会发布,近年来苹果在VR、AR等领域的产业布局也预示着MR头显发布时间正在临近。我们认为,MR作为全新的物种,有望成为AI时代下全新的人机交互入口,
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2023-06-02 13:08:51
【浙商轻工】把握家居板块底部机遇,个股分化业绩为王
前期对家居终端零售市场转弱以及地产不确定性的担忧,引发板块估值大幅下探,多数个股估值体系回到22年10月水平或更低,而当前时点线下消费场景较彼时更加清晰、企业经营信心更足,对于有持续业绩增长动能且当前估值性价比突出的优质龙头可以更为积极。 后续个股业绩表现或有分化,从Q2兑现来看:1)软体利润增速预期更优,原材料低位+汇兑+盈利能力较低业务的剥离(如顾家-玺堡、慕思-直销),收入端此前315定制销售旺季的消费者开始采购沙发、床垫等软体家居,正式进入销售高峰,5月订单环比、同比表现均较优。2)定制
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【兴证家电】估值性价比突显,收益确定性强
前期家电板块因交易层面因素出现一定调整,当前板块估值再显性价比,叠加二季度强劲的经营数据,建议逢低布局基本面优质的低估值标的。 1、基本面扎实,复苏趋势延续。4-5月家电各个子板块终端表现环比均有提速,空调子板块强者恒强,厨电较Q1亦有明显改善。 2、出口环比持续改善,Q2出口业务加速向好。近期人民币贬值利好出口业务占比高的公司。 3、板块估值安全边际高,近期板块调整估值性价比再显。资金层面,Q1行业景气度上行,基金重仓家电比例触底提升但仍处于配置低位,具备较大资金流入空间。 展望后续,低基数、
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2023-06-02 13:08:16
【国盛通信】中国制造,万千模组,承载高通的“算力梦”
今日模组板块表现抢眼,【国盛通信】前瞻发布边缘通信深度报告,与“英伟达的通信梦与高通的算力梦”等深度研究和思考。 边缘深度:国盛通信 | 边缘计算——始于AI,赋能应用 英伟达的通信梦与高通的算力梦:国盛通信 | 英伟达的“通信梦”与高通的“算力梦” 高通近日宣布正在由通信公司过渡到边缘计算公司,随着AI催化下算力需求的加速走向多样化,单一的云端算力无法满足所有需求,算力正在走向泛化,走向“云边端”梯度分布的格局。 过去,物联网模组是高通向全球智能终端输出通信能力的主要载体,未来,物联网模组将承
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2023-06-02 13:06:43
【通信模组大涨点评】
边缘智能崛起带来算力模组新机遇,关注龙头厂商底部布局机会 AI+向边缘侧转移,智能模组补充边缘算力不足问题。AIGC赋能物联网应用场景带来网络连接、算力消耗等挑战,除了部署边缘服务器外,应用在终端的智能模组也会提供低时延和高效算力算法支持。当前算力模组在支付和车载领域应用较多,未来有望扩展至更多AIoT场景如机器人、零售终端等 投资建议: 美格智能:专注算力模组研发,形成了从0.2Tops到48Tops的产品矩阵,是高通国内战略伙伴、比亚迪车载模组核心供应商,有望受益于运营商FWA放量与泛IoT
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【CT电新】泰胜风能基本面更新:Q2排产环比提升,6月单月排产大幅上涨
出货及排产情况:Q2排产13.4万吨,单6月6.5万吨,具体出货量有赖于客户要货节奏。Q1出货9.3万吨,其中4.5万吨出口,4.81万吨国内(1.4万吨海上)。全年出货70万吨,陆塔30万吨、出口20万吨、海工20万吨(塔筒和管桩14-15万吨、导管架2万吨、升压2个) [庆祝]单吨价格&单吨盈利:单吨售价陆塔8000、海塔9500-10000、导管架10000+、大单桩10000+。陆塔单吨净利600-700,加工费1400-1600;海工单吨净利800;导管架单吨净利1200。 [礼物]产
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2023-06-02 13:05:45
【天风轻纺 | 新澳股份】接单高增,出货新高,为什么毛纺表现优于棉纺
■近期我们持续提示新澳机会,过去三年验证产业变化今年以来延续强劲势头;我们此前逻辑类比伟星,依靠宽带战略(品类扩充+制造升级)、快反服务及能动性提升,加速全球份额增长。 ■市场关注点在于为什么当下棉纺及供应链仍受品牌去库影响,而新澳表现突出;我们认为部分原因系: 1、原材料供给集中且成熟,近两年我国传统制造较大受新疆棉影响;毛纺原料80%由澳洲供应,有成熟周度拍卖机制以及价格维护手段,极端向下概率低且产业链短期东南亚转移压力小。 2、羊毛可替代性弱且当前处于历史价格低位;毛纱具有天然透气舒适高端
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2023-06-01 23:14:17
奥飞娱乐 | 与小冰公司合作IP+AI落地【建投传媒互联网】
1、公司宣布与小冰公司合作: 1)#打造喜羊羊与灰太狼、超级飞侠等IP虚拟数字人、智能玩具 2)#训练儿童领域的大模型。 ---------- 小冰公司在大语言模型、多模态数字人交互、自然语言处理等拥有技术优势 奥飞娱乐儿童IP优势明显,拥有两大头部IP#超级飞侠,#喜羊羊与灰太狼”,也有男孩/女孩向IP#铠甲勇士,#巴啦啦小魔仙,以及学龄/合家欢向IP#萌鸡小队,#超凡小英雄,#贝肯熊”等。 双方的合作将为IP赋予多模态交互能力,进一步推动IP+AI落地。 2、此前,奥飞的参投公司“光年无限”
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2023-06-01 22:44:17
【浙商金属+汽车】
特斯拉FSD有望在中国放行2023年5月12日,上海市经信委智能制造推进处副处长陈可乐表示,下阶段,上海将进一步深化与特斯拉的合作,推动自动驾驶、机器人等功能板块在沪布局,在此前上海市也出台了相关政策细则为无人驾驶汽车测试做准备。百度智能汽车事业部总经理储瑞松更是直接预言, FSD会在今年或明年进入中国市场,并在2025年规模化开放。种种迹象表明,特斯拉FSD将在中国放行。 FSD是特斯拉推出的完全自动驾驶选装功能。相较于特斯拉当前装车应用的Autopilot功能,FSD的功能更加先进,能够实现
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【中银策略】市场点评:AI主线反弹,配置软件端成长弹性20230601
