韭研公社-为实战研究赋能（原韭菜公社）

AI助手

登录注册

最新发布最新热度最新互动30天热度

新帖播报

置顶

🔥🔥🔥第九届【长韭杯】0914实盘大赛每日排名与操作跟踪
置顶

【官方合集】公社招聘new、文章排序、清朗行动、工分指南、站规、活动等
置顶

清朗浦江·公社打击吹票等不良行为专帖
韭菜团子

2026-06-22 17:52:53

韭研AI — 实战派投研助手，焕新归来！

我们曾在2023年6月底上线首款试水产品【韭研AI】智能问答。受彼时大模型能力、底层技术发展局限，产品问答体验未能达到预期标准。权衡之下，我们在2024年9月底选择下线迭代。秉承韭研公社为用户研究赋能缩小信息差的初心，我们对信息平权和技术平权高度关注，随着大模型的升级，经多轮打磨、优化和实测，如今全面升级版【韭研AI投研助手】正式上线。韭研AI投研助手——指定信源筛选后，语料更纯净、回答可溯源、拒绝说胡话。超多惊喜资料和功能，等你体验。更多更全的语料在持续接入中…… 韭研AI投研助手在P

S
贵州茅台

260

1211

365

294.54
调研君

长线持有的游资

2026-09-15 13:33:31

【中信新材料】日系氧化锆粉体断供加剧，强烈看好中国氧化锆产业链

.. 【中信新材料】日系氧化锆粉体断供加剧，强烈看好中国氧化锆产业链 1?因中国对日的氧化钇（钇稳定氧化锆粉体原料）出口限制，6月东曹的氧化锆粉体断供中国瓷块厂商，但彼时其仍然供应海外客户，目前我们了解到东曹基本断供苹果手表用电子级氧化锆，说明其氧化钇库存大概率见底，生产或已受到严重影响，中国氧化锆将加速替代进程，同时“限制稀土—利好高端陶瓷替代”的逻辑将进一步拓展到其他品类（氮化铝、氮化硅、MLCC等等）。 2?强烈看好中国氧化锆产业链，最直接受益的是氧化锆粉体厂商，尤其是已经进入海外供应链的

S
旭光电子

9

0

6

0
超前一步

2026-09-15 17:00:04

周二舆情热度（附：图解各热点题材概念）

周二舆情热度 ①华为链-华为全联接大会2026，9月17-19日在上海举行；韬定律带来自主可控机会持续重视；（诚迈科技、利和兴、亚康股份、拓斯达、拓维信息、贝特利、软通动力、华丰科技等） ②国产替代/芯片半导体-机构：2026年第二季度全球半导体营收4250亿美元，环比增长31.4%；**：要成为世界科技强国基础研究必须搞上去；（诚迈科技、中晶科技、利和兴、西陇科学、德尔未来、和顺石油、大为股份等） ③机器人-机器人产业化进展持续加速，全球首个万台级工业人形机器人超级智慧工厂投产；（利和兴、拓

S
利和兴
S
亚康股份
S
拓斯达
S
博汇科技
S
诚迈科技

6

8

23

0
韭韭八十一

坐过山车的公社达人

2026-09-15 16:35:40

韭研公社学习笔记（260915）

一、板块热议：风电：市场传言（未证实），海风三年行动方案有望近期落地，预期每年新增装机 20GW，配套深远海管理办法。（闽东电力、天顺风能、吉鑫科技、大金重工、中闽能源等） PCB：机构研报指出，随着电子布、铜箔及CCL价格持续上行，PCB厂商已陆续启动重新报价。（澳弘电子、欧克科技、北自科技、诺德股份等）风险提示：以上内容来自公社用户写作，相关信息未经核实，未必准确，请审慎参考。二、大涨股解析：气派科技：三季报扭亏 2026年9月14日盘后公告，预计2026Q3扣非净利润约1770万元

S
闽东电力

14

15

37

0
Vin7的大

高抛低吸的老司机

2026-09-15 15:23:12

📑比亚迪明确2027年固态电池上车，固态电池产业化拐点已至

固态电池产业投资逻辑分析 9月15日，A股固态电池概念板块出现显著异动，上海洗霸、华正新材、欧克科技、金龙羽、诺德股份、英联股份等多只标的强势涨停，市场资金对固态电池产业化的预期持续升温。本轮行情的核心驱动来自两大产业里程碑事件：其一，比亚迪执行副总裁李柯公开披露，公司计划于2027年正式推出搭载全固态电池的量产车型，此前比亚迪已明确将在2027年启动全固态电池的批量示范装车应用；其二，由我国主导提出的全球首个固态电池国际标准在国际电工委员会（IEC）正式立项，国内《电动汽车用固态电池》系列三项

