夜长梦山用户主页-韭研公社

异动

登录注册

夜长梦山

仅转发，不代表任何投资建议，侵权请私信，看到后会马上删

个人资料

夜长梦山

2023-05-16 10:03:05

海大股东大会交流要点：

海大股东大会交流要点：饲料业务：战略聚焦，强化管理、提升竞争力 1、行业需求：整体需求复苏较弱，虾蟹料较好。因22年底价格不及预期，存塘鱼较多，行业水产品价格走弱，饲料需求下降（至4月yoy-25%），但公司累计至23年4月已实现+5%，今年虾蟹料下游需求好，特水料也会受益于后续水产价格回升。 2、原料成本：压力减缓。 1）植物蛋白价格整体下行，动物蛋白供给较为紧张(但公司配方优势用更少量鱼粉，成本优势更加明显）；2）能量原料价格可能维持，公司认为由于畜禽存栏量大，供给可能相对偏紧。 3、吨

S
海大集团

1

0

0

5.85
夜长梦山

2023-05-16 10:01:00

电网政策解读：第三监管周期省级电网输配电价核定结果

【天风电新】电网政策解读：第三监管周期省级电网输配电价核定结果-0515 ————————— 重点变化及相关影响解读如下： 1、虚拟电厂等大型负荷侧聚合运营商有望受益。政策1：电压越高，输配电费越低。逐步实现大工业用户与一般工商业用户归并为工商业用户。【输配电费只根据电压等级进行划分，电压等级越高，承担的输配电费越低】。原理：高电压等级，涉及到的变压环节及电缆更少，电网输配电成本更低。政策2：负荷层面，选择需量电价计费的两部制用户，单月最大负荷越低，基准电价越低；此外，单月总用电量达到一定程

S
苏文电能
S
安科瑞
S
国网信通

4

2

7

11.73
夜长梦山

2023-05-16 09:58:31

保险股：负债端短期弹性及中长期复苏逻辑兼具，资产端受益于中特估行情持续，beta也很强

重要｜保险股：负债端短期弹性及中长期复苏逻辑兼具，资产端受益于中特估行情持续，beta也很强 1、负债端：行业复苏的长、中、短期逻辑兼具 1）相较于净值波动较大的银行理财，低风险偏好资金更偏好于可以保本的储蓄和【储蓄险】。由于居民已形成长期低利率预期，并且近期银行存款利率普降进一步强化该预期，即使后续3.5%预定利率下降，无论是预定利率3%的传统险VS.利率3%以下的定存，以及“2.5%保证利率+浮动分红”的分红险VS.净值波动银行理财，保本并锁定长期收益的储蓄险竞争力仍然显著。 2）代理人渠道

S
中国太保

0

0

0

8.61
夜长梦山

2023-05-16 09:57:39

长城哈弗枭龙车型上市快评

【国君汽车】长城哈弗枭龙车型上市快评：枭龙max全系Hi4四驱15.98万起定价略超预期，枭龙起售价13.98万元起符合预期综合性价比高于竞品，定价略超预期。枭龙Max105km精英版起步价为15.98万元，对比比亚迪宋PLUS110km起步价16.78万元，价格便宜8000元，且为全系四驱版本，而友商四驱版本需20万+。除此之外车身尺寸方面枭龙Max长宽高为4758（4771）mm，相比于比亚迪宋PLUS车身：4705mm，尺寸与空间更大。综合来看，枭龙Max性价比较高，定价略超于预期。枭龙

S
长城汽车

0

0

0

5.73
夜长梦山

2023-05-16 09:56:39

苹果MR有望6月面世，“虚拟”体验升级是否会带来“真实”的市场爆发？

苹果MR有望6月面世，“虚拟”体验升级是否会带来“真实”的市场爆发？ 1、2021年，元宇宙浪潮背景下，Quest2热销超千万台，字节跳动收购Pico带动市场关注，Meta、苹果多家厂商累计发布VR设备约27款，VR完成从B端向C端的突破。2022年互联网巨头布局加速，多玩家密集发布VR产品。 2、苹果自原宇宙时代就一直在酝酿眼睛产品，从VR&XR进化到今天MR，孕育七年，将于2023年6月份的开发者大会发布。这款MR的出现，也是为了适应当下的AI应用孕育而生的一款跨时代的产品，将重新定义元宇宙

S
兆威机电
S
智立方

11

2

14

24.68
夜长梦山

2023-05-16 09:55:50

一心堂：拟发行可转债，助力公司快速扩张

【国君医药】一心堂：拟发行可转债，助力公司快速扩张公司拟发行可转债15亿元，拟用于①新建连锁药店项目，投资额16亿元，其中募集资金拟投入额7.2亿元；②四川一期物流中心项目，投资额3.7亿元，其中募集资金拟投入额3.3亿元；③补充流动资金，募集资金拟投入额4.5亿元。新建连锁药店项目：截至2023Q1，公司直营门店数9344家，云南、海南成为公司利润中心，未来将重点拓展川渝、贵州、山西、广西等省外地区。2022年疫情期间，公司放低扩店速度，重点进行老店优化；疫情后时代，在零售药店行业快速提升

S
一心堂

0

0

0

5.73
夜长梦山

2023-05-15 22:25:05

华旺科技：成本改善+需求旺盛，盈利拐点可期

【天风轻纺】华旺科技：成本改善+需求旺盛，盈利拐点可期 ■国内外需求旺盛，叠加产能扩张，市占率稳步提升。 2月起下游需求旺盛，Q1产销创历史新高，4月以来趋势延续。公司客群以中高端为主，伴随行业层面中高端装饰原纸逐步替代中低端，公司产品各项技术指标优异，同等价格下性价比更优，市占率有望持续提升。外销22年收入4.7亿+34.2%，23年目标增长50%，占收入比提升5pct至25%；外销毛利率24.1%高于内销，占比提升有望推高公司整体盈利水平。产能扩张稳步推进，截至22年末公司产能27wt，

S
华旺科技

2

0

2

15.94
夜长梦山

2023-05-15 22:24:06

【持续推荐金融科技板块！】国金计算机

【持续推荐金融科技板块！】国金计算机 #板块景气度高，有较强的基本面支撑。2022年，券商在营收同比下滑28%的情况下，IT投入依然同比增长20%，体现出极强的需求刚性。2023年Q1券商营收同比增长40%，叠加注册制和信创催化，IT投入增速有望进一步提升。在整体经济弱修复的情况下，金融IT的高增长是一抹亮色；2023年Q1，券商IT公司扣非归母净利润同比增长38%、30家银行IT公司扣非归母净利润同比增长40%，预计Q2表现会更加突出。 #AI兑现度高。金融行业结构化数据丰富、付费能力和意愿强

S
同花顺

1

0

3

15.08
夜长梦山

2023-05-15 22:23:00

亿嘉和机器人跨行业、平台化发展的下一个大市场-煤炭行业

亿嘉和机器人跨行业、平台化发展的下一个大市场-煤炭行业 4月26日《中国煤科机器人公司、沈阳研究院副总经理王雷带队赴亿嘉和松山湖工厂开展走访交流》中国煤科机器人公司、沈阳研究院副总经理王雷带队赴大族机器人公司和亿嘉和松山湖工厂开展走访交流他表示，中国煤科机器人公司和亿嘉和公司在机器人领域各具优势、互补性强，具有广阔合作前景。双方就系列化产品优势、产品销售，及合力构建多领域、多产品、多维度的合作模式开展深度交流。未来，双方将继续加强对接，深入沟通。王雷表示，希望本次走访能推进中国煤科机器人公司

S
亿嘉和

2

1

2

17.17
夜长梦山

2023-05-15 22:19:48

光伏板块盘中大涨点评-230515

【安信电新】光伏板块盘中大涨点评-230515 大家好！今日盘中光伏板块大涨。我们认为主要系光伏基本面保持向好态势，且情绪面由前期冰点反弹 🔆需求：海内外23Q1需求超预期，全年装机预期或上修 🔹领先指标：1）国内组件招标量价：23年1-4月地面电站P型组件招标均价从1.7降至1.65元/W，降幅甚微，且同期招标量同比大幅增长43%至75GW，下游对当下组件价格接受度高。2）组件月度排产：23年1-4月组件月度排产逐月递增，4-5月组件排产均在40GW以上，且23Q1单月组件排产环比较22Q