近期A股持续调整,今日创业板指有所反弹,上涨0.59%,上证指数平收,涨幅0.00%。TMT特别是“AI+应用”领涨,传媒、计算机、通信、电子分别上涨2.62%、2.13%、1.00%、0.25%,科大讯飞、金山办公、万兴科技、同花顺、昆仑万维、蓝色光标等多支 “AI+”软件应用端个股冲高。 受到国内经济复苏与政策预期、美国债务上限等不确定性因素的扰动,近期市场持续调整。5月31日晚美国国会众议院通过债务上限法案,市场风险偏好受到一定提振。今年市场的强主线是TMT科技的AI方向,4月中旬以来受前
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【国海传媒 姚蕾团队】宝通科技(300031)
【国海传媒 姚蕾团队】宝通科技(300031):深耕海外游戏发行,获国内爆款二次元游戏海外发行权,布局AI赋能工业物联网与移动互联网业务 ●游戏:全资子公司易幻网络是国内首批优质游戏出海发行商,成立至今已发行290余款游戏,覆盖全球130个国家及地区,在运营近60款产品。2023年储备20款不同语言版本游戏,重点包括《重返未来1999》(获中国港澳台地区独代权,中国大陆5月30日上线,至今稳居iOS免费榜榜首,最高位居畅销榜第3)、《白荆回廊》、《龙骑士学院》等。研发储备自研+定制产品6款,包括
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【民生通信】九联科技(688609):绝对低位的鸿蒙+AI标的
华为鸿蒙AI算力的核心供应商,盘古大模型核心受益 作为首批OpenHarmony生态战略合作伙伴,OpenHarmony开源项目A类捐赠人、OpenHarmony代码Top 10贡献单位,九联科技基于鸿蒙系统的AI算力开发板、网关、OTT、投屏器、智慧盒子、智慧门铃、智慧门锁、智慧音箱分布式场景系列产品正紧锣密鼓研发中。与此同时,公司生产的鸿蒙开发板已经落地高校,已批量出货各大院校。 华为盘古大模型核心是赋能工业,在to B端形成AI推动生产的新格局,其中CV模型在电力等行业的应用可以与公司搭载
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长江金属丨本轮铜铝行情思考(八)——超跌修复(20230602)
站在当前时点,集中反馈市场对铜铝关注的几个问题: 1、铜铝最近为什么反弹? 1)物极必反,前期对国内为主的经济预期悲观,金铜比达30年来92%分位值,近期部分在政策预期之下,市场悲观情绪有所缓和,顺周期普涨,金属领域供需格局优化的铜铝更强;2)或源于加息预期缓和,美元阶段性走弱。 2、铜铝基本面有何亮点? 1)铜:今年以来,铜矿供给投放继续低预期,多口径统计均在下调全年供给展望。 2)铝:因煤与阳极跌幅更大,铝盈利反而在铝价前期下跌时扩大,足见铝格局优化。 3)经济虽差但品种间存分化,铜铝需求受
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【国君国际宏观研究】美国:被忽视的非农数据
①年初以来,加息预期反复,美债收益率宽幅震荡。5月初,市场无视劳动力市场的结构性压力,押注下半年降息。但4月PCE度数超预期印证劳动力市场强韧性,市场对美联储政策立场的预期再度扭转,加息预期重燃。 ②不容忽视,美国劳动力市场韧性仍强。美国4月非农就业数据超预期,但4月CPI回落趋势的延续,冲淡了市场对劳动力市场的关注度。非农超预期主要体现在两方面:一是,职位空缺超预期回升,叠加劳动参与率修复放缓,失业率重回近50年历史低点;二是,薪资增速明显反弹,“工资-通胀”螺旋压力不减。 ③向后看,劳动力市
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【凯因科技】立足于抗病毒及免疫性疾病领域的创新药企——【光大医药】
聚焦病毒性肝炎,协同发展免疫产品。我们预计2023~2025 年公司营业收入分别为 15.43/ 20.66/ 26.19 亿元,同比 +32.99%/ 33.96%/ 26.75%,EPS 分别为 0.65/ 0.93/ 1.24 元,目标价37元,给予“买入”评级。 看点: ① 丙肝市场:凯因方案(凯力唯+赛波唯),有望快速抢占市场份额。 重磅政策导向:为助力 WHO 实现 2030 年消除病毒性肝炎,政策明确提出要加大对丙肝的检测力度,全国多地卫生机构也将丙肝检测纳入免费体检项目。 适应症
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【国君计算机李沐华团队】重点推荐淳中科技:三重利好共振,业绩高增开启!
计算机“信半军”2023高增启航。公司是计算机行业少有的兼具信创、半导体、军工概念的标的,具有极强的稀缺性。预计2023年来自于军队的订单将快速增长,二季度业绩有望大幅反转。短期受益于苹果MR发布、股权激励授予、自研芯片流片三重利好共振。目标市值77亿,75%上涨空间! 苹果MR发布在即,或将引爆VR、AR产业链。苹果首个头显设备有望于6月WWDC大会发布,近年来苹果在VR、AR等领域的产业布局也预示着MR头显发布时间正在临近。我们认为,MR作为全新的物种,有望成为AI时代下全新的人机交互入口,
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【浙商轻工】把握家居板块底部机遇,个股分化业绩为王
前期对家居终端零售市场转弱以及地产不确定性的担忧,引发板块估值大幅下探,多数个股估值体系回到22年10月水平或更低,而当前时点线下消费场景较彼时更加清晰、企业经营信心更足,对于有持续业绩增长动能且当前估值性价比突出的优质龙头可以更为积极。 后续个股业绩表现或有分化,从Q2兑现来看:1)软体利润增速预期更优,原材料低位+汇兑+盈利能力较低业务的剥离(如顾家-玺堡、慕思-直销),收入端此前315定制销售旺季的消费者开始采购沙发、床垫等软体家居,正式进入销售高峰,5月订单环比、同比表现均较优。2)定制
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【兴证家电】估值性价比突显,收益确定性强
前期家电板块因交易层面因素出现一定调整,当前板块估值再显性价比,叠加二季度强劲的经营数据,建议逢低布局基本面优质的低估值标的。 1、基本面扎实,复苏趋势延续。4-5月家电各个子板块终端表现环比均有提速,空调子板块强者恒强,厨电较Q1亦有明显改善。 2、出口环比持续改善,Q2出口业务加速向好。近期人民币贬值利好出口业务占比高的公司。 3、板块估值安全边际高,近期板块调整估值性价比再显。资金层面,Q1行业景气度上行,基金重仓家电比例触底提升但仍处于配置低位,具备较大资金流入空间。 展望后续,低基数、
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【国盛通信】中国制造,万千模组,承载高通的“算力梦”
今日模组板块表现抢眼,【国盛通信】前瞻发布边缘通信深度报告,与“英伟达的通信梦与高通的算力梦”等深度研究和思考。 边缘深度:国盛通信 | 边缘计算——始于AI,赋能应用 英伟达的通信梦与高通的算力梦:国盛通信 | 英伟达的“通信梦”与高通的“算力梦” 高通近日宣布正在由通信公司过渡到边缘计算公司,随着AI催化下算力需求的加速走向多样化,单一的云端算力无法满足所有需求,算力正在走向泛化,走向“云边端”梯度分布的格局。 过去,物联网模组是高通向全球智能终端输出通信能力的主要载体,未来,物联网模组将承
