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同名,一个认知机器和交易工匠
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蔬菜面加肉
高抛低吸的机构
2022-06-29 21:48:54
🔥【中泰医药】内蒙古新增10个浆站规划,利好头部血制品企业
🔥【中泰医药】内蒙古新增10个浆站规划,利好头部血制品企业 🚀事件:近日,《内蒙古自治区单采血浆站设置规划(2022—2025年)(征求意见稿)》发布,计划新增10个单采血浆站。 🚀十四五浆站规划显著提速,采浆量提升明显。十四五浆站规划各省将在2022-23年逐步落地,加速新建浆站获批和原有浆站建设。分企业来看,天坛生物现有浆站82家、在营浆站58家、采浆量1809吨(下同),预计2025年实现采浆量翻倍;华兰生物26家、25家、1000+吨,预计22年实现采浆量1100吨;博雅生物14家
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华兰生物
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蔬菜面加肉
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2022-06-29 15:36:07
【天风电子】 重视虚拟现实赛道板块机会,持续推荐苹果产业链标的
【天风电子】 重视虚拟现实赛道板块机会,持续推荐苹果产业链标的 苹果年底发布第一代MR产品,龙头效应有望引爆虚拟现实板块,重点推荐立讯精密、科瑞技术。全球虚拟现实销量22年保持高增长,yoy+50%,Meta维持龙头地位,Meta VR一季度出货300万+,全年预计1300万左右,yoy+45%。苹果虚拟现实产品节奏:预期7月份进行EVT工程验证,年底发布第一代MR产品,22年底量产。当前时点重视苹果虚拟现实发布带来的板块性机会,重点推荐立讯精密(消费电子+汽车+通讯多轮驱动成长,有望承接苹果虚
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歌尔股份
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2022-06-29 14:54:06
啊这
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2022-06-29 12:59:00
海通电新-新强联倒车接人,建议着眼长期
海通电新-新强联倒车接人,建议着眼长期 近期有个别传闻,比如传明阳研发双馈机型,以及降价等等。 主轴承里半直驱主要用双列圆锥,双馈以球面和单列圆锥为主,大型化双馈以单列为主。明阳双馈只是前期阶段,到真正批量需要较长过程,而新强联的单列机型经过多年研发预计今明年逐步会在主机厂中应用,如果明阳用单列,我们相信新强联也会供应。 关于降价: 一季度的毛利率80-90%反应了降价,但毛利率依旧实现了同环比的增长,近期传的降价是部分主机厂的意愿不是最终结果。即使价格下降1-2个点,公司自由锻产能自供率下半年
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新强联
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2022-06-29 10:57:58
【新强联】大跌点评,建议关注回调机会【东吴机械】
【新强联】大跌点评,建议关注回调机会【东吴机械】 1、近日公司股价出现较大回调,主要系市场传言公司产品在明阳降价。我们了解到,公司经营并未出现明显变化,主要是随着圣久锻件二期开始投产,公司产品降本优势明显,未来可能在对部分产品进行一定价格略微调整,并不针对所有产品,此外价格但仍在谈判中,还没有确定下来。 2、短期来看,2022年1-4月,我国风电装机9.58GW,同比45%,低于光伏(16.88GW),下半年风电装机有望大幅提升,2022全年预计超过50GW。2022Q1第一批风光大基地陆续开建
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新强联
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2022-06-29 08:49:23
【招商汽车】6月20日- 6月26日,我国乘用车上险量为478252辆,同比+8.44%;
【招商汽车】6月20日- 6月26日,我国乘用车上险量为478252辆,同比+8.44%;环比+12.84%; 其中: 传统燃油汽车:329491辆,同比-10.91%;环比+13.12%; 常规混动汽车:23258辆,同比+51.59%;环比+21.10%; 纯电动汽车:101407辆,同比+125.91%;环比+10.49%; 插电混动汽车:24096辆,同比+119.41%;环比+11.82% 各品牌上险量如下: 比亚迪:34281辆,同比+159.27%;环比+20.33%; 上汽:68
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长安汽车
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2022-06-29 08:41:32
长安汽车0628交流纪要
近期经营情况: 1) 6月份排产、销售都恢复正常,初步预估本月产销量为20万台左右,基本符合全年计划。7、8月份是传统淡季,正常情况下产销会环比略有下滑。 2)停产检修、技改,-般都放在7、8月份。但今年因为疫情影响,已经提前在4、5月份完成了,如果市场需求好,公司产能是没有问题的。 3)全年销量目标245万台,其中纯电超过20万辆。4、5月份受疫情影响,现在仍然朝这个目标去努力。下半年各个品牌都有新车.上市,同时购置税政策推出以后,对行业带动比较大。购置税减半,覆盖范围非常广,长安自主品牌90
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长安汽车
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2022-06-29 08:17:59
宇晶股份调研纪要
问题1、硅片代工项目的商业模式 回复:目前市场上进行切片代工的企业不多,切片代工的成本主要为人工、水电、金刚线、辅材(切割液、胶水、包装等)、设备折旧等,其中切片代工的整体成本中,金刚线、人工和水电所占比重较大,切片代工费与实际代工成本大致持平。 目前市场上主流硅片尺寸为182-210mm,切片厚度为155-160μm,切片代工业务的毛利润主要由硅片价格和约定单位长度的A片返还数量所决定,切片的良品率越高,剩余的盈余片和剩余硅泥越多,切片代工的利润越大,但切片代工所产生的利润在未来是否具有持续性
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宇晶股份
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2022-06-29 08:17:13
左江科技调研纪要
1、DPU诞生的背景 网络发展速度越来越快,CPU发展速度跟不上,卸载网络协议占用了CPU太多的资源,使CPU成为瓶颈,所以急需DPU来给CPU减负,提升性能。 2、未来DPU与CPU、GPU的关系用量配比 现在的数据中心实际上是以计算为中心,用CPU完成所有工作。未来数据中心是以数据为中心,一定会用DPU,不一定会用GPU。 3、国内外厂商DPU技术水平的差距 北中网芯CTO杨总(曾在华为任职),2014年就开始做智能网卡,那会英伟达还没提出DPU概念。DPU近年刚兴起,国内外差距不大,在网络
