韭研公社-为实战研究赋能（原韭菜公社）

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第八届【长韭杯】0703实盘大赛跟踪
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【官方合集】公社招聘new、文章排序、清朗行动、工分指南、站规、活动等
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清朗浦江·公社打击吹票等不良行为专帖
韭菜团子

2026-06-22 17:52:53

韭研AI — 实战派投研助手，焕新归来！

我们曾在2023年6月底上线首款试水产品【韭研AI】智能问答。受彼时大模型能力、底层技术发展局限，产品问答体验未能达到预期标准。权衡之下，我们在2024年9月底选择下线迭代。秉承韭研公社为用户研究赋能缩小信息差的初心，我们对信息平权和技术平权高度关注，随着大模型的升级，经多轮打磨、优化和实测，如今全面升级版【韭研AI投研助手】正式上线。韭研AI投研助手——指定信源筛选后，语料更纯净、回答可溯源、拒绝说胡话。超多惊喜资料和功能，等你体验。更多更全的语料在持续接入中…… 韭研AI投研助手在P

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贵州茅台

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蓝翔逻辑班劳动模范

2026-07-03 13:20:21

Meta即将推出西瓜AI大模型，万兴科技打开海外增长空间。

Meta即将推出“西瓜”AI大模型，赶超GPT5.5 Serenity（白毛）：Meta即将推出的人工智能模型“西瓜"已追上OpenAI的GPT5.5。王指出，该模型使用的计算量比其前身"牛油果"高出一个“数量级”。无独有偶，快手旗下视频生成大模型可灵AI落地近30亿美元融资，投后估值有望达到180亿美元，创下全球视频大模型公司最大额融资纪录，标志着其独立商业化发展进程正式开启。全球AI大模型再上新台阶，成为资本市场新风口。万兴科技300624：公司是A股稀缺全球化视频创意软件龙头，已落地谷

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万兴科技

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白股精

2026-07-03 22:28:11

创新药：1357亿美元出海！中国创新药正在"反向收割"全球药企

中国创新药行业正经历从研发投入期向商业化与利润兑现期的结构性跨越。2025年国家药监局批准上市创新药76个，创历史新高，国产创新药占比超80%。中国创新型药品市场规模2024年达8,144亿元，预计2035年将攀升至2.17万亿元，2024-2035年复合年增长率9.3%。出海端，2025年中国创新药BD出海授权交易157起，交易总额1,357亿美元，首付款70亿美元，三项数据均创历史新高，中国BD交易总额占全球49%，首超美国。2026年Q1出海交易额超570亿美元，超2024年全年总量。政策

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恒瑞医药
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百利天恒
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荣昌生物
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信立泰
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舒泰神

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Vin7的大

高抛低吸的老司机

2026-07-03 19:28:49

闪电IPO引爆人形机器人板块！宇树概念股梳理

近日，证监会发布关于同意宇树科技股份有限公司首次公开发行股票注册的批复。从今年3月20日获受理，到6月1日过会、7月1日注册生效，宇树科技创下纪录的104天“闪电IPO”，标志着人形机器人赛道资本化浪潮正超预期加速到来。同期，人形机器人板块迎来了久违的普涨行情，远超市场预期。本轮人形机器人的行情是特斯拉Optimus V3量产进入倒计时、英伟达全链条布局具身智能、优必选消费级产品订单破万，叠加宇树作为“人形机器人第一股”资本锚定效应的多重利好共振结果，推动赛道投资逻辑从过去的单一事件驱动，升级

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长盛轴承
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埃斯顿
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卧龙电驱
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盛通股份
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绿的谐波

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积小胜V大胜

2026-07-03 15:38:11

【华鑫汽车&机器人】新泉股份0703：T链绝对核心Tier1

【华鑫汽车&机器人】新泉股份0703：T链绝对核心Tier1，Cybercab与机器人催化临近！事件：特斯拉7月7日即将在Giga Texas公布新扩产消息，Cybercab扩产有望预期，Giga Texas工厂外运停车场发现了创纪录的102辆Cybercab。 #26年预计T客户收入60e，目前首批量产Cybercab的工程测试已在奥斯汀开始。预计Cybercab今年4w、明年25w产量，新泉ASP 1.4w，对应26-27产生收入6/35e。Cab明年开始放量后，#新泉有望成为T第一大收入