S
上海洗霸
S
华正新材
S
欧克科技
S
金龙羽
S
诺德股份

11

5

15

0
无名小韭66950118

2026-09-15 21:19:30

华瓷股份：氧化锆满产进入三环MLCC供应链，卡位924会面的第二个重要议题

会谈新方向：根据外媒，双方会面预计24日登场，稀土元素钇可能成为双方在华盛顿会晤时的重要议题。这也是继网络安全后，媒体爆料的第二个重点会谈方向。受益于氧化钇断供，下游氧化锆粉体替代加速：根据中信证券，由于中国对日的氧化钇（钇稳定氧化锆粉体原料）出口限制，目前东曹基本断供苹果手表用电子级氧化锆，说明其氧化钇库存大概率见底，生产或已受到严重影响，中国氧化锆将加速替代进程，最直接受益的是氧化锆粉体厂商。盘中消息，日本正在考虑将国防开支提高到GDP的3.5%，国风新材直线拉升。而氧化锆作为MLCC等

S
华瓷股份

6

27

32

0
积小胜V大胜

2026-09-15 14:13:45

❗【天风电新】呈和科技更新&推荐：期权在BCB-0915

❗【天风电新】呈和科技更新&推荐：期权在BCB-0915 ——————————— ⭐AI树脂：阻燃剂、PPO放量在即，利润弹性大目前有两款产品：PPO和阻燃： 1）阻燃：目前产能1000吨/年，单月出货60吨，按照客户（生益+台耀等）指引，预计年底提至100吨/月，产能端预计10月再增1000吨/年，单价30W/吨，毛利率60%+。 2） PPO：目前产能720吨/年，单月出货40吨，27Q1新增1000吨/年（匹配大客户SY需求），单价40W/吨，毛利率50%+。 ❗期权产品【BCB树脂】

S
呈和科技

2

1

5

0
小橘子学交易

只买龙头的龙头选手

2026-09-15 11:12:58

[国金金属】钨行业深度：资源静待二浪，材料国产替代 0915

【国金金属】钨行业深度：资源静待二浪，材料国产替代 0915 ✨#美国禁止废钨出口；利好钨材国产链和钨价。结合海关数据，日本钨原料进口更多由美国废钨出口补充，禁令生效后日本钨原料将进一步紧缺，WF6、棒材等AI产业链上游核心环节或更难维系；利好国产钨棒、钨粉。禁止出口本质为战略备库，利好钨价上行。 ✨#供给：国内约束趋严、海外增量有限。据中国有色金属工业协会，2026H1国内折65%钨精矿产量5.37万吨，同比-14.75%；海外供给弹性亦有限。 ✨#需求：AI引领新增长、传统需求焕新生。据安泰

S
中钨高新
S
厦门钨业
S
江钨装备
S
章源钨业
S
翔鹭钨业

3

5

6

0
FangShouYiBo

公社达人

2026-09-15 12:23:01

关注谷歌TPU V8和推理系列本月开始出货，英唐智控，明确OCS产品目标客户覆盖谷歌

关注谷歌TPU V8和推理系列本月开始出货，关注OCS概念，有个预期差还行的预计谷歌这个月开始出货TPU V8和推理系列，OCS应该会迎来一波关注。 OCS概念英唐智控明确OCS产品目标客户覆盖谷歌标的公司研发的 OCS 等前瞻产品，目标客户覆盖谷歌、 Meta、微软等海外科技巨头，中国移动、中国电信等运营商，以及中际旭创等光通信核心企业，市场容量足以支撑预测规模。腾景科技：已围绕液晶、MEMS、压电陶瓷等不同OCS技术方案布局准直器、二维准直器阵列、大尺寸纯YVO4钒酸钇晶

S
英唐智控
S
德科立
S
腾景科技
S
海泰新光

13

7

25

0
飞火资讯

躺平的公社达人

2026-09-15 15:53:32

9.15个股信息差（关门吧）

仅1.62万亿！A股成交额持平年内新低记录盘中段子汇总机构：2026年第二季度全球半导体营收4250亿美元，环比增长31.4%（西陇科学、德尔未来、中晶科技、和顺石油、大为股份等）美联储 9 月议息会议将于美东时间 9 月 15 日至 16 日召开，利率决议预计在北京时间 9 月 17 日凌晨公布宁德时代跌超6%创1年以来新低 A+H股总市值跌破1.5万亿一箭十星朱雀二号改进型遥七运载火箭发射成功到2030年，美国数据中心热潮将需要1100亿美元来建设45吉瓦的新发电装机容量（闽东