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左江退
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2022-06-29 00:50:59
闻泰科技吴总6月28日现场交流简概:
闻泰科技吴总6月28日现场交流简概: 1、汽车半导体发展保持持续向好态势,电动化需求比想象的更快但车规供给跟上来会很慢,车厂半导体库存意愿持续加强,Q2会是A股半导体真汽车和假汽车表现的分水岭,安世的趋势仍然很好,受益EV确定性很高; 2、单车用量提升很快,最近一款国际顶级品牌EV单车安世现有产品用量超40美金,这并不包含闻泰刚出样的IGBT和相关第三代半导体产品,考虑到产品线持续拓展,未来单车相信安世产品可以做到百美金以上,EV是未来安世做到几十亿美金车规规模和长期增长的重要基础。 3、国内新
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闻泰科技
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2022-06-29 00:45:36
【中金有色】华友钴业:Arcadia锂矿监管压力风险可控,锂业绩预期维持不变!202206
【中金有色】华友钴业:Arcadia锂矿监管压力风险可控,锂业绩预期维持不变!20220628 今晚市场突传华友Arcadia锂矿受津巴布韦监管压力,要求公司收购后5年内在津境内生产碳酸锂,此报道与事实不符。公司表明,该事项是今年一季度津巴布韦竞争和关税委员在审查收购案时,提议公司在具备建设条件和经济性的情况下建设用锂精矿生产硫酸锂的工厂,公司将按期提交相应规划。该项审查在4月份已经获得通过。目前,Arcadia的锂矿开发项目正在按计划推进中。 我们维持华友锂板块预期不变,一是建设锂盐冶炼厂厂为
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华友钴业
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2022-06-29 00:09:33
【海通电新】硅片价值重估有望成为光伏下一轮主升浪,首推中环,其次隆基上机
【海通电新】硅片价值重估有望成为光伏下一轮主升浪,首推中环,其次隆基上机 我们近期重点推荐硅片。 内层石英砂紧缺,硅片环节迎来价值重估。石英的紧缺有望在明年减少新晋硅片产能投放的力度,让硅片环节的竞争格局比市场预期的更好,而且由于矿的紧张长期持续,会增加对硅片利润的稳定性,过去对硅片环节的低估现象应该得到纠偏。中环隆基通过上游坩埚配套和直接购买石英砂,确保了坩埚的供应,石英砂的保供量大于投产计划,先发优势显著。 硅片环节价格传导能力超预期,单瓦盈利超预期。2022年初至今,硅料/硅片/电池/组件
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TCL中环
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2022-06-28 23:28:08
【中信汽车】价值成长,严重低估,重点推荐——岱美股份:22倍PE复合增长40%
[玫瑰] 全球遮阳板细分龙头,市占率超40%。公司拳头产品为汽车遮阳板,凭借出色的商务、成本能力,深度渗透大众、通用等欧系、美系供应商,并通过北美丰田、雷克萨斯撬开日系大门,市占率还有进一步提升空间!公司产品横向拓展至头枕、顶棚及相关系统总成领域,单车价值量从100元-200元级别(遮阳板)提升至2000-4000元级别(顶棚系统总成,包括顶棚板+电气控制系统)。 [玫瑰] Q2经营稳健,业绩快速修复。公司过去一年受到汇兑、运费冲击显著,但今年这些负面影响均已显著减缓,22Q2受益于人民币贬值(
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岱美股份
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2022-06-28 23:26:37
💎【国金电新】云路股份:持续推荐新型软磁龙头,看好业绩逐季加速
💎【国金电新】云路股份:持续推荐新型软磁龙头,看好业绩逐季加速 💡公司聚焦新型电力系统&新能源新型软磁领域,主营非晶、纳米晶、磁性粉&粉芯三大业务,工艺与成本优势突出,产品性能领先,为非晶全球龙头、国内纳米晶领导者。非晶受益于高效节能变压器推广量价齐升,纳米晶、磁粉等受益于国产替代与先进软磁方案替代,客户拓展与产能释放较快,兼具业绩爆发力与较大成长空间,持续重点推荐。 💡22H1国网非晶变招标加速,下半年预计弹性更大:国网上半年非晶变招标超1万台,同增100%+,非晶变渗透加速逻辑持续验证
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云路股份
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2022-06-28 23:25:57
【国金交运】航空:经营企稳回升,隔离时间缩短,当前重点推荐
【国金交运】航空:经营企稳回升,隔离时间缩短,当前重点推荐 太阳 随着新冠疫情逐步受控,航司经营已持续恢复,隔离管控政策边际放松,当前重点推荐。 🌟新版新冠肺炎防控方案放宽隔离要求。第九版新冠肺炎防控方案发布,将密接者、入境人员隔离管控时间从“14天集中隔离医学观察+7天居家健康监测”调整为“7天集中隔离医学观察+3天居家健康监测”,超出我们预期。隔离期限缩短,在现有基础上有望增加隔离管控能力,加快生产生活恢复常态。 🌟 航班量环比增加,航司经营底部回升。过去一周客运航班量恢复至8000班左
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中国国航
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2022-06-29 21:48:54
🔥【中泰医药】内蒙古新增10个浆站规划,利好头部血制品企业
🔥【中泰医药】内蒙古新增10个浆站规划,利好头部血制品企业 🚀事件:近日,《内蒙古自治区单采血浆站设置规划(2022—2025年)(征求意见稿)》发布,计划新增10个单采血浆站。 🚀十四五浆站规划显著提速,采浆量提升明显。十四五浆站规划各省将在2022-23年逐步落地,加速新建浆站获批和原有浆站建设。分企业来看,天坛生物现有浆站82家、在营浆站58家、采浆量1809吨(下同),预计2025年实现采浆量翻倍;华兰生物26家、25家、1000+吨,预计22年实现采浆量1100吨;博雅生物14家
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华兰生物
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2022-06-29 15:36:07
【天风电子】 重视虚拟现实赛道板块机会,持续推荐苹果产业链标的
【天风电子】 重视虚拟现实赛道板块机会,持续推荐苹果产业链标的 苹果年底发布第一代MR产品,龙头效应有望引爆虚拟现实板块,重点推荐立讯精密、科瑞技术。全球虚拟现实销量22年保持高增长,yoy+50%,Meta维持龙头地位,Meta VR一季度出货300万+,全年预计1300万左右,yoy+45%。苹果虚拟现实产品节奏:预期7月份进行EVT工程验证,年底发布第一代MR产品,22年底量产。当前时点重视苹果虚拟现实发布带来的板块性机会,重点推荐立讯精密(消费电子+汽车+通讯多轮驱动成长,有望承接苹果虚
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歌尔股份
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2022-06-29 14:54:06