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新泉股份

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飞火资讯

躺平的公社达人

2026-07-04 00:11:49

人形机器人+物理AI双轮驱动，全产业链梳理

事件催化证监会正式同意宇树科技科创板IPO注册申请，此次注册获批意味着公司距离正式登陆资本市场更进一步韩国政府趁热打铁：斥资312万亿韩元在东南地区打造物理AI中心 2026年被视为人形机器人规模化量产关键一年，供应链订单信号显示，Optimus 3于2026年出货量约为2.5万台（上下浮动1万台），9月单周产量目标有望跃升至约1000台斯克参观在弗里蒙特工厂Optimus机器人生产线，这或代表着特斯拉的人形机器人Optimus正进入关键的量产阶段相关产业概念梳理一、宇树机器人产业链概

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长盈精密
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埃斯顿
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天娱数科
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紫光股份
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锐捷网络

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蓝翔逻辑班劳动模范

2026-07-03 09:18:14

白毛：美国本土机器人依赖中国供应链！新泉股份：正宗实锤的美国本土建厂的机器人供应链

Serenity：机器人是下一个风口，美国本土机器人/人形机器人供应链依赖在美建厂中国供应商。如何支持并扩大美国本土的机器人/人形机器人供应链？最值得注意的问题是组件补贴，这迫使特斯拉等公司使用中国供应商而非西方供应商，即使组装在美国完成，以降低成本。媒体称，“擎天柱供应链”：中国供应商构成特斯拉仿人机器人项目的骨干，西方企业无法将成本降至具有竞争力的水平，美国机器人被迫使用中国零部件。新泉股份603179：在美建厂扩产+特斯拉机器人核心供应商。公司与北美洽谈进展顺利，美国加州、德州两地扩建

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新泉股份

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无名小韭18781119

2026-07-03 19:16:28

康达新材：掌握核心六大“卡脖子” 技术

康达新材掌握的核心 “卡脖子” 技术（分六大赛道，全部打破海外日 / 美垄断）一、LTCC 低温共烧陶瓷全产业链（上海晶材，公司最核心国产替代壁垒） 1. 技术痛点（长期卡脖子）全球高端 LTCC 生瓷带、高纯陶瓷粉、贵金属浆料长期被日本京瓷、村田、杜邦、Ferro垄断；国内多数企业只能外购粉料，无法自主流延生瓷带，军工雷达 T/R 基板、高速光模块陶瓷外壳高度依赖进口。 2. 康达突破能力国内唯一实现 LTCC 完整闭环自产：高纯陶瓷粉体→流延生瓷带→银 / 铜导电浆料→陶瓷基板加工一体

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康达新材

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白股精

2026-07-03 16:27:07

高速交换机+满手订单，深度布局的6家公司

7月2日，星网锐捷预告二季度净利润环比增长632%至955%，大超市场预期。而增长主因，是AI训练集群所需的400G/800G高速交换机订单大幅增加。 AI大模型训练时，数万张GPU之间要反复同步数据。400G/800G高速交换机，就是支撑"数据传输任务"的主要硬件。截至目前，全球数据中心交换机市场收入已经连续8个季度增速上行。据Dell'Oro Group测算，2026-2030年AI后端网络市场（含交换机）将以40%+的年均增速继续高增。本期按照"400G/800G交换机产能"和“在手订

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紫光股份
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锐捷网络
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中兴通讯
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星网锐捷
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工业富联

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发财猫

明天一定赚的老韭菜

2026-06-10 13:56:25

603690至纯科技：长江存储、长鑫科技背后的“半导体心血管系统”

市场一提半导体，第一反应往往是光刻机、刻蚀机、薄膜沉积设备。但真正的晶圆厂，不是买几台核心设备就能跑起来的。一座12英寸晶圆厂要稳定量产，背后必须有一整套高纯气体、高纯化学品、研磨液、前驱体、电子材料、尾气处理、驻厂运维系统支撑。这些系统看起来不如光刻机性感，但它们决定的是晶圆厂能不能稳定供料、稳定运行、稳定良率。而至纯科技，卡的正是这个位置。一、核心逻辑：至纯科技不是单一设备股，而是晶圆厂基础设施股至纯科技最核心的标签，不应该只是“湿法设备”或者“高纯系统”。更准确地说，它是：

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亚翔集成
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柏诚股份
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至纯科技
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雅克科技