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【通信模组大涨点评】
边缘智能崛起带来算力模组新机遇,关注龙头厂商底部布局机会 AI+向边缘侧转移,智能模组补充边缘算力不足问题。AIGC赋能物联网应用场景带来网络连接、算力消耗等挑战,除了部署边缘服务器外,应用在终端的智能模组也会提供低时延和高效算力算法支持。当前算力模组在支付和车载领域应用较多,未来有望扩展至更多AIoT场景如机器人、零售终端等 投资建议: 美格智能:专注算力模组研发,形成了从0.2Tops到48Tops的产品矩阵,是高通国内战略伙伴、比亚迪车载模组核心供应商,有望受益于运营商FWA放量与泛IoT
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【CT电新】泰胜风能基本面更新:Q2排产环比提升,6月单月排产大幅上涨
出货及排产情况:Q2排产13.4万吨,单6月6.5万吨,具体出货量有赖于客户要货节奏。Q1出货9.3万吨,其中4.5万吨出口,4.81万吨国内(1.4万吨海上)。全年出货70万吨,陆塔30万吨、出口20万吨、海工20万吨(塔筒和管桩14-15万吨、导管架2万吨、升压2个) [庆祝]单吨价格&单吨盈利:单吨售价陆塔8000、海塔9500-10000、导管架10000+、大单桩10000+。陆塔单吨净利600-700,加工费1400-1600;海工单吨净利800;导管架单吨净利1200。 [礼物]产
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【天风轻纺 | 新澳股份】接单高增,出货新高,为什么毛纺表现优于棉纺
■近期我们持续提示新澳机会,过去三年验证产业变化今年以来延续强劲势头;我们此前逻辑类比伟星,依靠宽带战略(品类扩充+制造升级)、快反服务及能动性提升,加速全球份额增长。 ■市场关注点在于为什么当下棉纺及供应链仍受品牌去库影响,而新澳表现突出;我们认为部分原因系: 1、原材料供给集中且成熟,近两年我国传统制造较大受新疆棉影响;毛纺原料80%由澳洲供应,有成熟周度拍卖机制以及价格维护手段,极端向下概率低且产业链短期东南亚转移压力小。 2、羊毛可替代性弱且当前处于历史价格低位;毛纱具有天然透气舒适高端
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奥飞娱乐 | 与小冰公司合作IP+AI落地【建投传媒互联网】
1、公司宣布与小冰公司合作: 1)#打造喜羊羊与灰太狼、超级飞侠等IP虚拟数字人、智能玩具 2)#训练儿童领域的大模型。 ---------- 小冰公司在大语言模型、多模态数字人交互、自然语言处理等拥有技术优势 奥飞娱乐儿童IP优势明显,拥有两大头部IP#超级飞侠,#喜羊羊与灰太狼”,也有男孩/女孩向IP#铠甲勇士,#巴啦啦小魔仙,以及学龄/合家欢向IP#萌鸡小队,#超凡小英雄,#贝肯熊”等。 双方的合作将为IP赋予多模态交互能力,进一步推动IP+AI落地。 2、此前,奥飞的参投公司“光年无限”
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【浙商金属+汽车】
特斯拉FSD有望在中国放行2023年5月12日,上海市经信委智能制造推进处副处长陈可乐表示,下阶段,上海将进一步深化与特斯拉的合作,推动自动驾驶、机器人等功能板块在沪布局,在此前上海市也出台了相关政策细则为无人驾驶汽车测试做准备。百度智能汽车事业部总经理储瑞松更是直接预言, FSD会在今年或明年进入中国市场,并在2025年规模化开放。种种迹象表明,特斯拉FSD将在中国放行。 FSD是特斯拉推出的完全自动驾驶选装功能。相较于特斯拉当前装车应用的Autopilot功能,FSD的功能更加先进,能够实现
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【中银策略】市场点评:AI主线反弹,配置软件端成长弹性20230601
近期A股持续调整,今日创业板指有所反弹,上涨0.59%,上证指数平收,涨幅0.00%。TMT特别是“AI+应用”领涨,传媒、计算机、通信、电子分别上涨2.62%、2.13%、1.00%、0.25%,科大讯飞、金山办公、万兴科技、同花顺、昆仑万维、蓝色光标等多支 “AI+”软件应用端个股冲高。 受到国内经济复苏与政策预期、美国债务上限等不确定性因素的扰动,近期市场持续调整。5月31日晚美国国会众议院通过债务上限法案,市场风险偏好受到一定提振。今年市场的强主线是TMT科技的AI方向,4月中旬以来受前
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【国海传媒 姚蕾团队】宝通科技(300031)
【国海传媒 姚蕾团队】宝通科技(300031):深耕海外游戏发行,获国内爆款二次元游戏海外发行权,布局AI赋能工业物联网与移动互联网业务 ●游戏:全资子公司易幻网络是国内首批优质游戏出海发行商,成立至今已发行290余款游戏,覆盖全球130个国家及地区,在运营近60款产品。2023年储备20款不同语言版本游戏,重点包括《重返未来1999》(获中国港澳台地区独代权,中国大陆5月30日上线,至今稳居iOS免费榜榜首,最高位居畅销榜第3)、《白荆回廊》、《龙骑士学院》等。研发储备自研+定制产品6款,包括
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为国接盘的站岗小能手
2023-06-02 15:08:26
【民生通信】九联科技(688609):绝对低位的鸿蒙+AI标的
华为鸿蒙AI算力的核心供应商,盘古大模型核心受益 作为首批OpenHarmony生态战略合作伙伴,OpenHarmony开源项目A类捐赠人、OpenHarmony代码Top 10贡献单位,九联科技基于鸿蒙系统的AI算力开发板、网关、OTT、投屏器、智慧盒子、智慧门铃、智慧门锁、智慧音箱分布式场景系列产品正紧锣密鼓研发中。与此同时,公司生产的鸿蒙开发板已经落地高校,已批量出货各大院校。 华为盘古大模型核心是赋能工业,在to B端形成AI推动生产的新格局,其中CV模型在电力等行业的应用可以与公司搭载
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九联科技
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长江金属丨本轮铜铝行情思考(八)——超跌修复(20230602)