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2022-06-29 12:59:00
海通电新-新强联倒车接人,建议着眼长期
海通电新-新强联倒车接人,建议着眼长期 近期有个别传闻,比如传明阳研发双馈机型,以及降价等等。 主轴承里半直驱主要用双列圆锥,双馈以球面和单列圆锥为主,大型化双馈以单列为主。明阳双馈只是前期阶段,到真正批量需要较长过程,而新强联的单列机型经过多年研发预计今明年逐步会在主机厂中应用,如果明阳用单列,我们相信新强联也会供应。 关于降价: 一季度的毛利率80-90%反应了降价,但毛利率依旧实现了同环比的增长,近期传的降价是部分主机厂的意愿不是最终结果。即使价格下降1-2个点,公司自由锻产能自供率下半年
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新强联
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【新强联】大跌点评,建议关注回调机会【东吴机械】
【新强联】大跌点评,建议关注回调机会【东吴机械】 1、近日公司股价出现较大回调,主要系市场传言公司产品在明阳降价。我们了解到,公司经营并未出现明显变化,主要是随着圣久锻件二期开始投产,公司产品降本优势明显,未来可能在对部分产品进行一定价格略微调整,并不针对所有产品,此外价格但仍在谈判中,还没有确定下来。 2、短期来看,2022年1-4月,我国风电装机9.58GW,同比45%,低于光伏(16.88GW),下半年风电装机有望大幅提升,2022全年预计超过50GW。2022Q1第一批风光大基地陆续开建
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【招商汽车】6月20日- 6月26日,我国乘用车上险量为478252辆,同比+8.44%;
【招商汽车】6月20日- 6月26日,我国乘用车上险量为478252辆,同比+8.44%;环比+12.84%; 其中: 传统燃油汽车:329491辆,同比-10.91%;环比+13.12%; 常规混动汽车:23258辆,同比+51.59%;环比+21.10%; 纯电动汽车:101407辆,同比+125.91%;环比+10.49%; 插电混动汽车:24096辆,同比+119.41%;环比+11.82% 各品牌上险量如下: 比亚迪:34281辆,同比+159.27%;环比+20.33%; 上汽:68
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长安汽车
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长安汽车0628交流纪要
近期经营情况: 1) 6月份排产、销售都恢复正常,初步预估本月产销量为20万台左右,基本符合全年计划。7、8月份是传统淡季,正常情况下产销会环比略有下滑。 2)停产检修、技改,-般都放在7、8月份。但今年因为疫情影响,已经提前在4、5月份完成了,如果市场需求好,公司产能是没有问题的。 3)全年销量目标245万台,其中纯电超过20万辆。4、5月份受疫情影响,现在仍然朝这个目标去努力。下半年各个品牌都有新车.上市,同时购置税政策推出以后,对行业带动比较大。购置税减半,覆盖范围非常广,长安自主品牌90
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长安汽车
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宇晶股份调研纪要
问题1、硅片代工项目的商业模式 回复:目前市场上进行切片代工的企业不多,切片代工的成本主要为人工、水电、金刚线、辅材(切割液、胶水、包装等)、设备折旧等,其中切片代工的整体成本中,金刚线、人工和水电所占比重较大,切片代工费与实际代工成本大致持平。 目前市场上主流硅片尺寸为182-210mm,切片厚度为155-160μm,切片代工业务的毛利润主要由硅片价格和约定单位长度的A片返还数量所决定,切片的良品率越高,剩余的盈余片和剩余硅泥越多,切片代工的利润越大,但切片代工所产生的利润在未来是否具有持续性
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左江科技调研纪要
1、DPU诞生的背景 网络发展速度越来越快,CPU发展速度跟不上,卸载网络协议占用了CPU太多的资源,使CPU成为瓶颈,所以急需DPU来给CPU减负,提升性能。 2、未来DPU与CPU、GPU的关系用量配比 现在的数据中心实际上是以计算为中心,用CPU完成所有工作。未来数据中心是以数据为中心,一定会用DPU,不一定会用GPU。 3、国内外厂商DPU技术水平的差距 北中网芯CTO杨总(曾在华为任职),2014年就开始做智能网卡,那会英伟达还没提出DPU概念。DPU近年刚兴起,国内外差距不大,在网络
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2022-06-29 00:50:59
闻泰科技吴总6月28日现场交流简概:
闻泰科技吴总6月28日现场交流简概: 1、汽车半导体发展保持持续向好态势,电动化需求比想象的更快但车规供给跟上来会很慢,车厂半导体库存意愿持续加强,Q2会是A股半导体真汽车和假汽车表现的分水岭,安世的趋势仍然很好,受益EV确定性很高; 2、单车用量提升很快,最近一款国际顶级品牌EV单车安世现有产品用量超40美金,这并不包含闻泰刚出样的IGBT和相关第三代半导体产品,考虑到产品线持续拓展,未来单车相信安世产品可以做到百美金以上,EV是未来安世做到几十亿美金车规规模和长期增长的重要基础。 3、国内新
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2022-06-29 00:45:36
【中金有色】华友钴业:Arcadia锂矿监管压力风险可控,锂业绩预期维持不变!202206
【中金有色】华友钴业:Arcadia锂矿监管压力风险可控,锂业绩预期维持不变!20220628 今晚市场突传华友Arcadia锂矿受津巴布韦监管压力,要求公司收购后5年内在津境内生产碳酸锂,此报道与事实不符。公司表明,该事项是今年一季度津巴布韦竞争和关税委员在审查收购案时,提议公司在具备建设条件和经济性的情况下建设用锂精矿生产硫酸锂的工厂,公司将按期提交相应规划。该项审查在4月份已经获得通过。目前,Arcadia的锂矿开发项目正在按计划推进中。 我们维持华友锂板块预期不变,一是建设锂盐冶炼厂厂为
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2022-06-29 00:09:33
【海通电新】硅片价值重估有望成为光伏下一轮主升浪,首推中环,其次隆基上机
【海通电新】硅片价值重估有望成为光伏下一轮主升浪,首推中环,其次隆基上机 我们近期重点推荐硅片。 内层石英砂紧缺,硅片环节迎来价值重估。石英的紧缺有望在明年减少新晋硅片产能投放的力度,让硅片环节的竞争格局比市场预期的更好,而且由于矿的紧张长期持续,会增加对硅片利润的稳定性,过去对硅片环节的低估现象应该得到纠偏。中环隆基通过上游坩埚配套和直接购买石英砂,确保了坩埚的供应,石英砂的保供量大于投产计划,先发优势显著。 硅片环节价格传导能力超预期,单瓦盈利超预期。2022年初至今,硅料/硅片/电池/组件
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2022-06-28 23:28:08
【中信汽车】价值成长,严重低估,重点推荐——岱美股份:22倍PE复合增长40%