S
晶澳科技

0

1

3

12.52
夜长梦山

2023-05-15 22:19:06

半夏周度简评

半夏周度简评进入5月第二周，美国4月CPI同比增速4.9%，两年来首次低于5%，符合市场预期，但环比仍然上涨0.4%。PPI同比增速超预期放缓至2.3%，整体来看通膨缓慢降温，但韧性犹存。另外美国债务上限问题持续扰动市场，政府尚未就如何解决这一问题达成一致，美国一年期CDS创下过去十几年新高，体现市场担忧情绪升温。FED发布今年《金融稳定报告》，美国区域性银行动荡导致目前已收紧对家庭和企业的贷款标准，信贷需求有所放缓，经济增长预期下降。国内权益市场，中国4月CPI同比增长0.1%，PPI同比下

S
贵州茅台

0

0

0

9.14
夜长梦山

2023-05-15 22:18:26

微盟大涨速评：经营数据如期恢复，前期个股利空已基本出尽

【港股软件】微盟大涨速评：经营数据如期恢复，前期个股利空已基本出尽大家好， [庆祝]微盟集团今日表现强势，收涨15.80%。近期重点更新见下： 1. 1Q23经营数据如期恢复：微盟于5月11日发布自愿公告，更新2023年一季度业务进展。据公告，公司一季度经营质量稳步提升，一季度SaaS（含海鼎）订单同比增长约20%（我们预计，同期收入约10-15%同比增长），广告毛收入同比增长58%，广告折扣率逐步下降；一季度员工薪酬同比下降，经营亏损大幅收窄。 2. 潜在可转债/股份回购：据公司自愿公告，董

S
微盟集团

0

0

0

11.58
夜长梦山

2023-05-15 22:17:43

充电桩板块：政策持续加持，海内外需求共振

充电桩板块：政策持续加持，海内外需求共振 🔥#国内政策持续加持。23年以来，官方持续出台政策鼓励充电桩建设，2月初八部委明确新增公用桩与公共新能车比例力1:1的目标-->4月末政治局会议强调加快推进充电桩建设-->5月初国常会强调适度超前建设充电桩；23Q1国内充电桩装机63.2万台，同比+29%，其中公共桩新增装机达16万台，同比+89%，增速远超私桩增速16%，展望23年，在新政策的加持下，公共充电桩建设有望进一步加速，预计23年全年公共充电桩装机达到98万台，同比实现高增。 🔥#海内外

S
特锐德

20

18

35

49.74
夜长梦山

2023-05-15 22:17:01

恒瑞医药：趋势向上，继续推荐

【国君医药】恒瑞医药：趋势向上，继续推荐公司公告拟以6亿元-12亿元回购公司股份，回购价格为不超过70.14元/股（现价47.44元），回购的股份用于员工持股计划，方式为集中竞价交易从二级市场回购。公司经营趋势持续向上：1、存量业务拐点已现：①集采影响收入2021Q3-2022Q4连续6个季度收入下滑，2023Q1增速转正。②销售调整尾声：销售人员过去两年从1.71万人减少至1.04万人，减少近7000人，2022H1、2022H2依次减少2300人、500人，调整基本到位。对应销售费用率从

S
恒瑞医药

1

0

0

12.05
夜长梦山

2023-05-15 19:39:40

造船板块大涨，重申交运中特估造船，跨境物流，铁路三主线！

【申万交运】造船板块大涨，重申交运中特估造船，跨境物流，铁路三主线！首推中国船舶，关注中船防务中国重工 #造船价格本周再次上涨：首推中国船舶、关注中船防务、中国重工。衰退预期背景造船是少有的仍然涨价的方向，环保+更新周期逻辑得到验证，盈利天花板打开+业绩确定性提升。克拉克森新造船价格指数报169点再次上涨1点。甲醇集装箱船订单继续增加，贸易风报道达飞计划在中韩头部船厂订造5-10艘24000TEU甲醇动力超大型集装箱船，马士基与扬子江创业签订8+4艘8000TEU甲醇燃料集装箱船意向书，造船已

S
中国船舶

2

3

7

14.95

前往

页

夜长梦山

2023-05-16 10:03:05

海大股东大会交流要点：

海大股东大会交流要点：饲料业务：战略聚焦，强化管理、提升竞争力 1、行业需求：整体需求复苏较弱，虾蟹料较好。因22年底价格不及预期，存塘鱼较多，行业水产品价格走弱，饲料需求下降（至4月yoy-25%），但公司累计至23年4月已实现+5%，今年虾蟹料下游需求好，特水料也会受益于后续水产价格回升。 2、原料成本：压力减缓。 1）植物蛋白价格整体下行，动物蛋白供给较为紧张(但公司配方优势用更少量鱼粉，成本优势更加明显）；2）能量原料价格可能维持，公司认为由于畜禽存栏量大，供给可能相对偏紧。 3、吨

S
海大集团

1

0

0

5.85
夜长梦山

2023-05-16 10:01:00

电网政策解读：第三监管周期省级电网输配电价核定结果

【天风电新】电网政策解读：第三监管周期省级电网输配电价核定结果-0515 ————————— 重点变化及相关影响解读如下： 1、虚拟电厂等大型负荷侧聚合运营商有望受益。政策1：电压越高，输配电费越低。逐步实现大工业用户与一般工商业用户归并为工商业用户。【输配电费只根据电压等级进行划分，电压等级越高，承担的输配电费越低】。原理：高电压等级，涉及到的变压环节及电缆更少，电网输配电成本更低。政策2：负荷层面，选择需量电价计费的两部制用户，单月最大负荷越低，基准电价越低；此外，单月总用电量达到一定程

S
苏文电能
S
安科瑞
S
国网信通

4

2

7

11.73
夜长梦山

2023-05-16 09:58:31

保险股：负债端短期弹性及中长期复苏逻辑兼具，资产端受益于中特估行情持续，beta也很强

重要｜保险股：负债端短期弹性及中长期复苏逻辑兼具，资产端受益于中特估行情持续，beta也很强 1、负债端：行业复苏的长、中、短期逻辑兼具 1）相较于净值波动较大的银行理财，低风险偏好资金更偏好于可以保本的储蓄和【储蓄险】。由于居民已形成长期低利率预期，并且近期银行存款利率普降进一步强化该预期，即使后续3.5%预定利率下降，无论是预定利率3%的传统险VS.利率3%以下的定存，以及“2.5%保证利率+浮动分红”的分红险VS.净值波动银行理财，保本并锁定长期收益的储蓄险竞争力仍然显著。 2）代理人渠道

S
中国太保

0

0

0

8.61
夜长梦山

2023-05-16 09:57:39

长城哈弗枭龙车型上市快评

【国君汽车】长城哈弗枭龙车型上市快评：枭龙max全系Hi4四驱15.98万起定价略超预期，枭龙起售价13.98万元起符合预期综合性价比高于竞品，定价略超预期。枭龙Max105km精英版起步价为15.98万元，对比比亚迪宋PLUS110km起步价16.78万元，价格便宜8000元，且为全系四驱版本，而友商四驱版本需20万+。除此之外车身尺寸方面枭龙Max长宽高为4758（4771）mm，相比于比亚迪宋PLUS车身：4705mm，尺寸与空间更大。综合来看，枭龙Max性价比较高，定价略超于预期。枭龙

S
长城汽车

0

0

0

5.73
夜长梦山

2023-05-16 09:56:39

苹果MR有望6月面世，“虚拟”体验升级是否会带来“真实”的市场爆发？

苹果MR有望6月面世，“虚拟”体验升级是否会带来“真实”的市场爆发？ 1、2021年，元宇宙浪潮背景下，Quest2热销超千万台，字节跳动收购Pico带动市场关注，Meta、苹果多家厂商累计发布VR设备约27款，VR完成从B端向C端的突破。2022年互联网巨头布局加速，多玩家密集发布VR产品。 2、苹果自原宇宙时代就一直在酝酿眼睛产品，从VR&XR进化到今天MR，孕育七年，将于2023年6月份的开发者大会发布。这款MR的出现，也是为了适应当下的AI应用孕育而生的一款跨时代的产品，将重新定义元宇宙

S
兆威机电
S
智立方

11

2

14

24.68
夜长梦山

2023-05-16 09:55:50

一心堂：拟发行可转债，助力公司快速扩张

【国君医药】一心堂：拟发行可转债，助力公司快速扩张公司拟发行可转债15亿元，拟用于①新建连锁药店项目，投资额16亿元，其中募集资金拟投入额7.2亿元；②四川一期物流中心项目，投资额3.7亿元，其中募集资金拟投入额3.3亿元；③补充流动资金，募集资金拟投入额4.5亿元。新建连锁药店项目：截至2023Q1，公司直营门店数9344家，云南、海南成为公司利润中心，未来将重点拓展川渝、贵州、山西、广西等省外地区。2022年疫情期间，公司放低扩店速度，重点进行老店优化；疫情后时代，在零售药店行业快速提升