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戈壁淘金

只买龙头的老司机

2026-07-03 20:28:12

中信建投:兼具周期和成长，铜箔增长空间显著

核心观点：铜箔当前兼具周期涨价+新产品成长双重逻辑:1、当前锂电中游供需最紧张环节,7月各家铜箔厂订单供不应求，供需持续紧张，看好Q3有望开启第二轮涨价，27年各家对锂电扩产态度谨慎下供需紧张趋势加剧，单位盈利有望实现进一步提升;2、AI需求爆发提供新产品增长曲线，高端铜箔供需极度紧张下中国企业有望切入AI铜箔产业链,高单位盈利产品带来高额利润增量。🌹 摘要： ①电解铜箔主要应用领域包括锂电铜箔及电子电路铜箔。其中，电子铜箔核心应用于PCB，当前主要技术路线包括THE、RTF和HVLP。HV

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德福科技
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诺德股份
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铜冠铜箔

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小橘子学交易

只买龙头的龙头选手

2026-06-29 12:43:17

【CT农业】生猪产能去化节奏怎么看？

【CT农业】生猪产能去化节奏怎么看？近期能繁母猪产能出现更积极的去化信号，一方面育肥端已连续4个月头均亏损300元以上，持续加速行业现金流的消耗；另一方面仔猪价格再度回落至160元/头，下半年季节性补栏淡季，仔猪价格只会更低。此外，3750的产能调控目标完成时间提前至今年9月底，政策端引导+市场化出清，产能去化正式进入深水区。近期肥标价差走扩怎么看？大猪在经历近半年的持续消化后，局部地区肥猪存栏压力略有缓解，肥标价差开始拉开。产业内人心思涨+二育涌入，行业情绪性看涨已大于供需基本面，从前期

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牧原股份
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温氏股份
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德康农牧
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天康生物
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巨星农牧

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调研君

长线持有的游资

2026-07-03 13:32:30

🤖人形机器人催化不断，看好板块持续性【建投机械·机器人】

🤖人形机器人催化不断，看好板块持续性【建投机械·机器人】 1️⃣# 特斯拉工厂建设顺利推进周三马斯克发布在Optimus工厂合照，弗里蒙特工厂已从Model S/X产线向Optimus过渡，标志着龙头玩家即将正式迈入量产，开启1-10发展阶段。第一条产线已从中西部和德国运抵，已经开始安装；机器正进行现场验收测试的最后阶段。此外，德州超级工厂已动工，长期年产能目标达千万台。 2️⃣# 宇树IPO注册获证监会同意 7月2日，证监会同意宇树科技股份有限公司首次公开发行股票并在科创板上市的注册申请。

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福莱新材

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小韭研报哥

2026-07-03 11:06:44

绿的谐波: 与斯凯孚合资成立子公司，全球化布局再下一城【华源机器人】

绿的谐波: 与斯凯孚合资成立子公司，全球化布局再下一城【华源机器人】 7/2，绿的谐波与全球轴承龙头斯凯孚签署协议，宣布在中国成立合资公司，聚焦关节传动，布局人形机器人工业场景应用，绿的谐波股权占比40% 本次合作对于绿的来说，不仅丰富了零部件实力，更扩大了全球布局，是双龙头的强强结合这也是绿的谐波今年继2月和敏实集团合资成立人形机器人关节模组后，又一个重要全球朋友圈的打开行业在0-1主升、零部件龙头已率先进入1-10放量我们看好物理AI本轮主升行情，核心催化在于龙头Tesla量产及本体陆

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绿的谐波

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小韭研报哥

2026-07-03 12:03:36

如何看T链零部件机器人机会？

如何看T链零部件机器人机会？会议核心观点认为，特斯拉机器人已正式进入量产斜率快速向上的阶段，相关零部件供应商的确定性显著提升，当前是重点配置机器人板块的较好时机。以下是主要内容的总结： 1. 特斯拉机器人量产进展：从预期走向现实 - 产线建设加速：马斯克近期在工厂巡视，机器人产线已进入加速搭建阶段。首条产线在德国调试，自动化模块化水平很高，预计一条大型生产线产能可达50万台级别。第一条产线落地后，第二条预计在明年二季度落地。 - 量产节奏明确：周产量计划从100-200台逐步爬升至300台，年