[玫瑰] 全球遮阳板细分龙头,市占率超40%。公司拳头产品为汽车遮阳板,凭借出色的商务、成本能力,深度渗透大众、通用等欧系、美系供应商,并通过北美丰田、雷克萨斯撬开日系大门,市占率还有进一步提升空间!公司产品横向拓展至头枕、顶棚及相关系统总成领域,单车价值量从100元-200元级别(遮阳板)提升至2000-4000元级别(顶棚系统总成,包括顶棚板+电气控制系统)。 [玫瑰] Q2经营稳健,业绩快速修复。公司过去一年受到汇兑、运费冲击显著,但今年这些负面影响均已显著减缓,22Q2受益于人民币贬值(
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💎【国金电新】云路股份:持续推荐新型软磁龙头,看好业绩逐季加速
💎【国金电新】云路股份:持续推荐新型软磁龙头,看好业绩逐季加速 💡公司聚焦新型电力系统&新能源新型软磁领域,主营非晶、纳米晶、磁性粉&粉芯三大业务,工艺与成本优势突出,产品性能领先,为非晶全球龙头、国内纳米晶领导者。非晶受益于高效节能变压器推广量价齐升,纳米晶、磁粉等受益于国产替代与先进软磁方案替代,客户拓展与产能释放较快,兼具业绩爆发力与较大成长空间,持续重点推荐。 💡22H1国网非晶变招标加速,下半年预计弹性更大:国网上半年非晶变招标超1万台,同增100%+,非晶变渗透加速逻辑持续验证
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云路股份
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2022-06-28 23:25:57
【国金交运】航空:经营企稳回升,隔离时间缩短,当前重点推荐
【国金交运】航空:经营企稳回升,隔离时间缩短,当前重点推荐 太阳 随着新冠疫情逐步受控,航司经营已持续恢复,隔离管控政策边际放松,当前重点推荐。 🌟新版新冠肺炎防控方案放宽隔离要求。第九版新冠肺炎防控方案发布,将密接者、入境人员隔离管控时间从“14天集中隔离医学观察+7天居家健康监测”调整为“7天集中隔离医学观察+3天居家健康监测”,超出我们预期。隔离期限缩短,在现有基础上有望增加隔离管控能力,加快生产生活恢复常态。 🌟 航班量环比增加,航司经营底部回升。过去一周客运航班量恢复至8000班左
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🔥【中泰医药】内蒙古新增10个浆站规划,利好头部血制品企业
🔥【中泰医药】内蒙古新增10个浆站规划,利好头部血制品企业 🚀事件:近日,《内蒙古自治区单采血浆站设置规划(2022—2025年)(征求意见稿)》发布,计划新增10个单采血浆站。 🚀十四五浆站规划显著提速,采浆量提升明显。十四五浆站规划各省将在2022-23年逐步落地,加速新建浆站获批和原有浆站建设。分企业来看,天坛生物现有浆站82家、在营浆站58家、采浆量1809吨(下同),预计2025年实现采浆量翻倍;华兰生物26家、25家、1000+吨,预计22年实现采浆量1100吨;博雅生物14家
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华兰生物
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2022-06-29 15:36:07
【天风电子】 重视虚拟现实赛道板块机会,持续推荐苹果产业链标的
【天风电子】 重视虚拟现实赛道板块机会,持续推荐苹果产业链标的 苹果年底发布第一代MR产品,龙头效应有望引爆虚拟现实板块,重点推荐立讯精密、科瑞技术。全球虚拟现实销量22年保持高增长,yoy+50%,Meta维持龙头地位,Meta VR一季度出货300万+,全年预计1300万左右,yoy+45%。苹果虚拟现实产品节奏:预期7月份进行EVT工程验证,年底发布第一代MR产品,22年底量产。当前时点重视苹果虚拟现实发布带来的板块性机会,重点推荐立讯精密(消费电子+汽车+通讯多轮驱动成长,有望承接苹果虚
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歌尔股份
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2022-06-29 14:54:06
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2022-06-29 12:59:00
海通电新-新强联倒车接人,建议着眼长期
海通电新-新强联倒车接人,建议着眼长期 近期有个别传闻,比如传明阳研发双馈机型,以及降价等等。 主轴承里半直驱主要用双列圆锥,双馈以球面和单列圆锥为主,大型化双馈以单列为主。明阳双馈只是前期阶段,到真正批量需要较长过程,而新强联的单列机型经过多年研发预计今明年逐步会在主机厂中应用,如果明阳用单列,我们相信新强联也会供应。 关于降价: 一季度的毛利率80-90%反应了降价,但毛利率依旧实现了同环比的增长,近期传的降价是部分主机厂的意愿不是最终结果。即使价格下降1-2个点,公司自由锻产能自供率下半年
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新强联
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2022-06-29 10:57:58
【新强联】大跌点评,建议关注回调机会【东吴机械】
【新强联】大跌点评,建议关注回调机会【东吴机械】 1、近日公司股价出现较大回调,主要系市场传言公司产品在明阳降价。我们了解到,公司经营并未出现明显变化,主要是随着圣久锻件二期开始投产,公司产品降本优势明显,未来可能在对部分产品进行一定价格略微调整,并不针对所有产品,此外价格但仍在谈判中,还没有确定下来。 2、短期来看,2022年1-4月,我国风电装机9.58GW,同比45%,低于光伏(16.88GW),下半年风电装机有望大幅提升,2022全年预计超过50GW。2022Q1第一批风光大基地陆续开建
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新强联
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2022-06-29 08:49:23
【招商汽车】6月20日- 6月26日,我国乘用车上险量为478252辆,同比+8.44%;
【招商汽车】6月20日- 6月26日,我国乘用车上险量为478252辆,同比+8.44%;环比+12.84%; 其中: 传统燃油汽车:329491辆,同比-10.91%;环比+13.12%; 常规混动汽车:23258辆,同比+51.59%;环比+21.10%; 纯电动汽车:101407辆,同比+125.91%;环比+10.49%; 插电混动汽车:24096辆,同比+119.41%;环比+11.82% 各品牌上险量如下: 比亚迪:34281辆,同比+159.27%;环比+20.33%; 上汽:68
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长安汽车
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2022-06-29 08:41:32
长安汽车0628交流纪要
近期经营情况: 1) 6月份排产、销售都恢复正常,初步预估本月产销量为20万台左右,基本符合全年计划。7、8月份是传统淡季,正常情况下产销会环比略有下滑。 2)停产检修、技改,-般都放在7、8月份。但今年因为疫情影响,已经提前在4、5月份完成了,如果市场需求好,公司产能是没有问题的。 3)全年销量目标245万台,其中纯电超过20万辆。4、5月份受疫情影响,现在仍然朝这个目标去努力。下半年各个品牌都有新车.上市,同时购置税政策推出以后,对行业带动比较大。购置税减半,覆盖范围非常广,长安自主品牌90