S
一心堂

0

0

0

5.73
夜长梦山

2023-05-15 22:25:05

华旺科技：成本改善+需求旺盛，盈利拐点可期

【天风轻纺】华旺科技：成本改善+需求旺盛，盈利拐点可期 ■国内外需求旺盛，叠加产能扩张，市占率稳步提升。 2月起下游需求旺盛，Q1产销创历史新高，4月以来趋势延续。公司客群以中高端为主，伴随行业层面中高端装饰原纸逐步替代中低端，公司产品各项技术指标优异，同等价格下性价比更优，市占率有望持续提升。外销22年收入4.7亿+34.2%，23年目标增长50%，占收入比提升5pct至25%；外销毛利率24.1%高于内销，占比提升有望推高公司整体盈利水平。产能扩张稳步推进，截至22年末公司产能27wt，

S
华旺科技

2

0

2

15.94
夜长梦山

2023-05-15 22:24:06

【持续推荐金融科技板块！】国金计算机

【持续推荐金融科技板块！】国金计算机 #板块景气度高，有较强的基本面支撑。2022年，券商在营收同比下滑28%的情况下，IT投入依然同比增长20%，体现出极强的需求刚性。2023年Q1券商营收同比增长40%，叠加注册制和信创催化，IT投入增速有望进一步提升。在整体经济弱修复的情况下，金融IT的高增长是一抹亮色；2023年Q1，券商IT公司扣非归母净利润同比增长38%、30家银行IT公司扣非归母净利润同比增长40%，预计Q2表现会更加突出。 #AI兑现度高。金融行业结构化数据丰富、付费能力和意愿强

S
同花顺

1

0

3

15.08
夜长梦山

2023-05-15 22:23:00

亿嘉和机器人跨行业、平台化发展的下一个大市场-煤炭行业

亿嘉和机器人跨行业、平台化发展的下一个大市场-煤炭行业 4月26日《中国煤科机器人公司、沈阳研究院副总经理王雷带队赴亿嘉和松山湖工厂开展走访交流》中国煤科机器人公司、沈阳研究院副总经理王雷带队赴大族机器人公司和亿嘉和松山湖工厂开展走访交流他表示，中国煤科机器人公司和亿嘉和公司在机器人领域各具优势、互补性强，具有广阔合作前景。双方就系列化产品优势、产品销售，及合力构建多领域、多产品、多维度的合作模式开展深度交流。未来，双方将继续加强对接，深入沟通。王雷表示，希望本次走访能推进中国煤科机器人公司

S
亿嘉和

2

1

2

17.17
夜长梦山

2023-05-15 22:19:48

光伏板块盘中大涨点评-230515

【安信电新】光伏板块盘中大涨点评-230515 大家好！今日盘中光伏板块大涨。我们认为主要系光伏基本面保持向好态势，且情绪面由前期冰点反弹 🔆需求：海内外23Q1需求超预期，全年装机预期或上修 🔹领先指标：1）国内组件招标量价：23年1-4月地面电站P型组件招标均价从1.7降至1.65元/W，降幅甚微，且同期招标量同比大幅增长43%至75GW，下游对当下组件价格接受度高。2）组件月度排产：23年1-4月组件月度排产逐月递增，4-5月组件排产均在40GW以上，且23Q1单月组件排产环比较22Q

S
晶澳科技

0

1

3

12.52
夜长梦山

2023-05-15 22:19:06

半夏周度简评

半夏周度简评进入5月第二周，美国4月CPI同比增速4.9%，两年来首次低于5%，符合市场预期，但环比仍然上涨0.4%。PPI同比增速超预期放缓至2.3%，整体来看通膨缓慢降温，但韧性犹存。另外美国债务上限问题持续扰动市场，政府尚未就如何解决这一问题达成一致，美国一年期CDS创下过去十几年新高，体现市场担忧情绪升温。FED发布今年《金融稳定报告》，美国区域性银行动荡导致目前已收紧对家庭和企业的贷款标准，信贷需求有所放缓，经济增长预期下降。国内权益市场，中国4月CPI同比增长0.1%，PPI同比下

S
贵州茅台

0

0

0

9.14
夜长梦山

2023-05-15 22:18:26

微盟大涨速评：经营数据如期恢复，前期个股利空已基本出尽

【港股软件】微盟大涨速评：经营数据如期恢复，前期个股利空已基本出尽大家好， [庆祝]微盟集团今日表现强势，收涨15.80%。近期重点更新见下： 1. 1Q23经营数据如期恢复：微盟于5月11日发布自愿公告，更新2023年一季度业务进展。据公告，公司一季度经营质量稳步提升，一季度SaaS（含海鼎）订单同比增长约20%（我们预计，同期收入约10-15%同比增长），广告毛收入同比增长58%，广告折扣率逐步下降；一季度员工薪酬同比下降，经营亏损大幅收窄。 2. 潜在可转债/股份回购：据公司自愿公告，董

S
微盟集团

0

0

0

11.58
夜长梦山

2023-05-15 22:17:43

充电桩板块：政策持续加持，海内外需求共振

充电桩板块：政策持续加持，海内外需求共振 🔥#国内政策持续加持。23年以来，官方持续出台政策鼓励充电桩建设，2月初八部委明确新增公用桩与公共新能车比例力1:1的目标-->4月末政治局会议强调加快推进充电桩建设-->5月初国常会强调适度超前建设充电桩；23Q1国内充电桩装机63.2万台，同比+29%，其中公共桩新增装机达16万台，同比+89%，增速远超私桩增速16%，展望23年，在新政策的加持下，公共充电桩建设有望进一步加速，预计23年全年公共充电桩装机达到98万台，同比实现高增。 🔥#海内外

S
特锐德

20

18

35

49.74
夜长梦山

2023-05-15 22:17:01

恒瑞医药：趋势向上，继续推荐

【国君医药】恒瑞医药：趋势向上，继续推荐公司公告拟以6亿元-12亿元回购公司股份，回购价格为不超过70.14元/股（现价47.44元），回购的股份用于员工持股计划，方式为集中竞价交易从二级市场回购。公司经营趋势持续向上：1、存量业务拐点已现：①集采影响收入2021Q3-2022Q4连续6个季度收入下滑，2023Q1增速转正。②销售调整尾声：销售人员过去两年从1.71万人减少至1.04万人，减少近7000人，2022H1、2022H2依次减少2300人、500人，调整基本到位。对应销售费用率从

S
恒瑞医药

1

0

0

12.05
夜长梦山

2023-05-15 19:39:40

造船板块大涨，重申交运中特估造船，跨境物流，铁路三主线！

【申万交运】造船板块大涨，重申交运中特估造船，跨境物流，铁路三主线！首推中国船舶，关注中船防务中国重工 #造船价格本周再次上涨：首推中国船舶、关注中船防务、中国重工。衰退预期背景造船是少有的仍然涨价的方向，环保+更新周期逻辑得到验证，盈利天花板打开+业绩确定性提升。克拉克森新造船价格指数报169点再次上涨1点。甲醇集装箱船订单继续增加，贸易风报道达飞计划在中韩头部船厂订造5-10艘24000TEU甲醇动力超大型集装箱船，马士基与扬子江创业签订8+4艘8000TEU甲醇燃料集装箱船意向书，造船已

S
中国船舶

2

3

7

14.95

前往

页

夜长梦山

2023-05-16 10:03:05

海大股东大会交流要点：

海大股东大会交流要点：饲料业务：战略聚焦，强化管理、提升竞争力 1、行业需求：整体需求复苏较弱，虾蟹料较好。因22年底价格不及预期，存塘鱼较多，行业水产品价格走弱，饲料需求下降（至4月yoy-25%），但公司累计至23年4月已实现+5%，今年虾蟹料下游需求好，特水料也会受益于后续水产价格回升。 2、原料成本：压力减缓。 1）植物蛋白价格整体下行，动物蛋白供给较为紧张(但公司配方优势用更少量鱼粉，成本优势更加明显）；2）能量原料价格可能维持，公司认为由于畜禽存栏量大，供给可能相对偏紧。 3、吨