S
通鼎互联
S
宝丽迪
S
凌玮科技
S
双星新材
S
金龙羽

12

14

39

0
积小胜V大胜

2026-09-15 08:22:09

#北自科技重大更新：国产首家电子布织机在头部客户通过测试26

#北自科技重大更新：国产首家电子布织机在头部客户通过测试260914 #核心观点：依托各行业标杆客户资源由项目制向专机转型，26-27年优先落地电子布织机与化纤生头机器人。预计27年6e利润，主业2-2.1、电子布织机~3.5e、化纤生头机器人0.4-0.5e。现价对应27年PE~13x。 #电子布织机：对标丰田810样机已在头部客户完成测试，良率达标，速率为丰田80%，后续将继续提升速率同时在在国内其他电子布厂家陆续验证。国内主要布厂近2-3年对织机的需求超2.4万台，织机国产化诉求迫切。作为

S
北自科技

8

5

7

0
低位玩家

一路向北的小韭菜

2026-09-15 10:26:23

AI服务器PCB钻针量价齐升！中岩大地收购鑫寰宇，1.4亿支产能打开重估空间

中岩大地：PCB钻针新星，估值折价空间巨大【核心逻辑】产能对标龙头，市值仅2%，重估空间超4倍公司7月公告拟以2.4亿元收购鑫寰宇60%股权，切入PCB精密钻针赛道。鑫寰宇当前在手产能8000万支，叠加3月获批的6000万支扩产，合计达1.4亿支/年。按鼎泰高科单位产能估值（109元/支）计算，鑫寰宇1.4亿支产能对应市值约153亿元；按中钨高新（176元/支）计算则达246亿元。当前中岩大地总市值仅29亿元，忽略主业，仅钻针业务即存在4-8倍重估空间。【技术优势】0.03mm最小钻径领

S
中岩大地

22

19

23

0
Vin7的大

高抛低吸的老司机

2026-09-15 14:38:13

四重逻辑构筑坚实基本面支撑，风电产业链六大细分赛道投资价值梳理

风电产业链投资价值梳理 9月15日，A股风电设备板块领涨全市场，多只成分股强势涨停。此轮上涨的核心支撑来自国内海风订单集中释放、欧洲海上风电加速扩张、中国海工装备出海三大产业逻辑的深度共振。叠加《可再生能源“十五五”规划》落地、厄尔尼诺现象引发极端高温推高电力保供需求、算电协同拓展绿电消纳空间等多重外部因素，风电行业已正式步入周期反转与长期成长叠加的关键窗口，全产业链的投资价值正在得到系统性重估。一、行业景气度的核心驱动：四重逻辑构筑坚实基本面支撑本轮风电板块的行情具备明确的产业基本面支撑，

S
吉鑫科技
S
天顺风能
S
锡华科技
S
大金重工
S
海力风电

12

13

12

0
韭菜花开🌸

2026-09-15 21:02:24

9月15日韭研AI晚间热门点评

热门点评内容来自韭研AI。AI助手现已在公社手机端、电脑端全面上线，更多功能欢迎前来体验！如果对您有帮助的话，记得点赞、评论+转发，评论区随机抽取1位幸运用户赠送66工分，可免费兑换10天助手体验权限。概览： 1、深远海《3年行动方案》通过最后审批，3年推进60GW、储备80GW项目，28-29年装机有望达13/17GW，推荐东方电缆、天顺风能、海力风电、大金重工（东方电缆、天顺风能、海力风电、大金重工） 2、8月风电、太阳能发电量增速环比加快，推荐核电（现货电价走高）、火电（调峰+高股息）

S
东方电缆

9

9

11

0
小橘子学交易

只买龙头的龙头选手

2026-09-15 11:17:39

【华福电新】强CALL固态电池：2027年装车元年、政策支持加码、全球竞争关键点

【华福电新】强CALL固态电池：2027年装车元年、政策支持加码、全球竞争关键点 #2027年将是全固态电车元年，低压运行实现关键技术突破：近日比亚迪高级副总裁李柯在接受采访时表示，比亚迪计划于2027年推出首款搭载固态电池的车型。此前，8月4日，青岛中科源本新能源有限公司宣布其自主研发的硫化物全固态电池包已搭载测试车辆，在实际道路工况下完成验证。#装车的关键点在于使用压力：氯碘复合电解质可将使用压力从几十上百MPa下降到个位数，9月1日，一汽联合东方理工攻克硫化物全固态5MPa低压力工程化难