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长安汽车
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2022-06-29 08:17:59
宇晶股份调研纪要
问题1、硅片代工项目的商业模式 回复:目前市场上进行切片代工的企业不多,切片代工的成本主要为人工、水电、金刚线、辅材(切割液、胶水、包装等)、设备折旧等,其中切片代工的整体成本中,金刚线、人工和水电所占比重较大,切片代工费与实际代工成本大致持平。 目前市场上主流硅片尺寸为182-210mm,切片厚度为155-160μm,切片代工业务的毛利润主要由硅片价格和约定单位长度的A片返还数量所决定,切片的良品率越高,剩余的盈余片和剩余硅泥越多,切片代工的利润越大,但切片代工所产生的利润在未来是否具有持续性
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宇晶股份
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2022-06-29 08:17:13
左江科技调研纪要
1、DPU诞生的背景 网络发展速度越来越快,CPU发展速度跟不上,卸载网络协议占用了CPU太多的资源,使CPU成为瓶颈,所以急需DPU来给CPU减负,提升性能。 2、未来DPU与CPU、GPU的关系用量配比 现在的数据中心实际上是以计算为中心,用CPU完成所有工作。未来数据中心是以数据为中心,一定会用DPU,不一定会用GPU。 3、国内外厂商DPU技术水平的差距 北中网芯CTO杨总(曾在华为任职),2014年就开始做智能网卡,那会英伟达还没提出DPU概念。DPU近年刚兴起,国内外差距不大,在网络
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左江退
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2022-06-29 00:50:59
闻泰科技吴总6月28日现场交流简概:
闻泰科技吴总6月28日现场交流简概: 1、汽车半导体发展保持持续向好态势,电动化需求比想象的更快但车规供给跟上来会很慢,车厂半导体库存意愿持续加强,Q2会是A股半导体真汽车和假汽车表现的分水岭,安世的趋势仍然很好,受益EV确定性很高; 2、单车用量提升很快,最近一款国际顶级品牌EV单车安世现有产品用量超40美金,这并不包含闻泰刚出样的IGBT和相关第三代半导体产品,考虑到产品线持续拓展,未来单车相信安世产品可以做到百美金以上,EV是未来安世做到几十亿美金车规规模和长期增长的重要基础。 3、国内新
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闻泰科技
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2022-06-29 00:45:36
【中金有色】华友钴业:Arcadia锂矿监管压力风险可控,锂业绩预期维持不变!202206
【中金有色】华友钴业:Arcadia锂矿监管压力风险可控,锂业绩预期维持不变!20220628 今晚市场突传华友Arcadia锂矿受津巴布韦监管压力,要求公司收购后5年内在津境内生产碳酸锂,此报道与事实不符。公司表明,该事项是今年一季度津巴布韦竞争和关税委员在审查收购案时,提议公司在具备建设条件和经济性的情况下建设用锂精矿生产硫酸锂的工厂,公司将按期提交相应规划。该项审查在4月份已经获得通过。目前,Arcadia的锂矿开发项目正在按计划推进中。 我们维持华友锂板块预期不变,一是建设锂盐冶炼厂厂为
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华友钴业
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2022-06-29 00:09:33
【海通电新】硅片价值重估有望成为光伏下一轮主升浪,首推中环,其次隆基上机
【海通电新】硅片价值重估有望成为光伏下一轮主升浪,首推中环,其次隆基上机 我们近期重点推荐硅片。 内层石英砂紧缺,硅片环节迎来价值重估。石英的紧缺有望在明年减少新晋硅片产能投放的力度,让硅片环节的竞争格局比市场预期的更好,而且由于矿的紧张长期持续,会增加对硅片利润的稳定性,过去对硅片环节的低估现象应该得到纠偏。中环隆基通过上游坩埚配套和直接购买石英砂,确保了坩埚的供应,石英砂的保供量大于投产计划,先发优势显著。 硅片环节价格传导能力超预期,单瓦盈利超预期。2022年初至今,硅料/硅片/电池/组件
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TCL中环
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2022-06-28 23:28:08
【中信汽车】价值成长,严重低估,重点推荐——岱美股份:22倍PE复合增长40%
[玫瑰] 全球遮阳板细分龙头,市占率超40%。公司拳头产品为汽车遮阳板,凭借出色的商务、成本能力,深度渗透大众、通用等欧系、美系供应商,并通过北美丰田、雷克萨斯撬开日系大门,市占率还有进一步提升空间!公司产品横向拓展至头枕、顶棚及相关系统总成领域,单车价值量从100元-200元级别(遮阳板)提升至2000-4000元级别(顶棚系统总成,包括顶棚板+电气控制系统)。 [玫瑰] Q2经营稳健,业绩快速修复。公司过去一年受到汇兑、运费冲击显著,但今年这些负面影响均已显著减缓,22Q2受益于人民币贬值(
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岱美股份
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💎【国金电新】云路股份:持续推荐新型软磁龙头,看好业绩逐季加速
💎【国金电新】云路股份:持续推荐新型软磁龙头,看好业绩逐季加速 💡公司聚焦新型电力系统&新能源新型软磁领域,主营非晶、纳米晶、磁性粉&粉芯三大业务,工艺与成本优势突出,产品性能领先,为非晶全球龙头、国内纳米晶领导者。非晶受益于高效节能变压器推广量价齐升,纳米晶、磁粉等受益于国产替代与先进软磁方案替代,客户拓展与产能释放较快,兼具业绩爆发力与较大成长空间,持续重点推荐。 💡22H1国网非晶变招标加速,下半年预计弹性更大:国网上半年非晶变招标超1万台,同增100%+,非晶变渗透加速逻辑持续验证
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云路股份
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2022-06-28 23:25:57
【国金交运】航空:经营企稳回升,隔离时间缩短,当前重点推荐
【国金交运】航空:经营企稳回升,隔离时间缩短,当前重点推荐 太阳 随着新冠疫情逐步受控,航司经营已持续恢复,隔离管控政策边际放松,当前重点推荐。 🌟新版新冠肺炎防控方案放宽隔离要求。第九版新冠肺炎防控方案发布,将密接者、入境人员隔离管控时间从“14天集中隔离医学观察+7天居家健康监测”调整为“7天集中隔离医学观察+3天居家健康监测”,超出我们预期。隔离期限缩短,在现有基础上有望增加隔离管控能力,加快生产生活恢复常态。 🌟 航班量环比增加,航司经营底部回升。过去一周客运航班量恢复至8000班左
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中国国航
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🔥【中泰医药】内蒙古新增10个浆站规划,利好头部血制品企业