站在当前时点,集中反馈市场对铜铝关注的几个问题: 1、铜铝最近为什么反弹? 1)物极必反,前期对国内为主的经济预期悲观,金铜比达30年来92%分位值,近期部分在政策预期之下,市场悲观情绪有所缓和,顺周期普涨,金属领域供需格局优化的铜铝更强;2)或源于加息预期缓和,美元阶段性走弱。 2、铜铝基本面有何亮点? 1)铜:今年以来,铜矿供给投放继续低预期,多口径统计均在下调全年供给展望。 2)铝:因煤与阳极跌幅更大,铝盈利反而在铝价前期下跌时扩大,足见铝格局优化。 3)经济虽差但品种间存分化,铜铝需求受
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紫金矿业
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中国铝业
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【国君国际宏观研究】美国:被忽视的非农数据
①年初以来,加息预期反复,美债收益率宽幅震荡。5月初,市场无视劳动力市场的结构性压力,押注下半年降息。但4月PCE度数超预期印证劳动力市场强韧性,市场对美联储政策立场的预期再度扭转,加息预期重燃。 ②不容忽视,美国劳动力市场韧性仍强。美国4月非农就业数据超预期,但4月CPI回落趋势的延续,冲淡了市场对劳动力市场的关注度。非农超预期主要体现在两方面:一是,职位空缺超预期回升,叠加劳动参与率修复放缓,失业率重回近50年历史低点;二是,薪资增速明显反弹,“工资-通胀”螺旋压力不减。 ③向后看,劳动力市
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【凯因科技】立足于抗病毒及免疫性疾病领域的创新药企——【光大医药】
聚焦病毒性肝炎,协同发展免疫产品。我们预计2023~2025 年公司营业收入分别为 15.43/ 20.66/ 26.19 亿元,同比 +32.99%/ 33.96%/ 26.75%,EPS 分别为 0.65/ 0.93/ 1.24 元,目标价37元,给予“买入”评级。 看点: ① 丙肝市场:凯因方案(凯力唯+赛波唯),有望快速抢占市场份额。 重磅政策导向:为助力 WHO 实现 2030 年消除病毒性肝炎,政策明确提出要加大对丙肝的检测力度,全国多地卫生机构也将丙肝检测纳入免费体检项目。 适应症
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【国君计算机李沐华团队】重点推荐淳中科技:三重利好共振,业绩高增开启!
计算机“信半军”2023高增启航。公司是计算机行业少有的兼具信创、半导体、军工概念的标的,具有极强的稀缺性。预计2023年来自于军队的订单将快速增长,二季度业绩有望大幅反转。短期受益于苹果MR发布、股权激励授予、自研芯片流片三重利好共振。目标市值77亿,75%上涨空间! 苹果MR发布在即,或将引爆VR、AR产业链。苹果首个头显设备有望于6月WWDC大会发布,近年来苹果在VR、AR等领域的产业布局也预示着MR头显发布时间正在临近。我们认为,MR作为全新的物种,有望成为AI时代下全新的人机交互入口,
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【浙商轻工】把握家居板块底部机遇,个股分化业绩为王
前期对家居终端零售市场转弱以及地产不确定性的担忧,引发板块估值大幅下探,多数个股估值体系回到22年10月水平或更低,而当前时点线下消费场景较彼时更加清晰、企业经营信心更足,对于有持续业绩增长动能且当前估值性价比突出的优质龙头可以更为积极。 后续个股业绩表现或有分化,从Q2兑现来看:1)软体利润增速预期更优,原材料低位+汇兑+盈利能力较低业务的剥离(如顾家-玺堡、慕思-直销),收入端此前315定制销售旺季的消费者开始采购沙发、床垫等软体家居,正式进入销售高峰,5月订单环比、同比表现均较优。2)定制
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【兴证家电】估值性价比突显,收益确定性强
前期家电板块因交易层面因素出现一定调整,当前板块估值再显性价比,叠加二季度强劲的经营数据,建议逢低布局基本面优质的低估值标的。 1、基本面扎实,复苏趋势延续。4-5月家电各个子板块终端表现环比均有提速,空调子板块强者恒强,厨电较Q1亦有明显改善。 2、出口环比持续改善,Q2出口业务加速向好。近期人民币贬值利好出口业务占比高的公司。 3、板块估值安全边际高,近期板块调整估值性价比再显。资金层面,Q1行业景气度上行,基金重仓家电比例触底提升但仍处于配置低位,具备较大资金流入空间。 展望后续,低基数、
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【国盛通信】中国制造,万千模组,承载高通的“算力梦”
今日模组板块表现抢眼,【国盛通信】前瞻发布边缘通信深度报告,与“英伟达的通信梦与高通的算力梦”等深度研究和思考。 边缘深度:国盛通信 | 边缘计算——始于AI,赋能应用 英伟达的通信梦与高通的算力梦:国盛通信 | 英伟达的“通信梦”与高通的“算力梦” 高通近日宣布正在由通信公司过渡到边缘计算公司,随着AI催化下算力需求的加速走向多样化,单一的云端算力无法满足所有需求,算力正在走向泛化,走向“云边端”梯度分布的格局。 过去,物联网模组是高通向全球智能终端输出通信能力的主要载体,未来,物联网模组将承
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【通信模组大涨点评】
边缘智能崛起带来算力模组新机遇,关注龙头厂商底部布局机会 AI+向边缘侧转移,智能模组补充边缘算力不足问题。AIGC赋能物联网应用场景带来网络连接、算力消耗等挑战,除了部署边缘服务器外,应用在终端的智能模组也会提供低时延和高效算力算法支持。当前算力模组在支付和车载领域应用较多,未来有望扩展至更多AIoT场景如机器人、零售终端等 投资建议: 美格智能:专注算力模组研发,形成了从0.2Tops到48Tops的产品矩阵,是高通国内战略伙伴、比亚迪车载模组核心供应商,有望受益于运营商FWA放量与泛IoT
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【CT电新】泰胜风能基本面更新:Q2排产环比提升,6月单月排产大幅上涨
出货及排产情况:Q2排产13.4万吨,单6月6.5万吨,具体出货量有赖于客户要货节奏。Q1出货9.3万吨,其中4.5万吨出口,4.81万吨国内(1.4万吨海上)。全年出货70万吨,陆塔30万吨、出口20万吨、海工20万吨(塔筒和管桩14-15万吨、导管架2万吨、升压2个) [庆祝]单吨价格&单吨盈利:单吨售价陆塔8000、海塔9500-10000、导管架10000+、大单桩10000+。陆塔单吨净利600-700,加工费1400-1600;海工单吨净利800;导管架单吨净利1200。 [礼物]产
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【天风轻纺 | 新澳股份】接单高增,出货新高,为什么毛纺表现优于棉纺