S
宏工科技
S
纳科诺尔
S
先导智能
S
当升科技
S
容百科技

7

3

10

0
炒谷养娃2007

一路向北的公社达人

2026-09-15 12:37:27

固态电池核心梳理比亚迪计划在2027年推出搭载固态电池的车型

固态电池核心梳理 2026年公认为全固态电池量产元年。海外CES展上科技公司宣布全固态电池"现已可投产"，叠加国内宁德时代、上汽清陶等巨头量产车交付，产业从"实验室验证"正式迈入"规模化量产前夜"。8月23日，我国牵头的全球首个固态电池国际标准成功立项，直接催化板块大涨。固态电池凭借高安全性、高能量密度、宽温域等核心优势，已成为新能源汽车、低空飞行器、人形机器人、太空卫星等领域的重点发展方向。硫化物路线凭借室温离子电导率高、与现有锂电产业链兼容性好、能量密度潜力大三大优势，成为行业公认的主流方向

S
金龙羽
S
上海洗霸
S
华正新材
S
诺德股份
S
英联股份

4

1

8

0
Vin7的大

高抛低吸的老司机

2026-09-15 09:57:47

🌋全球抢钨大战爆发：钨产业链投资价值分析

钨产业链投资价值分析一、行业概况：钨资源战略价值凸显近日，美国国防部向本土钨生产企业The Elmet Group投资4.5亿美元，受此消息影响，公司股价单日上涨32.8%。该事件反映出全球钨供应链格局正发生深刻变化，主要经济体围绕钨资源的战略布局持续加速。从价格表现看，国际能源署（IEA）《2026全球关键矿产展望》数据显示，2025年1月至2026年4月期间，钨在关键矿产中涨幅居首，累计上涨620%，远超第二位钽的200%。鹿特丹市场仲钨酸铵（APT）价格由2024年年中的约300美元

S
翔鹭钨业
S
章源钨业
S
中钨高新
S
厦门钨业
S
中稀有色

13

12

11

0
割A公子的好酒菜

为国接盘的韭菜种子

2026-09-15 18:58:16

CCL：涨价不停，铜箔27年缺口500-600吨/月，HVLP4加工费干到20万一吨

核心逻辑 1、涨价还在继续，且节奏被调研口径给了明确时间锚。本轮 CCL 涨价已运行 4-5 个季度，PCB 顺价已全面打通。产业链调研口径：保守预期每月涨价持续到 2027年6月，之后高位横盘；乐观预期持续到 2027年底。 2、这轮跟历史不一样——不是需求拉起来的，是供给逼出来的。中观层面下游需求并没有明显改善，但价格照样涨。核心原因是供给端存在硬约束：玻纤布供给紧张（AI 需求占用大量玻纤布产能）+ 铜箔 HVLP 升级推动加工费持续上涨。 3、最紧的不是 CCL 本身，是它上游的 H

S
华正新材
S
生益电子
S
东威科技
S
沃特股份
S
科翔股份

2

1

4

0
韭菜团子

2026-09-15 17:36:13

9月15日公社内容精选

公社里海量内容不知从何看起，看每天的公社每日内容精选就够了！我们结合公社热榜及市场盘面走向等综合因素，为你精选出当天最具看点的公社文章，欢迎大家积极参与评论，我们一起把公社内的优质内容呈现出来，让更多人看到。每日复盘必备，每天晚上8点前发送，周末会相应提前！今日具体文章如下，包含了资讯、行业题材、市场热点个股等，公社内容不仅于此，善于在公社搜索可发现更多优质内容！【韭研AI】服务基于公社实战理解的agent工具包（如：个股新驱动，一查便知全网最新逻辑）聚焦公社内容和官方资讯的AI问