🔥【中泰医药】内蒙古新增10个浆站规划,利好头部血制品企业 🚀事件:近日,《内蒙古自治区单采血浆站设置规划(2022—2025年)(征求意见稿)》发布,计划新增10个单采血浆站。 🚀十四五浆站规划显著提速,采浆量提升明显。十四五浆站规划各省将在2022-23年逐步落地,加速新建浆站获批和原有浆站建设。分企业来看,天坛生物现有浆站82家、在营浆站58家、采浆量1809吨(下同),预计2025年实现采浆量翻倍;华兰生物26家、25家、1000+吨,预计22年实现采浆量1100吨;博雅生物14家
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【天风电子】 重视虚拟现实赛道板块机会,持续推荐苹果产业链标的
【天风电子】 重视虚拟现实赛道板块机会,持续推荐苹果产业链标的 苹果年底发布第一代MR产品,龙头效应有望引爆虚拟现实板块,重点推荐立讯精密、科瑞技术。全球虚拟现实销量22年保持高增长,yoy+50%,Meta维持龙头地位,Meta VR一季度出货300万+,全年预计1300万左右,yoy+45%。苹果虚拟现实产品节奏:预期7月份进行EVT工程验证,年底发布第一代MR产品,22年底量产。当前时点重视苹果虚拟现实发布带来的板块性机会,重点推荐立讯精密(消费电子+汽车+通讯多轮驱动成长,有望承接苹果虚
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海通电新-新强联倒车接人,建议着眼长期
海通电新-新强联倒车接人,建议着眼长期 近期有个别传闻,比如传明阳研发双馈机型,以及降价等等。 主轴承里半直驱主要用双列圆锥,双馈以球面和单列圆锥为主,大型化双馈以单列为主。明阳双馈只是前期阶段,到真正批量需要较长过程,而新强联的单列机型经过多年研发预计今明年逐步会在主机厂中应用,如果明阳用单列,我们相信新强联也会供应。 关于降价: 一季度的毛利率80-90%反应了降价,但毛利率依旧实现了同环比的增长,近期传的降价是部分主机厂的意愿不是最终结果。即使价格下降1-2个点,公司自由锻产能自供率下半年
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【新强联】大跌点评,建议关注回调机会【东吴机械】
【新强联】大跌点评,建议关注回调机会【东吴机械】 1、近日公司股价出现较大回调,主要系市场传言公司产品在明阳降价。我们了解到,公司经营并未出现明显变化,主要是随着圣久锻件二期开始投产,公司产品降本优势明显,未来可能在对部分产品进行一定价格略微调整,并不针对所有产品,此外价格但仍在谈判中,还没有确定下来。 2、短期来看,2022年1-4月,我国风电装机9.58GW,同比45%,低于光伏(16.88GW),下半年风电装机有望大幅提升,2022全年预计超过50GW。2022Q1第一批风光大基地陆续开建
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【招商汽车】6月20日- 6月26日,我国乘用车上险量为478252辆,同比+8.44%;
【招商汽车】6月20日- 6月26日,我国乘用车上险量为478252辆,同比+8.44%;环比+12.84%; 其中: 传统燃油汽车:329491辆,同比-10.91%;环比+13.12%; 常规混动汽车:23258辆,同比+51.59%;环比+21.10%; 纯电动汽车:101407辆,同比+125.91%;环比+10.49%; 插电混动汽车:24096辆,同比+119.41%;环比+11.82% 各品牌上险量如下: 比亚迪:34281辆,同比+159.27%;环比+20.33%; 上汽:68
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长安汽车0628交流纪要
近期经营情况: 1) 6月份排产、销售都恢复正常,初步预估本月产销量为20万台左右,基本符合全年计划。7、8月份是传统淡季,正常情况下产销会环比略有下滑。 2)停产检修、技改,-般都放在7、8月份。但今年因为疫情影响,已经提前在4、5月份完成了,如果市场需求好,公司产能是没有问题的。 3)全年销量目标245万台,其中纯电超过20万辆。4、5月份受疫情影响,现在仍然朝这个目标去努力。下半年各个品牌都有新车.上市,同时购置税政策推出以后,对行业带动比较大。购置税减半,覆盖范围非常广,长安自主品牌90
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问题1、硅片代工项目的商业模式 回复:目前市场上进行切片代工的企业不多,切片代工的成本主要为人工、水电、金刚线、辅材(切割液、胶水、包装等)、设备折旧等,其中切片代工的整体成本中,金刚线、人工和水电所占比重较大,切片代工费与实际代工成本大致持平。 目前市场上主流硅片尺寸为182-210mm,切片厚度为155-160μm,切片代工业务的毛利润主要由硅片价格和约定单位长度的A片返还数量所决定,切片的良品率越高,剩余的盈余片和剩余硅泥越多,切片代工的利润越大,但切片代工所产生的利润在未来是否具有持续性
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1、DPU诞生的背景 网络发展速度越来越快,CPU发展速度跟不上,卸载网络协议占用了CPU太多的资源,使CPU成为瓶颈,所以急需DPU来给CPU减负,提升性能。 2、未来DPU与CPU、GPU的关系用量配比 现在的数据中心实际上是以计算为中心,用CPU完成所有工作。未来数据中心是以数据为中心,一定会用DPU,不一定会用GPU。 3、国内外厂商DPU技术水平的差距 北中网芯CTO杨总(曾在华为任职),2014年就开始做智能网卡,那会英伟达还没提出DPU概念。DPU近年刚兴起,国内外差距不大,在网络
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闻泰科技吴总6月28日现场交流简概:
闻泰科技吴总6月28日现场交流简概: 1、汽车半导体发展保持持续向好态势,电动化需求比想象的更快但车规供给跟上来会很慢,车厂半导体库存意愿持续加强,Q2会是A股半导体真汽车和假汽车表现的分水岭,安世的趋势仍然很好,受益EV确定性很高; 2、单车用量提升很快,最近一款国际顶级品牌EV单车安世现有产品用量超40美金,这并不包含闻泰刚出样的IGBT和相关第三代半导体产品,考虑到产品线持续拓展,未来单车相信安世产品可以做到百美金以上,EV是未来安世做到几十亿美金车规规模和长期增长的重要基础。 3、国内新
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【中金有色】华友钴业:Arcadia锂矿监管压力风险可控,锂业绩预期维持不变!202206
【中金有色】华友钴业:Arcadia锂矿监管压力风险可控,锂业绩预期维持不变!20220628 今晚市场突传华友Arcadia锂矿受津巴布韦监管压力,要求公司收购后5年内在津境内生产碳酸锂,此报道与事实不符。公司表明,该事项是今年一季度津巴布韦竞争和关税委员在审查收购案时,提议公司在具备建设条件和经济性的情况下建设用锂精矿生产硫酸锂的工厂,公司将按期提交相应规划。该项审查在4月份已经获得通过。目前,Arcadia的锂矿开发项目正在按计划推进中。 我们维持华友锂板块预期不变,一是建设锂盐冶炼厂厂为
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【海通电新】硅片价值重估有望成为光伏下一轮主升浪,首推中环,其次隆基上机
【海通电新】硅片价值重估有望成为光伏下一轮主升浪,首推中环,其次隆基上机 我们近期重点推荐硅片。 内层石英砂紧缺,硅片环节迎来价值重估。石英的紧缺有望在明年减少新晋硅片产能投放的力度,让硅片环节的竞争格局比市场预期的更好,而且由于矿的紧张长期持续,会增加对硅片利润的稳定性,过去对硅片环节的低估现象应该得到纠偏。中环隆基通过上游坩埚配套和直接购买石英砂,确保了坩埚的供应,石英砂的保供量大于投产计划,先发优势显著。 硅片环节价格传导能力超预期,单瓦盈利超预期。2022年初至今,硅料/硅片/电池/组件