■近期我们持续提示新澳机会,过去三年验证产业变化今年以来延续强劲势头;我们此前逻辑类比伟星,依靠宽带战略(品类扩充+制造升级)、快反服务及能动性提升,加速全球份额增长。 ■市场关注点在于为什么当下棉纺及供应链仍受品牌去库影响,而新澳表现突出;我们认为部分原因系: 1、原材料供给集中且成熟,近两年我国传统制造较大受新疆棉影响;毛纺原料80%由澳洲供应,有成熟周度拍卖机制以及价格维护手段,极端向下概率低且产业链短期东南亚转移压力小。 2、羊毛可替代性弱且当前处于历史价格低位;毛纱具有天然透气舒适高端
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2023-06-01 23:14:17
奥飞娱乐 | 与小冰公司合作IP+AI落地【建投传媒互联网】
1、公司宣布与小冰公司合作: 1)#打造喜羊羊与灰太狼、超级飞侠等IP虚拟数字人、智能玩具 2)#训练儿童领域的大模型。 ---------- 小冰公司在大语言模型、多模态数字人交互、自然语言处理等拥有技术优势 奥飞娱乐儿童IP优势明显,拥有两大头部IP#超级飞侠,#喜羊羊与灰太狼”,也有男孩/女孩向IP#铠甲勇士,#巴啦啦小魔仙,以及学龄/合家欢向IP#萌鸡小队,#超凡小英雄,#贝肯熊”等。 双方的合作将为IP赋予多模态交互能力,进一步推动IP+AI落地。 2、此前,奥飞的参投公司“光年无限”
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奥飞娱乐
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【浙商金属+汽车】
特斯拉FSD有望在中国放行2023年5月12日,上海市经信委智能制造推进处副处长陈可乐表示,下阶段,上海将进一步深化与特斯拉的合作,推动自动驾驶、机器人等功能板块在沪布局,在此前上海市也出台了相关政策细则为无人驾驶汽车测试做准备。百度智能汽车事业部总经理储瑞松更是直接预言, FSD会在今年或明年进入中国市场,并在2025年规模化开放。种种迹象表明,特斯拉FSD将在中国放行。 FSD是特斯拉推出的完全自动驾驶选装功能。相较于特斯拉当前装车应用的Autopilot功能,FSD的功能更加先进,能够实现
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【中银策略】市场点评:AI主线反弹,配置软件端成长弹性20230601
近期A股持续调整,今日创业板指有所反弹,上涨0.59%,上证指数平收,涨幅0.00%。TMT特别是“AI+应用”领涨,传媒、计算机、通信、电子分别上涨2.62%、2.13%、1.00%、0.25%,科大讯飞、金山办公、万兴科技、同花顺、昆仑万维、蓝色光标等多支 “AI+”软件应用端个股冲高。 受到国内经济复苏与政策预期、美国债务上限等不确定性因素的扰动,近期市场持续调整。5月31日晚美国国会众议院通过债务上限法案,市场风险偏好受到一定提振。今年市场的强主线是TMT科技的AI方向,4月中旬以来受前
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【国海传媒 姚蕾团队】宝通科技(300031)
【国海传媒 姚蕾团队】宝通科技(300031):深耕海外游戏发行,获国内爆款二次元游戏海外发行权,布局AI赋能工业物联网与移动互联网业务 ●游戏:全资子公司易幻网络是国内首批优质游戏出海发行商,成立至今已发行290余款游戏,覆盖全球130个国家及地区,在运营近60款产品。2023年储备20款不同语言版本游戏,重点包括《重返未来1999》(获中国港澳台地区独代权,中国大陆5月30日上线,至今稳居iOS免费榜榜首,最高位居畅销榜第3)、《白荆回廊》、《龙骑士学院》等。研发储备自研+定制产品6款,包括
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【民生通信】九联科技(688609):绝对低位的鸿蒙+AI标的
华为鸿蒙AI算力的核心供应商,盘古大模型核心受益 作为首批OpenHarmony生态战略合作伙伴,OpenHarmony开源项目A类捐赠人、OpenHarmony代码Top 10贡献单位,九联科技基于鸿蒙系统的AI算力开发板、网关、OTT、投屏器、智慧盒子、智慧门铃、智慧门锁、智慧音箱分布式场景系列产品正紧锣密鼓研发中。与此同时,公司生产的鸿蒙开发板已经落地高校,已批量出货各大院校。 华为盘古大模型核心是赋能工业,在to B端形成AI推动生产的新格局,其中CV模型在电力等行业的应用可以与公司搭载
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长江金属丨本轮铜铝行情思考(八)——超跌修复(20230602)
站在当前时点,集中反馈市场对铜铝关注的几个问题: 1、铜铝最近为什么反弹? 1)物极必反,前期对国内为主的经济预期悲观,金铜比达30年来92%分位值,近期部分在政策预期之下,市场悲观情绪有所缓和,顺周期普涨,金属领域供需格局优化的铜铝更强;2)或源于加息预期缓和,美元阶段性走弱。 2、铜铝基本面有何亮点? 1)铜:今年以来,铜矿供给投放继续低预期,多口径统计均在下调全年供给展望。 2)铝:因煤与阳极跌幅更大,铝盈利反而在铝价前期下跌时扩大,足见铝格局优化。 3)经济虽差但品种间存分化,铜铝需求受
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【国君国际宏观研究】美国:被忽视的非农数据
①年初以来,加息预期反复,美债收益率宽幅震荡。5月初,市场无视劳动力市场的结构性压力,押注下半年降息。但4月PCE度数超预期印证劳动力市场强韧性,市场对美联储政策立场的预期再度扭转,加息预期重燃。 ②不容忽视,美国劳动力市场韧性仍强。美国4月非农就业数据超预期,但4月CPI回落趋势的延续,冲淡了市场对劳动力市场的关注度。非农超预期主要体现在两方面:一是,职位空缺超预期回升,叠加劳动参与率修复放缓,失业率重回近50年历史低点;二是,薪资增速明显反弹,“工资-通胀”螺旋压力不减。 ③向后看,劳动力市
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【凯因科技】立足于抗病毒及免疫性疾病领域的创新药企——【光大医药】
聚焦病毒性肝炎,协同发展免疫产品。我们预计2023~2025 年公司营业收入分别为 15.43/ 20.66/ 26.19 亿元,同比 +32.99%/ 33.96%/ 26.75%,EPS 分别为 0.65/ 0.93/ 1.24 元,目标价37元,给予“买入”评级。 看点: ① 丙肝市场:凯因方案(凯力唯+赛波唯),有望快速抢占市场份额。 重磅政策导向:为助力 WHO 实现 2030 年消除病毒性肝炎,政策明确提出要加大对丙肝的检测力度,全国多地卫生机构也将丙肝检测纳入免费体检项目。 适应症
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【国君计算机李沐华团队】重点推荐淳中科技:三重利好共振,业绩高增开启!