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拓普集团
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三花智控
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双环传动

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番茄牛男

中途下车的老韭菜

2026-06-25 20:27:06

亚威股份：存储测试+光刻胶，双重卡位，低位补涨，极大预期差

一、核心观点市场当前仍以传统金属成形机床龙头对公司进行估值定价，显著低估了其在半导体存储测试领域的技术卡位、客户资源与产业价值。2026年扬州国资入主成为实控人后，公司治理结构持续优化，苏州芯测并表预期显著升温，半导体业务的价值重估逻辑正逐步验证。公司通过苏州芯测全资控股的韩国GSI深度绑定全球存储龙头SK海力士，是HBM高端存储测试设备核心供应商，并前瞻布局下一代HBF测试技术，同时通过参股威迈芯材卡位光刻胶核心材料，形成“设备+材料”的存储产业链双重布局。在AI算力持续爆发、存储行业景气上

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亚威股份

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柴尔德

满仓搞的剁手专业户

2026-07-03 13:48:33

英伟达 × Valar Atomics：氦冷微型核能 + 无水 AI 数据中心方案

双方在美国犹他州圣拉斐尔能源实验室完成全球首个氦气冷却微型核反应堆直供英伟达 Blackwell AI 算力实景演示，核心目标是解决 AI 数据中心两大痛点：巨量电力消耗、传统水冷海量耗水为什么选氦气替代水做堆芯冷却？ 1)彻底摆脱水源限制传统核电站、数据中心都必须临河 / 配大型冷却塔，氦冷微堆可部署沙漠、内陆干旱区、偏远算力基地； 2）高温热电双输出氦气可携带 700–900℃高温热能，除发电外，多余热量可用于制氢、工业供热、机房冬季采暖，综合能源利用率大幅提升； 3)安全与运维优势

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金宏气体

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Vin7的大

高抛低吸的老司机

2026-07-02 11:19:36

玻璃基板：半导体“换基”革命启动，AI大芯片的必选

近日，英特尔正式出货全球首款搭载玻璃芯基板的商用Xeon 6+处理器，几乎同一时间，台积电公开确认CoPoS玻璃中介层试产线建成，两大全球半导体巨头几乎同步官宣技术落地，直接将玻璃基板从实验室概念推向了产业化前夜。叠加SKC百亿级资金投向Absolix玻璃基板、全球8家头部券商集中发布深度研报，原本冷门的先进封装赛道，一夜之间成为AI算力产业链下一个确定性极高的新主线。这一轮玻璃基板概念股的行情，绝非短期题材炒作，而是AI芯片性能突破物理天花板的刚性需求驱动，是一场覆盖材料、设备、加工、封测全链

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华映科技
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隆利科技
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赛微电子
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戈碧迦
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京东方A

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柴尔德

满仓搞的剁手专业户

2026-07-02 12:10:14

【含氟电子特气横向比较】

1、技术壁垒与市场价值分层第一梯队：六氟丁二烯、六氟化钨第二梯队：八氟环丁烷、八氟丙烷第三梯队：六氟乙烷、三氟化氮第四梯队：四氟化碳、六氟化硫。 2. 国产替代进度梯队已基本实现自给：四氟化碳、六氟化硫、三氟化氮加速替代中：八氟环丁烷、六氟乙烷初步突破、替代空间大：八氟丙烷、六氟化钨单点突破、独家供给：六氟丁二烯 3. 未来需求增长弹性排序六氟丁二烯(高端刻蚀) > 六氟化钨(沉积) > 八氟环丁烷(高端刻蚀) > 八氟丙烷(中端刻蚀) > 三氟化氮(清洗) > 六氟乙烷(基础

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昊华科技
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金宏气体

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环球投研局

2026-07-01 17:01:03

韩国押注物理AI，机器人产业快车道发展，坚定看好进攻核心组合！

[太阳][太阳]特斯拉Gork模型全面跃升， #特斯拉Grok4.5模型核心参数全面跃迁。 1）模型核心参数几倍增长：Grok4.5模型基于1.5万亿参数的V9基础架构开发，相比前代Grok 4.3的0.5万亿参数，规模整整翻了三倍，同时模型引入AI编程工具Cursor的全量数据进行补充训练，使其在代码生成、多步骤调试和工程Agent工作流等领域的表现实现跨越式提升，内部评测显示其综合性能已接近甚至可能超越Anthropic的旗舰模型Claude Opus。 2）直接在SpaceX和特斯拉的工业