S
海大集团

1

0

0

5.85
夜长梦山

2023-05-16 10:01:00

电网政策解读：第三监管周期省级电网输配电价核定结果

【天风电新】电网政策解读：第三监管周期省级电网输配电价核定结果-0515 ————————— 重点变化及相关影响解读如下： 1、虚拟电厂等大型负荷侧聚合运营商有望受益。政策1：电压越高，输配电费越低。逐步实现大工业用户与一般工商业用户归并为工商业用户。【输配电费只根据电压等级进行划分，电压等级越高，承担的输配电费越低】。原理：高电压等级，涉及到的变压环节及电缆更少，电网输配电成本更低。政策2：负荷层面，选择需量电价计费的两部制用户，单月最大负荷越低，基准电价越低；此外，单月总用电量达到一定程

S
苏文电能
S
安科瑞
S
国网信通

4

2

7

11.73
夜长梦山

2023-05-16 09:58:31

保险股：负债端短期弹性及中长期复苏逻辑兼具，资产端受益于中特估行情持续，beta也很强

重要｜保险股：负债端短期弹性及中长期复苏逻辑兼具，资产端受益于中特估行情持续，beta也很强 1、负债端：行业复苏的长、中、短期逻辑兼具 1）相较于净值波动较大的银行理财，低风险偏好资金更偏好于可以保本的储蓄和【储蓄险】。由于居民已形成长期低利率预期，并且近期银行存款利率普降进一步强化该预期，即使后续3.5%预定利率下降，无论是预定利率3%的传统险VS.利率3%以下的定存，以及“2.5%保证利率+浮动分红”的分红险VS.净值波动银行理财，保本并锁定长期收益的储蓄险竞争力仍然显著。 2）代理人渠道

S
中国太保

0

0

0

8.61
夜长梦山

2023-05-16 09:57:39

长城哈弗枭龙车型上市快评

【国君汽车】长城哈弗枭龙车型上市快评：枭龙max全系Hi4四驱15.98万起定价略超预期，枭龙起售价13.98万元起符合预期综合性价比高于竞品，定价略超预期。枭龙Max105km精英版起步价为15.98万元，对比比亚迪宋PLUS110km起步价16.78万元，价格便宜8000元，且为全系四驱版本，而友商四驱版本需20万+。除此之外车身尺寸方面枭龙Max长宽高为4758（4771）mm，相比于比亚迪宋PLUS车身：4705mm，尺寸与空间更大。综合来看，枭龙Max性价比较高，定价略超于预期。枭龙

S
长城汽车

0

0

0

5.73
夜长梦山

2023-05-16 09:56:39

苹果MR有望6月面世，“虚拟”体验升级是否会带来“真实”的市场爆发？

苹果MR有望6月面世，“虚拟”体验升级是否会带来“真实”的市场爆发？ 1、2021年，元宇宙浪潮背景下，Quest2热销超千万台，字节跳动收购Pico带动市场关注，Meta、苹果多家厂商累计发布VR设备约27款，VR完成从B端向C端的突破。2022年互联网巨头布局加速，多玩家密集发布VR产品。 2、苹果自原宇宙时代就一直在酝酿眼睛产品，从VR&XR进化到今天MR，孕育七年，将于2023年6月份的开发者大会发布。这款MR的出现，也是为了适应当下的AI应用孕育而生的一款跨时代的产品，将重新定义元宇宙

S
兆威机电
S
智立方

11

2

14

24.68
夜长梦山

2023-05-16 09:55:50

一心堂：拟发行可转债，助力公司快速扩张

【国君医药】一心堂：拟发行可转债，助力公司快速扩张公司拟发行可转债15亿元，拟用于①新建连锁药店项目，投资额16亿元，其中募集资金拟投入额7.2亿元；②四川一期物流中心项目，投资额3.7亿元，其中募集资金拟投入额3.3亿元；③补充流动资金，募集资金拟投入额4.5亿元。新建连锁药店项目：截至2023Q1，公司直营门店数9344家，云南、海南成为公司利润中心，未来将重点拓展川渝、贵州、山西、广西等省外地区。2022年疫情期间，公司放低扩店速度，重点进行老店优化；疫情后时代，在零售药店行业快速提升

S
一心堂

0

0

0

5.73
夜长梦山

2023-05-15 22:25:05

华旺科技：成本改善+需求旺盛，盈利拐点可期

【天风轻纺】华旺科技：成本改善+需求旺盛，盈利拐点可期 ■国内外需求旺盛，叠加产能扩张，市占率稳步提升。 2月起下游需求旺盛，Q1产销创历史新高，4月以来趋势延续。公司客群以中高端为主，伴随行业层面中高端装饰原纸逐步替代中低端，公司产品各项技术指标优异，同等价格下性价比更优，市占率有望持续提升。外销22年收入4.7亿+34.2%，23年目标增长50%，占收入比提升5pct至25%；外销毛利率24.1%高于内销，占比提升有望推高公司整体盈利水平。产能扩张稳步推进，截至22年末公司产能27wt，

S
华旺科技

2

0

2

15.94
夜长梦山

2023-05-15 22:24:06

【持续推荐金融科技板块！】国金计算机

【持续推荐金融科技板块！】国金计算机 #板块景气度高，有较强的基本面支撑。2022年，券商在营收同比下滑28%的情况下，IT投入依然同比增长20%，体现出极强的需求刚性。2023年Q1券商营收同比增长40%，叠加注册制和信创催化，IT投入增速有望进一步提升。在整体经济弱修复的情况下，金融IT的高增长是一抹亮色；2023年Q1，券商IT公司扣非归母净利润同比增长38%、30家银行IT公司扣非归母净利润同比增长40%，预计Q2表现会更加突出。 #AI兑现度高。金融行业结构化数据丰富、付费能力和意愿强

S
同花顺

1

0

3

15.08
夜长梦山

2023-05-15 22:23:00

亿嘉和机器人跨行业、平台化发展的下一个大市场-煤炭行业

亿嘉和机器人跨行业、平台化发展的下一个大市场-煤炭行业 4月26日《中国煤科机器人公司、沈阳研究院副总经理王雷带队赴亿嘉和松山湖工厂开展走访交流》中国煤科机器人公司、沈阳研究院副总经理王雷带队赴大族机器人公司和亿嘉和松山湖工厂开展走访交流他表示，中国煤科机器人公司和亿嘉和公司在机器人领域各具优势、互补性强，具有广阔合作前景。双方就系列化产品优势、产品销售，及合力构建多领域、多产品、多维度的合作模式开展深度交流。未来，双方将继续加强对接，深入沟通。王雷表示，希望本次走访能推进中国煤科机器人公司

S
亿嘉和

2

1

2

17.17
夜长梦山

2023-05-15 22:19:48

光伏板块盘中大涨点评-230515

【安信电新】光伏板块盘中大涨点评-230515 大家好！今日盘中光伏板块大涨。我们认为主要系光伏基本面保持向好态势，且情绪面由前期冰点反弹 🔆需求：海内外23Q1需求超预期，全年装机预期或上修 🔹领先指标：1）国内组件招标量价：23年1-4月地面电站P型组件招标均价从1.7降至1.65元/W，降幅甚微，且同期招标量同比大幅增长43%至75GW，下游对当下组件价格接受度高。2）组件月度排产：23年1-4月组件月度排产逐月递增，4-5月组件排产均在40GW以上，且23Q1单月组件排产环比较22Q

S
晶澳科技

0

1

3

12.52
夜长梦山

2023-05-15 22:19:06

半夏周度简评

半夏周度简评进入5月第二周，美国4月CPI同比增速4.9%，两年来首次低于5%，符合市场预期，但环比仍然上涨0.4%。PPI同比增速超预期放缓至2.3%，整体来看通膨缓慢降温，但韧性犹存。另外美国债务上限问题持续扰动市场，政府尚未就如何解决这一问题达成一致，美国一年期CDS创下过去十几年新高，体现市场担忧情绪升温。FED发布今年《金融稳定报告》，美国区域性银行动荡导致目前已收紧对家庭和企业的贷款标准，信贷需求有所放缓，经济增长预期下降。国内权益市场，中国4月CPI同比增长0.1%，PPI同比下

S
贵州茅台

0

0

0

9.14
夜长梦山

2023-05-15 22:18:26

微盟大涨速评：经营数据如期恢复，前期个股利空已基本出尽

【港股软件】微盟大涨速评：经营数据如期恢复，前期个股利空已基本出尽大家好， [庆祝]微盟集团今日表现强势，收涨15.80%。近期重点更新见下： 1. 1Q23经营数据如期恢复：微盟于5月11日发布自愿公告，更新2023年一季度业务进展。据公告，公司一季度经营质量稳步提升，一季度SaaS（含海鼎）订单同比增长约20%（我们预计，同期收入约10-15%同比增长），广告毛收入同比增长58%，广告折扣率逐步下降；一季度员工薪酬同比下降，经营亏损大幅收窄。 2. 潜在可转债/股份回购：据公司自愿公告，董