计算机“信半军”2023高增启航。公司是计算机行业少有的兼具信创、半导体、军工概念的标的,具有极强的稀缺性。预计2023年来自于军队的订单将快速增长,二季度业绩有望大幅反转。短期受益于苹果MR发布、股权激励授予、自研芯片流片三重利好共振。目标市值77亿,75%上涨空间! 苹果MR发布在即,或将引爆VR、AR产业链。苹果首个头显设备有望于6月WWDC大会发布,近年来苹果在VR、AR等领域的产业布局也预示着MR头显发布时间正在临近。我们认为,MR作为全新的物种,有望成为AI时代下全新的人机交互入口,
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【浙商轻工】把握家居板块底部机遇,个股分化业绩为王
前期对家居终端零售市场转弱以及地产不确定性的担忧,引发板块估值大幅下探,多数个股估值体系回到22年10月水平或更低,而当前时点线下消费场景较彼时更加清晰、企业经营信心更足,对于有持续业绩增长动能且当前估值性价比突出的优质龙头可以更为积极。 后续个股业绩表现或有分化,从Q2兑现来看:1)软体利润增速预期更优,原材料低位+汇兑+盈利能力较低业务的剥离(如顾家-玺堡、慕思-直销),收入端此前315定制销售旺季的消费者开始采购沙发、床垫等软体家居,正式进入销售高峰,5月订单环比、同比表现均较优。2)定制
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【兴证家电】估值性价比突显,收益确定性强
前期家电板块因交易层面因素出现一定调整,当前板块估值再显性价比,叠加二季度强劲的经营数据,建议逢低布局基本面优质的低估值标的。 1、基本面扎实,复苏趋势延续。4-5月家电各个子板块终端表现环比均有提速,空调子板块强者恒强,厨电较Q1亦有明显改善。 2、出口环比持续改善,Q2出口业务加速向好。近期人民币贬值利好出口业务占比高的公司。 3、板块估值安全边际高,近期板块调整估值性价比再显。资金层面,Q1行业景气度上行,基金重仓家电比例触底提升但仍处于配置低位,具备较大资金流入空间。 展望后续,低基数、
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【国盛通信】中国制造,万千模组,承载高通的“算力梦”
今日模组板块表现抢眼,【国盛通信】前瞻发布边缘通信深度报告,与“英伟达的通信梦与高通的算力梦”等深度研究和思考。 边缘深度:国盛通信 | 边缘计算——始于AI,赋能应用 英伟达的通信梦与高通的算力梦:国盛通信 | 英伟达的“通信梦”与高通的“算力梦” 高通近日宣布正在由通信公司过渡到边缘计算公司,随着AI催化下算力需求的加速走向多样化,单一的云端算力无法满足所有需求,算力正在走向泛化,走向“云边端”梯度分布的格局。 过去,物联网模组是高通向全球智能终端输出通信能力的主要载体,未来,物联网模组将承
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【通信模组大涨点评】
边缘智能崛起带来算力模组新机遇,关注龙头厂商底部布局机会 AI+向边缘侧转移,智能模组补充边缘算力不足问题。AIGC赋能物联网应用场景带来网络连接、算力消耗等挑战,除了部署边缘服务器外,应用在终端的智能模组也会提供低时延和高效算力算法支持。当前算力模组在支付和车载领域应用较多,未来有望扩展至更多AIoT场景如机器人、零售终端等 投资建议: 美格智能:专注算力模组研发,形成了从0.2Tops到48Tops的产品矩阵,是高通国内战略伙伴、比亚迪车载模组核心供应商,有望受益于运营商FWA放量与泛IoT
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【CT电新】泰胜风能基本面更新:Q2排产环比提升,6月单月排产大幅上涨
出货及排产情况:Q2排产13.4万吨,单6月6.5万吨,具体出货量有赖于客户要货节奏。Q1出货9.3万吨,其中4.5万吨出口,4.81万吨国内(1.4万吨海上)。全年出货70万吨,陆塔30万吨、出口20万吨、海工20万吨(塔筒和管桩14-15万吨、导管架2万吨、升压2个) [庆祝]单吨价格&单吨盈利:单吨售价陆塔8000、海塔9500-10000、导管架10000+、大单桩10000+。陆塔单吨净利600-700,加工费1400-1600;海工单吨净利800;导管架单吨净利1200。 [礼物]产
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【天风轻纺 | 新澳股份】接单高增,出货新高,为什么毛纺表现优于棉纺
■近期我们持续提示新澳机会,过去三年验证产业变化今年以来延续强劲势头;我们此前逻辑类比伟星,依靠宽带战略(品类扩充+制造升级)、快反服务及能动性提升,加速全球份额增长。 ■市场关注点在于为什么当下棉纺及供应链仍受品牌去库影响,而新澳表现突出;我们认为部分原因系: 1、原材料供给集中且成熟,近两年我国传统制造较大受新疆棉影响;毛纺原料80%由澳洲供应,有成熟周度拍卖机制以及价格维护手段,极端向下概率低且产业链短期东南亚转移压力小。 2、羊毛可替代性弱且当前处于历史价格低位;毛纱具有天然透气舒适高端
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奥飞娱乐 | 与小冰公司合作IP+AI落地【建投传媒互联网】
1、公司宣布与小冰公司合作: 1)#打造喜羊羊与灰太狼、超级飞侠等IP虚拟数字人、智能玩具 2)#训练儿童领域的大模型。 ---------- 小冰公司在大语言模型、多模态数字人交互、自然语言处理等拥有技术优势 奥飞娱乐儿童IP优势明显,拥有两大头部IP#超级飞侠,#喜羊羊与灰太狼”,也有男孩/女孩向IP#铠甲勇士,#巴啦啦小魔仙,以及学龄/合家欢向IP#萌鸡小队,#超凡小英雄,#贝肯熊”等。 双方的合作将为IP赋予多模态交互能力,进一步推动IP+AI落地。 2、此前,奥飞的参投公司“光年无限”
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【浙商金属+汽车】