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【中信汽车】价值成长,严重低估,重点推荐——岱美股份:22倍PE复合增长40%
[玫瑰] 全球遮阳板细分龙头,市占率超40%。公司拳头产品为汽车遮阳板,凭借出色的商务、成本能力,深度渗透大众、通用等欧系、美系供应商,并通过北美丰田、雷克萨斯撬开日系大门,市占率还有进一步提升空间!公司产品横向拓展至头枕、顶棚及相关系统总成领域,单车价值量从100元-200元级别(遮阳板)提升至2000-4000元级别(顶棚系统总成,包括顶棚板+电气控制系统)。 [玫瑰] Q2经营稳健,业绩快速修复。公司过去一年受到汇兑、运费冲击显著,但今年这些负面影响均已显著减缓,22Q2受益于人民币贬值(
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💎【国金电新】云路股份:持续推荐新型软磁龙头,看好业绩逐季加速
💎【国金电新】云路股份:持续推荐新型软磁龙头,看好业绩逐季加速 💡公司聚焦新型电力系统&新能源新型软磁领域,主营非晶、纳米晶、磁性粉&粉芯三大业务,工艺与成本优势突出,产品性能领先,为非晶全球龙头、国内纳米晶领导者。非晶受益于高效节能变压器推广量价齐升,纳米晶、磁粉等受益于国产替代与先进软磁方案替代,客户拓展与产能释放较快,兼具业绩爆发力与较大成长空间,持续重点推荐。 💡22H1国网非晶变招标加速,下半年预计弹性更大:国网上半年非晶变招标超1万台,同增100%+,非晶变渗透加速逻辑持续验证
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【国金交运】航空:经营企稳回升,隔离时间缩短,当前重点推荐
【国金交运】航空:经营企稳回升,隔离时间缩短,当前重点推荐 太阳 随着新冠疫情逐步受控,航司经营已持续恢复,隔离管控政策边际放松,当前重点推荐。 🌟新版新冠肺炎防控方案放宽隔离要求。第九版新冠肺炎防控方案发布,将密接者、入境人员隔离管控时间从“14天集中隔离医学观察+7天居家健康监测”调整为“7天集中隔离医学观察+3天居家健康监测”,超出我们预期。隔离期限缩短,在现有基础上有望增加隔离管控能力,加快生产生活恢复常态。 🌟 航班量环比增加,航司经营底部回升。过去一周客运航班量恢复至8000班左
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🔥【中泰医药】内蒙古新增10个浆站规划,利好头部血制品企业
🔥【中泰医药】内蒙古新增10个浆站规划,利好头部血制品企业 🚀事件:近日,《内蒙古自治区单采血浆站设置规划(2022—2025年)(征求意见稿)》发布,计划新增10个单采血浆站。 🚀十四五浆站规划显著提速,采浆量提升明显。十四五浆站规划各省将在2022-23年逐步落地,加速新建浆站获批和原有浆站建设。分企业来看,天坛生物现有浆站82家、在营浆站58家、采浆量1809吨(下同),预计2025年实现采浆量翻倍;华兰生物26家、25家、1000+吨,预计22年实现采浆量1100吨;博雅生物14家
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2022-06-29 15:36:07
【天风电子】 重视虚拟现实赛道板块机会,持续推荐苹果产业链标的
【天风电子】 重视虚拟现实赛道板块机会,持续推荐苹果产业链标的 苹果年底发布第一代MR产品,龙头效应有望引爆虚拟现实板块,重点推荐立讯精密、科瑞技术。全球虚拟现实销量22年保持高增长,yoy+50%,Meta维持龙头地位,Meta VR一季度出货300万+,全年预计1300万左右,yoy+45%。苹果虚拟现实产品节奏:预期7月份进行EVT工程验证,年底发布第一代MR产品,22年底量产。当前时点重视苹果虚拟现实发布带来的板块性机会,重点推荐立讯精密(消费电子+汽车+通讯多轮驱动成长,有望承接苹果虚
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歌尔股份
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2022-06-29 14:54:06
啊这
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2022-06-29 12:59:00
海通电新-新强联倒车接人,建议着眼长期
海通电新-新强联倒车接人,建议着眼长期 近期有个别传闻,比如传明阳研发双馈机型,以及降价等等。 主轴承里半直驱主要用双列圆锥,双馈以球面和单列圆锥为主,大型化双馈以单列为主。明阳双馈只是前期阶段,到真正批量需要较长过程,而新强联的单列机型经过多年研发预计今明年逐步会在主机厂中应用,如果明阳用单列,我们相信新强联也会供应。 关于降价: 一季度的毛利率80-90%反应了降价,但毛利率依旧实现了同环比的增长,近期传的降价是部分主机厂的意愿不是最终结果。即使价格下降1-2个点,公司自由锻产能自供率下半年
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新强联
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2022-06-29 10:57:58
【新强联】大跌点评,建议关注回调机会【东吴机械】
【新强联】大跌点评,建议关注回调机会【东吴机械】 1、近日公司股价出现较大回调,主要系市场传言公司产品在明阳降价。我们了解到,公司经营并未出现明显变化,主要是随着圣久锻件二期开始投产,公司产品降本优势明显,未来可能在对部分产品进行一定价格略微调整,并不针对所有产品,此外价格但仍在谈判中,还没有确定下来。 2、短期来看,2022年1-4月,我国风电装机9.58GW,同比45%,低于光伏(16.88GW),下半年风电装机有望大幅提升,2022全年预计超过50GW。2022Q1第一批风光大基地陆续开建
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新强联
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2022-06-29 08:49:23
【招商汽车】6月20日- 6月26日,我国乘用车上险量为478252辆,同比+8.44%;
【招商汽车】6月20日- 6月26日,我国乘用车上险量为478252辆,同比+8.44%;环比+12.84%; 其中: 传统燃油汽车:329491辆,同比-10.91%;环比+13.12%; 常规混动汽车:23258辆,同比+51.59%;环比+21.10%; 纯电动汽车:101407辆,同比+125.91%;环比+10.49%; 插电混动汽车:24096辆,同比+119.41%;环比+11.82% 各品牌上险量如下: 比亚迪:34281辆,同比+159.27%;环比+20.33%; 上汽:68
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长安汽车
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2022-06-29 08:41:32
长安汽车0628交流纪要
近期经营情况: 1) 6月份排产、销售都恢复正常,初步预估本月产销量为20万台左右,基本符合全年计划。7、8月份是传统淡季,正常情况下产销会环比略有下滑。 2)停产检修、技改,-般都放在7、8月份。但今年因为疫情影响,已经提前在4、5月份完成了,如果市场需求好,公司产能是没有问题的。 3)全年销量目标245万台,其中纯电超过20万辆。4、5月份受疫情影响,现在仍然朝这个目标去努力。下半年各个品牌都有新车.上市,同时购置税政策推出以后,对行业带动比较大。购置税减半,覆盖范围非常广,长安自主品牌90