S
贵州茅台

8

13

16

0
Vin7的大

高抛低吸的老司机

2026-09-15 15:48:51

苹果存储采购价传涨30%-40%，ASML拟再扩EUV产能：存储涨价周期与设备扩产共振

国产存储产业链投资机遇分析近日，半导体产业链迎来双重重磅催化：一则是供应链消息确认苹果已接受三星电子2027年一季度存储芯片报价，DRAM与NAND价格较三季度上涨30%-40%，AI需求驱动的存储涨价潮正式从服务器端向消费电子终端全面传导；二则是ASML被曝研究将2028年EUV设备年产能提升至110台，较此前规划提升约30%，全球晶圆厂扩产预期大幅上修。本文将结合本轮存储涨价的供需逻辑、设备扩产的传导路径，梳理存储芯片、先进封装、半导体设备与材料等产业链环节的投资机遇。一、存储涨价潮：从

S
和顺石油
S
大为股份
S
中晶科技
S
气派科技
S
臻宝科技

3

7

5

0
三时三岛[早晚9点更]

2026-09-15 20:33:02

20260915复盘：昨日修复迅速失败，风电接过主攻，PCB高位断层、AI安全缩容

一、总结盘面今天这盘，和昨天相比最大的变化不是题材换了，而是昨天刚刚出现的短线情绪修复，今天马上又被打回去了。按涨停简图口径，不含ST和未开板新股，今天只有32家涨停、27家跌停、7家连板，破板率42.86%。昨天还是55家涨停、6家跌停、11家连板、35.29%的破板率。也就是说，只过了一个交易日，涨停减少23家，跌停从6家直接增加到27家，连板重新压缩到7家，炸板率重新回到四成以上。指数和市场广度也完全印证这一点。今天沪指跌0.54%，深成指跌0.72%，创业板指跌1.15%，两市成交

S
闽东电力
S
天顺风能
S
中新赛克
S
双星新材
S
启明信息

0

1

3

0
积小胜V大胜

2026-09-15 07:21:11

【金刚石散热】行业龙头产业化进展加速，未来有望订单为王

[红包]浙商机械邱世梁|王华君【金刚石散热】行业龙头产业化进展加速，未来有望订单为王，持续推荐！[福][福][福] 1️⃣行业现状再梳理：金刚石铜已落地联想笔记本等场景，纯金刚石热导率高有望突破 1）金刚石铜：相较纯金刚石可加工性更优，成本更低。 ①加工效率：纯金刚石加工易翘曲裂片；#金刚石铜热膨胀系数可调，加工效率高。 ②成本：#金刚石铜成本明显低于单晶/多晶金刚石。 2）纯金刚石：芯片终极散热材料空间广阔 ①单晶：热导率及长晶速度均高于多晶，但大尺寸单晶制备困难（量产尺寸≤2英寸），可用

S
国机精工
S
沃尔德

2

1

5

0
积小胜V大胜

2026-09-15 07:20:02

【招商电子】PCB产业链调研近况及观点更新

【招商电子】PCB产业链调研近况及观点更新：AI 需求驱动的高景气周期，供需、涨价与技术迭代交叉验证-260914 近期我们对 PCB 产业链完成10+场调研，覆盖多家上市公司，包括上游覆铜板龙头、高阶算力板厂商、中小厂商及特色下游板厂等。主要观点更新如下： #边际变化大的是非AI领域PCB环节的涨价超预期，二三线厂商盈利大幅修复。本轮 CCL 涨价已运行4-5个季度，PCB 顺价已全面打通。结合产业链调研，CCL每月涨价节奏保守预期持续至 2027 年 6 月、后高位横盘，乐观预期将持续至 2

S
景旺电子
S
鹏鼎控股

4

3

5

0
最新作文精选❤️❤️❤️

只买龙头的老股民

2026-09-15 18:51:03

电子布公司业绩测算

电子布公司业绩测算

11.jpg

S
中国巨石
S
国际复材
S
中材科技
S
宏和科技

4

1

2

0
青木12138

春风吹又生

2026-09-15 20:46:16

极致散热登场，金刚石迎来产业化元年

️路演交流：#本周三（9.16）到周五（9.18）北京区域路演交流，欢迎一起探讨金刚石散热相关投资机会。 ⭕️AI散热趋势：英伟达Hopper-Blackwell-Rubin向Feynman持续迭代，AI芯片功耗曲线有望陡峭上扬，散热需求倍数增加。AI服务器散热体系呈“芯片—TIM—导热板—冷板—液冷”层级结构，目前，芯片局部热流密度已突破500W/cm²并向1000W/cm²演进，铜（约400W/(m·K)）等传统金属散热逼近物理极限，热导率2000-2200W/(m·K)、5倍于铜且与Si/