S
微盟集团

0

0

0

11.58
夜长梦山

2023-05-15 22:17:43

充电桩板块：政策持续加持，海内外需求共振

充电桩板块：政策持续加持，海内外需求共振 🔥#国内政策持续加持。23年以来，官方持续出台政策鼓励充电桩建设，2月初八部委明确新增公用桩与公共新能车比例力1:1的目标-->4月末政治局会议强调加快推进充电桩建设-->5月初国常会强调适度超前建设充电桩；23Q1国内充电桩装机63.2万台，同比+29%，其中公共桩新增装机达16万台，同比+89%，增速远超私桩增速16%，展望23年，在新政策的加持下，公共充电桩建设有望进一步加速，预计23年全年公共充电桩装机达到98万台，同比实现高增。 🔥#海内外

S
特锐德

20

18

35

49.74
夜长梦山

2023-05-15 22:17:01

恒瑞医药：趋势向上，继续推荐

【国君医药】恒瑞医药：趋势向上，继续推荐公司公告拟以6亿元-12亿元回购公司股份，回购价格为不超过70.14元/股（现价47.44元），回购的股份用于员工持股计划，方式为集中竞价交易从二级市场回购。公司经营趋势持续向上：1、存量业务拐点已现：①集采影响收入2021Q3-2022Q4连续6个季度收入下滑，2023Q1增速转正。②销售调整尾声：销售人员过去两年从1.71万人减少至1.04万人，减少近7000人，2022H1、2022H2依次减少2300人、500人，调整基本到位。对应销售费用率从

S
恒瑞医药

1

0

0

12.05
夜长梦山

2023-05-15 19:39:40

造船板块大涨，重申交运中特估造船，跨境物流，铁路三主线！

【申万交运】造船板块大涨，重申交运中特估造船，跨境物流，铁路三主线！首推中国船舶，关注中船防务中国重工 #造船价格本周再次上涨：首推中国船舶、关注中船防务、中国重工。衰退预期背景造船是少有的仍然涨价的方向，环保+更新周期逻辑得到验证，盈利天花板打开+业绩确定性提升。克拉克森新造船价格指数报169点再次上涨1点。甲醇集装箱船订单继续增加，贸易风报道达飞计划在中韩头部船厂订造5-10艘24000TEU甲醇动力超大型集装箱船，马士基与扬子江创业签订8+4艘8000TEU甲醇燃料集装箱船意向书，造船已

S
中国船舶

2

3

7

14.95

前往

页

夜长梦山

2023-05-16 10:03:05

海大股东大会交流要点：

海大股东大会交流要点：饲料业务：战略聚焦，强化管理、提升竞争力 1、行业需求：整体需求复苏较弱，虾蟹料较好。因22年底价格不及预期，存塘鱼较多，行业水产品价格走弱，饲料需求下降（至4月yoy-25%），但公司累计至23年4月已实现+5%，今年虾蟹料下游需求好，特水料也会受益于后续水产价格回升。 2、原料成本：压力减缓。 1）植物蛋白价格整体下行，动物蛋白供给较为紧张(但公司配方优势用更少量鱼粉，成本优势更加明显）；2）能量原料价格可能维持，公司认为由于畜禽存栏量大，供给可能相对偏紧。 3、吨

S
海大集团

1

0

0

5.85
夜长梦山

2023-05-16 10:01:00

电网政策解读：第三监管周期省级电网输配电价核定结果

【天风电新】电网政策解读：第三监管周期省级电网输配电价核定结果-0515 ————————— 重点变化及相关影响解读如下： 1、虚拟电厂等大型负荷侧聚合运营商有望受益。政策1：电压越高，输配电费越低。逐步实现大工业用户与一般工商业用户归并为工商业用户。【输配电费只根据电压等级进行划分，电压等级越高，承担的输配电费越低】。原理：高电压等级，涉及到的变压环节及电缆更少，电网输配电成本更低。政策2：负荷层面，选择需量电价计费的两部制用户，单月最大负荷越低，基准电价越低；此外，单月总用电量达到一定程

S
苏文电能
S
安科瑞
S
国网信通

4

2

7

11.73
夜长梦山

2023-05-16 09:58:31

保险股：负债端短期弹性及中长期复苏逻辑兼具，资产端受益于中特估行情持续，beta也很强

重要｜保险股：负债端短期弹性及中长期复苏逻辑兼具，资产端受益于中特估行情持续，beta也很强 1、负债端：行业复苏的长、中、短期逻辑兼具 1）相较于净值波动较大的银行理财，低风险偏好资金更偏好于可以保本的储蓄和【储蓄险】。由于居民已形成长期低利率预期，并且近期银行存款利率普降进一步强化该预期，即使后续3.5%预定利率下降，无论是预定利率3%的传统险VS.利率3%以下的定存，以及“2.5%保证利率+浮动分红”的分红险VS.净值波动银行理财，保本并锁定长期收益的储蓄险竞争力仍然显著。 2）代理人渠道

S
中国太保

0

0

0

8.61
夜长梦山

2023-05-16 09:57:39

长城哈弗枭龙车型上市快评

【国君汽车】长城哈弗枭龙车型上市快评：枭龙max全系Hi4四驱15.98万起定价略超预期，枭龙起售价13.98万元起符合预期综合性价比高于竞品，定价略超预期。枭龙Max105km精英版起步价为15.98万元，对比比亚迪宋PLUS110km起步价16.78万元，价格便宜8000元，且为全系四驱版本，而友商四驱版本需20万+。除此之外车身尺寸方面枭龙Max长宽高为4758（4771）mm，相比于比亚迪宋PLUS车身：4705mm，尺寸与空间更大。综合来看，枭龙Max性价比较高，定价略超于预期。枭龙

S
长城汽车

0

0

0

5.73
夜长梦山

2023-05-16 09:56:39

苹果MR有望6月面世，“虚拟”体验升级是否会带来“真实”的市场爆发？

苹果MR有望6月面世，“虚拟”体验升级是否会带来“真实”的市场爆发？ 1、2021年，元宇宙浪潮背景下，Quest2热销超千万台，字节跳动收购Pico带动市场关注，Meta、苹果多家厂商累计发布VR设备约27款，VR完成从B端向C端的突破。2022年互联网巨头布局加速，多玩家密集发布VR产品。 2、苹果自原宇宙时代就一直在酝酿眼睛产品，从VR&XR进化到今天MR，孕育七年，将于2023年6月份的开发者大会发布。这款MR的出现，也是为了适应当下的AI应用孕育而生的一款跨时代的产品，将重新定义元宇宙

S
兆威机电
S
智立方

11

2

14

24.68
夜长梦山

2023-05-16 09:55:50

一心堂：拟发行可转债，助力公司快速扩张

【国君医药】一心堂：拟发行可转债，助力公司快速扩张公司拟发行可转债15亿元，拟用于①新建连锁药店项目，投资额16亿元，其中募集资金拟投入额7.2亿元；②四川一期物流中心项目，投资额3.7亿元，其中募集资金拟投入额3.3亿元；③补充流动资金，募集资金拟投入额4.5亿元。新建连锁药店项目：截至2023Q1，公司直营门店数9344家，云南、海南成为公司利润中心，未来将重点拓展川渝、贵州、山西、广西等省外地区。2022年疫情期间，公司放低扩店速度，重点进行老店优化；疫情后时代，在零售药店行业快速提升

S
一心堂

0

0

0

5.73
夜长梦山

2023-05-15 22:25:05

华旺科技：成本改善+需求旺盛，盈利拐点可期

【天风轻纺】华旺科技：成本改善+需求旺盛，盈利拐点可期 ■国内外需求旺盛，叠加产能扩张，市占率稳步提升。 2月起下游需求旺盛，Q1产销创历史新高，4月以来趋势延续。公司客群以中高端为主，伴随行业层面中高端装饰原纸逐步替代中低端，公司产品各项技术指标优异，同等价格下性价比更优，市占率有望持续提升。外销22年收入4.7亿+34.2%，23年目标增长50%，占收入比提升5pct至25%；外销毛利率24.1%高于内销，占比提升有望推高公司整体盈利水平。产能扩张稳步推进，截至22年末公司产能27wt，