特斯拉FSD有望在中国放行2023年5月12日,上海市经信委智能制造推进处副处长陈可乐表示,下阶段,上海将进一步深化与特斯拉的合作,推动自动驾驶、机器人等功能板块在沪布局,在此前上海市也出台了相关政策细则为无人驾驶汽车测试做准备。百度智能汽车事业部总经理储瑞松更是直接预言, FSD会在今年或明年进入中国市场,并在2025年规模化开放。种种迹象表明,特斯拉FSD将在中国放行。 FSD是特斯拉推出的完全自动驾驶选装功能。相较于特斯拉当前装车应用的Autopilot功能,FSD的功能更加先进,能够实现
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【中银策略】市场点评:AI主线反弹,配置软件端成长弹性20230601
近期A股持续调整,今日创业板指有所反弹,上涨0.59%,上证指数平收,涨幅0.00%。TMT特别是“AI+应用”领涨,传媒、计算机、通信、电子分别上涨2.62%、2.13%、1.00%、0.25%,科大讯飞、金山办公、万兴科技、同花顺、昆仑万维、蓝色光标等多支 “AI+”软件应用端个股冲高。 受到国内经济复苏与政策预期、美国债务上限等不确定性因素的扰动,近期市场持续调整。5月31日晚美国国会众议院通过债务上限法案,市场风险偏好受到一定提振。今年市场的强主线是TMT科技的AI方向,4月中旬以来受前
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【国海传媒 姚蕾团队】宝通科技(300031)
【国海传媒 姚蕾团队】宝通科技(300031):深耕海外游戏发行,获国内爆款二次元游戏海外发行权,布局AI赋能工业物联网与移动互联网业务 ●游戏:全资子公司易幻网络是国内首批优质游戏出海发行商,成立至今已发行290余款游戏,覆盖全球130个国家及地区,在运营近60款产品。2023年储备20款不同语言版本游戏,重点包括《重返未来1999》(获中国港澳台地区独代权,中国大陆5月30日上线,至今稳居iOS免费榜榜首,最高位居畅销榜第3)、《白荆回廊》、《龙骑士学院》等。研发储备自研+定制产品6款,包括
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2023-06-02 15:08:26
【民生通信】九联科技(688609):绝对低位的鸿蒙+AI标的
华为鸿蒙AI算力的核心供应商,盘古大模型核心受益 作为首批OpenHarmony生态战略合作伙伴,OpenHarmony开源项目A类捐赠人、OpenHarmony代码Top 10贡献单位,九联科技基于鸿蒙系统的AI算力开发板、网关、OTT、投屏器、智慧盒子、智慧门铃、智慧门锁、智慧音箱分布式场景系列产品正紧锣密鼓研发中。与此同时,公司生产的鸿蒙开发板已经落地高校,已批量出货各大院校。 华为盘古大模型核心是赋能工业,在to B端形成AI推动生产的新格局,其中CV模型在电力等行业的应用可以与公司搭载
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九联科技
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2023-06-02 15:05:03
长江金属丨本轮铜铝行情思考(八)——超跌修复(20230602)
站在当前时点,集中反馈市场对铜铝关注的几个问题: 1、铜铝最近为什么反弹? 1)物极必反,前期对国内为主的经济预期悲观,金铜比达30年来92%分位值,近期部分在政策预期之下,市场悲观情绪有所缓和,顺周期普涨,金属领域供需格局优化的铜铝更强;2)或源于加息预期缓和,美元阶段性走弱。 2、铜铝基本面有何亮点? 1)铜:今年以来,铜矿供给投放继续低预期,多口径统计均在下调全年供给展望。 2)铝:因煤与阳极跌幅更大,铝盈利反而在铝价前期下跌时扩大,足见铝格局优化。 3)经济虽差但品种间存分化,铜铝需求受
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紫金矿业
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洛阳钼业
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中国铝业
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2023-06-02 13:11:03
【国君国际宏观研究】美国:被忽视的非农数据
①年初以来,加息预期反复,美债收益率宽幅震荡。5月初,市场无视劳动力市场的结构性压力,押注下半年降息。但4月PCE度数超预期印证劳动力市场强韧性,市场对美联储政策立场的预期再度扭转,加息预期重燃。 ②不容忽视,美国劳动力市场韧性仍强。美国4月非农就业数据超预期,但4月CPI回落趋势的延续,冲淡了市场对劳动力市场的关注度。非农超预期主要体现在两方面:一是,职位空缺超预期回升,叠加劳动参与率修复放缓,失业率重回近50年历史低点;二是,薪资增速明显反弹,“工资-通胀”螺旋压力不减。 ③向后看,劳动力市
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2023-06-02 13:10:34
【凯因科技】立足于抗病毒及免疫性疾病领域的创新药企——【光大医药】
聚焦病毒性肝炎,协同发展免疫产品。我们预计2023~2025 年公司营业收入分别为 15.43/ 20.66/ 26.19 亿元,同比 +32.99%/ 33.96%/ 26.75%,EPS 分别为 0.65/ 0.93/ 1.24 元,目标价37元,给予“买入”评级。 看点: ① 丙肝市场:凯因方案(凯力唯+赛波唯),有望快速抢占市场份额。 重磅政策导向:为助力 WHO 实现 2030 年消除病毒性肝炎,政策明确提出要加大对丙肝的检测力度,全国多地卫生机构也将丙肝检测纳入免费体检项目。 适应症
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2023-06-02 13:09:48
【国君计算机李沐华团队】重点推荐淳中科技:三重利好共振,业绩高增开启!