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三花智控
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拓普集团
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新泉股份
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福赛科技
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田中精机

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孙姐的小迷弟

2026-06-25 11:32:56

亚威股份更新，海力士美股上市融资扩产利好供应链，亚威股份绝对底部。

亚威股份更新，海力士美股上市融资扩产利好供应链，亚威股份绝对底部。亚威股份为GSI最大股东，持股33.69%，GSI深度绑定#SK海力士（45%）+三星（30%）+安靠，HBM每扩一条产线配套一批测试设备，扩产直接拉动订单。同时技术回流国内，苏州芯测自研分选机等设备正推进国产化验证。参股威迈芯材实现ArFi/ArF光刻胶PAG国产化，设备+材料双卡位。市值仅60亿，完全按机床定价，#HBM测试+光刻胶两大稀缺半导体资产未被计入。SK海力士持续扩产+国内存储国产替代，GSI直接受益，预期差极大

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亚威股份
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太极实业
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万润科技

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A股投资日历

绝不追高的老韭菜

2026-07-04 12:03:57

投资日历：下周开始更具性价比两大事件蠢蠢欲动

力争做全网最好的投资日历，对于我有遗漏的，或者思考不对的地方欢迎留言指正，红色加粗是相对重要的事件或数据。【事件追踪：事件看点和最新发展】一、2026年7月6日起，沪深交易所规则调整 1、盘后固定价格交易方式适用证券范围由科创板股票扩展至全部A股和交易型开放式基金（ETF）。 2、基金收盘阶段交易方式由连续竞价调整为收盘集合竞价，并通过集合竞价产生收盘价。盘中临时停牌情况下复牌后进行集合竞价。 3、主板风险警示股票价格涨跌幅限制比例由5%调整为10%。未股改公司股票如调入风险警示板，仍将执行

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特斯拉
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上海港湾

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Vin7的大

高抛低吸的老司机

2026-07-03 08:55:44

创新药行情火了，别忘了背后的“卖铲人”军团：CRO产业链分化周期开启

当创新药行情在政策与产业共振下持续升温，市场的目光往往先聚焦于手握爆款管线的药企，却常常忽略了支撑整个新药研发工业化运转的“卖铲人”军团——CRO产业链。从靶点筛选的第一步到新药商业化生产的最后一环，CRO早已不是简单的“外包服务商”，而是把创新药从实验室灵感转化为上市产品的核心工业底座。2026年行业走出此前的估值收缩周期，不再是普涨式的超跌反弹，而是在多重事件催化下开启了全新的分化行情，不同环节的投资价值正在被市场重新定价。一、三重底层逻辑：CRO行情不再是“跌多了反弹” 这一轮CRO板块

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九洲药业
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博济医药
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诺思格
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裸奔的韭

追涨杀跌

2026-07-03 21:49:23

7月3日晚间公告

今日聚焦【江波龙：预计上半年净利润92亿元-110亿元同比增长62204%-74394%】江波龙(301308.SZ)公告称，预计2026年半年度归属于上市公司股东的净利润为92.00亿元-110.00亿元，同比增长62204%-74394%。报告期内，受下游需求增加以及全球存储晶圆产能总体增长有限的影响，全球半导体存储产业景气，为公司创造了良好的外部环境。同时，公司与多家全球主要存储晶圆原厂顺利续签晶圆供应协议（LTA或MOU)，保障了存储晶圆的供应。公司以自研芯片（如SPU主控芯片）、

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宁德时代

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低位股挖掘机

2026-06-21 08:34:49

光华科技（002741.SZ）AI相关产品线起飞

核心观点摘要光华科技是国内PCB湿制程化学品绝对龙头，其AI相关业务作为核心增长极正进入“放量周期”——该业务并非布局AI服务器、芯片算力等终端环节，而是AI算力硬件（高端PCB、先进封装载板）不可或缺的上游核心耗材供应商，产品覆盖AI服务器、高帧速光模块、HBM内存及Chiplet先进封装所需的全系列高端PCB化学品。从行业格局看，公司高端药水已实现0到1的批量突破，国内无直接竞品，是全球头部PCB化学品供应商中唯一中国本土企业。结合业绩贡献与成长弹性，其AI相关业务具备“技术替代壁垒+客