S
华旺科技

2

0

2

15.94
夜长梦山

2023-05-15 22:24:06

【持续推荐金融科技板块！】国金计算机

【持续推荐金融科技板块！】国金计算机 #板块景气度高，有较强的基本面支撑。2022年，券商在营收同比下滑28%的情况下，IT投入依然同比增长20%，体现出极强的需求刚性。2023年Q1券商营收同比增长40%，叠加注册制和信创催化，IT投入增速有望进一步提升。在整体经济弱修复的情况下，金融IT的高增长是一抹亮色；2023年Q1，券商IT公司扣非归母净利润同比增长38%、30家银行IT公司扣非归母净利润同比增长40%，预计Q2表现会更加突出。 #AI兑现度高。金融行业结构化数据丰富、付费能力和意愿强

S
同花顺

1

0

3

15.08
夜长梦山

2023-05-15 22:23:00

亿嘉和机器人跨行业、平台化发展的下一个大市场-煤炭行业

亿嘉和机器人跨行业、平台化发展的下一个大市场-煤炭行业 4月26日《中国煤科机器人公司、沈阳研究院副总经理王雷带队赴亿嘉和松山湖工厂开展走访交流》中国煤科机器人公司、沈阳研究院副总经理王雷带队赴大族机器人公司和亿嘉和松山湖工厂开展走访交流他表示，中国煤科机器人公司和亿嘉和公司在机器人领域各具优势、互补性强，具有广阔合作前景。双方就系列化产品优势、产品销售，及合力构建多领域、多产品、多维度的合作模式开展深度交流。未来，双方将继续加强对接，深入沟通。王雷表示，希望本次走访能推进中国煤科机器人公司

S
亿嘉和

2

1

2

17.17
夜长梦山

2023-05-15 22:19:48

光伏板块盘中大涨点评-230515

【安信电新】光伏板块盘中大涨点评-230515 大家好！今日盘中光伏板块大涨。我们认为主要系光伏基本面保持向好态势，且情绪面由前期冰点反弹 🔆需求：海内外23Q1需求超预期，全年装机预期或上修 🔹领先指标：1）国内组件招标量价：23年1-4月地面电站P型组件招标均价从1.7降至1.65元/W，降幅甚微，且同期招标量同比大幅增长43%至75GW，下游对当下组件价格接受度高。2）组件月度排产：23年1-4月组件月度排产逐月递增，4-5月组件排产均在40GW以上，且23Q1单月组件排产环比较22Q

S
晶澳科技

0

1

3

12.52
夜长梦山

2023-05-15 22:19:06

半夏周度简评

半夏周度简评进入5月第二周，美国4月CPI同比增速4.9%，两年来首次低于5%，符合市场预期，但环比仍然上涨0.4%。PPI同比增速超预期放缓至2.3%，整体来看通膨缓慢降温，但韧性犹存。另外美国债务上限问题持续扰动市场，政府尚未就如何解决这一问题达成一致，美国一年期CDS创下过去十几年新高，体现市场担忧情绪升温。FED发布今年《金融稳定报告》，美国区域性银行动荡导致目前已收紧对家庭和企业的贷款标准，信贷需求有所放缓，经济增长预期下降。国内权益市场，中国4月CPI同比增长0.1%，PPI同比下

S
贵州茅台

0

0

0

9.14
夜长梦山

2023-05-15 22:18:26

微盟大涨速评：经营数据如期恢复，前期个股利空已基本出尽

【港股软件】微盟大涨速评：经营数据如期恢复，前期个股利空已基本出尽大家好， [庆祝]微盟集团今日表现强势，收涨15.80%。近期重点更新见下： 1. 1Q23经营数据如期恢复：微盟于5月11日发布自愿公告，更新2023年一季度业务进展。据公告，公司一季度经营质量稳步提升，一季度SaaS（含海鼎）订单同比增长约20%（我们预计，同期收入约10-15%同比增长），广告毛收入同比增长58%，广告折扣率逐步下降；一季度员工薪酬同比下降，经营亏损大幅收窄。 2. 潜在可转债/股份回购：据公司自愿公告，董

S
微盟集团

0

0

0

11.58
夜长梦山

2023-05-15 22:17:43

充电桩板块：政策持续加持，海内外需求共振

充电桩板块：政策持续加持，海内外需求共振 🔥#国内政策持续加持。23年以来，官方持续出台政策鼓励充电桩建设，2月初八部委明确新增公用桩与公共新能车比例力1:1的目标-->4月末政治局会议强调加快推进充电桩建设-->5月初国常会强调适度超前建设充电桩；23Q1国内充电桩装机63.2万台，同比+29%，其中公共桩新增装机达16万台，同比+89%，增速远超私桩增速16%，展望23年，在新政策的加持下，公共充电桩建设有望进一步加速，预计23年全年公共充电桩装机达到98万台，同比实现高增。 🔥#海内外

S
特锐德

20

18

35

49.74
夜长梦山

2023-05-15 22:17:01

恒瑞医药：趋势向上，继续推荐

【国君医药】恒瑞医药：趋势向上，继续推荐公司公告拟以6亿元-12亿元回购公司股份，回购价格为不超过70.14元/股（现价47.44元），回购的股份用于员工持股计划，方式为集中竞价交易从二级市场回购。公司经营趋势持续向上：1、存量业务拐点已现：①集采影响收入2021Q3-2022Q4连续6个季度收入下滑，2023Q1增速转正。②销售调整尾声：销售人员过去两年从1.71万人减少至1.04万人，减少近7000人，2022H1、2022H2依次减少2300人、500人，调整基本到位。对应销售费用率从

S
恒瑞医药

1

0

0

12.05
夜长梦山

2023-05-15 19:39:40

造船板块大涨，重申交运中特估造船，跨境物流，铁路三主线！

【申万交运】造船板块大涨，重申交运中特估造船，跨境物流，铁路三主线！首推中国船舶，关注中船防务中国重工 #造船价格本周再次上涨：首推中国船舶、关注中船防务、中国重工。衰退预期背景造船是少有的仍然涨价的方向，环保+更新周期逻辑得到验证，盈利天花板打开+业绩确定性提升。克拉克森新造船价格指数报169点再次上涨1点。甲醇集装箱船订单继续增加，贸易风报道达飞计划在中韩头部船厂订造5-10艘24000TEU甲醇动力超大型集装箱船，马士基与扬子江创业签订8+4艘8000TEU甲醇燃料集装箱船意向书，造船已

S
中国船舶

2

3

7

14.95

前往

页

夜长梦山

2023-05-16 10:03:05

海大股东大会交流要点：

海大股东大会交流要点：饲料业务：战略聚焦，强化管理、提升竞争力 1、行业需求：整体需求复苏较弱，虾蟹料较好。因22年底价格不及预期，存塘鱼较多，行业水产品价格走弱，饲料需求下降（至4月yoy-25%），但公司累计至23年4月已实现+5%，今年虾蟹料下游需求好，特水料也会受益于后续水产价格回升。 2、原料成本：压力减缓。 1）植物蛋白价格整体下行，动物蛋白供给较为紧张(但公司配方优势用更少量鱼粉，成本优势更加明显）；2）能量原料价格可能维持，公司认为由于畜禽存栏量大，供给可能相对偏紧。 3、吨

S
海大集团

1

0

0

5.85
夜长梦山

2023-05-16 10:01:00

电网政策解读：第三监管周期省级电网输配电价核定结果

【天风电新】电网政策解读：第三监管周期省级电网输配电价核定结果-0515 ————————— 重点变化及相关影响解读如下： 1、虚拟电厂等大型负荷侧聚合运营商有望受益。政策1：电压越高，输配电费越低。逐步实现大工业用户与一般工商业用户归并为工商业用户。【输配电费只根据电压等级进行划分，电压等级越高，承担的输配电费越低】。原理：高电压等级，涉及到的变压环节及电缆更少，电网输配电成本更低。政策2：负荷层面，选择需量电价计费的两部制用户，单月最大负荷越低，基准电价越低；此外，单月总用电量达到一定程

S
苏文电能
S
安科瑞
S
国网信通

4

2

7

11.73
夜长梦山

2023-05-16 09:58:31

保险股：负债端短期弹性及中长期复苏逻辑兼具，资产端受益于中特估行情持续，beta也很强

重要｜保险股：负债端短期弹性及中长期复苏逻辑兼具，资产端受益于中特估行情持续，beta也很强 1、负债端：行业复苏的长、中、短期逻辑兼具 1）相较于净值波动较大的银行理财，低风险偏好资金更偏好于可以保本的储蓄和【储蓄险】。由于居民已形成长期低利率预期，并且近期银行存款利率普降进一步强化该预期，即使后续3.5%预定利率下降，无论是预定利率3%的传统险VS.利率3%以下的定存，以及“2.5%保证利率+浮动分红”的分红险VS.净值波动银行理财，保本并锁定长期收益的储蓄险竞争力仍然显著。 2）代理人渠道