计算机“信半军”2023高增启航。公司是计算机行业少有的兼具信创、半导体、军工概念的标的,具有极强的稀缺性。预计2023年来自于军队的订单将快速增长,二季度业绩有望大幅反转。短期受益于苹果MR发布、股权激励授予、自研芯片流片三重利好共振。目标市值77亿,75%上涨空间! 苹果MR发布在即,或将引爆VR、AR产业链。苹果首个头显设备有望于6月WWDC大会发布,近年来苹果在VR、AR等领域的产业布局也预示着MR头显发布时间正在临近。我们认为,MR作为全新的物种,有望成为AI时代下全新的人机交互入口,
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淳中科技
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2023-06-02 13:08:51
【浙商轻工】把握家居板块底部机遇,个股分化业绩为王
前期对家居终端零售市场转弱以及地产不确定性的担忧,引发板块估值大幅下探,多数个股估值体系回到22年10月水平或更低,而当前时点线下消费场景较彼时更加清晰、企业经营信心更足,对于有持续业绩增长动能且当前估值性价比突出的优质龙头可以更为积极。 后续个股业绩表现或有分化,从Q2兑现来看:1)软体利润增速预期更优,原材料低位+汇兑+盈利能力较低业务的剥离(如顾家-玺堡、慕思-直销),收入端此前315定制销售旺季的消费者开始采购沙发、床垫等软体家居,正式进入销售高峰,5月订单环比、同比表现均较优。2)定制
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【兴证家电】估值性价比突显,收益确定性强
前期家电板块因交易层面因素出现一定调整,当前板块估值再显性价比,叠加二季度强劲的经营数据,建议逢低布局基本面优质的低估值标的。 1、基本面扎实,复苏趋势延续。4-5月家电各个子板块终端表现环比均有提速,空调子板块强者恒强,厨电较Q1亦有明显改善。 2、出口环比持续改善,Q2出口业务加速向好。近期人民币贬值利好出口业务占比高的公司。 3、板块估值安全边际高,近期板块调整估值性价比再显。资金层面,Q1行业景气度上行,基金重仓家电比例触底提升但仍处于配置低位,具备较大资金流入空间。 展望后续,低基数、
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【国盛通信】中国制造,万千模组,承载高通的“算力梦”
今日模组板块表现抢眼,【国盛通信】前瞻发布边缘通信深度报告,与“英伟达的通信梦与高通的算力梦”等深度研究和思考。 边缘深度:国盛通信 | 边缘计算——始于AI,赋能应用 英伟达的通信梦与高通的算力梦:国盛通信 | 英伟达的“通信梦”与高通的“算力梦” 高通近日宣布正在由通信公司过渡到边缘计算公司,随着AI催化下算力需求的加速走向多样化,单一的云端算力无法满足所有需求,算力正在走向泛化,走向“云边端”梯度分布的格局。 过去,物联网模组是高通向全球智能终端输出通信能力的主要载体,未来,物联网模组将承
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2023-06-02 13:06:43
【通信模组大涨点评】
边缘智能崛起带来算力模组新机遇,关注龙头厂商底部布局机会 AI+向边缘侧转移,智能模组补充边缘算力不足问题。AIGC赋能物联网应用场景带来网络连接、算力消耗等挑战,除了部署边缘服务器外,应用在终端的智能模组也会提供低时延和高效算力算法支持。当前算力模组在支付和车载领域应用较多,未来有望扩展至更多AIoT场景如机器人、零售终端等 投资建议: 美格智能:专注算力模组研发,形成了从0.2Tops到48Tops的产品矩阵,是高通国内战略伙伴、比亚迪车载模组核心供应商,有望受益于运营商FWA放量与泛IoT
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2023-06-02 13:06:01
【CT电新】泰胜风能基本面更新:Q2排产环比提升,6月单月排产大幅上涨
出货及排产情况:Q2排产13.4万吨,单6月6.5万吨,具体出货量有赖于客户要货节奏。Q1出货9.3万吨,其中4.5万吨出口,4.81万吨国内(1.4万吨海上)。全年出货70万吨,陆塔30万吨、出口20万吨、海工20万吨(塔筒和管桩14-15万吨、导管架2万吨、升压2个) [庆祝]单吨价格&单吨盈利:单吨售价陆塔8000、海塔9500-10000、导管架10000+、大单桩10000+。陆塔单吨净利600-700,加工费1400-1600;海工单吨净利800;导管架单吨净利1200。 [礼物]产
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2023-06-02 13:05:45
【天风轻纺 | 新澳股份】接单高增,出货新高,为什么毛纺表现优于棉纺
■近期我们持续提示新澳机会,过去三年验证产业变化今年以来延续强劲势头;我们此前逻辑类比伟星,依靠宽带战略(品类扩充+制造升级)、快反服务及能动性提升,加速全球份额增长。 ■市场关注点在于为什么当下棉纺及供应链仍受品牌去库影响,而新澳表现突出;我们认为部分原因系: 1、原材料供给集中且成熟,近两年我国传统制造较大受新疆棉影响;毛纺原料80%由澳洲供应,有成熟周度拍卖机制以及价格维护手段,极端向下概率低且产业链短期东南亚转移压力小。 2、羊毛可替代性弱且当前处于历史价格低位;毛纱具有天然透气舒适高端
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2023-06-01 23:14:17
奥飞娱乐 | 与小冰公司合作IP+AI落地【建投传媒互联网】
1、公司宣布与小冰公司合作: 1)#打造喜羊羊与灰太狼、超级飞侠等IP虚拟数字人、智能玩具 2)#训练儿童领域的大模型。 ---------- 小冰公司在大语言模型、多模态数字人交互、自然语言处理等拥有技术优势 奥飞娱乐儿童IP优势明显,拥有两大头部IP#超级飞侠,#喜羊羊与灰太狼”,也有男孩/女孩向IP#铠甲勇士,#巴啦啦小魔仙,以及学龄/合家欢向IP#萌鸡小队,#超凡小英雄,#贝肯熊”等。 双方的合作将为IP赋予多模态交互能力,进一步推动IP+AI落地。 2、此前,奥飞的参投公司“光年无限”
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2023-06-01 22:44:17
【浙商金属+汽车】
特斯拉FSD有望在中国放行2023年5月12日,上海市经信委智能制造推进处副处长陈可乐表示,下阶段,上海将进一步深化与特斯拉的合作,推动自动驾驶、机器人等功能板块在沪布局,在此前上海市也出台了相关政策细则为无人驾驶汽车测试做准备。百度智能汽车事业部总经理储瑞松更是直接预言, FSD会在今年或明年进入中国市场,并在2025年规模化开放。种种迹象表明,特斯拉FSD将在中国放行。 FSD是特斯拉推出的完全自动驾驶选装功能。相较于特斯拉当前装车应用的Autopilot功能,FSD的功能更加先进,能够实现
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【中银策略】市场点评:AI主线反弹,配置软件端成长弹性20230601
近期A股持续调整,今日创业板指有所反弹,上涨0.59%,上证指数平收,涨幅0.00%。TMT特别是“AI+应用”领涨,传媒、计算机、通信、电子分别上涨2.62%、2.13%、1.00%、0.25%,科大讯飞、金山办公、万兴科技、同花顺、昆仑万维、蓝色光标等多支 “AI+”软件应用端个股冲高。 受到国内经济复苏与政策预期、美国债务上限等不确定性因素的扰动,近期市场持续调整。5月31日晚美国国会众议院通过债务上限法案,市场风险偏好受到一定提振。今年市场的强主线是TMT科技的AI方向,4月中旬以来受前
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【国海传媒 姚蕾团队】宝通科技(300031)
【国海传媒 姚蕾团队】宝通科技(300031):深耕海外游戏发行,获国内爆款二次元游戏海外发行权,布局AI赋能工业物联网与移动互联网业务 ●游戏:全资子公司易幻网络是国内首批优质游戏出海发行商,成立至今已发行290余款游戏,覆盖全球130个国家及地区,在运营近60款产品。2023年储备20款不同语言版本游戏,重点包括《重返未来1999》(获中国港澳台地区独代权,中国大陆5月30日上线,至今稳居iOS免费榜榜首,最高位居畅销榜第3)、《白荆回廊》、《龙骑士学院》等。研发储备自研+定制产品6款,包括
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