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光华科技
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孤独求败的游资

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人形机器人零部件产业链全景解析

特斯拉Optimus量产线落地弗里蒙特，人形机器人行业正从样机演示阶段迈入规模化生产。丝杠、谐波减速器、伺服电机、PEEK材料、结构件、深度相机与灵巧手等核心零部件需求同步升温，其中谐波减速器、手部电机、执行器结构件等环节已率先进入定点、备货与扩产阶段。今天重点解读一下人形机器人零部件。人形机器人零部件机器人零部件分类人形机器人零部件，是支撑机器人运动、感知、决策与结构安全的基础单元，按功能体系可分为四大类。 1）运动执行系统：包括行星滚柱丝杠、谐波减速器、伺服电机、一体化执行器总成

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绿的谐波
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戈壁淘金

只买龙头的老司机

2026-07-03 05:14:27

国泰海通证券-医药行业2026年7月月报：准备迎接创新药及产业链的估值修复

🌹本报告导读：持续推荐创新药械及产业链。🌹 投资要点：持续推荐创新药械及产业链。维持以下A股标的增持评级：恒瑞医药，药明康德，泰格医药，通策医疗，海思科，荣昌生物，泽璟制药-U，众生药业、联影医疗、贝达药业；相关标的：益方生物；新增推荐A股标的：百利天恒、康龙化成，并将上述标的纳入国泰海通医药2026年7月月度组合。维持以下H股标的增持评级：石药集团、康方生物、药明生物、药明合联、百奥赛图、精锋医疗、微创机器人；相关标的：翰森制药、百济神州、科伦博泰生物、信达生物、康诺亚。🌹🌹 20

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药明康德
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飞火资讯

躺平的公社达人

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对日管制替代最全相关产业链概念股

日本断供底层共性催化：所有赛道本质都是中国管控稀土（钇、镝、铽）、钨、镓锗等基础战略原料→日本高端材料厂缺少关键助剂/原料减产、涨价、交期拉长→全球下游终端（MLCC厂、晶圆厂、光模块厂、医疗器械厂）全面切换国内供应商一、稀土（氧化钇、氧化镝、氧化铽）—管制核心、替代传导最顺畅核心催化：对日军工级全链条断供，日本信越、东曹、堺化学原料库存耗尽，高端粉体、磁材产能持续收缩；AI带动MLCC、光模块高端稀土需求爆发 1、氧化钇（Y₂O₃）—应用最广、替代传导最顺畅盛和资源：6N级超高纯氧化钇技

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只买龙头的公社达人

2026-07-03 14:05:46

机器人产业链深度拆解：硬件趋同之后，真正的预期差在哪里？

核心结论：市场对机器人板块的认知正在从“题材炒作”转向“产业验证”。宇树科技过会、全球84.7%的出货量占比已是明牌，真正的预期差在于——谁能在“大脑”端建立壁垒，以及谁能在高端零部件环节实现真正的进口替代。一、产业链竞争格局重构当前产业链已形成清晰的“金字塔”结构（详见产业链企业清单）：上游零部件领域，控制系统国产替代加速（埃斯顿、汇川技术、新时达、大族激光），伺服系统仍存进口替代空间（汇川技术、华中数控持续追赶），而减速器是国产化率最低、壁垒最高的环节，中大力德、秦川机床、双环传动正

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埃斯顿
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汇川技术
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拓斯达
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生益电子
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中大力德

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挖掘之路

2026-01-15 20:35:43

重磅：宏昌电子直接供AMD和英特尔PCB材料，唯一两家都供！而CPU将成为下一个存储

之前两篇帖子，底部挖掘了电科芯片和汉朔科技，之后平均都大涨30%以上：而这次推荐的603002宏昌电子，个人认为预期差非常大，老师们可以仔细看一下文章内容。本篇重点： 1.券商开始覆盖CPU，CPU因为受益AI推理的放量，需求将大增，可能成为下一个存储。 2. 全球CPU龙头是英特尔和AMD（超威半导体），其中英特尔的股价已经领先英伟达一路新高： 3. 宏昌电子PCB材料早在前两年就通过了英特尔和AMD的供应商审核，已经通过胜宏科技开始给两大客户供货，逻辑就类似之前的PCB受益于GPU放量：

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宏昌电子
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胜宏科技
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中际旭创

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