S
中国太保

0

0

0

8.61
夜长梦山

2023-05-16 09:57:39

长城哈弗枭龙车型上市快评

【国君汽车】长城哈弗枭龙车型上市快评：枭龙max全系Hi4四驱15.98万起定价略超预期，枭龙起售价13.98万元起符合预期综合性价比高于竞品，定价略超预期。枭龙Max105km精英版起步价为15.98万元，对比比亚迪宋PLUS110km起步价16.78万元，价格便宜8000元，且为全系四驱版本，而友商四驱版本需20万+。除此之外车身尺寸方面枭龙Max长宽高为4758（4771）mm，相比于比亚迪宋PLUS车身：4705mm，尺寸与空间更大。综合来看，枭龙Max性价比较高，定价略超于预期。枭龙

S
长城汽车

0

0

0

5.73
夜长梦山

2023-05-16 09:56:39

苹果MR有望6月面世，“虚拟”体验升级是否会带来“真实”的市场爆发？

苹果MR有望6月面世，“虚拟”体验升级是否会带来“真实”的市场爆发？ 1、2021年，元宇宙浪潮背景下，Quest2热销超千万台，字节跳动收购Pico带动市场关注，Meta、苹果多家厂商累计发布VR设备约27款，VR完成从B端向C端的突破。2022年互联网巨头布局加速，多玩家密集发布VR产品。 2、苹果自原宇宙时代就一直在酝酿眼睛产品，从VR&XR进化到今天MR，孕育七年，将于2023年6月份的开发者大会发布。这款MR的出现，也是为了适应当下的AI应用孕育而生的一款跨时代的产品，将重新定义元宇宙

S
兆威机电
S
智立方

11

2

14

24.68
夜长梦山

2023-05-16 09:55:50

一心堂：拟发行可转债，助力公司快速扩张

【国君医药】一心堂：拟发行可转债，助力公司快速扩张公司拟发行可转债15亿元，拟用于①新建连锁药店项目，投资额16亿元，其中募集资金拟投入额7.2亿元；②四川一期物流中心项目，投资额3.7亿元，其中募集资金拟投入额3.3亿元；③补充流动资金，募集资金拟投入额4.5亿元。新建连锁药店项目：截至2023Q1，公司直营门店数9344家，云南、海南成为公司利润中心，未来将重点拓展川渝、贵州、山西、广西等省外地区。2022年疫情期间，公司放低扩店速度，重点进行老店优化；疫情后时代，在零售药店行业快速提升

S
一心堂

0

0

0

5.73
夜长梦山

2023-05-15 22:25:05

华旺科技：成本改善+需求旺盛，盈利拐点可期

【天风轻纺】华旺科技：成本改善+需求旺盛，盈利拐点可期 ■国内外需求旺盛，叠加产能扩张，市占率稳步提升。 2月起下游需求旺盛，Q1产销创历史新高，4月以来趋势延续。公司客群以中高端为主，伴随行业层面中高端装饰原纸逐步替代中低端，公司产品各项技术指标优异，同等价格下性价比更优，市占率有望持续提升。外销22年收入4.7亿+34.2%，23年目标增长50%，占收入比提升5pct至25%；外销毛利率24.1%高于内销，占比提升有望推高公司整体盈利水平。产能扩张稳步推进，截至22年末公司产能27wt，

S
华旺科技

2

0

2

15.94
夜长梦山

2023-05-15 22:24:06

【持续推荐金融科技板块！】国金计算机

【持续推荐金融科技板块！】国金计算机 #板块景气度高，有较强的基本面支撑。2022年，券商在营收同比下滑28%的情况下，IT投入依然同比增长20%，体现出极强的需求刚性。2023年Q1券商营收同比增长40%，叠加注册制和信创催化，IT投入增速有望进一步提升。在整体经济弱修复的情况下，金融IT的高增长是一抹亮色；2023年Q1，券商IT公司扣非归母净利润同比增长38%、30家银行IT公司扣非归母净利润同比增长40%，预计Q2表现会更加突出。 #AI兑现度高。金融行业结构化数据丰富、付费能力和意愿强

S
同花顺

1

0

3

15.08
夜长梦山

2023-05-15 22:23:00

亿嘉和机器人跨行业、平台化发展的下一个大市场-煤炭行业

亿嘉和机器人跨行业、平台化发展的下一个大市场-煤炭行业 4月26日《中国煤科机器人公司、沈阳研究院副总经理王雷带队赴亿嘉和松山湖工厂开展走访交流》中国煤科机器人公司、沈阳研究院副总经理王雷带队赴大族机器人公司和亿嘉和松山湖工厂开展走访交流他表示，中国煤科机器人公司和亿嘉和公司在机器人领域各具优势、互补性强，具有广阔合作前景。双方就系列化产品优势、产品销售，及合力构建多领域、多产品、多维度的合作模式开展深度交流。未来，双方将继续加强对接，深入沟通。王雷表示，希望本次走访能推进中国煤科机器人公司

S
亿嘉和

2

1

2

17.17
夜长梦山

2023-05-15 22:19:48

光伏板块盘中大涨点评-230515

【安信电新】光伏板块盘中大涨点评-230515 大家好！今日盘中光伏板块大涨。我们认为主要系光伏基本面保持向好态势，且情绪面由前期冰点反弹 🔆需求：海内外23Q1需求超预期，全年装机预期或上修 🔹领先指标：1）国内组件招标量价：23年1-4月地面电站P型组件招标均价从1.7降至1.65元/W，降幅甚微，且同期招标量同比大幅增长43%至75GW，下游对当下组件价格接受度高。2）组件月度排产：23年1-4月组件月度排产逐月递增，4-5月组件排产均在40GW以上，且23Q1单月组件排产环比较22Q

S
晶澳科技

0

1

3

12.52
夜长梦山

2023-05-15 22:19:06

半夏周度简评

半夏周度简评进入5月第二周，美国4月CPI同比增速4.9%，两年来首次低于5%，符合市场预期，但环比仍然上涨0.4%。PPI同比增速超预期放缓至2.3%，整体来看通膨缓慢降温，但韧性犹存。另外美国债务上限问题持续扰动市场，政府尚未就如何解决这一问题达成一致，美国一年期CDS创下过去十几年新高，体现市场担忧情绪升温。FED发布今年《金融稳定报告》，美国区域性银行动荡导致目前已收紧对家庭和企业的贷款标准，信贷需求有所放缓，经济增长预期下降。国内权益市场，中国4月CPI同比增长0.1%，PPI同比下

S
贵州茅台

0

0

0

9.14
夜长梦山

2023-05-15 22:18:26

微盟大涨速评：经营数据如期恢复，前期个股利空已基本出尽

【港股软件】微盟大涨速评：经营数据如期恢复，前期个股利空已基本出尽大家好， [庆祝]微盟集团今日表现强势，收涨15.80%。近期重点更新见下： 1. 1Q23经营数据如期恢复：微盟于5月11日发布自愿公告，更新2023年一季度业务进展。据公告，公司一季度经营质量稳步提升，一季度SaaS（含海鼎）订单同比增长约20%（我们预计，同期收入约10-15%同比增长），广告毛收入同比增长58%，广告折扣率逐步下降；一季度员工薪酬同比下降，经营亏损大幅收窄。 2. 潜在可转债/股份回购：据公司自愿公告，董

S
微盟集团

0

0

0

11.58
夜长梦山

2023-05-15 22:17:43

充电桩板块：政策持续加持，海内外需求共振

充电桩板块：政策持续加持，海内外需求共振 🔥#国内政策持续加持。23年以来，官方持续出台政策鼓励充电桩建设，2月初八部委明确新增公用桩与公共新能车比例力1:1的目标-->4月末政治局会议强调加快推进充电桩建设-->5月初国常会强调适度超前建设充电桩；23Q1国内充电桩装机63.2万台，同比+29%，其中公共桩新增装机达16万台，同比+89%，增速远超私桩增速16%，展望23年，在新政策的加持下，公共充电桩建设有望进一步加速，预计23年全年公共充电桩装机达到98万台，同比实现高增。 🔥#海内外