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长安汽车
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2022-06-29 08:17:59
宇晶股份调研纪要
问题1、硅片代工项目的商业模式 回复:目前市场上进行切片代工的企业不多,切片代工的成本主要为人工、水电、金刚线、辅材(切割液、胶水、包装等)、设备折旧等,其中切片代工的整体成本中,金刚线、人工和水电所占比重较大,切片代工费与实际代工成本大致持平。 目前市场上主流硅片尺寸为182-210mm,切片厚度为155-160μm,切片代工业务的毛利润主要由硅片价格和约定单位长度的A片返还数量所决定,切片的良品率越高,剩余的盈余片和剩余硅泥越多,切片代工的利润越大,但切片代工所产生的利润在未来是否具有持续性
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宇晶股份
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2022-06-29 08:17:13
左江科技调研纪要
1、DPU诞生的背景 网络发展速度越来越快,CPU发展速度跟不上,卸载网络协议占用了CPU太多的资源,使CPU成为瓶颈,所以急需DPU来给CPU减负,提升性能。 2、未来DPU与CPU、GPU的关系用量配比 现在的数据中心实际上是以计算为中心,用CPU完成所有工作。未来数据中心是以数据为中心,一定会用DPU,不一定会用GPU。 3、国内外厂商DPU技术水平的差距 北中网芯CTO杨总(曾在华为任职),2014年就开始做智能网卡,那会英伟达还没提出DPU概念。DPU近年刚兴起,国内外差距不大,在网络
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左江退
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2022-06-29 00:50:59
闻泰科技吴总6月28日现场交流简概:
闻泰科技吴总6月28日现场交流简概: 1、汽车半导体发展保持持续向好态势,电动化需求比想象的更快但车规供给跟上来会很慢,车厂半导体库存意愿持续加强,Q2会是A股半导体真汽车和假汽车表现的分水岭,安世的趋势仍然很好,受益EV确定性很高; 2、单车用量提升很快,最近一款国际顶级品牌EV单车安世现有产品用量超40美金,这并不包含闻泰刚出样的IGBT和相关第三代半导体产品,考虑到产品线持续拓展,未来单车相信安世产品可以做到百美金以上,EV是未来安世做到几十亿美金车规规模和长期增长的重要基础。 3、国内新
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闻泰科技
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2022-06-29 00:45:36
【中金有色】华友钴业:Arcadia锂矿监管压力风险可控,锂业绩预期维持不变!202206
【中金有色】华友钴业:Arcadia锂矿监管压力风险可控,锂业绩预期维持不变!20220628 今晚市场突传华友Arcadia锂矿受津巴布韦监管压力,要求公司收购后5年内在津境内生产碳酸锂,此报道与事实不符。公司表明,该事项是今年一季度津巴布韦竞争和关税委员在审查收购案时,提议公司在具备建设条件和经济性的情况下建设用锂精矿生产硫酸锂的工厂,公司将按期提交相应规划。该项审查在4月份已经获得通过。目前,Arcadia的锂矿开发项目正在按计划推进中。 我们维持华友锂板块预期不变,一是建设锂盐冶炼厂厂为
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华友钴业
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2022-06-29 00:09:33
【海通电新】硅片价值重估有望成为光伏下一轮主升浪,首推中环,其次隆基上机
【海通电新】硅片价值重估有望成为光伏下一轮主升浪,首推中环,其次隆基上机 我们近期重点推荐硅片。 内层石英砂紧缺,硅片环节迎来价值重估。石英的紧缺有望在明年减少新晋硅片产能投放的力度,让硅片环节的竞争格局比市场预期的更好,而且由于矿的紧张长期持续,会增加对硅片利润的稳定性,过去对硅片环节的低估现象应该得到纠偏。中环隆基通过上游坩埚配套和直接购买石英砂,确保了坩埚的供应,石英砂的保供量大于投产计划,先发优势显著。 硅片环节价格传导能力超预期,单瓦盈利超预期。2022年初至今,硅料/硅片/电池/组件
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TCL中环
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2022-06-28 23:28:08
【中信汽车】价值成长,严重低估,重点推荐——岱美股份:22倍PE复合增长40%
[玫瑰] 全球遮阳板细分龙头,市占率超40%。公司拳头产品为汽车遮阳板,凭借出色的商务、成本能力,深度渗透大众、通用等欧系、美系供应商,并通过北美丰田、雷克萨斯撬开日系大门,市占率还有进一步提升空间!公司产品横向拓展至头枕、顶棚及相关系统总成领域,单车价值量从100元-200元级别(遮阳板)提升至2000-4000元级别(顶棚系统总成,包括顶棚板+电气控制系统)。 [玫瑰] Q2经营稳健,业绩快速修复。公司过去一年受到汇兑、运费冲击显著,但今年这些负面影响均已显著减缓,22Q2受益于人民币贬值(
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岱美股份
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2022-06-28 23:26:37
💎【国金电新】云路股份:持续推荐新型软磁龙头,看好业绩逐季加速
💎【国金电新】云路股份:持续推荐新型软磁龙头,看好业绩逐季加速 💡公司聚焦新型电力系统&新能源新型软磁领域,主营非晶、纳米晶、磁性粉&粉芯三大业务,工艺与成本优势突出,产品性能领先,为非晶全球龙头、国内纳米晶领导者。非晶受益于高效节能变压器推广量价齐升,纳米晶、磁粉等受益于国产替代与先进软磁方案替代,客户拓展与产能释放较快,兼具业绩爆发力与较大成长空间,持续重点推荐。 💡22H1国网非晶变招标加速,下半年预计弹性更大:国网上半年非晶变招标超1万台,同增100%+,非晶变渗透加速逻辑持续验证
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云路股份
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2022-06-28 23:25:57
【国金交运】航空:经营企稳回升,隔离时间缩短,当前重点推荐
【国金交运】航空:经营企稳回升,隔离时间缩短,当前重点推荐 太阳 随着新冠疫情逐步受控,航司经营已持续恢复,隔离管控政策边际放松,当前重点推荐。 🌟新版新冠肺炎防控方案放宽隔离要求。第九版新冠肺炎防控方案发布,将密接者、入境人员隔离管控时间从“14天集中隔离医学观察+7天居家健康监测”调整为“7天集中隔离医学观察+3天居家健康监测”,超出我们预期。隔离期限缩短,在现有基础上有望增加隔离管控能力,加快生产生活恢复常态。 🌟 航班量环比增加,航司经营底部回升。过去一周客运航班量恢复至8000班左
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