S
国机精工
S
四方达
S
沃尔德

1

0

1

0
股道易说

2026-09-15 18:49:22

风电产业链66家核心公司全景解析

风电产业链66家核心公司全景解析核心驱动：欧洲海上风电扩张面临结构性供应约束——海工基础、海缆、港口、作业船均有缺口，单桩/导管架本土产能不足产业背景：2025年中国风电新增吊装1.3亿千瓦同比+49.9%（CWEA），陆上占95.8%、海上556万千瓦；整机CR5达73.4% 产业意义：梳理叶片/主轴/铸件/塔筒/法兰/齿轮箱/变流器/海缆/整机全链条，并覆盖材料与下游运营环节核心标的。上游·叶片材料简称核心要点风电纱 / 玻纤织物（叶片主材）振石股份风电玻纤织物全球市占率第一

S
大金重工
S
天顺风能
S
吉鑫科技
S
闽东电力
S
泰胜风能

2

1

3

0
最新作文精选❤️❤️❤️

只买龙头的老股民

2026-09-15 10:46:55

富乐德：半导体陶瓷基板龙头

富乐德：半导体陶瓷基板龙头，三年净利CAGR超50% 本文是中信基础材料和工程服务对富乐德的研报，指出其为半导体陶瓷基板龙头，26-28年净利复合增速超50%。公司陶瓷基板业务是800V新能源汽车、光模块TEC核心供应商，还拓展了EML底座陶瓷基板新赛道，26-28年市场空间及利润目标明确；洗净业务受益半导体扩产，利润也有清晰增长预期，目标市值超500亿。富乐德：半导体陶瓷基板龙头，三年净利CAGR超50% 【中信基础材料和工程服务】强Call富乐德：产业链业绩确定性最强龙头，空间仍有60%以

S
富乐德

3

0

2

0
裸奔的韭

追涨杀跌

2026-09-15 20:45:02

9月15日晚间公告

今日聚焦【凯撒旅业：全资孙公司遭合同诈骗2695万元已向公安机关报案并获立案侦查】凯撒旅业(000796.SZ)公告称，公司全资孙公司凯撒文产与合同相对方签署演艺服务合同，按约支付2695万元款项后无法与对方取得有效联系，怀疑对方涉嫌合同诈骗，已向公安机关报案并获立案侦查。该事项尚处侦查阶段，或对本期及期后利润造成不利影响，公司已开展内部专项核查并配合调查，全力挽回损失。【高端MLCC是买的海外产品回来贴牌？风华高科回应：切勿轻信非官方渠道发布传闻】有投资者问，董事长，目前很多在自媒体

S
宁德时代

1

2

12

0
最新作文精选❤️❤️❤️

只买龙头的老股民

2026-09-15 10:17:38

电子布设备黑马！！电子布自动化生产市占率第一+++首家国产玻纤电子布织布机！

深耕玻纤智造，服务复材转型北自科技参加第29届中国国际复合材料工业技术展览会深耕玻纤智造，服务复材转型北自科技参加第29届中国国际复合材料工业技术展览会_北自所（北京）科技发展股份有限公司 - 智能物流 - 系统集成 - 控制系统深耕玻纤智造，服务复材转型北自科技参加第29届中国国际复合材料工业技术展览会 2026年9月1日至3日，第29届中国国际复合材料工业技术展览会（China Composites Expo 2026）在国家会展中心（上海）盛大举办。作为全球复合材料行业发展的风向

S
北自科技
S
中国巨石
S
宏和科技
S
凌玮科技
S
隆扬电子

5

3

11

0
伏白的交易笔记

买买买的机构

2026-09-15 21:00:22

AI需求推动价格上行：钽（Ta）资源供应格局梳理

一. 驱动逻辑 26年8月以来，钽价开启新一轮反弹，目前钽矿价已突破6月份高点，从224.5美元/磅上涨236.5美元/磅。（1）供给端钽矿产量高度集中于刚果（金）、卢旺达、尼日利亚三国；产区以手工小规模开采为主，受地缘冲突、事故、管制影响大，供应链天生脆弱。占全球产量15%的刚果（金）Rubaya 矿区，2026年初塌方事故后生产停滞，导致钽价快速拉升，二季度随供给修复，价格逐步回落。国内6-7月钽矿进口量同比转负，前期库存逐步消耗，8月以来下游企业补库需求集中释放，直接推动价格企稳反

S
东方钽业

2

0

1

0