S
特锐德

20

18

35

49.74
夜长梦山

2023-05-15 22:17:01

恒瑞医药：趋势向上，继续推荐

【国君医药】恒瑞医药：趋势向上，继续推荐公司公告拟以6亿元-12亿元回购公司股份，回购价格为不超过70.14元/股（现价47.44元），回购的股份用于员工持股计划，方式为集中竞价交易从二级市场回购。公司经营趋势持续向上：1、存量业务拐点已现：①集采影响收入2021Q3-2022Q4连续6个季度收入下滑，2023Q1增速转正。②销售调整尾声：销售人员过去两年从1.71万人减少至1.04万人，减少近7000人，2022H1、2022H2依次减少2300人、500人，调整基本到位。对应销售费用率从

S
恒瑞医药

1

0

0

12.05
夜长梦山

2023-05-15 19:39:40

造船板块大涨，重申交运中特估造船，跨境物流，铁路三主线！

【申万交运】造船板块大涨，重申交运中特估造船，跨境物流，铁路三主线！首推中国船舶，关注中船防务中国重工 #造船价格本周再次上涨：首推中国船舶、关注中船防务、中国重工。衰退预期背景造船是少有的仍然涨价的方向，环保+更新周期逻辑得到验证，盈利天花板打开+业绩确定性提升。克拉克森新造船价格指数报169点再次上涨1点。甲醇集装箱船订单继续增加，贸易风报道达飞计划在中韩头部船厂订造5-10艘24000TEU甲醇动力超大型集装箱船，马士基与扬子江创业签订8+4艘8000TEU甲醇燃料集装箱船意向书，造船已

S
中国船舶

2

3

7

14.95

前往

页

4

关注

22220

粉丝

100401.29

工分

社区规则服务协议隐私政策

沪ICP备20009443号

© 2020 上海韭研信息科技有限公司

关于韭研公社

问题反馈

有问题请联系@韭菜团子

公社愿景：韭研公社，原韭菜公社，投资干货最多的共享社群，汇聚全网最深度的基本面研究，消弭个人滞后机构的逻辑鸿沟。

风险提示：韭研公社里任何网友的发言，都有其特定立场，均不构成投资建议，请投资者独立审慎决策。

2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100 101 102 103 104 105 106 107 108 109 110 111 112 113 114 115 116 117 118 119 120 121 122 123 124 125 126 127 128 129 130 131 132 133 134 135 136 137 138 139 140 141 142 143 144 145 146 147 148 149 150 151 152 153 154 155 156 157 158 159 160 161 162 163 164 165 166 167 168 169 170 171 172 173 174 175 176 177 178 179 180 181 182 183 184 185 186 187 188 189 190 191 192 193 194 195 196 197 198 199 200 201 202 203 204 205 206 207 208 209 210 211 212 213 214 215 216 217 218 219 220 221 222 223 224 225 226 227 228 229 230 231 232 233 234 235 236 237 238 239 240 241 242 243 244 245 246 247 248 249 250 251 252 253 254 255 256 257 258 259 260 261 262 263 264 265 266 267 268 269 270 271 272 273 274 275 276 277 278 279 280 281 282 283 284 285 286 287 288 289 290 291 292 293 294 295 296 297 298 299 300 301 302 303 304 305 306 307 308 309 310 311 312 313 314 315 316 317 318 319 320 321 322 323 324 325 326 327 328 329 330 331 332 333 334 335 336 337 338 339 340 341 342 343 344 345 346 347 348 349 350 351 352 353 354 355 356 357 358 359 360 361 362 363 364 365 366 367 368 369 370 371 372 373 374 375 376 377 378 379 380 381 382 383 384 385 386 387 388 389 390 391 392 393 394 395 396 397 398 399 400 401 402 403 404 405 406 407 408 409 410 411 412 413 414 415 416 417 418 419 420 421 422 423 424 425 426 427 428 429 430 431 432 433 434 435 436 437 438 439 440 441 442 443 444 445 446 447 448 449 450 451 452 453 454 455 456 457 458 459 460 461 462 463 464 465 466 467 468 469 470 471 472 473 474 475 476 477 478 479 480 481 482 483 484 485 486 487 488 489 490 491 492 493 494 495 496 497 498 499 500 501 502 503 504 505 506 507 508 509 510 511 512 513 514 515 516 517 518 519 520 521 522 523 524 525 526 527 528 529 530 531 532 533 534 535 536 537 538 539 540 541 542 543 544 545 546 547 548 549 550 551 552 553 554 555 556 557 558 559 560 561 562 563 564 565 566 567 568 569 570 571 572 573 574 575 576 577 578 579 580 581 582 583 584 585 586 587 588 589 590 591 592 593 594 595 596 597 598 599 600 601 602 603 604 605 606 607 608 609 610 611 612 613 614 615 616 617 618 619 620 621 622 623 624 625 626 627 628 629 630 631 632 633 634 635 636 637 638 639 640 641 642 643 644 645 646 647 648 649 650 651 652 653 654 655 656 657 658 659 660 661 662 663 664 665 666 667 668 669 670 671 672 673 674 675 676 677 678 679 680 681 682 683 684 685 686 687 688 689 690 691 692 693 694 695 696 697 698 699 700 701 702 703 704 705 706 707 708 709 710 711 712 713 714 715 716 717 718 719 720 721 722 723 724 725 726 727 728 729 730 731 732 733 734 735 736 737 738 739 740 741 742 743 744 745 746 747 748 749 750 751 752 753 754 755 756 757 758 759 760 761 762 763 764 765 766 767 768 769 770 771 772 773 774 775 776 777 778 779 780 781 782 783 784 785 786 787 788 789 790 791 792 793 794 795 796 797 798 799 800 801 802 803 804 805 806 807 808 809 810 811 812 813 814 815 816 817 818 819 820 821 822 823 824 825 826 827 828 829 830 831 832 833 834 835 836 837 838 839 840 841 842 843 844 845 846 847 848 849 850 851 852 853 854 855 856 857 858 859 860 861 862 863 864 865 866 867 868 869 870 871 872 873 874 875 876 877 878 879 880 881 882 883 884 885 886 887 888 889 890 891 892 893 894 895 896 897 898 899 900 901 902 903 904 905 906 907 908 909 910 911 912 913 914 915 916 917 918 919 920 921 922 923 924 925 926 927 928 929 930 931 932 933 934 935 936 937 938 939 940 941 942 943 944 945 946 947 948 949 950 951 952 953 954 955 956 957 958 959 960 961 962 963 964 965 966 967 968 969 970 971 972 973 974 975 976 977 978 979 980 981 982 983 984 985 986 987 988 989 990 991 992 993 994 995 996 997 998 999 1000 1001 1002 1003 1004 1005 1006 1007 1008 1009 1010 1011 1012 1013 1014 1015 1016 1017 1018 1019 1020 1021 1022 1023 1024 1025 1026 1027 1028 1029 1030 1031 1032 1033 1034 1035 1036 1037 1038 1039 1040 1041 1042 1043 1044 1045 1046 1047 1048 1049 1050 1051 1052 1053 1054 1055 1056 1057 1058 1059 1060 1061 1062 1063 1064 1065 1066 1067 1068 1069 1070 1071 1072 1073 1074 1075 1076 1077 1078 1079 1080 1081 1082 1083 1084 1085 1086 1087 1088 1089 1090 1091 1092 1093 1094 1095 1096 1097 1098 1099 1100 1101 1102 1103 1104 1105 1106 1107 1108 1109 1110 1111 1112 1113 1114 1115 1116 1117 1118 1119 1120 1121 1122 1123 1124 1125 1126 1127 1128 1129 1130 1131 1132 1133 1134 1135 1136 1137 1138 1139 1140 1141 1142 1143 1144 1145 1146 1147 1148 1149 1150 1151 1152 1153 1154 1155 1156 1157 1158 1159 1160 1161 1162 1163 1164 1165 1166 1167 1168 1169 1170 1171 1172 1173 1174 1175 1176 1177 1178 1179 1180 1181 1182 1183 1184 1185 1186 1187 1188 1189 1190 1191 1192 1193 1194 1195 1196 1197 1198 1199 1200 1201 1202 1203 1204 1205 1206 1207 1208 1209 1210 1211 1212 1213 1214 1215 1216 1217 1218 1219 1220 1221 1222 1223 1224 1225 1226 1227 1228 1229 1230 1231 1232 1233 1234 1235 1236 1237 1238 1239 1240 1241 1242 1243 1244 1245 1246 1247 1248 1249 1250 1251 1252 1253 1254 1255 1256 1257 1258 1259 1260 1261 1262 1263 1264 1265 1266 1267 1268 1269 1270 1271 1272 1273 1274 1275 1276 1277 1278 1279 1280 1281 1282 1283 1284 1285 1286 1287 1288 1289 1290 1291 1292 1293